ALUMETAL S.A.
SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK ZAKOŃCZONY DNIA 31 GRUDNIA 2021 ROKU
WRAZ ZE SPRAWOZDANIEM Z BADANIA NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
2
Spis treści
Sprawozdanie z całkowitych dochodów .................................................................................................................. 5
Sprawozdanie z sytuacji finansowej ........................................................................................................................ 6
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych ............................................................................................................... 8
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ......................................................................................................... 10
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające .................................................................... 11
1. Informacje ogólne ........................................................................................................................................... 11
2. Identyfikacja skonsolidowanego sprawozdania finansowego ......................................................................... 11
3. Skład Zarządu Spółki ...................................................................................................................................... 11
4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego ...................................................................................................... 11
5. Inwestycje Spółki ............................................................................................................................................ 11
6. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach .................................................................... 12
6.1. Profesjonalny osąd ............................................................................................................................... 12
6.2. Niepewność szacunków i założeń ........................................................................................................ 12
7. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego ........................................................................................ 14
7.1. Oświadczenie o zgodności ................................................................................................................... 15
7.2. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych ..................................................................... 15
8. Zmiana szacunków .......................................................................................................................................... 15
9. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości .................................................................................................... 15
10. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie ........................... 16
11. Istotne zasady rachunkowości ......................................................................................................................... 18
11.1. Wycena do wartości godziwej ............................................................................................................. 18
11.2. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej .............................................................................. 19
11.3. Rzeczowe aktywa trwałe ...................................................................................................................... 19
11.3.1 Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży.......................................................................................... 20
11.4. Aktywa niematerialne .......................................................................................................................... 20
11.5. Leasing ................................................................................................................................................. 21
11.5.1. Spółka jako leasingobiorca ............................................................................................................ 21
11.6. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych............................................................................. 21
11.7. Koszty finansowania zewnętrznego ..................................................................................................... 22
11.8. Udziały i akcje w jednostkach zależnych ............................................................................................. 22
11.9. Aktywa finansowe................................................................................................................................ 23
11.10. Kompensowanie aktywów finansowych i zobowiązań finansowych ................................................... 24
11.11. Utrata wartości aktywów finansowych ................................................................................................ 25
11.12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ............................................................. 25
11.13. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych ........................................................................ 25
11.14. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne ............................................................. 25
11.15. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ................................................... 25
11.16. Rezerwy ............................................................................................................................................... 26
11.17. Świadczenia pracownicze .................................................................................................................... 26
11.18. Programy motywacyjne ....................................................................................................................... 27
11.18.1. Transakcje rozliczane w instrumentach kapitałowych .......................................................... 27
11.19. Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne ............................................................... 27
11.20. Przychody ............................................................................................................................................ 27
11.20.1. Przychody z umów z klientami ............................................................................................. 27
11.20.2. Odsetki .................................................................................................................................. 28
11.20.3. Dywidendy............................................................................................................................ 28
11.20.4. Dotacje rządowe ................................................................................................................... 28
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
3
11.21. Podatki ................................................................................................................................................. 28
11.21.1. Podatek bieżący .................................................................................................................... 28
11.21.2. Podatek odroczony................................................................................................................ 28
11.21.3. Podatek od towarów i usług .................................................................................................. 29
11.21.4. Niepewność związana z ujmowaniem podatku dochodowego ............................................. 29
11.22. Zysk netto na akcję .............................................................................................................................. 30
12. Przychody i koszty .......................................................................................................................................... 30
12.1. Przychody z umów z klientami ............................................................................................................ 30
12.2. Koszty według rodzajów ...................................................................................................................... 30
12.3. Koszty amortyzacji i odpisy aktualizujące ujęte w zysku lub stracie ................................................... 31
12.4. Koszty świadczeń pracowniczych ........................................................................................................ 31
12.5. Pozostałe przychody operacyjne .......................................................................................................... 31
12.6. Pozostałe koszty operacyjne ................................................................................................................ 31
12.7. Przychody finansowe ........................................................................................................................... 32
12.8. Koszty finansowe ................................................................................................................................. 32
13. Podatek dochodowy ........................................................................................................................................ 32
13.1. Obciążenie podatkowe ......................................................................................................................... 32
13.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej ........................................................................................ 32
13.3. Odroczony podatek dochodowy ........................................................................................................... 33
14. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży ................................................................. 34
15. Zysk przypadający na jedną akcję ................................................................................................................... 34
16. Wartości niematerialne .................................................................................................................................... 35
17. Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................................................. 36
18. Leasing ............................................................................................................................................................ 38
18.1. Spółka jako leasingobiorca .................................................................................................................. 38
19. Pozostałe aktywa ............................................................................................................................................. 39
19.1. Pozostałe aktywa finansowe ................................................................................................................ 39
19.2. Pozostałe aktywa niefinansowe ............................................................................................................ 39
20. Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS ..................................................................................................... 40
21. Świadczenia pracownicze................................................................................................................................ 40
21.1. Świadczenia emerytalne i rentowe ....................................................................................................... 40
21.2. Programy motywacyjne ....................................................................................................................... 41
22. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności......................................................................... 45
23. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ................................................................................................................. 45
24. Kapitał podstawowy i kapitały zapasowe/ rezerwowe .................................................................................... 46
24.1. Kapitał podstawowy ............................................................................................................................. 46
24.2. Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej .............................................................. 48
24.3. Niepodzielony zysk (strata) oraz ograniczenia w wypłacie dywidendy ............................................... 48
24.4. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty .......................................................................... 49
25. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki .................................................................................................. 50
26. Rezerwy........................................................................................................................................................... 51
27. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe ..................... 51
27.1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe (krótkoterminowe) ... 51
27.2. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ................................................................................................. 52
27.3. Rozliczenia międzyokresowe ............................................................................................................... 52
28. Zobowiązania i aktywa warunkowe ................................................................................................................ 52
28.1. Sprawy sądowe .................................................................................................................................... 52
28.2. Rozliczenia podatkowe ........................................................................................................................ 52
29. Informacje o podmiotach powiązanych ........................................................................................................... 53
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
4
29.1. Wynagrodzenie wyższej kadry kierowniczej Spółki ............................................................................ 53
30. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub firmy audytorskiej ....................................................... 55
31. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym ........................................................................................... 55
31.1. Ryzyko stopy procentowej ................................................................................................................... 55
31.2. Ryzyko walutowe ................................................................................................................................. 56
31.3. Ryzyko kredytowe ............................................................................................................................... 56
31.4. Ryzyko związane z płynnością ............................................................................................................ 56
32. Instrumenty finansowe .................................................................................................................................... 56
32.1. Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych ................................................... 56
32.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat w podziale na
kategorie instrumentów finansowych................................................................................................... 58
32.3. Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej ............................................................. 60
32.4. Ryzyko stopy procentowej ................................................................................................................... 60
33. Zarządzanie kapitałem ..................................................................................................................................... 61
34. Struktura zatrudnienia ..................................................................................................................................... 62
35. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym .................................................................................................... 62
Kęty, 15 marca 2022 roku
Agnieszka Drzyżdżyk Prezes Zarządu
Krzysztof Błasiak Wiceprezes Zarządu
Przemysław Grzybek Członek Zarządu
Krzysztof Furtak Główny Księgowy
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
stanowią jego integralną część
5
Sprawozdanie z całkowitych dochodów
za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
rok zakończony
31 grudnia 2021
rok zakończony
31 grudnia 2020
Nota
Działalność holdingowa
Przychody z tytułu dywidend
29
29 000
33 000
Przychody z umów z klientami
12.1
15 012
9 566
Przychody z działalności holdingowej
44 012
42 566
Koszt własny sprzedaży
12.2
-13 053
-8 702
Zysk brutto ze sprzedaży
30 959
33 864
Pozostałe przychody operacyjne
12.5
131
395
Koszty ogólnego zarządu
12.2
-4 923
-1 829
Pozostałe koszty operacyjne
12.6
-17
-264
Zysk z działalności operacyjnej
26 150
32 166
Przychody finansowe
12.7
204
671
Koszty finansowe
12.8
-157
-222
Zysk brutto
26 197
32 615
Podatek dochodowy
13
-22
92
Zysk netto
26 175
32 707
Zysk netto za rok obrotowy
26 175
32 707
Inne całkowite dochody
–
–
CAŁKOWITY DOCHÓD ZA OKRES
26 175
32 707
Zysk na jedną akcję: 15
podstawowy z zysku za rok obrotowy
1,68
2,11
rozwodniony z zysku za rok obrotowy
1,66
2,11
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
stanowią jego integralną część
6
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
na dzień 31 grudnia 2021
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
AKTYWA
(przekształcone)
Wartości niematerialne
16
1 162
904
Rzeczowe aktywa trwałe
17
5 032
4 897
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania
18.1
830
843
Pozostałe aktywa finansowe (długoterminowe)
19.1
274 615
282 229
Aktywa trwałe
281 639
288 873
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności
22
2 848
2 701
w tym: Pozostałe aktywa niefinansowe
19.2
44
43
Pozostałe aktywa finansowe
19.1
7 589
9 248
Należności z tytułu podatku dochodowego
24
69
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
23
207
2 578
Aktywa obrotowe bez aktywów trwałych
przeznaczonych do sprzedaży
10 668
14 596
Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako
przeznaczone do sprzedaży
14
1 364
6 831
SUMA AKTYWÓW
293 671
310 300
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
stanowią jego integralną część
7
Sprawozdanie z sytuacji finansowej (cd.)
na dzień 31 grudnia 2021
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
PASYWA
(przekształcone)
Kapitał własny
Kapitał podstawowy
24.1
1 558
1 548
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich
wartości nominalnej
16 204
11 921
Kapitał z tytułu wyceny programu
motywacyjnego
21.2
2 953
1 475
Zyski zatrzymane/ Niepokryte straty
257 975
276 058
Kapitał własny ogółem
278 690
291 002
Kapitał własny przypadający na
akcjonariuszy jednostki dominującej
278 690
291 002
Udziały niekontrolujące
–
–
Rezerwy
21.1, 26
13.3
18.1
151
142
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
82
66
Zobowiązania z tytułu leasingu
655
641
Zobowiązania długoterminowe
888
849
Bieżąca część oprocentowanych kredytów
i pożyczek
25
11 367
16 880
Rezerwy
21.1, 26
1
1
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe zobowiązania
27.1, 27.2
2 708
1 550
w tym: Rozliczenia międzyokresowe
27.3
1 020
368
Zobowiązania z tytułu leasingu
18.1
17
18
Zobowiązania krótkoterminowe
14 093
18 449
Zobowiązania razem
14 981
19 298
SUMA PASYWÓW
293 671
310 300
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
stanowią jego integralną część.
8
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Przepływy środków pieniężnych z działalności
operacyjnej
(przekształcone)
Zysk brutto
26 197
32 615
Korekty o pozycje:
4 220
-431
Amortyzacja
12.3
777
900
(Zysk)/ strata na działalności inwestycyjnej
-128
3
(Zysk)/ strata z tytułu różnic kursowych
-8
-1
(Zwiększenie)/zmniejszenie stanu należności z tytułu
dostaw i usług i pozostałych należności oraz
pozostałych aktywów niefinansowych
-150
-863
Zwiększenie/(zmniejszenie) stanu zobowiązań
z wyjątkiem kredytów i pożyczek
1 048
94
Przychody z tytułu odsetek
-168
-205
Koszty z tytułu odsetek
120
158
Zmiana stanu rezerw
10
-36
Koszty programu motywacyjnego
21.2
2 704
-87
Pozostałe
15
-394
Przepływy pieniężne z działalności
30 417
32 184
Podatek dochodowy zapłacony
40
-42
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
30 457
32 142
Przepływy środków pieniężnych z działalności
inwestycyjnej
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości
niematerialnych
51
–
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości
niematerialnych
-1 091
-52
Sprzedaż aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako
przeznaczone do sprzedaży
6 953
–
Nabycie aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako
przeznaczone do sprzedaży
-1 364
-6 831
Dopłata do kapitału jednostki zależnej
-
-22 935
Odsetki otrzymane
168
205
Spłata udzielonych pożyczek
24 186
8 955
Udzielone pożyczki
-15 000
-
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
13 903
-20 658
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
stanowią jego integralną część.
9
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych (cd.)
za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Przepływy środków pieniężnych z działalności
finansowej
(przekształcone)
Wpływy z tytułu emisji akcji
4 293
-
Spłata pożyczek/ kredytów długoterminowych (w tym
inwestycyjnych)
-9 181
-8 954
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
-2
–
Dywidendy wypłacone
-45 484
–
Odsetki zapłacone
-120
-158
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
-50 494
-9 112
Zwiększenie/(zmniejszenie) stanu środków
pieniężnych i ich ekwiwalentów przed różnicami
kursowymi
-6 134
2 372
Różnice kursowe netto
3
–
Zwiększenie/(zmniejszenie) netto stanu środków
pieniężnych i ich ekwiwalentów
-6 131
2 372
Środki pieniężne na początek okresu
23
2 560
188
Środki pieniężne na koniec okresu
23
-3 571
2 560
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowią jego integralną część.
10
Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
Nota
Kapitał
podstawowy
Kapitał ze sprzedaży
akcji powyżej ich
wartości nominalnej
Kapitał z tytułu
wyceny programu
motywacyjnego
Zyski zatrzymane/
niepokryte straty
Kapitał własny
przypadający
akcjonariuszom
j.dominującej
Kapitał własny
przypadający
na udziały
niekontrolujące
Kapitał własny
razem
Na dzień 1 stycznia 2021 roku
24
1 548
11 921
1 475
276 058
291 002
–
291 002
Zysk netto za okres
–
–
–
26 175
26 175
–
26 175
Inne całkowite dochody netto za okres
–
–
–
–
–
–
–
Całkowity dochód za okres
–
–
–
26 175
26 175
–
26 175
Podwyższenie kapitalu
10
4 283
–
4 293
4 293
Koszt programu motywacyjnego
21.2
–
–
2 704
–
2 704
–
2 704
Rozliczenie programu motywacyjnego
–
–
-1 226
1 226
–
–
–
Wypłata dywidendy
–
–
–
-45 484
-45 484
–
-45 484
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości
kapitału własnego
10
4 283
1 478
-18 083
-12 312
–
-12 312
Na dzień 31 grudnia 2021 roku
1 558
16 204
2 953
257 975
278 690
–
278 690
Nota
Kapitał
podstawowy
Kapitał ze sprzedaży
akcji powyżej ich
wartości nominalnej
Kapitał z tytułu
wyceny programu
motywacyjnego
Zyski zatrzymane/
niepokryte straty
Kapitał własny
przypadający
akcjonariuszom
j.dominującej
Kapitał własny
przypadający
na udziały
niekontrolujące
Kapitał własny
razem
Na dzień 1 stycznia 2020 roku
(przekształcone)
24
1 548
11 921
1 562
243 351
258 382
–
258 382
Zysk netto za okres
–
–
–
32 707
32 707
–
32 707
Inne całkowite dochody netto za okres
–
–
–
–
–
–
–
Całkowity dochód za okres
–
–
–
32 707
32 707
–
32 707
Koszt programu motywacyjnego
21.2
–
–
-87
–
-87
–
-87
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości
kapitału własnego
–
–
-87
32 707
32 620
–
32 620
Na dzień 31 grudnia 2020 roku
(przekształcone)
1 548
11 921
1 475
276 058
291 002
–
291 002
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
11
Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające
1. Informacje ogólne
Alumetal S.A. („Spółka”) jest spółką akcyjną z siedzibą w Kętach przy ulicy Kościuszki 111, której akcje znajdują
się w publicznym obrocie. Sprawozdanie finansowe Spółki obejmuje rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 oraz
zawiera dane porównawcze za rok zakończony 31 grudnia 2020.
Spółka jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd
Rejonowy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000177577. Spółce
nadano numer statystyczny REGON 357081298.
Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.
Od 1 stycznia 2014 roku, po przeprowadzonej w Grupie Kapitałowej Alumetal S.A. reorganizacji, działalność
Spółki sprowadza się do działalności holdingowej oraz usługowego prowadzenia ksiąg rachunkowych na rzecz
podmiotów wchodzących w skład Grupy Kapitałowej Alumetal S.A. W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2021
nie wystąpiły zmiany w zakresie działalności Spółki w stosunku do roku zakończonego dnia 31 grudnia 2020.
2. Identyfikacja skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Spółka sporządziła skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku, które
zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 15 marca 2022 roku.
3. Skład Zarządu Spółki
W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wchodzili:
• Agnieszka Drzyżdżyk - Prezes Zarządu;
• Krzysztof Błasiak - Wiceprezes Zarządu;
• Przemysław Grzybek - Członek Zarządu.
Od dnia bilansowego do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie nastąpiły zmiany w
składzie Zarządu Spółki.
4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 15 marca 2021 roku.
5. Inwestycje Spółki
Spółka posiada inwestycje w następujących jednostkach zależnych:
Jednostka
Siedziba
Podstawowy
przedmiot
działalności
Procentowy udział Spółki w kapitale
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Alumetal Poland sp. z o.o.
Nowa Sól, Polska
Produkcja
100 %
100 %
T + S sp. z o.o.
Kęty, Polska
Produkcja
100 %
100 %
Alumetal Group Hungary
Kft.
Komarom, Węgry
Produkcja
100 %
100 %
Na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2020 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez
Spółkę w podmiotach zależnych jest równy udziałowi Spółki w kapitałach tych jednostek.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
12
6. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
6.1. Profesjonalny osąd
Sporządzenie sprawozdania finansowego Spółki wymaga od Zarządu osądów, szacunków oraz założeń, które mają
wpływ na prezentowane przychody, koszty, aktywa i zobowiązania i powiązane z nimi noty oraz ujawnienia
dotyczące zobowiązań warunkowych. Niepewność co do tych założeń i szacunków może spowodować istotne
korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w przyszłości.
W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości Zarząd dokonał następujących osądów, które mają
największy wpływ na przedstawiane wartości bilansowe aktywów i zobowiązań.
Ujmowanie przychodów
Przychody są ujmowane w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że Spółka uzyska korzyści
ekonomiczne związane z daną transakcją oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób.
Przychody są rozpoznawane w wartości godziwej zapłaty otrzymanej lub należnej, po pomniejszeniu o podatek
od towarów i usług (VAT) oraz ewentualne rabaty.
W przypadku sprzedaży usług umowa zawiera tylko jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia – wykonanie
usługi. Przychód jest rozpoznawany w określonym momencie, tj. w momencie wykonania usługi.
Prezentacja kredytów w rachunkach bieżących
W związku z uznaniem przez Zarząd Spółki kredytów w rachunku bieżącym za integralną część zarządzania
środkami pieniężnymi (szybka wymagalność kredytów, duża zmienność znaku salda rachunków), zgodnie z
wytycznymi MSSF Spółka zaprezentowała kredyty w rachunkach bieżących na potrzeby sporządzenia
sprawozdania z przepływów pieniężnych, jako pomniejszenie salda środków pieniężnych.
Leasing – Spółka jako leasingobiorca
Spółka ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu, łącznie z okresami objętymi opcją przedłużenia
leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja zostanie zrealizowana, oraz okresami objętymi
opcją wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że opcja nie zostanie wykonana.
Spółka ma możliwość, w ramach niektórych umów leasingu, wydłużyć okres trwania leasingu aktywów. Spółka
stosuje osąd przy ocenie, czy istnieje wystarczająca pewność skorzystania z opcji przedłużenia. Oznacza to, że
uwzględnia wszystkie istotne fakty i okoliczności, które stanowią zachętę ekonomiczną do jej przedłużenia lub
karę ekonomiczną za jej nieprzedłużenie. Po dacie rozpoczęcia Spółka ponownie ocenia okres leasingu, jeśli
wystąpi znaczące zdarzenie lub zmiana okoliczności pozostających pod jej kontrolą i wpływa na jej zdolność do
wykonywania (lub niewykonywania) opcji przedłużenia (np. zmiana strategii biznesowej).
Spółka uwzględniła okres przedłużenia jako część okresu leasingu dla leasingu ze względu na znaczenie tych
aktywów dla działalności. Te umowy leasingu mają krótki, nieodwoływalny okres i może wystąpić znaczący
negatywny wpływ na produkcję, jeżeli zastąpienie tych aktywów nie będzie łatwo dostępne.
6.2. Niepewność szacunków i założeń
Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące
na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i
zobowiązań w następnym roku finansowym. Spółka przyjęła założenia i szacunki na temat przyszłości na
podstawie wiedzy posiadanej podczas sporządzania sprawozdania finansowego. Występujące założenia i szacunki
mogą ulec zmianie na skutek wydarzeń w przyszłości wynikających ze zmian rynkowych lub zmian niebędących
pod kontrolą Spółki. Takie zmiany są odzwierciedlane w szacunkach lub założeniach w chwili wystąpienia.
Stawki amortyzacyjne
Wysokość stawek oraz odpisów amortyzacyjnych jest ustalana na podstawie przewidywanego okresu
ekonomicznego użytkowania danego składnika rzeczowych aktywów trwałych lub aktywów niematerialnych oraz
szacunków dotyczących wartości rezydualnej środków trwałych. Kapitalizowane remonty generalne/okresowe są
amortyzowane w okresach pozostałych do przewidywanego rozpoczęcia kolejnego remontu
generalnego/okresowego danego składnika aktywów trwałych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych
okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Weryfikacja okresów ekonomicznej
użyteczności przeprowadzona w 2021 roku nie miała istotnego wpływu na zmianę kosztów amortyzacji w
kolejnych latach. Zastosowane okresy ekonomicznej użyteczności poszczególnych grup środków trwałych
prezentuje tabela zawarta w nocie 11.3.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
13
Utrata wartości należności handlowych
Spółka wykorzystuje macierze rezerw do wyceny odpisu na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do
należności handlowych. W celu ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe zostały
pogrupowane na podstawie podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego. Spółka wykorzystuje swoje dane
historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji
dotyczących przyszłości.
Szczegółowe informacje dotyczące odpisów aktualizujących należności zaprezentowano w nocie 22 niniejszego
sprawozdania finansowego.
Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego
Aktywa z tytułu podatku odroczonego są wyceniane przy zastosowaniu stawek podatkowych, które będą
stosowane na moment przewidywanego zrealizowania składnika aktywów, przyjmując za podstawę przepisy
podatkowe, które obowiązywały na dzień bilansowy. Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku
odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego
wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować,
że założenie to stałoby się nieuzasadnione.
W ocenie Spółki nie występuje ryzyko niezrealizowania aktywa z tytułu podatku odroczonego rozpoznanego
w niniejszym sprawozdaniu finansowym.
Szczegółowe informacje dotyczące składników aktywów z tytułu podatku odroczonego zaprezentowano w nocie
13.3 niniejszego sprawozdania finansowego
Wycena rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych
Rezerwy na świadczenia pracownicze zostały oszacowane na podstawie metod aktuarialnych. W latach 2020,
2021, nie wystąpiły istotne zmiany założeń/szacunków, które mogłyby mieć wpływ na wynik finansowy i inne
całkowite dochody Spółki w przywołanych okresach. W odniesieniu do wartości rezerwy zmiany stóp
procentowych w prezentowanym okresie nie miały istotnego wpływu na ich wysokość. Szczegółowe informacje
dotyczące rezerw na świadczenia pracownicze zaprezentowano w nocie 21.1 niniejszego sprawozdania
finansowego.
Wycena rezerw na sprawy sporne
W oparciu o politykę rachunkowości przedstawioną w nocie 11.16 Spółka tworzy rezerwy na sprawy sporne.
Szczegóły zmian stanu rezerw na sprawy sporne oraz ich wpływ na wynik okresu przedstawiono w nocie 26.
Wycena forwardów walutowych
Wartość godziwa forwardów walutowych ustalana jest w oparciu o zdyskontowane przyszłe przepływy z tytułu
zawartych transakcji kalkulowane w oparciu o różnicę pomiędzy ceną terminową a ceną transakcyjną. Cena
terminowa kalkulowana jest w oparciu o fixing NBP i krzywą stóp procentowych implikowaną z transakcji
fx swap.
Wycena programów motywacyjnych
Wartość godziwa programów motywacyjnych jest szacowana zarówno dla instrumentów bez warunku rynkowego
jak i z warunkiem rynkowym przez aktuariusza wyceniającego dany program za pomocą odpowiednich metod
najbardziej adekwatnych dla wycenianej wersji programu, np. za pomocą metody przybliżania rozwiązań równań
różniczkowych, zwanej metodą różnic skończonych (ang. finite difference) czy też technik symulacji Monte Carlo
w połączeniu z zastosowaniem regresji liniowej metodą najmniejszych kwadratów, czyli tzw. metodę Longstaffa-
Schwartza. Szczegóły dotyczące Programu Motywacyjnego III i IV oraz ich wyceny zostały przedstawione w
nocie 21.2.
Utrata wartości aktywów trwałych
Na każdy dzień bilansowy Spółka analizuje przesłanki utraty wartości aktywów, oraz jeśli to wymagane,
przeprowadza test na utratę ich wartości. W trakcie przeprowadzonej zgodnie z MSR 36 Utrata wartości
aktywów analizy przesłanek mogących świadczyć o wystąpieniu utraty wartości Zarząd Spółki przeanalizował
m.in. dowody pochodzących ze sprawozdawczości wewnętrznej jak i czynniki pochodzące ze zewnętrznych źródeł
informacji, które szerzej opisano w nocie 11.6. niniejszego sprawozdania finansowego.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
14
Krańcowa stopa procentowa leasingobiorcy
Spółka nie jest w stanie z łatwością ustalić stopy procentowej dla umów leasingowych, dlatego przy wycenie
zobowiązania z tytułu leasingu stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy. Jest to stopa procentowa, jaką
Spółka musiałaby zapłacić, aby na podobny okres, w tej samej walucie i przy podobnych zabezpieczeniach
pożyczyć środki niezbędne do zakupu składnika aktywów o podobnej wartości co składnik aktywów z tytułu
prawa do użytkowania w podobnym środowisku gospodarczym.
Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi
Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń
związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak
odpowiednich punktów odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które
mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w
opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi jak
i organami państwowymi i przedsiębiorstwami.
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być
przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie
dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami.
Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej stabilnym systemie
podatkowym.
W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić
w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej.
Z dniem 15 lipca 2016 r. do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia
postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu
i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR
definiuje unikanie opodatkowania, jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści
podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisy ustawy podatkowej. Zgodnie
z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny.
Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących
mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub
kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być
potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje
będą wymagać znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji.
Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do
transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia
klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwi polskim
organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień,
takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy.
Spółka ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy
zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę
opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe,
uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi.
Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne
rozliczenia podatkowe transakcji, Spółka ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności.
7. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem
pochodnych instrumentów finansowych, które są wyceniane według wartości godziwej.
Niniejsze sprawozdanie finansowe jest przedstawione w tysiącach złotych, a wszystkie wartości, o ile
nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych.
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej
przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
15
finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności
przez Spółkę.
Na wyniki Alumetal S.A. i Grupy Alumetal miała w 2020 roku istotny wpływ sytuacja przemysłu
motoryzacyjnego w Europie i na świecie w konsekwencji rozprzestrzeniania się pandemii koronawirusa i choroby
Covid 19. Skala oddziaływania zjawiska była najmocniejsza w II kwartale 2020 roku, kiedy to spowodowało ono
przestoje produkcyjne w zakładach przemysłu motoryzacyjnego, który jest głównym klientem Grupy Alumetal.
W 2021 roku wpływ ten był znacznie mniejszy, a na moment publikacji niniejszego raportu w ocenie Zarządu
pandemia nie wywiera już silnego, bezpośredniego wpływu na bieżącą działalność Grupy Alumetal, ponieważ
mimo funkcjonowania w dalszym ciągu niektórych ograniczeń w zakresie możliwości przemieszczania się oraz
utrzymującego się zagrożenia epidemiologicznego, które wywołują niepewność w gospodarce światowej,
europejskiej i krajowej, nie przekłada się to już od około półtora roku w sposób istotnie negatywny na popyt na
wyroby Grupy Alumetal. Należy mieć jednak na uwadze, że ciągle zmieniająca się sytuacja pandemiczna, w tym
możliwe zmiany w otoczeniu prawno-regulacyjnym, powoduje, iż pomimo najdalej posuniętej staranności i
podejmowania działań zapobiegawczych, Zarząd nie jest w stanie w pełni przewidzieć dalszego rozwoju
wydarzeń, a w konsekwencji wpływu pandemii na wyniki finansowe Spółki w latach następnych oraz na
perspektywy jej rozwoju.
W oparciu o przeprowadzone analizy ryzyk i negatywnych scenariuszy oraz podjęte działania, Zarząd Jednostki
Dominującej stoi na stanowisku, że nie ma materialnie istotnego ryzyka zagrożenia kontynuacji działalności
spółek z Grupy Kapitałowej Alumetal S.A. w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. 12 miesięcy od daty
zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.
7.1. Oświadczenie o zgodności
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF UE”). Na dzień
zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w Uni Europejskiej proces
wprowadzania standardów MSSF, MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się
od MSSF UE.
MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości („RMSR”).
7.2. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych
Walutą funkcjonalną Spółki i walutą sprawozdawczą niniejszego sprawozdania finansowego jest PLN.
8. Zmiana szacunków
Zmiana szacunków w ramach kluczowych obszarów opisanych w nocie 6 powyżej, w tym:
- odpisów aktualizujących wartość należności – nota 22;
- wyceny programu motywacyjnego – nota 21.2;
oraz jej wpływ na wyniki poszczególnych okresów została zaprezentowana w ramach przywołanych powyżej not.
W trakcie roku obrotowego Spółka nie zmieniła metodologii dokonywania szacunków.
9. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości
Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne
z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31 grudnia
2020 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla
okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2021 roku i później.
Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2021 roku, nie mają istotnego
wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
16
a) Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 związane z reformą IBOR
W odpowiedzi na oczekiwaną reformę stóp referencyjnych (reforma IBOR) Rada Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości opublikowała drugą część zmian do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 i MSSF 16, które mają
zastosowanie od 1 stycznia 2021 r. Zmiany odnoszą się do kwestii księgowych, które pojawią się w momencie,
gdy instrumenty finansowe oparte na IBOR przejdą na nowe stopy procentowe. Zmiany wprowadzają szereg
wytycznych i zwolnień, w szczególności praktyczne uproszczenie w przypadku modyfikacji umów wymaganych
przez reformę, które będą ujmowane poprzez aktualizację efektywnej stopy procentowej, zwolnienie z obowiązku
zakończenia rachunkowości zabezpieczeń, tymczasowe zwolnienie z konieczności identyfikacji komponentu
ryzyka, a także obowiązek zamieszczenia dodatkowych ujawnień.
b) Zmiana do MSSF 4: Zastosowanie MSSF 9 „Instrumenty finansowe”
Zmiana do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” odracza zastosowanie standardu MSSF 9 „Instrumenty
finansowe” do dnia 1 stycznia 2023 r. do momentu rozpoczęcia obowiązywania MSSF 17 „Umowy
ubezpieczeniowe”.
c) Zmiany do MSSF 16 „Leasing”
W związku z pandemią koronawirusa (COVID-19), w 2020 r. wprowadzono zmianę do standardu MSSF 16, która
umożliwiła zastosowanie uproszczenia w zakresie oceny, czy zmiany w umowach leasingowych wprowadzone w
czasach pandemii stanowią modyfikacje leasingu. W rezultacie leasingobiorcy mogli skorzystać z uproszczenia
polegającego na niestosowaniu wytycznych MSSF 16 dotyczących modyfikacji umów leasingowych. Ponieważ
zmiana ta dotyczyła redukcji w opłatach leasingowych należnych do dnia 30 czerwca 2021 r. i wcześniej, stąd w
marcu 2021 r. Rada wydłużyła dostępność praktycznego rozwiązania dotyczącego ulg w płatnościach
leasingowych do czerwca 2022 r. Zmiana obowiązuje od 1 kwietnia 2021 r. z możliwością jej wcześniejszego
zastosowania.
Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która
została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie w świetle przepisów Unii Europejskiej.
10. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie
weszły jeszcze w życie
Następujące standardy i interpretacje zostały opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości, jednak nie weszły jeszcze w życie:
a) Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”
Rada opublikowała zmiany do MSR 1, które wyjaśniają kwestię prezentacji zobowiązań jako długo-
i krótkoterminowe. Opublikowane zmiany obowiązują dla sprawozdań finansowych za okresy rozpoczynające się
z dniem 1 stycznia 2023 r. lub po tej dacie.
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego, zmiana ta nie została jeszcze zatwierdzona przez
Unię Europejską.
b) Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe”
Zmiana wprowadza zakaz korygowania kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych o kwoty uzyskane ze
sprzedaży składników wyprodukowanych w okresie przygotowywania rzeczowych aktywów trwałych do
rozpoczęcia funkcjonowania zgodnie z zamierzeniami kierownictwa. Zamiast tego jednostka rozpozna ww.
przychody ze sprzedaży i powiązane z nimi koszty bezpośrednio w rachunku zysków i strat. Zmiana obowiązuje
dla sprawozdań finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2022 r. lub po tej dacie.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
17
c) Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”
Zmiany do MSR 37 dostarczają wyjaśnień odnośnie do kosztów, które jednostka uwzględnia w analizie, czy
umowa jest kontraktem rodzącym obciążenia. Zmiana obowiązuje dla sprawozdań finansowych za okresy
rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2022 r. lub po tej dacie.
d) Roczne zmiany do MSSF 2018 - 2020
“Roczne zmiany MSSF 2018-2020” wprowadzają zmiany do standardów: MSSF 1 „Zastosowanie
Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy”, MSSF 9 „Instrumenty
finansowe”, MSR 41 „Rolnictwo” oraz do przykładów ilustrujących do MSSF 16 „Leasing”.
Poprawki zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują wytyczne standardów w zakresie ujmowania oraz wyceny.
e) Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” oraz wytyczne Rady MSSF w zakresie
ujawnień dotyczących polityk rachunkowości w praktyce
Zmiana do MSR 1 wprowadza wymóg ujawniania istotnych informacji dotyczących zasad rachunkowości, które
zostały zdefiniowane w standardzie. Zmiana wyjaśnia, że informacje na temat polityk rachunkowości są istotne,
jeżeli w przypadku ich braku, użytkownicy sprawozdania finansowego nie byliby w stanie zrozumieć innych
istotnych informacji zawartych w sprawozdaniu finansowym. Ponadto, dokonano również zmian wytycznych
Rady w zakresie stosowania koncepcji istotności w praktyce, aby zapewnić wytyczne dotyczące stosowania
pojęcia istotności do ujawnień dotyczących zasad rachunkowości.
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego, zmiany te nie zostały jeszcze zatwierdzone przez
Unię Europejską.
f) Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie
błędów”
W lutym 2021 r. Rada opublikowała zmianę do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości
szacunkowych i korygowanie błędów” w zakresie definicji wartości szacunkowych. Zmiana do MSR 8 wyjaśnia,
w jaki sposób jednostki powinny odróżniać zmiany zasad rachunkowości od zmian wartości szacunkowych.
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego, zmiany te nie zostały jeszcze zatwierdzone przez
Unię Europejską.
g) Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”
Zmiany do MSR 12 precyzują, w jaki sposób rozliczać podatek odroczony od transakcji takich jak leasing
i zobowiązania z tytułu wycofania z eksploatacji. Przed zmianą do standardu istniały niejasności co do tego, czy
zwolnienie dotyczące ujmowania podatku odroczonego rozpoznanego po raz pierwszy miało zastosowanie do tego
typu transakcji, tj. w przypadku których ujmowane są zarówno aktywa, jak i zobowiązania z tytułu podatku
odroczonego. Wprowadzone zmiany do MSR 12 wyjaśniają, że zwolnienie nie ma zastosowania oraz że jednostki
są zobowiązane do ujmowania podatku odroczonego od takich transakcji. Zmiany nakładają na spółki obowiązek
ujmowania podatku odroczonego od transakcji, które w momencie początkowego ujęcia powodują powstanie
jednakowych różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu i odliczeniu.
Zmiana obowiązuje dla sprawozdań finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2023 r. lub po
tej dacie.
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego, zmiany te nie zostały jeszcze zatwierdzone przez
Unię Europejską.
h) MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe”
Standard ten pozwala jednostkom, które sporządzają sprawozdanie finansowe zgodnie z MSSF po raz pierwszy
(z dniem 1 stycznia 2016 r. lub po tej dacie), do ujmowania kwot wynikających z działalności o regulowanych
cenach, zgodnie z dotychczas stosowanymi zasadami rachunkowości. Dla poprawienia porównywalności,
z jednostkami które stosują już MSSF i nie wykazują takich kwot, zgodnie z opublikowanym MSSF 14 kwoty
wynikające z działalności o regulowanych cenach, powinny podlegać prezentacji w odrębnej pozycji zarówno w
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
18
sprawozdaniu z sytuacji finansowej jak i w rachunku zysków i strat oraz sprawozdaniu z innych całkowitych
dochodów.
Decyzją Unii Europejskiej MSSF 14 nie zostanie zatwierdzony.
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej
Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat
stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię
Europejską.
Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd nie przewiduje, aby
wprowadzenie pozostałych standardów oraz interpretacji miało istotny wpływ na stosowane przez Spółkę zasady
(politykę) rachunkowości.
11. Istotne zasady rachunkowości
11.1. Wycena do wartości godziwej
Spółka wycenia instrumenty finansowe takie jak instrumenty pochodne w wartości godziwej na każdy dzień
bilansowy.
Wartość godziwa jest rozumiana, jako cena, która byłaby otrzymana ze sprzedaży składnika aktywów, bądź
zapłacona w celu przeniesienia zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach zbycia
składnika aktywów między uczestnikami rynku na dzień wyceny w aktualnych warunkach rynkowych. Wycena
wartości godziwej opiera się na założeniu, że transakcja sprzedaży składnika aktywów lub przeniesienia
zobowiązania odbywa się albo:
• na głównym rynku dla danego składnika aktywów bądź zobowiązania,
• w przypadku braku głównego rynku, na najkorzystniejszym rynku dla danego składnika aktywów lub
zobowiązania.
Zarówno główny jak i najbardziej korzystny rynek muszą być dostępne dla Spółki.
Wartość godziwa składnika aktywów lub zobowiązania jest mierzona przy założeniu, że uczestnicy rynku przy
ustalaniu ceny składnika aktywów lub zobowiązania działają w swoim najlepszym interesie gospodarczym.
Wycena wartości godziwej składnika aktywów niefinansowych uwzględnia zdolność uczestnika rynku
do wytworzenia korzyści ekonomicznych poprzez jak największe i najlepsze wykorzystanie składnika aktywów
lub jego zbycie innemu uczestnikowi rynku, który zapewniłby jak największe i jak najlepsze wykorzystanie tego
składnika aktywów.
Spółka stosuje techniki wyceny, które są odpowiednie do okoliczności i w przypadku, w którym są dostępne
dostateczne dane do wyceny wartości godziwej, przy maksymalnym wykorzystaniu odpowiednich
obserwowalnych danych wejściowych i minimalnym wykorzystaniu nieobserwowalnych danych wejściowych.
Wszystkie aktywa oraz zobowiązania, które są wyceniane do wartości godziwej lub ich wartość godziwa jest
ujawniana w sprawozdaniu finansowym, są klasyfikowane w hierarchii wartości godziwej w sposób opisany
poniżej na podstawie najniższego poziomu danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości
godziwej traktowanej, jako całość:
• Poziom 1 – Notowane (nieskorygowane) ceny rynkowe na aktywnym rynku dla identycznych
aktywów lub zobowiązań,
• Poziom 2 – Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny
dla wyceny do wartości godziwej jako całości jest bezpośrednio bądź pośrednio obserwowalny,
• Poziom 3 - Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny
dla wyceny do wartości godziwej jako całości jest nieobserwowalny.
Na każdą datę bilansową, w przypadku aktywów i zobowiązań występujących na poszczególne daty bilansowe w
sprawozdaniu finansowym Spółka ocenia, czy miały miejsce transfery między poziomami hierarchii poprzez
ponowną ocenę klasyfikacji do poszczególnych poziomów, kierując się istotnością danych wejściowych z
najniższego poziomu, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej traktowanej jako całość.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
19
Na potrzeby ujawnienia wyników wyceny do wartości godziwej Spółka ustaliła klasy aktywów i zobowiązań
na podstawie rodzaju, cech i ryzyka związanego z poszczególnymi składnikami aktywów i zobowiązań oraz
poziom w hierarchii wartości godziwej, jak opisano powyżej.
11.2. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej
Transakcje wyrażone w walutach innych niż PLN są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu
obowiązującego w dniu zawarcia transakcji.
Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż polski złoty
są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu
sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe
z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych
lub, w przypadkach określonych zasadami (polityką) rachunkowości, kapitalizowane w wartości aktywów.
Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej
są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według
wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny
do wartości godziwej. Zyski lub straty wynikające z przeliczenia aktywów i zobowiązań niepieniężnych
ujmowanych w wartości godziwej są ujmowane zgodnie z ujęciem zysku lub straty z tytułu zmiany wartości
godziwej (czyli odpowiednio w pozostałych całkowitych dochodach lub w zysku lub stracie w zależności
od tego gdzie ujmowana jest zmiana wartości godziwej).
Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
USD
4,0600
3,7584
EUR
4,5994
4,6148
100HUF
1,2464
1,2638
11.3. Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia/ kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie
oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę
nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku
do stanu zdatnego do używania. W skład kosztu wchodzi również koszt wymiany części składowych maszyn
i urządzeń w momencie poniesienia, jeśli spełnione są kryteria rozpoznania. Koszty poniesione po dacie oddania
środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają zysk lub stratę w momencie ich
poniesienia.
Cena nabycia rzeczowych aktywów trwałych przekazanych przez klientów jest ustalana w wysokości
ich wartości godziwej na dzień objęcia kontroli.
Środki trwałe w momencie ich nabycia zostają podzielone na części składowe będące pozycjami o istotnej
wartości, dla których można przyporządkować odrębny okres ekonomicznej użyteczności. Częścią składową
są również koszty generalnych remontów.
Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów,
wynoszący:
Typ
Okres
Budynki i budowle
20 lat – 40 lat
Maszyny i urządzenia techniczne
4 lata - 25 lat
Urządzenia biurowe
2 lata - 5 lat
Środki transportu
5 lat - 10 lat
Komputery
3 lata - 5 lat
Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się corocznie,
i w razie konieczności – koryguje z efektem od początku okresu sprawozdawczego.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
20
Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia
lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania
takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z bilansu
(obliczone jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danej
pozycji) są ujmowane w zysku lub stracie okresu, w którym dokonano takiego usunięcia.
Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według
cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe
w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania.
11.3.1 Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży
Aktywa trwałe i ich grupy do sprzedaży uznaje się za przeznaczone do sprzedaży, w sytuacji, gdy ich wartość
bilansowa zostanie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży niż w wyniku ich dalszego użytkowania. Ten
warunek może być spełniony tylko, kiedy wystąpienie transakcji sprzedaży jest wysoce prawdopodobne,
a składnik aktywów jest dostępny do natychmiastowej sprzedaży w swoim obecnym stanie. Klasyfikacja składnika
aktywów jako przeznaczonego do sprzedaży zakłada zamiar kierownictwa Spółki do dokonania transakcji
sprzedaży w ciągu roku od momentu dokonania klasyfikacji. Aktywa trwałe sklasyfikowane jako przeznaczone
do sprzedaży wycenia się po niższej spośród dwóch wartości: wartości bilansowej lub wartości godziwej,
pomniejszonej o koszty związane ze sprzedażą
11.4. Aktywa niematerialne
Aktywa niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeżeli spełniają kryteria rozpoznania
dla kosztów prac rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie
wytworzenia. Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek jest równa
ich wartości godziwej na dzień połączenia. Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane /
w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty
wartości. Nakłady poniesione na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem
aktywowanych nakładów poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu,
w którym zostały poniesione.
Spółka ustala, czy okres użytkowania wartości niematerialnych jest określony czy nieokreślony. Wartości
niematerialne o określonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane
testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda
amortyzacji wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec
każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie
konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez
zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji, i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis
amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujmuje się w zysku lub
stracie w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych.
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie
poddawane testowi na utratę wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka
wypracowującego środki pieniężne.
Okresy użytkowania są poddawane corocznej weryfikacji, a w razie potrzeby, korygowane z efektem
od początku okresu sprawozdawczego.
Podsumowanie zasad stosowanych w odniesieniu do istotnych wartości niematerialnych Spółki przedstawia
się następująco:
Oprogramowanie komputerowe
Okresy użytkowania
2 -10 lat
Wykorzystana metoda amortyzacji
Metoda liniowa
Wewnętrznie wytworzone lub nabyte
Nabyte
Test na utratę wartości
Coroczna ocena czy wystąpiły przesłanki
świadczące o wystąpieniu utraty wartości.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
21
Zyski lub straty wynikające z usunięcia aktywów niematerialnych z bilansu są kalkulowane jako różnica pomiędzy
wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w zysku lub stracie
w momencie ich usunięcia z bilansu.
11.5. Leasing
11.5.1. Spółka jako leasingobiorca
Spółka ocenia w momencie zawarcia umowy, czy umowa jest leasingiem lub zawiera leasing. Umowa jest
leasingiem lub zawiera leasing, jeśli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika
aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie.
Spółka stosuje jednolite podejście do ujmowania i wyceny wszystkich leasingów, z wyjątkiem leasingów
krótkoterminowych oraz leasingów aktywów o niskiej wartości. W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka rozpoznaje
składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu.
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania
Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy
składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według
kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu
jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania
obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich
oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszonych o wszelkie
otrzymane zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska
tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą
liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa
do użytkowania podlegają testom na utratę wartości.
Zobowiązania z tytułu leasingu
W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat
leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo
stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą
od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej.
Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością
założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli
w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Spółkę. Zmienne opłaty
leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje
zdarzenie lub warunek powodujący płatność.
Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy
w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia
kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane
płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie
w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie
zakupu aktywów bazowych.
Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości
Spółka stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów
leasingu (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji
kupna). Spółka stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości w
odniesieniu do leasingu o niskiej wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu
aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu.
11.6. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić
utrata wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych, w tym składnika aktywów z tytułu
prawa do użytkowania. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub w razie konieczności
przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
22
wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego
dany składnik aktywów należy.
Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada wartości
godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka
wypracowującego środki pieniężne, lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa.
Wartość odzyskiwalną ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba że dany składnik aktywów nie generuje
samodzielnie wpływów pieniężnych, które są w większości niezależne od generowanych przez inne aktywa lub
grupy aktywów. Jeśli wartość bilansowa składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość odzyskiwalna, ma
miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości odzyskiwalnej. Przy szacowaniu
wartości użytkowej prognozowane przepływy pieniężne są dyskontowane do ich wartości bieżącej przy
zastosowaniu stopy dyskontowej przed uwzględnieniem skutków opodatkowania odzwierciedlającej bieżące
rynkowe oszacowanie wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Odpisy
aktualizujące z tytułu utraty wartości składników majątkowych używanych w działalności kontynuowanej ujmuje
się w tych kategoriach kosztów, które odpowiadają funkcji składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono
utratę wartości.
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący
z tytułu utraty wartości, który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów jest
zbędny, lub czy powinien zostać zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną tego składnika aktywów. Poprzednio ujęty odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości ulega
odwróceniu wtedy i tylko wtedy, gdy od momentu ujęcia ostatniego odpisu aktualizującego nastąpiła zmiana
wartości szacunkowych stosowanych do ustalenia wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów. W takim
przypadku, podwyższa się wartość bilansową składnika aktywów do wysokości jego wartości odzyskiwalnej.
Podwyższona kwota nie może przekroczyć wartości bilansowej składnika aktywów, jaka zostałaby ustalona
(po uwzględnieniu umorzenia), gdyby w ubiegłych latach nie ujęto odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości
w odniesieniu do tego składnika aktywów. Odwrócenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości składnika
aktywów ujmuje się niezwłocznie jako przychód. Po odwróceniu odpisu aktualizującego, w kolejnych okresach
odpis amortyzacyjny dotyczący danego składnika jest korygowany w sposób, który pozwala w ciągu pozostałego
okresu użytkowania tego składnika aktywów dokonywać systematycznego odpisania jego zweryfikowanej
wartości bilansowej pomniejszonej o wartość końcową.
11.7. Koszty finansowania zewnętrznego
Koszty finansowania zewnętrznego są kapitalizowane jako część kosztu wytworzenia środków trwałych i wartości
niematerialnych. Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki wyliczone przy zastosowaniu metody
efektywnej stopy procentowej, obciążenia finansowe z tytułu umów leasingu finansowego oraz różnice kursowe
powstałe w związku z finansowaniem zewnętrznym do wysokości odpowiadającej korekcie kosztu odsetek.
11.8. Udziały i akcje w jednostkach zależnych
Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach wykazywane są
według kosztu historycznego po uwzględnieniu odpisów z tytułu utraty wartości.
Jednostkami zależnymi są takie podmioty, które Spółka kontroluje.
Sprawowanie kontroli przez Spółkę ma miejsce wtedy, gdy:
• posiada władzę nad danym podmiotem,
• podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego
zaangażowania w danej jednostce,
• ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów.
Spółka weryfikuje fakt sprawowania kontroli nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na
zmianę jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli.
W sytuacji, gdy Spółka posiada mniej niż większość praw głosów w danej jednostce, ale posiadane prawa głosu
są wystarczające do jednostronnego kierowania istotnymi działaniami tej jednostki, oznacza to, że sprawuje nad
nią władzę. W momencie oceny, czy prawa głosu w danej jednostce są wystarczające dla zapewnienia władzy,
Spółka analizuje wszystkie istotne okoliczności, w tym:
• wielkość posiadanego pakietu praw głosu w porównaniu do rozmiaru udziałów i stopnia rozproszenia praw głosu
posiadanych przez innych udziałowców;
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
23
• potencjalne prawa głosu posiadane przez Spółkę, innych udziałowców lub inne strony;
• prawa wynikające z innych ustaleń umownych; a także
• dodatkowe okoliczności, które mogą dowodzić, że Spółka posiada lub nie posiada możliwości kierowania
istotnymi działaniami w momencie podejmowania decyzji, w tym schematy głosowania zaobserwowane na
poprzednich Walnych Zgromadzeniach Akcjonariuszy lub Zgromadzeniach Wspólników.
Jednostkami stowarzyszonymi są takie jednostki, na które Spółka wywiera znaczący wpływ, niebędące
jednostkami zależnymi ani udziałami we wspólnych przedsięwzięciach Spółki. Znaczący wpływ jest to zdolność
do uczestniczenia w podejmowaniu decyzji z zakresu polityki finansowej i operacyjnej prowadzonej działalności
gospodarczej; nie oznacza ona jednak sprawowania kontroli bądź współkontroli nad tą polityką.
11.9. Aktywa finansowe
Klasyfikacja aktywów finansowych
Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny:
• wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
• wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,
• wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.
Jednostka klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego jednostki w zakresie
zarządzania aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla
składnika aktywów finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Jednostka dokonuje reklasyfikacji inwestycji w
instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami.
Wycena na moment początkowego ujęcia
Z wyjątkiem niektórych należności z tytułu dostaw i usług, w momencie początkowego ujęcia jednostka wycenia
składnik aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych
niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można
bezpośrednio przypisać do nabycia tych aktywów finansowych.
Zaprzestanie ujmowania
Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji gdy:
• Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły, lub
• Prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione a Spółka dokonała
przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności.
Wycena po początkowym ujęciu
Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii:
• Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
• Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
• Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
• Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki:
a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest
utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz
b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach
przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do
spłaty.
Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje:
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
24
• należności handlowe,
• udzielone pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane
są jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych,
• środki pieniężne i ekwiwalenty.
Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w
sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody finansowe”.
Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody
Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, jeśli spełnione
są oba poniższe warunki:
a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest
zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów
finansowych; oraz
b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach
przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do
spłaty.
Przychody z tytułu odsetek, różnice kursowe oraz zyski i straty z tytułu utraty wartości ujmowane są w wyniku
finansowym i obliczane w taki sam sposób jak w przypadku aktywów finansowych wycenianych
zamortyzowanym kosztem. Pozostałe zmiany wartości godziwej ujmowane są w przez inne całkowite dochody.
W momencie zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych łączny zysk lub strata uprzednio
rozpoznana w innych całkowitych dochodach zostają przeklasyfikowane z pozycji kapitału własnego do wyniku
finansowego.
Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w
sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody finansowe”.
Instrumenty kapitałowe – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody
W momencie początkowego ujęcia Spółka może dokonać nieodwołalnego wyboru dotyczącego ujmowania w
innych całkowitych dochodach późniejszych zmian wartości godziwej inwestycji w instrument kapitałowy, który
nie jest przeznaczony do obrotu ani nie jest warunkową zapłatą ujętą przez jednostkę przejmującą w ramach
połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF 3. Wybór taki dokonywany jest oddzielnie dla każdego
instrumentu kapitałowego. Skumulowane zyski lub straty poprzednio ujęte w innych całkowitych dochodach nie
podlegają przeklasyfikowaniu do wyniku finansowego. Dywidendy ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy, chyba że dywidendy te w
oczywisty sposób stanowią odzyskanie części kosztów inwestycji.
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
Składnik aktywów finansowych, które nie spełniają kryteriów wyceny według zamortyzowanego kosztu lub w
wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Zysk lub stratę z wyceny inwestycji dłużnych do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym.
Dywidendy ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki
do otrzymania dywidendy.
11.10. Kompensowanie aktywów finansowych i zobowiązań finansowych
W sytuacji, gdy Spółka:
• posiada ważny tytuł prawny do dokonania kompensaty ujętych kwot oraz
• zamierza rozliczyć się w kwocie netto albo jednocześnie zrealizować składnik aktywów i wykonać
zobowiązanie
składnik aktywów finansowych i zobowiązanie finansowe kompensuje się i wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji
finansowej w kwocie netto.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
25
11.11. Utrata wartości aktywów finansowych
Spółka dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych (ang. expected credit losses, „ECL”) związanych z
instrumentami dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu i wartości godziwej przez pozostałe
całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.
W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Spółka stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na
oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy
użyciu macierzy rezerw. Spółka wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane
w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości.
W przypadku pozostałych aktywów finansowych, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w
kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym. Jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym
instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, Spółka wycenia odpis na
oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom
kredytowym w całym okresie życia.
11.12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych,
z uwzględnieniem odpisu na oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia.
W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez
zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu
stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana
została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku z upływem czasu jest ujmowane
jako przychody finansowe.
Pozostałe należności obejmują w szczególności należności budżetowe z tytułu podatków, z wyjątkiem należności
z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych, które stanowią w bilansie odrębną pozycję. Zaliczki są
prezentowane zgodnie z charakterem aktywów, do jakich się odnoszą – odpowiednio jako aktywa trwałe lub
obrotowe. Jako aktywa niepieniężne zaliczki nie podlegają dyskontowaniu.
Należności budżetowe prezentowane są w ramach pozostałych aktywów niefinansowych, z wyjątkiem należności
z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych, które stanowią w bilansie odrębną pozycję.
11.13. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych
Środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku oraz lokaty
krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy.
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się
z określonych powyżej środków pieniężnych i ich ekwiwalentów pomniejszonych o niespłacone kredyty w
rachunkach bieżących.
11.14. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne
W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według
wartości godziwej, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki.
Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według
zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu
zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta
lub premie uzyskane w związku ze zobowiązaniem.
Przychody i koszty są ujmowane w zysku lub stracie z chwilą usunięcia zobowiązania z bilansu, a także w wyniku
rozliczenia metodą efektywnej stopy procentowej.
11.15. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty.
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują zobowiązania
finansowe przeznaczone do obrotu oraz zobowiązania finansowe pierwotnie zakwalifikowane do kategorii
wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy. Zobowiązania finansowe są klasyfikowane jako
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
26
przeznaczone do obrotu, jeżeli zostały nabyte dla celów sprzedaży w niedalekiej przyszłości. Instrumenty
pochodne, włączając wydzielone instrumenty wbudowane, są również klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu
chyba, że są uznane za efektywne instrumenty zabezpieczające.
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane w wartości
godziwej, uwzględniając ich wartość rynkową na dzień bilansowy bez uwzględnienia kosztów transakcji
sprzedaży. Zmiany w wartości godziwej tych instrumentów są ujmowane w zysku lub stracie jako koszty lub
przychody finansowe, za wyjątkiem zmian z tytułu własnego ryzyka kredytowego dla zobowiązań finansowych
pierwotnie zakwalifikowanych do kategorii wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy, które
ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach.
Inne zobowiązania finansowe niebędące instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez
wynik finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy
procentowej.
Spółka wyłącza ze swojego bilansu zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy
obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego z tytułu
podatku od towarów i usług oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez
dostawę towarów, usług lub środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie
wymagającej zapłaty.
11.16. Rezerwy
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany)
wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje
konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego
zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy
umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy
jest rzeczą praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy
są wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów po pomniejszeniu o wszelkie zwroty.
W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez
zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu
stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego
ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu,
zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe.
11.17. Świadczenia pracownicze
Zgodnie z zakładowymi systemami wynagradzania pracownicy Spółki mają prawo do odpraw emerytalnych i
rentowych. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę. Wysokość
odpraw emerytalnych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia pracownika. Spółka tworzy rezerwę
na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których
dotyczą. Według MSR 19 odprawy emerytalne są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia.
Wartość bieżąca tych zobowiązań na każdy dzień bilansowy jest obliczona przez niezależnego aktuariusza.
Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane,
z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia bilansowego. Informacje demograficzne oraz
informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne.
Ponowna wycena zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych dotyczących programów określonych świadczeń
obejmująca zyski i straty aktuarialne ujmowana jest w innych całkowitych dochodach i nie podlega późniejszej
reklasyfikacji do zysku lub straty.
Spółka rozpoznaje następujące zmiany w zobowiązaniach netto z tytułu określonych świadczeń w ramach
odpowiednio kosztu własnego sprzedaży oraz kosztów ogólnego zarządu na które składają się:
• koszty zatrudnienia (w tym między innymi koszty bieżącego zatrudnienia, kosztów przeszłego zatrudnienia)
• odsetki netto od zobowiązania netto z tytułu określonych świadczeń.
Grupa ponosi koszty związane z funkcjonowaniem Pracowniczych Planów Kapitałowych („PPK”) poprzez
dokonywanie wpłat do funduszu emerytalnego. Stanowią one świadczenia po okresie zatrudnienia w formie
programu określonych składek. Grupa rozpoznaje koszty wpłat na PPK w tej samej pozycji kosztów, w której
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
27
ujmuje koszty wynagrodzeń, od których są naliczane. Zobowiązania z tytułu PPK są prezentowane w ramach
pozostałych zobowiązań niefinansowych.
11.18. Programy motywacyjne
Kadra kierownicza i kluczowy personel Spółki objęci są programami motywacyjnymi, których szczegóły opisano
w nocie 21.2.
11.18.1. Transakcje rozliczane w instrumentach kapitałowych
Koszt transakcji rozliczanych z pracownikami w instrumentach kapitałowych jest wyceniany przez odniesienie do
wartości godziwej na dzień przyznania praw. Wartość godziwa ustalana jest przez niezależnego rzeczoznawcę
bazując na wytycznych MSSF 2. Przy wycenie transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych
uwzględniane są rynkowe warunki nabycia uprawnień (związane z ceną akcji Spółki) oraz warunki inne niż
rynkowe.
Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem
wartości kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące efektywności/ wyników lub/
i świadczenia pracy bądź usług, kończącym się w dniu, w którym określeni pracownicy zdobędą pełne uprawnienia
do świadczeń („dzień nabycia praw”). Skumulowany koszt ujęty z tytułu transakcji rozliczanych w instrumentach
kapitałowych na każdy dzień bilansowy do dnia nabycia praw odzwierciedla stopień upływu okresu nabywania
praw oraz liczbę nagród, do których prawa – w opinii Zarządu Spółki na ten dzień, opartej na możliwie najlepszych
szacunkach liczby instrumentów kapitałowych – zostaną ostatecznie nabyte.
Żadne koszty nie są ujmowane z tytułu nagród, do których prawa nie zostaną ostatecznie nabyte, z wyjątkiem
nagród, w przypadku których nabycie praw zależy od warunków rynkowych lub warunków innych niż warunki
nabycia uprawnień, które są traktowane jako nabyte bez względu na fakt spełnienia warunków rynkowych lub
warunków innych niż warunki nabycia uprawnień, pod warunkiem spełnienia wszystkich innych warunków
dotyczących efektywności/ wyników lub/ i świadczenia pracy bądź usług.
W przypadku modyfikacji warunków przyznawania nagród rozliczanych w instrumentach kapitałowych,
w ramach spełnienia wymogu minimum ujmuje się koszty, jak w przypadku, gdyby warunki te nie uległy zmianie.
Ponadto, ujmowane są koszty z tytułu każdego wzrostu wartości transakcji w wyniku modyfikacji, wycenione na
dzień zmiany.
W przypadku anulowania nagrody rozliczanej w instrumentach kapitałowych, jest ona traktowana w taki sposób,
jakby prawa do niej zostały nabyte w dniu anulowania, a wszelkie jeszcze nieujęte koszty z tytułu nagrody są
niezwłocznie ujmowane. Dotyczy to również nagród w przypadku, których warunki inne niż warunki nabycia
uprawnień będące pod kontrolą Spółki lub pracownika nie są spełnione. Jednakże w przypadku zastąpienia
anulowanej nagrody nową nagrodą – określoną jako nagroda zastępcza w dniu jej przyznania, nagroda anulowana
i nowa nagroda są traktowane tak, jakby stanowiły modyfikację pierwotnej nagrody, tj. w sposób opisany w
paragrafie powyżej.
11.19. Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne
Zgodnie z polską praktyką gospodarczą akcjonariusze / udziałowcy jednostek mogą dokonać podziału zysku na
cele pracownicze w formie zasilenia funduszu socjalnego oraz na inne fundusze specjalne. W sprawozdaniu
finansowym zgodnym z MSSF ta część podziału zysku jest zaliczana do kosztów działalności okresu, w którym
podział zysku został zatwierdzony przez Zgromadzenie Akcjonariuszy.
11.20. Przychody
11.20.1. Przychody z umów z klientami
Spółka stosuje MSSF 15 Przychody z umów z klientami do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem umów
leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing, instrumentów finansowych i innych praw lub zobowiązań
umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania
finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
28
Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta,
w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez jednostkę, w zamian za przekazanie tych dóbr i usług.
Zasady te są stosowane przy wykorzystaniu modelu pięciu kroków:
• zidentyfikowano umowę z klientem,
• zidentyfikowano zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem,
• określono cenę transakcji,
• dokonano alokacji ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia,
• ujęto przychody w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy.
Alumetal S.A. jako spółka holdingowa świadczy dla pozostałych spółek Grupy Kapitałowej Alumetal S.A. usługi
zarządzania (w tym usługi rozwojowe i inwestycyjne, wsparcia produkcji oraz usługi kontrolingowe), handlowe,
finansowe, informatyczne, kadrowo-płacowe oraz usługi księgowe. Ponadto Spółka uznaje otrzymywane
dywidendy od spółek zależnych za swoja działalność podstawową i prezentuje je w przychodach z działalności
holdingowej.
Alumetal S.A. nie udziela rabatów za swoje usługi z powodu ich skali, czy też skont za stosowane terminy
płatności. Nie pobiera dodatkowych opłat za specjalne gwarancje jakości, kompleksowość usług i inne dodatkowe
specyficzne świadczenia. Realizowane usługi nie są rozciągnięte w czasie i są fakturowane systematycznie w
okresach miesięcznych.
Spółka nie prowadzi sprzedaży typowych usług doradczych dla podmiotów zewnętrznych spoza Grupy.
11.20.2. Odsetki
Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich naliczania (z uwzględnieniem metody
efektywnej stopy procentowej, stanowiącej stopę dyskontującą przyszłe wpływy pieniężne przez szacowany okres
życia instrumentów finansowych) w stosunku do wartości bilansowej netto danego składnika aktywów
finansowych.
11.20.3. Dywidendy
Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw akcjonariuszy lub udziałowców do ich otrzymania
i prezentowane w przychodach z działalności holdingowej.
11.20.4. Dotacje rządowe
Jeżeli istnieje uzasadniona pewność, że dotacja zostanie uzyskana oraz spełnione zostaną wszystkie związane z nią
warunki, wówczas dotacje rządowe są ujmowane według ich wartości godziwej.
Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód w sposób współmierny
do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Jeżeli dotacja dotyczy składnika aktywów,
wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów przyszłych okresów, a następnie stopniowo,
drogą równych odpisów rocznych, ujmowana w zysku lub stracie przez szacowany okres użytkowania związanego
z nią składnika aktywów.
11.21. Podatki
11.21.1. Podatek bieżący
Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia
się w wysokości kwot przewidywanej zapłaty na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi
od organów podatkowych) z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów podatkowych, które prawnie
lub faktycznie już obowiązywały na dzień bilansowy.
11.21.2. Podatek odroczony
Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych
w stosunku do różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów
i zobowiązań, a ich wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
29
Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych:
• z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości
firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej
połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mającej wpływu ani na zysk lub stratę brutto,
ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz
• w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych
lub stowarzyszonych i udziałów we wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy
odwracania się różnic przejściowych podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się
przewidzieć przyszłości różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych,
jak również niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na
następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania,
który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty:
• z wyjątkiem sytuacji, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych
powstają w wyniku początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji
nie stanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na zysk lub stratę brutto,
ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz
• w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych
lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu
odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie jedynie w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne,
iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu i osiągnięty zostanie
dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.
Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy
i ulega stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania
wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku
dochodowego. Nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie
na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w
przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z
zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik
aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy
podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień
bilansowy.
Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem
lub stratą: w innych całkowitych dochodach dotyczący pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach
lub bezpośrednio w kapitale własnym dotyczący pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym.
Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego
podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do
przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek
dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym.
11.21.3. Podatek od towarów i usług
Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług,
z wyjątkiem:
• gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania
od organów podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów
lub jako część pozycji kosztowej oraz
• należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.
Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów
podatkowych jest ujęta w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako część należności lub zobowiązań.
11.21.4. Niepewność związana z ujmowaniem podatku dochodowego
Jeżeli w ocenie Spółki jest prawdopodobne, że podejście Spółki do kwestii podatkowej lub grupy kwestii
podatkowych będzie zaakceptowane przez organ podatkowy, Spółka określa dochód do opodatkowania (stratę
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
30
podatkową), podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe
i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia do opodatkowania planowanego lub zastosowanego w swoim
zeznaniu podatkowym. Oceniając to prawdopodobieństwo, Spółka przyjmuje, że organy podatkowe uprawnione
do skontrolowania i zakwestionowania sposobu traktowania podatkowego przeprowadzą taką kontrolę i będą
miały dostęp do wszelkich informacji.
Jeżeli Spółka stwierdzi, że nie jest prawdopodobne, że organ podatkowy zaakceptuje podejście Spółki do kwestii
podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wówczas Spółka odzwierciedla skutki niepewności w ujęciu
księgowym podatku w okresie, w którym to ustaliła. Spółka ujmuje zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego
z wykorzystaniem jednej z dwóch niżej wymienionych metod, w zależności od tego, która z nich lepiej
odzwierciedla sposób, w jaki niepewność może się zmaterializować:
• Spółka określa najbardziej prawdopodobny scenariusz – jest to pojedyncza kwota spośród możliwych
wyników lub
• Spółka ujmuje wartość oczekiwaną – jest to suma kwot ważonych prawdopodobieństwem spośród
możliwych wyników.
11.22. Zysk netto na akcję
Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez średnią
ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym.
12. Przychody i koszty
12.1. Przychody z umów z klientami
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Przychody ze sprzedaży usług
15 012
9 566
15 012
9 566
12.2. Koszty według rodzajów
Nota
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Amortyzacja
12.3
777
900
Zużycie materiałów i energii
298
187
Usługi obce
2 250
1 947
Podatki i opłaty
260
279
Koszty świadczeń pracowniczych
12.4
13 068
6 676
Pozostałe koszty rodzajowe
667
485
Koszty według rodzajów ogółem, w tym:
17 320
10 474
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży
13 053
8 702
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
4 923
1 829
Zmiana stanu
-656
-57
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
31
12.3. Koszty amortyzacji i odpisy aktualizujące ujęte w zysku lub stracie
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Amortyzacja środków trwałych
339
373
Amortyzacja wartości niematerialnych
225
370
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży
564
743
Amortyzacja środków trwałych oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania
128
79
Amortyzacja wartości niematerialnych
85
78
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
213
157
12.4. Koszty świadczeń pracowniczych
Nota
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Wynagrodzenia
8 758
5 540
Koszty ubezpieczeń społecznych
1 259
988
Koszty programu motywacyjnego
21.2
2 705
-87
Koszty świadczeń emerytalnych
40
28
Koszty wpłat na PPK
94
14
Odpis na ZFŚS
128
122
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych (szkolenia, ochrona
zdrowia, bhp, posiłki i pozostałe)
84
71
Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym:
13 068
6 676
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży
9 489
5 517
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu
3 579
1 159
12.5. Pozostałe przychody operacyjne
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Zysk na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych
127
–
Kary i odszkodowania otrzymane
1
–
Zwrot podatku VAT z zagranicy
2
19
Dofinansowanie do kosztów wynagrodzeń w efekcie tarczy
antykryzysowej w związku z COVID-19
-
338
Inne
1
38
Pozostałe przychody operacyjne ogółem
131
395
12.6. Pozostałe koszty operacyjne
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Przekazane darowizny
5
258
Koszt likwidacji środków trwałych
-
3
Inne
12
3
Pozostałe koszty operacyjne ogółem
17
264
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
32
12.7. Przychody finansowe
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Przychody z tytułu odsetek, w tym:
163
180
- odsetki od pożyczek
163
180
Zysk z tytułu różnic kursowych
-
426
Inne (suma nieistotnych)
41
65
Przychody finansowe ogółem
204
671
12.8. Koszty finansowe
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Odsetki od kredytów bankowych
104
158
Strata z tytułu różnic kursowych
6
–
Odsetki z tytułu leasingu
16
–
Inne (suma nieistotnych)
31
64
Koszty finansowe ogółem
157
222
13. Podatek dochodowy
13.1. Obciążenie podatkowe
Główne składniki obciążenia podatkowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku
przedstawiają się następująco:
Ujęte w zysku:
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego
6
–
Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych
16
-92
Obciążenie podatkowe wykazane w zysku lub stracie
22
-92
13.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej
Uzgodnienie podatku dochodowego od zysku brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki
podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki za rok zakończony
dnia 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku przedstawia się następująco:
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Zysk brutto przed opodatkowaniem
26 197
32 615
Podatek według ustawowej stawki podatkowej obowiązującej w Polsce,
wynoszącej 19% (2020: 19%)
4 977
6 197
Wpływ przychodów zwolnionych z opodatkowania oraz kosztów
niepodatkowych, w tym:
-4 988
-6 279
- otrzymana dywidenda
-5 510
-6 270
- koszty PFRON
8
8
- koszt programu motywacyjnego
514
-17
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
33
Pozostałe
33
-10
Podatek według efektywnej stawki podatkowej wynoszącej odpowiednio
w 2021 roku: 0,08% oraz w 2020: -0,28%
22
-92
`
Podatek dochodowy (obciążenie) wykazany w zysku lub stracie
22
-92
13.3. Odroczony podatek dochodowy
Odroczony podatek dochodowy wynika z następujących pozycji:
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Sprawozdanie z całkowitych dochodów za
rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Różnica pomiędzy bilansową a podatkową wartością
składników aktywów trwałych oraz wartości
niematerialnych z uwzględnieniem wpływu MSSF
16 w ujęciu netto
-323
-362
39
30
Naliczone przychody
-149
-1
-148
–
Naliczone odsetki
-1
-2
1
5
Dodatnie różnice kursowe
-61
-148
87
-36
Rezerwy z tytułu odpraw emerytalnych
29
27
2
-7
Niewypłacone wynagrodzenia i świadczenia
228
92
136
19
Ujemne różnice kursowe
195
281
-86
34
Strata podatkowa
–
47
-47
47
Obciążenie z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
-16
92
Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego, w tym:
-82
-66
Aktywa z tytułu podatku odroczonego działalność
kontynuowana
–
–
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego działalność
kontynuowana
-82
-66
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
34
14. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży
W roku 2020 Spółka nabyła nieruchomość gruntową z przeznaczeniem na nowe inwestycje w Grupie Kapitałowej
Alumetal S.A. Sprzedaż nieruchomości do Spółki zależnej Alumetal Poland sp. z o.o. nastąpiła w dniu 18 lutego
2021 roku.
W roku 2021 Spółka nabyła kolejną nieruchomość gruntową z przeznaczeniem na nowe inwestycje w Grupie
Kapitałowej Alumetal S.A. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie dokonano sprzedaży
tej nieruchomości do Spółek zależnych.
15. Zysk przypadający na jedną akcję
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres
przypadającego na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych
akcji zwykłych występujących w ciągu okresu.
Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za rok przypadającego
na zwykłych akcjonariuszy spółki dominującej (po potrąceniu odsetek od uprzywilejowanych akcji zamiennych)
przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu powiększoną
o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które byłyby wyemitowane przy zamianie wszystkich rozwadniających
potencjalnych akcji zwykłych na akcje zwykłe.
W 2020 roku cena realizacji instrumentów zamiennych na instrumenty kapitałowe była powyżej ich wartości
rynkowej, w związku z powyższym brak jest efektu rozwodnienia w tym okresie. Szczegóły Programu
Motywacyjnego III i IV zostały opisane w nocie 21.2.
Spółka nie posiada innych niż opisane powyżej instrumentów finansowych powodujących możliwość
rozwodnienia zysku na akcję.
Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego
i rozwodnionego zysku na jedną akcję:
Rok zakończony 31
grudnia 2021
Rok zakończony 31
grudnia 2020
Zysk netto z działalności kontynuowanej
26 175
32 707
Zysk netto
26 175
32 707
Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji
zwykłych zastosowana do obliczenia
podstawowego zysku na jedną akcję
(uwzględniająca podział akcji)
15 582 689
15 479 493
Efekt rozwodnienia
Opcje na akcje dotyczące płatności w formie
akcji, których dotyczy MSSF 2 Płatności w
formie akcji
199 662
–
Średnia ważona liczba akcji zwykłych
skorygowana o efekt rozwodnienia
(uwzględniająca podział akcji)
15 782 351
15 479 493
Zysk na akcję (w złotych)
- podstawowy z zysku za okres
1,68
2,11
- rozwodniony z zysku za okres
1,66
2,11
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
35
16. Wartości niematerialne
Rok zakończony dnia 31 grudnia
2021 roku
Patenty
i licencje
Inne
Wartości
niematerialne
w trakcie
wytwarzania
Ogółem
Wartość brutto na dzień
1 stycznia 2021 roku
793
2870
185
3 848
Nabycia
–
–
568
568
Transfer z wartości
niematerialnych w budowie
43
32
-75
–
Wartość brutto na dzień
31 grudnia 2021 roku
836
2 902
678
4 416
Amortyzacja i odpisy aktualizujące
na dzień 1 stycznia 2021 roku
610
2 334
–
2 944
Odpis amortyzacyjny za okres
97
213
–
310
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
31 grudnia 2021 roku
707
2 547
–
3 254
Wartość netto na dzień
1 stycznia 2021 roku
183
536
185
904
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2021 roku
129
355
678
1 162
Rok zakończony dnia 31 grudnia
2020 roku
Patenty
i licencje
Inne
Wartości
niematerialne
w trakcie
wytwarzania
Ogółem
Wartość brutto na dzień
1 stycznia 2020 roku
786
2 763
231
3 780
Nabycia
–
–
68
68
Transfer z wartości
niematerialnych w budowie
7
107
-114
–
Wartość brutto na dzień
31 grudnia 2020 roku
793
2 870
185
3 848
Amortyzacja i odpisy aktualizujące
na dzień 1 stycznia 2020 roku
478
2 018
–
2 496
Odpis amortyzacyjny za okres
132
316
–
448
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
31 grudnia 2020 roku
610
2 334
–
2 944
Wartość netto na dzień
1 stycznia 2020 roku
308
745
231
1 284
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2020 roku
183
536
185
904
Na żadną z dat bilansowych nie występowały zabezpieczenia ustanowione na wartościach niematerialnych.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
36
17. Rzeczowe aktywa trwałe
Grunty (w tym
prawo
użytkowania
wieczystego
gruntu)
Budynki, lokale i
obiekty inżynierii
lądowej i wodnej
Urządzenia
techniczne i
maszyny
Środki transportu
Inne środki
trwałe
Środki trwałe w
budowie
Ogółem
Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2021 roku
821
3 922
2 632
1 102
102
26
8 605
Nabycia
–
–
–
–
–
633
633
Sprzedaż
–
–
-3
-154
–
–
-157
Likwidacja
–
–
-17
–
–
–
-17
Transfer
–
–
155
292
6
-453
–
Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2021 roku
821
3 922
2 767
1 240
108
206
9 064
Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień
1 stycznia 2021 roku
–
1 129
1 987
530
62
–
3 708
Odpis amortyzacyjny za okres
–
124
143
179
8
–
454
Sprzedaż
–
–
-3
-110
–
–
-113
Likwidacja
–
–
-17
–
–
–
-17
Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień
31 grudnia 2021 roku
–
1 253
2 110
599
70
–
4 032
Wartość netto na dzień 1 stycznia 2021 roku
821
2 793
645
572
40
26
4 897
Wartość netto na dzień 31 grudnia 2021 roku
821
2 669
657
641
38
206
5 032
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
37
Grunty (w tym
prawo
użytkowania
wieczystego
gruntu)
Budynki, lokale i
obiekty inżynierii
lądowej i wodnej
Urządzenia
techniczne i
maszyny
Środki transportu
Inne środki
trwałe
Środki trwałe w
budowie
Ogółem
Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2020 roku
821
3 922
2 626
1 102
102
2
8 575
Nabycia
–
–
–
–
–
44
44
Sprzedaż
–
–
–
–
–
–
–
Likwidacja
–
–
-14
–
–
–
-14
Transfer
–
–
20
–
–
-20
–
Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2020 roku
821
3 922
2 632
1 102
102
26
8 605
Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień
1 stycznia 2020 roku
–
992
1 854
380
53
–
3 279
Odpis amortyzacyjny za okres
–
136
145
150
9
–
439
Sprzedaż
–
–
–
–
–
–
–
Likwidacja
–
–
-10
–
–
–
-10
Amortyzacja i odpisy aktualizujące na dzień
31 grudnia 2020 roku
–
1 128
1 987
530
62
–
3 708
Wartość netto na dzień 1 stycznia 2020 roku
821
2 930
772
722
49
2
5 296
Wartość netto na dzień 31 grudnia 2020 roku
821
2 793
645
572
40
26
4 897
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
38
Zarówno na dzień 31 grudnia 2021 roku jak i na dzień 31 grudnia 2020 roku nieruchomości Spółki nie były objęte
hipoteką ustanowioną w celu zabezpieczenia kredytów bankowych Spółki.
Zarówno w roku 2021 jak i w roku 2020 nie wystąpiły skapitalizowane koszty finansowania zewnętrznego.
18. Leasing
18.1. Spółka jako leasingobiorca
Spółka w rozumieniu MSSF 16 jest leasingobiorcą w przypadku wieczystego użytkowania gruntów na okres do
2089 roku.
Zobowiązania Spółki z tytułu leasingu zabezpieczone są tytułem własności leasingodawcy do przedmiotu
leasingu. Zasadniczo Spółka nie jest uprawniona do przekazania leasingowanych aktywów w subleasing, ani też
do cesji praw przysługujących jej na podstawie umów leasingu.
Poniżej przedstawiono wartości bilansowe aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz ich zmiany w okresie
sprawozdawczym:
PWUG*
Razem
Na dzień 1 stycznia 2020 roku
855
855
Amortyzacja
12
12
Na dzień 31 grudnia 2020 roku
843
843
Amortyzacja
12
12
Na dzień 31 grudnia 2021 roku
831
831
*Prawo wieczystego użytkowania gruntów.
Poniżej przedstawiono wartości bilansowe zobowiązań z tytułu leasingu oraz ich zmiany w okresie
sprawozdawczym.
2021
2020
Na dzień 1 stycznia
659
659
odsetki
16
–
Płatności
-3
–
Na dzień 31 grudnia
672
659
Krótkoterminowe
17
18
Długoterminowe
655
641
Analiza wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu została przedstawiona w nocie 31.4. „Ryzyko związane
z płynnością”.
Poniżej przedstawiono kwoty przychodów, kosztów, zysków i strat wynikających z leasingu ujęte w sprawozdaniu
z całkowitych dochodów:
2021
2020
Koszt amortyzacji aktywów z tytułu prawa do użytkowania
12
12
Koszty odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu
16
-
Łączna kwota ujęta w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów
28
12
26
W roku 2020 Spółka nie dokonała płatności zobowiązań z tytułu prawa wieczystego użytkowania gruntów, w tym
odsetek dotyczących tych praw. Odroczenie płatności związane było z sytuacją epidemiczną spowodowaną
pandemią COVID-19.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
39
19. Pozostałe aktywa
19.1. Pozostałe aktywa finansowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Pożyczki udzielone, w tym:
7 589
16 862
- Alumetal Group Hungary Kft.*
7 589
16 862
Udziały w jednostkach powiązanych, w tym:
251 286
251 286
- Alumetal Poland sp. z o.o., Polska
175 856
175 856
- Alumetal Group Hungary Kft., Węgry
75 080
75 080
- T+S sp. z o.o., Polska
350
350
Dopłata do kapitału w Alumetal Group Hungary Kft.
23 329
23 329
Razem
282 204
291 477
- krótkoterminowe
7 589
9 248
- długoterminowe
274 615
282 229
* oprocentowane EURIBOR 3M (EUR) + marża
Zmiany w saldzie pożyczek udzielonych w roku zakończonym 31 grudnia 2021 oraz w roku zakończonym 31 grudnia 2020
roku przedstawia poniższa tabela.
Pożyczki udzielone
Stan na 1 stycznia 2020
24 095
Zmniejszenie, w tym:
-7 233
- spłata pożyczki przez Alumetal Group Hungary Kft., Węgry
-8 955
- efekt wyceny salda pożyczki spowodowany różnym kursem wyceny bilansowej
1 722
Stan na 31 grudnia 2020
16 862
Zmniejszenie, w tym:
-9 273
- spłata pożyczki przez Alumetal Group Hungary Kft., Węgry
-9 186
- efekt wyceny salda pożyczki spowodowany różnym kursem wyceny bilansowej
-87
Stan na 31 grudnia 2021
7 589
19.2. Pozostałe aktywa niefinansowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Nadwyżka aktywów nad zobowiązaniami ZFŚS
3
4
Rozliczenia międzyokresowe kosztów ubezpieczeń
38
34
Pozostałe
3
5
Razem
44
43
- krótkoterminowe
44
43
- długoterminowe
–
–
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
40
20. Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS
Ustawa z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi,
że Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 50 pracowników
na pełne etaty. Spółka tworzy taki fundusz i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego.
Celem Funduszu jest finansowanie działalności socjalnej, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz
pozostałych kosztów socjalnych.
Spółka skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie
spełniają definicji aktywów Spółki.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Środki pieniężne
33
39
Zobowiązania z tytułu Funduszu
30
35
Saldo po skompensowaniu
3
4
Rok zakończony
Rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Odpisy na Fundusz w okresie
obrotowym
129
122
Wydatki bezzwrotne
134
115
21. Świadczenia pracownicze
21.1. Świadczenia emerytalne i rentowe
Spółka wypłaca pracownikom przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych w wysokości określonej
przez regulamin wynagradzania przyjęty przez Spółkę. W związku z tym Spółka na podstawie wyceny dokonanej
przez profesjonalną firmę aktuarialną tworzy rezerwę na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw
emerytalnych.
Kwotę tej rezerwy oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu okresu obrotowego przedstawiono
w poniższej tabeli:
2021
2020
Na początek okresu na dzień 1 stycznia
143
178
Koszty bieżącego zatrudnienia
13
15
Koszty odsetek
2
3
Zyski lub straty aktuarialne
34
-25
Koszty przeszłego zatrudnienia
–
–
Wypłacone świadczenia
-40
-28
Na koniec okresu na dzień 31 grudnia
152
143
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych netto krótkoterminowe
1
1
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych netto długoterminowe
151
142
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
41
Główne założenia przyjęte do wyceny świadczeń pracowniczych na dzień sprawozdawczy są następujące:
- tablice śmiertelności GUS - z roku 2020
- prawdopodobieństwo przejścia na rentę - 0,2%
- model mobilności pracowników Jednostki - Multiple Decrement Model
- stopa dyskonta (w okresie) - stopa wolna od ryzyka
- stopa dyskonta od 2022-01-01 i dalej (w każdym roku) - 3,92%
- prognozowane wzrosty podstaw świadczeń w ujęciu nominalnym – 10,0% w 2022 roku, 7% w 2023 roku, 3%
od 2024 roku i dalej.
Analiza wrażliwości rezerw na odprawy emerytalne i rentowe dla wyjściowej kwoty rezerw wynoszącej na dzień
31 grudnia 2021 roku 152 tys. zł została zaprezentowana w poniższej tabeli:
Modyfikacja parametru wyceny
aktuarialnej
Wartość rezerwy przy
zmodyfikowanym
parametrze (tys. zł)
Wartość zmiany rezerwy w
bezwzględnych wartościach
(tys. zł)
Procentowa
wartość zmiany
Współczynnik rotacji -1,0%
161
9
5,9%
Współczynnik rotacji +1,0%
144
-8
-5,3%
Prawdopodobieństwo przejścia na rentę -0,5%
151
-1
-0,7%
Prawdopodobieństwo przejścia na rentę +0,5%
153
1
0,7%
Stopa dyskontowa -0,50%
163
11
7,2%
Stopa dyskontowa +0,50%
142
-10
-6,6%
Wynagrodzenia -1,0%
132
-20
-13,2%
Wynagrodzenia +1,0%
176
24
15,8%
Koszty wpłat na PPK zostały zaprezentowane w nocie 12.4. Koszty świadczeń pracowniczych.
21.2. Programy motywacyjne
Program Motywacyjny III
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki uchwaliło w dniu 7 listopada 2017 roku oraz zmodyfikowało w dniu
3 października 2018 roku program motywacyjny na lata 2018-2020 (Program Motywacyjny III) dla kadry
kierowniczej i kluczowego personelu Grupy Alumetal (Osoby Uprawnione). Założenia tego programu
motywacyjnego przewidują warunkowe podwyższenie kapitału zakładowego Spółki, w związku z którym zostaną
wyemitowane nieodpłatne i niezbywalne trzy transze warrantów subskrypcyjnych (seria D, E i F) oraz
odpowiadające im trzy transze nowych akcji Spółki (seria G, H i I) o łącznej wartości nominalnej nie
przekraczającej 46.438,20 zł, w tym:
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii D, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii G Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2020 r. do dnia 31 grudnia 2022 r.;
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii E, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii H Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2021 r. do dnia 31 grudnia 2022 r.;
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii F, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii I Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2022 r. do dnia 31 grudnia 2022 r.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
42
Emisja warrantów subskrypcyjnych została (warranty serii D, E i F) skierowana do członków Zarządu oraz
kluczowego personelu Grupy wskazanego przez Zarząd i zaakceptowanego przez Radę Nadzorczą. Osoby
Uprawnione będą mogły wykonać uprawnienie do objęcia akcji Spółki po spełnieniu określonych warunków, w
tym w szczególności pod warunkiem pozostawania przez daną Osobę Uprawnioną w stosunku pracy lub innym
stosunku prawnym będącym podstawą wykonywania przez nią usług dla Spółki lub Spółek Zależnych, od dnia
podpisania przez Osobę Uprawnioną ze Spółką umowy dotyczącej uczestnictwa w Programie Motywacyjnym III
do dnia bezpośrednio poprzedzającego odpowiedni dzień wykonania prawa z warrantów subskrypcyjnych danej
serii. Ponadto wykonanie prawa z warrantów subskrypcyjnych będzie mogło nastąpić pod warunkiem: osiągnięcia
odpowiedniego poziomu skonsolidowanej EBITDA przez Spółkę; osiągnięcia odpowiedniego poziomu
znormalizowanego skonsolidowanego zysku netto przez Spółkę; osiągnięcia odpowiedniego wskaźnika zwrotu z
akcji Spółki w stosunku do dynamiki zmian indeksu WIG.
Jednostkowa cena emisyjna akcji objętych nowym programem motywacyjnym będzie wynosić 48,60 zł, która to
kwota będzie pomniejszona o sumę świadczeń wypłaconych przez Spółkę w przeliczeniu na jedną akcję Spółki
na rzecz jej akcjonariuszy, w szczególności o wypłacone przez Spółkę dywidendy w następujący sposób:
▪ dla każdej z akcji serii G jej cena emisyjna wynosi 48,60 zł, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2017 (tj. kwotę 2,92
zł), za rok obrotowy 2018 (tj. kwotę 4,08 zł);
▪ dla każdej z akcji serii H, jej cena emisyjna wynosi 48,60, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2017 (tj. kwotę 2,92
zł), za rok obrotowy 2018 (tj. kwotę 4,08 zł), za rok obrotowy 2020 (tj. kwotę 2,92 zł). Za rok obrotowy
2019 Spółka nie wypłaciła dywidendy;
▪ dla każdej z akcji serii I jej cena emisyjna wynosi 48,60 zł, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2017 (tj. kwotę 2,92
zł), za rok obrotowy 2018 (tj. kwotę 4,08 zł), za rok obrotowy 2020 (tj. kwotę 2,92 zł) oraz o wypłaconą
lub uchwaloną dywidendę za rok obrotowy 2021. Za rok obrotowy 2019 Spółka nie wypłaciła dywidendy.
Kwota wypłaconych dywidend obejmuje całość wypłaconych dywidend brutto za okresy, o których mowa
powyżej niezależnie czy wypłata dywidendy jest finansowana z zysku za dany rok obrotowy czy z innych
kapitałów Spółki, którymi może ona dysponować w celu wypłaty dywidendy.
W roku 2018 Spółka wypełniła warunki związane z osiągnięciem odpowiedniego poziomu skonsolidowanej
EBITDA oraz osiągnięciem odpowiedniego poziomu znormalizowanego skonsolidowanego zysku netto. Nie
został natomiast spełniony warunek osiągnięcia odpowiedniego wskaźnika zwrotu z akcji Spółki w stosunku do
dynamiki zmian indeksu WIG, co oznacza, iż Spółka wyemitowała jedynie 103 196 warranty subskrypcyjne serii
D. Wszystkie te warranty zostały objęte przez Uprawnionych w IV kwartale 2019 roku. Uprawnienie do objęcia
Akcji Motywacyjnych serii G, wynikające z posiadania przez Uprawnionych warrantów subskrypcyjnych serii D
zostało zrealizowane w lutym 2021 roku poprzez objęcie 97 180 akcji serii G, a następnie w październiku 2021
roku poprzez objęcie pozostałych 6 016 akcji serii G.
W związku z niespełnieniem w 2019 roku warunków dla warrantów subskrypcyjnych serii E w 2019 roku
wyksięgowano koszt związany z tymi warrantami. W konsekwencji żaden ze 154.794 warrantów subskrypcyjnych
serii E, które mogłyby ich posiadaczy uprawiać do objęcia do 154.794 akcji serii H Spółki nie zostanie
Uprawnionym przyznany.
W związku z niespełnieniem w 2020 roku warunków nierynkowych dla warrantów subskrypcyjnych serii F w
połowie 2020 roku wyksięgowano koszt związany z tymi warrantami. W roku 2020 Spółka wypełniła natomiast
warunek związany z osiągnięciem odpowiedniego wskaźnika zwrotu z akcji Spółki w stosunku do dynamiki zmian
indeksu WIG, co oznacza, że 51 598 warrantów subskrypcyjnych tej serii zostało objętych przez Uprawionych w
dniu 24 marca 2021 roku. Prawo do objęcia 51 598 akcji serii I w zamian za warranty subskrypcyjne serii F będzie
mogło być zrealizowane przez Uprawnionych nie wcześniej niż od dnia 1 lipca 2022 roku i nie później niż do dnia
31 grudnia 2022 roku.
Szczegółowe zasady programu zostały ustalone w regulaminie programu motywacyjnego, przyjętym przez Radę
Nadzorczą 14 grudnia 2017 roku oraz zmodyfikowanym w dniu 3 października 2018 roku.
Spółka dokonała wyceny programu pracowniczego i wyliczyła go na zasadach określonych w MSSF 2 Płatności
na bazie akcji.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
43
Poniżej zaprezentowano koszt programu na kolejne lata oraz wartość kapitału z tytułu programu motywacyjnego
na kolejne daty bilansowe.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Kapitał z tytułu programu motywacyjnego III
346
1 475
Rok zakończony dnia
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Koszt programu motywacyjnego III
97
-87
Do wyceny wartości instrumentów bez warunku rynkowego użyto numerycznej metody przybliżania rozwiązań
równań różniczkowych, zwanej metodą różnic skończonych (ang. finite difference), natomiast do wyceny wartości
uprawnień z warunkiem rynkowym użyto technik symulacji Monte Carlo w połączeniu z zastosowaniem regresji
liniowej metodą najmniejszych kwadratów, czyli tzw. metodę Longstaffa-Schwartza.
Do wyceny zmodyfikowanego Programu Motywacyjnego III wykonanej w 2018 roku przyjęto następujące
założenia i parametry:
- data przyznania uprawnień (data wyceny) - 3 października 2018 roku,
- kurs aktywów bazowych (akcji Alumetal S.A.) uwzględniony przy wycenie - 44,00 zł/akcję,
- stopa procentowa wolna od ryzyka - 2,3%,
- wartość zmienności kursu aktywów bazowych - 27%,
- wartość zmienność indeksu WIG - 14%,
- wartość wypłaconej dywidendy na jedną akcję w 2018 roku - 2,92 zł/akcję
- wartość oczekiwanej dywidendy w latach 2019-2022 odpowiednio - 4,00 zł; 4,29 zł; 4,78 zł; 4,97 zł
Program Motywacyjny IV
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Alumetal S.A. uchwaliło w dniu 12 listopada 2020 roku program
motywacyjny na lata 2021-2023 (Program Motywacyjny IV) dla kadry kierowniczej i kluczowego personelu
Grupy Alumetal (Osoby Uprawnione). Założenia tego programu motywacyjnego przewidują warunkowe
podwyższenie kapitału zakładowego Spółki, w związku z którym zostaną wyemitowane nieodpłatne i niezbywalne
trzy transze warrantów subskrypcyjnych (seria G, H i I) oraz odpowiadające im trzy transze nowych akcji Spółki
(seria J, K, i L) o łącznej wartości nominalnej nie przekraczającej 46.438,20 zł, w tym:
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii G, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii J Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2023 r. do dnia 31 grudnia 2025 r.;
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii H, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii K Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2024 r. do dnia 31 grudnia 2025 r.;
▪ do 154.794 warrantów subskrypcyjnych serii I, które będą uprawniać ich posiadaczy do objęcia do
154.794 akcji serii L Spółki, w okresie od dnia 1 lipca 2025 r. do dnia 31 grudnia 2025 r.
Emisja warrantów subskrypcyjnych została (warranty serii G, H i I) skierowana do członków Zarządu oraz
kluczowego personelu Grupy wskazanego przez Zarząd i zaakceptowanego przez Radę Nadzorczą. Osoby
Uprawnione będą mogły wykonać uprawnienie do objęcia akcji Spółki po spełnieniu określonych warunków, w
tym w szczególności pod warunkiem pozostawania przez daną Osobę Uprawnioną w stosunku pracy lub innym
stosunku prawnym będącym podstawą wykonywania przez nią usług dla Spółki lub Spółek Zależnych, od dnia
podpisania przez Osobę Uprawnioną ze Spółką umowy dotyczącej uczestnictwa w Programie Motywacyjnym IV
do dnia bezpośrednio poprzedzającego odpowiedni dzień wykonania prawa z warrantów subskrypcyjnych danej
serii. Ponadto wykonanie prawa z warrantów subskrypcyjnych będzie mogło nastąpić pod warunkiem: osiągnięcia
odpowiedniego poziomu skonsolidowanej EBITDA przez Spółkę; osiągnięcia odpowiedniego poziomu
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
44
znormalizowanego skonsolidowanego zysku netto przez Spółkę; osiągnięcia odpowiedniego wskaźnika zwrotu z
akcji Spółki w stosunku do dynamiki zmian indeksu WIG.
Jednostkowa cena emisyjna akcji objętych nowym programem motywacyjnym będzie wynosić 36,40 zł, która to
kwota będzie pomniejszona o sumę świadczeń wypłaconych przez Spółkę w przeliczeniu na jedną akcję Spółki
na rzecz jej akcjonariuszy, w szczególności o wypłacone przez Spółkę dywidendy w następujący sposób:
▪ dla każdej z akcji serii J jej cena emisyjna wynosi 36,40 zł, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2020, 2021 oraz o
wypłaconą lub uchwaloną dywidendę za rok obrotowy 2022;
▪ dla każdej z akcji serii K, jej cena emisyjna wynosi 36,40, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2020, 2021, 2022
oraz o wypłaconą lub uchwaloną dywidendę za rok obrotowy 2023;
▪ dla każdej z akcji serii L jej cena emisyjna wynosi 36,40 zł, która to kwota pomniejszona będzie o
wypłaconą dywidendę brutto (w przeliczeniu na jedną akcję Spółki) za rok obrotowy 2020, 2021, 2022,
2023 oraz o wypłaconą lub uchwaloną dywidendę za rok obrotowy 2024.
Kwota wypłaconych dywidend obejmuje całość wypłaconych dywidend brutto za okresy, o których mowa
powyżej niezależnie czy wypłata dywidendy jest finansowana z zysku za dany rok obrotowy czy z innych
kapitałów Spółki, którymi może ona dysponować w celu wypłaty dywidendy.
Szczegółowe zasady programu zostały ustalone w regulaminie programu motywacyjnego, przyjętym przez Radę
Nadzorczą 19 stycznia 2021 roku.
Spółka dokonała wyceny programu pracowniczego i wyliczyła go na zasadach określonych w MSSF 2 Płatności
na bazie akcji.
Przeprowadzona wycena Programu Motywacyjnego IV wykazała jego koszt na poziomie 8 895 tys. zł, który
będzie ujmowany w kosztach Spółki w okresie I kwartał 2021 – III kwartał 2025.
Poniżej zaprezentowano koszt programu na kolejne lata oraz wartość kapitału z tytułu programu motywacyjnego
na kolejne daty bilansowe.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Kapitał z tytułu Programu Motywacyjnego IV
2 607
–
Rok zakończony dnia
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Koszt Programu Motywacyjnego IV
2 607
–
Do wyceny Programu Motywacyjnego IV wykonanej w I kwartale 2021 roku przyjęto następujące założenia
i parametry:
- data przyznania uprawnień (data wyceny) - 20 stycznia 2021 roku,
- kurs aktywów bazowych (akcji Alumetal S.A.) uwzględniony przy wycenie - 55,00 zł/akcję,
- stopa procentowa wolna od ryzyka w latach 2023, 2024 i 2025 - 0,1%, 0,2%, 0,3%,
- wartość zmienności kursu aktywów bazowych w latach 2023, 2024 i 2025 - 29%, 28%, 27%
- wartość zmienność indeksu WIG w latach 2023, 2024 i 2025 - 20%,18%,17%,
- wartość oczekiwanej dywidendy na akcję w latach 2021-2025 odpowiednio - 2,92 zł, 3,11 zł, 3,41 zł,
3,75 zł i 4,10 zł.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
45
22. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Należności z tytułu dostaw i usług
2 798
2 642
Pozostałe należności od osób trzecich
6
16
Należności ogółem (netto)
2 804
2 658
Odpis na oczekiwane straty kredytowe
–
–
Należności brutto
2 804
2 658
Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj 14-dniowy termin płatności.
Z uwagi na działalność holdingową należności z tytułu dostaw i usług na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień
31 grudnia 2020 roku pochodzą od spółek zależnych.
Poniżej przedstawiono analizę należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności które na dzień 31
grudnia 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2020 roku były przeterminowane, ale nie uznano ich za nieściągalne
i nie objęto odpisem.
Razem
Bieżące
Przeterminowane, lecz ściągalne
< 30 dni
31 – 90 dni
91 - 180 dni
181-365 dni
> 366 dni
31 grudnia 2021
2 804
2 804
–
–
–
–
–
31 grudnia 2020
2 658
1 508
876
274
–
–
–
23. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych, których wysokość zależy
od stopy oprocentowania jednodniowych lokat bankowych. Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne
okresy, od jednego dnia do jednego miesiąca, w zależności od aktualnego zapotrzebowania Spółki na środki
pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych. Wartość godziwa środków
pieniężnych i ich ekwiwalentów odpowiada ich wartości bilansowej. Saldo środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składa się z określonych środków
pieniężnych i ich ekwiwalentów, pomniejszonych o niespłacone kredyty w rachunkach bieżących, które stanowią
integralną część zarządzania środkami pieniężnymi.
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składało
się z następujących pozycji:
W saldzie środków pieniężnych na dzień 31 grudnia 2021 roku zawiera się kwota 207 tys. zł zgromadzona na
rachunkach VAT (na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka nie posiadała środków zgromadzonych na rachunkach
VAT). Środki te można stosunkowo płynnie wykorzystywać do zapłaty podatkowej części faktur zakupowych
oraz zobowiązań publiczno-prawnych (podatków VAT, CIT, PIT, składek ZUS, należności celnych) i w związku
z tym Spółka nie zalicza ich jako środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Środki pieniężne w banku i w kasie
207
2 578
Kredyty w rachunkach bieżących
-3 778
-18
Środki pieniężne wykazane w ramach rachunku przepływów
pieniężnych
3 571
2 560
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
46
24. Kapitał podstawowy i kapitały zapasowe/ rezerwowe
24.1. Kapitał podstawowy
Kapitał akcyjny
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Akcje zwykłe serii A o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
9 800 570
9 800 570
Akcje zwykłe serii B o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
1 507 440
1 507 440
Akcje zwykłe serii C o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
3 769 430
3 769 430
Akcje zwykłe serii D o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
150 770
150 770
Akcje zwykłe serii E o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
150 770
150 770
Akcje zwykłe serii F o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
100 513
100 513
Akcje zwykłe serii G o wartości nominalnej
0,10 PLN każda
103 196
–
15 582 689
15 479 493
Wartość nominalna akcji
Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 0,10 PLN i zostały w pełni opłacone.
Według stanu wiedzy wynikającej z treści zawiadomień przekazanych Spółce na podstawie Ustawy z dnia 29 lipca
2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego
systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, na dzień 15 marca 2022 roku, akcjonariat ALUMETAL S.A. objęty
obowiązkami dotyczącymi ujawniania znacznych pakietów akcji nie uległ zmianie.
Prawa akcjonariuszy
Akcjom serii A, B, C, D, E, F i G przypada jeden głos na akcję. Akcje wszystkich serii są jednakowo
uprzywilejowane co do dywidendy oraz zwrotu z kapitału.
Struktura akcjonariatu na dzień bilansowy:
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
IPO 30 UNIPESSOAL LDA (wcześniej IPO 30 FIZAN A/S)
udział w kapitale
32,78%
32,99%
udział w głosach
32,78%
32,99%
Aviva Otwarty Fundusz Emerytalny Aviva Santander
(wcześniej Aviva Otwarty Fundusz Emerytalny Aviva BZ WBK)
udział w kapitale
9,94%
10,04%
udział w głosach
9,94%
10,04%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny
udział w kapitale
7,32%
7,37%
udział w głosach
7,32%
7,37%
Aegon Otwarty Fundusz Emerytalny
udział w kapitale
6,14%
6,18%
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
47
udział w głosach
6,14%
6,18%
Otwarty Fundusz Emerytalny PZU „Złota Jesień”
udział w kapitale
5,94%
5,98%
udział w głosach
5,94%
5,98%
Krzysztof Błasiak
udział w kapitale
2,71%
2,63%
udział w głosach
2,71%
2,63%
Szymon Adamczyk
udział w kapitale
1,89%
1,80%
udział w głosach
1,89%
1,80%
Przemysław Grzybek
udział w kapitale
1,16%
1,08%
udział w głosach
1,16%
1,08%
Agnieszka Drzyżdżyk
udział w kapitale
0,11%
0,05%
udział w głosach
0,11%
0,05%
Pozostali
udział w kapitale
32,01%
31,88%
udział w głosach
32,01%
31,88%
Struktura akcjonariatu na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego:
15 marca 2022
IPO UNIPESSOAL LDA (wcześniej IPO 30 FIZAN A/S)
udział w kapitale
32,78%
udział w głosach
32,78%
Aviva Otwarty Fundusz Emerytalny Aviva Santander
(wcześniej Aviva Otwarty Fundusz Emerytalny Aviva BZ WBK)
udział w kapitale
9,94%
udział w głosach
9,94%
Nationale-Nederlanden Otwarty Fundusz Emerytalny
udział w kapitale
7,32%
udział w głosach
7,32%
Aegon Otwarty Fundusz Emerytalny
udział w kapitale
6,14%
udział w głosach
6,14%
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
48
Otwarty Fundusz Emerytalny PZU „Złota Jesień”
udział w kapitale
5,94%
udział w głosach
5,94%
Krzysztof Błasiak
udział w kapitale
2,71%
udział w głosach
2,71%
Szymon Adamczyk
udział w kapitale
1,89%
udział w głosach
1,89%
Przemysław Grzybek
udział w kapitale
1,16%
udział w głosach
1,16%
Agnieszka Drzyżdżyk
udział w kapitale
0,11%
udział w głosach
0,11%
Pozostali
udział w kapitale
32,01%
udział w głosach
32,01%
24.2. Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej powstał z nadwyżki ceny emisyjnej akcji serii D, E,
F i G ponad ich wartość nominalną w łącznej kwocie 16 204 tys. złotych (na dzień 31 grudnia 2020 roku nadwyżka
wynosiła 11 921 tys. złotych).
24.3. Niepodzielony zysk (strata) oraz ograniczenia w wypłacie dywidendy
Zysk niepodzielony obejmuje również kwoty, które nie podlegają podziałowi, to znaczy nie mogą zostać
wypłacone w formie dywidend.
Statutowe sprawozdania finansowe Alumetal S.A. są przygotowywane zgodnie z Międzynarodowymi
Standardami Sprawozdawczości Finansowej. Dywidenda może być wypłacona w oparciu o zysk ustalony
w jednostkowym rocznym sprawozdaniu finansowym przygotowanym dla celów statutowych oraz z kapitału
zapasowego z uwzględnieniem ustawowych oraz pozostałych ograniczeń.
Zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych Spółka jest obowiązana utworzyć kapitał zapasowy
na pokrycie straty. Do tej kategorii kapitału przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy wykazanego
w jednostkowym sprawozdaniu Spółki, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału
podstawowego Spółki. O użyciu kapitału zapasowego i rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie; jednakże
części kapitału zapasowego w wysokości jednej trzeciej kapitału zakładowego można użyć jedynie na pokrycie
straty wykazanej w jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki i nie podlega ona podziałowi na inne cele.
Umowa wieloproduktowa zawarta w dniu 10 listopada 2005 r., wraz z późniejszymi zmianami, pomiędzy Spółką,
Alumetal Poland sp. zo.o., Alumetal Group Hungary Kft. i T+S sp. z o.o. jako kredytobiorcami oraz ING Bank
Śląski S.A. jako kredytodawcą oraz umowa o kredyt inwestycyjny na finansowanie inwestycji na Węgrzech
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
49
zawarta w dniu 15 października 2015 r. pomiędzy Alumetal S.A. i ING Bank Śląski S.A. zobowiązuje
kredytobiorców do niedokonywania bez uprzedniej zgody Banku wypłaty dywidendy z zysku netto: (i) w łącznej
kwocie przekraczającej 50% skonsolidowanego zysku netto za poprzedni rok obrotowy, (ii) od 2017 r. w łącznej
kwocie przekraczającej 70% skonsolidowanego zysku netto za poprzedni rok obrotowy, (iii) a począwszy od 2018
r. w łącznej kwocie przekraczającej 70% znormalizowanego, skonsolidowanego zysku netto za poprzedni rok
obrotowy. W marcu 2022 roku podpisano aneks do umowy kredytowej z ING Bank Śląski S.A. zezwalający na
wypłatę dywidendy w wysokości nie przekraczającej 75% znormalizowanego, skonsolidowanego zysku netto za
poprzedni rok obrotowy.
24.4. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty
Dywidendy wypłacone
W dniu 19 maja 2021 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę o podziale zysku Spółki za rok
obrotowy od 1 stycznia do 31 grudnia 2020 roku w następujący sposób:
• kwotę 32 663 tys. zł przeznaczono do podziału między akcjonariuszy Spółki z zysku netto Spółki za rok
2020;
• kwotę 43 tys. zł postanowiono przeznaczyć na zasilenie Zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych;
Postanowiono wypłacić dywidendę na rzecz akcjonariuszy Spółki w łącznej kwocie 45 484 tys. zł tj. 2,92 zł na
każdą akcję Spółki, przy czym kwota 32 663 tys. zł pochodzi z zysku netto Spółki za rok obrotowy 2020
przeznaczonego do podziału, zaś pozostała kwota 12 821 tys. zł uwolniona została z wcześniej utworzonego
kapitału rezerwowego Spółki przeznaczonego na wypłatę dywidendy. Uprawnionymi do dywidendy
byli akcjonariusze Spółki, którym przysługiwały Akcje w dniu 8 czerwca 2021 r. Dzień wypłaty dywidendy
ustalono na 28 czerwca 2021 roku i dywidenda została w tym dniu wypłacona.
Dywidendy zaproponowane do wypłaty
Zgodnie z polityką dywidendową Spółki Zarząd będzie wnioskował o wypłatę dywidendy za rok 2021 na poziomie
71,5% znormalizowanego skonsolidowanego zysku netto (znormalizowany zysk netto to zysk netto skorygowany
o wpływ wyceny aktywa w postaci zwolnienia z CIT) czyli w wysokości 105 962 tys. zł, co oznacza, iż wysokość
dywidendy na jedną akcję wynosiłaby 6,80 zł. Zarząd będzie proponował wypłatę dywidendy w lipcu 2022 roku.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
50
25. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki
Udostępniony
limit
(4)
Waluta limitu
(1)
Termin
zapadalności
Wykorzystany limit
w tys. PLN
31 grudnia 2021
Wykorzystany limit
w tys. PLN
31 grudnia 2020
Kredyty w rachunku bieżącym:
Limit łączny dla kilku spółek grupy w banku ING Bank Śląski S.A. oprocentowany wg LIBOR 1M
(USD) + marża, WIBOR 1M (PLN) + marża, EURIBOR 1M (EUR) + marża
5 000
(2)
PLN
18.09.2022
1 677
17
Limit łączny dla kilku spółek grupy w Credit Agricole Bank Polska S.A. oprocentowany WIBOR
1M (PLN) + marża, EURIBOR 1M (EUR) + marża, BUBOR 1M (HUF) + marża LIBOR 1M (USD)
+ marża
40 000
PLN
30.06.2022
633
-
Limit łączny dla kilku spółek grupy w DNB Bank Polska S.A. oprocentowany WIBOR 1M (PLN)
+ marża, EURIBOR 1M (EUR) + marża, BUBOR 1M (HUF) + marża LIBOR 1M (USD) + marża
40 000
(5)
PLN
30.06.2021
–
–
Limit dla kilku spółek grupy w Banku Handlowym w Warszawie S.A. oprocentowany wg LIBOR
1M (USD) + marża, WIBOR 1M (PLN) + marża, LIBOR 1M (EUR) + marża, BUBOR 1M (HUF)
+ marża
50 000
PLN
05.08.2022
1 467
1
Część krótkoterminowa kredytu inwestycyjnego w wysokości 10 mln EUR udzielonego Alumetal
S.A. przez bank ING Bank Śląski S.A. oprocentowanego wg stopy EURIBOR 1M + marża
przeznaczonego na finansowanie inwestycji budowy zakładu produkcyjnego na Węgrzech
(3)
10 000
(3)
EUR
14.10.2022
7 589
16 862
Razem
11 367
16 880
(1)
Waluta oznacza wyłącznie walutę limitu, może zatem różnić się od waluty kredytu
(2)
W ramach umowy kredytowej dla całej Grupy Alumetal w kwocie 66 mln zł Alumetal S.A. posiada ograniczenie postaci sublimitu w wysokości 5 mln zł
(3)
Limit kredytu inwestycyjnego wynosił 10 mln EUR (kredyt spłacany w ratach miesięcznych w wysokości 167 tys. EUR od listopada 2016 roku, ostatnia rata w kwocie 147 tys. EUR płatna w październiku
2022 roku)
(4)
W ramach udostępnionych limitów spółki Grupy Alumetal mają prawo uruchamiać akredytywy i gwarancje na rzecz dostawców i innych beneficjentów, co automatycznie zmniejsza o analogiczne kwoty
możliwość zaciągnięcia kredytu w rachunku bieżącym; gwarancje wystawione przez banki w ramach dostępnych limitów kredytowych na rzecz kontrahentów oraz innych instytucji niefinansowych w kwocie 7,1
mln zł (31 grudnia 2021) oraz 13,8 mln zł (31 grudnia 2020) w ramach działalności spółek z Grupy Kapitałowej Alumetal S.A.
(5)
W czerwcu 2021 roku został uruchomiony limit kredytowy dla wszystkich spółek Grupy Alumetal w Credit Agricole Bank Polska S.A. o łącznej wysokości 40 mln PLN w celu zastąpienia kredytu w DNB Bank
Polska S.A., który został całkowicie spłacony do dnia 30 czerwca 2021 roku
W styczniu i w lutym 2022 roku zostały uruchomione dodatkowe, nieuwzględnione w powyższej tabeli, limity kredytowe w rachunkach bieżących w łącznej wysokości 70 mln PLN (w ING Bank Śląski S.A. 30
mln PLN, w Credit Agricole Bank Polska S.A. 20 mln PLN oraz w Banku Handlowym w Warszawie S.A. 20 mln PLN), co zwiększyło limity kredytowe w rachunkach bieżących Grupy Alumetal ze 164 mln PLN
do 234 mln PLN
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
51
Zabezpieczeniem długoterminowego kredytu inwestycyjnego udzielonego Alumetal S.A. przez bank ING Bank
Śląski S.A. w kwocie 10 000 tys. EUR przeznaczonego na finansowanie inwestycji budowy zakładu
produkcyjnego na Węgrzech jest hipoteka na nieruchomości w zakładzie produkcyjnym Alumetal
Poland sp. z o.o. w Nowej Soli, której wartość księgowa netto na dzień 31 grudnia 2021 roku wynosi 42 861 tys.
zł (na dzień 31 grudnia 2020 roku wyniosła 43 298 zł).
Alumetal S.A. udzieliła gwarancji za zobowiązania handlowe Alumetal Group Hungary Kft. na rzecz dostawcy
węgierskiej spółki. Wartość tego poręczenia wyniosła na dzień 31 grudnia 2021 roku równowartość 4 915 tys. zł
(na dzień 31 grudnia 2020 wyniosła 800 tys. zł).
Umowy kredytowe z bankami zawierają kowenanty, do których spełnienia Grupa Alumetal jest zobligowana na
poziomie skonsolidowanym, a mianowicie:
a) wskaźniki rentownościowe – wysokość marży EBITDA,
b) wskaźniki zadłużenia – udział kapitałów własnych, zdolności do obsługi długu oraz relacji długu ogółem
do EBITDA,
c) wskżniki sprawności działania – poziomu majątku obrotowego i rotacji zapasów.
Ze względu na spadek przychodów ze sprzedaży i zysku EBITDA w I półroczu 2020 wskutek pandemii oraz
gwałtowny wzrost zapotrzebowania na kapitał obrotowy w II półroczu 2020 roku Grupa złamała w tym okresie
dwa kowenanty: wskaźnik pokrycia obsługi długu oraz cykl rotacji zapasów w umowach z ING Bank Ślaski S.A.
W dniu 1 marca 2021 ING Bank Śląski S.A. zapewnił pisemnie Spółkę, że akceptuje przekroczenie tych
wskaźników bez wyciągania jakichkolwiek konsekwencji. Ponadto 4 marca 2021 roku wszedł w życie aneks do
umowy o kredyt inwestycyjny z ING Bank Śląski S.A., który zmodyfikował brzmienie wskaźnika pokrycia
obsługi długu do postaci bardziej adekwatnej do dzisiejszej sytuacji Grupy Alumetal (pierwotna umowa była
podpisana w 2015 roku i związana była ściśle z realizacją budowy zakładu na Węgrzech).
W 2021 roku kowenanty bankowe były spełnione.
26. Rezerwy
Zarówno w roku 2021 jak i w roku 2020 Spółka nie tworzyła rezerw oprócz rezerw opisanych w nocie 21.1.
27. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania
i rozliczenia międzyokresowe
27.1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe
(krótkoterminowe)
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
311
181
Zobowiązania z tytułu leasingu
17
18
Zobowiązania wobec pracowników z tytułu wynagrodzeń
326
298
Zobowiązania inwestycyjne
209
74
Inne zobowiązania
31
15
Razem
894
586
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są nieoprocentowane i zazwyczaj rozliczane w terminach od 21 do 60 dni.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
52
27.2. Pozostałe zobowiązania niefinansowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Podatek VAT
228
161
Podatek dochodowy od osób fizycznych
181
105
Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych
386
333
Zobowiązania z tytułu PPK
12
11
PFRON
4
4
Razem
811
614
- krótkoterminowe
811
614
- długoterminowe
–
–
27.3. Rozliczenia międzyokresowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Rozliczenia międzyokresowe kosztów z tytułu:
- niewykorzystanych urlopów
337
279
- premii dla pracowników, w tym bonus roczny
683
89
Razem
1 020
368
- krótkoterminowe
1 020
368
- długoterminowe
–
–
28. Zobowiązania i aktywa warunkowe
28.1. Sprawy sądowe
Zarówno w roku 2021 jak i w roku 2020 Spółka nie była stroną żadnego istotnego sporu sądowego.
28.2. Rozliczenia podatkowe
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy
dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania
wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w
obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji
prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami
państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te
powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej
stabilnym systemie podatkowym.
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w
którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe
Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka
oraz jej podmioty zależne nie uczestniczą w żadnym postępowaniu podatkowym.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
53
29. Informacje o podmiotach powiązanych
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka wykazuje w bilansie 7 589 tys. zł z tytułu pożyczki udzielonej jednostce
powiązanej Alumetal Group Hungary Kft. (na dzień 31 grudnia 2020 roku: 16 862 tys. zł).
Wartości dywidend otrzymanych od jednostek powiązanych w roku 2021 i roku 2020 zostały przedstawione w
poniższej tabeli:
Otrzymane dywidendy przez Alumetal S.A.
w tym od:
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Alumetal Poland sp. z o.o.
29 000
33 000
Razem
29 000
33 000
Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji handlowych/finansowych (za wyjątkiem dywidend oraz
pożyczek, o których mowa powyżej) zawartych z podmiotami powiązanymi w 2021 i 2020 roku:
podmiot powiązany
sprzedaż
podmiotom
powiązanym
zakupy od
podmiotów
powiązanych
należności od
podmiotów
powiązanych
zobowiązania wobec
podmiotów
powiązanych
Alumetal Poland sp. z o.o.
2021
12 722
35
1 890
14
2020
8 070
94
2 331
28
T+S sp. z o.o.
2021
90
–
28
8
2020
81
–
12
–
Alumetal Group Hungary Kft.
2021
2 200
–
94
–
2020
1 659
–
181
–
Dodatkowo jak szerzej opisano w nocie 25, jednostki z Grupy były stronami transakcji poręczeń/zabezpieczeń.
Odpowiednie obciążenia z tytułu wynagrodzenia za te transakcje zostały ujęte w ramach rozliczeń między tymi
jednostkami powiązanymi.
29.1. Wynagrodzenie wyższej kadry kierowniczej Spółki
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Wynagrodzenie Członków Zarządu Alumetal S.A.
w spółce dominującej i w spółkach zależnych
5 957
2 920
(krótkoterminowe świadczenia pracownicze, wynagrodzenia i narzuty)
Agnieszka Drzyżdżyk – Prezes Zarządu-Dyrektor Zarządzający
1 759
850
Krzysztof Błasiak - Wiceprezes Zarządu-Dyrektor Rozwoju i Metal Management
2 862
1 386
Przemysław Grzybek - Członek Zarządy-Dyrektor Finansowy
1 336
684
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
54
Członkowie Zarządu objęci byli także w analizowanym okresie programami motywacyjnymi opisanymi w punkcie
21.2. W efekcie realizacji parametru rynkowego za rok 2020 Programu Motywacyjnego III oraz realizacji zarówno
parametrów nierynkowych jak i parametru rynkowego za rok 2021 w ramach Programu Motywacyjnego IV,
Członkom Zarządu Alumetal S.A. przysługuje lub będzie mogło przysługiwać objęcie następującej ilości akcji
motywacyjnych na poniższych zasadach:
Akcje serii I*
parametry za 2020 r.
z Programu
Motywacyjnego III
Akcje serii J**
parametry za 2021 r. z
Programu
Motywacyjnego IV
Agnieszka Drzyżdżyk – Prezes Zarządu-Dyrektor Zarządzający
10 577
28 476
Krzysztof Błasiak - Wiceprezes Zarządu-Dyrektor Waste i Metal Management
8 256
19 815
Przemysław Grzybek - Członek Zarządu-Dyrektor Finansowy
6 966
16 719
* Akcje serii I mogą zostać objęte poprzez zrealizowanie praw wynikających z warrantów subskrypcyjnych serii F w okresie od 1
lipca do 31 grudnia 2022 r., a Cena Emisyjna jaką potencjalnie zapłacą Uprawnieni wyniesie: 41,60 zł minus dywidendy na jedną
akcję wypłacone lub uchwalone za lata 2020 i 2021
** Akcje serii J, w efekcie realizacji wszystkich 3 parametrów Programu Motywacyjnego IV za rok 2021, będą mogły zostać objęte
w okresie od 1 lipca 2023 r. do 31 grudnia 2025 r. (wskutek realizacji praw wynikających z warrantów subskrypcyjnych serii G,
które będą mogły być objęte w I półroczu 2022), a Cena Emisyjna jaką potencjalnie zapłacą Uprawnieni wyniesie: 36,40 zł minus
dywidendy na jedną akcję wypłacone lub uchwalone za lata 2020, 2021 i 2022.
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Rada Nadzorcza
Wynagrodzenie ogółem, w tym:
276
204
Grzegorz Stulgis
Przewodniczący Rady Nadzorczej
72
–
Paweł Małyska
Członek Rady Nadzorczej
66
72
Michał Wnorowski
Członek Rady Nadzorczej
66
60
Franciscus Bijlhouwer
1
Członek Rady Nadzorczej
–
27
Szymon Adamczyk
Członek Rady Nadzorczej
36
36
Michael Pedersen
2
Członek Rady Nadzorczej
36
9
1
W dniu 31 lipca 2020 roku Pan Frans Bijlhouwer złożył rezygnację z pełnienia funkcji członka oraz członkostwa w Radzie Nadzorczej Spółki
ze skutkiem na dzień odbycia najbliższego Walnego Zgromadzenia Spółki o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 11/2020 z dnia
31 lipca 2020 roku.
2
W dniu 28 sierpnia 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki powołało w skład Rady Nadzorczej Alumetal S.A. Pana Michaela Rohde
Pedersena na wspólną trzyletnią kadencję. Na powyższą okoliczność Spółka opublikowała raport bieżący nr 17/2020 w dniu 28 sierpnia 2020
roku.
Na mocy podpisanej w 2018 roku umowy na zakup usług doradczych z firmą Szymon Adamczyk Doradztwo
Grupa otrzymała w 2021 roku faktury na łączną kwotę 647 tys. zł (w 2020 roku 552 tys. zł).
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
55
30. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub firmy
audytorskiej
Poniższa tabela przedstawia wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
wypłacone lub należne za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku w podziale na rodzaje
usług:
Rodzaj usługi
Rok zakończony
31 grudnia 2021*
Rok zakończony
31 grudnia 2020*
Obowiązkowe badanie skonsolidowanego oraz jednostkowych
sprawozdań finansowych
185
165
Przegląd śródrocznych sprawozdań finansowych
60
60
Razem
245
225
* Odnosi się do PricewaterhouseCoopers Polska spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Audyt sp.k..
Ponadto kwota za obowiązkowe badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Alumetal Group Hungary
Kft. za 2021 rok przeprowadzonego przez PricewaterhouseCoopers Könyvvizsgáló Kft. wyniosła 11 000,00 EUR
(za 2020 rok 11 000,00 EUR).
31. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym
Głównym przedmiotem działalności Spółki jest prowadzenie działalności holdingowej. W ramach
tej działalności Spółka zarządza ryzykiem finansowym spółek należących do Grupy Kapitałowej Alumetal S.A.
Głównymi ryzykami szeroko opisanymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej
Alumetal S.A sporządzonym za rok zakończony 31 grudnia 2021 roku są następujące obszary:
• ryzyko zmian stopy procentowej,
• ryzyko walutowe,
• ryzyko kredytowe,
• ryzyko związane z płynnością.
Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym nie uległy zmianie w stosunku do stanu na 31 grudnia 2020 roku.
Spółka poprzez swoją działalności holdingową zarządza także kapitałem spółek wchodzących w skład Grupy
Kapitałowej Alumetal S.A. W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły istotne
zmiany celów, zasad i założeń zarządzania kapitałem w odniesieniu do stanu na 31 grudnia 2020 roku opisanym
w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej Alumetal S.A za rok 2020.
31.1. Ryzyko stopy procentowej
Spółka jest narażona na ryzyko stopy procentowej w efekcie korzystania z instrumentów finansowych służących
do finansowania działalności operacyjnej: kredytów krótkoterminowych i lokat krótkoterminowych.
Powyższe instrumenty finansowe są oparte o zmienną stopę procentową bazującą na stawce WIBOR i EURIBOR
(ewentualnie LIBOR EUR). Spółka nie dokonuje transakcji zabezpieczających ryzyko stopy procentowej
ponieważ instrumenty z których korzysta w zdecydowanej większości mają charakter krótkoterminowy,
nieregularny, a skala ich wykorzystywania jest stosunkowo niewielka.
Ponadto Spółka zaciągnęła długoterminowy kredyt inwestycyjny udzielony przez bank ING Bank Śląski S.A.
w kwocie 10 mln EUR, oprocentowany wg stopy EURORIBOR 1 M + marża przeznaczony na finansowanie
inwestycji budowy zakładu produkcyjnego na Węgrzech. W przypadku kredytów długoterminowych instrumenty
zabezpieczające ryzyko stopy procentowej opierają się w dużej mierze na oczekiwaniach i prognozach, co w
przypadku konkretnej sytuacji rynkowej w analizowanym okresie nie skłaniało do korzystania z tych
instrumentów,tak więc również w tym obszarze nie były one stosowane (zwłaszcza w świetle faktu, iż kredyt
inwestycyjny zaciągnięty jest w EUR i do października 2022 zostanie całkowicie spłacony).
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
56
31.2. Ryzyko walutowe
Spółka świadcząc usługi holdingowe realizuje niewiele sprzedaży w walutach obcych. W bardzo ograniczonym
zakresie dokonuje też zakupów w walutach obcych jak i korzysta z kredytów w tej formie na potrzeby bieżącej
działalności holdingowej. Dlatego też ryzyko walutowe Spółki w tym obszarze działania w praktyce nie
występowało w 2021 roku.
31.3. Ryzyko kredytowe
Klientami Spółki są podmioty zależne więc ryzyko kredytowe praktycznie nie występuje. W przypadku udzielonej
pożyczki oraz gwarancji handlowych dla spółek zależnych Alumetal S.A. ma pełną kontrolę sytuacji z powodu
ścisłych powiązań osobowych i kapitałowych oraz realizacji w sposób pośredni i bezpośredni funkcji zarządczych
(unia personalna, usługi holdingowe).
31.4. Ryzyko związane z płynnością
Spółka zarządzając finansami całej Grupy i korzystając z jej siły finansowej ma swobodny dostęp do m.in.
kredytów bankowych, co zapewnia jej odpowiednią płynność finansową.
Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień
31 grudnia 2020 roku według daty zapadalności na podstawie umownych niezdyskontowanych płatności.
Poniżej
3 miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
Od 1 roku
do 5 lat
Powyżej
5 lat
Razem
31.12.2021
Zobowiązania handlowe i pozostałe
zobowiązania finansowe
877
–
–
–
877
Zobowiązania z tytułu leasingu
–
17
68
587
672
Kredyty w rachunku bieżącym
–
3 778
–
–
3 778
Kredyt inwestycyjny
2 304
5 285
–
–
7 589*
31.12.2020
Zobowiązania handlowe i pozostałe
zobowiązania finansowe
568
–
–
–
568
Zobowiązania z tytułu leasingu
–
18
70
571
659
Kredyty w rachunku bieżącym
–
18
–
–
18
Kredyt inwestycyjny
2 312
14 550
–
–
16 862*
*Kwota ta nie jest bezpośrednim elementem zarządzania bieżącą płynnością, gdyż stanowi (jak wskazano w nocie 25) zobowiązanie z tytułu
kredytu zaciągniętego na finansowanie inwestycji na Węgrzech.
32. Instrumenty finansowe
32.1. Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych
Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich instrumentów
finansowych Spółki, w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
57
Kategoria
Wartość bilansowa
zgodnie z MSSF9/
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Aktywa finansowe
Pozostałe aktywa finansowe (krótkoterminowe)
AFwgZK
7 589
9 248
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności
AFwgZK
2 804
2 658
Pochodne instrumenty finansowe
WwWGpWF
–
–
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
AFwgZK
207
2 578
Razem
10 600
14 484
Kategoria
Wartość bilansowa
zgodnie z MSSF9
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki
ZFwgZK
11 367
16 880
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania finansowe
ZFwgZK
877
568
Pochodne instrumenty finansowe
WwWGpWF
–
–
Razem
12 244
17 448
Wartość godziwa instrumentów finansowych, jakie Spółka posiadała na dzień 31 grudnia 2021 roku
oraz 31 grudnia 2020 roku nie odbiega istotnie od wartości prezentowanej w sprawozdaniach finansowych
za poszczególne lata z następujących powodów:
• w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta jest niematerialny;
• instrumenty te dotyczyły transakcji zawartych na warunkach rynkowych;
• w odniesieniu do instrumentów długoterminowych (kredyt inwestycyjny) - ich oprocentowanie jest oparte
na zmiennej rynkowej stopie i obowiązujące w umowach kredytowych marże na każdą z dat bilansowych
nie odbiegały od warunków rynkowych.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
58
32.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku zysków i strat w podziale na kategorie instrumentów
finansowych
Rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
Kategoria
Przychody
/(koszty) z tytułu
odsetek
Zyski /(straty) z
tytułu różnic
kursowych
Rozwiązanie/(utworzenie)
odpisów aktualizujących
Zyski /(straty) z
tytułu wyceny
Zyski /(straty) ze
sprzedaży
instrumentów
finansowych
Pozostałe
Razem
zgodnie z MSSF 9
Aktywa finansowe
Pozostałe aktywa finansowe
AFwgZK
163
-87
–
–
–
–
76
Należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe należności
AFwgZK
–
-10
–
–
–
–
-10
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
AFwgZK
–
–
–
–
–
–
–
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i
pożyczki
ZFwgZK
-104
92
–
–
–
–
-12
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe zobowiązania finansowe
ZFwgZK
-17
-1
–
–
–
–
-18
Razem
42
-6
–
–
–
–
36
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
59
Rok zakończony 31 grudnia 2020
Kategoria
Przychody
/(koszty) z tytułu
odsetek
Zyski /(straty) z
tytułu różnic
kursowych
Rozwiązanie/(utworzenie)
odpisów aktualizujących
Zyski /(straty) z
tytułu wyceny
Zyski /(straty) ze
sprzedaży
instrumentów
finansowych
Pozostałe
Razem
zgodnie z MSSF 9
Aktywa finansowe
Pozostałe aktywa finansowe
AFwgZK
180
1 723
–
–
–
–
1 903
Należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe należności
AFwgZK
–
29
–
–
–
–
29
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
AFwgZK
–
–
–
–
–
–
–
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i
pożyczki
ZFwgZK
-158
-1 718
–
–
–
–
-1 876
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe zobowiązania finansowe
ZFwgZK
–
392
–
–
–
–
392
Razem
22
426
–
–
–
–
448
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
60
32.3. Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej
Rok zakończony 31 grudnia 2021 roku
1 stycznia 2021
zmiany wynikające z
przepływów pieniężnych
z działalności finansowej
skutki zmian
kursów
walutowych
Inne zmiany
31 grudnia 2021
Oprocentowane kredyty i pożyczki
(długoterminowe)
–
–
–
–
–
Oprocentowane kredyty i pożyczki
(krótkoterminowe)
16 862
-9 181
-92
–
7 589
Kredyty w rachunku bieżącym
18
3 763
-3
–
3 778
Zobowiązania z tytułu leasingu
659
13
–
–
672
Razem zobowiązania wynikające z
działalności finansowej
17 539
-5 405
-95
–
12 039
Rok zakończony 31 grudnia 2020 roku
1 stycznia 2020
zmiany wynikające z
przepływów pieniężnych
z działalności finansowej
skutki zmian
kursów
walutowych
Inne zmiany
31 grudnia 2020
Oprocentowane kredyty i pożyczki
(długoterminowe)
15 561
–
1 301
-16 862
–
Oprocentowane kredyty i pożyczki
(krótkoterminowe)
8 534
-8 954
420
16 862
16 862
Zobowiązania z tytułu leasingu
659
–
–
–
659
Razem zobowiązania wynikające z
działalności finansowej
24 754
-8 954
1 721
–
17 521
32.4. Ryzyko stopy procentowej
W poniższej tabeli przedstawiona została wartość bilansowa instrumentów finansowych Spółki narażonych
na ryzyko stopy procentowej, w podziale na poszczególne kategorie wiekowe.
Spółka posiada głównie limity kredytowe w rachunku bieżącym, są to zobowiązania krótkoterminowe których
spłaty oparte są o zmienne indeksy rynkowe: WIBOR 1M oraz EURIBOR 1M (ewentualnie LIBOR EUR 1M).
Szczegółowe informacje odnośnie wielkości zadłużenia z tytułu poszczególnych zobowiązań kredytowych
znajdują się w nocie 25.
31 grudnia 2021 roku
Oprocentowanie zmienne
<1rok
1–2 lat
2-3 lat
>3 lat
Ogółem
Aktywa gotówkowe
207
–
–
–
207
Kredyty w rachunku bieżącym
3 778
–
–
–
3 778
Kredyt inwestycyjny
7 589
–
–
–
7 589
Razem
11 574
–
–
–
11 574
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
61
31 grudnia 2020 roku
Oprocentowanie zmienne
<1rok
1–2 lat
2-3 lat
>3 lat
Ogółem
Aktywa gotówkowe
2 578
–
–
–
2 578
Kredyty w rachunku bieżącym
18
–
–
–
18
Kredyt inwestycyjny
16 862
–
–
–
16 862
Razem
19 458
–
–
–
19 458
Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane w okresach poniżej
jednego roku. Odsetki od instrumentów finansowych o stałym oprocentowaniu są stałe przez cały okres
do upływu terminu zapadalności/ wymagalności tych instrumentów. Pozostałe instrumenty finansowe Spółki,
które nie zostały ujęte w powyższych tabelach, nie są oprocentowane i w związku z tym nie podlegają ryzyku
stopy procentowej.
33. Zarządzanie kapitałem
Spółka zarządza kapitałem przede wszystkim poprzez pryzmat sytuacji finansowej całej Grupy Kapitałowej
Alumetal S.A., gdyż z jednej strony to Alumetal S.A. kształtuje politykę finansową całej Grupy, a z drugiej strony
ocena sytuacji finansowej Alumetal S.A. jest dokonywana najczęściej w oparciu o kondycję finansową całej
Grupy.
Głównym celem zarządzania kapitałem Grupy jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych
wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Grupy, umożliwiały pozyskanie
zewnętrznego finansowania i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy.
Spółka monitoruje stan kapitałów na poziomie Grupy stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek
zadłużenia ogółem netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie ogółem netto. Zasady Grupy stanowią,
by wskaźnik ten mieścił się w przedziale 30%-60%. Do zadłużenia ogółem netto spółki Grupy wliczają
oprocentowane kredyty i pożyczki, zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania, pomniejszone o
środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Kapitał obejmuje kapitał własny należny akcjonariuszom
jednostki dominującej.
Spółka monitoruje na poziomie Grupy także relację bieżącego poziomu zadłużenia do wartości uzyskiwanej
EBITDA.
Poniżej zaprezentowano wielkości i wskaźniki kapitałowe wyłącznie dla Alumetal S.A.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Oprocentowane kredyty i pożyczki
3 778
18
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania finansowe
877
568
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
-207
-2 578
Zadłużenie ogółem netto
4 448
-1 992
Kapitał własny
278 690
291 002
Kapitał i zadłużenie ogółem netto
283 138
289 010
Wskaźnik dźwigni (Zadłużenie ogółem netto/Kapitał
własny i zadłużenie ogółem netto)
1,6%
0,0%
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
62
34. Struktura zatrudnienia
Przeciętne zatrudnienie w Spółce w roku zakończonym dnia 31 grudnia 2021 i 31 grudnia 2020 kształtowało się
następująco:
Rok zakończony
31 grudnia 2021
Rok zakończony
31 grudnia 2020
Zarząd Spółki
3
3
Menadżerowie, specjaliści i administracja
52
51
Razem
55
54
35. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym
Wśród istotnych zdarzeń jakie miały miejsce po dniu bilansowym należy wymienić:
W styczniu i lutym 2022 roku zwiększono krótkoterminowe limity kredytowe Grupy Alumetal o łącznie 70 mln zł,
przy czym w ING Bank Śląski S.A. o 30 mln zł, w Banku Handlowym w Warszawie S.A. o 20 mln zł i Credit
Agricole Bank Polska S.A. również o 20 mln zł, co oznacza że łączne krótkoterminowe limity kredytowe Grupy
Alumetal wynoszą w dniu sporządzenia sprawozdania 234 mln zł.
W marcu 2022 roku podpisano aneks do umowy kredytowej z ING Bank Śląski S.A. zezwalający na wypłatę
dywidendy w wysokości nie przekraczającej 75% znormalizowanego, skonsolidowanego zysku netto za poprzedni
rok obrotowy, zastępując dotychczasowe ograniczenie ustanowione na poziomie 70%.
Wybuch konfliktu w Ukrainie wskutek inwazji rosyjskiej może mieć wpływ na działalność Grupy Kapitałowej
Alumetal S.A. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania konflikt zbrojny w Ukrainie nie ma znaczącego
bezpośredniego negatywnego wpływu na działalność Grupy Alumetal, która nie kupowała i nie kupuje głównych
materiałów wsadowych, czyli aluminiowych surowców złomowych z Rosji, z Białorusi ani z Ukrainy, jak również
nie sprzedawała swoich wyrobów na tych rynkach.
Grupa ma bezpieczne bufory magazynowe aluminium pierwotnego i składników stopowych takich jak nikiel czy
krzem metaliczny. Spółka zakontraktowała też te surowce adekwatnie do zawartych kontraktów sprzedażowych,
a każdy z dostawców jak dotychczas potwierdza terminowość dostaw. Grupa Alumetal ma dobrze
zdywersyfikowany portfel dostawców tych surowców.
Pracownicy z Ukrainy stanowią niewielki odsetek wszystkich pracowników (2% na dzień 31 grudnia 2021 roku i
1% na dzień publikacji niniejszego sprawozdania). Spółka ocenia, że wpływ potencjalnej utraty tych pracowników
na zdolność realizacji procesów operacyjnych jest pomijalny.
Grupa ma zakontraktowane paliwo gazowe na cały 2022 rok oraz w części na 2023 rok. Na dzień publikacji
sprawozdania nie wystąpiły żadne trudności w dostawach tego paliwa. Nie można wykluczyć jednak ograniczeń
w dostępności tego surowca w przypadku podjęcia przez kraje UE kolejnych sankcji przeciwko Rosji lub retorsji
Rosji na sankcje UE.
Rozwój sytuacji jest jednak bardzo dynamiczny i nieprzewidywalny. W związku z powyższym Zarząd Spółki
analizuje na bieżąco sytuację związaną z eskalacją konfliktu zbrojnego w Ukrainie i nie wyklucza, że ewentualne
nowe uwarunkowania i zmiany mogą w sposób istotny wpływać na działalność Grupy Alumetal
Poza powyższymi zdarzeniami oraz elementami opisanymi w niniejszym sprawozdaniu finansowym, nie
wystąpiły istotne zdarzenia, które powinny być, a nie zostały, ujęte lub ujawnione w niniejszym sprawozdaniu
finansowym.
ALUMETAL S.A.
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia
31 grudnia 2021 roku
(w tysiącach złotych)
63
Sprawozdanie finansowe składa się z:
Sprawozdania z całkowitych dochodów……………………………………………………………………… str. 5
Sprawozdania z sytuacji finansowej …………………………………………………………………..……….str. 6
Sprawozdania z przepływów pieniężnych……………………………………………………………..………str. 8
Sprawozdania ze zmian w kapitale własnym …………………………………………………………..…….str. 10
Zasad (polityki) rachunkowości oraz dodatkowych not objaśniających …………………………...…...str. 11-63
__________________ _________________
Agnieszka Drzyżdżyk Krzysztof Błasiak
Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu
__________________ _________________
Przemysław Grzybek Krzysztof Furtak
Członek Zarządu Główny Księgowy
Kęty, 15 marca 2022 roku
