259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 cp:ShareOfOtherComprehensiveIncomeOfAssociatesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 cp:ShareOfOtherComprehensiveIncomeOfAssociatesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 cp:ShareOfOtherComprehensiveIncomeOfAssociatesMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 cp:ShareOfOtherComprehensiveIncomeOfAssociatesMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 cp:ShareOfOtherComprehensiveIncomeOfAssociatesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400EM1ITR201TTX36 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400EM1ITR201TTX36 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400EM1ITR201TTX36 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember iso4217:PLN iso4217:PLN xbrli:shares
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
sporządzone zgodnie
z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską
2
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Spis treści
Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego 4
Skonsolidowany rachunek zysków i strat 5
Zestawienie skonsolidowanego zysku całkowitego 6
Skonsolidowany bilans 7
Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych 9
Skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym 11
Noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego 13
Informacje ogólne 13
1. Działalność Jednostki Dominującej 13
2. Skład Zarządu Jednostki Dominującej 13
3. Skład Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej 14
4. Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego 14
5. Struktura Grupy 15
Zasady stosowane przy sporządzaniu sprawozdania finansowego 23
6. Stosowane zasady rachunkowości oraz zasady konsolidacji 23
7. Ustalenie wartości godziwej 41
8. Zatwierdzenie do publikacji skonsolidowanego sprawozdania finansowego 41
Noty objaśniające 42
9. Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów 42
10. Koszty operacyjne 42
11. Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto 43
12. Koszty finansowe, netto 43
13. Podatek dochodowy 44
14. EBITDA (niebadana) 46
15. Podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję 47
16. Rzeczowe aktywa trwałe 48
17. Wartość firmy 50
18. Marki 50
19. Test na utratę wartości (w tym wartość firmy i aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania) 52
20. Relacje z klientami i inne wartości niematerialne 54
21. Prawa do użytkowania 57
22. Aktywa programowe 59
23. Prowizje dla dystrybutorów rozliczane w czasie 59
24. Długoterminowe aktywa z tytułu dostaw i usług i inne aktywa długoterminowe 60
25. Zapasy 61
26. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 61
27. Pozostałe aktywa obrotowe 62
3
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
28. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 62
29. Kapitały 63
30. Wpływ wyceny instrumentów zabezpieczających na pozostałe kapitały 64
31. Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek 66
32. Zobowiązania z tytułu obligacji 67
33. Zobowiązania z tytułu leasingu 67
34. Grupa jako leasingodawca 67
35. Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS 68
36. Inne długoterminowe zobowiązania i rezerwy 68
37. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 69
Pozostałe informacje 70
38. Nabycie spółek zależnych 70
39. Nabycie spółek stowarzyszonych 84
40. Instrumenty finansowe 85
41. Zarządzanie kapitałem 105
42. Segmenty działalności 106
43. Transakcje barterowe 109
44. Transakcje z podmiotami powiązanymi 110
45. Zobowiązania warunkowe 112
46. Wynagrodzenia Członków Zarządu 115
47. Wynagrodzenie Członków Rady Nadzorczej 115
48. Istotne umowy i wydarzenia 116
49. Wydarzenia po dacie bilansowej 125
50. Inne ujawnienia 125
51. Profesjonalny osąd, szacunki księgowe i założenia 126
Podsumowanie wyników za okres 3 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku 132
52. Skonsolidowany rachunek zysków i strat 132
53. Zestawienie skonsolidowanego zysku całkowitego 133
54. Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów 133
55. Koszty operacyjne 134
56. Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto 134
57. Koszty finansowe, netto 135
4
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego
W dniu 23 marca 2022 roku Zarząd Cyfrowy Polsat S.A. zatwierdził skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Cyfrowy Polsat S.A., sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, na które składają się:
Skonsolidowany rachunek zysków i strat za okres
od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku wykazujący zysk netto za okres w wysokości:
4.414,5 zł
Zestawienie skonsolidowanego zysku całkowitego za okres
od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku wykazujące zysk całkowity za okres w wysokości:
4.445,0 zł
Skonsolidowany bilans na dzień
31 grudnia 2021 roku wykazujący po stronie aktywów i pasywów sumę:
32.237,0 zł
Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych za okres
od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku wykazujący zwiększenie środków pieniężnych netto o kwotę:
2.279,3 zł
Skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym za okres
od dnia 1 stycznia 2021 roku do dnia 31 grudnia 2021 roku wykazujące zwiększenie stanu kapitału własnego o kwotę:
958,4 zł
Noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w milionach złotych polskich z wyjątkiem pozycji, w których wyraźnie wskazano inaczej.
Mirosław Błaszczyk
Maciej
Stec
Jacek Felczykowski
Aneta
Jaskólska
Prezes Zarządu
Wiceprezes Zarządu
Członek Zarządu
Członek Zarządu
Agnieszka Odorowicz
Katarzyna
Ostap-Tomann
Członek Zarządu
Członek Zarządu
Warszawa, 23 marca 2022 roku
5
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowany rachunek zysków i strat
za rok zakończony
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów
9
12.444,0
11.962,9
Koszty operacyjne
10
( 10.305,5 )
( 10.073,8 )
Zysk ze sprzedaży jednostki zależnej
3.680,6
-
Pozostałe przychody/(koszty) operacyjne, netto
( 22,7 )
( 2,9 )
Zysk z działalności operacyjnej
5.796,4
1.886,2
Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto
11
( 26,9 )
( 113,1 )
Koszty finansowe, netto
12
( 178,8 )
( 333,0 )
Udział w zysku/(stracie) jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
75,4
2,0
Zysk brutto za okres
5.666,1
1.442,1
Podatek dochodowy
13
( 1.251,6 )
( 295,9 )
Zysk netto za okres
4.414,5
1.146,2
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
4.408,8
1.141,6
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy niekontrolujących
5,7
4,6
Podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję w złotych
15
6,95
1,79
6
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zestawienie skonsolidowanego zysku całkowitego
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zysk netto za okres
4.414,5
1.146,2
Pozycje nie podlegające przeniesieniu do rachunku zysków i strat:
Zyski/(straty) aktuarialne
2,3
( 0,5 )
Pozycje, które mogą zostać przeniesione do rachunku zysków i strat:
Wycena instrumentów zabezpieczających
17,3
( 8,1 )
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
10,9
21,2
Pozostały zysk całkowity po opodatkowaniu
30,5
12,6
Zysk całkowity za okres
4.445,0
1.158,8
Zysk całkowity przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
4.439,3
1.154,3
Zysk całkowity przypadający na akcjonariuszy niekontrolujących
5,7
4,5
7
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowany bilans - aktywa
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zestawy odbiorcze
16
284,0
293,4
Inne rzeczowe aktywa trwałe
16
3.326,9
5.391,0
Wartość firmy
17
10.802,0
11.808,4
Relacje z klientami
20
1.005,7
1.412,7
Marki
18
2.069,6
2.031,7
Inne wartości niematerialne
20
2.374,1
2.616,4
Prawa do użytkowania
21
696,5
1.519,4
Długoterminowe aktywa programowe
22
739,4
282,5
Nieruchomości inwestycyjne
28,4
50,0
Długoterminowe prowizje dla dystrybutorów rozliczane w czasie
23
73,5
93,5
Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług
24
777,1
832,0
Inne aktywa długoterminowe, w tym:
24
1.902,3
1.283,6
udziały w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
1.764,4
1.257,8
aktywa z tytułu instrumentów pochodnych
40
23,0
0,4
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
13
80,2
223,2
Aktywa trwałe razem
24.159,7
27.837,8
Krótkoterminowe aktywa programowe
22
630,6
413,2
Aktywa z tytułu kontraktów
418,0
537,7
Zapasy
25
595,7
299,4
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
26
2.450,3
2.390,4
Należności z tytułu podatku dochodowego
4,5
9,0
Krótkoterminowe prowizje dla dystrybutorów rozliczane w czasie
23
226,8
222,4
Pozostałe aktywa obrotowe, w tym:
27
107,1
39,3
aktywa z tytułu instrumentów pochodnych
40
60,9
2,0
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
28
3.632,4
1.355,4
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
28
11,9
10,4
Aktywa obrotowe razem
8.077,3
5.277,2
Aktywa razem
32.237,0
33.115,0
8
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowany bilans - pasywa
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Kapitał zakładowy
29
25,6
25,6
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej
29
7.174,0
7.174,0
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
32,1
21,2
Pozostałe kapitały
29
2.801,3
99,7
Zyski zatrzymane
7.823,6
7.112,3
Akcje własne
29
( 2.461,0 )
-
Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
15.395,6
14.432,8
Udziały niekontrolujące
( 11,0 )
( 6,6 )
Kapitał własny razem
15.384,6
14.426,2
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
31
7.671,8
8.887,8
Zobowiązania z tytułu obligacji
32
1.942,1
1.959,2
Zobowiązania z tytułu leasingu
33
497,5
1.140,5
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
35
-
136,7
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
13
794,9
902,1
Inne długoterminowe zobowiązania i rezerwy, w tym:
36
319,8
388,1
zobowiązania z tytułu instrumentów pochodnych
-
16,8
Zobowiązania długoterminowe razem
11.226,1
13.414,4
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
31
1.072,7
753,0
Zobowiązania z tytułu obligacji
32
66,4
38,7
Zobowiązania z tytułu leasingu
33
201,1
432,5
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
35
139,9
126,7
Zobowiązania z tytułu kontraktów
650,8
675,6
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania, w tym:
37
2.531,2
2.155,3
zobowiązania z tytułu instrumentów pochodnych
-
39,2
Zobowiązanie wobec akcjonariuszy Jednostki Dominującej z tytułu dywidendy
-
415,7
Zobowiązanie z tytułu wezwania na akcje Netia S.A. (1)
48
-
548,0
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
964,2
128,9
Zobowiązania krótkoterminowe razem
5.626,3
5.274,4
Zobowiązania razem
16.852,4
18.688,8
Pasywa razem
32.237,0
33.115,0
(1) Ogłoszenie wezwania w dniu 23 grudnia 2020 roku spowodowało zarachowanie po stronie Grupy zobowiązania finansowego na dzień 31 grudnia 2020 roku wynikającego z wystawionej opcji sprzedaży, określonego jako iloczyn ceny z wezwania (4,80 zł (nie w milionach)) oraz ilości akcji Netia S.A. z wezwania (114.173.459 akcji (nie w milionach)). Do dnia 26 lutego 2021 roku przyjęto zapisy na 84.868 akcji (nie w milionach) w ramach wezwania. W konsekwencji w dniu 8 marca 2021 roku zobowiązanie finansowe w wysokości 547,6 zł zostało wycofane z bilansu. Patrz nota 48.
9
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych
za rok zakończony
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zysk netto
4.414,5
1.146,2
Korekty:
( 724,8 )
2.651,7
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja
11
1.903,2
2.305,7
Płatności za licencje filmowe i sportowe
( 645,0 )
( 511,9 )
Amortyzacja licencji filmowych i sportowych
558,8
519,6
Odsetki
299,4
364,8
Zmiana stanu zapasów
( 295,4 )
13,2
Zmiana stanu należności i innych aktywów
( 25,7 )
119,3
Zmiana stanu zobowiązań i rezerw
( 55,0 )
( 401,3 )
Zmiana stanu aktywów z tytułu kontraktów
119,7
101,0
Zmiana stanu zobowiązania z tytułu kontraktów
( 30,6 )
( 37,5 )
(Zysk)/strata z tytułu różnic kursowych, netto
( 1,9 )
45,8
Podatek dochodowy
1.251,6
295,9
Zwiększenie netto wartości zestawów odbiorczych
( 110,0 )
( 147,1 )
Udział w (zysku)/stracie jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
( 75,4 )
( 2,0 )
Zysk ze sprzedaży udziałów w jednostkach zależnych
( 3.680,6 )
-
Efekt przeliczenia wartości zobowiązań z tytułu modyfikacji umowy kredytowej
-
( 44,8 )
Inne korekty
62,1
31,0
Środki pieniężne z działalności operacyjnej
3.689,7
3.797,9
Podatek dochodowy zapłacony
( 463,0 )
( 552,9 )
Odsetki otrzymane dotyczące działalności operacyjnej
7,6
6,7
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
3.234,3
3.251,7
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych
( 924,1 )
( 1.006,4 )
Nabycie wartości niematerialnych
( 234,7 )
( 211,5 )
Płatności z tytułu koncesji
( 159,4 )
( 126,8 )
Nabycie akcji/udziałów w jednostkach zależnych pomniejszone o przejęte środki pieniężne
38
( 946,4 )
( 479,2 )
Nabycie akcji/udziałów w jednostkach stowarzyszonych
39
( 500,0 )
( 11,4 )
Wpływy ze zbycia jednostek zależnych
7.111,9
-
Wpływy ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
5,7
8,4
Wypływy z tytułu inwestycji w fundusze
-
( 30,0 )
Wpływy z tytułu inwestycji w fundusze
-
30,0
Pożyczki udzielone
( 64,9 )
( 13,0 )
Nabycie obligacji
( 27,8 )
( 8,3 )
Wykup obligacji wraz z odsetkami
8,6
1,4
Otrzymane dywidendy od jednostki stowarzyszonej
59,2
57,2
Inne wpływy/wypływy
( 0,2 )
3,3
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
4.327,9
( 1.786,3 )
10
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
za rok zakończony
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Emisja obligacji serii C
32
-
1.000,0
Zaciągnięcie kredytów
31
1.665,0
35,0
Spłata otrzymanych kredytów i pożyczek
31
( 2.682,8 )
( 857,9 )
Spłata odsetek od kredytów, pożyczek, obligacji i zapłacone prowizje (1)
( 213,3 )
( 315,3 )
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu
33
( 335,4 )
( 399,2 )
Spłata odsetek od leasingu
33
( 32,4 )
( 46,0 )
Wypłacona dywidenda
( 1.186,2 )
( 232,5 )
Nabycie akcji własnych (2)
48
( 2.464,0 )
-
Inne wypływy
( 33,8 )
( 40,1 )
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
( 5.282,9 )
( 856,0 )
Zmiana netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
2.279,3
609,4
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu
1.365,8 (3)
753,1 (4)
Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych
( 0,8 )
3,3
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu
3.644,3 (5)
1.365,8 (3)
(1) Obejmuje wpływ instrumentów IRS/CIRS/forward oraz zapłatę za koszty związane z pozyskaniem finansowania
(2) Obejmuje zapłatę za koszty związane z nabyciem akcji własnych
(3) W tym środki o ograniczonej możliwości dysponowania w kwocie 10,4 zł
(4) W tym środki o ograniczonej możliwości dysponowania w kwocie 9,6 zł
(5) W tym środki o ograniczonej możliwości dysponowania w kwocie 11,9 zł
11
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021
Kapitał zakładowy
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
Pozostałe kapitały
Zyski zatrzymane (1)
Akcje własne
Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
Udziały niekon- trolujące
Kapitał własny razem
Stan na 1 stycznia 2021
25,6
7.174,0
21,2
99,7
7.112,3
-
14.432,8
( 6,6 )
14.426,2
Dywidenda zatwierdzona i udział w zyskach
-
-
-
-
( 767,5 )
-
( 767,5 )
( 6,0 )
( 773,5 )
Nabycie akcji własnych
-
-
-
( 15,0 )
-
( 2.461,0 )
( 2.476,0 )
-
( 2.476,0 )
Wydzielenie na potrzeby programu nabycia akcji własnych
-
-
-
2.930,0
( 2.930,0 )
-
-
-
-
Wycena opcji put
-
-
-
( 106,7 )
-
-
( 106,7 )
654,7
548,0
Efekt nabycia jednostki zależnej (patrz nota 38)
-
-
-
( 126,3 )
-
-
( 126,3 )
( 658,8 )
( 785,1 )
Zysk całkowity
-
-
10,9
19,6
4.408,8
-
4.439,3
5,7
4.445,0
Wycena instrumentów zabezpieczających
-
-
-
17,3
-
-
17,3
-
17,3
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
-
-
10,9
-
-
-
10,9
-
10,9
(Strata)/zysk aktuarialny
-
-
-
2,3
-
-
2,3
-
2,3
Zysk netto za okres
-
-
-
-
4.408,8
-
4.408,8
5,7
4.414,5
Stan na 31 grudnia 2021
25,6
7.174,0
32,1
2.801,3
7.823,6
( 2.461,0 )
15.395,6
( 11,0 )
15.384,6
(1) Obejmuje kapitał tworzony na pokrycie strat zgodnie z artykułem 396 kodeksu spółek handlowych, na który spółki akcyjne są zobowiązane przelewać 8% zysku za rok obrotowy dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej wysokości kapitału zakładowego. Na dzień 31 grudnia 2021 roku kapitał nie podlegający dystrybucji wynosił 8,5 zł.
12
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2020
Kapitał zakładowy
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
Pozostałe kapitały
Zyski zatrzymane (1)
Kapitał przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
Udziały niekon- trolujące
Kapitał własny razem
Stan na 1 stycznia 2020
25,6
7.174,0
-
1,5
6.610,2
13.811,3
653,2
14.464,5
Dywidenda zatwierdzona i udział w zyskach
-
-
-
-
( 639,5 )
( 639,5 )
( 10,2 )
( 649,7 )
Wycena opcji put
-
-
-
106,7
-
106,7
( 654,7 )
( 548,0 )
Efekt nabycia jednostek zależnych
-
-
-
-
-
-
0,6
0,6
Zysk całkowity
-
-
21,2
( 8,5 )
1.141,6
1.154,3
4,5
1.158,8
Wycena instrumentów zabezpieczających
-
-
-
( 8,1 )
-
( 8,1 )
-
( 8,1 )
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
-
-
21,2
-
-
21,2
-
21,2
(Strata)/Zysk aktuarialny
-
-
-
( 0,4 )
-
( 0,4 )
( 0,1 )
( 0,5 )
Zysk netto za okres
-
-
-
-
1.141,6
1.141,6
4,6
1.146,2
Stan na 31 grudnia 2020
25,6
7.174,0
21,2
99,7
7.112,3
14.432,8
( 6,6 )
14.426,2
(1) Obejmuje kapitał tworzony na pokrycie strat zgodnie z artykułem 396 kodeksu spółek handlowych, na który spółki akcyjne są zobowiązane przelewać 8% zysku za rok obrotowy dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej wysokości kapitału zakładowego. Na dzień 31 grudnia 2020 roku kapitał nie podlegający dystrybucji wynosił 8,5 zł.
13
13
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
Informacje ogólne
Nazwa jednostki sprawozdawczej lub inne dane identyfikacyjne:
Cyfrowy Polsat S.A.
Siedziba jednostki:
Polska
Forma prawna jednostki:
Spółka Akcyjna
Państwo rejestracji:
Polska
Adres zarejestrowanego biura jednostki:
ul. Łubinowa 4a, 03-878 Warszawa
Podstawowe miejsce prowadzenia działalności:
Polska
Nazwa jednostki dominującej:
Cyfrowy Polsat S.A.
Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla:
Cyfrowy Polsat S.A.
1. Działalność Jednostki Dominującej
Cyfrowy Polsat S.A. (‘Spółka’, ‘Cyfrowy Polsat’, ‘Jednostka Dominująca’, ‘Podmiot Dominujący’, ‘Spółka Dominująca’) jest spółką akcyjną zarejestrowaną w Polsce, której akcje są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Siedziba Jednostki Dominującej mieści się w Warszawie, przy ul. Łubinowej 4a .
Podmiot dominujący jest operatorem płatnej cyfrowej platformy satelitarnej ‘Cyfrowy Polsat’ świadczącym usługi na terytorium Polski, operatorem płatnej cyfrowej telewizji naziemnej oraz dostawcą usług telekomunikacyjnych.
Spółka została utworzona aktem notarialnym z dnia 30 października 1996 roku.
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdania finansowe Spółki Dominującej oraz jej jednostek zależnych (zwanych łącznie ‘Grupą’) i wspólne przedsięwzięcia. Grupa prowadzi działalność w dwóch segmentach:
• w segmencie usług B2C i B2B obejmującym usługi telewizji cyfrowej, usługi dostępu do Internetu, usługi telewizji mobilnej, usługi telewizji internetowej, usługi telefonii komórkowej, produkcję dekoderów,
• w segmencie mediowym, który obejmuje głównie produkcję, zakup i emisję audycji informacyjnych i rozrywkowych oraz seriali i filmów fabularnych nadawanych w kanałach telewizyjnych w Polsce.
2. Skład Zarządu Jednostki Dominującej
• Mirosław Błaszczyk Prezes Zarządu,
• Maciej Stec Wiceprezes Zarządu,
• Jacek Felczykowski Członek Zarządu,
• Aneta Jaskólska Członek Zarządu,
• Agnieszka Odorowicz Członek Zarządu,
• Katarzyna Ostap-Tomann Członek Zarządu.
14
14
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
3. Skład Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej
Skład Rady Nadzorczej od dnia 24 czerwca 2021 roku:
• Zygmunt Solorz Przewodniczący Rady Nadzorczej,
• Marek Kapuściński Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,
• Józef Birka Członek Rady Nadzorczej,
• Jarosław Grzesiak Członek Rady Nadzorczej,
• Marek Grzybowski Członek Rady Nadzorczej,
• Alojzy Nowak Członek Rady Nadzorczej,
• Tobias Solorz Członek Rady Nadzorczej,
• Tomasz Szeląg Członek Rady Nadzorczej,
• Piotr Żak Członek Rady Nadzorczej.
Skład Rady Nadzorczej do dnia 24 czerwca 2021 roku:
• Marek Kapuściński Przewodniczący Rady Nadzorczej,
• Józef Birka Członek Rady Nadzorczej,
• Marek Grzybowski Członek Rady Nadzorczej,
• Robert Gwiazdowski Członek Rady Nadzorczej,
• Aleksander Myszka Członek Rady Nadzorczej,
• Leszek Reksa Członek Rady Nadzorczej,
• Tomasz Szeląg Członek Rady Nadzorczej,
• Paweł Ziółkowski Członek Rady Nadzorczej,
• Piotr Żak Członek Rady Nadzorczej.
4. Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Oświadczenie o zgodności
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi do stosowania w Unii Europejskiej (MSSF UE). Grupa zastosowała spójne zasady rachunkowości przy sporządzaniu danych finansowych za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku z zasadami zastosowanymi przy sporządzaniu sprawozdania finansowego za 2020 rok opublikowanego w skonsolidowanym raporcie rocznym, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów, interpretacji obowiązujących dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2021 roku i później.
W roku obrotowym zakończonym 31 grudnia 2021 roku weszły w życie:
• Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 – reforma wskaźnika referencyjnego stopy procentowej – etap 2,
• Zmiany do MSSF 16 – aktualizacja podejścia do zwolnień czynszowych związanych z COVID-19.
Nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2021 roku nie mają istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.
Opublikowane standardy i interpretacje, które jeszcze nie obowiązują:
• Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć”,
• Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe”,
• Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”,
• Roczny program poprawek 2018-2020 - poprawki zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują wytyczne standardów w zakresie ujmowania oraz wyceny: MSSF 1 „Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz
15
15
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
pierwszy”, MSSF 9 „Instrumenty finansowe”, MSR 41 „Rolnictwo” oraz do przykładów ilustrujących do MSSF 16 „Leasing”,
• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe,
• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” oraz Wytyczne Rady MSSF – ujawnienia dotyczące polityki rachunkowości,
• Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – definicja szacunków księgowych,
• Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji.
Przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie któregokolwiek z wyżej wymienionych standardów.
Grupa obecnie analizuje wpływ opublikowanych standardów, które nie weszły w życie i ocenia, że poza dodatkowymi ujawnieniami, nie powinny mieć one istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.
Wpływ reformy wskaźnika referencyjnego stopy procentowej – Etap 2 – Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 i MSSF 16
Reforma wskaźnika referencyjnego polega na zmianie sposobu kwotowania niektórych stawek. Od 1 stycznia 2022 roku część stawek referencyjnych nie będzie kwotowana i zostanie zastąpiona innymi stawkami. Stawki WIBOR oraz EURIBOR w dalszym ciągu są uznawane za stawki referencyjne.
W ocenie Grupy, reforma wskaźnika referencyjnego stopy procentowej (IBOR) nie ma istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy za 2021 rok.
5. Struktura Grupy
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku obejmuje następujące jednostki:
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostka Dominująca:
Cyfrowy Polsat S.A.
ul. Łubinowa 4a, 03-878 Warszawa
działalność radiowa i telewizyjna, telekomunikacja
n/d
n/d
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną:
Telewizja Polsat
Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
nadawanie i produkcja telewizyjna
100%
100%
Polsat Media Biuro Reklamy Sp. z o.o.
Sp. k.
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
media
100%
100%
Polsat License Ltd.
Alte Landstrasse 17, 8863 Buttikon, Szwajcaria
media
100%
100%
16
16
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną (c.d.):
Polsat Media Biuro Reklamy Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
media
100%
100%
Towerlink Poland Sp. z o.o. (dawniej Polkomtel Infrastruktura Sp. z o.o.)
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
(h)
100%
Polsat Investments Ltd. (dawniej Polsat Brands AG) (g)
3, Krinou
Agios Athanasios, 4103
Limassol, Cypr
media
100%
100%
Polsat Ltd.
238A King Street,
W6 0RF Londyn,
Wielka Brytania
media
100%
100%
Muzo.fm Sp. z o.o.
Al. Stanów Zjednoczonych 61A, 04-028 Warszawa
media
100%
100%
INFO-TV-FM Sp. z o.o.
ul. Łubinowa 4a,
03-878 Warszawa
działalność radiowa i telewizyjna
100%
100%
CPSPV1 Sp. z o.o.
ul. Łubinowa 4a, 03-878 Warszawa
usługi techniczne
100%
100%
CPSPV2 Sp. z o.o.
ul. Łubinowa 4a, 03-878 Warszawa
usługi techniczne
100%
100%
Polkomtel Sp. z o.o. (o)
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
100%
100%
Liberty Poland S.A. (e)
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
100%
100%
Polkomtel Business Development Sp. z o.o.
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
pozostała działalność wspierająca usługi finansowe, handel paliwami gazowymi
100%
100%
TM Rental Sp. z o.o.
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
dzierżawa własności intelektualnej
100%
100%
Orsen Holding Ltd.
Level 2 West, Mercury Tower, Elia Zammit Street, St. Julian’s STJ 3155, Malta
działalność holdingowa
100%
100%
17
17
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną (c.d.):
Orsen Ltd.
Level 2 West, Mercury Tower, Elia Zammit Street, St. Julian’s STJ 3155, Malta
działalność holdingowa
100%
100%
Dwa Sp. z o.o.
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
działalność holdingowa
100%
100%
Interphone Service
Sp. z o.o.
ul. Inwestorów 8, 39-300 Mielec
produkcja dekoderów
100%
100%
Teleaudio Dwa
Sp. z o.o. Sp.k.
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
świadczenie usług call center i premium rate
100%
100%
IB 1 FIZAN
ul. Mokotowska 49,
00-542 Warszawa
działalność finansowa
*
*
Aero 2 Sp. z o.o. (o)
Al. Stanów Zjednoczonych 61A, 04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
-
100%
Sferia S.A.
Al. Stanów Zjednoczonych 61A, 04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
51%
51%
Altalog Sp. z o.o.
Al. Stanów Zjednoczonych 61A, 04-028 Warszawa
oprogramowanie
66%
66%
Plus Flota Sp. z o.o.
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
usługi zarządzania i dzierżawy
100%
100%
Music TV Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77,
04-175 Warszawa
media
100%
100%
Lemon Records
Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77,
04-175 Warszawa
media
100%
100%
Coltex ST Sp. z o.o. (e)
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
-
100%
Netia S.A. (c)
ul. Poleczki 13, 02-822 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
99,999%
65,98%
Netia 2 Sp. z o.o. (c)
ul. Poleczki 13, 02-822 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
99,999%
65,98%
TK Telekom Sp. z o.o. (c)
ul. Kijowska 10/12A,
03-743 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
99,999%
65,98%
18
18
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną (c.d.):
Petrotel Sp. z o.o. (c)
ul. Chemików 7,
09-411 Płock
działalność telekomunikacyjna
99,999%
65,98%
Eleven Sports Network Sp. z o.o.
Plac Europejski 2,
00-844 Warszawa
media
99,99%
99,99%
Superstacja Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
media
100%
100%
Netshare Media Group Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
reklama
100%
100%
TVO Sp. z o.o. (d)
ul. Kielecka 5,
81-303 Gdynia
sprzedaż detaliczna
75,96%
75,96%
Pure Omni Wework
Sp. z o.o. Sp.k. (d)
ul. Kielecka 5,
81-303 Gdynia
sprzedaż detaliczna
-
75,96%
Wework Sp. z o.o. (d)
ul. Kielecka 5,
81-303 Gdynia
usługi administracyjne
-
75,96%
MESE Sp. z o.o.
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
produkcja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych
(n)
100%
ISTS Sp. z o.o. (c)
ul. Bociana 4a/68a,
31-231 Kraków
telekomunikacja przewodowa
99,999%
65,98%
Plus Finanse Sp. z o.o.
ul. Konstruktorska 4,
02-673 Warszawa
pozostałe pośrednictwo pieniężne
100%
100%
Plus Pay Sp. z o.o.
ul. Konstruktorska 4,
02-673 Warszawa
pośrednictwo pieniężne
100%
100%
Esoleo Sp. z o.o.
Al. Wyścigowa 6,
02-681 Warszawa
usługi techniczne
51,25%
51,25%
Alledo Express
Sp. z o.o.
ul. Broniwoja 3/85,
02-655 Warszawa
usługi dzierżawy
51,25%
51,25%
Alledo Parts Sp. z o.o.
ul. Broniwoja 3/85,
02-655 Warszawa
sprzedaż hurtowa
26,14%
26,14%
Alledo Parts Sp. z o.o. Sp.k.
ul. Broniwoja 3/85,
02-655 Warszawa
sprzedaż hurtowa
26,40%
26,40%
Alledo Setup
Sp. z o.o.
ul. Broniwoja 3/85,
02-655 Warszawa
usługi techniczne
51,25%
51,25%
Alledo Setup Sp. z o.o. Sp.k.
ul. Broniwoja 3/85,
02-655 Warszawa
usługi techniczne
51,25%
51,25%
IST Sp. z o.o. (c)
ul. Księcia
Janusza I 3,
18-400 Łomża
telekomunikacja przewodowa
99,999%
65,98%
19
19
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną (c.d.):
Grupa Interia.pl
Sp. z o.o.
ul. Os. Teatralne 9a,
31-946 Kraków
działalność holdingowa
100%
100%
Grupa Interia.pl Media
Sp. z o.o. Sp.k.
ul. Os. Teatralne 9a,
31-946 Kraków
działalność portali internetowych
100%
100%
Grupa Interia.pl
Sp. z o.o. Sp.k.
ul. Os. Teatralne 9a,
31-946 Kraków
działalność portali internetowych
100%
100%
Mobiem Polska
Sp. z o.o.
ul. Fabryczna 5a,
00-446 Warszawa
działalność holdingowa
100%
100%
Mobiem Polska
Sp. z o.o. Sp.k.
ul. Fabryczna 5a,
00-446 Warszawa
działalność agencji reklamowych
100%
100%
TV Spektrum Sp. z o.o.
ul. Ostrobramska 77,
04-175 Warszawa
media
100%
100%
Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o.o.) (a)
ul. Ludwika
Solskiego 55,
52-401 Wrocław
doradztwo
60%
60%
Polot Media Sp. z o.o. Sp.k. (dawniej Tako Media Sp. z o.o. Sp.k.) (b)
ul. Ludwika
Solskiego 55,
52-401 Wrocław
produkcja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych
60%
60%
BCAST Sp. z o.o.
ul. Rakowiecka 41/21,
02-521 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
70,02%
70,02%
Polsat Talenty
Sp. z o.o. (f)
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
współpraca z artystami i prezenterami
100%
-
Premium Mobile
Sp. z o.o. (i)
Al. Stanów Zjednoczonych 61A,
04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
100%
-
Visignio Sp. z o.o. (i)
Al. Stanów Zjednoczonych 61A,
04-028 Warszawa
zarządzanie siecią sprzedaży
100%
-
Saveadvisor
Sp. z o.o. (i)
ul. Warszawska 18,
35-205 Rzeszów
świadczenie usług call center
100%
-
Mobi Dealer Sp. z o.o. (i)
ul. Warszawska 18,
35-205 Rzeszów
zarządzanie siecią sprzedaży
100%
-
CKS Ossa Sp. z o. o. (dawniej TMS Ossa
Sp. z o.o.) (j)
Al. Stanów Zjednoczonych 61,
04-028 Warszawa
działalność hotelarska
100%
-
Ossa Medical Center Sp. z o. o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o. o.) (k)
Al. Stanów Zjednoczonych 61,
04-028 Warszawa
działalność szpitali
100%
-
20
20
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne konsolidowane metodą pełną (c.d.):
Logitus Sp. z o. o. (l)
ul. Orzechowa 5,
80-175 Gdańsk
telekomunikacja przewodowa
99,999%
-
Stork 5 Sp. z o.o. (m)
ul. Łubinowa 4A,
03-878 Warszawa
działalność holdingowa
100%
-
Swan 5 Sp. z o.o. (m)
ul. Łubinowa 4A,
03-878 Warszawa
działalność rolnicza
100%
-
* Cyfrowy Polsat S.A. pośrednio posiada 100% certyfikatów
(a) W dniu 2 lutego 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki Tako Media Sp. z o.o. na Polot Media Sp. z o.o.
(b) W dniu 18 lutego 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki z Tako Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. na Polot Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k.
(c) W dniu 8 marca 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 0,0253% akcji Netii. W dniu 23 kwietnia 2021 roku nabył ok. 3,40% akcji Netii. W dniu 19 maja 2021 roku nabył 0,02% akcji Netii. W dniu 23 czerwca 2021 roku nabył kolejne 4,87% akcji Netii. W dniu 6 lipca 2021 roku nabył ok. 23,54% akcji Netii. W dniu 6 sierpnia 2021 roku nabył 2,18% akcji Netii. Po tych transakcjach Cyfrowy Polsat posiadał łącznie 99,999% kapitału zakładowego spółki na 31 grudnia 2021 roku.
(d) W dniu 19 marca 2021 roku zostało zarejestrowane połączenie spółki TVO Sp. z o.o. ze spółkami Pure Omni Wework Sp. z o.o. Sp.k. i Wework Sp. z o.o. Spółką, która pozostała po połączeniu jest TVO Sp. z o.o.
(e) W dniu 30 kwietnia 2021 roku zostało zarejestrowane połączenie spółki Liberty Poland S.A. ze spółką Coltex ST Sp. z o.o. Spółką, która pozostała po połączeniu jest Liberty Poland S.A.
(f) W dniu 18 maja 2021 roku została zarejestrowana spółka Polsat Talenty Sp. z o.o.
(g) W dniu 9 czerwca 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki Polsat Brands AG na Polsat Investments Ltd.
(h) W dniu 8 lipca 2021 roku Cyfrowy Polsat sprzedał 74,98% udziałów, a Polkomtel 25,01% udziałów w Polkomtel Infrastruktura. Po zamknięciu transakcji Polkomtel zachował ok. 0,01% udziałów. W dniu 12 lipca 2021 roku zarejestrowana została zmiana nazwy z Polkomtel Infrastruktura Sp. z o. o. na Towerlink Poland Sp. z o. o.
(i) W dniu 2 lipca 2021 roku Polkomtel nabył 28,01% udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. W dniu 9 lipca 2021 Polkomtel nabył kolejne 53,69% udziałów w spółce. Po zamknięciu transakcji Polkomtel i Aero2 posiadały łącznie 100% udziałów w spółce Premium Mobile Sp. z o.o. oraz jej spółkach zależnych.
(j) W dniu 6 sierpnia 2021 roku Polkomtel nabył 100% udziałów w TMS Ossa Sp. z o. o. W dniu 15 grudnia 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki TMS Ossa Sp. z o.o. na CKS Ossa Sp. z o.o.
(k) W dniu 6 sierpnia 2021 roku Polkomtel nabył 100% udziałów w Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o. o. W dniu 17 grudnia 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o. na Ossa Medical Center Sp. z o.o.
(l) W dniu 29 lipca 2021 roku Netia nabyła 100% udziałów w Logitus Sp. z o. o. przejmując kontrolę nad Logitus Sp. z o. o. i jej spółką zależną, Market Software Sp. z o.o. W dniu 2 grudnia 2021 roku zostało zarejestrowane przez sąd połączenie spółki Logitus Sp. z o.o. (spółka przejmująca) ze spółką Market Software Sp. z o.o. (spółka przejmowana).
(m) W dniu 24 listopada 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 100% udziałów w Stork 5 Sp. z o.o. oraz jej spółce zależnej, Swan 5 Sp. z o.o.
(n) W dniu 2 listopada 2021 roku Cyfrowy Polsat sprzedał 90% udziałów w spółce Mese Sp. z o.o. Cyfrowy Polsat nadal posiada 10% udziałów w Mese Sp. z o.o.
(o) W dniu 30 listopada 2021 roku zostało zarejestrowane połączenie spółki Polkomtel Sp. z o.o. (spółka przejmująca) ze spółką Aero 2 Sp. z o.o. (spółka przejmowana).
21
21
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Udziały wyceniane metodą praw własności w następujących jednostkach:
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Polsat JimJam Ltd.
33 Broadwick Street Soho London W1F 0DQ,
Wielka Brytania
media
50%
50%
Polski Operator
Telewizyjny Sp. z o.o.
ul. Wiertnicza 159
02-952 Warszawa
usługi techniczne
50%
50%
Premium Mobile
Sp. z o.o. (c)
Al. Stanów Zjednoczonych 61A,
04-028 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
-
24,47%
Vindix S.A.
Al. Stanów Zjednoczonych 61A,
04-028 Warszawa
pozostała działalność finansowa
46,27%
46,27%
Asseco Poland S.A.
ul. Olchowa 14,
35-322 Rzeszów
działalność związana z oprogramowaniem
22,95%
22,95%
Modivo S.A. (dawniej eObuwie.pl S.A.) (a)
ul. Nowy Kisielin- Nowa 9, 66-002 Zielona Góra
sprzedaż detaliczna
10%
-
Polsat Boxing Promotion Sp. z o. o. (dawniej TMS Kraków Sp. z o. o.) (b)
ul. Ostrobramska 77, 04-175 Warszawa
produkcja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych
24%
-
(a) W dniu 22 czerwca 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 10% akcji w eObuwie.pl S.A. W dniu 21 stycznia 2022 roku zarejestrowana została zmiana nazwy spółki na Modivo S.A.
(b) W dniu 20 kwietnia 2021 roku Telewizja Polsat nabyła 24% udziałów w TMS Kraków. W dniu 28 września 2021 roku zarejestrowana została zmiana nazwy spółki na Polsat Boxing Promotion Sp. z o.o.
(c) W dniu 2 lipca 2021 roku Polkomtel nabył 28,01% udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. W dniu 9 lipca 2021 roku Polkomtel nabył kolejne 53,69% udziałów w spółce. Po zamknięciu transakcji Polkomtel i Aero2 posiadały łącznie 100% udziałów w spółce Premium Mobile Sp. z o.o. oraz jej spółkach zależnych.
22
22
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Dodatkowo w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku wykazano udziały w poniższych jednostkach:
Udział w ogólnej liczbie głosów (%)
Siedziba spółki
Przedmiot działalności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Karpacka Telewizja Kablowa Sp. z o.o. (1)
ul. Warszawska 220,
26-600 Radom
nie prowadzi działalności
99%
99%
Polskie Badania Internetu Sp. z o.o.
Aleje Jerozolimskie 65/79, 00-697 Warszawa
działalność portali internetowych
21,43% (2)
21,43% (2)
InPlus Sp. z o.o. (c)
ul. Wilczyńskiego 25E lok. 216,
10-686 Olsztyn
kompleksowa obsługa procesu inwestycyjnego
-
1,5% (3)
Pluszak Sp. z o.o.
ul. Domaniewska 47,
02-672 Warszawa
sprzedaż detaliczna
9%
9%
Exion Hydrogen Polskie Elektrolizery Sp. z o.o. (dawniej PLCOM Sp. z o.o.) (a)
Al. Stanów Zjednoczonych 61, 04-028 Warszawa
produkcja sprzętu elektrycznego
10%
-
Towerlink Poland
Sp. z o. o. (dawniej Polkomtel Infrastruktura Sp. z o.o.) (b)
ul. Konstruktorska 4, 02-673 Warszawa
działalność telekomunikacyjna
0,01%
-
MESE Sp. z o.o. (d)
Al. Stanów Zjednoczonych 61,
04-028 Warszawa
produkcja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych
10%
100%
(1) Udziały wyceniane po koszcie zakupu z uwzględnieniem utraty wartości.
(2) Ze względu na nieistotność brak uwzględnienia w wycenie metodą praw własności.
(3) Altalog Sp. z o.o. posiadał 1,75% udziału w ogólnej liczbie głosów w spółce InPlus Sp. z o.o.
(a) W dniu 23 kwietnia 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 10% udziałów w PLCOM Sp. z o.o. W dniu 31 maja 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki na Exion Hydrogen Polskie Elektrolizery Sp. z o.o.
(b) W dniu 8 lipca 2021 roku Cyfrowy Polsat sprzedał 74,98% udziałów, a Polkomtel 25,01% udziałów w Polkomtel Infrastruktura. Po zamknięciu transakcji Polkomtel zachował ok. 0,01% udziałów. W dniu 12 lipca 2021 roku zarejestrowana została zmiana nazwy z Polkomtel Infrastruktura Sp. z o. o. na Towerlink Poland Sp. z o.o.
(c) W dniu 11 sierpnia 2021 roku Altalog Sp. z o. o. sprzedał wszystkie posiadane udziały w InPlus Sp. z o.o.
(d) W dniu 2 listopada 2021 roku Cyfrowy Polsat sprzedał 90% udziałów w spółce Mese Sp. z o.o.
23
23
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zasady stosowane przy sporządzaniu sprawozdania finansowego
6. Stosowane zasady rachunkowości oraz zasady konsolidacji
Zasady polityki rachunkowości przedstawione poniżej stosowane były w odniesieniu do wszystkich okresów zaprezentowanych w skonsolidowanym sprawozdaniu przez wszystkie jednostki należące do Grupy.
a) Podstawa wyceny
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem pochodnych instrumentów finansowych wycenianych według wartości godziwej.
b) Założenie kontynuacji działalności
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości, nie krócej niż w okresie 12 miesięcy od dnia 31 grudnia 2021 roku.
c) Waluta funkcjonalna i prezentacyjna
Dane w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w złotych polskich, po zaokrągleniu do milionów. Złoty polski jest walutą funkcjonalną Grupy.
d) Dokonane osądy i oszacowania
Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu osądów, szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów i kosztów. Szacunki i związane z nimi założenia opierają się na danych historycznych oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.
Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. W nocie 51 zawarto informacje dotyczące kluczowych źródeł niepewności i szacunków Zarządu.
e) Porównawcze informacje finansowe
Dane porównawcze lub dane prezentowane w poprzednio opublikowanych sprawozdaniach finansowych zostały w razie potrzeby zmienione, w celu uwzględnienia zmian prezentacyjnych wprowadzonych w bieżącym okresie. Żadna z wprowadzonych zmian nie wpłynęła na uprzednio prezentowane kwoty zysku netto ani kapitału własnego.
f) Zasady konsolidacji
Jednostki zależne
Jednostkami zależnymi są jednostki kontrolowane przez Spółkę Dominującą. Grupa sprawuje kontrolę nad jednostką, w której dokonano inwestycji, w przypadku, gdy z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę, podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub gdy ma prawa do zmiennych wyników finansowych i możliwość wywierania wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad tą jednostką.
Sprawozdania finansowe spółek zależnych uwzględniane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, począwszy od dnia uzyskania kontroli, aż do momentu jej wygaśnięcia.
24
24
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzone są za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie Jednostki Dominującej, przy wykorzystaniu spójnych zasad rachunkowości, w oparciu o jednolite zasady rachunkowości zastosowane dla transakcji i zdarzeń gospodarczych o podobnym charakterze.
Transakcje na udziałach/akcjach spółki zależnej pomiędzy jednostką dominującą a udziałowcami/akcjonariuszami niekontrolującymi tejże spółki zależnej są ujmowane jako transakcje pomiędzy akcjonariuszami, o ile nie skutkują zmianą kontroli nad jednostką zależną. W skonsolidowanym rachunku zysków i strat nie są wykazywane żadne zyski ani straty odnośnie transakcji między jednostką dominującą a udziałowcami/akcjonariuszami niekontrolującymi, chyba że w wyniku transakcji doszło do utraty kontroli. Transakcje w wyniku których nie doszło do utraty kontroli są wykazywane w kapitałach własnych.
Opcje put przyznane w momencie objęcia kontroli nad spółką zależną właścicielom udziałów/akcji nie dających kontroli nad tą spółką zależną (tj. nakładające na Grupę obowiązek odkupienia udziałów niekontrolujących w określonych przypadkach w przyszłości po określonej cenie) skutkują rozpoznaniem zobowiązania finansowego w skonsolidowanym bilansie.
O ile taka opcja put nie została wykonana, na koniec każdego okresu raportowego Grupa określa wartość udziałów niekontrolujących (włączając część zysku/straty alokowaną do udziałów niekontrolujących), usuwa z bilansu udziały niekontrolujące tak jakby zostały nabyte na tą datę bilansową i rozpoznaje zobowiązanie finansowe wyceniane w wartości bieżącej kwoty wykupu opcji. Kwota różnicy jest ujmowana jak transakcja między jednostką dominującą a udziałowcami mniejszościowymi opisana powyżej.
W momencie wygaśnięcia niewykonanej opcji put, Grupa w pełni usuwa z bilansu zobowiązanie finansowe i rozpoznaje udziały niekontrolujące tak jakby opcja put nigdy nie była przyznana.
Jednostki stowarzyszone i Wspólne przedsięwzięcia
Jednostki stowarzyszone obejmują jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje ani nie sprawuje wspólnej kontroli nad polityką finansową i operacyjną. Zazwyczaj Grupa wywiera znaczący wpływ na jednostkę gdy posiada od 20% do 50% praw głosu. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych są wyceniane metodą praw własności.
Grupa stosuje MSSF 11 dla wszystkich wspólnych porozumień umownych. Zgodnie z MSSF 11, inwestycje we wspólne porozumienia umowne są klasyfikowane albo jako wspólna działalność albo jako wspólne przedsięwzięcia, w zależności od praw i obowiązków umownych każdego inwestora. Grupa oceniła charakter swoich wspólnych porozumień umownych i ustaliła, że są to wspólne przedsięwzięcia. Wspólne przedsięwzięcia są wyceniane metodą praw własności.
Zgodnie z metodą praw własności, udziały w inwestycjach są początkowo ujmowane wg kosztu i następnie korygowane, tak aby ująć udział Grupy w wyniku oraz w zmianach pozostałych całkowitych dochodów, dotyczących okresu po nabyciu. Gdy udział Grupy w stratach jednostki stowarzyszonej bądź wspólnego przedsięwzięcia jest równy albo przekracza jej udziały w jednostce (zawierające wszystkie długoterminowe udziały, które, w istocie, tworzą część inwestycji netto Grupy), Grupa nie ujmuje kolejnych strat, chyba że zaciągnęła zobowiązania lub dokonała płatności w imieniu jednostek stowarzyszonych bądź wspólnych przedsięwzięć.
Niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy Grupą oraz jej jednostkami stowarzyszonymi i wspólnymi przedsięwzięciami są eliminowane w stopniu odzwierciedlającym udziały Grupy w tych jednostkach. Niezrealizowane straty są również eliminowane, chyba że transakcja dostarcza dowodów na wystąpienie utraty wartości przeniesionego składnika aktywów. Tam gdzie było to konieczne, zasady rachunkowości stosowane przez jednostki stowarzyszone i wspólne przedsięwzięcia zostały zmienione dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę.
25
25
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Korekty konsolidacyjne
Salda rozrachunków wewnętrznych pomiędzy jednostkami Grupy, transakcje zawierane w obrębie Grupy oraz wszelkie wynikające z nich niezrealizowane zyski lub straty, a także przychody i koszty Grupy są eliminowane w trakcie sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego.
Niezrealizowane zyski wynikające z transakcji z jednostkami stowarzyszonymi oraz wspólnymi przedsięwzięciami są wyłączone ze skonsolidowanego sprawozdania proporcjonalnie do wysokości udziału Grupy w tych jednostkach. Niezrealizowane straty są wyłączone ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego na tej samej zasadzie, co niezrealizowane zyski, ale wyłącznie w przypadku, gdy nie występują przesłanki wskazujące na utratę wartości.
g) Waluty obce
Transakcje w walucie obcej
Transakcje wyrażone w walutach obcych ujmowane są w złotych przy zastosowaniu kursu z dnia poprzedzającego dzień ujęcia transakcji. Pozycje pieniężne aktywów i pasywów wyrażone w walucie obcej są przeliczane na dzień bilansowy według średniego kursu NBP dla danej waluty obowiązującego na ten dzień. Różnice kursowe, wynikające z rozliczenia transakcji w walutach obcych oraz wyceny bilansowej aktywów i pasywów pieniężnych wyrażonych w walutach obcych, ujmowane są w rachunku zysków i strat. Niepieniężne pozycje aktywów i zobowiązań wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej są przeliczane według średniego kursu NBP obowiązującego w dniu dokonania wyceny. Niepieniężne pozycje bilansowe wyrażone w walucie obcej, wyceniane według wartości godziwej, są przeliczane według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej.
h) Instrumenty finansowe
Instrumenty finansowe inne niż instrumenty pochodne
Aktywa finansowe
Aktywa finansowe są klasyfikowane przy początkowym ujęciu, w zależności od charakterystyki przepływów pieniężnych wynikających z umowy oraz modelu biznesowego w zakresie zarządzania tymi aktywami, do następujących kategorii:
• aktywa wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu – jeśli składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a warunki umowy dotyczących składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty;
• aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody – jeśli składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jaki i sprzedaż aktywów finansowych a warunki umowy dotyczących składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty;
• aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez wynik finansowy – wszystkie pozostałe aktywa finansowe.
Aktywa finansowe są ujmowane początkowo w wartości godziwej, a w przypadku aktywów, które nie są wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, ich wartość jest powiększana o dające się bezpośrednio przyporządkować koszty transakcyjne. Należności z tytułu dostaw i usług, które nie zawierają istotnego komponentu finansowania, są w momencie początkowego ujęcia wyceniane w cenie transakcyjnej.
26
26
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu obejmują należności z tytułu dostaw i usług i inne należności, udzielone pożyczki oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Przychody z tytułu odsetek od powyższych aktywów są rozpoznawane przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i prezentowane w pozycji Zyski i straty z działalności inwestycyjnej, netto.
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody obejmują inwestycje w instrumenty kapitałowe dla których Grupa dokonała przy początkowym ujęciu nieodwołalnego wyboru dotyczącego przedstawiania w innych całkowitych dochodach późniejszych zmian ich wartości godziwej. Kwoty ujęte w innych całkowitych dochodach nie podlegają w tym przypadku późniejszemu przeniesieniu do rachunku zysków i strat.
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez wynik finansowy
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują instrumenty pochodne, nieobjęte polityką rachunkowości zabezpieczeń. Aktywa finansowe zaklasyfikowane do tej kategorii wyceniane są w wartości godziwej a jej zmiany w kolejnych okresach rozpoznawane są bezpośrednio w zysku lub stracie bieżącego okresu. Zmiana wartości godziwej instrumentów pochodnych nieobjętych polityką rachunkowości zabezpieczeń prezentowana jest w pozycji Zyski i straty z działalności inwestycyjnej, netto lub Koszty finansowe w zależności od treści ekonomicznej zabezpieczanej transakcji.
Grupa zaprzestaje ujmowania składnika aktywów finansowych w momencie wygaśnięcia praw wynikających z umowy do otrzymywania przepływów pieniężnych z tego składnika aktywów lub przekazania tych praw w ramach transakcji przenoszącej wszystkie znaczące ryzyka i korzyści wynikające z ich własności.
Zobowiązania finansowe
Zobowiązania finansowe obejmują zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu oraz zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Zobowiązania finansowe są ujmowane początkowo w wartości godziwej, a w przypadku zobowiązań finansowych, które nie są wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, ich wartość jest pomniejszana o dające się bezpośrednio przyporządkować koszty transakcyjne.
Zobowiązania finansowe wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu
Zobowiązania finansowe wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu obejmują zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek, zobowiązania z tytułu obligacji, zobowiązania z tytułu koncesji UMTS, zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania oraz zobowiązania z tytułu leasingu. Koszty z tytułu odsetek od powyższych zobowiązań są rozpoznawane przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i prezentowane w pozycji Zyski i straty z działalności inwestycyjnej, netto lub Koszty finansowe.
Zobowiązania finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez wynik finansowy
Zobowiązania finansowe wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują instrumenty pochodne nieobjęte polityką rachunkowości zabezpieczeń. Zobowiązania finansowe zaklasyfikowane do tej kategorii wyceniane są w wartości godziwej a jej zmiany w kolejnych okresach rozpoznawane są bezpośrednio w zysku lub stracie bieżącego okresu. Zmiana wartości godziwej instrumentów pochodnych nieobjętych polityką rachunkowości
27
27
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
zabezpieczeń prezentowana jest w pozycji Zyski i straty z działalności inwestycyjnej, netto lub Koszty finansowe w zależności od treści ekonomicznej zabezpieczanej transakcji.
Grupa zaprzestaje rozpoznawania zobowiązania finansowego jeśli obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. W przypadku gdy istniejące zobowiązania finansowe jest zastępowane przez inne zobowiązanie finansowe wobec tego samego wierzyciela na znacząco różnych warunkach lub gdy warunki istniejącego zobowiązania finansowego są znacząco modyfikowane, taka zamiana lub modyfikacja jest traktowana jako wygaśnięcie pierwotnego zobowiązania i powstanie nowego zobowiązania. Różnica pomiędzy wartością bilansową zobowiązania, które wygasło a wartością bilansową nowego zobowiązania ujmowana jest w zysku lub stracie bieżącego okresu.
Zasady rachunkowości dotyczące zysków i strat z działalności inwestycyjnej oraz kosztów finansowych zostały przedstawione w punkcie 6u.
Instrumenty finansowe – instrumenty pochodne, zabezpieczające
Rachunkowość zabezpieczeń
Grupa może stosować instrumenty pochodne takie jak walutowe transakcje forward, opcje walutowe typu call, transakcje zamiany stóp procentowych (IRS) oraz transakcje zamiany płatności odsetkowych w różnych walutach (CIRS) w celu zabezpieczenia przed ryzykiem zmienności kursów walutowych oraz stóp procentowych.
Dla celów rachunkowości zabezpieczeń, zabezpieczenia Grupy klasyfikowane są jako zabezpieczenia przepływów pieniężnych w przypadku zabezpieczenia przed ryzykiem zmienności przepływów pieniężnych, które można przypisać do konkretnego rodzaju ryzyka związanego z ujętym składnikiem aktywów lub zobowiązaniem lub z wysoce prawdopodobną planowaną transakcją.
W momencie ustanowienia zabezpieczenia Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem przez Grupę oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikację instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób, w jaki Grupa będzie oceniała efektywność instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem. Oczekuje się, że zabezpieczenie będzie wysoce efektywne w kompensowaniu zmian przepływów pieniężnych wynikających z zabezpieczanego ryzyka. Zabezpieczenie jest na bieżąco oceniane w celu stwierdzenia wysokiej efektywności we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zabezpieczenie zostało ustanowione.
W przypadku zabezpieczenia przepływów pieniężnych, część zysków lub strat związanych z instrumentem zabezpieczającym, stanowiącą efektywne zabezpieczenie, ujmuje się poprzez zestawienie pozostałego zysku całkowitego w kapitale z aktualizacji wyceny, a nieefektywną część zysków lub strat ujmuje się w rachunku zysków i strat.
Zyski lub straty ujęte w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego przenosi się z kapitałów własnych do rachunku zysków i strat w tym samym okresie, w którym zabezpieczana transakcja wpływa na rachunek zysków i strat to znaczy w okresie, w którym zyski lub straty są ujęte w kosztach finansowych netto lub następuje planowana sprzedaż.
Zyski i straty z rozliczenia instrumentów pochodnych, które są efektywnymi instrumentami zabezpieczającymi i objęte są polityką rachunkowości zabezpieczeń prezentowane są w tej samej pozycji, co wpływ zabezpieczanej pozycji. Instrument zabezpieczający dzielony jest na część krótkoterminową i długoterminową, tylko wtedy, jeżeli można go wiarygodnie podzielić.
W ramach wyboru dozwolonego przez MSSF 9 Grupa stosuje wymogi dotyczące rachunkowości zabezpieczeń zawarte w MSR 39 zamiast wymogów zawartych w MSSF 9.
28
28
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
i) Kapitał własny
Akcje zwykłe
Koszty bezpośrednio związane z emisją akcji zwykłych pomniejszają wartość kapitału.
Akcje uprzywilejowane
Akcje uprzywilejowane są ujmowane w kapitale własnym, jeśli nie podlegają umorzeniu lub podlegają umorzeniu wyłącznie na wniosek Spółki, a wypłata dywidendy z tych akcji jest nieobowiązkowa. Wypłaty dywidend wpływają bezpośrednio na wartość kapitału.
Koszty związane z emisją i publiczną ofertą akcji
Koszty związane z nową emisją ujmowane są w kapitale, natomiast koszty związane z publiczną ofertą istniejących akcji są ujmowane bezpośrednio w kosztach finansowych. W przypadku, gdy ponoszone koszty dotyczą jednocześnie nowej emisji oraz sprzedaży akcji istniejących to ujmowane są one proporcjonalnie - odpowiednio w kapitale własnym i kosztach finansowych.
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej
Kapitał ten obejmuje nadwyżkę wartości emisyjnej akcji nad ich wartością nominalną pomniejszoną o koszty emisji akcji.
Zyski zatrzymane
Poza wynikiem netto, pozycja ta obejmuje kapitał tworzony zgodnie z artykułem 396 kodeksu spółek handlowych. Spółki akcyjne są zobowiązane przelewać 8% zysku za rok obrotowy dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej wysokości kapitału zakładowego. Kapitał ten nie podlega dystrybucji, ale może zostać wykorzystany do pokrycia poniesionych strat.
j) Rzeczowe aktywa trwałe i nieruchomości inwestycyjne
Własne składniki rzeczowych aktywów trwałych
Składniki rzeczowych aktywów trwałych ujmuje się w księgach według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości.
Cena nabycia obejmuje cenę zakupu składnika majątku oraz koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania, łącznie z kosztami transportu, jak też załadunku, wyładunku i składowania. Rabaty, opusty oraz inne podobne zmniejszenia i odzyski zmniejszają cenę nabycia składnika aktywów.
Koszt wytworzenia składnika środków trwałych oraz środków trwałych w budowie obejmuje ogół kosztów poniesionych przez jednostkę w okresie jego budowy, montażu, przystosowania i ulepszenia oraz kosztów finansowania poniesionych do dnia przyjęcia takiego składnika majątkowego do używania (lub do dnia bilansowego, jeśli składnik nie został jeszcze oddany do używania). Koszt wytworzenia obejmuje również, w przypadkach, gdy jest to wymagane, wstępny szacunek kosztów demontażu i usunięcia składników rzeczowych aktywów trwałych oraz przywrócenia do stanu pierwotnego.
W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych części składowych o różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki aktywów.
Nieruchomości inwestycyjne
Nieruchomość inwestycyjna to nieruchomość (grunt, budynek albo oba te elementy), którą Grupa traktuje jako źródło przychodów z czynszów lub utrzymuje w posiadaniu ze względu na przyrost ich wartości, względnie obie te korzyści łącznie.
29
29
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są na moment początkowego ujęcia w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia.
Po początkowym ujęciu wszystkie nieruchomości inwestycyjne należące do Grupy wycenia się zgodnie z MSR 16, czyli stosując model ceny nabycia lub kosztu wytworzenia opisany w punkcie dotyczącym własnych składników rzeczowych aktywów trwałych powyżej.
Nieruchomość inwestycyjna zostaje usunięta z bilansu w momencie jej zbycia lub w przypadku trwałego wycofania z użytkowania, jeżeli nie oczekuje się uzyskania w przyszłości żadnych korzyści wynikających z jej zbycia.
Nakłady ponoszone w terminie późniejszym
Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Grupa osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Wymienione części składnika rzeczowych aktywów trwałych są spisywane. Pozostałe nakłady są ujmowane na bieżąco w rachunku zysków i strat jako koszty.
Amortyzacja
Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się w odniesieniu do wartości podlegającej amortyzacji, którą jest cena nabycia lub koszt wytworzenia danego składnika aktywów, pomniejszone o jego wartość rezydualną. Jeżeli istotne części składowe pojedynczych aktywów mają różny okres ekonomicznej użyteczności, wówczas części składowe amortyzuje się indywidualnie.
Koszt amortyzacji ujmuje się w rachunku zysków i strat jako koszt bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Grupę okresu użytkowania danego składnika rzeczowych aktywów trwałych.
Grunty nie są amortyzowane.
Grupa zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii środków trwałych:
Zestawy odbiorcze
2 lub 3 lub 5
lat
Budynki i budowle
2-61
lat
Urządzenia techniczne i maszyny
2-30
lat
Środki transportu
2-10
lat
Inne środki trwałe
2-26
lat
Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych rzeczowych aktywów trwałych (jeśli są istotne) jest przez Grupę corocznie weryfikowana.
Aktywa użytkowane na podstawie umów leasingu
Aktywa użytkowane przez Grupę na podstawie umowy leasingu, najmu, dzierżawy lub podobnych umów, które spełniają definicję leasingu, są ujmowane oddzielnie w bilansie jako Prawa do użytkowania.
Dekodery oraz modemy i routery udostępnione abonentom na podstawie umów stanowiących leasing operacyjny ujmowane są jako aktywa trwałe (Zestawy odbiorcze ujęte w bilansie i amortyzowane są zgodnie z zasadami opisanymi w podpunkcie dotyczącym amortyzacji). Dekodery amortyzowane są przez okres dłuższy niż okres trwania umowy z klientem.
Grupa tworzy odpisy aktualizujące wartość zestawów odbiorczych oraz innych aktywów trwałych (w tym praw do użytkowania), co do których wystąpiły przesłanki utraty wartości i istnieje niepewność, że w przyszłości będą generowały przychody lub będą wykorzystywane w prowadzonej działalności. Polityka rachunkowości w zakresie utraty wartości opisana jest w punkcie 6n.
30
30
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Szczegółowe zasady polityki rachunkowości w zakresie umów leasingu zostały opisane w punkcie 6v.
k) Wartości niematerialne
Wartość firmy
Wartość firmy stanowi nadwyżkę sumy przekazanej zapłaty i zobowiązania do zapłaty, wartości udziałów niedających kontroli w jednostce przejmowanej oraz wartości godziwej wcześniej posiadanych udziałów w kapitale własnym przejmowanej jednostki na dzień przejęcia nad wartością godziwą możliwych do zidentyfikowania aktywów netto jednostki przejmowanej.
Wartość firmy wykazywana jest według ceny nabycia pomniejszonej o skumulowane odpisy z tytułu utraty wartości. Wartość firmy jest testowana corocznie pod kątem utraty wartości lub częściej, jeżeli wskazują na to przesłanki utraty wartości. W celu przeprowadzenia testu pod kątem możliwej utraty wartości, wartość firmy alokowana jest do ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które według oczekiwań będą czerpać korzyści z połączenia, dzięki któremu ta wartość firmy powstała.
Relacje z klientami
Relacje z klientami nabyte w wyniku nabycia jednostek zależnych są amortyzowane metodą liniową w okresie ich użytkowania.
Marki
Marki nabyte w wyniku nabycia jednostek zależnych, z zastrzeżeniem sytuacji, gdy nieokreślony okres ich użytkowania jest uzasadniony, są amortyzowane metodą liniową w okresie ich użytkowania. Marki o nieokreślonym okresie użytkowania są testowanie corocznie pod kątem utraty wartości lub częściej, jeżeli występują przesłanki utraty wartości. Poniżej przypisano okresy użytkowania do poszczególnych marek:
• Polsat, TV4, TV6, IPLA i Polo TV (Lemon Records): nieokreślony okres użytkowania,
• Plus: 51 lat (tj. do 2065 roku),
• Netia: 10 lat (tj. do 2028 roku),
• Eleven Sports: 15 lat (tj. do 2035 roku),
• Interia: 30 lat (tj. do 2050 roku).
Pozostałe wartości niematerialne
Grupa aktywuje koszty wytworzenia oprogramowania, w tym koszty z tytułu świadczeń pracowniczych wynikających bezpośrednio z tworzenia i przygotowania składnika do zdolności użytkowej, jeśli może wiarygodnie wydzielić koszty dotyczące etapu prac rozwojowych, ustalić koszty wytworzenia oraz określić moment rozpoczęcia i zakończenia prac związanych z wytworzeniem oprogramowania.
Pozostałe wartości niematerialne nabyte przez Grupę wykazywane są w oparciu o ich cenę nabycia, pomniejszoną o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.
Późniejsze wydatki na składniki istniejących wartości niematerialnych podlegają aktywowaniu tylko wtedy, gdy zwiększają przyszłe korzyści ekonomiczne związane z danym składnikiem. Pozostałe nakłady są ujmowane w rachunku zysków i strat w momencie poniesienia.
Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się w odniesieniu do ceny nabycia składnika aktywów pomniejszonej o jego wartość rezydualną.
Koszt amortyzacji ujmuje się w rachunku zysków i strat jako koszt bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Grupę okresu użytkowania danego składnika wartości niematerialnych, innego niż wartość firmy, od momentu
31
31
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
stwierdzenia jego przydatności do użytkowania. Wartość odzyskiwalna wartości niematerialnych, które nie są jeszcze zdatne do użytkowania, jest szacowana na każdy dzień bilansowy.
Grupa zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii wartości niematerialnych:
• Programy komputerowe: 2-15 lat,
• Relacje z klientami: 3-13 lat,
• Koncesje: okres obowiązywania wynikający z decyzji administracyjnej,
• Pozostałe: 2-7 lat.
l) Aktywa programowe
Aktywa programowe obejmują nabyte formaty, licencje i prawa autorskie do nadawania filmów, seriali, programów informacyjnych i rozrywkowych, aktywowane koszty zamówionej przez Grupę produkcji zewnętrznej programów, aktywowane prawa do wydarzeń sportowych oraz zaliczki (w tym zaliczki na prawa sportowe).
Początkowe rozpoznanie
Aktywa programowe, inne niż prawa sportowe, rozpoznawane są w cenie nabycia w momencie, kiedy rozpoczyna się możliwy do wyegzekwowania prawnie okres obowiązywania licencji i spełnione są wszystkie poniższe warunki:
• koszt każdego programu jest znany lub możliwe jest jego wiarygodne oszacowanie;
• program został zaakceptowany przez licencjobiorcę zgodnie z warunkami umowy licencyjnej;
• program jest dostępny do pierwszej emisji.
Aktywowane koszty produkcji obejmują koszty produkcji programów wyprodukowanych na zlecenie Grupy, w tym wyprodukowanych na podstawie licencji zakupionych od stron trzecich. Aktywowane koszty produkcji poszczególnych programów wyceniane są indywidualnie według kosztów ich wytworzenia lub ceny nabycia, nie wyższych od ich wartości odzyskiwalnej.
Prawa sportowe są rozpoznawane w cenie nabycia w momencie transmisji. Prawa do transmisji sezonowych wydarzeń sportowych, nabytych w ramach kontraktów długoterminowych (często wielosezonowych), są rozpoznawane w wartości przyporządkowanej do każdego z sezonów wydarzeń sportowych w ramach nabytego pakietu programowego, w wartości relatywnej ustalonej przez wewnętrznych ekspertów. Grupa uzależnia sposób rozpoznania praw sportowych od rodzaju kanału sportowego, na którym planowana jest eksploatacja tych praw:
• prawa sportowe przeznaczone do kanałów sportowych premium rozpoznawane są w odniesieniu do wszystkich sezonów zakontraktowanych przez Grupę w momencie rozpoczęcia pierwszego z nich;
• prawa sportowe przeznaczone do pozostałych kanałów rozpoznawane są odrębnie dla każdego sezonu w momencie rozpoczęcia każdego z nich.
Przedpłaty za nabywane aktywa programowe w okresie przed datą obowiązywania licencji są ujmowane jako zaliczki na aktywa programowe.
Zawarte i obowiązujące kontrakty dotyczące zakupu aktywów programowych, dla których nie są spełnione kryteria ujęcia jako aktywa programowe, nie są ujmowane w bilansie, lecz ujawnia się je jako przyszłe zobowiązania w wysokości niespłaconych na dzień bilansowy zobowiązań wynikających z tych kontraktów.
Aktywa programowe są klasyfikowane jako krótkoterminowe lub długoterminowe zależnie od planowanej daty ich emisji. Aktywa programowe, odnośnie których emisja jest przewidywana w ciągu roku od dnia bilansowego są klasyfikowane jako krótkoterminowe. Prawa sportowe oraz zaliczki na prawa sportowe są klasyfikowane jako krótko- lub długoterminowe zależnie od daty wydarzenia sportowego (lub rozpoczęcia sezonu sportowego), którego dotyczą.
32
32
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Amortyzacja
Amortyzacja aktywów programowych jest rozpoznawana metodami odzwierciedlającymi sposób realizowania związanych z nimi korzyści ekonomicznych. Okres użyteczności ekonomicznej jest co najwyżej równy okresowi obowiązywania licencji.
• Filmy i seriale – amortyzacja zaczyna się w momencie pierwszej emisji. Dla części aktywów przyjętych do końca 2019 roku, realizacja korzyści ekonomicznych jest mierzona metodą degresywną w oparciu o standardową tabelę stawek i zależy od ilości planowanych oraz dostępnych emisji, na ogół zgodnie z poniższą tabelą:
Filmy
Ilość emisji kosztowych
Stawka dla danej emisji
I
II
III
IV
V
1
100%
2
60%
40%
3
40%
30%
30%
4
35%
25%
25%
15%
5 i więcej
30%
20%
20%
15%
15%
Seriale
Ilość emisji kosztowych
Stawka dla danej emisji
I
II
1
100%
2
80%
20%
W pozostałych przypadkach, filmy i seriale amortyzaowane są metodą liniową opartą o ilość emisji i długość trwania licencji.
• W przypadku licencji dotyczących kanałów tematycznych, filmy i seriale są w przeważającej większości amortyzowane w czterech lub pięciu emisjach przy zastosowaniu odpowiednio stawek 25% i 20%.
• Prawa sportowe – 100% wartości prawa jest rozpoznawane jako koszt w rachunku zysków i strat w momencie pierwszej emisji, a w przypadku nabytych praw do sezonów rozgrywek lub praw do wielu sezonów lub cyklu zawodów, takie prawa amortyzowane są liniowo w okresie pomiędzy początkiem pierwszego sezonu a zakończeniem ostatniego sezonu w odniesieniu do praw sportowych przeznaczonych przede wszystkim do kanałów sportowych premium lub przez czas trwania sezonu lub cyklu zawodów w odniesieniu do praw sportowych przeznaczonych do pozostałych kanałów.
• Koszty zamówionej produkcji zewnętrznej z przeznaczeniem do jednorazowej emisji są w całości amortyzowane w momencie pierwszej emisji.
• Programy informacyjne są w całości amortyzowane w momencie pierwszej emisji.
• Programy rozrywkowe są w całości amortyzowane w momencie pierwszej emisji.
Koszty amortyzacji aktywów programowych prezentowane są w rachunku zysków i strat w kosztach operacyjnych w pozycji Koszty kontentu.
Utrata wartości
Aktywa programowe przegląda się pod kątem utraty wartości raz w roku lub częściej, w przypadku stwierdzenia wystąpienia przesłanek, iż ich wartość bilansowa może nie być odzyskiwalna. Straty
33
33
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
z tytułu utraty wartości poszczególnych licencji rozpoznaje się w przypadku rezygnacji z nadawania danej pozycji w przyszłości (w wyniku strategicznych zmian w zakresie polityki programowej, zmian gustów widowni lub restrykcji nałożonych przez regulacje prawne dotyczących mediów i wpływających na możliwość nadawania poszczególnych filmów) lub oczekiwanej straty z tytułu zbycia danych praw.
Utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości w aktywach programowych rozpoznawane jest jako zwiększenie kosztu kontentu. Odpisy z tytułu utraty wartości odwraca się jeżeli ustają przyczyny ich utworzenia. Odwrócenie odpisu rozpoznaje się jako zmniejszenie kosztu kontentu.
m) Zapasy
Składniki zapasów wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia, nie wyższej od możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. Rozchód zapasów jest ustalany metodą średniej ważonej ceny nabycia lub kosztu wytworzenia zapasów.
Cena nabycia obejmuje cenę zakupu powiększoną o koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika aktywów do stanu zdatnego do używania lub wprowadzenia do obrotu. W przypadku wyrobów gotowych i produkcji w toku, koszty zawierają odpowiednią część stałych pośrednich kosztów produkcji, wyliczoną przy założeniu normalnego wykorzystania zdolności produkcyjnych.
Możliwa do uzyskania cena rynkowa jest różnicą pomiędzy szacowaną ceną sprzedaży dokonywaną w toku działalności gospodarczej, a szacowanymi kosztami ukończenia i kosztami niezbędnymi do doprowadzenia sprzedaży do skutku. W przypadku dekoderów, telefonów, modemów i tabletów, które zgodnie z założeniami dotyczącymi prowadzenia działalności są sprzedawane klientom poniżej ceny ich nabycia bądź koszcie wytworzenia, strata na ich sprzedaży ujmowana jest w księgach w momencie przekazania klientowi.
Grupa tworzy odpisy na zapasy wolno rotujące i przestarzałe.
n) Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów
Aktywa finansowe wyceniane po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu
Grupa ujmuje odpis na oczekiwane straty kredytowe dla należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu kontraktów w kwocie odpowiadającej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia instrumentu. Analiza pod kątem utraty wartości przeprowadzana jest dla poszczególnych kategorii należności z tytułu dostaw i usług pogrupowanych według podobnych charakterystyk ryzyka kredytowego. Kwota oczekiwanych strat kredytowych kalkulowana jest na podstawie danych historycznych dotyczących spłaty należności oraz skuteczności windykacji, z uwzględnieniem bieżących oczekiwań dotyczących kształtowania się wartości tych parametrów w przyszłości. Charakterystyka ryzyka kredytowego aktywów z tytułu kontraktów odpowiada charakterystyce ryzyka kredytowego należności z tytułu dostaw i usług dla określonego rodzaju kontraktów.
Grupa uznaje, że dla składnika aktywów finansowych istnieje ryzyko niewykonania zobowiązania jeśli wewnętrzne i zewnętrzne informacje wskazują, że jest mało prawdopodobne iż Grupa otrzyma w całości pozostałe przepływy pieniężne wynikające z umowy.
Grupa uznaje, że składnik aktywów finansowych został dotknięty utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe, jeżeli wystąpiło zdarzenie, jedno lub więcej, mające ujemny wpływ na szacowane przyszłe przepływy pieniężne z tego składnika, w tym znaczące trudności finansowe dłużnika lub naruszenia umowy, takie jak niewykonanie zobowiązania lub niedokonanie płatności w wymaganym terminie.
Składnik aktywów finansowych zostaje spisany jeśli nie ma uzasadnionych oczekiwań, że pozostałe przepływy pieniężne wynikające z umowy zostaną odzyskane.
34
34
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Aktywa niefinansowe
Wartość bilansowa aktywów niefinansowych, innych niż zapasy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, poddawana jest ocenie na każdy dzień bilansowy w celu stwierdzenia, czy występują przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. W przypadku wystąpienia takich przesłanek Grupa dokonuje szacunku wartości odzyskiwalnej poszczególnych aktywów. Wartość odzyskiwalna wartości niematerialnych, które nie są jeszcze zdatne do użytkowania, wartość firmy oraz marek o nieokreślonym okresie użytkowania jest szacowana na każdy dzień bilansowy.
Odpis z tytułu utraty wartości ujmowany jest w momencie, kiedy wartość bilansowa składnika aktywów lub ośrodka generującego środki pieniężne przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Ośrodek generujący środki pieniężne jest definiowany jako najmniejsza identyfikowalna grupa aktywów, która wypracowuje środki pieniężne niezależnie od innych aktywów i ich grup. Odpisy z tytułu utraty wartości są ujmowane w rachunku zysków i strat. Utrata wartości ośrodka generującego środki pieniężne jest w pierwszej kolejności ujmowana jako zmniejszenie wartości firmy przypisanej do tego ośrodka (grupy ośrodków), a następnie jako zmniejszenie wartości bilansowej pozostałych aktywów tego ośrodka (grupy ośrodków) na zasadzie proporcjonalnej.
Wartość odzyskiwalna aktywów lub ośrodków generujących środki pieniężne definiowana jest jako większa z ich wartości netto możliwej do uzyskania ze sprzedaży oraz ich wartości użytkowej. Przy szacowaniu wartości użytkowej przyszłe przepływy pieniężne dyskontowane są przy użyciu stopy procentowej przed opodatkowaniem, która odzwierciedla aktualną rynkową ocenę wartości pieniądza w czasie oraz czynniki ryzyka charakterystyczne dla danego składnika aktywów. W przypadku aktywów, które nie generują niezależnych przepływów pieniężnych wartość użytkowa szacowana jest dla najmniejszego identyfikowalnego ośrodka generującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów przynależy.
Odpis wartości firmy z tytułu utraty wartości nie jest odwracany. W odniesieniu do innych aktywów, odpisy z tytułu utraty wartości ujęte w poprzednich okresach, są poddawane na każdy dzień bilansowy ocenie, czy zaistniały przesłanki wskazujące na zmniejszenie odpisu z tytułu utraty wartości lub jego całkowite odwrócenie. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości jest odwracany, jeżeli zmieniły się szacunki zastosowane do szacowania wartości odzyskiwalnej. Odpis z tytułu utraty wartości odwracany jest tylko do wysokości wartości bilansowej składnika aktywów pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne, jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis z tytułu utraty wartości nie wystąpił.
o) Świadczenia pracownicze
Program określonych składek
Wszystkie jednostki Grupy zatrudniające pracowników zobowiązane są, na mocy obowiązujących przepisów, do pobierania i odprowadzania składek na świadczenia emerytalne pracowników. Świadczenia te, zgodnie z MSR 19 „Świadczenia pracownicze”, stanowią program państwowy oraz mają charakter programu określonych składek. W związku z powyższym, zobowiązanie spółek Grupy za każdy okres jest szacowane na podstawie kwot składek do wniesienia za dany okres.
Program określonych świadczeń – odprawy emerytalne
Spółki Grupy zobowiązane są na podstawie obowiązujących przepisów do wypłaty odpraw emerytalnych w wysokości zgodnej z przepisami kodeksu pracy. Minimalna wysokość odpraw emerytalnych wynika z przepisów kodeksu pracy obowiązujących na dzień wypłaty odprawy emerytalnej.
Kalkulacja przeprowadzana jest przy zastosowaniu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych. Rotacja pracowników jest szacowana na podstawie danych historycznych oraz przewidywań poziomu zatrudnienia w przyszłości.
35
35
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zmiany wielkości zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych są odnoszone w ciężar rachunku zysków i strat. Aktuarialne zyski i straty są odnoszone w pozostałe całkowite dochody (w kapitał własny) w okresie, w którym zaistniały.
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze
Zobowiązania z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych są wycenianie bez uwzględnienia dyskonta i są odnoszone w koszty w momencie wykonania świadczenia.
Grupa tworzy zobowiązanie w ciężar kosztów w wysokości przewidzianych płatności dla pracowników z tytułu krótkoterminowych premii pieniężnych, jeśli Grupa jest prawnie lub zwyczajowo zobowiązana do takich wypłat na podstawie usług świadczonych przez pracowników w przeszłości, a zobowiązanie to może zostać rzetelnie oszacowane.
p) Rezerwy
Rezerwa zostaje ujęta w przypadku, gdy na Grupie ciąży obowiązek wynikający z przeszłych zdarzeń i prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku wiązać się będzie z wypływem korzyści ekonomicznych. W przypadku, kiedy efekt wartości pieniądza w czasie ma istotne znaczenie, rezerwy są szacowane poprzez dyskontowanie oczekiwanych przyszłych przepływów środków pieniężnych w oparciu o stopę przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżące szacunki rynkowe zmian wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane z danym składnikiem pasywów.
Ujawnienia dotyczące wrażliwych informacji mogą nie być zawarte w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
Naprawy gwarancyjne
Rezerwa na naprawy gwarancyjne jest ujmowana, gdy produkty lub towary, na które gwarancja została udzielona, zostały sprzedane klientom. Wysokość rezerwy oparta jest na danych historycznych dotyczących udzielonych gwarancji oraz średniej ważonej wszystkich możliwych kosztów związanych z jej wykonaniem.
Umowy rodzące obciążenia
Rezerwa na umowy rodzące obciążenia ujmowana jest w przypadku, gdy spodziewane przez Grupę korzyści ekonomiczne z umowy są niższe niż nieuniknione koszty wypełnienia obowiązków umownych. Rezerwa jest wyceniana w wysokości wartości bieżącej niższej z kwot: oczekiwanych kosztów związanych z odstąpieniem od umowy lub oczekiwanych kosztów netto kontynuowania umowy. Przed ustaleniem rezerwy, Grupa ujmuje wszelkie odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości przez aktywa związane z daną umową.
q) Zobowiązania warunkowe
Przez zobowiązania warunkowe rozumie się powstały na skutek zdarzeń przeszłych możliwy obowiązek, którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Grupy lub obecny obowiązek nieujęty w sprawozdaniu finansowym powstały na skutek zdarzeń przeszłych, którego wartości nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie lub nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków uosabiających korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia tego obowiązku.
Grupa nie ujmuje w bilansie zobowiązań warunkowych, za wyjątkiem nabytych w wyniku połączenia jednostek gospodarczych.
36
36
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wyjąwszy przypadek, gdy możliwość wystąpienia wydatkowania środków uosabiających korzyści ekonomiczne jest znikoma, Grupa podaje na dzień bilansowy, w odniesieniu do każdego rodzaju zobowiązań warunkowych, krótki opis charakteru zobowiązania warunkowego:
• wartość szacunkową ich skutków finansowych;
• przesłanki świadczące o istnieniu niepewności co do kwoty lub terminu wystąpienia wypływu środków;
• możliwości uzyskania zwrotów.
r) Przychody
Przychody wyceniane są w kwocie ceny transakcyjnej z tytułu sprzedaży usług i towarów w zwykłym toku działalności Grupy, pomniejszonej o wartości zwrotów, upustów i rabatów. Przychody ujmowane są wtedy, gdy istnieje wysokie prawdopodobieństwo otrzymania zapłaty, poniesione koszty można wiarygodnie oszacować, a kwotę przychodu można wiarygodnie wycenić. Jeżeli istnieje prawdopodobieństwo przyznania rabatów, których kwotę można wiarygodnie wycenić, wówczas rabat ujmowany jest jako pomniejszenie przychodów ze sprzedaży z chwilą ich ujęcia.
Przychody prezentowane są w następujący sposób:
• Przychody detaliczne od klientów indywidualnych i biznesowych składają się przede wszystkim z miesięcznych opłat abonamentowych od klientów kontraktowych pakietów programowych płatnej telewizji cyfrowej, opłat abonamentowych za usługi telekomunikacyjne od klientów kontraktowych, opłat za usługi telekomunikacyjne świadczone klientom kontraktowym, które nie zostały objęte opłatą abonamentową, opłat za usługi telekomunikacyjne od użytkowników prepaid oraz mix, opłat za wynajem dekoderów, opłat aktywacyjnych, kar umownych oraz opłat za usługi dodatkowe.
Przychody ze świadczenia usług są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie świadczenia tych usług.
Przychody z usług w ofercie przedpłaconej ujmowane są w rachunku zysków i strat w momencie zużywania lub przepadania kwot doładowań.
Przychody z dzierżawy zestawów odbiorczych i opłat aktywacyjnych rozliczane są liniowo przez czas trwania umowy abonamentowej.
• Na przychody hurtowe składają się przychody z reklamy i sponsoringu, przychody od operatorów kablowych i satelitarnych, przychody z dzierżawy infrastruktury, przychody z połączeń międzyoperatorskich, przychody z roamingu, przychody ze sprzedaży usług emisji i transmisji sygnału, przychody ze sprzedaży licencji, sublicencji i praw majątkowych oraz przychody z usług typu Premium Rate.
Przychody z tytułu reklamy i sponsoringu pochodzą głównie z emisji reklam i ujmowane są w okresie, w którym następuje emisja reklam. Przychody są rozpoznawane w wysokości kwot podlegających zapłacie przez nabywców czasu reklamowego po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, podatek od reklam napojów alkoholowych oraz o udzielone rabaty. Przychody z reklamy i sponsoringu obejmują również prowizję z tytułu sprzedaży czasu reklamowego oraz usług sponsoringu. Wysokość prowizji jest ustalana jako kwoty podlegające zapłacie przez nabywców czasu reklamowego lub usług sponsoringu, pomniejszone o kwoty wymagające zapłaty na rzecz nadawców telewizyjnych. Prowizje ze sprzedaży czasu reklamowego oraz usług sponsoringu są ujmowane w skonsolidowanym rachunku zysków i strat w momencie wykonania usługi.
Przychody z tytułu opłat od operatorów telewizji kablowych i satelitarnych obejmują opłaty uzyskane od operatorów kablowych i satelitarnych z tytułu reemisji (rozprowadzania) programów nadawanych przez Grupę. Przychody te rozpoznawane są w momencie, w którym występuje emisja programu.
37
37
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Przychody ze świadczenia usług są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie świadczenia tych usług w wartości pomniejszonej o wartość udzielonych rabatów.
• Przychody ze sprzedaży sprzętu wykazywane są w wysokości odpowiadającej wartości godziwej otrzymanej lub należnej zapłaty, a w przypadku umów wieloelementowych po uprzedniej alokacji ceny transakcyjnej dokonywanej na podstawie jednostkowej ceny sprzedaży, pomniejszonej o wartość zwrotów, opustów i rabatów. Przychody ze sprzedaży są ujmowane w rachunku zysków i strat, gdy kontrola została przeniesiona na kupującego.
• Pozostałe przychody ujmuje się w wartości pomniejszonej o wartość udzielonych rabatów i w momencie, kiedy towar zostaje przekazany do klienta bądź usługa jest świadczona.
Pozostałe przychody obejmują m.in. przychody z tytułu wynajmu lokali i urządzeń, przychody z odsetek od sprzedaży ratalnej, przychody ze sprzedaży energii elektrycznej oraz inne przychody ze sprzedaży.
Proces rozpoznawania przez Grupę przychodów z kontraktów wieloelementowych (np. umowa telekomunikacyjna wraz z telefonem) polega na:
• ocenie wszystkich dóbr i usług dostarczanych klientowi w ramach umowy czy stanowią one odrębne zobowiązania do wykonania świadczenia,
• określeniu i przypisaniu cen transakcyjnych do odrębnych zobowiązań do wykonania świadczenia; przypisanie to następuje na podstawie proporcji jednostkowych cen sprzedaży, jakie mogłyby zostać uzyskane, gdyby przyrzeczone dobra i usługi zostały sprzedane pojedynczo w odrębnej transakcji.
s) Prowizje dla dystrybutorów
Prowizje dla dystrybutorów za pozyskanie nowych oraz utrzymanie dotychczasowych abonentów są rozliczane przez minimalny podstawowy okres umowy abonamentowej i prezentowane w rachunku zysków i strat w pozycji Koszty dystrybucji, marketingu, obsługi i utrzymania klienta.
Prowizje dla dystrybutorów, które zostaną rozliczone w okresie 12 miesięcy od dnia bilansowego, są prezentowane jako pozostałe aktywa obrotowe. Natomiast prowizje dla dystrybutorów, które zostaną rozliczone po okresie 12 miesięcy od dnia bilansowego, są prezentowane jako aktywa długoterminowe.
t) Przychody i koszty z transakcji barterowych
Przychody z transakcji bezgotówkowych dotyczące różniących się od siebie towarów lub usług ujmowane są w momencie świadczenia usługi lub dostawy towarów. Otrzymane licencje programowe, towary lub usługi są ujmowane w kosztach lub aktywowane w momencie ich otrzymania lub zużycia. Grupa ujmuje transakcje bezgotówkowe na podstawie szacowanej wartości godziwej otrzymanych licencji programowych, towarów lub usług. Jeżeli towary lub usługi otrzymane są przed emisją reklamy, ujmowane jest zobowiązanie z tego tytułu. W przeciwnym wypadku, jeżeli reklama telewizyjna została wyemitowana przed otrzymaniem towarów lub usług, ujmowana jest należność z tego tytułu.
u) Zyski i straty z działalności inwestycyjnej i koszty finansowe
Zyski i straty z działalności inwestycyjnej obejmują odsetki należne z tytułu zainwestowanych przez Grupę środków pieniężnych, odsetki płatne przez Grupę (w tym odsetki od zobowiązań leasingowych ale inne niż koszty odsetek z tytułu zadłużenia), należne dywidendy, zyski/straty z tytułu zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych przez wynik finansowy, wynik z tytułu różnic kursowych oraz wynik z tytułu zrealizowanych kontraktów forward i opcji walutowych, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, odwracanie dyskonta z tytułu rezerw.
Przychody i koszty z tytułu odsetek (inne niż koszty z tytułu zadłużenia) wykazuje się w rachunku zysków i strat według zasady memoriałowej, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy
38
38
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
procentowej. Dochód z tytułu dywidend ujmuje się w rachunku zysków i strat w momencie, gdy Grupa nabywa prawa do jej otrzymania.
Koszty finansowe obejmują odsetki płatne z tytułu zadłużenia (m.in. kredytów, pożyczek i obligacji), wynik z tytułu różnic kursowych z wyceny obligacji, koszt realizacji i wyceny instrumentów zabezpieczających oraz instrumentów pochodnych, dla których nie zastosowano rachunkowości zabezpieczeń, a dotyczących działalności finansowej, koszty opłat i prowizji bankowych z tytułu zadłużenia oraz koszty gwarancji wynikające z podpisanych umów kredytowych i obligacji. Wszystkie koszty z tytułu odsetek są ustalane w oparciu o efektywną stopę procentową.
v) Leasing
Grupa jako leasingodawca
Umowy, które spełniają definicję leasingu są klasyfikowane jako leasing finansowy lub jako leasing operacyjny. Za podstawowe kryterium klasyfikacji przyjęto zakres, w jakim ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale Grupie, a w jakim leasingobiorcy.
Podobnie jak w przypadku umów, w których Grupa występuje jako leasingobiorca, Grupa w roli leasingodawcy także ustala dla poszczególnych umów leasingu datę rozpoczęcia okresu leasingu, okres leasingu, opłaty leasingowe oraz stopę procentową leasingu. Na datę początkową leasingu, leasingodawca ujmuje leasing finansowy poprzez:
• Wyłączenie wartości bilansowej bazowego składnika aktywów,
• Rozpoznanie inwestycji leasingowej netto,
• Ujęcie w rachunku wyników zysku lub straty ze sprzedaży (o ile wystąpiły).
W przypadku umów leasingu operacyjnego, Grupa ujmuje przychody z tytułu leasingu liniowo przez okres leasingu w zysku lub stracie bieżącego okresu.
Grupa jako leasingobiorca
Aktywa
Aktywa użytkowane na podstawie umów, które spełniają definicję leasingu ujmowane są jako aktywa z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązania do zapłaty za te prawa w dniu, w którym leasingowane aktywa dostępne są do użytkowania przez Grupę.
Na dzień rozpoczęcia leasingu, Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu, który obejmuje:
• kwotę początkowej wyceny zobowiązania leasingowego,
• opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
• początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę,
• szacunek kosztów demontażu, usunięcia bazowego składnika aktywów i przeprowadzenia renowacji.
Po początkowym ujęciu, aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu pomniejszonego o skumulowaną amortyzację oraz łączne straty z tytułu utraty wartości i skorygowane z tytułu ponownej wyceny zobowiązania leasingowego ze względu na nową ocenę lub modyfikacje leasingu, nieskutkującą koniecznością ujęcia odrębnego składnika leasingu.
Składniki aktywów z tytułu prawa do użytkowania umarza się liniowo przez krótszy z dwóch okresów: okres trwania umowy leasingu lub okres użytkowania bazowego składnika aktywów. W przypadku gdy Grupa posiada wystarczającą pewność, że uzyska tytuł własności przed upływem okresu leasingu – wówczas prawo do użytkowania amortyzuje się od dnia rozpoczęcia leasingu do końca okresu użytkowania składnika aktywów.
39
39
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Grupa zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii aktywów z tytułu prawa do użytkowania:
• powierzchnie infrastruktury technicznej - lokalizacje pod instalacje urządzeń telekomunikacyjnych: 2-24 lat,
• infrastrukturę telekomunikacyjną, w tym łącza („ciemne włókna”): 2-13 lat,
• powierzchnie biurowe, inne budynki oraz użytkowanie wieczyste: 1,5-100 lat,
• powierzchnie w punktach sprzedaży: 2-7 lat,
• samochody: 3-5 lat.
Składniki aktywów z tytułu prawa do użytkowania podlegają regulacjom w zakresie utraty wartości zgodnie z notą 6n.
Zobowiązania
Na dzień rozpoczęcia okresu leasingu, Grupa wycenia wartość zobowiązania leasingowego w bieżącej wartości opłat leasingowych, które mają zostać uiszczone w okresie trwania leasingu. Elementami składowymi wyceny są:
• stałe opłaty leasingowe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe), pomniejszone o zachęty leasingowe otrzymane od leasingodawcy,
• zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, pierwotnie wycenione z użyciem indeksu lub stawki w wysokości obowiązującej na dzień rozpoczęcia leasingu,
• cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tej opcji,
• kary pieniężne za wcześniejsze zakończenie umowy leasingu (rozumiane jako wszelkie ekonomiczne czynniki zniechęcające spółkę do zakończenia umowy), jeżeli wyznaczając okres leasingu przyjęto, że leasingobiorca skorzysta z opcji odstąpienia od leasingu,
• kwoty, których zapłacenia przez leasingobiorcę oczekuje się w związku z gwarancją wartości końcowej.
Opłaty leasingowe są dyskontowane przy użyciu stopy procentowej leasingu, jeśli stopę tę można z łatwością ustalić lub krańcowej stopy oprocentowania długu leasingobiorcy.
Po początkowym ujęciu, Grupa dokonuje wyceny zobowiązania z tytułu leasingu poprzez:
• zwiększenie wartości bilansowej, w celu odzwierciedlenia kosztu odsetkowego naliczonego od zobowiązania z tytułu leasingu;
• zmniejszenie wartości bilansowej, w celu odzwierciedlenia dokonanych płatności;
• ponowną wycenę wartości bilansowej, by odzwierciedlić ponowną ocenę lub zmiany w leasingu, na przykład zmiany okresu leasingu lub wysokości przyszłych opłat leasingowych.
Koszty odsetek od leasingu ujmowane są przez okres trwania leasingu w zysku lub stracie bieżącego okresu.
w) Podatek dochodowy
Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Podatek dochodowy ujmowany jest w rachunku zysków i strat, za wyjątkiem kwot ujmowanych w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego.
Podatek bieżący stanowi zobowiązanie podatkowe z tytułu dochodu do opodatkowania za dany rok, ustalone przy zastosowaniu stawek podatkowych obowiązujących na dzień bilansowy oraz korekty podatku dotyczącego lat ubiegłych.
Podatek odroczony wyliczany jest przy zastosowaniu metody zobowiązania bilansowego, w oparciu o różnice przejściowe pomiędzy wartością aktywów i zobowiązań ustalaną dla celów księgowych, a ich wartością ustalaną dla celów podatkowych. Ujęta kwota podatku odroczonego
40
40
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
opiera się na oczekiwaniach, co do sposobu realizacji wartości bilansowej aktywów i pasywów, przy zastosowaniu stawek podatkowych obowiązujących lub uchwalonych na dzień bilansowy.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego są ujmowane do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na realizację różnic przejściowych. Aktywa z tytułu podatku odroczonego obniża się w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania różnic przejściowych. Gdy nierozpoznane aktywa z tytułu podatku odroczonego okazują się być możliwe do odzyskania, są one rozpoznawane w zakresie, w jakim uzyskanie wystarczającego dochodu do opodatkowania staje się prawdopodobne. Grupa ujmuje składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego, służący przeniesieniu nierozliczonej straty podatkowej w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że będzie dostępny przyszły dochód do opodatkowania, od którego można odpisać nierozliczone straty podatkowe. Oceniając, czy jest prawdopodobne, że dostępny przyszły dochód do opodatkowania będzie wystarczający, Grupa bierze pod uwagę m.in. przewidywania przyszłych dochodów podatkowych.
Spółki Grupy dokonują kompensaty zobowiązań i aktywów z tytułu podatku odroczonego.
x) Zysk na akcję
Grupa prezentuje podstawowy i rozwodniony zysk na akcję dla akcji zwykłych i uprzywilejowanych. Podstawowy zysk na akcję jest wyliczany przez podzielenie zysku lub straty z działalności kontynuowanej przypadającej posiadaczom akcji zwykłych i uprzywilejowanych przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych i uprzywilejowanych w okresie. Rozwodniony zysk na akcję jest wyliczany poprzez podzielenie zysku lub straty z działalności kontynuowanej przypadającej posiadaczom akcji zwykłych i uprzywilejowanych poprzez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych i uprzywilejowanych w okresie, skorygowaną o wpływ wszystkich rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych i uprzywilejowanych.
y) Raportowanie segmentów działalności
Segment operacyjny jest częścią składową Grupy:
• który angażuje się w działalność gospodarczą, w związku z którą można uzyskiwać przychody i ponosić koszty (w tym przychody i koszty związane z transakcjami z innymi komponentami tej samej jednostki);
• której wyniki działalności są regularnie przeglądane przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w jednostce oraz wykorzystujący te wyniki przy podejmowaniu decyzji o zasobach alokowanych do segmentu i przy ocenie wyników działalności segmentu;
• w przypadku którego są dostępne oddzielne informacje finansowe.
Grupa prezentuje segmenty operacyjne zgodnie z przyjętymi wewnętrznie zasadami rachunkowości zarządczej stosowanymi przy sporządzaniu okresowych raportów zarządczych. Raporty te analizowane są regularnie przez Zarząd Spółki Cyfrowy Polsat S.A., który został zidentyfikowany jako naczelny decydent w sprawach operacyjnych.
z) Rachunek przepływów pieniężnych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w rachunku przepływów pieniężnych są zgodne ze środkami pieniężnymi i ich ekwiwalentami prezentowanymi w skonsolidowanym bilansie.
Nabycia zestawów odbiorczych udostępnianych klientom w leasingu operacyjnym są klasyfikowane dla celów rachunku przepływów pieniężnych jako działalność operacyjna. Nabycie i zbycie tych zestawów odbiorczych prezentowane są w rachunku przepływów pieniężnych w przepływach z działalności operacyjnej w pozycji „Zwiększenie netto zestawów odbiorczych w leasingu operacyjnym”.
41
41
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych są prezentowane w kwotach netto (bez podatku od towarów i usług).
Płatności za licencje filmowe i sportowe są prezentowane w kwotach netto (bez podatku od towarów i usług) w ramach działalności operacyjnej. Wydatki na nabycie aktywów programowych obejmują również kwoty podatku u źródła potrącanego przez Grupę i uiszczanego do odpowiednich władz podatkowych.
7. Ustalenie wartości godziwej
Określenie wartości godziwej zarówno finansowych, jak i niefinansowych aktywów i zobowiązań jest wymagane dla potrzeb zasad rachunkowości i ujawnień w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Poniżej zostały opisane metody ustalania wartości godziwej. W uzasadnionych przypadkach dalsze informacje na temat założeń przyjętych do określenia wartości godziwej przedstawiono w notach objaśniających do poszczególnych składników aktywów i zobowiązań.
Instrumenty pochodne
Wartość godziwa instrumentów pochodnych jest szacowana w oparciu o notowania ich cen zakupu na dzień bilansowy lub, w przypadku ich braku, dane wejściowe inne niż ceny notowane, które są obserwowalne dla składnika aktywów lub zobowiązań w sposób bezpośredni (tj. jako ceny) lub pośrednio (tj. bazujące na cenach). W tym drugim wypadku wartość godziwa instrumentów pochodnych jest szacowana jako bieżąca wartość przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień bilansowy. Do oszacowania przyszłych przepływów pieniężnych i rynkowej stopy procentowej wykorzystywane są informacje o strukturze stóp procentowych w Polsce i strefie euro oraz kursie wymiany złotego polskiego.
Aktywa finansowe niebędące instrumentami pochodnymi
Wartość godziwa aktywów finansowych niebędących instrumentami pochodnymi, jest szacowana jako bieżąca wartość przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień bilansowy.
Zobowiązania finansowe niebędące instrumentami pochodnymi
Wartość godziwa zobowiązań finansowych niebędących instrumentami pochodnymi, szacowana dla celów ujawniania, jest obliczana w oparciu o notowania ich cen zakupu na dzień bilansowy lub, w przypadku ich braku, szacowana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych za pomocą rynkowej stopy procentowej na dzień bilansowy. Rynkową stopę procentową szacuje się jako stopę rynku międzybankowego w danym obszarze walutowym (WIBOR, EURIBOR) powiększoną o marżę związaną z ryzykiem kredytowym Grupy. W przypadku leasingu rynkową stopę procentową szacuje się w oparciu o stopę procentową dla podobnego rodzaju umów leasingowych.
8. Zatwierdzenie do publikacji skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd spółki Cyfrowy Polsat S.A. w dniu 23 marca 2022 roku.
42
42
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Noty objaśniające
9. Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Przychody detaliczne od klientów indywidualnych i biznesowych
6.767,0
6.480,4
Przychody hurtowe
3.678,8
3.526,7
Przychody ze sprzedaży sprzętu
1.450,3
1.596,7
Pozostałe przychody ze sprzedaży
547,9
359,1
Razem
12.444,0
11.962,9
Przychody detaliczne od klientów indywidualnych i biznesowych obejmują głównie przychody z opłat abonamentowych z tytułu płatnej cyfrowej telewizji, usług telekomunikacyjnych, przychody z dzierżawy zestawów odbiorczych oraz kary umowne z tytułu rozwiązania umów.
Przychody hurtowe obejmują głównie przychody z reklamy i sponsoringu, przychody z połączeń międzyoperatorskich, przychody z dzierżawy infrastruktury, przychody z roamingu, przychody od operatorów kablowych i satelitarnych, przychody ze sprzedaży usług emisji i transmisji sygnału oraz przychody ze sprzedaży licencji, sublicencji i praw majątkowych.
Pozostałe przychody obejmują głównie przychody z odsetek od sprzedaży ratalnej, przychody z tytułu wynajmu lokali i urządzeń, przychody ze sprzedaży energii elektrycznej oraz przychody ze sprzedaży instalacji fotowoltaicznych.
10. Koszty operacyjne
za rok zakończony
Nota
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Koszty techniczne i rozliczeń międzyoperatorskich
2.849,7
2.460,9
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja
1.903,2
2.305,7
Koszt własny sprzedanego sprzętu
1.200,7
1.338,2
Koszty kontentu
1.826,9
1.638,4
Koszty dystrybucji, marketingu, obsługi i utrzymania klienta
1.025,0
963,2
Wynagrodzenia i świadczenia na rzecz pracowników
a)
946,9
905,9
Koszty windykacji, odpisów aktualizujących wartość należności i koszt spisanych należności
95,4
128,9
Inne koszty
457,7
332,6
Razem
10.305,5
10.073,8
43
43
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
a) Wynagrodzenia i świadczenia na rzecz pracowników
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Wynagrodzenia
790,5
754,3
Ubezpieczenia społeczne
118,9
118,6
Pozostałe świadczenia pracownicze
37,5
33,0
Razem
946,9
905,9
Przeciętne zatrudnienie pracowników nieprodukcyjnych w roku obrotowym*
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zatrudnienie na podstawie umowy o pracę (w etatach)
7.498
7.402
* po wyłączeniu pracowników, którzy w raportowanym okresie nie świadczyli pracy z uwagi na długotrwałe nieobecności
11. Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Odsetki z tytułu leasingu
(32,0)
(49,8)
Odsetki, netto
3,2
(1,9)
Pozostałe różnice kursowe, netto
(5,2)
(59,6)
Inne przychody/koszty
7,1
(1,8)
Razem
(26,9)
(113,1)
12. Koszty finansowe, netto
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Odsetki od kredytów i pożyczek
202,9
258,0
Odsetki od wyemitowanych obligacji
49,6
44,0
Jednorazowy przychód wynikający z modyfikacji umowy kredytowej
-
(44,8)
Realizacja i wycena instrumentów zabezpieczających
5,1
1,8
Realizacja i wycena instrumentów, dla których nie zastosowano rachunkowości zabezpieczeń – zabezpieczenie odsetek
(83,7)
68,7
Koszty z tytułu gwarancji, prowizji bankowych i innych opłat
4,9
5,3
Razem
178,8
333,0
44
44
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
13. Podatek dochodowy
Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Bieżący podatek dochodowy od osób prawnych
1.303,1
400,5
Zmiana odroczonego podatku dochodowego
(55,3)
(103,3)
Pozostałe
3,7
(1,3)
Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat
1.251,6
295,9
Zmiana odroczonego podatku dochodowego
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Straty podatkowe
(9,3)
5,9
Należności i inne aktywa
(12,2)
(20,2)
Zobowiązania
23,6
-
Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne
(71,0)
(99,1)
Pozostałe
13,6
10,1
Zmiana podatku dochodowego wykazana w rachunku zysków i strat - razem
(55,3)
(103,3)
Podatek dochodowy wykazany w zestawieniu pozostałego skonsolidowanego zysku całkowitego
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zmiana odroczonego podatku dochodowego z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających
4,1
(1,9)
Podatek dochodowy wykazany w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego
4,1
(1,9)
Efektywna stopa podatkowa
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zysk przed opodatkowaniem
5.666,1
1.442,1
Podatek w oparciu o obowiązującą stawkę podatkową – 19%
1.076,6
274,0
Pozostałe
175,0
21,9
Podatek dochodowy za rok obrotowy
1.251,6
295,9
Efektywna stopa podatkowa
22,1%
20,5%
45
45
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Straty podatkowe
22,9
13,6
Zobowiązania
341,4
396,9
Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne
22,9
118,8
Należności i inne aktywa
87,9
92,8
Pozostałe
1,7
7,8
Razem aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego netto
476,8
629,9
Kompensata aktywów ze zobowiązaniami z tytułu odroczonego podatku dochodowego
(396,6)
(406,7)
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wykazane w bilansie
80,2
223,2
Strata podatkowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Strata podatkowa 2021 do rozliczenia
56,1
-
Strata podatkowa 2020 do rozliczenia
60,7
22,0
Strata podatkowa 2019 do rozliczenia
68,9
47,7
Strata podatkowa 2018 do rozliczenia
90,4
66,5
Strata podatkowa 2017 do rozliczenia
35,1
27,9
Strata podatkowa 2016 do rozliczenia
31,0
68,3
Strata podatkowa 2015 do rozliczenia
-
2,4
Straty podatkowe do rozliczenia - razem
342,2
234,8
Straty podatkowe aktywowane
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Strata podatkowa 2021 do rozliczenia
52,0
-
Strata podatkowa 2020 do rozliczenia
-
0,3
Strata podatkowa 2019 do rozliczenia
28,7
28,7
Strata podatkowa 2018 do rozliczenia
26,4
28,1
Strata podatkowa 2017 do rozliczenia
13,3
13,9
Strata podatkowa 2016 do rozliczenia
-
0,6
Straty podatkowe do rozliczenia - razem
120,4
71,6
Grupa aktywowała na 31 grudnia 2021 roku podatek odroczony na stratach podatkowych, co do których istnieje prawdopodobieństwo, że zostaną wykorzystane w przyszłości.
Zgodnie z art. 7 Ustawy z dnia 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych, straty podatkowe poniesione w danym roku obrotowym mogą być wykorzystane w ciągu następnych pięciu lat podatkowych. Jednakże, strata podatkowa wykorzystana w danym roku podatkowym nie może przekraczać 50% straty podatkowej za dany rok podatkowy, w którym powstała strata.
46
46
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Należności i inne aktywa
190,0
214,7
Zobowiązania
43,1
35,2
Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne
920,7
1.032,7
Pozostałe
37,7
26,2
Razem zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
1.191,5
1.308,8
Kompensata aktywów ze zobowiązaniami z tytułu odroczonego podatku dochodowego
(396,6)
(406,7)
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego wykazane w bilansie
794,9
902,1
Organy skarbowe mogą dokonać kontroli ksiąg i ewidencji rachunkowej w każdej chwili, w ciągu pięciu lat od końca roku, w którym złożono deklarację podatkową i nałożyć dodatkowe obciążenia podatkowe, wraz z odsetkami karnymi i innymi karami. Ponadto od 15 lipca 2016 roku obowiązują postanowienia Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom („GAAR”), która ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. Częste zmiany w regulacjach prawnych oraz częste różnice w interpretacji przepisów podatkowych przez organy administracji skarbowej powodują brak stabilności systemu podatkowego oraz trudności w precyzyjnym przewidywaniu skutków podatkowych w dłuższej perspektywie czasu.
14. EBITDA (niebadana)
Podstawową miarą zysku Grupy jest tzw. EBITDA (zysk netto przed amortyzacją, utratą wartości i zyskiem/stratą na likwidacji rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych, odsetkami, zyskami i stratami z działalności inwestycyjnej i opodatkowaniem). Poziom tego zysku jest odzwierciedleniem możliwości generowania gotówki przez Grupę w warunkach powtarzalnych, natomiast nie jest miernikiem płynności ani gotówki. Grupa definiuje EBITDA jako zysk z działalności operacyjnej skorygowany o amortyzację, utratę wartości i likwidację. Poziom zysku EBITDA nie jest definiowany przez MSSF UE i może być wyliczany inaczej przez inne podmioty.
47
47
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zysk netto za okres
4.414,5
1.146,2
Podatek dochodowy
1.251,6
295,9
Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto
26,9
113,1
Koszty finansowe
178,8
333,0
Udział w (zysku)/stracie jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
(75,4)
(2,0)
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja*
1.903,2
2.305,7
EBITDA (niebadana)
7.699,6
4.191,9
Zysk ze sprzedaży jednostki zależnej
(3.680,6)
-
Koszty związane z COVID (w tym darowizny)
-
45,9
EBITDA skorygowana (niebadana)
4.019,0
4.237,8
* w pozycji ‘amortyzacja, utrata wartości i likwidacja’ ujęte są koszty amortyzacji i utrata wartości rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych i praw do użytkowania oraz wartość netto zlikwidowanych rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych (bez amortyzacji aktywów programowych)
15. Podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję
Na dzień bilansowy Spółka nie posiada instrumentów powodujących rozwodnienie ilości akcji, dlatego też zysk rozwodniony na jedną akcję jest równy zyskowi podstawowemu na jedną akcję.
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zysk netto za okres
4.414,5
1.146,2
Średnia ważona wyemitowanych akcji zwykłych i uprzywilejowanych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję
634.936.486
639.546.016
Zysk na 1 akcję w złotych (nie w milionach)
6,95
1,79
48
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
16. Rzeczowe aktywa trwałe
Zestawy odbiorcze
Grunty
Budynki i budowle
Urządzenia techniczne i maszyny
Środki transportu
Inne środki trwałe
Środki trwałe w budowie
Inne rzeczowe aktywa trwałe
Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2021 roku
1.298,5
58,2
434,2
7.747,2
110,2
216,5
583,9
9.150,2
Nabycie jednostek zależnych (patrz nota 38)
-
21,5
113,5
5,1
-
2,5
0,3
142,9
Zwiększenia
110,0
-
9,5
197,2
34,4
32,8
600,6
874,5
Przeniesienie między grupami
-
-
0,5
0,2
-
(3,3)
(15,8)
(18,4)
Przeniesienie ze środków trwałych w budowie
-
0,4
45,9
438,9
0,8
12,7
(498,7)
-
Zmniejszenia
(132,8)
-
(2,5)
(96,1)
(6,5)
(12,0)
(9,3)
(126,4)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
-
(0,4)
(27,9)
(5.731,5)
(0,3)
(1,0)
(206,4)
(5.967,5)
Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2021 roku
1.275,7
79,7
573,2
2.561,0
138,6
248,2
454,6
4.055,3
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2021 roku
3,7
-
-
2,2
-
0,2
20,5
22,9
Zwiększenia
0,1
-
0,1
0,8
-
-
1,0
1,9
Zmniejszenia
-
-
-
(1,4)
-
(0,2)
(3,0)
(4,6)
Wykorzystanie
-
-
-
-
-
-
(0,1)
(0,1)
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2021 roku
3,8
-
0,1
1,6
-
-
18,4
20,1
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2021 roku
1.001,4
-
100,8
3.483,5
31,7
120,3
-
3.736,3
Zwiększenia
118,8
-
26,8
428,5
15,6
27,3
-
498,2
Przeniesienie między grupami
-
-
-
0,1
-
(0,1)
-
-
Zmniejszenia
(132,3)
-
(0,5)
(85,7)
(4,3)
(7,5)
-
(98,0)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
-
-
(11,3)
(3.416,0)
(0,2)
(0,7)
-
(3.428,2)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2021 roku
987,9
-
115,8
410,4
42,8
139,3
-
708,3
Wartość netto na dzień 1 stycznia 2021 roku
293,4
58,2
333,4
4.261,5
78,5
96,0
563,4
5.391,0
Wartość netto na dzień 31 grudnia 2021 roku
284,0
79,7
457,3
2.149,0
95,8
108,9
436,2
3.326,9
Grupa dokonała odpisu z tytułu trwałej utraty wartości środków trwałych, których wartość bilansowa przekroczyła ich wartość odzyskiwalną. Odpisy z tytułu trwałej utraty wartości środków trwałych ujmowane są w pozycji ‘amortyzacja, utrata wartości i likwidacja’. Rzeczowe aktywa trwałe są przedmiotem zabezpieczeń opisanych szczegółowo w Sprawozdaniu Zarządu z działalności w punkcie 4.3.6.
49
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zestawy odbiorcze
Grunty
Budynki i budowle
Urządzenia techniczne i maszyny
Środki transportu
Inne środki trwałe
Środki trwałe w budowie
Inne rzeczowe aktywa trwałe
Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2020 roku
1.226,9
51,1
353,6
7.028,2
61,3
170,9
466,5
8.131,6
Nabycie jednostki zależnej
-
2,9
28,2
19,6
0,6
2,2
3,0
56,5
Zwiększenia
147,5
-
33,1
334,9
54,1
28,5
728,6
1.179,2
Przeniesienie między grupami
-
-
0,1
1,1
-
-
1,5
2,7
Przeniesienie ze środków trwałych w budowie
-
4,2
25,5
497,8
1,8
18,0
(547,3)
-
Zmniejszenia
(75,9)
-
(6,3)
(134,4)
(7,6)
(3,1)
(68,4)
(219,8)
Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2020 roku
1.298,5
58,2
434,2
7.747,2
110,2
216,5
583,9
9.150,2
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2020 roku
4,2
-
-
-
-
0,2
6,0
6,2
Zwiększenia
-
-
-
3,5
-
-
15,8
19,3
Zmniejszenia
-
-
-
-
-
-
(1,0)
(1,0)
Wykorzystanie
(0,5)
-
-
(1,3)
-
-
(0,3)
(1,6)
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2020 roku
3,7
-
-
2,2
-
0,2
20,5
22,9
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2020 roku
960,0
-
85,5
2.939,3
26,3
97,4
-
3.148,5
Zwiększenia
116,4
-
20,9
661,1
10,0
25,6
-
717,6
Przeniesienie między grupami
-
-
-
0,2
-
-
-
0,2
Zmniejszenia
(75,0)
-
(5,6)
(117,1)
(4,6)
(2,7)
-
(130,0)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2020 roku
1.001,4
-
100,8
3.483,5
31,7
120,3
-
3.736,3
Wartość netto na dzień 1 stycznia 2020 roku
262,7
51,1
268,1
4.088,9
35,0
73,3
460,5
4.976,9
Wartość netto na dzień 31 grudnia 2020 roku
293,4
58,2
333,4
4.261,5
78,5
96,0
563,4
5.391,0
Grupa dokonała odpisu z tytułu trwałej utraty wartości środków trwałych, których wartość bilansowa przekroczyła ich wartość odzyskiwalną. Odpisy z tytułu trwałej utraty wartości środków trwałych ujmowane są w pozycji ‘amortyzacja, utrata wartości i likwidacja’.
50
50
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
17. Wartość firmy
2021
2020
Stan na 1 stycznia
11.808,4
11.336,4
Nabycie 100% udziałów w spółce Premium Mobile Sp. z o.o. (patrz nota 38)
131,9
-
Nabycie 100% udziałów w spółce CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.) (patrz nota 38)
6,3
-
Nabycie 100% udziałów w spółce Logitus Sp. z o.o. (patrz nota 38)
5,5
-
Nabycie 100% udziałów w spółce Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.) (patrz nota 38)
0,4
-
Utrata wartości wartości firmy spółki TVO Sp. z o.o.
(7,0)
-
Nabycie 100% udziałów w Grupie Interia (patrz nota 38)*
(125,8)
385,9
Sprzedaż 99,99% udziałów w Polkomtel Infrastruktura Sp. z o.o. (patrz nota 48)
(1.017,7)
-
Nabycie 100% udziałów w spółce TV Spektrum Sp. z o.o.
-
66,4
Nabycie 51,25% udziałów w spółce Esoleo Sp. z o.o. (dawniej Alledo Sp. z o.o.)
-
9,0
Nabycie 70,02% udziałów w spółce BCAST Sp. z o.o.
-
6,6
Nabycie 100% udziałów w spółce IST Sp. z o.o.
-
3,7
Nabycie centrum danych w formie zorganizowanej części przedsiębiorstwa
-
0,4
Nabycie 60% udziałów w spółce Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o.o.)
-
0,0
Nabycie 60% bezpośrednio i pośrednio udziałów w spółce Polot Media Sp. z o.o. Sp.k. (dawniej Tako Media Sp. z o.o. Sp.k.)
-
0,0
Stan na 31 grudnia
10.802,0
11.808,4
*Wartość firmy została skorygowana o wpływ ostatecznej alokacji ceny nabycia oraz wyceny do wartości godziwej nabytych i zidentyfikowanych aktywów netto.
Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazywał na utratę wartości (założenia testu – patrz nota 19).
18. Marki
2021
2020
Stan na 1 stycznia
2.031,7
2.063,2
Nabycie marki Interia
82,7
-
Nabycie marki Eleven Sports
-
1,5
Amortyzacja marki Plus
(24,1)
(24,1)
Amortyzacja marki Netia
(8,8)
(8,8)
Amortyzacja marki Eleven Sports
(0,1)
(0,1)
Amortyzacja marki Interia
(4,0)
-
Utrata wartości marki IPLA
(7,8)
-
Stan na 31 grudnia
2.069,6
2.031,7
Plus
W wyniku nabycia spółki Metelem Holding Company Ltd. w 2014 roku Grupa rozpoznała wartość marki Plus, dla której ustalono okres użytkowania 51 lat, tj. do 2065 roku. Wartość
51
51
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Usługi B2C i B2B”.
Polsat
W wyniku nabycia spółki Telewizja Polsat S.A. (obecnie Telewizja Polsat Sp. z o.o.) w 2011 roku Grupa rozpoznała wartość marki Polsat.
Marka Polsat dla której ustalono nieokreślony okres użytkowania nie podlega amortyzacji. Wartość bilansowa została przypisana dla celów przeprowadzenia testu na utratę wartości do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Mediowy: telewizja i online” (patrz nota 19).
Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazał na utratę wartości (założenia testu - patrz nota 19).
IPLA
W wyniku nabycia spółek tworzących serwis IPLA (w tym Redefine Sp. z o.o., obecnie Cyfrowy Polsat S.A.) Grupa rozpoznała w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2012 m.in. wartość firmy oraz wartość marki IPLA. Wartość bilansowa marki IPLA została przypisana do segmentu „Usługi B2C i B2B”. W wyniku zastąpienia marki IPLA marką Polsat Box Go, Grupa ujęła odpis z tytułu utraty wartości marki IPLA na dzień 31 grudnia 2021 roku.
TV4 i TV6
W wyniku nabycia spółki Polskie Media S.A. Grupa rozpoznała w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2013 m.in. wartość firmy oraz wartość marek TV4 i TV6.
Marki TV4 i TV6 dla których ustalono nieokreślony okres użytkowania nie podlegają amortyzacji. Wartość bilansowa została przypisana dla celów przeprowadzenia testu na utratę wartości do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Mediowy: telewizja i online” (patrz nota 19).
Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazał na utratę wartości (założenia testu - patrz nota 19).
Polo TV (Lemon Records)
W wyniku nabycia spółki Lemon Records Sp. z o.o. w dniu 4 grudnia 2017 roku Grupa rozpoznała w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wartość marki Polo TV (Lemon Records).
Marka Polo TV (Lemon Records) dla której ustalono nieokreślony okres użytkowania nie podlega amortyzacji. Wartość bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Mediowy: telewizja i online”.
Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazał na utratę wartości (założenia testu - patrz nota 19).
Netia
W wyniku objęcia kontroli nad spółką Netia S.A. w dniu 22 maja 2018 roku Grupa ujawniła w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wartość marki Netia w wysokości 88,5 zł.
Marka Netii, dla której ustalono okres użytkowania 10 lat, tj. do 2028 roku, podlega amortyzacji. Wartość bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Usługi B2C i B2B”.
Interia
W wyniku nabycia w 2020 roku spółek z Grupy Interia, tj. Grupa Interia.pl Sp. z o.o., Grupa Interia.pl Sp. z o.o. Sp.k., Grupa Interia.pl Media Sp. z o.o. Sp.k., Mobiem Polska Sp. z o.o. oraz Mobiem Polska Sp. z o.o. Sp.k. (łącznie „Grupa Interia”) Grupa sfinalizowała w 2021 roku
52
52
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
alokację ceny nabycia i rozpoznała wartość marki Interia w wysokości 82,7 zł. Marka Interia, dla której ustalono okres użytkowania 30 lat, tj. do 2050 roku, podlega amortyzacji.
Wartość bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Mediowy: telewizja i online”.
19. Test na utratę wartości (w tym wartość firmy i aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania)
Grupa zaklasyfikowała jako aktywa w skonsolidowanym bilansie wartość firmy i znaki towarowe o niekreślonym okresie użytkowania do OWŚP, będących jednocześnie odrębnymi segmentami objętymi obowiązkiem sprawozdawczym.
Wartość firmy i marki o nieokreślonym okresie użytkowania są testowane pod kątem utraty wartości raz do roku lub częściej, jeżeli występują przesłanki utraty wartości. Wartość firmy i marki zostały przypisane do niżej wymienionych OWŚP w celu przeprowadzenia testu na utratę wartości. Przypisanie do danego OWŚP lub grup OWŚP nastąpiło na podstawie oczekiwanych korzyści z połączenia, dzięki któremu ta wartość firmy powstała i zidentyfikowanych marek.
Grupa testuje całą wartość bilansową ośrodka wypracowującego środki pieniężne i w przypadku utraty wartości odpisy aktualizujące są odnoszone w pierwszej kolejności w stosunku do wartości firmy i nie podlegają odwróceniu. W przypadku całkowitego odpisu wartości firmy pozostała kwota straty z tytułu utraty wartości jest alokowana proporcjonalnie do marki i innych aktywów ośrodka wypracowującego środki pieniężne.
2021
OWŚP „Usługi B2C i B2B”
OWŚP na dzień 1 stycznia
8.725,3
Wartość firmy ujawniona na nabyciu Premium Mobile Sp. z o.o.
131,9
Wartość firmy ujawniona na nabyciu CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.)
6,3
Wartość firmy ujawniona na nabyciu Logitus Sp. z o.o.
5,5
Wartość firmy ujawniona na nabyciu Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.)
0,4
Utrata wartości firmy ujawnionej na nabyciu TVO Sp. z o.o.
(7,0)
Alokowana wartość firmy na sprzedaży 99,99% udziałów w Polkomtel Infrastruktura Sp. z o.o.
(1.017,7)
Utrata wartości marki IPLA
(7,8)
OWŚP na dzień 31 grudnia
7.836,9
OWŚP „Mediowy: telewizja i online”
OWŚP na dzień 1 stycznia
3.978,6
Skorygowana wartość firmy ujawniona na nabyciu Grupy Interia*
(125,8)
OWŚP na dzień 31 grudnia
3.852,8
*Wartość firmy została skorygowana o wpływ ostatecznej alokacji ceny nabycia oraz wyceny do wartości godziwej nabytych i zidentyfikowanych aktywów netto.
Wartości odzyskiwalne ośrodków wypracowujących środki pieniężne są ustalane na bazie kalkulacji wartości użytkowej. Kalkulacje te oparte są na zdyskontowanych przepływach pieniężnych przed opodatkowaniem i wykorzystują szacowane projekcje przepływów pieniężnych na podstawie aktualnych planów finansowych dla okresu 5 letniego do 2026 roku. Projekcje przepływów pieniężnych po 5 letnim okresie prognozy są szacowane przy użyciu
53
53
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
krańcowej stopy wzrostu. Krańcowa stopa wzrostu nie przekracza długoterminowej średniej stopy wzrostu dla kraju, w którym Grupa prowadzi działalność.
Kluczowe założenia zastosowane do obliczenia wartości użytkowej
Obliczenie wartości użytkowej ośrodków „Usługi B2C i B2B” i „Mediowy: telewizja i online” jest najbardziej wrażliwe na następujące zmienne:
• stopy dyskontowe,
• stopa wzrostu zastosowana do szacowania przepływów pieniężnych poza okres planów finansowych.
Stopa dyskontowa – stopa dyskontowa odzwierciedla dokonany przez kierownictwo szacunek ryzyka typowego dla każdego OWŚP, z uwzględnieniem wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Stopa dyskontowa została wyliczona z uwzględnieniem specyficznych warunków działalności Grupy i jej segmentów operacyjnych, w oparciu o średni ważony koszt kapitału (WACC). Stopa WACC bierze pod uwagę zarówno zadłużenie, jak i kapitał własny. Koszt kapitału własnego opiera się na zwrocie z inwestycji oczekiwanym przez inwestorów Grupy, a koszt długu oparty jest na oprocentowanych instrumentach dłużnych. Ryzyko specyficzne dla segmentu jest uwzględniane poprzez zastosowanie indywidualnego współczynnika beta. Współczynniki beta są szacowane co roku w oparciu o szeroko dostępne dane rynkowe.
Szacowana stopa wzrostu – stopy wzrostu bazują na szeroko dostępnych opublikowanych danych rynkowych.
Kluczowe założenia zastosowane do obliczenia wartości użytkowej w 2021 i 2020 roku:
Mediowy: telewizja i online
Usługi B2C i B2B
2021
2020
2021
2020
Krańcowa stopa wzrostu
3,0%
1,8%
3,0%
2,0%
Stopa dyskonta przed opodatkowaniem
11,2%
7,9%
7,8%
5,0%
Testy na utratę wartości marek i wartości firmy przypisanych do OWŚP „Mediowy: telewizja i online” i „Usługi B2C i B2B” nie wskazywały na utratę wartości na dzień 31 grudnia 2021 roku.
Wrażliwość na zmiany założeń
Grupa uważa, że główne założenia przyjęte do testowania utraty wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne „Mediowy: telewizja i online” i „Usługi B2C i B2B” na dzień 31 grudnia 2021 roku są racjonalne i oparte na doświadczeniu Grupy oraz prognozach rozwoju rynku, które są publikowane przez ekspertów z branży. Zarząd uważa, że żadna prawdopodobna zmiana w kluczowych założeniach, na których oparta jest kalkulacja wartości użytkowej wyżej wymienionych ośrodków wypracowujących środki pieniężne, nie spowodowałaby konieczności rozpoznania odpisu z tytułu utraty wartości.
54
54
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
20. Relacje z klientami i inne wartości niematerialne
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Relacje z klientami
1.005,7
1.412,7
Razem relacje z klientami
1.005,7
1.412,7
Oprogramowanie i licencje
622,9
463,3
Koncesje
1.070,6
1.385,0
Inne
50,7
29,3
Inne wartości niematerialne w budowie
629,9
738,8
Razem inne wartości niematerialne
2.374,1
2.616,4
W wyniku nabycia spółki Metelem Holding Company Limited Grupa ujęła w bilansie wartość relacji z klientami i koncesji telekomunikacyjnych (900 MHz, 1800 MHz oraz 2100 MHz). Wartość bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Usługi B2C i B2B”.
W wyniku nabycia spółki Midas S.A. Grupa ujawniła w bilansie wartość koncesji telekomunikacyjnych (800 MHz, 900 MHz, 1800 MHz oraz 2600 MHz). Wartość bilansowa została przypisana do ośrodka wypracowującego środki pieniężne „Usługi B2C i B2B”.
Relacje z klientami na dzień 31 grudnia 2021 roku obejmowały następujące pozycje:
Okres amortyzacji
Relacje z klientami detalicznymi
8 lub 10 lat
Relacje z klientami roamingowymi
13 lat
Koncesje telekomunikacyjne na dzień 31 grudnia 2021 roku obejmowały następujące pozycje:
Data wygaśnięcia koncesji
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 900 MHz
24.02.2026
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 1800 MHz
14.09.2029
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 2600 MHz FDD
25.01.2031
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 2100 MHz
01.01.2023
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 420 MHz
31.12.2035
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 900 MHz
31.12.2023
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 1800 MHz
31.12.2022
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 1800 MHz
31.12.2022
Rezerwacja częstotliwości w paśmie 2600 MHz TDD
31.12.2024
55
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Relacje z klientami
Oprogramowanie i licencje
Koncesje
Inne
Inne wartości niematerialne w budowie
Inne wartości niematerialne
Wartość brutto
Wartość na dzień 1 stycznia 2021 roku
4.722,4
1.559,3
3.709,2
74,8
741,6
6.084,9
Zwiększenia
-
19,9
14,0
5,9
216,2
256,0
Nabycie jednostek zależnych (patrz nota 38)
6,2
71,4
-
(4,4)
0,1
67,1
Przeniesienie z wartości niematerialnych w budowie
-
309,5
21,6
7,1
(338,2)
-
Zmniejszenia
-
(11,3)
(10,8)
(0,2)
(0,4)
(22,7)
Przeniesienie między grupami
-
0,7
-
21,1
17,7
39,5
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
-
(80,6)
-
(0,2)
(4,3)
(85,1)
Wartość na dzień 31 grudnia 2021 roku
4.728,6
1.868,9
3.734,0
104,1
632,7
6.339,7
Odpisy aktualizujące
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2021 roku
-
1,6
-
-
2,8
4,4
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2021 roku
-
1,6
-
-
2,8
4,4
Umorzenie
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2021 roku
3.309,7
1.094,4
2.324,2
45,5
-
3.464,1
Zwiększenia
413,2
212,1
350,0
8,1
-
570,2
Zmniejszenia
-
(10,8)
(10,8)
(0,2)
-
(21,8)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
-
(51,3)
-
-
-
(51,3)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2021 roku
3.722,9
1.244,4
2.663,4
53,4
-
3.961,2
Wartość netto
Wartość na dzień 1 stycznia 2021 roku
1.412,7
463,3
1.385,0
29,3
738,8
2.616,4
Wartość na dzień 31 grudnia 2021 roku
1.005,7
622,9
1.070,6
50,7
629,9
2.374,1
56
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Relacje z klientami
Oprogramowanie i licencje
Koncesje
Inne
Inne wartości niematerialne w budowie
Inne wartości niematerialne
Wartość brutto
Wartość na dzień 1 stycznia 2020 roku
4.717,5
1.459,0
3.700,8
65,2
590,7
5.815,7
Zwiększenia
-
36,8
23,9
0,5
254,2
315,4
Nabycie jednostki zależnej
4,9
0,1
11,3
6,5
0,2
18,1
Przeniesienie z wartości niematerialnych w budowie
-
79,7
2,6
3,1
(85,4)
-
Zmniejszenia
-
(15,2)
(29,4)
(0,5)
(16,5)
(61,6)
Przeniesienie między grupami
-
(1,1)
-
-
(1,6)
(2,7)
Wartość na dzień 31 grudnia 2020 roku
4.722,4
1.559,3
3.709,2
74,8
741,6
6.084,9
Odpisy aktualizujące
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2020 roku
-
-
-
-
0,7
0,7
Zwiększenia
-
1,7
-
-
2,3
4,0
Zmniejszenia
-
(0,1)
-
-
(0,2)
(0,3)
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2020 roku
-
1,6
-
-
2,8
4,4
Umorzenie
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2020 roku
2.896,1
916,9
2.005,5
34,8
-
2.957,2
Zwiększenia
413,6
192,6
348,1
11,1
-
551,8
Przeniesienie między grupami
-
(0,2)
-
-
-
(0,2)
Zmniejszenia
-
(14,9)
(29,4)
(0,4)
-
(44,7)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2020 roku
3.309,7
1.094,4
2.324,2
45,5
-
3.464,1
Wartość netto
Wartość na dzień 1 stycznia 2020 roku
1.821,4
542,1
1.695,3
30,4
590,0
2.857,8
Wartość na dzień 31 grudnia 2020 roku
1.412,7
463,3
1.385,0
29,3
738,8
2.616,4
57
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
21. Prawa do użytkowania
Infrastruktura techniczna
Ciemne włókna
Środki transportu
Powierzchnie punktów sprzedaży
Powierzchnie biurowe i pozostałe
Razem
Wartość brutto
Wartość na dzień 1 stycznia 2021 roku
1.423,2
156,6
33,3
239,7
530,0
2.382,8
Nabycie jednostki zależnej (patrz nota 38)
-
-
-
-
2,1
2,1
Zwiększenia
141,9
40,7
1,7
42,8
47,9
275,0
Zmniejszenia
(40,4)
(7,2)
(6,5)
(17,6)
(10,5)
(82,2)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
(1.260,0)
(9,4)
-
-
(23,9)
(1.293,3)
Wartość na dzień 31 grudnia 2021 roku
264,7
180,7
28,5
264,9
545,6
1.284,4
Odpisy aktualizujące
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2021 roku
-
-
-
-
-
-
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2021 roku
-
-
-
-
-
-
Umorzenie
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2021 roku
536,4
70,7
10,4
105,4
140,5
863,4
Zwiększenia
82,4
32,6
4,6
54,9
68,7
243,2
Zmniejszenia
(16,0)
(1,9)
(3,3)
(12,8)
(2,9)
(36,9)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
(472,4)
(3,0)
-
-
(6,4)
(481,8)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2021 roku
130,4
98,4
11,7
147,5
199,9
587,9
Wartość netto
Wartość na dzień 1 stycznia 2021 roku
886,8
85,9
22,9
134,3
389,5
1.519,4
Wartość na dzień 31 grudnia 2021 roku
134,3
82,3
16,8
117,4
345,7
696,5
58
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Infrastruktura techniczna
Ciemne włókna
Środki transportu
Powierzchnie punktów sprzedaży
Powierzchnie biurowe i pozostałe
Razem
Wartość brutto
Wartość na dzień 1 stycznia 2020 roku
1.147,2
113,5
31,8
188,2
387,9
1.868,6
Nabycie jednostki zależnej
4,0
-
-
-
-
4,0
Zwiększenia
328,1
54,4
7,9
55,8
161,9
608,1
Zmniejszenia
(56,1)
(11,3)
(6,4)
(4,3)
(19,8)
(97,9)
Wartość na dzień 31 grudnia 2020 roku
1.423,2
156,6
33,3
239,7
530,0
2.382,8
Odpisy aktualizujące
Odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2020 roku
-
-
-
-
-
-
Odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2020 roku
-
-
-
-
-
-
Umorzenie
Umorzenie na dzień 1 stycznia 2020 roku
271,2
34,7
9,5
54,5
78,4
448,3
Zwiększenia
278,6
36,6
4,8
53,6
75,3
448,9
Zmniejszenia
(13,4)
(0,6)
(3,9)
(2,7)
(13,2)
(33,8)
Umorzenie na dzień 31 grudnia 2020 roku
536,4
70,7
10,4
105,4
140,5
863,4
Wartość netto
Wartość na dzień 1 stycznia 2020 roku
876,0
78,8
22,3
133,7
309,5
1.420,3
Wartość na dzień 31 grudnia 2020 roku
886,8
85,9
22,9
134,3
389,5
1.519,4
59
59
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
22. Aktywa programowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Nabyte licencje filmowe
358,3
387,3
Aktywowane koszty produkcji zewnętrznej i prawa sportowe
907,7
250,9
Koprodukcje
7,6
3,4
Zaliczki
96,4
54,1
Razem
1.370,0
695,7
Z czego: Krótkoterminowe
630,6
413,2
Długoterminowe
739,4
282,5
Zmiana stanu aktywów programowych
2021
2020
Wartość księgowa netto na dzień 1 stycznia
695,7
914,9
Nabycie Polot Media i TV Spektrum (patrz nota 38)
-
24,5
Zwiększenia*
1.200,9
253,1
Zmiana stanu odpisów z tytułu utraty wartości:
(3,4)
(0,4)
Licencje filmowe
(3,4)
(0,4)
Zmiana stanu produkcji własnej*
41,3
31,0
Amortyzacja licencji filmowych i praw sportowych
(558,8)
(519,6)
Sprzedaż:
(5,7)
(5,1)
Sprzedaż licencji filmowych
(5,7)
(5,1)
Pozostałe zmniejszenia
-
(2,7)
Wartość księgowa netto na dzień 31 grudnia
1.370,0
695,7
* pozycje obejmują m.in. zmianę stanu zaliczek
Przyszłe zobowiązania Grupy do nabycia aktywów programowych zostały zaprezentowane w nocie 50.
23. Prowizje dla dystrybutorów rozliczane w czasie
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Prowizje dla dystrybutorów rozliczane w czasie
300,3
315,9
Z czego: Krótkoterminowe
226,8
222,4
Długoterminowe
73,5
93,5
Prowizje rozliczane w czasie obejmują prowizje dla dystrybutorów za skutecznie zawarte umowy z klientami. Koszty te są rozliczane w czasie przez Grupę przez minimalny podstawowy okres trwania umowy abonenckiej.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku wartość ujętych prowizji dla dystrybutorów dotycząca umów, które w momencie podpisania były zawarte na okres powyżej dwunastu miesięcy wyniosła 300,3 złotych (na dzień 31 grudnia 2020 roku: 315,5 złotych).
60
60
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
24. Długoterminowe aktywa z tytułu dostaw i usług i inne aktywa długoterminowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług
777,1
832,0
Razem długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług
777,1
832,0
Udziały w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
1.764,4
1.257,8
Obligacje
39,3
8,4
Rozliczenia międzyokresowe czynne
8,8
4,7
Inwestycje we wspólne przedsięwzięcia
5,9
5,9
Kaucje wypłacone kontrahentom
2,0
4,3
Pożyczki udzielone
57,1
0,7
Inne udziały
1,8
1,4
Instrumenty pochodne IRS (nota 40)
23,0
0,4
Razem
1.902,3
1.283,6
Na dzień 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku pozycja „Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług” obejmuje należności z tytułu sprzedaży sprzętu na raty. Należności długoterminowe denominowane są w PLN.
• Udziały w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności – Asseco Poland S.A.
W dniu 31 lipca 2020 roku Cyfrowy Polsat odkupił od Reddev 184.127 (nie w milionach) sztuk akcji Asseco za cenę 11,4 zł. Po tej transakcji Spółka posiada łącznie 22,95% akcji Asseco (patrz nota 39).
• Udziały w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności – Vindix S.A.
W dniu 13 czerwca 2019 roku Cyfrowy Polsat nabył 40,76% akcji w Vindix S.A. za cenę 14,7 zł. W dniu 1 lipca 2019 roku sąd zarejestrował podwyższenie kapitału w spółce Vindix S.A. – po tej rejestracji Cyfrowy Polsat S.A. posiadał 46,27% akcji w Vindix S.A.
• Udziały w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności – Modivo S.A. (dawniej eObuwie.pl S.A.)
W dniu 22 czerwca 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 10% akcji w eObuwie.pl S.A. za cenę 500 zł. W dniu 21 stycznia 2022 roku została zarejestrowana zmiana nazwy spółki na Modivo S.A.
61
61
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
25. Zapasy
Rodzaj zapasów
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Telefony
186,5
83,0
Laptopy, tablety i modemy
41,9
22,5
Dekodery i dyski do dekoderów
46,4
34,4
Pozostałe zapasy
320,9
159,5
Razem zapasy netto
595,7
299,4
Na pozostałe zapasy składały się głównie komponenty do instalacji fotowoltaicznych oraz materiały do produkcji dekoderów.
Odpisy na zapasy
2021
2020
Bilans otwarcia
16,4
9,8
Zwiększenia
4,8
9,8
Wykorzystanie
(8,2)
(3,0)
Zmniejszenia
(1,1)
(0,2)
Bilans zamknięcia
11,9
16,4
26. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych
6,6
17,3
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek niepowiązanych
2.268,4
2.226,7
Należności z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i zdrowotnych oraz innych świadczeń
94,1
82,8
Inne należności
81,2
63,6
Razem
2.450,3
2.390,4
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek niepowiązanych obejmują głównie należności od klientów indywidualnych, agencji mediowych oraz należności od dystrybutorów.
Należności z tytułu dostaw i usług w walucie
Waluta
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
PLN
2.168,1
2.170,1
EUR
89,3
54,9
USD
15,3
10,5
Pozostałe
2,3
8,5
Razem
2.275,0
2.244,0
62
62
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zmiana stanu odpisu aktualizującego wartość należności
2021
2020
Bilans otwarcia
187,8
194,5
Zwiększenie
100,5
126,0
Odwrócenie
(5,4)
(11,9)
Wykorzystanie
(100,7)
(120,8)
Bilans zamknięcia
182,2
187,8
Z czego: Krótkoterminowe
139,3
143,9
Długoterminowe
42,9
43,9
27. Pozostałe aktywa obrotowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Instrumenty pochodne IRS (nota 40)
60,9
2,0
Niezafakturowane należności
3,1
5,1
Inne rozliczenia międzyokresowe kosztów
43,1
32,2
Razem
107,1
39,3
28. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Środki pieniężne w kasie
1,0
0,9
Środki pieniężne na rachunkach bieżących
641,1
635,1
Środki pieniężne w drodze
-
70,0
Depozyty i lokaty*
2.990,3
649,4
Razem
3.632,4
1.355,4
* do 3 miesięcy od dnia utworzenia lokaty
Grupa lokuje środki pieniężne i ich ekwiwalenty w bankach i instytucjach finansowych o wiarygodności potwierdzonej ratingiem przyznanym przez powszechnie rozpoznawalne agencje Standard & Poor’s, Moody’s lub Fitch oraz w Plus Banku i EFG Bank, zgodnie z wymaganiami umowy kredytowej oraz polityką przyjętą w tym zakresie. Na dzień 31 grudnia 2021 roku środki pieniężne były lokowane przede wszystkim w bankach o ratingu A2-A3 wg Moody’s Investors Service Ltd, A wg S&P Global Ratings i A wg Fitch.
Waluta
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
PLN
3.554,0
1.273,8
EUR
55,2
47,1
USD
21,8
8,1
CHF
1,4
26,4
Razem
3.632,4
1.355,4
Z uwagi na współpracę Grupy z renomowanymi polskimi i międzynarodowymi bankami ryzyko związane z lokowaniem środków pieniężnych jest znacząco ograniczone.
63
63
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania w kwocie 11,9 zł dotyczą głównie kaucji gwarancyjnych.
29. Kapitały
Kapitał zakładowy
Na dzień 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku kapitał zakładowy Spółki przedstawiał się następująco:
Seria
Li czba akcji*
Wartość nominalna akcji
Rodzaj akcji
A
2.500.000
0,1
Imienne, uprzywilejowane co do głosu, 2 głosy na akcję
B
2.500.000
0,1
Imienne, uprzywilejowane co do głosu, 2 głosy na akcję
C
7.500.000
0,3
Imienne, uprzywilejowane co do głosu, 2 głosy na akcję
D
166.917.501
6,7
Imienne, uprzywilejowane co do głosu, 2 głosy na akcję
D
8.082.499
0,3
Zwykłe, na okaziciela
E
75.000.000
3,0
Zwykłe, na okaziciela
F
5.825.000
0,2
Zwykłe, na okaziciela
H
80.027.836
3,2
Zwykłe, na okaziciela
I
47.260.690
1,9
Zwykłe, na okaziciela
J
243.932.490
9,8
Zwykłe, na okaziciela
Ogółem
639.546.016
25,6
* nie w milionach
Struktura akcjonariatu na dzień 31 grudnia 2021 roku kształtowała się następująco:
Liczba akcji *
Wartość nominalna akcji
Udział w kapitale
Liczba głosów *
Udział w ogólnej liczbie głosów
TiVi Foundation 2 , w tym za pośrednictwem:
353.348.370
14,1
55,25%
532.765.871
65,05%
Reddev Investments Ltd. 1 , w tym za pośrednictwem:
353.348.360
14,1
55,25%
532.765.851
65,05%
Cyfrowy Polsat S.A. 4
71.174.126
2,8
11,13%
71.174.126
8,69%
Embud 2 Sp. z o.o. S.K.A. 2
32.005.867
1,3
5,00%
32.005.867
3,91%
Tipeca Consulting Limited 3
2.152.388
0,1
0,34%
2.152.388
0,26%
Nationale-Nederlanden PTE
41.066.962
1,6
6,42%
41.066.962
5,02%
Pozostali
210.972.429
8,5
32,99%
210.972.429
25,76%
Razem
639.546.016
25,6
100%
818.963.517
100%
* nie w milionach
1 Reddev Investments Ltd. jest podmiotem pośrednio zależnym od Pana Zygmunta Solorza.
2 Podmiot jest kontrolowany przez Pana Zygmunta Solorza.
3 Spółka objęta domniemaniem istnienia porozumienia, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5 Ustawy o Ofercie.
4 Akcje własne nabyte w ramach programu skupu akcji własnych ogłoszonego w dniu 16 listopada 2021 roku. Zgodnie z art. 364 ust. 2 Kodeksu spółek handlowych Cyfrowy Polsat S.A. nie wykonuje praw udziałowych z akcji własnych.
64
64
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Struktura akcjonariatu na dzień 31 grudnia 2020 roku kształtowała się następująco:
Liczba akcji*
Wartość nominalna akcji
Udział w kapitale
Liczba głosów*
Udział w ogólnej liczbie głosów
TiVi Foundation 2 , w tym za pośrednictwem:
298.080.297
11,9
46,61%
457.797.808
55,90%
Reddev Investments Ltd. 1
298.080.287
11,9
46,61%
457.797.788
55,90%
Embud 2 Sp. z o.o. S.K.A. 2
64.011.733
2,6
10,01%
64.011.733
7,82%
Tipeca Consulting Limited 3
2.152.388
0,1
0,34%
2.152.388
0,26%
Pozostali
275.301.598
11,0
43,05%
295.001.588
36,02%
Razem
639.546.016
25,6
100%
818.963.517
100%
* nie w milionach
1 Reddev Investments Ltd. jest podmiotem pośrednio zależnym od Pana Zygmunta Solorza.
2 Podmiot jest kontrolowany przez Pana Zygmunta Solorza.
3 Spółka objęta domniemaniem istnienia porozumienia, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5 Ustawy o Ofercie.
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej
Nadwyżka wartości emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej obejmuje nadwyżkę ceny nabycia nad wartością nominalną pomniejszoną o koszty emisji akcji.
Zyski zatrzymane
W dniu 24 czerwca 2021 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę w sprawie podziału zysku netto Spółki za rok obrotowy 2020 oraz przeznaczenia części zysków wypracowanych w latach poprzednich na wypłatę dywidendy. Zgodnie z postanowieniami uchwały wysokość dywidendy wyniosła 767,5 zł. Dzień dywidendy został ustalony na 15 września 2021 roku, a wypłata dywidendy nastąpiła w dwóch transzach:
• I transza: 255,8 zł w dniu 28 września 2021 roku
• II transza: 511,7 zł w dniu 10 grudnia 2021 roku.
Pozostałe kapitały
Pozycja ta na dzień 31 grudnia 2021 roku obejmuje głównie kapitał rezerwowy utworzony na potrzeby programu nabycia akcji własnych w kwocie 2.915,0 zł. Szczegóły dotyczące zakupu akcji własnych zostały opisane w nocie 48.
Akcje własne
Na dzień 31 grudnia 2021 roku pozycja ta obejmuje łącznie 71.174.126 (nie w milionach) akcji własnych, reprezentujących łącznie 11,13% kapitału zakładowego Spółki oraz uprawniających do wykonywania 71.174.126 (nie w milionach) głosów na walnym zgromadzeniu Spółki, stanowiących 8,69% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki. Szczegóły dotyczące zakupu akcji własnych zostały opisane w nocie 48.
30. Wpływ wyceny instrumentów zabezpieczających na pozostałe kapitały
W dniu 11 lutego 2020 roku Spółka dokonała transakcji zamiany stóp procentowych typu IRS (Interest Rate Swap), polegająca na zamianie płatności odsetek opartych o zmienną stopę
65
65
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
procentową WIBOR 3M na płatność odsetek opartych o stałą stopę procentową w wysokości 1,6170%, z bankiem – PKO Bank Polski S.A.
Transakcja została zawarta na okres od dnia 31 grudnia 2020 roku do dnia 31 marca 2023 roku. Wyżej wymieniona transakcja zabezpiecza kwotę nominalną kredytu w wysokości 125 zł.
W dniu 28 lutego 2020 roku Spółka dokonała transakcji zamiany stóp procentowych typu IRS (Interest Rate Swap), polegająca na zamianie płatności odsetek opartych o zmienną stopę procentową WIBOR 3M na płatność odsetek opartych o stałą stopę procentową w wysokości 1,1600%, z bankiem – BNP Paribas.
Transakcja została zawarta na okres od dnia 30 września 2020 roku do dnia 31 marca 2023 roku. Wyżej wymieniona transakcja zabezpiecza kwotę nominalną kredytu w wysokości 125 zł.
W dniu 6 marca 2020 roku Spółka dokonała transakcji zamiany stóp procentowych typu IRS (Interest Rate Swap), polegająca na zamianie płatności odsetek opartych o zmienną stopę procentową WIBOR 3M na płatność odsetek opartych o stałą stopę procentową w wysokości 1,0625%, z bankiem – Santander Bank Polska S.A.
Transakcja została zawarta na okres od dnia 30 września 2020 roku do dnia 31 marca 2023 roku. Wyżej wymieniona transakcja zabezpiecza kwotę nominalną kredytu w wysokości 125 zł.
W dniu 26 listopada 2021 roku Spółka dokonała transakcji zamiany stóp procentowych typu IRS (Interest Rate Swap), polegająca na zamianie płatności odsetek opartych o zmienną stopę procentową WIBOR 3M na płatność odsetek opartych o stałą stopę procentową w wysokości 3,0925%, z bankiem – Santander Bank Polska S.A.
Transakcja została zawarta na okres od dnia 31 marca 2022 roku do dnia 31 grudnia 2024 roku. Wyżej wymieniona transakcja zabezpiecza kwotę nominalną kredytu w wysokości 125 zł.
Wpływ wyceny instrumentów zabezpieczających na aktywa i zobowiązania na dzień 31 grudnia 2021
IRS
Aktywa
Długoterminowe
4,1
Krótkoterminowe
9,3
Razem
13,4
Wpływ wyceny instrumentów zabezpieczających na aktywa i zobowiązania na dzień 31 grudnia 2020
IRS
Zobowiązania
Długoterminowe
(4,7)
Krótkoterminowe
(5,5)
Razem
(10,2)
66
66
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wpływ wyceny instrumentów zabezpieczających na kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających
2021
2020
Stan na dzień 1 stycznia
(8,3)
(0,2)
Wycena zawartych instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne
21,4
(10,0)
Podatek odroczony
(4,1)
1,9
Zmiana za okres
17,3
(8,1)
Stan na dzień 31 grudnia
9,0
(8,3)
31. Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania krótkoterminowe
1.072,7
753,0
Zobowiązania długoterminowe
7.671,8
8.887,8
Razem
8.744,5
9.640,8
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu kredytów i pożyczek:
2021
2020
Stan na dzień 1 stycznia
9.640,8
10.509,5
Zobowiązania z tytułu pożyczek przejętych w wyniku nabycia spółki CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.) (patrz nota 38)
72,4
-
Zobowiązania z tytułu pożyczek przejętych w wyniku nabycia spółki Stork 5 Sp. z o.o. (patrz nota 38)
10,4
-
Zobowiązania z tytułu pożyczek przejętych w wyniku nabycia spółki TV Spektrum Sp. z o.o.
-
33,1
Zobowiązania z tytułu pożyczek przejętych w wyniku nabycia spółki Alledo Sp. z o.o.
-
3,0
Zobowiązania z tytułu pożyczek przejętych w wyniku nabycia spółki BCAST Sp. z o.o.
-
3,6
Efekt przejęcia kontroli nad spółką TV Spektrum Sp. z o.o. i konsolidacji
-
(33,1)
Efekt przejęcia kontroli nad spółką BCAST Sp. z o.o. i konsolidacji
-
(3,6)
Zaciągnięcie kredytu rewolwingowego
1.665,0
35,0
Spłata kapitału
(2.682,8)
(857,9)
Spłata odsetek i prowizji
(165,2)
(261,6)
Jednorazowy przychód wynikający z modyfikacji umowy kredytowej
-
(44,8)
Naliczone koszty odsetek i prowizji
203,9
257,6
Stan na dzień 31 grudnia
8.744,5
9.640,8
67
67
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
32. Zobowiązania z tytułu obligacji
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania krótkoterminowe
66,4
38,7
Zobowiązania długoterminowe
1.942,1
1.959,2
Razem
2.008,5
1.997,9
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu obligacji:
2021
2020
Stan na dzień 1 stycznia
1.997,9
1.004,0
Emisja obligacji serii C
-
1.000,0
Spłata odsetek i prowizji
(39,0)
(49,1)
Naliczone koszty odsetek i prowizji
49,6
43,0
Stan na dzień 31 grudnia
2.008,5
1.997,9
33. Zobowiązania z tytułu leasingu
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania krótkoterminowe
201,1
432,5
Zobowiązania długoterminowe
497,5
1.140,5
Razem
698,6
1.573,0
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu leasingu:
2021
2020
Stan na dzień 1 stycznia
1.573,0
1.437,3
Nabycie jednostki zależnej (patrz nota 38)
2,1
4,2
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
(769,8)
-
Zmiana
232,2
506,7
Odsetki naliczone
32,0
49,9
Płatności (kapitał i odsetki)
(367,8)
(445,2)
Różnice kursowe
(3,1)
20,1
Stan na dzień 31 grudnia
698,6
1.573,0
34. Grupa jako leasingodawca
Leasing operacyjny
Grupa zawarła umowy, które ze względu na ich treść ekonomiczną kwalifikowane są jako umowy leasingu operacyjnego. Umowy te obejmują udostępnienia zestawów odbiorczych abonentom, wynajem powierzchni biurowej oraz technicznej. Aktywa będące przedmiotem tych umów są prezentowane jako zestawy odbiorcze bądź inne rzeczowe aktywa trwałe.
68
68
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Umowy na udostępnienie dekoderów zawierane są na okres podstawowy określony w umowie, którego długość wahała się od 12 do 24 miesięcy. Po upływie okresu podstawowego umowy te zostają przekształcone w umowy na czas nieokreślony, o ile klient nie podpisze kolejnej umowy w procesie utrzymania lub nie zostaną one wypowiedziane przez klienta.
Poniżej przedstawiono zestawienie przyszłych minimalnych opłat z tytułu leasingu operacyjnego.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
do jednego roku
188,1
197,8
od 1 roku do 5 lat
55,2
106,3
powyżej 5 lat
-
1,1
Razem
243,3
305,2
W 2021 roku Grupa uzyskała przychody z tytułu umów leasingu operacyjnego w wysokości 258,4 zł, a w 2020 roku w wysokości 248,7 zł.
35. Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
Przyszłe płatności
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
30 września 2021
-
129,2
30 września 2022
142,6
143,0
Płatności razem
142,6
272,2
Odsetki
(2,7)
(8,8)
Obecna wartość przyszłych płatności
139,9
263,4
Z czego:
Część krótkoterminowa
139,9
126,7
Część długoterminowa
-
136,7
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS są denominowane w euro. Wartość ta podlega corocznej redukcji zgodnie z planem płatności kolejnych rat ustalonym z regulatorem. Zapadalność tego zobowiązania przypada na 2022 rok.
36. Inne długoterminowe zobowiązania i rezerwy
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów programowych
251,0
20,9
Rezerwy
14,5
289,6
Inne
54,3
77,6
Razem
319,8
388,1
69
69
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
37. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wobec jednostek powiązanych
27,4
32,8
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wobec pozostałych jednostek
456,3
361,1
Zobowiązania z tytułu pozostałych podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń
164,7
134,2
Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów programowych wobec jednostek powiązanych
2,9
1,4
Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów programowych wobec pozostałych jednostek
567,8
209,6
Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych i wartości niematerialnych
159,8
186,7
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
919,6
970,4
Rezerwy krótkoterminowe
123,4
120,6
Zobowiązania z tytułu instrumentów pochodnych (IRS) (nota 40)
-
39,2
Inne
109,3
99,3
Razem
2.531,2
2.155,3
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Wynagrodzenia
75,2
153,0
Opłaty licencyjne oraz na rzecz organizacji zbiorowego
zarządzania prawami autorskimi
89,3
80,6
Koszty dystrybucji
66,5
68,6
Koszty rozliczeń międzyoperatorskich
75,1
118,9
Koszty utrzymania sieci
135,1
68,9
Zakupy inwestycyjne
131,7
207,5
Inne
346,7
272,9
Razem
919,6
970,4
Rezerwy krótkoterminowe i długoterminowe
2021
2020
Bilans otwarcia na dzień 1 stycznia
410,2
333,4
Nabycie jednostki zależnej
-
4,2
Zwiększenie
51,4
81,7
Odwrócenie
(37,9)
(4,7)
Wykorzystanie
(42,4)
(4,4)
Efekt sprzedaży jednostki zależnej
(243,4)
-
Bilans zamknięcia na dzień 31 grudnia
137,9
410,2
Z czego: Krótkoterminowe
123,4
120,6
Długoterminowe
14,5
289,6
70
70
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Rezerwy obejmują głównie rezerwy na licencje, rezerwy na sprawy sądowe i sporne oraz rezerwy na odprawy emerytalne.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz zakupu aktywów programowych i środków trwałych w walucie
Waluta
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
PLN
553,1
509,5
EUR
562,2
224,7
USD
94,8
55,9
Pozostałe
4,1
1,5
Razem
1.214,2
791,6
Rozliczenie międzyokresowe kosztów w walucie
Waluta
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
PLN
822,3
855,9
EUR
57,9
85,1
USD
14,4
9,0
Pozostałe
25,0
20,4
Razem
919,6
970,4
Pozostałe informacje
38. Nabycie spółek zależnych
Nabycie udziałów w Grupie Interia – ostateczne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 30 kwietnia 2020 roku Telewizja Polsat (jednostka zależna od Spółki) zawarła z Bauer Media Invest GmbH oraz Bauer Polen Invest GmbH przedwstępną umowę nabycia udziałów oraz ogółu praw i obowiązków (ang. Preliminary Share and Rights Purchase Agreement) dotyczącą:
• nabycia od Bauer Media Invest GmbH 100 udziałów w spółce Grupa Interia.pl Sp. z o.o. („GIGO”), reprezentujących 100% kapitału zakładowego GIGO i uprawniających do wykonywania 100% ogólnej liczby głosów na zgromadzeniu wspólników GIGO;
• nabycia od Bauer Polen Invest GmbH ogółu praw i obowiązków komandytariusza w spółce Grupa Interia.pl Media Sp. z o.o. Sp.k. („GIKO”) („Umowa Przedwstępna”).
Zamknięcie Transakcji zostało uzależnione od spełnienia się warunku zawieszającego w postaci uzyskania przez Telewizję Polsat zgody Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów („Prezes UOKiK”) na dokonanie koncentracji.
W dniu 2 lipca 2020 roku Telewizja Polsat otrzymała decyzję Prezesa UOKiK o udzieleniu bezwarunkowej zgody na dokonanie koncentracji polegającej na przejęciu przez Telewizję Polsat kontroli nad spółkami z Grupy Interia, tj. GIGO, GIKO, Grupa Interia.pl Sp. z o.o. Sp.k., Mobiem Polska Sp. z o.o. oraz Mobiem Polska Sp. z o.o. Sp.k., co oznacza ziszczenie się warunku zawieszającego, zastrzeżonego w Umowie Przedwstępnej.
71
71
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
W dniu 8 lipca 2020 roku Telewizja Polsat zawarła z Bauer Media Invest GmbH oraz Bauer Polen Invest GmbH umowę nabycia udziałów oraz ogółu praw i obowiązków (ang. Final Share and Rights Purchase Agreement) za kwotę 420 zł.
W wyniku transakcji Telewizja Polsat nabyła kontrolę nad spółkami z Grupy Interia, tj. GIGO, GIKO, Grupa Interia.pl Sp. z o.o. Sp.k., Mobiem Polska Sp. z o.o. oraz Mobiem Polska Sp. z o.o. Sp.k. (łącznie „Grupa Interia”), jak również pośrednio nabyła udziały reprezentujące 16,67% kapitału zakładowego spółki Polskie Badania Internetu Sp. z o.o.
Biorąc pod uwagę powyższe okoliczności Cyfrowy Polsat objął kontrolę nad spółkami z Grupy Interia w dniu 8 lipca 2020 roku.
C ENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Ostatecznie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
420,5
Ostateczna cena nabycia na dzień 8 lipca 2020 roku
420,5
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(420,5)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
12,6
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2020 roku
(407,9)
O STATECZNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia ostatecznie ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
72
72
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Ostatecznie ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 8 lipca 2020 roku:
Wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(8 lipca 2020 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
11,2
Marka Interia
82,7
Oprogramowanie wytworzone we własnym zakresie
71,2
Inne wartości niematerialne
1,9
Prawa do użytkowania
14,8
Inne aktywa długoterminowe
0,4
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
17,0
Pozostałe aktywa obrotowe
0,7
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
12,6
Zobowiązania z tytułu leasingu
(14,8)
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
(23,7)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(13,6)
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto (100%)
160,4
Cena nabycia
420,5
Wartość firmy
260,1
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Mediowego”.
Ze względu na zakończenie procesu wyceny do wartości godziwej, wartość godziwa nabytych i zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań została skorygowana o wpływ ostatecznej wyceny, w tym m.in. zidentyfikowano markę Interia oraz oprogramowanie wytworzone we własnym zakresie.
Grupa nie dokonała przekształcenia amortyzacji ani podatku dochodowego w rachunku wyników za poprzednie okresy z uwagi na fakty, że wpływ ten byłby nieistotny.
W trakcie procesu wyceny Grupa zidentyfikowała parasolowy znak towarowy „Interia”. Wartość godziwa w wysokości 82,7 zł na dzień nabycia została określona przy zastosowaniu podejścia dochodowego w oparciu o metodę zwolnienia z opłat licencyjnych (ang. relief from royalty). Zarząd uznał, iż znak „Interia” charakteryzuje się określonym okresem użytkowania, w związku z czym Grupa przyjęła 30 letni okres amortyzacji znaku „Interia”, tj. do roku 2050.
Wartość godziwa oprogramowania wytworzonego we własnym zakresie została oszacowana w oparciu o koszt wytworzenia i wyniosła 71,2 zł na dzień nabycia.
Przychody i zysk netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 8 lipca 2020 roku do 31 grudnia 2020 roku przypadające na grupę Interia wynoszą odpowiednio 57,5 zł i 16,6 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2020 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.011,5 zł i 1.160,4 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku.
73
73
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Nabycie udziałów w TV Spektrum Sp. z o.o. – ostateczne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 18 września 2020 roku Telewizja Polsat (jednostka zależna od Spółki) nabyła 50,52% udziałów w spółce TV Spektrum Sp. z o.o. Po tej transakcji Telewizja Polsat posiada łącznie 100% udziałów.
Wynagrodzenie za 50,52% udziałów w TV Spektrum Sp. z o.o. wyniosło 19,3 zł.
CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Ostatecznie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
29,7
Ostateczna cena nabycia na dzień 18 września 2020 roku
29,7
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(19,3)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
1,4
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2020 roku
(17,9)
O STATECZNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia ostatecznie ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
Ostatecznie ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 18 września 2020 roku:
Wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(18 września 2020 roku)
Aktywa netto:
Inne wartości niematerialne
11,4
Aktywa programowe
15,4
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
10,7
Pozostałe aktywa obrotowe
0,1
Środki pieniężne
1,4
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
(33,1)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(42,6)
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto (100%)
(36,7)
Cena nabycia
29,7
Wartość firmy
66,4
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Mediowego”.
74
74
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 18 września 2020 roku przypadające na TV Spektrum wynoszą odpowiednio 0,1 zł i 10,3 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2020 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 11.959,3 zł i 1.133,0 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku.
Nabycie udziałów w Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o. o.) oraz przystąpienie do Polot Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. (dawniej Tako Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k.) w charakterze komandytariusza – ostateczne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 23 grudnia 2020 roku Telewizja Polsat (jednostka zależna od Spółki) nabyła 60% udziałów w Tako Media Sp. z o. o. Łączna cena nabywanych udziałów wyniosła 3.000 zł (nie w milionach).
W dniu 23 grudnia 2020 roku Telewizja Polsat (jednostka zależna od Spółki) przystąpiła do spółki Tako Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. jako nowy wspólnik w charakterze komandytariusza. Po dokonaniu tej transakcji, Telewizja Polsat posiada bezpośrednio i pośrednio (poprzez Tako Media Sp. z o. o.) 60% udziału w zysku spółki Tako Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. Wkład pieniężny wyniósł 75.000 złotych (nie w milionach).
W dniu 23 grudnia 2020 roku została podjęta uchwała wspólników spółki Tako Media Sp. z o.o. Sp. k. w sprawie ustalenia nowych zasad udziału wspólników w zyskach/stratach. Zgodnie z uchwałą zysk wypracowany od 1 grudnia 2020 roku przypada Telewizji Polsat w wysokości 58,2% udziału.
W dniu 2 lutego 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki z Tako Media Sp. z o. o. na Polot Media Sp. z o. o. W dniu 18 lutego 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki z Tako Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. na Polot Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k.
Biorąc pod uwagę powyższe okoliczności Cyfrowy Polsat objął kontrolę nad spółkami Polot Media Sp. z o.o. i Polot Media Sp. z o.o. Sp. k. w dniu 1 grudnia 2020 roku.
C ENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Ostatecznie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
0,1
Ostateczna cena nabycia na dzień 23 grudnia 2020 roku
0,1
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(0,1)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
2,5
Wpływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2020 roku
2,4
75
75
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
O STATECZNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia ostatecznie ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
Ostatecznie ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 1 grudnia 2020 roku:
Wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(1 grudnia 2020 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
5,1
Inne wartości niematerialne
0,0
Inne aktywa długoterminowe
0,0
Aktywa programowe
9,1
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
4,9
Pozostałe aktywa obrotowe
0,2
Środki pieniężne
2,5
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(9,2)
Zobowiązania z tytułu kontraktów
(10,3)
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto (100%)
2,3
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto przypadająca na udziały niekontrolujące
2,3
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto przypadająca na Grupę Kapitałową Cyfrowy Polsat
0,0
Zwiększenie kapitału nabytych spółek w wyniku objęcia nowych udziałów
(0,1)
Cena nabycia
0,1
Wartość firmy
0,0
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Mediowego”.
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 1 grudnia 2020 roku przypadające na spółki Polot Media Sp. z o. o. i Polot Media Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. wynoszą odpowiednio 0,4 zł i 2,3 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2020 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.000,5 zł i 1.150,4 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku.
Nabycie udziałów w BCAST Sp. z o.o. – ostateczne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 25 marca 2020 roku Cyfrowy Polsat nabył 69,13% udziałów w BCAST Sp. z o.o. za kwotę 7,4 zł. Od dnia nabycia udziałów Spółka wywierała znaczący wpływ na BCAST Sp. z o.o.
W dniu 23 grudnia 2020 roku Cyfrowy Polsat nabył dodatkowe 0,89% udziałów w BCAST Sp. z o.o. za kwotę 0,1 zł i objął kontrolę nad jednostką.
76
76
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka posiadała łącznie 70,02% udziałów w BCAST Sp. z o.o.
CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Ostatecznie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
7,3
Ostateczna cena nabycia na dzień 23 grudnia 2020 roku
7,3
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane za 69,13% udziałów
(7,4)
Środki przekazane za 0,89% udziałów
(0,1)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
0,5
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2020 roku
(7,0)
O STATECZNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia ostatecznie ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
77
77
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Ostatecznie ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 23 grudnia 2020 roku:
Wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli (23 grudnia 2020 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
4,4
Prawa do użytkowania
4,0
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
0,1
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
0,7
Środki pieniężne
0,5
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
(3,6)
Zobowiązania z tytułu leasingu
(4,2)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(0,8)
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
(0,1)
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto (100%)
1,0
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto przypadająca na udziały niekontrolujące
0,3
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto przypadająca na Grupę Kapitałową Cyfrowy Polsat
0,7
Cena nabycia
7,3
Wartość firmy
6,6
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Usług B2C i B2B”.
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 23 grudnia 2020 roku przypadające na spółkę BCAST Sp. z o.o. wynoszą odpowiednio 0,0 zł i 0,0 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2020 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 11.968,1 zł i 1.146,2 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku.
Nabycie udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. – wstępne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 2 lipca 2021 roku Polkomtel Sp. z o.o. (jednostka zależna od Spółki) nabyła 28,01% udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. za kwotę 35,5 zł.
W dniu 9 lipca 2021 roku Polkomtel Sp. z o.o. nabyła dodatkowe 53,69% udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. za kwotę 68,1 zł.
W wyniku powyższych transakcji Grupa posiada łącznie 100% udziałów w Premium Mobile Sp. z o.o. i sprawuje kontrolę nad spółkami z Grupy Premium Mobile, tj. Premium Mobile
78
78
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Sp. z o.o., Visignio Sp. z o.o., Saveadvisor Sp. z o.o. oraz Mobi Dealer Sp. z o.o. (łącznie „Grupa Premium Mobile”).
W STĘPNA CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Wstępnie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
125,1
Wstępna cena nabycia na dzień 9 lipca 2021 roku
125,1
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane za 28,01% udziałów
(35,5)
Środki przekazane za 53,69% udziałów
(68,1)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
8,6
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku
(95,0)
W STĘPNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia wstępnie i tymczasowo ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
79
79
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wstępnie i tymczasowo ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 9 lipca 2021 roku:
Wstępne wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(9 lipca 2021 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
0,2
Inne wartości niematerialne
0,1
Prawa do użytkowania
2,1
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
1,1
Zapasy
0,1
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności należności
5,0
Pozostałe aktywa obrotowe
0,5
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
8,6
Zobowiązania z tytułu leasingu
(2,1)
Zobowiązania z tytułu kontraktów
(4,4)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(18,0)
Wstępna wartość zidentyfikowanych aktywów netto
(6,8)
Wstępna cena nabycia
125,1
Wstępna wartość firmy
131,9
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Usług B2C i B2B”.
Przychody i zysk netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 9 lipca 2021 roku przypadające na Grupę Premium Mobile wynoszą odpowiednio 47,6 zł i 11,2 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2021 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.487,6 zł i 4.415,7 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku.
Nabycie udziałów w Logitus Sp. z o.o. – wstępne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 29 lipca 2021 roku Netia S.A. (jednostka zależna od Spółki) nabyła 100% udziałów Logitus Sp. z o.o. („Logitus”).
Łączna cena nabycia wyniosła 12,9 zł.
Logitus posiadała 100% udziałów w Market Software Sp. z o.o. W dniu 2 grudnia 2021 roku nastąpiło połączenie prawne Logitus z jej spółką zależną poprzez przeniesienie całego majątku Market Software na Logitus.
W STĘPNA CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Wstępnie ustalona cena nabycia udziałów
Środki przekazane na nabycie 100% udziałów w Logitus
12,2
Zobowiązanie do zapłaty zgodnie z umową nabycia
0,7
Wstępna cena nabycia na dzień 29 lipca 2021 roku
12,9
80
80
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(12,2)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
0,1
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku
(12,1)
W STĘPNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia wstępnie i tymczasowo ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
Wstępnie i tymczasowo ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 29 lipca 2021 roku:
Wstępne wartości godziwe aktywów i zobowiązań
na dzień przejęcia kontroli
(29 lipca 2021 roku)
Aktywa netto:
Relacje z klientami
6,2
Inne rzeczowe aktywa trwałe
2,3
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
0,1
Środki pieniężne
0,1
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(0,1)
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
(1,2)
Wstępna wartość zidentyfikowanych aktywów netto
7,4
Wstępna cena nabycia
12,9
Wstępna wartość firmy
5,5
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Usług B2C i B2B”.
Przychody i zysk netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 29 lipca 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku przypadające na Logitus wynoszą odpowiednio 1,5 zł i 0,4 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2021 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.446,1 zł i 4.414,0 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku.
Nabycie udziałów w CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.) – wstępne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 6 sierpnia 2021 roku Polkomtel Sp. z o.o. (jednostka zależna od Spółki) nabyła 100% udziałów w spółce TMS Ossa Sp. z o.o.
Wynagrodzenie za 100% udziałów w TMS Ossa Sp. z o.o. wyniosło 47,0 zł.
W dniu 15 grudnia 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki na CKS Ossa Sp. z o.o.
81
81
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
W STĘPNA CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Wstępnie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
47,0
Wstępna cena nabycia na dzień 6 sierpnia 2021 roku
47,0
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(47,0)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
2,9
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym
31 grudnia 2021 roku
(44,1)
W STĘPNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia wstępnie i tymczasowo ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
Wstępnie i tymczasowo ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 6 sierpnia 2021 roku:
Wstępne wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(6 sierpnia 2021 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
120,5
Inne wartości niematerialne
0,2
Zapasy
0,1
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności należności
0,7
Pozostałe aktywa obrotowe
0,4
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
2,9
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
(3,4)
Inne długoterminowe zobowiązania i rezerwy
(0,1)
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
(72,4)
Zobowiązania z tytułu kontraktów
(1,4)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(6,8)
Wstępna wartość zidentyfikowanych aktywów netto
40,7
Wstępna cena nabycia
47,0
Wstępna wartość firmy
6,3
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Usług B2C i B2B”.
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 6 sierpnia 2021 roku przypadające na spółkę CKS Ossa Sp. z o.o. wynoszą odpowiednio 2,7 zł i 4,2 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2021 roku, przychody i zysk pro forma
82
82
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.444,5 zł i 4.407,0 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku.
Nabycie udziałów w Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.) – wstępne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 6 sierpnia 2021 roku Polkomtel Sp. z o.o. (jednostka zależna od Spółki) nabyła 100% udziałów w spółce Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.
Wynagrodzenie za 100% udziałów w Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o. wyniosło 2,2 zł.
W dniu 17 grudnia 2021 roku zarejestrowano zmianę nazwy spółki na Ossa Medical Center Sp. z o.o.
W STĘPNA CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Wstępnie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
2,2
Wstępna cena nabycia na dzień 6 sierpnia 2021 roku
2,2
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(2,2)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
0,6
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym
31 grudnia 2021 roku
(1,6)
W STĘPNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO ORAZ WARTOŚCI FIRMY NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia wstępnie i tymczasowo ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki oraz wartość firmy.
Wstępnie i tymczasowo ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 6 sierpnia 2021 roku:
Wstępne wartości godziwe aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia kontroli
(6 sierpnia 2021 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
0,9
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności należności
0,3
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
0,6
Wstępna wartość zidentyfikowanych aktywów netto
1,8
Wstępna cena nabycia
2,2
Wstępna wartość firmy
0,4
Wartość firmy została zaalokowana do segmentu „Usług B2C i B2B”.
83
83
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 6 sierpnia 2021 roku przypadające na spółkę Ossa Medical Center Sp. z o.o. wynoszą odpowiednio 0,0 zł i 0,3 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2021 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.444,0 zł i 4.414,5 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku.
Nabycie udziałów w Stork 5 Sp. z o.o. – ostateczne rozliczenie nabycia udziałów
W dniu 24 listopada 2021 roku Cyfrowy Polsat nabył 100% udziałów w spółce Stork 5 Sp. z o.o. oraz w jej spółce zależnej, Swan 5 Sp. z o.o.
Wynagrodzenie za 100% udziałów w Stork 5 Sp. z o.o. wyniosło 8,2 zł.
CENA NABYCIA UDZIAŁÓW
Ostatecznie ustalona cena nabycia udziałów
Cena nabycia
8,2
Ostateczna cena nabycia na dzień 24 listopada 2021 roku
8,2
U ZGODNIENIE PRZEPŁYWÓW ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z TRANSAKCJI NABYCIA
Środki przekazane
(8,2)
Nabyte środki pieniężne i ich ekwiwalenty
0,0
Wypływ środków pieniężnych w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku
(8,2)
O STATECZNE USTALENIE WARTOŚCI GODZIWEJ NABYTYCH AKTYWÓW NETTO NA DZIEŃ NABYCIA
Poniższa tabela przedstawia ostatecznie ustaloną na dzień nabycia wartość godziwą zidentyfikowanych aktywów i zobowiązań nabytej spółki. Transakcja została rozliczona jako nabycie grupy aktywów.
Ostatecznie ustalona wartość godziwa przejętych aktywów i zobowiązań na dzień 24 listopada 2021 roku:
Wartości godziwe aktywów i zobowiązań
na dzień przejęcia kontroli
(24 listopada 2021 roku)
Aktywa netto:
Inne rzeczowe aktywa trwałe
19,0
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
0,1
Środki pieniężne
0,0
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
(10,4)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
(0,5)
Wartość zidentyfikowanych aktywów netto (100%)
8,2
84
84
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Przychody i strata netto ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat od 24 listopada 2021 roku przypadające na Stork 5 Sp. z o.o. wynoszą odpowiednio 0,0 zł i 0,0 zł. Gdyby do transakcji nabycia udziałów doszło 1 stycznia 2021 roku, przychody i zysk pro forma rozpoznane przez Grupę w skonsolidowanym rachunku zysków i strat wyniosłyby odpowiednio 12.444,3 zł i 4.414,1 zł za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku.
39. Nabycie spółek stowarzyszonych
Nabycie akcji Asseco Poland S.A.
Przeniesienie własności akcji spółki Asseco Poland S.A. (Asseco) zostało rozliczone w ramach systemu depozytowo-rozliczeniowego Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. w dniu 30 grudnia 2019 roku.
Po rozliczeniu nabycia na dzień 30 grudnia 2019 roku Spółka posiadała łącznie 22,73% akcji Asseco.
W dniu 31 lipca 2020 roku Cyfrowy Polsat odkupił od Reddev 184.127 (nie w milionach) sztuk akcji Asseco za cenę 11,4 zł. Po tej transakcji Spółka posiada łącznie 22,95% akcji Asseco.
Poniższa tabela prezentuje podsumowanie danych finansowych Grupy Asseco na 31 grudnia 2021 roku:
za okres 12 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021
Przychody operacyjne
14.498,1
Zysk z działalności operacyjnej
1.456,1
Zysk netto
1.045,4
Inne całkowite dochody netto
246,9
Zysk całkowity
1.292,3
31 grudnia 2021
Aktywa trwałe
10.425,7
Aktywa obrotowe
8.132,8
Aktywa przeznaczone do sprzedaży
12,3
Aktywa razem
18.570,8
Zobowiązania długoterminowe
3.403,3
Zobowiązania krótkoterminowe
5.520,8
Zobowiązania razem
8.924,1
Wartość godziwa inwestycji w Asseco na dzień 30 grudnia 2019 roku wynosiła 1.226 zł. W związku z zakończeniem procesu rozliczenia nabycia Asseco na dzień 30 grudnia 2019 roku, Grupa zidentyfikowała wartość firmy w wysokości 644 zł ujętej w wartości bilansowej inwestycji. Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazał na utratę wartości.
85
85
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Nabycie akcji Modivo S.A. (dawniej eObuwie.pl S.A.)
W dniu 31 marca 2021 roku Zarząd podjął decyzję o nabyciu pakietu 10% akcji spółki eObuwie.pl S.A. w ramach inwestycji typu pre-IPO za kwotę 500 zł. W związku z powyższym w dniu 31 marca 2021 roku Spółka podpisała przedwstępną umowę dotyczącą zakupu akcji oraz umowę akcjonariuszy regulującą m.in. przyszłe zasady corporate governance spółki eObuwie.pl S.A. Zawarta umowa miała charakter warunkowy, w szczególności sprzedający zobowiązany był do uzyskania stosownych zgód banków finansujących działalność operacyjną podmiotów z grupy kapitałowej sprzedającego oraz zgody walnego zgromadzenia eObuwie.pl S.A. na sprzedaż akcji spółki.
W dniu 22 czerwca 2021 roku Jednostka Dominująca sfinalizowała nabycie 10% akcji spółki eObuwie.pl S.A.
Wartość godziwa inwestycji w eobuwie na dzień 22 czerwca 2021 roku wynosiła 500 zł. W związku z zakończeniem procesu rozliczenia nabycia eObuwie na dzień 22 czerwca 2021 roku, Grupa zidentyfikowała wartość firmy w wysokości 245,6 zł ujętej w wartości bilansowej inwestycji. Test na utratę wartości przeprowadzony na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wskazał na utratę wartości. Efektywny udział w aktywach netto przypadający na Cyfrowy Polsat wynosił 254,4 zł.
W dniu 21 stycznia 2022 roku zarejestrowana została zmiana nazwy spółki na Modivo S.A.
40. Instrumenty finansowe
Wprowadzenie
Grupa Cyfrowy Polsat S.A w ramach prowadzonej działalności operacyjnej narażona jest na szereg ryzyk finansowych, do których należą:
• ryzyko kredytowe,
• ryzyko płynności,
• ryzyko rynkowe:
- ryzyko walutowe,
- ryzyko stopy procentowej.
Zarządzanie ryzykiem prowadzone przez Grupę ma na celu ograniczenie wpływu niekorzystnych czynników na wyniki finansowe Grupy.
Zarząd ponosi odpowiedzialność za nadzór i zarządzanie poszczególnymi rodzajami ryzyk, na które narażona jest Grupa. W związku z powyższym Zarząd przyjął ogólne zasady zarządzania ryzykiem oraz politykę dotyczącą ryzyka rynkowego, kredytowego oraz ryzyka płynności.
Niniejsza nota prezentuje informacje dotyczące ekspozycji Grupy na poszczególne ryzyka, cele Grupy, politykę i procesy zmierzające do mierzenia i zarządzania ryzykiem. Ujawnienia dotyczące wielkości narażenia Grupy na te ryzyka prezentowane są także w pozostałych notach niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy.
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa, należą kredyty bankowe, obligacje, środki pieniężne, forwardy, transakcje zamiany stóp procentowych (IRS) oraz lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest zabezpieczenie środków do finansowania działalności Grupy. Grupa posiada też inne instrumenty finansowe, między innymi takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, zobowiązania z tytułu zakupu aktywów programowych oraz środków trwałych i wartości niematerialnych, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności operacyjnej.
86
86
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
A KTYWA FINANSOWE
Wartość bilansowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
6.834,2
4.495,2
Pożyczki udzielone
72,4
7,8
Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności od jednostek powiązanych
10,3
25,4
Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności od jednostek niepowiązanych
3.107,2
3.096,2
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
3.632,4
1.355,4
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
11,9
10,4
Aktywa finansowe wyceniane według wartości godziwej przez inne całkowite dochody
0,6
0,2
Inwestycje w instrumenty kapitałowe
0,6
0,2
Instrumenty pochodne zabezpieczające
13,4
-
Transakcje zamiany stóp procentowych (IRS)
13,4
-
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające:
70,5
2,4
Transakcje forward
-
2,0
Transakcje zamiany stóp procentowych (IRS)
70,5
0,4
Z OBOWIĄZANIA FINANSOWE
Wartość bilansowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
14.138,8
16.379,1
Zobowiązania z tytułu leasingu
698,6
1.573,0
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
8.744,5
9.640,8
Zobowiązania z tytułu obligacji
2.008,5
1.997,9
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
139,9
263,4
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne wobec jednostek niepowiązanych i kaucje
1.564,2
901,3
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek powiązanych
63,5
68,6
Zobowiązanie wobec akcjonariuszy Jednostki Dominującej
z tytułu dywidendy za rok 2019
-
415,7
Zobowiązanie z tytułu wezwania na akcje Netii S.A.*
-
548,0
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
919,6
970,4
Instrumenty pochodne zabezpieczające
-
10,2
Transakcje zamiany stóp procentowych (IRS)
-
10,2
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające
-
45,8
Transakcje forward
-
Transakcje zamiany stóp procentowych (IRS)
-
45,8
* Ogłoszenie wezwania w dniu 23 grudnia 2020 roku spowodowało zarachowanie po stronie Grupy zobowiązania finansowego wynikającego z wystawionej opcji sprzedaży, określonego jako iloczyn ceny z wezwania (4,80 zł (nie w milionach)) oraz ilości akcji Netia S.A. z wezwania (114.173.459 akcji (nie w milionach)). Do dnia 26 lutego 2021 roku przyjęto zapisy na 84.868 akcji (nie w milionach) w ramach wezwania. W konsekwencji w dniu 8 marca 2021 roku zobowiązanie finansowe w wysokości 547,6 zł zostało wycofane z bilansu. Patrz nota 48.
87
87
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Ryzyko kredytowe
Ryzyko kredytowe rozumiane jest jako ryzyko, iż kontrahenci Grupy nie będą w stanie wywiązać się ze swoich zobowiązań wynikających z umowy, co spowoduje poniesienie przez drugą stronę straty finansowej. Grupa jest narażona na ryzyko kredytowe w następujących trzech głównych obszarach:
• zdolność kredytowa klientów, z którymi zawierane są umowy sprzedaży towarów i usług,
• wiarygodność kredytowa instytucji finansowych (banków/brokerów), z którymi prowadzone są transakcje zabezpieczające,
• zdolność kredytowa podmiotów, w które dokonywane są inwestycje, lub których papiery wartościowe są zakupione.
Ryzyko kredytowe Grupy związane jest głównie z należnościami z tytułu dostaw i usług oraz aktywami z tytułu kontraktów. Jednostka Dominująca posiada znaczną liczbę abonentów indywidualnych rozproszonych po całym kraju, dla których przyjęto model sprzedaży oparty głównie na przedpłacaniu usługi. Należności od sieci sprzedaży Jednostki Dominującej są pokryte zobowiązaniami z tytułu prowizji bądź kaucjami. Grupa na bieżąco monitoruje należności od abonentów i podejmuje działania windykacyjne łącznie z odłączeniem przesyłu sygnału do abonenta, przerwaniem świadczenia usług telefonii komórkowej lub dostępu do Internetu. Telewizja Polsat i jej spółki zależne, w ramach prowadzonej działalności, świadczą usługi z odroczonym terminem płatności, co może spowodować ryzyko niedotrzymywania terminów płatności przez kontrahentów. Ocena wiarygodności kredytowej kontrahentów przeprowadzana jest na bieżąco i zasadniczo niewymagane są zabezpieczenia majątkowe w stosunku do aktywów finansowych. Abonenci spółki Polkomtel są rozproszeni po całym kraju. Usługa dla znaczących klientów postpaid świadczona jest po przeprowadzeniu weryfikacji ich wiarygodności kredytowej, natomiast proces weryfikacji klientów detalicznych jest zautomatyzowany i oparty na informatycznym systemie zarządzania relacjami i funkcjonalnościach systemów billingowych. Należności od sieci sprzedaży spółki Polkomtel są na bieżąco monitorowane, stosowane są limity wykorzystania i limity sprzedaży.
Grupa stosuje politykę kredytową, zgodnie z którą ekspozycja na ryzyko kredytowe jest na bieżąco monitorowana.
Ze względu na dywersyfikację ryzyka zarówno w odniesieniu do charakterystyki poszczególnych podmiotów, jak również ich położenia geograficznego, współpracy z wysoko ocenianymi instytucjami finansowymi a także biorąc pod uwagę wartość godziwą zobowiązań wynikających z instrumentów pochodnych, Grupa nie jest istotnie narażona na ryzyko kredytowe w wyniku zawartych transakcji pochodnych.
88
88
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe równa jest wartości bilansowej tych instrumentów. Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe na dzień bilansowy była następująca:
Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe
Wartość księgowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Pożyczki udzielone
72,4
7,8
Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności od jednostek powiązanych
10,3
25,4
Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności od jednostek niepowiązanych
3.107,2
3.096,2
Aktywa z tytułu kontraktów
418,0
537,7
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
3.632,4
1.355,4
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
11,9
10,4
Instrumenty pochodne zabezpieczające:
13,4
-
Transakcje walutowej zamiany stóp procentowych (IRS)
13,4
-
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające:
70,5
2,4
Transakcje forward
-
2,0
Transakcje walutowej zamiany stóp procentowych (IRS)
70,5
0,4
Razem
7.336,1
5.035,3
Tabele poniżej przedstawiają koncentrację ryzyka kredytowego należności, pożyczek oraz aktywów z tytułu kontraktów:
Wartość księgowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Należności od abonentów
2.582,2
2.735,6
Należności od spółek mediowych
346,3
313,2
Należności od operatorów satelitarnych i kablowych
37,2
41,4
Należności z tytułu roamingu oraz interconnect
317,8
337,6
Należności od dystrybutorów
77,1
81,5
Należności i pożyczki udzielone podmiotom powiązanym
43,4
32,3
Inne należności i pożyczki udzielone podmiotom niepowiązanym
203,9
125,5
Razem
3.607,9
3.667,1
89
89
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wartość księgowa
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Kontrahent A
63,3
49,0
Kontrahent B
62,3
45,1
Kontrahent C
32,5
30,4
Kontrahent D
31,5
26,4
Kontrahent E
22,5
26,0
Pozostali
3.395,8
3.490,2
Razem
3.607,9
3.667,1
Uwaga: w każdym roku wykazano 5 największych sald; nie oznacza to, że dotyczą one tych samych kontrahentów.
Tabela poniżej przedstawia wiekowanie należności z tytułu dostaw i usług oraz innych należności, pożyczek oraz aktywa z tytułu kontraktów na dzień bilansowy:
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Wartość brutto
Utrata wartości
Wartość netto
Wartość brutto
Utrata wartości
Wartość netto
Należności bieżące
2.801,5
43,3
2.758,2
2.690,8
46,3
2.644,5
Należności przeterminowane do 30 dni
130,5
10,0
120,5
323,1
9,0
314,1
Należności przeterminowane od 31 do 60 dni
187,8
10,7
177,1
89,1
10,5
78,6
Należności przeterminowane powyżej 60 dni
284,3
150,2
134,1
247,7
155,5
92,2
Razem
3.404,1
214,2
3.189,9
3.350,7
221,3
3.129,4
Aktywa z tytułu kontraktów
432,2
14,2
418,0
551,9
14,2
537,7
Razem
3.836,3
228,4
3.607,9
3.902,6
235,5
3.667,1
Ryzyko płynności
Podstawowym założeniem w zakresie utrzymania płynności Grupy jest utrzymywanie odpowiedniego poziomu środków pieniężnych, niezbędnego do bieżącej obsługi zobowiązań. Wszelkie nadwyżki są lokowane głównie na depozytach bankowych.
Grupa na bieżąco przygotowuje analizy i prognozy w zakresie środków płynnych na podstawie przepływów pieniężnych.
Poniższa tabela zawiera analizę zobowiązań finansowych Grupy, które zostaną rozliczone w kwocie netto w odpowiednich przedziałach wiekowych, na podstawie pozostałego okresu do upływu umownego terminu zapadalności na dzień bilansowy.
90
90
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
31 grudnia 2021
Wartość księgowa
Przepływy wynikające z umów
Poniżej 6 m-cy
6-12 m-cy
1-2 lata
2-5 lat
Powyżej 5 lat
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
8.744,5
9.615,8
547,8
551,8
1.024,1
7.483,7
8,4
Zobowiązania z tytułu obligacji
2.008,5
2.430,9
22,8
45,3
90,8
1.249,6
1.022,4
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
139,9
142,6
-
142,6
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
698,6
789,3
108,1
105,7
188,2
233,7
153,6
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania wobec jednostek pozostałych oraz kaucje
1.564,2
1.564,2
1.564,2
-
-
-
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania wobec jednostek powiązanych
63,5
63,5
63,5
-
-
-
-
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
919,6
919,6
919,6
-
-
-
-
14.138,8
15.525,9
3.226,0
845,4
1.303,1
8.967,0
1.184,4
Przyszłe niezdyskontowane przepływy pieniężne wynikające z umów leasingowych zawartych na czas nieokreślony na dzień 31 grudnia 2021 roku wyniosły 159,5 złotych.
91
91
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
31 grudnia 2020
Wartość księgowa
Przepływy wynikające z umów
Poniżej 6 m-cy
6-12 m-cy
1-2 lata
2-5 lat
Powyżej 5 lat
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
9.640,8
10.334,8
285,8
485,2
959,2
8.597,6
7,0
Zobowiązania z tytułu obligacji
1.997,9
2.233,8
19,7
19,4
39,0
117,2
2.038,5
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
263,4
272,2
-
129,2
143,0
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
1.573,0
1.708,9
241,2
235,7
422,5
533,4
276,1
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania wobec jednostek pozostałych oraz kaucje
901,3
901,3
901,3
-
-
-
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania wobec jednostek powiązanych
68,6
68,6
68,6
-
-
-
-
Zobowiązanie wobec akcjonariuszy Jednostki Dominującej z tytułu dywidendy za rok 2019
415,7
415,7
415,7
-
-
-
-
Zobowiązanie z tytułu wezwania na akcje Netii S.A. 2
548,0
548,0
548,0
-
-
-
-
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
970,4
970,4
970,4
-
-
-
-
Instrumenty pochodne zabezpieczające:
IRS 1
10,2
10,3
2,9
2,7
3,9
0,8
-
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające:
IRS 1
45,8
45,8
20,7
13,0
12,1
-
-
16.435,1
17.509,8
3.474,3
885,2
1.579,7
9.249,0
2.321,6
1 zgodnie z umowami przepływy wystąpią w kwocie netto
2 Ogłoszenie wezwania w dniu 23 grudnia 2020 roku spowodowało zarachowanie po stronie Grupy zobowiązania finansowego wynikającego z wystawionej opcji sprzedaży, określonego jako iloczyn ceny z wezwania (4,80 zł (nie w milionach)) oraz ilości akcji Netia S.A. z wezwania (114.173.459 akcji (nie w milionach)). Do dnia 26 lutego 2021 roku przyjęto zapisy na 84.868 akcji (nie w milionach) w ramach wezwania. W konsekwencji w dniu 8 marca 2021 roku zobowiązanie finansowe w wysokości 547,6 zł zostało wycofane z bilansu. Patrz nota 48.
Przyszłe niezdyskontowane przepływy pieniężne wynikające z umów leasingowych zawartych na czas nieokreślony na dzień 31 grudnia 2020 roku wyniosły 206,9 złotych.
Ryzyko rynkowe
Grupa aktywnie zarządza ryzykiem rynkowym. Celem zarządzania ryzykiem rynkowym jest:
• ograniczanie wahań zysku/straty brutto,
• zwiększanie prawdopodobieństwa realizacji założeń budżetowych,
• utrzymania dobrej kondycji finansowej, oraz
• wspieranie procesu podejmowania decyzji strategicznych dotyczących działalności inwestycyjnej, z uwzględnieniem źródeł kapitału.
92
92
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wszystkie cele zarządzania ryzykiem rynkowym powinny być traktowane jako całość, a ich realizacja zależy przede wszystkim od sytuacji wewnętrznej i warunków rynkowych.
Grupa stosuje zintegrowane podejście do zarządzania ryzykiem rynkowym, co oznacza kompleksowe podejście do całego spektrum zidentyfikowanych ryzyk rynkowych, a nie do każdego z nich indywidualnie. Główną techniką zarządzania ryzykiem rynkowym jest stosowanie w Grupie strategii hedgingowej obejmującej instrumenty pochodne. Poza tym Grupa korzysta z instrumentów wewnętrznych zmierzających do naturalnej redukcji ekspozycji (tzw. hedging naturalny).
Wszystkie potencjalne strategie hedgingowe uwzględniają następujące czynniki: charakter stwierdzonego ryzyka rynkowego, przydatność instrumentu oraz koszt zabezpieczenia, aktualne i prognozowane warunki rynkowe. W celu ograniczenia ryzyka rynkowego Grupa stosuje przede wszystkim instrumenty pochodne. Grupa stosuje tylko te instrumenty pochodne, których wartość jest w stanie oszacować przy użyciu standardowych modeli wyceny dla danego typu instrumentu pochodnego, a także te instrumenty, które mogą być przedmiotem obrotu (bez znacznej utraty wartości) z kontrahentem innym niż ten, z którym transakcja została początkowo zawarta. Wartość rynkowa danego instrumentu jest określana przez Grupę na podstawie informacji od wiodących banków, brokerów oraz serwisów informacyjnych.
Grupa może stosować następujące instrumenty:
• Swapy (IRS/CIRS),
• Kontrakty terminowe typu forward i futures,
• Opcje.
Ryzyko walutowe
Do głównych ryzyk, na które narażona jest Grupa, należy zaliczyć ryzyko walutowe związane z wahaniami kursów wymiany walut pomiędzy złotym polskim i innymi walutami. Przychody generowane przez Grupę są wyrażone głównie w złotych, w odróżnieniu od części kosztów i nakładów kapitałowych, które ponoszone są w walutach obcych. Ryzyko walutowe Jednostki Dominującej związane jest przede wszystkim z opłatami licencyjnymi na rzecz nadawców telewizyjnych (USD i EUR), umowami z tytułu korzystania z pojemności satelitarnej (EUR), opłatami dotyczącymi systemu dostępu warunkowego (EUR i USD) oraz zakupem zestawów odbiorczych i akcesoriów do zestawów odbiorczych (EUR i USD). Po nabyciu akcji Telewizji Polsat Sp. z o.o. ekspozycja na ryzyko walutowe wynika także z zakupów zagranicznych licencji programowych (EUR i USD). Po nabyciu akcji spółki Metelem Holding Company Ltd. ekspozycja na ryzyko walutowe wynika także ze zobowiązania z tytułu koncesji UMTS (EUR), umów z dostawcami towarów, głównie telefonów i z dostawcami sprzętu do sieci telekomunikacyjnej (EUR i USD), umów roamingowych, międzyoperatorskich oraz umów najmu powierzchni biurowej (różne waluty).
Zabezpieczanie przed ryzykiem walutowym związanym z umowami licencyjnymi oraz z umowami z tytułu korzystania z pojemności satelitarnej odbywa się częściowo poprzez działania zmierzające do naturalnej redukcji ekspozycji dzięki denominowaniu w walutach obcych należności z tytułu usługi emisji sygnału oraz należności za usługi marketingowe.
Grupa nie posiada aktywów przeznaczonych do obrotu denominowanych w walutach obcych.
93
93
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Tabela poniżej przedstawia ekspozycję Grupy na ryzyko walutowe oparte na kwotach w walutach:
31 grudnia 2021
EUR
USD
CHF
XDR
Należności z tytułu dostaw i usług
19,4
3,8
-
0,4
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
12,0
5,4
0,3
-
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
(30,4)
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
(37,0)
(0,7)
-
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
(176,8)
(23,3)
-
(0,5)
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
(12,6)
(3,5)
-
(4,2)
Ekspozycja brutto
(225,4)
(18,3)
0,3
(4,3)
Transakcje forward
6,0
-
-
-
Ekspozycja netto
(219,4)
(18,3)
0,3
(4,3)
31 grudnia 2020
EUR
USD
CHF
XDR
Należności z tytułu dostaw i usług
11,9
2,8
-
1,5
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
10,2
2,2
6,2
-
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
(57,1)
-
-
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
(55,9)
(10,3)
-
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
(50,8)
(17,9)
-
(0,1)
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
(18,4)
(2,4)
-
(3,6)
Ekspozycja brutto
(160,1)
(25,6)
6,2
(2,2)
Transakcje forward
12,0
-
-
-
Ekspozycja netto
(148,1)
(25,6)
6,2
(2,2)
W prezentowanych okresach miały zastosowanie następujące kursy walut:
Kursy średnioroczne
Kursy na dzień bilansowy
w złotych polskich
2021
2020
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
1 EUR
4,5674
4,4448
4,5994
4,6148
1 USD
3,8629
3,8993
4,0600
3,7584
1 CHF
4,2252
4,1532
4,4484
4,2641
1 XDR
5,5009
5,4301
5,6917
5,4632
W celu przeprowadzenia analizy wrażliwości Grupy na zmiany kursów walut na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku przyjęto założenie, iż przedział wahań kursów walutowych może kształtować się na poziomie +/- 5%. Analiza zakłada, że wszelkie inne zmienne, w tym zwłaszcza stopy procentowe, pozostają na niezmienionym poziomie.
94
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
2021
2020
Stan na 31 grudnia 2021
Stan na 31 grudnia 2020
w walucie
w PLN
Szacowana zmiana kursu w %
Skutki zmiany kursów walut w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego
w walucie
w PLN
Szacowana zmiana kursu w %
Skutki zmiany kursów walut w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego
Należności z tytułu dostaw i usług
EUR
19,4
89,3
5%
4,4
-
11,9
54,9
5%
2,8
-
USD
3,8
15,3
5%
0,9
-
2,8
10,5
5%
0,5
-
XDR
0,4
2,3
5%
0,1
-
1,5
8,2
5%
0,4
-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
EUR
12,0
55,2
5%
2,8
-
10,2
47,1
5%
2,3
-
USD
5,4
21,8
5%
1,2
-
2,2
8,1
5%
0,6
-
CHF
0,3
1,4
5%
-
-
6,2
26,4
5%
1,4
-
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
EUR
(30,4)
(139,9)
5%
(6,9)
-
(57,1)
(263,4)
5%
(13,3)
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
EUR
(37,0)
(170,2)
5%
(8,5)
-
(55,9)
(258,0)
5%
(12,9)
-
USD
(0,7)
(2,8)
5%
(0,2)
-
(10,3)
(38,7)
5%
(1,9)
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
EUR
(176,8)
(813,2)
5%
(40,6)
-
(50,8)
(234,4)
5%
(11,8)
-
USD
(23,3)
(94,8)
5%
(4,5)
-
(17,9)
(67,3)
5%
(3,3)
-
XDR
(0,5)
(2,8)
5%
(0,2)
-
(0,1)
(0,5)
5%
(0,1)
-
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
EUR
(12,6)
(57,9)
5%
(3,0)
-
(18,4)
(85,1)
5%
(4,1)
-
USD
(3,5)
(14,4)
5%
(0,5)
-
(2,4)
(9,0)
5%
(0,5)
-
XDR
(4,2)
(23,9)
5%
(1,2)
-
(3,6)
(19,7)
5%
(1,0)
-
95
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Razem wpływ na wynik operacyjny okresu
(56,2)
-
(40,9)
-
Traksakcje forward
EUR
6,0
27,6
5%
1,4
-
12,0
55,4
5%
2,7
-
Podatek dochodowy
10,4
-
7,3
-
Razem wpływ na wynik netto okresu
(44,4)
-
(30,9)
-
96
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
2021
2020
Stan na 31 grudnia 2021
Stan na 31 grudnia 2020
w walucie
w PLN
Szacowana zmiana kursu w %
Skutki zmiany kursów walut w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego
w walucie
w PLN
Szacowana zmiana kursu w %
Skutki zmiany kursów walut w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego
Należności z tytułu dostaw i usług
EUR
19,4
89,3
-5%
(4,4)
-
11,9
54,9
-5%
(2,8)
-
USD
3,8
15,3
-5%
(0,9)
-
2,8
10,5
-5%
(0,5)
-
XDR
0,4
2,3
-5%
(0,1)
-
1,5
8,2
-5%
(0,4)
-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
EUR
12,0
55,2
-5%
(2,8)
-
10,2
47,1
-5%
(2,3)
-
USD
5,4
21,8
-5%
(1,2)
-
2,2
8,1
-5%
(0,6)
-
CHF
0,3
1,4
-5%
-
-
6,2
26,4
-5%
(1,4)
-
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
EUR
(30,4)
(139,9)
-5%
6,9
-
(57,1)
(263,4)
-5%
13,3
-
Zobowiązania z tytułu leasingu
EUR
(37,0)
(170,2)
-5%
8,5
-
(55,9)
(258,0)
-5%
12,9
-
USD
(0,7)
(2,8)
-5%
0,2
-
(10,3)
(38,7)
-5%
1,9
-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
EUR
(176,8)
(813,2)
-5%
40,6
-
(50,8)
(234,4)
-5%
11,8
-
USD
(23,3)
(94,8)
-5%
4,5
-
(17,9)
(67,3)
-5%
3,3
-
XDR
(0,5)
(2,8)
-5%
0,2
-
(0,1)
(0,5)
-5%
0,1
-
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
EUR
(12,6)
(57,9)
-5%
3,0
-
(18,4)
(85,1)
-5%
4,1
-
USD
(3,5)
(14,4)
-5%
0,5
-
(2,4)
(9,0)
-5%
0,5
-
XDR
(4,2)
(23,9)
-5%
1,2
-
(3,6)
(19,7)
-5%
1,0
-
97
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Razem wpływ na wynik operacyjny okresu
56,2
-
40,9
-
Traksakcje forward
EUR
6,0
27,6
-5%
(1,4)
-
12,0
55,4
-5%
(2,7)
-
Podatek dochodowy
(10,4)
-
(7,3)
-
Razem wpływ na wynik netto okresu
44,4
-
30,9
-
98
98
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
2021
2020
Szacowana zmiana w rachunku zysków i strat w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego w PLN
Szacowana zmiana w rachunku zysków i strat w PLN
Szacowana zmiana w zestawieniu pozostałego zysku całkowitego w PLN
Szacowana zmiana kursu o 5%
EUR
(40,8)
-
(27,8)
-
USD
(2,5)
-
(3,7)
-
CHF
-
-
1,1
-
XDR
(1,1)
-
(0,5)
-
Szacowana zmiana kursu o -5%
EUR
40,8
-
27,8
-
USD
2,5
-
3,7
-
CHF
-
-
(1,1)
-
XDR
1,1
-
0,5
-
Gdyby na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku kurs złotego polskiego w stosunku do koszyka walut był wyższy o 5%, wówczas wynik netto Grupy byłby odpowiednio niższy o 44,4 zł oraz niższy o 30,9 zł, a pozostały zysk całkowity nie zmieniłby się w 2021 roku oraz w 2020 roku. Umocnienie wartości złotego o 5% spowodowałoby odpowiednio wzrost wyniku netto o 44,4 zł i wzrost o 30,9 zł. Obowiązuje założenie, że wszelkie inne zmienne pozostają niezmienione. Nie bierze się również pod uwagę szacunków dotyczących przyszłych przychodów i kosztów denominowanych w walutach.
Ryzyko stopy procentowej
Zmiany rynkowych stóp procentowych nie wpływają bezpośrednio na przychody Grupy, wpływają natomiast zarówno na przepływy pieniężne z działalności operacyjnej poprzez wysokość odsetek od rachunków bieżących i lokat overnight, jak i na przepływy pieniężne z działalności finansowej poprzez koszt obsługi posiadanych przez Grupę kredytów bankowych i obligacji.
Grupa systematycznie analizuje poziom ryzyka zmian stóp procentowych, w tym scenariusze refinansowania i zabezpieczenia przed tym ryzykiem. Na podstawie tych scenariuszy szacowany jest wpływ określonych zmian stóp procentowych na wynik finansowy.
W celu zmniejszenia ekspozycji na ryzyko stopy procentowej, wynikającej z płatności odsetek ze zmienną stopą procentową od kredytu zaciągniętego przez Jednostkę Dominującą, Grupa zawarła transakcje IRS ujmowane jako instrumenty zabezpieczające (patrz nota 30). Grupa posiada także instrumenty IRS zabezpieczające płatności odsetek ze zmienną stopą procentową od kredytów zaciągniętych przez grupę Metelem Holding Company Ltd. (obecnie grupę Polkomtel Sp. z o.o.), dla instrumentów tych nie jest wdrożona rachunkowość zabezpieczeń.
Poniższa tabela przedstawia profil ryzyka stopy procentowej na dzień bilansowy dla instrumentów finansowych posiadających stopy procentowe.
99
99
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wartość na dzień
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Instrumenty oparte na stałej stopie procentowej
Aktywa finansowe
41,6
60,1
Instrumenty wrażliwe na zmianę stopy procentowej
Aktywa finansowe*
3.219,2
1.100,7
Zobowiązania finansowe*
(11.602,4)
(13.456,8)
Ekspozycja netto
(8.383,2)
(12.356,1)
* zadłużenie nominalne
Grupa traktuje Kredyt Terminowy CP i Kredyt Terminowy PLK jako instrumenty o zmiennej stopie procentowej. Zmiana komponentów stopy procentowej nie powoduje bilansowej zmiany stanu zobowiązania z tytułu kredytu. Zmiany te mają prospektywny wpływ na koszt odsetkowy.
Analiza wrażliwości przepływów pieniężnych na instrumenty o zmiennej stopie procentowej (przed opodatkowaniem):
Rachunek zysków i strat
Zestawienie pozostałego skonsolidowanego zysku całkowitego
Kapitał własny
Wzrost o 100 pb
Spadek o 100 pb
Wzrost o 100 pb
Spadek o 100 pb
Wzrost o 100 pb
Spadek o 100 pb
Na dzień 31 grudnia 2021
Instrumenty finansowe o zmiennej stopie procentowej*
(61,6)
61,6
7,8
(7,8)
(53,8)
53,8
Wrażliwość przepływów pieniężnych (netto)
(61,6)
61,6
7,8
(7,8)
(53,8)
53,8
Na dzień 31 grudnia 2020
Instrumenty finansowe o zmiennej stopie procentowej*
(89,0)
89,0
9,3
(9,3)
(79,7)
79,7
Wrażliwość przepływów pieniężnych (netto)
(89,0)
89,0
9,3
(9,3)
(79,7)
79,7
* obejmuje wrażliwość na zmiany wartości godziwej instrumentów zabezpieczających (IRS) wynikające ze zmian stóp procentowych
Dla części instrumentów Grupa stosuje model zabezpieczenia przepływów pieniężnych zgodnie z MSR 39 dla ekspozycji na ryzyko stopy procentowej, które wynika z płatności odsetek w złotówkach ze zmienną stopą procentową zabezpieczonych transakcjami IRS.
Porównanie wartości godziwej i wartości księgowej
Grupa stosuje następującą hierarchię ustalania i ujawniania wartości godziwej instrumentów finansowych, w zależności od wybranej metody wyceny:
Poziom 1: ceny kwotowane (nieskorygowane) na aktywnych rynkach dla takich samych aktywów i zobowiązań
Poziom 2: dane wejściowe, które są obserwowalne dla danych aktywów i zobowiązań, zarówno bezpośrednio (np. jako ceny) lub pośrednio
100
100
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Poziom 3: dane wejściowe nie bazujące na obserwowalnych cenach rynkowych (dane wejściowe nieobserwowalne)
Tabela poniżej przedstawia wartości godziwe aktywów i zobowiązań finansowych niewycenianych w wartości godziwej wraz z ich wartościami księgowymi.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Kategoria wg
MSSF 9
Poziom hierarchii wartości godziwej
Wartość godziwa
Wartość księgowa
Wartość godziwa
Wartość księgowa
Pożyczki udzielone
A
2
72,1
72,4
7,8
7,8
Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności
A
*
3.117,5
3.117,5
3.121,6
3.121,6
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz lokaty krótkoterminowe
A
*
3.632,4
3.632,4
1.355,4
1.355,4
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
A
*
11,9
11,9
10,4
10,4
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
B
2
(8.656,2)
(8.744,5)
(9.796,2)
(9.640,8)
Zobowiązania z tytułu obligacji
B
1
(2.045,5)
(2.008,5)
(2.023,1)
(1.997,9)
Zobowiązania z tytułu koncesji UMTS
B
2
(143,2)
(139,9)
(274,2)
(263,4)
Zobowiązania z tytułu leasingu
B
2
(698,6)
(698,6)
(1.573,0)
(1.573,0)
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
B
*
(919,6)
(919,6)
(970,4)
(970,4)
Zobowiązania wobec akcjonariuszy Jednostki Dominującej z tytułu dywidendy za rok 2019
B
*
-
-
(415,7)
(415,7)
Zobowiązanie z tytułu wezwania na akcje Netia S.A.
B
*
-
-
(548,0)
(548,0)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania i kaucje
B
*
(1.627,7)
(1.627,7)
(969,9)
(969,9)
Razem
(7.256,9)
(7.304,6)
(12.075,3)
(11.883,9)
Nierozpoznany zysk/strata
47,7
(191,4)
A – aktywa wyceniane według zamortyzowanego kosztu
B – zobowiązania wyceniane według zamortyzowanego kosztu
* Przyjmuje się, że wartość godziwa jest zbliżona do wartości bilansowej, dlatego nie zastosowano żadnych technik do wyceny tych pozycji bilansowych.
Ustalając wartość godziwą zobowiązań z tytułu leasingu, przyjęto przewidywane przepływy od daty bilansowej do przewidywanych dat zakończenia poszczególnych umów leasingu. Stopa dyskontowa dla każdej płatności została obliczona jako suma stopy procentowej i marży związanej z ryzykiem kredytowym Grupy.
Na należności z tytułu dostaw i usług i inne należności, a także zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania i kaucje składają się w przeważającej mierze należności i zobowiązania, które zostaną uregulowane nie później niż do końca miesiąca następującego
101
101
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
po dniu bilansowym, dlatego przyjęto, że ich wycena z uwzględnieniem wartości pieniądza w czasie byłaby zbliżona do wartości nominalnej.
Do ustalenia wartości godziwej zobowiązań z tytułu koncesji UMTS przyjęto przewidywane przepływy od daty bilansowej do września 2022 roku, dyskontując je za pomocą odpowiednich stóp rynkowych EURIBOR.
Do wyceny udzielonych pożyczek analizowano prognozowane przepływy pieniężne od dnia bilansowego do przewidywanych dat spłaty pożyczek. Stopa dyskontowa dla każdej płatności została obliczona jako suma stopy procentowej WIBOR lub EURIBOR i marży związanej z ryzykiem kredytowym.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku kredyty i pożyczki obejmowały kredyty bankowe oraz otrzymane pożyczki. Stopa dyskontowa dla każdej płatności została obliczona jako suma stopy procentowej WIBOR i marży związanej z ryzykiem kredytowym Grupy. Do wyceny kredytów bankowych na 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku analizowano prognozowane przepływy pieniężne od dnia bilansowego do 30 września 2024 roku (przewidywana data spłaty kredytu pozyskanego w 2015 roku, zmienionego w 2018 roku i zmienionego w 2020 roku) oraz do 31 marca 2025 roku (przewidywana data spłaty dodatkowego kredytu pozyskanego w 2019 roku i zmienionego w 2020 roku).
Wartość godziwa obligacji na 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku została obliczona jako ostatnia cena zakupu na dzień bilansowy wg kwotowań GPW Catalyst.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała następujące instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej:
A KTYWA WYCENIANE W WARTOŚCI GODZIWEJ
31 grudnia 2021
Poziom 1
Poziom 2
Poziom 3
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające
-
70,5
-
IRS
-
70,5
-
Instrumenty pochodne zabezpieczające
-
13,4
-
IRS
-
13,4
-
Inwestycje w instrumenty kapitałowe
-
0,6
-
Razem
-
84,5
-
Wartość godziwa transakcji forward i IRS została określona przy zastosowaniu modeli wyceny instrumentów finansowych, wykorzystując ogólnie dostępne kursy walutowe, stopy procentowe, krzywe kursów terminowych i zmienności dla walut pochodzące z aktywnych rynków. Wartość godziwa instrumentów pochodnych ustalana jest w oparciu o zdyskontowane przyszłe przepływy z tytułu zawartych transakcji kalkulowane w oparciu o różnicę między ceną terminową a transakcyjną.
102
102
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupa posiadała następujące instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej:
A KTYWA WYCENIANE W WARTOŚCI GODZIWEJ
31 grudnia 2020
Poziom 1
Poziom 2
Poziom 3
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające
-
2,4
-
Transakcje forward
-
2,0
-
IRS
-
0,4
-
Inwestycje w instrumenty kapitałowe
-
0,2
-
Razem
-
2,6
-
Z OBOWIĄZANIA WYCENIANE W WARTOŚCI GODZIWEJ
31 grudnia 2020
Poziom 1
Poziom 2
Poziom 3
Instrumenty pochodne inne niż zabezpieczające
-
(45,8)
-
IRS
-
(45,8)
-
Instrumenty pochodne zabezpieczające
-
(10,2)
-
IRS
-
(10,2)
-
Razem
-
(56,0)
-
Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w rachunku wyników związane ze zobowiązaniami z tytułu kredytów i pożyczek i obligacjami (z uwzględnieniem transakcji zabezpieczających)
Za okres od 1 stycznia 2021 do 31 grudnia 2021
Kredyty i pożyczki
Obligacje
Instrumenty zabezpieczające
Instrumenty inne niż zabezpieczające
Razem
Odsetki od kredytów i pożyczek
( 202,9 )
-
(5,1)
83,7
(124,3)
Odsetki od obligacji
-
( 49,6 )
-
-
(49,6)
Koszty finansowe łącznie
( 202,9 )
(49,6)
(5,1)
83,7
(173,9)
Zysk/(strata) brutto łącznie
( 202,9 )
(49,6)
(5,1)
83,7
(173,9)
Kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających
-
-
21,4
-
21,4
103
103
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Za okres od 1 stycznia 2020 do 31 grudnia 2020
Kredyty i pożyczki
Obligacje
Instrumenty zabezpieczające
Instrumenty inne niż zabezpieczające
Razem
Odsetki od kredytów i pożyczek
( 213,2 )
-
(1,8)
(68,7)
(283,7)
Odsetki od obligacji
-
( 44,0 )
-
-
(44,0)
Koszty finansowe łącznie
( 213,2 )
(44,0)
(1,8)
(68,7)
(327,7)
Zysk/(strata) brutto łącznie
( 213,2 )
(44,0)
(1,8)
(68,7)
(327,7)
Kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających
-
-
(10,0)
-
(10,0)
Instrumenty finansowe – instrumenty pochodne, zabezpieczające
Instrumenty pochodne dotyczące stopy procentowej od płatności odsetkowych
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała instrumenty finansowe: swapy stopy procentowej (IRS) celem zabezpieczenia opartych na zmiennej stopie procentowej płatności odsetkowych od kredytów denominowanych w PLN. Dla instrumentów tych nie wdrożono rachunkowości zabezpieczeń.
Poniższa tabela prezentuje podstawowe parametry instrumentów IRS klasyfikowanych jako instrumenty inne niż zabezpieczające, włącznie z: okresami, w których będą następowały przepływy pieniężne z tytułu instrumentów i w których instrumenty będą wpływać na rachunek zysków i strat, a także wartość godziwą instrumentów na dzień bilansowy.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Typ instrumentu
Swap stopy procentowej
Swap stopy procentowej
Ekspozycja
Płatności w PLN oparte na stopie zmiennej
Płatności w PLN oparte na stopie zmiennej
Zabezpieczane ryzyko
Ryzyko stopy procentowej
Ryzyko stopy procentowej
Wartość nominalna instrumentu zabezpieczającego
3.000,0
3.500,0
Wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego
70,5
(45,4)
Rachunkowa klasyfikacja
Inne niż zabezpieczające
Inne niż zabezpieczające
Okres wpływu instrument zabezpieczającego na rachunek zysków i strat
Do 30 września 2024 roku
Do 30 czerwca 2023 roku
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała instrumenty finansowe: swapy stopy procentowej (IRS) celem zabezpieczenia, opartych na zmiennej stopie procentowej, płatności odsetkowych od kredytu denominowanego w PLN. Dla instrumentów tych wdrożono rachunkowość zabezpieczeń.
Warunki transakcji IRS (m.in. harmonogram) zostały dopasowane do warunków naliczania płatności opartych na zmiennej stopie od kredytu denominowanego w PLN. Część nieefektywna wyceny IRS zidentyfikowana w okresie sprawozdawczym została rozpoznana w rachunku zysków i strat.
Poniższa tabela prezentuje podstawowe parametry instrumentów IRS klasyfikowanych jako instrumenty zabezpieczające, włącznie z: okresami, w których będą następowały przepływy pieniężne z tytułu instrumentów zabezpieczających i w których instrumenty zabezpieczające
104
104
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
będą wpływać na rachunek zysków i strat, a także wartość godziwą instrumentów zabezpieczających na dzień bilansowy.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Typ instrumentu
Swap stopy procentowej
Swap stopy procentowej
Ekspozycja
Płatności w PLN oparte na stopie zmiennej
Płatności w PLN oparte na stopie zmiennej
Zabezpieczane ryzyko
Ryzyko stopy procentowej
Ryzyko stopy procentowej
Wartość nominalna instrumentu zabezpieczającego
500,0
500,0
Wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego
13,4
(10,2)
Rachunkowa klasyfikacja
Zabezpieczenie przepływów pieniężnych
Zabezpieczenie przepływów pieniężnych
Okres wpływu instrument zabezpieczającego na rachunek zysków i strat
Do 31 grudnia 2024 roku
Do 31 marca 2023 roku
Poniższa tabela prezentuje zmianę wartości godziwej instrumentów zabezpieczających (przed opodatkowaniem):
2021
2020
Bilans otwarcia
(10,2)
0,2
Część efektywna wyceny rozpoznana w kapitale własnym
20,8
(12,2)
Część wyceny ujętej w kapitale własnym odniesiona do rachunku zysków i strat:
2,8
1,8
• korekta kosztów odsetkowych
5,1
1,8
• rozpoznanie części nieefektywnej
(2,3)
-
Bilans zamknięcia
13,4
(10,2)
Instrumenty pochodne kursu walutowego od płatności operacyjnych
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała instrumenty finansowe: forwardy celem zabezpieczenia płatności operacyjnych w euro. Dla instrumentów tych nie wdrożono rachunkowości zabezpieczeń.
Poniższa tabela prezentuje podstawowe parametry forwardów klasyfikowanych jako instrumenty inne niż zabezpieczające, włącznie z: okresami, w których następowały
105
105
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
przepływy pieniężne z tytułu instrumentów i w których instrumenty te wpływały na rachunek zysków i strat, a także wartość godziwą instrumentów na dzień bilansowy.
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Typ instrumentu
Forward
Forward
Ekspozycja
Płatności operacyjne w euro
Płatności operacyjne w euro
Zabezpieczane ryzyko
Ryzyko zmian kursu walutowego
Ryzyko zmian kursu walutowego
Wartość nominalna instrumentu zabezpieczającego (EUR)
6,0
12,0
Wartość godziwa instrumentu zabezpieczającego
-
2,0
Rachunkowa klasyfikacja
Inne niż zabezpieczające
Inne niż zabezpieczające
Okres wpływu instrument zabezpieczającego na rachunek zysków i strat
Do 21 stycznia 2022 roku
Do 26 marca 2021 roku
41. Zarządzanie kapitałem
Niniejsza nota prezentuje informacje dotyczące zarządzania kapitałem. Inne ilościowe ujawnienia prezentowane są także w pozostałych notach niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy.
Zarządzenie kapitałem Grupy ma na celu ochronę zdolności Grupy do kontynuowania działalności, aby możliwe było zapewnienie zwrotu z inwestycji akcjonariuszom oraz korzyści dla innych zainteresowanych stron. Grupa może emitować akcje, zwiększać zadłużenie lub sprzedawać aktywa, aby utrzymać lub skorygować strukturę kapitału.
Grupa monitoruje stan kapitałów, stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitału własnego powiększonego o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Grupa wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki oraz zobowiązania z tytułu obligacji pomniejszone o środki pieniężne i ich ekwiwalenty (w tym także o ograniczonej możliwości dysponowania).
Wartość na dzień
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek
8.744,5
9.640,8
Zobowiązania z tytułu obligacji
2.008,5
1.997,9
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
(3.644,3)
(1.365,8)
Zadłużenie netto
7.108,7
10.272,9
Kapitał własny
15.384,6
14.426,2
Kapitał własny i zadłużenie netto
22.493,3
24.699,1
Wskaźnik dźwigni
0,32
0,42
106
106
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
42. Segmenty działalności
Grupa prowadzi działalność w dwóch segmentach:
• w segmencie usług B2C i B2B obejmującym usługi telewizji cyfrowej, usługi telefonii komórkowej, usługi dostępu do Internetu, usługi telewizji mobilnej, usługi telewizji internetowej, produkcję dekoderów oraz montaż instalacji fotowoltaicznych, oraz
• w segmencie mediowym.
Grupa prowadzi działalność operacyjną głównie na terytorium Polski.
Działalność Grupy Kapitałowej grupuje się według kryterium branżowego, tj. według dającego się wyodrębnić obszaru działalności, w ramach którego następuje świadczenie usług i dostarczanie towarów w określonym środowisku gospodarczym. Działalność poszczególnych segmentów charakteryzuje się różnym ryzykiem i poziomem zwrotu z poniesionych nakładów inwestycyjnych. Segmenty operacyjne zidentyfikowane przez Grupę są równe segmentom sprawozdawczym.
Segment usług B2C i B2B obejmuje:
• usługi cyfrowej płatnej telewizji dotyczące głównie bezpośredniej dystrybucji technologicznie zaawansowanych usług płatnej telewizji, w przypadku której przychody pochodzą głównie z opłat abonamentowych,
• usługi telefonii komórkowej w ofercie abonamentowej (postpaid i mix), które generują przychody głównie z rozliczeń międzyoperatorskich, zrealizowanego ruchu i opłat abonamentowych,
• usługi telefonii komórkowej w ofercie przedpłaconej, które generują przychody głównie ze zrealizowanego ruchu i rozliczeń międzyoperatorskich,
• usługi telefonii stacjonarnej, które generują przychody głównie z opłat abonamentowych, zrealizowanego ruchu i rozliczeń międzyoperatorskich,
• usługi dostępu do szerokopasmowego Internetu w technologii mobilnej i stacjonarnej, które generują przychody głównie ze zrealizowanego ruchu i opłat abonamentowych,
• telekomunikacyjne usługi hurtowe, w tym usługi hurtowego roamingu międzynarodowego i krajowego oraz usługi współdzielenia elementów sieci telekomunikacyjnej,
• dzierżawa włókien światłowodowych, kanalizacji,
• usługi telewizji internetowej (Polsat Box Go, dawniej IPLA) dostępne na komputerach, smartfonach, tabletach, telewizorach typu SmartTV, konsolach do gier i urządzeniach telewizyjnych, a przychody pochodzą głównie z opłat abonamentowych oraz przychodów z emisji reklam w Internecie,
• usługi Premium Rate oparte o technologie SMS/IVR/MMS/WAP,
• produkcję dekoderów,
• sprzedaż sprzętu telekomunikacyjnego,
• sprzedaż energii elektrycznej i innych mediów do klientów detalicznych,
• sprzedaż instalacji fotowoltaicznych.
Segment mediowy obejmuje głównie produkcję, zakup i emisję audycji informacyjnych i rozrywkowych oraz seriali i filmów fabularnych nadawanych w kanałach telewizyjnych, radiowych i internetowych w Polsce. Przychody segmentu mediowego pochodzą głównie z
107
107
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
emisji reklam, sponsoringu oraz przychodów od operatorów sieci kablowych i platform cyfrowych.
Zarząd ocenia wyniki segmentów działalności poprzez analizę EBITDA. Poziom EBITDA jest odzwierciedleniem możliwości generowania gotówki przez Grupę w warunkach powtarzalnych. Grupa definiuje EBITDA jako zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację, utratę wartości i likwidację. EBITDA nie jest definiowana przez MSSF UE i może być wyliczana inaczej przez inne podmioty.
Poniższa tabela prezentuje podział przychodów, kosztów, nabycie rzeczowych aktywów trwałych, zestawów odbiorczych i innych wartości niematerialnych oraz aktywa Grupy według segmentów działalności za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku:
rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021
Usługi
B2C i B2B
Mediowy: telewizja i online
Wyłączenia i korekty konsolidacyjne
Razem
Sprzedaż do stron trzecich
10.396,3
2.047,7
-
12.444,0
Sprzedaż pomiędzy segmentami
58,4
216,4
(274,8)
-
Przychody ze sprzedaży
10.454,7
2.264,1
(274,8)
12.444,0
EBITDA skorygowana (niebadana)
3.389,7
629,3
-
4.019,0
Zysk ze sprzedaży jednostki zależnej
3.680,6
-
-
3.680,6
EBITDA (niebadana)
7.070,3
629,3
-
7.699,6
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja
1.787,5
115,7
-
1.903,2
Zysk z działalności operacyjnej
5.282,8
513,6
-
5.796,4
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i innych wartości niematerialnych
1.049,3
109,5
-
1.158,8
Nabycie zestawów odbiorczych
110,0
-
-
110,0
Na dzień 31 grudnia 2021
Aktywa segmentu, w tym:
25.633,1
6.713,7*
(109,8)
32.237,0
Inwestycje we wspólne przedsięwzięcie i udziały w jednostkach stowarzyszonych
1.764,4
5,9
-
1.770,3
* Pozycja ta obejmuje także aktywa trwałe zlokalizowane poza granicami Polski w wysokości 8,7 zł.
Wszystkie istotne przychody generowane są w Polsce.
Należy zwrócić uwagę, iż dane za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku alokowane zarówno do segmentu „Usługi B2C i B2B”, jak i do segmentu „Mediowego” nie są w pełni porównywalne do danych za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku ze względu na zmiany w strukturze Grupy opisane w notach 5, 38, 39 i 48.
108
108
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Poniższa tabela prezentuje podział przychodów, kosztów, nabycie rzeczowych aktywów trwałych, zestawów odbiorczych i innych wartości niematerialnych oraz aktywa Grupy według segmentów działalności za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2020 roku:
rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2020
Usługi B2C i B2B
Mediowy: telewizja i online
Wyłączenia i korekty konsolidacyjne
Razem
Sprzedaż do stron trzecich
10.167,1
1.795,8
-
11.962,9
Sprzedaż pomiędzy segmentami
63,7
211,1
(274,8)
-
Przychody ze sprzedaży
10.230,8
2.006,9
(274,8)
11.962,9
EBITDA skorygowana (niebadana)
3.631,6
606,2
-
4.237,8
Koszty związane z COVID (w tym darowizny)
41,8
4,1
-
45,9
EBITDA (niebadana)
3.589,8
602,1
-
4.191,9
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja
2.238,3
67,4
-
2.305,7
Zysk z działalności operacyjnej
1.351,5
534,7
-
1.886,2
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i innych wartości niematerialnych
1.112,4
105,5
-
1.217,9
Nabycie zestawów odbiorczych
147,5
-
-
147,5
Na dzień 31 grudnia 2020
Aktywa segmentu, w tym:
27.448,6
5.717,2*
(50,8)
33.115,0
Inwestycje we wspólne przedsięwzięcie i udziały w jednostkach stowarzyszonych
1.257,8
5,9
-
1.263,7
* Pozycja ta obejmuje także aktywa trwałe zlokalizowane poza granicami Polski w wysokości 10,8 zł.
109
109
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Uzgodnienie EBITDA do zysku netto za okres:
rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
EBITDA skorygowana (niebadana)
4.019,0
4.237,8
Zysk ze sprzedaży jednostki zależnej
3.680,6
-
Koszty związane z COVID (w tym darowizny)
-
(45,9)
EBITDA (niebadana)
7.699,6
4.191,9
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja (nota 10)
(1.903,2)
(2.305,7)
Zysk z działalności operacyjnej
5.796,4
1.886,2
Różnice kursowe netto (nota 11)
(5,2)
(59,6)
Koszty odsetkowe, netto (nota 11 i 12)
(202,7)
(424,2)
Udział w zysku/(stracie) jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
75,4
2,0
Jednorazowy przychód wynikający z modyfikacji umowy kredytowej (nota 12)
-
44,8
Pozostałe
2,2
(7,1)
Zysk brutto za okres
5.666,1
1.442,1
Podatek dochodowy
(1.251,6)
(295,9)
Zysk netto za okres
4.414,5
1.146,2
43. Transakcje barterowe
Grupa jest stroną transakcji barterowych. Poniższa tabela przedstawia przychody i koszty z tytułu transakcji barterowych, które są świadczone na warunkach rynkowych. Przychody obejmują przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów, koszty obejmują koszty sprzedaży.
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Przychody z transakcji barterowych
41,3
53,7
Koszty transakcji barterowych
40,1
48,4
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Należności z tytułu transakcji barterowych na dzień bilansowy
12,9
14,8
Zobowiązania z tytułu transakcji barterowych na dzień bilansowy
6,2
1,3
110
110
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
44. Transakcje z podmiotami powiązanymi
N ALEŻNOŚCI
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Wspólne przedsięwzięcia i jednostki stowarzyszone
0,7
17,9
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
9,6
7,5
Razem*
10,3
25,4
* Wartości nie obejmują zapłaconych kaucji (31 grudnia 2021 roku – 3,5 zł, 31 grudnia 2020 roku – 3,5 zł)
Należności od jednostek powiązanych nie są przedmiotem zabezpieczeń.
P OZOSTAŁE AKTYWA
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
1,2
2,3
Razem
1,2
2,3
Z OBOWIĄZANIA
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Wspólne przedsięwzięcia i jednostki stowarzyszone
83,8
77,1
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
195,1
482,8 (1)
Razem
278,9
559,9
(1) W tym zobowiązanie z tytułu dywidendy wypłaconej w dniu 11 stycznia 2021 roku w wysokości 236,8 zł.
Istotną pozycją zobowiązań są zobowiązania z tytułu leasingu powierzchni.
P OŻYCZKI UDZIELONE
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
33,1
6,9
Razem
33,1
6,9
P OŻYCZKI OTRZYMANE
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
5,6
5,4
Razem
5,6
5,4
111
111
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
P RZYCHODY OPERACYJNE
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne*
12,7
4,0
Wspólne przedsięwzięcia i jednostki stowarzyszone
4,3
24,9
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
120,3
41,5
Razem
137,3
70,4
* Dotyczy transakcji z jednostkami zależnymi zawartymi przed ich nabyciem.
W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku najistotniejszą pozycję przychodów stanowiły przychody z tytułu budowy instalacji fotowoltaicznych.
K OSZTY OPERACYJNE I ZAKUPY AKTYWÓW PROGRAMOWYCH
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne*
0,2
14,8
Wspólne przedsięwzięcia i jednostki stowarzyszone
11,4
13,6
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
307,7
269,1
Razem
319,3
297,5
* Dotyczy transakcji z jednostkami zależnymi zawartymi przed ich nabyciem.
W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku najistotniejsze transakcje obejmują m.in. koszty zakupu energii elektrycznej oraz usług reklamowych.
Z YSKI /( STRATY ) Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ , NETTO
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki zależne*
-
1,4
Wspólne przedsięwzięcia i jednostki stowarzyszone
59,2
-
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
(7,0)
(9,0)
Razem
52,2
(7,6)
* Dotyczy transakcji z jednostkami zależnymi zawartymi przed ich nabyciem.
112
112
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
K OSZTY FINANSOWE , NETTO
za rok zakończony
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
Jednostki kontrolowane przez osobę (lub bliskich członków rodziny), która kontroluje, wspólnie kontroluje lub wywiera znaczący wpływ na Cyfrowy Polsat S.A.
0,2
0,3
Razem
0,2
0,3
Transakcje z jednostkami powiązanymi zostały również opisane w nocie 48.
45. Zobowiązania warunkowe
W opinii Zarządu, poziom rezerw na 31 grudnia 2021 roku jest wystarczający do pokrycia ewentualnych przyszłych wypływów, a niekorzystne rozwiązanie kwestii spornych nie będzie miało istotnie negatywnego wpływu na sytuację finansową Grupy.
Postępowania wszczęte przez Urząd Ochrony Konkurencji i Konsumentów („UOKiK”)
W dniu 24 lutego 2011 roku Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel (jednostkę zależną od Spółki) karę pieniężną w wysokości 130,7 zł w związku ze stwierdzeniem rzekomego braku współdziałania w toku kontroli prowadzonej przez Prezesa UOKiK w Polkomtel. Polkomtel odwołał się od decyzji Prezesa UOKiK do Sądu Ochrony Konkurencji i Konsumentów („SOKiK”). Zdaniem Zarządu, w trakcie kontroli Polkomtel w pełni i przez cały czas współpracował z UOKiK w zakresie przewidzianym prawem. W dniu 18 czerwca 2014 roku SOKiK zmienił decyzję Prezesa UOKiK, obniżając kwotę kary do wysokości 4 zł (tj. równowartość 1 euro). Wyrokiem z dnia 20 października 2015 roku sąd uchylił wyrok SOKiK w przedmiotowej sprawie i przekazał sprawę do ponownego rozpoznania. Wyrokiem z dnia 28 kwietnia 2017 roku, SOKiK zmienił decyzję Prezesa UOKiK, zmniejszając karę nałożoną na Polkomtel do kwoty 1,3 zł. Polkomtel i Prezes UOKiK wnieśli apelację od wyroku do Sądu Apelacyjnego w Warszawie. Wyrokiem z dnia 3 kwietnia 2020 roku oddalono apelację zarówno Polkomtel jak i Prezesa UOKiK. Sąd Apelacyjny podtrzymał wyrok SOKiK. W dniu 20 kwietnia 2020 roku Polkomtel zapłacił karę w wysokości 1,3 zł. Polkomtel i Prezes UOKiK wnieśli skargi kasacyjne od wyroku Sądu Apelacyjnego.
W dniu 23 grudnia 2014 roku do Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) doręczono decyzję Prezesa UOKiK, którą kończy postępowanie w związku z podejrzeniem rzekomego stosowania przez Polkomtel praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów dotyczące niektórych zapisów znajdujących się w regulaminie sklepu internetowego oraz zapisów dotyczących zwrotu zakupionych urządzeń w przypadku rozwiązania przez abonenta umowy o świadczenie usług telekomunikacyjnych. Decyzją tą Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel kary w łącznej wysokości 8,8 zł. Polkomtel złożył odwołanie od ww. decyzji do SOKiK. Wyrokiem z dnia 24 października 2017 roku SOKiK oddalił w całości odwołanie Polkomtel od decyzji Prezesa UOKiK. Spółka złożyła apelację od wyroku SOKiK. Wyrokiem z dnia 30 sierpnia 2018 roku Sąd Apelacyjny obniżył wysokość kary do 1,5 zł. W dniu 20 listopada 2018 roku Polkomtel zapłacił karę w wysokości 1,5 zł. Wyrokiem z dnia 13 marca 2019 roku SOKiK oddalił odwołanie Polkomtel w pozostałej części. Polkomtel wniósł apelację od wyroku. Wyrokiem z dnia 5 lutego 2021 roku Sąd Apelacyjny obniżył wysokość kary w pozostałym zakresie do 0,7 zł. W dniu 18 lutego 2021 roku Polkomtel zapłacił karę w wysokości 0,7 zł. Polkomtel nie złożył skargi kasacyjnej.
W dniu 30 grudnia 2014 roku do Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) doręczono decyzję Prezesa UOKiK, która kończy postępowanie prowadzone w związku z podejrzeniem rzekomego stosowania przez Polkomtel praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów polegających na niedostarczeniu konsumentom zawierającym umowę o
113
113
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
świadczenie usług telekomunikacyjnych w formie pisemnej wraz z umową regulaminu promocji oraz o nieinformowaniu o zakończeniu promocji dotyczącej rachunku szczegółowego. Decyzją tą Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel karę w wysokości 6,0 zł. Polkomtel złożył odwołanie od ww. decyzji do SOKiK. Wyrokiem z dnia 5 marca 2018 roku SOKiK uchylił decyzję w części dotyczącej kary pieniężnej (6,0 zł) i oddalił odwołanie w pozostałym zakresie. Obie strony wniosły apelację do Sądu Apelacyjnego w Warszawie. Sąd Apelacyjny swoim wyrokiem uchylił w całości wyrok Sądu I instancji i przekazał sprawę do ponownego rozstrzygnięcia w Sądzie I instancji. Wyrokiem z dnia 1 kwietnia 2021 roku SOKiK oddalił odwołanie Polkomtel. W dniu 24 stycznia 2022 roku apelacja Polkomtel została oddalona. Polkomtel rozpatruje możliwość wniesienia skargi kasacyjnej.
Decyzjami z dnia 30 grudnia 2016 roku Prezes UOKiK uznał praktyki stosowane przez Spółkę oraz Polkomtel (jednostkę zależną od Spółki) za rzekomo naruszające zbiorowe interesy konsumentów polegające na posługiwaniu się w reklamach hasłami, które w opinii organu sugerują, że transmisja danych realizowana w technologii LTE nie będzie ograniczana. Prezes UOKiK nałożył na Spółkę oraz Polkomtel karę pieniężną w wysokości odpowiednio 5,3 zł oraz 18,4 zł. Grupa złożyła odwołanie od ww. decyzji do SOKiK. Wyrokiem z dnia 18 czerwca 2019 roku SOKiK uchylił decyzję Prezesa UOKiK w stosunku do Polkomtel. Prezes UOKiK złożył apelację od wyroku SOKiK. Sąd Apelacyjny w dniu 24 listopada 2020 roku uchylił wyrok SOKIK i przekazał sprawę do ponownego rozpoznania. W dniu 19 kwietnia 2021 roku SOKiK w całości oddalił odwołanie Polkomtel. Polkomtel złożył apelację od wyroku SOKIK. Wyrokiem z dnia 10 listopada 2021 roku, Sąd Apelacyjny utrzymał karę nałożoną pierwotnie przez UOKiK. Polkomtel rozpatruje możliwość wniesienia skargi kasacyjnej. W dniu 7 sierpnia 2019 roku sąd oddalił odwołanie Cyfrowego Polsatu S.A. Spółka wniosła apelację. Zgodnie z wyrokiem Sądu Apelacyjnego z dnia 11 marca 2021 roku, Spółka zapłaciła karę w wysokości 5,3 zł w dniu 26 marca 2021 roku. W dniu 24 czerwca 2021 roku Spółka złożyła skargę kasacyjną do Sądu Najwyższego. W dniu 12 stycznia 2022 roku Sąd Najwyższy przyjął skargę kasacyjną Spółki do rozpoznania.
Decyzją z dnia 30 grudnia 2016 roku Prezes UOKiK uznał praktyki stosowane przez Spółkę oraz Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) za rzekomo naruszające zbiorowe interesy konsumentów polegające na prezentowaniu ofert promocyjnych, podczas gdy w opinii organu nie było możliwości zawarcia umowy na danych warunkach. Prezes UOKiK nałożył na Spółkę oraz Polkomtel karę pieniężną w wysokości odpowiednio 4,4 zł oraz 12,3 zł. Grupa złożyła odwołanie od ww. decyzji do sądu. Wyrokiem z dnia 14 października 2019 roku SOKiK oddalił odwołanie Grupy w sprawie. Grupa wniosła apelację. Wyrokiem z dnia 31 grudnia 2020 roku apelacja Grupy została oddalona. W dniu 14 stycznia 2021 roku Cyfrowy Polsat oraz Polkomtel zapłaciły nałożoną karę. Grupa złożyła skargę kasacyjną do Sądu Najwyższego.
W dniu 29 kwietnia 2019 roku Prezes UOKiK wydał decyzję kończącą wobec Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) postępowanie prowadzone w związku z podejrzeniem rzekomego stosowania przez Polkomtel praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów polegających na pobieraniu płatności za aktywowane konsumentom usługi pomimo nieuzyskania wyraźnej zgody na dodatkową płatność związaną z tymi usługami. Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel karę w wysokości 39,5 zł. Polkomtel złożył odwołanie od ww. decyzji do SOKiK. W dniu 26 maja 2021 roku SOKiK oddalił odwołanie. Polkomtel złożył apelację od wyroku SOKiK.
Decyzją z dnia 19 grudnia 2019 roku Prezes UOKiK uznał praktyki stosowane przez Spółkę za rzekomo naruszające zbiorowe interesy konsumentów polegające na utrudnianiu w czasie trwania mistrzostw Euro 2016 dostępu do kanałów ZDF i Das Erste przez usunięcie tych kanałów oraz niepełnym i nierzetelnym informowaniu konsumentów w odpowiedziach na zgłoszenia dotyczące niedostępności ww. programów. Decyzją tą Prezes UOKiK nałożył na Spółkę karę w wysokości 34,9 zł. Spółka odwołała się od tej decyzji do SOKiK. W dniu 14 lutego 2022 roku Sąd pierwszej instancji oddalił w całości odwołanie Spółki. Spółka planuje złożyć apelację.
114
114
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
W dniu 31 grudnia 2019 roku Prezes UOKiK wydał decyzję kończącą wobec Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) postępowanie prowadzone w związku z podejrzeniem rzekomego stosowania przez Polkomtel praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów polegających na pobieraniu dodatkowych opłat za transmisję danych przy wykorzystaniu protokołu RSTP, mimo posiadania przez abonentów pakietów internetowych lub usługi nielimitowanego Internetu LTE. Decyzją tą Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel karę w wysokości 50,6 zł. Polkomtel złożył odwołanie od ww. decyzji do SOKiK. W dniu 15 grudnia 2021 roku SOKiK ogłosił wyrok, w którym oddalił w całości odwołanie Polkomtel. Polkomtel rozpatruje złożenie apelacji od wyroku SOKiK.
W dniu 22 stycznia 2020 roku Prezes UOKiK wydał decyzję kończącą wobec Polkomtel (jednostki zależnej od Spółki) postępowanie prowadzone w związku z podejrzeniem rzekomego stosowania przez Polkomtel praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów dotyczące zapisów w regulaminie świadczenia usług telekomunikacyjnych odnośnie prepaid i anulowania niewykorzystanej wartości konta abonenta. Decyzją tą Prezes UOKiK nałożył na Polkomtel karę w wysokości 20,4 zł. Polkomtel złożył odwołanie od ww. decyzji do SOKiK.
Inne postępowania
We wrześniu 2015 roku Polkomtel (jednostka zależna od Spółki) otrzymała pozew od P4 Sp. z o.o., w którym spółka ta żąda zapłaty odszkodowania w kwocie 316 zł, w tym odsetki 85 zł, dotyczącego detalicznych cen usług mobilnych świadczonych w okresie pomiędzy lipcem 2009 roku a marcem 2012 roku. Roszczenie P4 Sp. z o.o. zakłada zapłatę powyższej kwoty solidarnie przez Orange Polska S.A., Polkomtel i T-Mobile Polska S.A. W dniu 27 grudnia 2018 roku sąd oddalił powództwo P4 Sp. z o.o. w całości. P4 Sp. z o.o. złożyła apelację od wyroku sądu. Wyrokiem z dnia 28 grudnia 2020 roku Sąd Apelacyjny przekazał sprawę do Sądu Okręgowego do ponownego rozpatrzenia, Polkomtel wniósł do Sądu Najwyższego zażalenie na przedmiotowy wyrok. W dniu 13 listopada 2020 roku został doręczony przez sąd pozew P4 sp. z o.o. o zapłatę kwoty 313 zł, w tym odsetki 85 zł. Pozew ten stanowi “rozszerzenie powództwa” P4 Sp. z o.o z września 2015 roku i dotyczy dalszego okresu zarzucanych pozwanym czynów, tj. od kwietnia 2012 roku do grudnia 2014 roku.
Zdaniem Zarządu, pozew jest bezpodstawny, jako że Polkomtel Sp. z o.o. nie dopuszczał się samodzielnie lub z innymi podmiotami czynów niedozwolonych, w szczególności związanych z wysokością cen detalicznych za usługi połączeń telefonicznych kierowanych do sieci telekomunikacyjnej P4 Sp. z o.o. W ocenie Zarządu Polkomtel, brak jest podstaw prawnych dla łącznej oceny zachowań poszczególnych operatorów na rynku usług telekomunikacyjnych, który jest rynkiem w pełni konkurencyjnym, a każdy z przedsiębiorców prowadzi samodzielna politykę handlową, w tym cenową. Objęte pozwem roszczenia P4 Sp. z o.o. nie zostały wykazane ani co do zasady (przesłanki odpowiedzialności odszkodowawczej), ani co do wysokości.
W dniu 28 kwietnia 2017 roku, pozwem w postępowaniu upominawczym Związek Artystów Scen Polskich ZASP - Stowarzyszenie („ZASP”) wystąpił przeciwko Cyfrowemu Polsatowi o zapłatę kwoty 20,3 zł. Spółka złożyła sprzeciw od nakazu zapłaty wydanego w postępowaniu upominawczym oraz wniosła o oddalenie powództwa w całości. W dniu 10 stycznia 2018 roku Sąd wydał postanowienie o skierowaniu sprawy do postępowania mediacyjnego. Mediacje zakończyły się bez zawarcia ugody. Rozprawa odbyła się 8 maja 2019 roku. Strony złożyły zgodny wniosek o ponowne skierowanie sprawy do postępowania mediacyjnego na okres 3 miesięcy. Sąd przychylił się do wniosku i odroczył rozprawę bez terminu. Mediacje zakończyły się bez zawarcia ugody. W dniu 6 maja 2020 roku Spółka otrzymała pismo Sądu, w którym znajdowało się stanowisko mediatora podsumowujące przebieg mediacji z wezwaniem do odniesienia się do jego treści. W dniu 25 maja 2020 roku Spółka złożyła odpowiedź na ww. wezwanie informując Sąd o braku możliwości zawarcia przez strony ugody. Rozprawa odbyła się 20 października 2021 roku. Termin następnej rozprawy został wyznaczony na 11 maja 2022 roku.
115
115
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Pozwem, doręczonym Spółce w dniu 16 grudnia 2019 roku, Stowarzyszenie Artystów Wykonawców Utworów Muzycznych i Słowno-Muzycznych (SAWP) zgłosił przeciwko Spółce dwa roszczenia: informacyjne oraz roszczenie o zapłatę. Roszczenie informacyjne dotyczy programów telewizyjnych reemitowanych przez Spółkę w okresie od 20 sierpnia 2009 roku do dnia 20 sierpnia 2019 roku. W części dotyczącej roszczenia o zapłatę SAWP domaga się 153,3 zł za rzekome naruszenie praw pokrewnych do artystycznych wykonań utworów muzycznych i słowno - muzycznych poprzez ich bezumowną reemisję kablową. Spółka wniosła o oddalenie powództwa w całości. Ostatnia rozprawa odbyła się 16 marca 2022 roku, rozprawa została odroczona bez terminu.
Ponadto toczą się również inne postępowania, w których stroną jest Grupa, na które utworzono rezerwy zgodnie z najlepszą oceną Zarządu wartości ewentualnych przyszłych wypływów korzyści ekonomicznych związanych z uregulowaniem tych spraw. Informacje dotyczące wartości utworzonych rezerw na poszczególne tytuły nie zostały ujawnione, gdyż zdaniem Zarządu, takie ujawnienie mogłoby wpłynąć na rozstrzygnięcie toczących się spraw.
46. Wynagrodzenia Członków Zarządu
Tabela poniżej przedstawia łączne kwoty wynagrodzenia podstawowego Członków Zarządu Cyfrowy Polsat S.A. z tytułu pełnienia funkcji zarządczych w Jednostce Dominującej oraz spółkach zależnych.
Imię i nazwisko
Funkcja
2021
2020
Mirosław Błaszczyk
Prezes Zarządu
1,0
1,0
Maciej Stec
Wiceprezes Zarządu
0,8
0,8
Jacek Felczykowski
Członek Zarządu
1,0
1,0
Aneta Jaskólska
Członek Zarządu
0,9
0,9
Agnieszka Odorowicz
Członek Zarządu
0,6
0,6
Katarzyna Ostap-Tomann
Członek Zarządu
1,0
1,0
Razem
5,3
5,3
Dodatkowo wartości premii należnych poszczególnym Członkom Zarządu za rok 2021 i 2020 kształtowały się następująco:
Imię i nazwisko
Funkcja
2021
2020
Mirosław Błaszczyk
Prezes Zarządu
2,5
2,5
Maciej Stec
Wiceprezes Zarządu
3,5
2,5
Jacek Felczykowski
Członek Zarządu
1,0
1,5
Aneta Jaskólska
Członek Zarządu
1,8
1,7
Agnieszka Odorowicz
Członek Zarządu
0,8
0,8
Katarzyna Ostap-Tomann
Członek Zarządu
2,2
2,0
Razem
11,8
11,0
47. Wynagrodzenie Członków Rady Nadzorczej
Wynagrodzenie dla członków Rady Nadzorczej jest wypłacane na podstawie uchwały Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Cyfrowy Polsat S.A. z dnia 5
116
116
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
września 2007 roku. W dniu 29 czerwca 2016 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę zmieniającą wynagrodzenia dla członków Rady Nadzorczej.
Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty należnego wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej w 2021 i 2020 roku:
Imię i nazwisko
Funkcja
2021
2020
Zygmunt Solorz
Przewodniczący Rady Nadzorczej (od dnia 24 czerwca 2021)
0,12
-
Marek Kapuściński
Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
0,21
0,24
Józef Birka
Członek Rady Nadzorczej
0,18
0,18
Jarosław Grzesiak
Członek Rady Nadzorczej (od dnia 24 czerwca 2021)
0,09
-
Marek Grzybowski
Niezależny Członek Rady Nadzorczej (od dnia 23 lipca 2020)
0,18
0,08
Alojzy Nowak
Niezależny Członek Rady Nadzorczej (od dnia 24 czerwca 2021)
-
-
Tobias Solorz
Członek Rady Nadzorczej (od dnia 24 czerwca 2021)
0,09
-
Tomasz Szeląg
Członek Rady Nadzorczej
0,18
0,18
Piotr Żak
Członek Rady Nadzorczej
0,18
0,18
Robert Gwiazdowski
Członek Rady Nadzorczej (do dnia 24 czerwca 2021)
0,09
0,18
Aleksander Myszka
Członek Rady Nadzorczej (do dnia 24 czerwca 2021)
0,09
0,18
Leszek Reksa
Członek Rady Nadzorczej (do dnia 24 czerwca 2021)
0,09
0,18
Paweł Ziółkowski
Niezależny Członek Rady Nadzorczej (do dnia 24 czerwca 2021)
0,09
0,08
Razem
1,59
1,48
48. Istotne umowy i wydarzenia
Nabycie akcji spółki Netia S.A.
W dniu 23 grudnia 2020 roku Spółka ogłosiła wezwanie do zapisywania się na sprzedaż 114.173.459 (nie w milionach) akcji wyemitowanych przez Netia S.A. uprawniających do wykonywania 114.173.459 (nie w milionach) głosów na walnym zgromadzeniu Netii, stanowiących około 34,02% kapitału zakładowego Netii oraz około 34,02% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii. Cena akcji Netii w wezwaniu została określona na 4,80 zł (nie w milionach) za jedną akcję Netii.
W wyniku wezwania, w dniu 8 marca 2021 roku Spółka nabyła 84.868 (nie w milionach) akcji Netii za kwotę 0,4 zł, stanowiących około 0,0253% kapitału zakładowego Netii oraz około 0,0253% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii. Na dzień 8 marca 2021 roku Spółka posiadała 221.489.753 (nie w milionach) akcji Netii stanowiących około 66,0024% kapitału zakładowego, uprawniających do wykonywania około 66,0024% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu. W związku z tym, że cena 4,80 zł (nie w milionach) określona w wezwaniu była niższa od ceny po jakiej Spółka nabyła akcje Netii w ramach kolejnych, opisanych poniżej nabyć, Spółka dokonała we wrześniu 2021 roku dopłaty na rzecz sprzedających akcję Netii w ramach wezwania ogłoszonego w dniu 23 grudnia 2020 roku w wysokości 0,2 zł.
W kwietniu 2021 roku, w wyniku zawarcia na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. szeregu transakcji pakietowych Spółka nabyła łącznie 11.405.739 (nie w milionach) akcji spółki Netia za łączną kwotę 65,8 zł, w wyniku czego nastąpiła zmiana udziału przysługującego Spółce w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki o ok. 3,40%. Po zmianie udziału Cyfrowy Polsat posiadał bezpośrednio 232.895.492 (nie w milionach) akcji spółki Netia, reprezentujących łącznie ok. 69,40% kapitału zakładowego spółki, uprawniających do wykonywania ok. 69,40% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii.
117
117
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
W dniu 19 maja 2021 roku Spółka nabyła łącznie 58.714 (nie w milionach) akcji spółki Netia S.A. za kwotę 0,3 zł, w wyniku czego nastąpiła zmiana udziału przysługującego Spółce w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki o ok. 0,02%. Po zmianie udziału Cyfrowy Polsat posiadał bezpośrednio 232.954.206 (nie w milionach) akcji spółki Netia, reprezentujących łącznie ok. 69,42% kapitału zakładowego spółki, uprawniających do wykonywania ok. 69,42% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii.
W dniu 23 czerwca 2021 roku Spółka nabyła łącznie 16.332.115 (nie w milionach) akcji spółki Netia S.A. za kwotę 114,4 zł, w wyniku czego nastąpiła zmiana udziału przysługującego Spółce w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki o ok. 4,87%. Po zmianie udziału Cyfrowy Polsat posiadał bezpośrednio 249.286.321 (nie w milionach) akcji spółki Netia, reprezentujących łącznie ok. 74,29% kapitału zakładowego spółki, uprawniających do wykonywania ok. 74,29% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii.
W dniu 6 lipca 2021 roku Spółka nabyła łącznie 78.989.066 (nie w milionach) akcji spółki Netia S.A. za kwotę 552,9 zł, w wyniku czego nastąpiła zmiana udziału przysługującego Spółce w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki o ok. 23,54%. Po zmianie udziału Cyfrowy Polsat posiadał bezpośrednio 328.275.387 (nie w milionach) akcji spółki Netia, reprezentujących łącznie ok. 97,82% kapitału zakładowego spółki, uprawniających do wykonywania ok. 97,82% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii.
W dniu 6 sierpnia 2021 roku Spółka nabyła łącznie 7.298.980 (nie w milionach) akcji spółki Netia S.A. za kwotę 51,1 zł, w wyniku czego nastąpiła zmiana udziału przysługującego Spółce w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki o ok. 2,18%. Po zmianie udziału Cyfrowy Polsat posiada bezpośrednio 335.574.367 (nie w milionach) akcji spółki Netia, reprezentujących łącznie ok. 99,999% kapitału zakładowego spółki, uprawniających do wykonywania 99,999% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Netii. Spółka wystąpiła do zarządu spółki Netia S.A. o zarejestrowanie na rzecz Cyfrowego Polsatu 3.977 (nie w milionach) akcji zwykłych na okaziciela Netii, które nie były zdematerializowane i których moc obowiązująca dokumentów akcji wygasła z mocy prawa z dniem 1 marca 2021 roku.
Wszystkie powyższe transakcje do dnia 31 grudnia 2021 roku zostały ujęte poprzez kapitały jako transakcje z udziałowcami mniejszościowymi.
Sprzedaż udziałów w spółce zależnej
W dniu 26 lutego 2021 roku Jednostka Dominująca i jej jednostka zależna Polkomtel Sp. z o. o. (razem „Sprzedający”) zawarły warunkową umowę sprzedaży udziałów („Umowa sprzedaży”) w spółce Polkomtel Infrastruktura Sp. z o. o. („Polkomtel Infrastruktura”), obecnie Towerlink Poland Sp. z o.o. („Towerlink”).
Zgodnie z Umową sprzedaży, Sprzedający zobowiązali się do sprzedaży udziałów stanowiących 99,99% kapitału zakładowego Polkomtel Infrastruktura za łączną kwotę 7.070,3 zł podlegającą pomniejszeniu o określone płatności Polkomtel Infrastruktura na rzecz podmiotów z Grupy a także o kwotę tzw. wzrostu rentowności w związku z Umową Serwisową (zdefiniowaną poniżej) oraz podlegającą powiększeniu o odsetki naliczane wg stopy 6%.
Zamknięcie transakcji zostało uzależnione od spełnienia się warunków zawieszających w postaci: uzyskania przez nabywcę zgody Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów na dokonanie koncentracji oraz uzyskania zgód wymaganych na podstawie dokumentów finansowych Sprzedających, jak również warunkowego lub bezwarunkowego zwolnienia zabezpieczeń ustanowionych na udziałach Polkomtel Infrastruktura. W dniu 9 czerwca 2021 roku Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów wyraził zgodę na dokonanie koncentracji.
Umowa sprzedaży została sfinalizowana w dniu 8 lipca 2021 roku. Łączne wpływy pieniężne związane z transakcją wyniosły 7.111,9 zł i obejmowały cenę po korektach w wysokości 7.026,9 zł oraz spłatę pożyczki udzielonej Polkomtel Infrastruktura na kwotę 180,5 zł
118
118
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
pomniejszone o wartość środków pieniężnych posiadanych przez Polkomtel Infrastruktura w wysokości 95,5 zł. Po zamknięciu transakcji Polkomtel Sp. z o. o. zachował 207 udziałów Polkomtel Infrastruktura, reprezentujących ok. 0,01% kapitału zakładowego Polkomtel Infrastruktura.
W dniu 12 lipca 2021 roku zarejestrowana została zmiany nazwy z Polkomtel Infrastruktura Sp. z o. o. na Towerlink Poland Sp. z o. o.
W powiązaniu z transakcją, spółki z Grupy (Polkomtel Sp. z o.o. i Aero 2 Sp. z o.o.) zawarły z Towerlink ramową umowę serwisową („Umowa Serwisowa”) regulującą dalszą współpracę Towerlink z Grupą przez okres kolejnych 25 lat, z możliwością jej przedłużenia, według uznania Grupy, o kolejne okresy 15-letnie, w zamian za określone w umowie płatności. Umowa Serwisowa zobowiązuje Towerlink do kontynuacji świadczenia na rzecz Grupy usług emisji sygnałów radiowych w komórkowej sieci telekomunikacyjnej, usług transmisji sygnału do punktów styku sieci rdzeniowej oraz pomiędzy stacjami bazowymi, usług dostępu do infrastruktury pasywnej i towarzyszącej posiadanej przez Towerlink. Umowa Serwisowa określa także wymagane standardy jakości usług świadczonych przez Towerlink, zasady rozliczeń finansowych między stronami, a także zakres minimalnych zamówień usług od Towerlink, skutkujących przyszłymi zobowiązaniami do płatności po stronie Grupy. Przyszłe płatności za świadczone przez Towerlink usługi jak również płatności wynikające z wcześniejszego zakończenia umowy są zmienne i zależą od szeregu warunków określonych w Umowie Serwisowej. Gdyby Umowa Serwisowa została zawarta w dniu 1 stycznia 2021 roku szacowane koszty Grupy z tytułu jej wykonania wyniosłyby 1.099 zł za okres 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2021 roku.
Wyniki finansowe Polkomtel Infrastruktura prezentowane były w segmencie usług B2C i B2B.
Nabycie akcji własnych
W dniu 28 września 2021 roku Spółka, w porozumieniu z podmiotami dominującymi, ogłosiła wezwanie do zapisywania się na sprzedaż 263.807.651 (nie w milionach) akcji wyemitowanych przez Cyfrowy Polsat S.A. reprezentujących łącznie około 41,24% kapitału zakładowego Spółki i uprawniających do 278.447.597 (nie w milionach) głosów na walnym zgromadzeniu Spółki, co odpowiada około 34,00% głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.
Cyfrowy Polsat S.A. w ramach wezwania miał zamiar nabyć nie więcej niż 82.904.517 (nie w milionach) akcji własnych. Cena akcji Spółki w wezwaniu została określona na 35,00 zł (nie w milionach) za jedną akcję.
Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki w dniu 16 listopada 2021 roku podjęło uchwałę w sprawie upoważnienia Zarządu Spółki do nabycia akcji własnych oraz utworzenia kapitału rezerwowego na potrzeby programu nabycia akcji własnych w kwocie 2.930,0 zł.
W dniu 24 listopada 2021 roku nastąpiło rozliczenie wezwania. W wyniku rozliczenia Spółka nabyła bezpośrednio 11.768.260 (nie w milionach) akcji własnych za kwotę 411,9 zł, reprezentujących łącznie 1,84% kapitału zakładowego Spółki oraz uprawniających do wykonywania 11.768.260 (nie w milionach) głosów na walnym zgromadzeniu Spółki, stanowiących 1,44% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.
W dniu 25 listopada 2021 roku Zarząd Spółki podjął decyzję o nabyciu przez Spółkę nie więcej niż 29.000.000 (nie w milionach) akcji zwykłych Spółki od Reddev Investments Limited (spółki powiązanej) po cenie nie większej niż 35,00 zł (nie w milionach) za jedną akcję.
W dniu 26 listopada 2021 roku Spółka nabyła 27.400.000 (nie w milionach) akcji własnych od Reddev Investments Limited (spółki powiązanej) za kwotę 959,0 zł, reprezentujących łącznie 4,28% kapitału zakładowego Spółki oraz uprawniających do wykonywania 27.400.000 (nie w milionach) głosów na walnych zgromadzeniu Spółki, stanowiących 3,35% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.
W dniu 21 grudnia 2021 roku Zarząd Spółki podjął decyzję o nabyciu przez Spółkę nie więcej niż 32.005.866 (nie w milionach) akcji zwykłych Spółki od Embud 2 spółka z ograniczoną
119
119
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
odpowiedzialnością S.K.A. (spółki powiązanej) po cenie nie większej niż 35,00 zł (nie w milionach) za jedną akcję.
W dniu 22 grudnia 2021 roku Spółka nabyła 32.005.866 (nie w milionach) akcji własnych od Embud 2 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością S.K.A. (spółki powiązanej) za kwotę 1.090,1 zł, reprezentujących łącznie 5,00% kapitału zakładowego Spółki oraz uprawniających do wykonywania 32.005.866 (nie w milionach) głosów na walnych zgromadzeniu Spółki, stanowiących 3,92% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka posiada łącznie 71.174.126 (nie w milionach) akcji własnych, reprezentujących łącznie 11,13% kapitału zakładowego Spółki oraz uprawniających do wykonywania 71.174.126 (nie w milionach) głosów na walnym zgromadzeniu Spółki, stanowiących 8,69% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.
Przyjęcie polityki dywidendowej Spółki na lata 2022 - 2024
W dniu 20 grudnia 2021 roku Zarząd Cyfrowego Polsatu podjął uchwałę o przyjęciu polityki dywidendowej, zakładającej coroczne przedkładanie Walnemu Zgromadzeniu propozycji wypłaty dywidendy wraz z rekomendacją Zarządu, z zastrzeżeniem poniższych ogólnych zasad:
• kwota wypłacanej rokrocznie dywidendy powinna gwarantować atrakcyjny zwrot z zainwestowanego kapitału akcjonariuszom spółki;
• poziom uzyskiwanego zwrotu powinien być kształtowany w odniesieniu do powszechnie dostępnych na polskim rynku form bezpiecznego lokowania środków finansowych, w szczególności w odniesieniu do poziomu oprocentowania lokat bankowych, uwzględniając jednocześnie premię z tytułu ryzyka związanego z płynnym kształtowaniem się ceny akcji Cyfrowego Polsatu na GPW;
• przedkładana corocznie propozycja podziału zysku netto Spółki za poprzedni rok obrotowy powinna jednocześnie pozwalać na kontynuację stopniowego obniżania zadłużenia netto Grupy, celem osiągnięcia pożądanego celu dotyczącego wskaźnika zadłużenia zawartego w Statucie Spółki .
Zarząd Spółki dokonał przeglądu planów inwestycyjnych Grupy oraz oszacował możliwości alokacji oczekiwanych zasobów gotówkowych Grupy celem wypłaty dywidendy dla akcjonariuszy Spółki. Na bazie przeprowadzonej analizy Zarząd Spółki zamierza zarekomendować Walnemu Zgromadzeniu w okresie 2022-2024 wypłatę dywidendy w łącznej kwocie nie niższej niż 3,00 zł (nie w milionach) w przeliczeniu na jedną akcję w trzech kwotach, tj.:
• co najmniej 1,00 zł (nie w milionach) na akcję do wypłaty z zysku netto wypracowanego w roku 2021;
• co najmniej 1,00 zł (nie w milionach) na akcję do wypłaty z zysku netto wypracowanego w roku 2022;
• co najmniej 1,00 zł (nie w milionach) na akcję do wypłaty z zysku netto wypracowanego w roku 2023.
Jednocześnie Zarząd Spółki zaznacza, iż każdorazowo przy przedkładaniu propozycji podziału zysku za rok poprzedni będzie brał pod uwagę wynik netto, sytuację finansową i płynność Grupy, istniejące i przyszłe zobowiązania (w tym potencjalne ograniczenia związane z umowami kredytowymi i innymi dokumentami finansowymi), ocenę perspektyw Grupy w określonych uwarunkowaniach rynkowych i makroekonomicznych, ewentualną konieczność wydatkowania środków w związku z rozwojem Grupy, w szczególności poprzez akwizycje i podejmowanie nowych projektów w ramach realizacji strategii Grupy, czynniki o charakterze jednorazowym oraz obowiązujące przepisy prawa.
120
120
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Polityka dywidendy będzie podlegać okresowej weryfikacji przez Zarząd Spółki. Nowa polityka dywidendowa znajduje zastosowanie począwszy od 1 stycznia 2022 roku.
Przyjęcie nowej strategii Grupy
W dniu 20 grudnia 2021 roku Zarząd Spółki podjął uchwałę o przyjęciu nowej strategii Grupy. Nadrzędnym celem strategii Grupy jest trwały, długoterminowy wzrost wartości Spółki dla jej akcjonariuszy. Zarząd Spółki zamierza osiągnąć ten cel poprzez realizację głównych elementów strategii operacyjnej, opartej o trzy główne filary i wspieranej efektywną polityką finansową. Filary nowej strategii, które stanowią: telekomunikacja, kontent i czysta energia, zostały szczegółowo opisane w Sprawozdaniu Zarządu z działalności w punkcie 1.5.
Zawarcie przez Spółkę przedwstępnych umów sprzedaży udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o., Port Praski Sp. z o.o. oraz Pantanomo Limited
W związku z ogłoszoną w dniu 20 grudnia 2021 roku nową strategią Grupy, w dniu 20 grudnia 2021 roku Cyfrowy Polsat zawarł następujące umowy z jednostkami powiązanymi („Umowy”):
• przedwstępną umowę dotyczącą nabycia przez Spółkę udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o., reprezentujących 67% kapitału zakładowego PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o., która została zawarta przez Spółkę z ZE PAK S.A.;
• przedwstępną umowę dotyczącą nabycia przez Spółkę 1.070.000 (nie w milionach) udziałów w Port Praski Sp. z o.o., reprezentujących ok. 66,94% kapitału zakładowego Port Praski Sp. z o.o., która została zawarta przez Spółkę z Embud 2 Sp. z o.o. S.K.A oraz
• przedwstępną umowę dotyczącą nabycia przez Spółkę 4.705 (nie w milionach) udziałów w Pantanomo Limited, reprezentujących ok. 32% kapitału zakładowego Pantanomo Limited, która została zawarta przez Spółkę z Tobe Investments Group Limited.
Bazowa cena sprzedaży za udziały w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. została ustalona na 193,1 zł, za udziały w Port Praski Sp. z o.o. na 572,2 zł, natomiast za udziały w Pantanomo Limited na 307,2 zł.
Umowa dotycząca sprzedaży udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. przewiduje również dodatkowe zobowiązanie ZE PAK S.A., które zostanie wykonane po dniu sprzedaży udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. będących przedmiotem Umowy. Z przedsiębiorstwa ZE PAK S.A. wyodrębniony zostanie całokształt działalności energetycznej realizowanej w Elektrowni Konin (ZCP Elektrownia Konin) polegającej w szczególności na wytwarzaniu energii elektrycznej z biomasy, stanowiącej zorganizowaną część przedsiębiorstwa. ZE PAK S.A. zobowiązał się wnieść do PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. ZCP Elektrownię Konin (po nabyciu udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. przez Spółkę), jako wkład niepieniężny o wartości na dzień 30 września 2021 roku równej 906,5 zł. W zamian za wniesienie aportu PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. wyemituje udziały, które zostaną objęte przez ZE PAK S.A., a następnie ZE PAK S.A. zobowiązał się do zbycia na rzecz Spółki 67% tych udziałów za łączną cenę 607,4 zł. Część ceny za nowo wyemitowane udziały PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. w wysokości 90,0 zł objęta będzie przedpłatą, do dokonania której Spółka będzie zobowiązana przy nabyciu udziałów w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o.
Łączna cena za udziały w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. i nowo wyemitowane udziały w PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. związane z wniesieniem aportu w postaci ZCP Elektrownia Konin wyniesie 800,5 zł. W przypadku niewykonania zobowiązania ZE PAK S.A. do wniesienia do PAK-Polska Czysta Energia Sp. z o.o. w formie aportu ZCP Elektrowni Konin, ZE PAK S.A. będzie zobowiązany do zwrotu przedpłaty i zapłaty na rzecz Spółki kary umownej w wysokości 100,0 zł.
121
121
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Zamknięcie transakcji objętych Umowami zostało uzależnione od spełnienia się warunków zawieszających w postaci:
• satysfakcjonujących dla Spółki wyników badań dokumentacji w szczególności prawnej i podatkowej spółek, których udziały są przedmiotem transakcji oraz ich spółek zależnych, oraz
• uzyskania przez Spółkę zgód Rady Nadzorczej na dokonanie transakcji objętych Umowami.
Ponadto zamknięcie transakcji będzie uzależnione od spełnienia się dodatkowych warunków zawieszających, wskazanych w Umowach, m.in. uzgodnione zmiany nabywanych struktur kapitałowych.
Zgodnie z treścią Umów, wszystkie warunki zawieszające zostały zastrzeżone na korzyść Spółki, wobec czego Spółka uprawniona jest do podjęcia decyzji o przystąpieniu do zamknięcia transakcji pomimo niespełnienia się któregokolwiek warunku zawieszającego, w całości lub w części i w przypadku braku dokonania transakcji będących przedmiotem dodatkowych warunków zawieszających, odpowiedniego obniżenia cen bazowych.
Zgodnie z Umowami, Spółce przysługuje prawo odstąpienia od każdej Umowy ze skutkiem natychmiastowym, w przypadku gdy:
• którykolwiek z warunków zawieszających nie zostanie spełniony do dnia 31 marca 2022 roku (termin ten może zostać przedłużony przez strony o nie więcej niż 90 dni), niezależnie od przyczyny,
• dany sprzedający nieudostępni Spółce dokumentacji kluczowej dla procesu badania prawnego, oraz
• zidentyfikowane w toku badania prawnego nieprawidłowości mogą prowadzić do szkody w znacznej wysokości (zróżnicowanej w zależności od Umowy) oraz nie istnieje obiektywna możliwość usunięcia zidentyfikowanych nieprawidłowości.
Zawarcie umowy dotyczącej zakupu zielonej energii
W dniu 12 marca 2021 roku Polkomtel (jednostka zależna od Spółki) zawarł umowę z grupą ZE PAK, dotyczącą zakupu całej produkcji energii wytworzonej przez farmę fotowoltaiczną Brudzew. Umowa PPA (ang. Power Purchase Agreement) została zawarta na okres 15 lat z możliwością przedłużenia o kolejne 5 lat i zawiera określoną cenę sprzedaży, która będzie waloryzowana o wskaźnik inflacji począwszy od 2023 roku. W ramach umowy PPA ZE PAK zobowiązany będzie do dostaw całego wyprodukowanego wolumenu wytworzonej energii wraz z gwarancjami pochodzenia energii.
Decyzja Naczelnika Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Krakowie
W dniu 15 lutego 2018 roku Naczelnik Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Krakowie („Organ”) wydał decyzję określającą wysokość zobowiązania podatkowego Spółki z tytułu niepobranego zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawnych w roku 2012 w kwocie 24,2 zł powiększonej o odsetki od zaległości podatkowych.
W wydanej decyzji Organ zakwestionował prawo Spółki do zastosowania zwolnienia z obowiązku pobrania zryczałtowanego podatku dochodowego od niektórych płatności odsetkowych dokonanych w 2012 roku. Spółka odwołała się od decyzji Organu, ze względu na posiadane opinie renomowanych podmiotów doradczych oraz nie zawiązała żadnych rezerw obciążających jej wynik finansowy.
W dniu 10 lipca 2018 roku Organ wydał decyzję podtrzymującą w mocy wcześniejszą decyzję z 15 lutego 2018 roku. Spółka nie zgadza się z przedmiotową decyzją Organu i wniosła skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Krakowie. W wyroku z 21 lutego 2019 roku Wojewódzki Sąd Administracyjny w Krakowie oddalił skargę. Spółka nie zgadza się z takim
122
122
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
rozstrzygnięciem i złożyła skargę kasacyjną do Naczelnego Sądu Administracyjnego w Warszawie. Termin rozprawy nie jest jeszcze wyznaczony.
Ponadto Organ prowadził czynności kontrolne w analogicznym zakresie za lata 2013 i 2014:
W odniesieniu do roku 2013 Naczelnik Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Krakowie wydał decyzję z 19 lipca 2019 roku, w której określił wysokość należności z tytułu niepobranego zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawych w kwocie 25,1 złotych. Kwota ta nie uwzględnia należnych odsetek za zwłokę. Spółka odwołała się od tej decyzji, niemniej w decyzji z 14 lutego 2020 roku Organ podtrzymał w całości swoje stanowisko. Spółka wniosła skargę do sądu administracyjnego. W wyroku z 15 października 2020 roku Wojewódzki Sąd Administracyjny w Krakowie oddalił skargę. Spółka, w oparciu o opinie renomowanych doradców, nie zgadza się z rozstrzygnięciem sądu i złożyła skargę kasacyjną do Naczelnego Sądu Administracyjnego w Warszawie. Termin rozprawy nie jest jeszcze wyznaczony. Spółka nie zawiązała żadnych rezerw obciążających jej wynik finansowy.
W odniesieniu do 2014 roku Naczelnik Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Krakowie wydał decyzję z 20 września 2019 roku, w której określił Spółce wysokość należności z tytułu niepobranego zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawych w kwocie 1,7 złotych. Kwota ta nie uwzględnia należnych odsetek za zwłokę. Spółka złożyła odwołanie od decyzji Organu. W decyzji drugoinstancyjnej z 8 czerwca 2020 roku organ w całości podtrzymał swoje stanowisko. W odpowiedzi Spółka wniosła skargę do sądu administracyjnego. W wyroku z 20 października 2020 roku Wojewódzki Sąd Administracyjny w Krakowie oddalił skargę. Spółka, w oparciu o opinie renomowanych doradców, nie zgadza się z rozstrzygnięciem sądu i złożyła skargę kasacyjną do Naczelnego Sądu Administracyjnego w Warszawie. Termin rozprawy nie jest jeszcze wyznaczony. Spółka nie zawiązała żadnych rezerw obciążających jej wynik finansowy.
Spór prawny dotyczący rezerwacji częstotliwości
Zwracamy uwagę, że toczy się spór prawny dotyczący postępowania selekcyjnego na częstotliwości w paśmie 1800 MHz przeprowadzonego przez Prezesa UKE w 2007 roku. W wyniku przeprowadzonego postępowania przetargowego wyłonione zostały oferty złożone przez Mobyland Sp. z o.o. (obecnie Polkomtel Sp. z o.o.) oraz CenterNet S.A. (obecnie Polkomtel Sp. z o.o.). Na wnioski T-Mobile i Orange wszczęte zostało postępowanie o unieważnienie samego przetargu na częstotliwość 1800 MHz. Wyrokiem z dnia 8 maja 2014 roku Naczelny Sąd Administracyjny podtrzymał wyrok sądu pierwszej instancji i uchylił decyzję Prezesa UKE z dnia 23 września 2011 roku dotyczącą częściowego unieważnienia wspomnianego przetargu. Po decyzji Naczelnego Sądu Administracyjnego UKE poinformowało, iż „decyzje co do powtórzenia przetargu zostaną podjęte przez Urząd po szczegółowym przeanalizowaniu pisemnego uzasadnienia wyroku Naczelnego Sądu Administracyjnego, wskazań Sądu co do dalszego postępowania oraz analizie stanu prawnego” oraz że „decyzje rezerwacyjne Prezesa UKE pozostają w mocy, a operatorzy mogą nadal świadczyć usługi przy wykorzystaniu tych częstotliwości”. Pismem z dnia 23 grudnia 2016 roku Prezes UKE zawiadomił strony o podjęciu z urzędu postępowania o unieważnienie przetargu na częstotliwość 1800 MHz. Decyzją z dnia 4 sierpnia 2017 roku Prezes UKE unieważnił przetarg z 2007 roku. W dniu 13 października 2017 roku spółka Aero 2 Sp. z o.o. (będąca następca prawnym spółki CenterNet S.A. oraz spółki Mobyland Sp. z o.o. a obecnie Polkomtel Sp. z o.o.) złożyła wniosek o ponowne rozpatrzenie sprawy zakończonej decyzją Prezesa UKE z dnia 4 sierpnia 2017 roku w przedmiocie unieważnienia postępowania przetargowego z 2007 roku. Decyzją z dnia 31 stycznia 2018 roku Prezes UKE utrzymał w mocy swoją decyzję z dnia 4 sierpnia 2017 roku. Od tej decyzji Aero 2 (obecnie Polkomtel Sp. z o.o.) w dniu 7 marca 2018 roku wniosła skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie, która została oddalona wyrokiem z dnia 4 października 2018 roku. W dniu 27 grudnia 2018 roku Aero 2 (obecnie Polkomtel Sp. z o.o.) wniosła skargę kasacyjną od ww. wyroku. Sprawa oczekuje na wyznaczenie terminu przez NSA.
123
123
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Wydana decyzja Prezesa UKE nie wpływa na decyzje rezerwacyjne wydane w odrębnym od przetargu postępowaniu administracyjnym. Zgodnie z komunikatem Prezesa UKE, decyzje rezerwacyjne pozostają ważne i w oparciu o nie mogą być świadczone usługi telekomunikacyjne. Zarząd Spółki jest zdania, iż powyższa kwestia nie powinna negatywnie wpłynąć na wyniki oraz sytuację finansową Grupy. W związku z powyższym niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera żadnych korekt związanych z wyceną wartości rezerwacji częstotliwości.
W postępowaniu prowadzonym z wniosku T-Mobile Polska S.A. Prezes UKE wznowił postępowanie zakończone wydaniem przez Prezesa UKE w dniu 23 kwietnia 2009 roku ostatecznej decyzji utrzymującej w mocy decyzję Prezesa UKE z dnia 30 listopada 2007 roku dot. przyznania rezerwacji częstotliwości z zakresu 1710-1730 MHz i 1805-1825 MHz. W ramach tego postępowania decyzją z dnia 28 listopada 2017 roku Prezes UKE odmówił uchylenia – po wznowieniu postępowania – decyzji rezerwacyjnej Prezesa UKE z dnia 23 kwietnia 2009 roku. Decyzja ta została utrzymana w mocy decyzją Prezesa UKE z dnia 4 czerwca 2018 roku. W związku ze skargami wniesionymi na ww. decyzję, wyrokiem z dnia 11 marca 2019 roku, WSA w Warszawie uchylił decyzję Prezesa UKE z dnia 4 czerwca 2018 roku. Spółka Aero 2 (obecnie Polkomtel Sp. z o.o.) wniosła skargę kasacyjną od tego wyroku, która oczekuje na rozpatrzenie przez NSA.
W dniu 4 października 2018 roku T-Mobile Polska wniosła do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie skargę na ogłoszenie Prezesa UKE z dnia 5 września 2018 roku o wynikach przeprowadzenia czynności niezbędnych do usunięcia naruszeń stanowiących przyczynę unieważnienia przetargu na dwie rezerwacje częstotliwości, z których każda obejmuje 48 dupleksowych kanałów radiowych z odstępem dupleksowym 95 MHz, z zakresu 1710-1730 MHz i 1805-1825 MHz. Postanowieniem z dnia 20 listopada 2018 roku, Wojewódzki Sąd Administracyjny w Warszawie odrzucił skargę T-Mobile Polska S.A. Postanowieniem z dnia 4 lipca 2019 roku Naczelny Sąd Administracyjny, wskutek skargi kasacyjnej wniesionej przez T-Mobile Polska S.A., uchylił postanowienie WSA w Warszawie z dnia 20 listopada 2018 roku. Wyrokiem z dnia 18 sierpnia 2020 roku, WSA w Warszawie stwierdził bezskuteczność ogłoszenia Prezesa UKE z dnia 5 września 2018 roku. Wyrok ten został następnie uchylony przez NSA wyrokiem z dnia 9 grudnia 2021 roku, sygn. akt II GSK 584/21 a sprawa przekazana została do ponownego rozpoznania do WSA w Warszawie. Sprawa oczekuje na wyznaczenie terminu rozprawy przed WSA w Warszawie.
Wszczęcie przez Komisję Europejską procedury określonej w art. 108 ust. 2 Traktatu o funkcjonowaniu Unii Europejskiej
W pierwszych dniach października 2020 roku Cyfrowy Polsat S.A. oraz Sferia S.A. (Sferia), spółka należąca od 29 lutego 2016 roku w 51% do Grupy Cyfrowy Polsat otrzymały z Ministerstwa Cyfryzacji kopię decyzji Komisji Europejskiej z dnia 21 września 2020 roku w sprawie wszczęcia formalnego postępowania wyjaśniającego przeciwko Rzeczpospolitej Polskiej dotyczącego domniemanej niezgodnej z prawem pomocy państwa na rzecz Sferii. Rzekomą niedozwoloną pomocą miałoby być przyznanie Sferii w 2013 roku prawa do używania bloku częstotliwości z zakresu 800 MHz w miejsce odebranej jej dotychczas posiadanej częstotliwości z zakresu 850 MHz. Według otrzymanego pisma Komisja Europejska zamierza zbadać, czy faktycznie doszło do udzielenia pomocy publicznej, a jeśli tak, czy może być ona uznana za zgodną z rynkiem wewnętrznym. W dniu 4 lutego 2022 roku Komisja Europejska rozpoczęła konsultacje w tej sprawie, w ramach których Cyfrowy Polsat oraz Sferia złożyły swoje uwagi. Obie spółki uważają, że nie doszło do udzielenia niedozwolonej pomocy publicznej.
Aukcja rezerwacji częstotliwości z zakresu 3,6 GHz
W dniu 6 marca 2020 roku Urząd Komunikacji Elektronicznej ogłosił aukcję na rezerwację częstotliwości w paśmie 3,6-3,8 GHz, która jest pierwszym w kraju procesem przydziału częstotliwości na potrzeby budowy sieci 5G. Przedmiotem aukcji są 4 bloki o szerokości 80
124
124
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
MHz każdy z pasma 3,6 GHz. Cena minimalna za blok została ustalona na poziomie 450 zł. Zgodnie z dokumentacją aukcyjną na każdego ze zwycięzców aukcji zostaną nałożone identyczne zobowiązania do rozwoju sieci polegające na uruchomieniu we wskazanych obszarach przez każdego z operatorów co najmniej 700 (nie w milionach) stacji bazowych wykorzystujących przydzielone częstotliwości do 31 grudnia 2025 roku.
Pierwotnie termin składania ofert wstępnych w aukcji miał upłynąć 23 kwietnia 2020 roku, przy czym intencją regulatora było, aby wydać zwycięskim operatorom rezerwacje pasma najpóźniej do końca sierpnia 2020 roku. W tym scenariuszu rezerwacje dokonane w wyniku aukcji obowiązywać miały do końca czerwca 2035 roku.
Z uwagi na ogłoszony w dniu 20 marca 2020 roku stan epidemii koronawirusa bieg tego terminu został na mocy przepisu 15 zzs ust. 1 pkt 10 ustawy o szczególnych rozwiązaniach związanych z zapobieganiem, przeciwdziałaniem i zwalczaniem COVID-19 zawieszony od dnia 31 marca 2020 roku do czasu odwołania stanu zagrożenia epidemicznego. Następnie, na podstawie przepisów ustawy „Tarcza Antykryzysowa 3.0” z dnia 14 maja 2020 roku, decyzją z dnia 10 czerwca 2020 roku Prezes UKE unieważnił ogłoszoną 6 marca 2020 roku aukcję na rezerwację częstotliwości w paśmie 3,6-3,8 GHz. Rozporządzenie Ministra Cyfryzacji w sprawie harmonogramu rozdysponowania określonych zasobów częstotliwości użytkowanych jako cywilne w użytkowaniu cywilnym lub cywilno-rządowym określa termin wydania decyzji w sprawie rezerwacji częstotliwości 3-6-3,8 GHz do 27 sierpnia 2021 roku. Dokładny termin rozpoczęcia powtórnej aukcji na rezerwację częstotliwości w paśmie 3,6-3,8 GHz nie jest jednak jeszcze znany.
Odnowienie rezerwacji częstotliwości
W związku ze zbliżającym się wygaśnięciem z końcem roku 2022, będącej w dyspozycji Polkomtel Sp. z o.o. rezerwacji częstotliwości w paśmie 2100 MHz, a także rezerwacji częstotliwości w paśmie 1800 MHz, której dotychczasowym dysponentem była spółka Aero2 Sp z. o.o. (z dniem 30 listopada 2021 roku nastąpiło połączenie Polkomtel Sp. z o.o. i Aero2 Sp. z o.o., w wyniku czego Polkomtel wszedł w prawa i obowiązki Aero2, przejmując tym samym prawo do dysponowania częstotliwościami Aero2), na podstawie przepisów ustawy Prawa telekomunikacyjne Polkomtel Sp. z o.o. złożył w grudniu 2021 roku stosowne wnioski do Prezesa UKE o dokonanie na kolejny okres rezerwacji częstotliwości w paśmie 2100 MHz, a także częstotliwości w pasmie 1800 MHz.
W związku z podjętym przez Prezesa UKE w grudniu 2021 roku procesem zapewnienia ładu w gospodarce częstotliwościami w zakresie pasma 2100 MHz oraz w związku z tym przeprowadzonym i zakończonym przez Prezesa UKE w marcu 2022 roku postepowaniem mającym na celu zmianę rezerwacji częstotliwości przydzielonych w pasmie 2100 MHz na rzecz czterech operatorów sieci komórkowych w Polsce, w tym Polkomtel, a także nadal prowadzonym przez Prezesa UKE w stosunku do czterech operatorów postępowaniem o dokonanie na kolejny okres rezerwacji częstotliwości w paśmie 2100 MHz, Polkomtel podjął decyzję o modyfikacji swojego wniosku o odnowienie rezerwacji w paśmie 2100 MHz, polegającej w efekcie na dokonaniu rezerwacji częstotliwości tylko z zakresu 1950,1-1064,9 MHz i 2140,1-2154,9 MHz, do wykorzystania w obszarze całego kraju, w służbie ruchomej lub stałej, na kolejny okres do dnia 31 grudnia 2037 roku.
Szacuje się, że wydanie przez Prezesa UKE decyzji w sprawie ww. rezerwacji częstotliwości na kolejny okres nastąpi nie wcześniej niż w połowie roku 2022, a kwoty za dokonanie tych rezerwacji mogą kształtować się odpowiednio na poziomie 822 zł za dokonanie rezerwacji częstotliwości w paśmie 1800 MHz (zgodnie ze wstępnym szacunkiem Prezesa UKE z grudnia 2021 roku) oraz na poziomie 404 zł za dokonanie rezerwacji częstotliwości w paśmie 2100 MHz (szacunek własny Polkomtel). Finalne dokładne kwoty za odnowienie przedmiotowych rezerwacji częstotliwości poznamy po opublikowaniu przez Prezesa UKE projektów decyzji rezerwacyjnych.
125
125
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Szacunkowy wpływ pandemii choroby koronawirusowej COVID-19 na działalność i perspektywy finansowe Grupy
Niezwłocznie po wprowadzeniu przez polski rząd stanu zagrożenia epidemicznego w dniu 13 marca 2020 roku Grupa podjęła kroki mające na celu zapewnienie ciągłości działalności operacyjnej i ograniczenia wpływu negatywnych zjawisk związanych z pandemią. W szczególności priorytetem było zapewnienie bezpieczeństwa pracownikom oraz zagwarantowanie klientom spółek z Grupy wysokiej jakości usług.
W ocenie Zarządu, w obszarze swojej podstawowej działalności tak Spółka jak i Grupa jest względnie odporna na negatywne skutki pandemii, utrzymuje wysoki poziom płynności oraz generuje pozytywne przepływy pieniężne. W związku z powyższym, Grupa nie zidentyfikowała przesłanek utraty wartości jej aktywów.
49. Wydarzenia po dacie bilansowej
Nabycie akcji Vindix S.A.
W dniu 19 stycznia 2022 roku Cyfrowy Polsat S.A. nabył 53,73% akcji Vindix S.A. za kwotę 24,0 zł. W wyniku transakcji Spółka posiada 100% akcji w Vindix S.A. i jej spółkach zależnych.
Wpływ sytuacji polityczno-gospodarczej na terytorium Ukrainy na działalność i perspektywy finansowe Grupy
W ocenie Zarządu, w obszarze swojej podstawowej działalności tak Spółka jak i Grupa jest względnie odporna na negatywne skutki sytuacji polityczno-gospodarczej na terytorium Ukrainy. Więcej informacji zostało zawarte w Sprawozdaniu Zarządu z działalności w punkcie 5.10.1.
50. Inne ujawnienia
Zabezpieczenia kredytów i pożyczek
Grupa zawarła szereg umów ustanawiających zabezpieczenia wynikające z umów kredytowych. Szczegółowe informacje dotyczące umów zawarte są w Sprawozdaniu Zarządu z działalności w punkcie 4.3.6.
Zobowiązania umowne z tytułu nabycia aktywów programowych
Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała przyszłe zobowiązania z tytułu nabycia aktywów programowych. Tabela poniżej przedstawia termin realizowania przyszłych płatności z tego tytułu (ogółem):
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
do roku
205,0
182,9
1 do 5 lat
366,1
315,6
powyżej 5 lat
35,5
45,1
Razem
606,6
543,6
126
126
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Poniższa tabela przedstawia przyszłe zobowiązania z tytułu nabycia aktywów programowych od jednostek powiązanych nieobjętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym:
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
do roku
9,7
22,1
1 do 5 lat
-
0,2
Razem
9,7
22,3
Zobowiązania umowne z tytułu zakupu składników majątku trwałego
Kwota zobowiązań umownych z tytułu umów na wytworzenie i zakup rzeczowych aktywów trwałych wyniosła 243,7 zł na dzień 31 grudnia 2021 roku (313,2 zł na dzień 31 grudnia 2020 roku). Kwota przyszłych zobowiązań wynikających z umów na zakup wartości niematerialnych wyniosła 31,0 zł na dzień 31 grudnia 2021 roku (64,9 zł na dzień 31 grudnia 2020 roku).
Przyszłe zobowiązania umowne
Na dzień 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku Grupa posiadała przyszłe zobowiązania z tytułu umów dotyczących korzystania z transponderów satelitarnych.
Tabela poniżej przedstawia termin realizowania przyszłych płatności z tego tytułu (ogółem):
31 grudnia 2021
31 grudnia 2020
do roku
125,6
126,0
1 do 5 lat
376,7
503,9
Razem
502,3
629,9
51. Profesjonalny osąd, szacunki księgowe i założenia
Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu osądów, szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów oraz kosztów. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.
Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.
Profesjonalny osąd, szacunki i założenia, które mają najbardziej istotny wpływ na wartości ujęte w tym sprawozdaniu finansowym mają zastosowane w odniesieniu do następujących kluczowych obszarów:
• Klasyfikacja umów leasingowych
W przypadku umów gdzie Grupa występuje jako leasingodawca, Grupa dokonuje klasyfikacji leasingu jako operacyjnego lub finansowego w oparciu o ocenę, w jakim zakresie ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale leasingodawcy, a w jakim leasingobiorcy. Ocena ta opiera się na treści ekonomicznej każdej transakcji. W ramach świadczenia usług Grupa zawiera z klientami umowy na udostępnienie zestawów odbiorczych
127
127
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
(dekoderów, modemów i routerów). Ze względu na fakt, że Grupa zachowuje wszystkie istotne ryzyka i korzyści wynikające z prawa własności tych zestawów odbiorczych, umowy na udostępnienie klasyfikowane są jako umowy leasingu operacyjnego.
Grupa zawarła umowy na najem powierzchni biurowych i innych, które klasyfikowane są jako umowy leasingu operacyjnego. Więcej informacji na ten temat zawiera nota 34.
• Okres leasingu
Dla umów, które spełniają kryteria leasingu, Grupa ustala okres leasingu, obejmujący nieodwołalny okres, przez który Grupa ma prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów wraz z okresami, na które można przedłużyć leasing jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa oraz okresami, w których można odstąpić od leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca nie skorzysta z tego prawa. W momencie określania okresu leasingu Grupa rozważa wszystkie istotne fakty i okoliczności, które mogą świadczyć za tym, że zdecyduje się na opcję przedłużenia leasingu. Leasingobiorca zobowiązany jest do ponownej oceny opcji przedłużenia leasingu w momencie zaistnienia istotnych zdarzeń lub istotnej zmiany okoliczności, nad którymi leasingobiorca ma kontrolę. W przypadku umów na czas nieokreślony okres leasingu jest ustalany w oparciu o osąd w zakresie długości trwania umowy. Umowy zawierane na czas nieokreślony dla których Grupa szacuje wystarczająco pewny okres leasingu dotyczą głównie:
- powierzchni infrastruktury technicznej - szacowany okres leasingu wynosi 2-10 lat,
- ciemne włókna – szacowany okres leasingu wynosi 2-10 lat,
- powierzchnie punktów sprzedaży – szacowany okres leasingu wynosi 2 lat.
• Stopa dyskontowa leasingobiorcy
Stopa dyskontowa rozumiana jest jako stopa procentowa leasingu (o ile można tę stopę z łatwością określić) lub krańcowa stopa procentowa Grupy, wyznaczana jako koszt oprocentowania kredytu, jaki Grupa musiałaby ponieść zaciągając kredyt na zakup danego składnika aktywów i przy odpowiednim zabezpieczeniu. Krańcową stopę procentową można określić jako sumę stopy wolnej od ryzyka (ang. risk free rate) oraz premii za ryzyko kredytowe Grupy. Stopy dyskonta stosowane przez Grupę uwzględniają okres zapadalności oraz walutę umów leasingowych.
• Stawki amortyzacyjne środków trwałych i wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania
Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego (w tym zestawów odbiorczych oddanych w leasing operacyjny) oraz wartości niematerialnych (w tym zwłaszcza relacji z klientami i marki Plus oraz marki Netia). Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.
Okres ekonomicznej użyteczności dekoderów udostępnianych klientom w ramach umów leasingu operacyjnego wynosi 5 lat, a modemów i routerów 3 lata. Okresy ekonomicznej użyteczności pozostałych środków trwałych oraz wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujawnione są w notach 6j i 6k. Informacje na temat wysokości kosztu amortyzacji w podziale na poszczególne kategorie środków trwałych i wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania zawierają noty 16 i 20.
• Okres ekonomicznej użyteczności i metoda amortyzacji aktywów programowych
Okres ekonomicznej użyteczności aktywów programowych ustalany jest w powiązaniu z szacowanym okresem uzyskiwania korzyści ekonomicznych z tych aktywów, nie dłuższym jednak niż okres obowiązywania licencji. Metoda amortyzacji aktywów programowych odzwierciedla sposób realizacji tych korzyści ekonomicznych. Określenie okresu i metody
128
128
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
amortyzacji wymaga zatem dokonania szacunków w zakresie długości okresu, w ramach którego Grupa spodziewa się uzyskiwać przychody z nabytych praw programowych oraz procentowego rozłożenia tych przychodów na przestrzeni tego okresu. Więcej informacji na temat metody i stawek amortyzacyjnych oraz kosztu amortyzacji w podziale na poszczególne kategorie aktywów programowych zawierają noty 6l i 22.
• Nieokreślony okres ekonomicznej użyteczności marki Polsat, TV4, TV6, IPLA oraz Polo TV (Lemon Records)
Na datę bilansową Grupa dokonała przeglądu, czy zdarzenia i okoliczności nadal uzasadniają przyjęcie nieokreślonego okresu użytkowania dla marek Polsat, TV4, TV6, IPLA oraz Polo TV (Lemon Records) rozpoznanych w latach 2011-2017 na rozliczeniu nabycia grupy kapitałowej Telewizja Polsat S.A., spółki Polskie Media S.A., spółek tworzących serwis IPLA oraz Lemon Records Sp. z o.o.
Grupa dokonała przeglądu następujących czynników, niezbędnych do określenia szacowanego okresu użytkowania marek Polsat, TV4, TV6, IPLA oraz Polo TV (Lemon Records):
- oczekiwane wykorzystanie marki i ocena czy marka może być efektywnie zarządzana
- utrata przydatności z przyczyn natury technicznej, technologicznej, handlowej lub innej
- stabilność branży, w której marka jest wykorzystywana i zmiany w popycie rynku na usługi medialne
- oczekiwane działania konkurentów lub potencjalnych konkurentów na rynku mediów
- poziom późniejszych nakładów niezbędnych do uzyskania oczekiwanych przyszłych korzyści ekonomicznych z marki
- czy okres użytkowania marki jest zależny od okresów użytkowania innych aktywów.
Analizując powyższe czynniki, Grupa uznała że nie ma przewidywalnego limitu okresu, w którym marki Polsat, TV4, TV6 oraz Polo TV (Lemon Records) będą przynosiły Grupie wpływy pieniężne netto i z tego powodu przyjęto nieokreślony okres użytkowania tych marek, co oznacza, że składniki aktywów nie podlegają amortyzacji i są testowane pod względem utraty wartości raz w roku. Zarząd uważa, że marki Polsat, TV4, TV6 oraz Polo TV (Lemon Records) mają pozytywny wpływ na przychody z reklamy i sponsoringu. Dodatkowo znak parasolowy Polsat posiada wyraźną obecność w mediach, wysokie pozycje w rankingach najcenniejszych marek. Silną pozycję znaku potwierdzają również liczne nagrody przyznawane dla pracowników, osób kojarzonych ze stacją telewizyjną oraz wysoki wskaźnik Power Ratio stacji.
W wyniku zastąpienia marki IPLA marką Polsat Box Go, Grupa ujęła odpis z tytułu utraty wartości marki IPLA na dzień 31 grudnia 2021 roku.
Zarząd potwierdza, że na dzień bilansowy nie ma żadnych planów, aby zaprzestać używania lub znacząco modyfikować marki Polsat, TV4, TV6i Polo TV (Lemon Records). Wartość przypisana do marek odnosi się do zastrzeżonej nazwy i loga „Polsat”, „TV4”, „TV6” i „Polo TV”. W przypadku gdy Grupa zadecyduje o zaniechaniu stosowania lub znaczącej zmianie nazwy lub logotypu Zarząd dokona przeglądu czy zdarzenia i okoliczności nadal uzasadniają przyjęcie nieokreślonego okresu użytkowania dla marek Polsat, TV4, TV6 i Polo TV (Lemon Records) oraz oceni, czy istnieją przesłanki wskazujące na utratę wartości.
• Wartość godziwa aktywów i zobowiązań spółek Grupa Interia, TV Spektrum Sp. z o.o., Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o.o.) i Polot Media Sp. z o.o. Sp. k. (dawniej Tako Media Sp. z o.o. Sp.k.) oraz BCAST Sp. z o.o.
W ramach rozliczenia nabycia kontroli nad spółkami Grupy Interia, TV Spektrum Sp. z o.o., Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o.o.) i Polot Media Sp. z o.o. Sp. k. (dawniej
129
129
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Tako Media Sp. z o.o. Sp.k.) oraz BCAST Sp. z o.o.. Grupa dokonała identyfikacji nabytych aktywów i przejętych zobowiązań oraz oszacowała ich wartość godziwą. Więcej informacji na ten temat zawiera nota 38.
• Wstępna wartość godziwa aktywów i zobowiązań spółek Premium Mobile Sp. z o.o., Logitus Sp. z o.o., CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.) i Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.) oraz Stork 5 Sp. z o.o.
W ramach rozliczenia nabycia kontroli nad spółkami Premium Mobile Sp. z o.o., Logitus Sp. z o.o., CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.) i Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.) oraz Stork 5 Sp. z o.o. Grupa dokonała identyfikacji nabytych aktywów i przejętych zobowiązań oraz wstępnie oszacowała ich wartość godziwą. Więcej informacji na ten temat zawiera nota 38.
• Utrata wartości wartości firmy oraz wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie ekonomicznej użyteczności
Grupa przeprowadziła test na utratę wartości firmy oraz wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie ekonomicznej użyteczności (marki Polsat, TV4 i TV6 oraz marki Polo TV (Lemon Records)). Test został przeprowadzony w oparciu o oszacowanie wartości użytkowej poszczególnych segmentów operacyjnych, do których została alokowana wartość firmy oraz marki na moment ich początkowego ujęcia. Wartość firmy i marki o nieokreślonym okresie użytkowania zostały alokowane do następujących ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które również reprezentują segmenty działalności Grupy:
- "Usługi B2C i B2B " - wartość firmy ujęta w wyniku nabycia M.Punkt Holdings Ltd., wartość firmy powstała na nabyciu INFO-TV-FM Sp. z o.o., wartość firmy ujęta w wyniku nabycia spółek tworzących platformę IPLA, wartość firmy powstała na nabyciu Metelem Holding Company Ltd., wartość firmy powstała na nabyciu Orsen Holding Ltd., wartość firmy powstała na nabyciu Litenite Ltd., wartość firmy powstała na nabyciu IT Polpager S.A., wartość firmy powstała na nabyciu 65,98% akcji Netia S.A., wartość firmy powstała na nabyciu Coltex ST Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu Netshare Media Group Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu 51,22% udziałów TVO Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu ISTS Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu 51,25% udziałów Esoleo Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu IST Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu centrum danych w formie zorganizowanej części przedsiębiorstwa, wartość firmy powstała na nabyciu 70,02% udziałów BCAST Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu Premium Mobile Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu Logitus Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu CKS Ossa Sp. z o.o. (dawniej TMS Ossa Sp. z o.o.), wartość firmy powstała na nabyciu Ossa Medical Center Sp. z o.o. (dawniej Horest, Hotel pod Żaglami Sp. z o.o.) oraz wartość firmy powstała na nabyciu Stork 5 Sp. z o.o.
- "Mediowy: telewizja i online" - wartość firmy i marka Polsat ujęte w wyniku nabycia Telewizji Polsat S.A., wartość firmy i marki TV4 i TV6 ujęte w wyniku nabycia Polskie Media S.A., wartość firmy powstała na nabyciu Radia PIN S.A., wartość firmy powstała na nabyciu ESKA TV S.A., wartość firmy powstała na nabyciu Lemon Records Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu 99,99% udziałów Eleven Sports Network Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu Superstacja Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu TV Spektrum Sp. z o.o., wartość firmy powstała na nabyciu 60% udziałów Polot Media Sp. z o.o. (dawniej Tako Media Sp. z o.o.) oraz Polot Media Sp. z o.o. Sp. k. (dawniej Tako Media Sp. z o.o. Sp. k.).
Oszacowanie wartości użytkowej segmentu polega na ustaleniu wartości bieżącej wpływów pieniężnych generowanych przez ten segment. Kwota wartości firmy oraz marek testowanych na poziomie każdego segmentu, kluczowe założenia przyjęte do ustalenia wartości użytkowej każdego z segmentów, wynik przeprowadzonego testu oraz wrażliwość tego wyniku na racjonalnie oczekiwane zmiany założeń zostały zaprezentowane w nocie 19.
130
130
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
• Utrata wartości pozostałych niefinansowych aktywów trwałych
Grupa dokonała analizy, czy na dzień bilansowy występują przesłanki wskazujące na potencjalną utratę wartości środków trwałych, wartości niematerialnych lub praw do użytkowania o określonym okresie użytkowania i ujęła odpis aktualizujący wartość aktywów trwałych w wysokości różnicy pomiędzy wartością odzyskiwalną i wartością bilansową. Wysokość odpisów została zaprezentowana w nocie 16, 20 i 21.
• Odpis aktualizujący wartość należności
Wartość należności aktualizuje się uwzględniając oczekiwane straty kredytowe dla należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu kontraktów w kwocie odpowiadającej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia instrumentu. Kwota oczekiwanych strat kredytowych kalkulowana jest na podstawie danych historycznych dotyczących spłaty należności oraz skuteczności windykacji, z uwzględnieniem bieżących oczekiwań dotyczących kształtowania się wartości tych parametrów w przyszłości. Dalsze informacje w tym zakresie zawarte są w notach 6n oraz 26 i 40.
• Odpis aktualizujący wartość zapasów
Grupa tworzy odpisy aktualizujące wartość zapasów w oparciu o wskaźnik rotacji zapasów i aktualne plany marketingowe. Cena nabycia lub koszt wytworzenia są ustalane metodą średniej ceny ważonej. Wartość odzyskiwalna netto jest szacowaną ceną sprzedaży dokonywanej w toku zwykłej działalności gospodarczej, pomniejszoną o koszty sprzedaży. Dalsze informacje w tym zakresie zawarte są w notach 6m oraz 25.
• Rezerwy na ewentualne zobowiązania w związku z toczącymi się postępowaniami
W zwykłej działalności Grupa jest uczestnikiem wielu postępowań sądowych, które mają w większości przypadków charakter typowy i powtarzalny i które, indywidualnie, nie mają istotnego znaczenia dla Grupy, jej sytuacji finansowej i działalności. Rezerwy tworzone są w oparciu o dokumentację sądową i opinię prawników biorących udział w toczących się postępowaniach, którzy szacują ewentualne przyszłe zobowiązania Grupy w oparciu o przebieg procesu. Grupa tworzy także rezerwy na potencjalne niezgłoszone roszczenia wynikające z przeszłych zdarzeń, jeśli Zarząd ocenia, że istnieje prawdopodobieństwo wypływu korzyści ekonomicznych z Grupy tytułem ich zaspokojenia. Rezerwy na prawdopodobne roszczenia są tworzone w oparciu o szacunki Zarządu bazujące na dostępnych informacjach o stawkach rynkowych stosowanych dla podobnych roszczeń. W opinii Zarządu poziom rezerw na 31 grudnia 2021 roku jest wystarczający do pokrycia ewentualnych przyszłych wypływów, a niekorzystne rozwiązane kwestii spornych nie będzie miało istotnego wpływu na sytuację finansową Grupy.
• Podatek odroczony
Podatek odroczony jest rozpoznawany dla wszystkich różnic przejściowych oraz dla niewykorzystanych strat podatkowych. Kluczowym założeniem w odniesieniu do kalkulacji podatku odroczonego jest ocena okresu oraz sposobu rozliczenia wartości bilansowej aktywów i pasywów na dzień bilansowy. W szczególności, ocenie podlega prawdopodobieństwo wystąpienia przyszłych zysków podlegających opodatkowaniu, od których będzie możliwe odliczenie strat podatkowych z lat ubiegłych. Na każdy dzień zakończenia okresu sprawozdawczego ponownie ocenia się dotąd nieujęte aktywa z tytułu podatku odroczonego. Uprzednio nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się w zakresie, w jakim stało się prawdopodobne, że przyszły dochód do opodatkowania pozwoli na zrealizowanie tych aktywów. Dalsze informacje w tym zakresie zawarte są w notach 6w oraz 13.
• Wartość godziwa instrumentów finansowych
Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń
131
131
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej poszczególnych instrumentów finansowych oraz przyjęte założenia zostały przedstawione w nocie 6h.
• Wycena kredytu według zamortyzowanego kosztu
Kredyt Terminowy CP, Kredyt Terminowy PLK, Kredyt Rewolwingowy CP oraz Kredyt Rewolwingowy PLK są oprocentowane według zmiennej stopy procentowej będącej sumą stopy WIBOR dla odpowiednich okresów odsetkowych oraz zastosowanej marży, uzależnionej od poziomu wskaźnika skonsolidowanego długu netto/skonsolidowanej EBITDA. Z tego względu zgodnie z oceną Zarządu Kredyt Terminowy CP oraz Kredyt Terminowy PLK są traktowane, jako instrumenty o zmiennej stopie procentowej.
• Sprzedaż udziałów w Polkomtel Infrastruktura
W wyniku transakcji sprzedaży, Grupa utraciła kontrolę nad spółką Polkomtel Infrastruktura. Grupa przeprowadziła analizę zgodnie z MSSF 10 i MSR 28, w wyniku której ustaliła iż pozostała inwestycja (207 udziałów) ani zapisy zawartych umów nie pozwalają na sprawowanie kontroli ani wywieranie wpływu na wysokość wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad spółką. Grupa nie ma możliwości bieżącego kierowania działalnością spółki.
W wyniku transakcji sprzedaży, Grupa podpisała Umowę Serwisową (patrz nota 48) która nie skutkuje rozpoznaniem leasingu. Po przeanalizowaniu zapisów Umowy Serwisowej w świetle wymagań MSSF 16 stwierdzono że: i) Grupa utraciła kontrolę nad aktywną i pasywną infrastrukturą Towerlink oraz że ii) pod warunkiem dostarczenia usług na odpowiednim poziomie określonym przez Umowę Serwisową, Towerlink posiada faktyczną swobodę rozporządzania aktywną i pasywną infrastrukturą, w tym posiada prawo do wykorzystania tej infrastruktury na potrzeby świadczenia usług dla innych użytkowników.
132
132
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
Podsumowanie wyników za okres 3 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku
52. Skonsolidowany rachunek zysków i strat
za okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów
3.265,0
3.248,2
Koszty operacyjne
(2.810,6)
(2.731,3)
Zysk ze sprzedaży jednostki zależnej
(10,2)
-
Pozostałe przychody/(koszty) operacyjne, netto
(24,4)
7,1
Zysk z działalności operacyjnej
419,8
524,0
Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto
4,2
(11,5)
Koszty finansowe, netto
(6,5)
(64,9)
Udział w zysku/(stracie) jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności
11,4
(45,6)
Zysk brutto za okres
428,9
402,0
Podatek dochodowy
(95,2)
(75,3)
Zysk netto za okres
333,7
326,7
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
337,5
324,9
Zysk/(strata) netto przypadający na akcjonariuszy niekontrolujących
(3,8)
1,8
Podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję w złotych
0,54
0,51
133
133
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
53. Zestawienie skonsolidowanego zysku całkowitego
54. Przychody ze sprzedaży usług, produktów, towarów i materiałów
okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Przychody detaliczne od klientów indywidualnych i biznesowych
1.730,7
1.660,1
Przychody hurtowe
1.006,8
1.043,9
Przychody ze sprzedaży sprzętu
408,1
424,4
Pozostałe przychody ze sprzedaży
119,4
119,8
Razem
3.265,0
3.248,2
za okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Zysk netto za okres
333,7
326,7
Pozycje nie podlegające przeniesieniu do rachunku zysków i strat:
Zyski/(straty) aktuarialne
2,3
(0,5)
Pozycje, które mogą zostać przeniesione do rachunku zysków i strat:
Wycena instrumentów zabezpieczających
10,3
0,8
Udział w innych całkowitych dochodach jednostek stowarzyszonych
10,7
4,1
Pozostały zysk całkowity po opodatkowaniu
23,3
4,4
Zysk całkowity za okres
357,0
331,1
Zysk całkowity przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej
360,8
329,4
Zysk/(strata) całkowita przypadająca na akcjonariuszy niekontrolujących
(3,8)
1,7
134
134
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
55. Koszty operacyjne
okres 3 miesięcy zakończony
Nota
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Koszty techniczne i rozliczeń międzyoperatorskich
801,7
615,0
Amortyzacja, utrata wartości i likwidacja
461,2
602,3
Koszt własny sprzedanego sprzętu
337,2
359,5
Koszty kontentu
531,4
484,0
Koszty dystrybucji, marketingu, obsługi i utrzymania klienta
284,8
259,4
Wynagrodzenia i świadczenia na rzecz pracowników
a)
271,3
265,8
Koszty windykacji, odpisów aktualizujących wartość należności i koszt spisanych należności
12,5
25,2
Inne koszty
110,5
120,1
Razem
2.810,6
2.731,3
a) Wynagrodzenia i świadczenia na rzecz pracowników
okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Wynagrodzenia
234,6
227,4
Ubezpieczenia społeczne
26,4
28,9
Pozostałe świadczenia pracownicze
10,3
9,5
Razem
271,3
265,8
56. Zyski/(straty) z działalności inwestycyjnej, netto
okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Odsetki z tytułu leasingu
(4,9)
(12,0)
Odsetki, netto
2,1
(1,3)
Pozostałe różnice kursowe, netto
5,4
(7,7)
Inne przychody/koszty
1,6
9,5
Razem
4,2
(11,5)
135
135
Grupa Kapitałowa Cyfrowy Polsat S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku
(wszystkie wartości pieniężne podane w tekście przedstawiono w milionach, wraz ze wskazaniem waluty, a wszystkie dane liczbowe przedstawiono w milionach złotych, chyba że zaznaczono inaczej)
57. Koszty finansowe, netto
okres 3 miesięcy zakończony
31 grudnia 2021 niebadany
31 grudnia 2020 niebadany
Odsetki od kredytów i pożyczek
52,6
52,8
Odsetki od wyemitowanych obligacji
18,7
10,4
Realizacja i wycena instrumentów zabezpieczających
1,0
1,0
Realizacja i wycena instrumentów, dla których nie zastosowano rachunkowości zabezpieczeń – zabezpieczenie odsetek
(67,1)
(0,9)
Koszty z tytułu gwarancji, prowizji bankowych i innych opłat
1,3
1,6
Razem
6,5
64,9