MAXCOM S.A.
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
NA DZIEŃ I ZA ROK KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2022 ROKU
2
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
SPIS TREŚCI
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE MAXCOM S.A. ............................................................. 5
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ............................................................... 5
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ....................................................................... 6
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH.............................................................. 7
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH .............................................. 8
INFORMACJE OGÓLNE .......................................................................................................................................... 9
INFORMACJE O SPÓŁCE ....................................................................................................................................... 9
INFORMACJE O GRUPIE KAPITAŁOWEJ ............................................................................................................. 10
WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ............................................................ 12
PODSTAWA SPORZĄDZENIA JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO I ZASADY RACHUNKOWOŚCI
12
ZAŁOŻENIE KONTYNUACJI DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ ............................................................................ 12
ZMIANY STOSOWANYCH ZASAD RACHUNKOWOŚCI .......................................................................................... 12
OPIS WAŻNIEJSZYCH ZASAD RACHUNKOWOŚCI .................................................................................... 14
ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH .............................................. 14
SPRAWOZDAWCZOŚĆ DOTYCZĄCA SEGMENTÓW ............................................................................................ 15
WALUTY OBCE..................................................................................................................................................... 15
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE ............................................................................................................................ 16
LEASING ............................................................................................................................................................... 17
WARTOŚCI NIEMATERIALNE ............................................................................................................................... 18
UTRATA WARTOŚCI NIEFINANSOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH ....................................................................... 18
AKTYWA FINANSOWE .......................................................................................................................................... 19
UTRATA WARTOŚCI AKTYWÓW FINANSOWYCH ................................................................................................ 19
POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE I ZABEZPIECZENIA ........................................................................ 20
ZAPASY ........................................................................................................................................................... 20
ŚRODKI PIENIĘŻNE I EKWIWALENTY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH .................................................................... 21
KAPITAŁY......................................................................................................................................................... 21
REZERWY ........................................................................................................................................................ 21
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH .......................................................................... 22
ZOBOWIĄZANIA Z TYT. KREDYTÓW BANKOWYCH ......................................................................................... 22
ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA ....................................... 22
PRZYCHODY.................................................................................................................................................... 22
PODATKI .......................................................................................................................................................... 23
ZYSK NETTO NA AKCJĘ .................................................................................................................................. 24
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH .......................................................................................... 25
SEZONOWOŚĆ ........................................................................................................................................................ 25
SEGMENTY OPERACYJNE ................................................................................................................................. 25
PRZYCHODY ............................................................................................................................................................. 27
3
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE ............................................................................................................ 27
PRZYCHODY FINANSOWE ................................................................................................................................... 27
KOSZTY ...................................................................................................................................................................... 28
POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE ................................................................................................................... 28
KOSZTY FINANSOWE ........................................................................................................................................... 28
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH ..................................................................................................... 28
PODATEK DOCHODOWY ..................................................................................................................................... 29
OBCIĄŻENIA PODATKOWE .................................................................................................................................. 29
UZGODNIENIE EFEKTYWNEJ STAWKI PODATKOWEJ......................................................................................... 30
ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY ............................................................................................................... 31
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE .................................................................................................................... 33
AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA .................................................................................. 35
WARTOŚCI NIEMATERIALNE ........................................................................................................................ 36
DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE ........................................................................................... 38
NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE ............................................................................................................. 39
ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE .................................................................................................................... 40
ZAPASY ................................................................................................................................................................. 40
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI ........................ 42
KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE ............................................................... 45
KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE ........................................................................................ 45
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY................................................................................................ 45
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ....................................... 46
KAPITAŁ WŁASNY ............................................................................................................................................. 46
ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ .............................................................................................. 47
DYWIDENDY WYPŁACONE I ZAPROPONOWANE DO WYPŁATY .................................................... 48
REZERWY ............................................................................................................................................................. 48
OPROCENTOWANE KREDYTY I POŻYCZKI ............................................................................................. 49
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE ............................................................................................ 52
POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE............................................................................. 53
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE .................................................................................................... 53
ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE ORAZ GWARANCJE I PORĘCZENIA OTRZYMANE I
UDZIELONE ........................................................................................................................................................................ 54
SPRAWY SĄDOWE ............................................................................................................................................ 54
ZUŻYTY SPRZĘT ELEKTRYCZNY I ELEKTRONICZNY.......................................................................... 55
TRANSAKCJE Z JEDNOSTKAMI POWIĄZANYMI ................................................................................... 55
WYNAGRODZENIE KADRY KIEROWNICZEJ SPÓŁKI ........................................................................... 57
4
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
WYNAGRODZENIE PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ
FINANSOWYCH ................................................................................................................................................................ 58
CELE I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM ............................................................... 58
RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ ................................................................................................................ 59
RYZYKO WALUTOWE ....................................................................................................................................... 60
RYZYKO KREDYTOWE ..................................................................................................................................... 61
RYZYKO ZWIĄZANE Z PŁYNNOŚCIĄ ......................................................................................................... 62
INSTRUMENTY FINANSOWE ......................................................................................................................... 63
ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM ........................................................................................................................... 64
STRUKTURA ZATRUDNIENIA ........................................................................................................................ 64
5
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów
za okres zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku
Działalność kontynuowana Nota
od 01.01.2022 od 01.01.2021
do 31.12.2022 do 31.12.2021
Przychody operacyjne ogółem, w tym:
129 220
123 706
Przychody ze sprzedaży 5
128 125
121 493
Pozostałe przychody operacyjne 6
1 095
2 213
Zmiana stanu zapasów produktów gotowych oraz
produkcji niezakończonej
0
0
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby
0
0
Koszty operacyjne ogółem, w tym:
129 536
115 642
Amortyzacja
834
434
Materiały i energia
2 059
2 586
Usługi obce
17 158
13 248
Podatki i opłaty
396
594
Koszty świadczeń pracowniczych
6 474
5 511
Pozostałe koszty rodzajowe
1 145
2 433
Wartość sprzedanych towarów i materiałów 5
100 656
89 516
Pozostałe koszty operacyjne
814
1 320
Zysk z działalności operacyjnej
-316
8 064
Przychody finansowe 6
315
241
Koszty finansowe 6
2 891
1 945
Zysk przed opodatkowaniem
-2 892
6 360
Podatek dochodowy 9
-631
1 079
Zysk netto z działalności kontynuowanej
-2 261
5 281
Działalność zaniechana
0
0
Zysk netto z działalności zaniechanej
0
0
Zysk / strata netto
-2 261
5 281
Inne całkowite dochody
0
0
Całkowity dochód -2 261
5 281
Podstawowy / rozwodniony zysk przypadający na jedną akcję (zł)
-0,84
1,96
Średnioważona liczba akcji na koniec okresu (w tys. szt.) 2 700
2 700
6
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej
na dzień 31 grudnia 2022 roku
Nota
31 grudnia
2022 roku
31 grudnia
2021 roku
przekształcone
Aktywa trwałe
12 071
11 285
Rzeczowe aktywa trwałe 10
4 853
4 255
Wartości niematerialne 12
369
687
Długoterminowe aktywa finansowe 13
5 616
5 616
Należności długoterminowe 14
472
472
Rozliczenia międzyokresowe
0
0
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 9
761
255
Aktywa obrotowe
84 459
84 459
Zapasy 16
45 066
45 470
Należności handlowe oraz pozostałe należności 17
27 441
30 879
Należności z tytułu podatku dochodowego
1 513
0
Rozliczenia międzyokresowe 18
539
615
Pozostałe aktywa finansowe 19
4 384
4 320
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 20
5 516
3 175
Aktywa razem 96 530
95 744
Kapitał własny ogółem
22
64 088
69 049
Kapitał podstawowy 22
135
135
Pozostałe kapitały rezerwowe i zapasowy 22
66 214
63 633
Zyski zatrzymane 22
-2 261
5 281
Zobowiązania Długoterminowe
679
2 385
Oprocentowane kredyty i pożyczki
0
1 212
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego
0
126
Rezerwy 25
354
418
Pozostałe zobowiązania finansowe 27
324
628
Pozostałe zobowiązania 28
1
1
Zobowiązania krótkoterminowe
31 763
24 310
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania 29
10 249
7 951
Oprocentowane kredyty i pożyczki 26
20 189
15 801
Pozostałe zobowiązania finansowe 29
531
314
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 29
124
Rozliczenia międzyokresowe
53
0
Rezerwy 25
741
120
Pasywa razem 96 530
95 744
7
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych
za okres zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku
Nota
31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/strata brutto
-2 892
6 360
Korekty o pozycje
7 787
-10 951
Amortyzacja
834
434
Odsetki i dywidendy, netto
1 331
374
(Zysk) strata z tytułu działalności inwestycyjnej
-80
-226
(Zysk) strata z tytułu różnic kursowych
877
306
Zmiany w pozycjach bilansowych
Zmiana stanu należności z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych
należności
3 438
-2 903
Zmiana stanu zapasów
404
-9 440
Zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek
2 298
2 869
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
129
170
Zmiana stanu rezerw
557
42
Podatek dochodowy zapłacony
-1 638
-915
Pozostałe
-363
-1 662
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
4 895
-4 591
Sprzedaż aktywów trwałych i wartości niematerialnych
83
416
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
-1 117
-3 000
Dywidendy otrzymane
223
Spłata udzielonych pożyczek
809
1 409
Udzielenie pożyczek -567
-2 375
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
-792
-3 327
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
-328
-429
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów/pożyczek
2 911
8 321
Nabycie aktywów finansowych
-54
Spłata kredytów
-918
Dywidendy wypłacone
-2 700
-2 700
Wpływy pieniężne z emisji akcji lub innych instrumentów kapitałowych
Nabycie udziałów niekontrolujących
Odsetki zapłacone
-1 331
-557
Pozostałe
241
Dotacje otrzymane 363
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
-1 762
4 581
Zwiększenie/Zmniejszenie stanu środków pieniężnych
2 341
-3 337
zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych
Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:
2 341
-3 337
Środki pieniężne na początek okresu
3 175
6 512
Środki pieniężne na koniec okresu, w tym: 20
5 516
3 175
- o ograniczonej możliwości dysponowania
194
427
8
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych
za okres zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku
Pozycje kapitału własnego:
Kapitał
podstawowy
Kapitał
zapasowy
Pozostałe
kapitały
rezerwowe
Zyski
zatrzymane
Razem
Na dzień 1 stycznia 2022 135 62 044 1 589 5 281 69 049
Emisja akcji
0
Emisja akcji powyżej wartości nominalnej
0
Zysk za okres
- 2 261 - 2 261
Inne całkowite dochody za okres
0
Dywidenda
-2 700 -2 700
Podział zysku za 2021 rok
2 581
- 2 581 0
Na dzień 31 grudnia 2022 135 64 625 1 589 -2 261 64 088
za okres zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku
Pozycje kapitału własnego:
Kapitał
podstawowy
Kapitał
zapasowy
Pozostałe
kapitały
rezerwowe
Zyski
zatrzymane
Razem
Na dzień 1 stycznia 2021 135 60 674 1 589 4 070 66 468
Emisja akcji
0
Emisja akcji powyżej wartości nominalnej
0
Zysk za okres
5 281 5 281
Inne całkowite dochody za okres
0
Dywidenda
-2 700 -2 700
Podział zysku za 2020 rok
1 370
-1 370 0
Na dzień 31 grudnia 2021 135 62 044 1 589 5 281 69 049
9
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Nazwa jednostki sprawozdawczej: MAXCOM SA (zwana dalej Spółką, Emitentem)
Forma prawna jednostki: Spółka akcyjna
Siedziba jednostki: Tychy
Państwo rejestracji: Polska
Adres zarejestrowanego biura jednostki: ul. Towarowa 23a, 43-100 Tychy
Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: Polska
- MAXCOM została utworzona Aktem Notarialnym z dnia 19 grudnia 2011 roku podpisanym przed
notariuszem Bożeną Górską-Wolnik.
- Poprzednikiem prawnym Spółki była „Maxcom” Sp. z o.o.
- Dnia 3 lutego 2012 roku zostało zarejestrowane przekształcenie Maxcom Sp. z o.o. w spółkę akcyjną.
- Siedziba Spółki mieści się w Tychach przy ul. Towarowej 23a.
- Spółka jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzanego przez VIII
Wydział Krajowego Rejestru Gospodarczego przy Sądzie Rejonowym Katowice-Wschód w Katowicach
w dniu 3 lutego 2012, pod numerem KRS 0000410197.
- Spółka posługuje się numerem identyfikacji podatkowej NIP 646-25-37-364.
- Spółka posiada numer statystyczny REGON: 277703221.
W skład Zarządu MAXCOM SA na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania wchodzili:
Arkadiusz Wilusz
Prezes Zarządu
Andrzej Wilusz
Wiceprezes Zarządu
Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania skład Zarządu nie uległ zmianom.
10
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności:
- produkcja oraz dystrybucja własnej marki produktów telekomunikacyjnych,
- produkcja elementów elektronicznych,
- dystrybucja pozostałej elektroniki użytkowej i sprzętu RTV AGD,
- serwis telefonów,
- wynajem powierzchni biurowych i magazynowych.
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku
zostało zatwierdzone przez Zarząd do publikacji dnia 28 kwietnia 2023 roku.
Zarząd jest uprawniony do zmiany i ponownej publikacji sprawozdania finansowego do momentu
zatwierdzenia przez Walne Zgromadzenie.
Grupa kapitałowa: Grupa kapitałowa MAXCOM SA (zwana dalej Grupą)
Na dzień 31 grudnia 2022 roku w skład Grupy Kapitałowej MAXCOM wchodziła jednostka dominująca
MAXCOM S.A. oraz następujące spółki:
Nazwa jednostki Siedziba
Charakterystyka
powiązania
kapitałowego
% własności i
posiadanych
praw głosu
cena
nabycia
odpis
aktualizujący
wartość
udziałów
Teledoktor24 Sp. z o.o. Tychy, Polska Jednostka zależna
82% 4 4 0
COMTEL Group Sp. z o.o.* Brzesko, Polska
Jednostka
stowarzyszona
48% 2
2
COMTEL Group Sp. z o.o. Spółka
komandytowa
Brzesko, Polska
Jednostka
stowarzyszona
38% 2 400
2 400
Maxcom International Co
Limited
Hongkong Jednostka zależna
100% 4
4
UAB „Rubbee” Kaunas, Litwa
Jednostka
stowarzyszona
20,15% 1 202
1 202
Wisko International Sp. z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
75% 1 050
1 050
Maxcom Eco Energy Sp. z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
90,00% 900
900
Maxcom (Shenzhen)
Technology Co., Ltd.
Shenzen, Chiny
Jednostka zależna
100% 58
58
Razem
5 620
4 5 616
Zarząd Jednostki Dominującej na moment nabycia spółek zweryfikował zapisy w umowach w zakresie
sprawowania kontroli na bazie MSSF 10 za tytułowanego
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe.
Po
przeprowadzeniu analizy uznał, iż zapisy ujęte w umowach potwierdzają sprawowanie władzy nad
jednostkami, jak również z tytułu swojego zaangażowania w jednostki, w które dokonano inwestycji, podlega
ekspozycji na zmienne wyniki finansowe. Ponadto uznał, iż posiada możliwość wykorzystania sprawowanej
władzy nad jednostkami, w które dokonano inwestycji, do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników
finansowych.
11
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Czas trwania jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieograniczony.
Sprawozdania finansowe jednostek zależnych, sporządzone zostały za ten sam okres sprawozdawczy
co sprawozdanie jednostki dominującej, przy zastosowaniu spójnych zasad rachunkowości.
Rokiem obrotowym Spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest rok kalendarzowy.
W okresie, którego dotyczy niniejsze sprawozdanie, MAXCOM S.A. nie połączyła się z żadną inną jednostką.
SKUTKI ZMIAN W STRUKTURZE GRUPY KAPITAŁOWEJ
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku oraz do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nastąpiły,
opisane poniżej, zmiany w składzie Grupy Kapitałowej Maxcom:
Zmiana przedmiotu działalności gospodarczej spółki zależnej Emitenta
Zarząd Maxcom SA („Spółka”, „Emitent”) w dniu 14.02.2022 r. powziął informację o podjęciu przez
Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników Maxcom Eco Energy Sp. z o.o. – spółki zależnej Emitenta, w której
posiada on 90% udziału w kapitale zakładowym i w głosach na zgromadzeniu wspólników, uchwały z dnia
11.02.2022 roku sprawie zmiany przedmiotu działalności.
Zgodnie z treścią uchwały z dnia 11.02.2022 r. do przedmiotu działalności spółki zależnej dodano instalowanie
maszyn przemysłowych, sprzętu i wyposażenia (PKD 33.20.Z )
Zmiana umowy spółki zależnej Emitenta. Zmiana statusu wspólników w spółce zależnej
Zarząd Maxcom SA (dalej także: Emitent, Spółka) w dniu 31.03.2022 r. powziął informację, iż dnia 30.03.2022
r. została dokonana zmiana umowy spółki zależnej Comtel GROUP sp. z o.o. sp. k.
Na skutek dokonanej zmiany wspólnicy podjęli uchwałę o zmianie statusu wspólników Szymona Pabijan i
Zbigniewa Ojczyk z komandytariuszy na komplementariuszy. Jednocześnie wspólnicy dokonali dalszych zmian
umowy spółki Comtel GROUP sp. z o.o. sp. k. uwzględniających w/w zmianę statusu wspólników oraz w
zakresie przedmiotu działalności spółki.
12
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Jednocześnie z dniem 31.03.2022 został zawarty aneks zmieniający postanowienia umowy zwartej pomiędzy
Maxcom SA a wspólnikami Comtel GROUP sp. z o.o. sp. k., w zakresie sprawowania kontroli nad Comtel
GROUP sp. z o.o. sp. k.. W wyniku zawartego aneksu nastąpiła zmiana statusu Comtel GROUP sp. z o.o. sp.
k. z jednostki zależnej na jednostkę stowarzyszoną.
Walutą funkcjonalną i walutą sprawozdawczą niniejszego sprawozdania finansowego jest złoty polski.
Niniejsze sprawozdanie finansowe Spółki zostało sporządzone za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2022
roku zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (zwanymi dalej „MSSF”)
oraz interpretacjami, wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi
przez Unię Europejską (zwaną dalej „UE”).
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z tymi standardami MSSF
oraz Interpretacjami Komitetu ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (zwanymi
dalej „KIMSF”), które obowiązywały na dzień sprawozdawczy 31 grudnia 2022 roku
Zasady opisane w punkcie 3 „Opis najważniejszych zasad rachunkowości” były stosowane w sposób ciągły
we wszystkich zaprezentowanych okresach, za wyjątkiem zmian standardów i interpretacji
zastosowanych od 1 stycznia 2021 roku, które zostały opisane poniżej.
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego.
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania
działalności gospodarczej przez Jednostkę w niezmienionej formie i zakresie przez okres co najmniej 12
miesięcy od dnia kończącego okres sprawozdawczy. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania
finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności
przez Spółkę.
W związku z niepewnością związaną z rozwojem sytuacji w Ukrainie, Zarząd Spółki dokonał dodatkowych
analiz w szczególności wrażliwości płynności finansowej na możliwe zmiany w otoczeniu rynkowym oraz w
bieżącej działalności operacyjnej Spółki. W ocenie Zarządu sytuacja ta nie będzie miała istotnego wpływu na
założenie kontynuacji działalności przez Spółkę.
Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w bieżącym roku obrotowym.
W roku 2022 Spółka przyjęła następujące nowe i zaktualizowane standardy oraz interpretacje wydane przez
Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości i Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości oraz zatwierdzone do stosowania w Unii Europejskiej, mające zastosowanie do
13
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
prowadzonej przez nią działalności i obowiązujące w rocznych okresach sprawozdawczych od 1 stycznia 2022
roku:
• Usprawnienia do MSSF 2018-2020 pomniejsze zmiany do MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41
(opublikowane 14 maja 2020 r.).
• Zmiana do MSSF 3 dotycząca zmiany referencji do wydanych w 2018 Założeń Koncepcyjnych
(opublikowana 14 maja 2020 r.).
• Zmiana do MSR 16 dotycząca ujęcia księgowego przychodów i odnośnych kosztów zrealizowanych w
trakcie procesu inwestycyjnego (opublikowana 14 maja 2020 r.).
• Zmiana do MSR 37 dotycząca umów rodzących obciążenie (opublikowana 14 maja 2020 r.).
Zmiany nie miały wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki.
Standardy i interpretacje przyjęte przez RMSR oraz zatwierdzone przez UE, lecz nieobowiązujące na dzień
sprawozdawczy.
• MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” (z uwzględnieniem zmian do MSSF 17 wydanych 25 czerwca 2020
r.) obowiązujący od 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie.
• Zmiany do MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe dotyczące początkowego zastosowania MSSF 17 i MSSF 9
w zakresie informacji porównawczych. Obowiązujące od 1 stycznia 2023 roku (opublikowane 9 grudnia 2021
r.)
• Zmiany do MSR 1 dotyczące ujawnień w zakresie polityk rachunkowości obowiązujące od 1 stycznia 2023
roku (opublikowane 12 lutego 2021 r.).
• Zmiany do MSR 8 w zakresie definicji szacunku obowiązujące od 1 stycznia 2023 roku (opublikowane 12
lutego 2021 r.).
• Zmiany do MSR 12 „Podatek. Dochodowy” dotyczący podatku odroczonego powiązanego z ujętymi
aktywami i zobowiązaniami w ramach pojedynczej transakcji. Obowiązujące od 1 stycznia 2023 roku
(opublikowane 14 lipca 2021 roku).
Standardy i interpretacje przyjęte przez RMSR, które nie zostały jeszcze zatwierdzone przez UE
MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych
przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów,
zmian do standardów i interpretacji, które według stanu na dzień 30 września 2022 roku nie zostały jeszcze
przyjęte do stosowania:
• Zmiana do MSR 1 w zakresie klasyfikacji zobowiązań jako krótko- i długoterminowe obowiązująca od 1
stycznia 2022 roku (opublikowana 23 stycznia 2020 roku). Możliwe jest, że data pierwszego zastosowania
zmiany zostanie przesunięta na 1 stycznia 2023 roku.
• Zmiany do MSSF 16 Umowy leasingowe. Zmiany dotyczą zobowiązań leasingowych w transakcjach
leasingu zwrotnego (opublikowane 22 września 2022 roku). Obowiązujące od 1 stycznia 2024 roku).
• MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych
rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie; Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać
procesu zatwierdzania tego tymczasowego standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania
ostatecznej wersji MSSF 14.
Według szacunków Spółki, wymienione wyżej standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby
istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na
dzień bilansowy.
14
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu osądów, szacunków i założeń,
które mają wpływ na przyjęte zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów,
przychodów oraz kosztów.
Szacunki i oceny przyjęte na potrzeby sporządzenia sprawozdania finansowego są oparte na doświadczeniu
wynikającym z danych historycznych oraz analizie i przewidywaniach odnośnie przyszłych zdarzeń,
które zgodnie z najlepszą wiedzą Zarządu jednostki, w danej sytuacji wydają się zasadne.
Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta
w okresie, w którym dokonano zmiany lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku
dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.
Osądy oraz szacunki dokonywane przez Zarząd, które mają istotny wpływ na sprawozdanie finansowe, zostały
przedstawione poniżej:
Leasing
Spółka w celu wyceny zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania przyjęła
założenia dotyczące okresu leasingu oraz wysokości stopy dyskonta.
Spółka zastosowała zwolnienie z ujmowania leasingu w zakresie umów najmu nieruchomości, które są zawarte
na czas nieokreślony z okresem wypowiedzenia krótszym niż rok.
Uzasadnieniem takiego podejścia jest fakt, że nieruchomości te nie maja specjalistycznego charakteru
dostosowanego do działalności Spółki. Spółka ma możliwości bez istotnych kosztów przeniesienia siedziby w
inną lokalizację a na mocy porozumień ewentualne nakłady inwestycyjne w wynajmowanych
nieruchomościach będą przez właściciela nieruchomości wykupione w przypadku wypowiedzenia umowy,
Opłaty z tytułu umów najmu są ujmowanie jako koszty przez okres trwania najmu.
Informacje o sposobie ustalania wartości leasingu przedstawiono w nocie 3.5
Rzeczowe aktywa trwałe
Zarząd Spółki ustala szacowany okres użytkowania oraz stawki amortyzacyjne rzeczowych aktywów
trwałych. Szacunki te opierają się na prognozowanych okresach wykorzystania poszczególnych aktywów.
Spółka corocznie przeprowadza weryfikację przyjętych okresów użytkowania i metod amortyzacji. Jeżeli
nastąpiła istotna zmiana konsumowania korzyści ekonomicznych z tych aktywów dokonywana jest zmiana
okresu lub metody amortyzacji, poprzez zmianę bieżących i przyszłych odpisów amortyzacyjnych.
Spółka ocenia czy zaistniały okoliczności, które wskazują na to, że wartość bilansowa rzeczowych aktywów
trwałych może nie być możliwa do odzyskania, dokonywany jest przegląd tych aktywów pod kątem
ewentualnej utraty wartości. W przypadku gdy zaistnieją stosowne przesłanki Spółka przeprowadza testy
na utratę wartości rzeczowych aktywów trwałych.
Informacje o sposobie ustalania wartości rzeczowych aktywów trwałych przedstawiono w nocie 3.4
15
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Rezerwy
Rezerwy z tytułu napraw gwarancyjnych zostały oszacowane na podstawie wielkości sprzedaży, długości
okresów gwarancyjnych, danych historycznych dotyczących wadliwości towarów oraz ponoszonych kosztów
napraw.
Informacje o sposobie ustalania rezerw przedstawiono w nocie 3.14
Zapasy
Na dzień bilansowy Spółka analizuje, czy istnieją obiektywne dowody utraty wartości zapasów.
Jeżeli wartość możliwa do odzyskania składnika aktywów jest niższa od jego wartości bilansowej, jednostka
dokonuje odpisu aktualizującego do poziomu bieżącej wartości planowanych przepływów pieniężnych.
Informacje o sposobie ustalania wartości zapasów przedstawiono w nocie 3.11
Należności
Spółka wykorzystuje macierze rezerw do wyceny odpisu na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu
do należności handlowych. W celu ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe zostały
pogrupowane na podstawie podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego. Spółka wykorzystuje swoje
dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji
dotyczących przyszłości.
Spółka nie kalkuluje odpisów aktualizujących w oparciu o model oczekiwanych strat kredytowych dla
należności i pożyczek od jednostek powiązanych.
Informacje o sposobie ustalania odpisów aktualizujących przedstawiono w nocie 3.9
Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego
Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości
zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników
podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione.
Informacje o sposobie ustalania aktywów z tytułu podatku odroczonego przedstawiono w nocie 3.19
Informacje o segmentach operacyjnych są przedstawiane na tej samej podstawie, co zastosowana do celów
sprawozdawczości wewnętrznej dostarczanej Zarządowi jednostki dominującej, który jest odpowiedzialny za
alokację zasobów i ocenę wyników segmentów. Kwoty przedstawione w sprawozdawczości wewnętrznej są
mierzone zgodne z zasadami stosowanymi w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym
zgodnym z MSSF UE
Waluta funkcjonalna
Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym Spółki wycenia się w walucie podstawowego środowiska
gospodarczego, w którym jednostka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna"). Sprawozdanie finansowe
prezentowane jest w złotych polskich będących walutą funkcjonalną jednostki i walutą prezentacji Spółki.
16
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Transakcje i salda
Transakcje wyrażone w walutach obcych w dniu dokonania transakcji ujmowane są w złotych
przy zastosowaniu średniego kursu NBP dla danej waluty z dnia zawarcia transakcji. Zyski i straty kursowe
z tytułu rozliczenia tych transakcji oraz wyceny księgowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych
w walutach obcych ujmuje się w wyniku finansowym bieżącego okresu.
Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań wyrażone w walucie obcej są przeliczane na dzień kończący okres
sprawozdawczy według średniego kursu NBP dla danej waluty obowiązującego na ten dzień.
Niepieniężne pozycje aktywów i zobowiązań wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej
są przeliczane według średniego kursu NBP obowiązującego w dniu dokonania transakcji.
Niepieniężne pozycje ze sprawozdania wyrażone w walucie obcej wyceniane według wartości godziwej
są przeliczane według średniego kursu NBP obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej.
Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia/kosztu wytworzenia pomniejszonych o odpisy
amortyzacyjne oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.
Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty
bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania.
Po ujęciu początkowym, rzeczowe aktywa trwałe są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia
pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Koszty poniesione po dacie
oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają rachunek zysków i strat
w momencie ich poniesienia.
Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych
aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Spółka osiągnie korzyści
ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Nakłady ponoszone
w związku z bieżącym utrzymaniem składników rzeczowych aktywów trwałych są ujmowane w zysku
lub stracie bieżącego okresu w momencie poniesienia.
Amortyzację naliczana jest dla wszystkich środków trwałych, za wyjątkiem gruntów oraz środków trwałych
w budowie, przez oszacowany okres ich użytkowania przy zastosowaniu metody amortyzacji liniowej
oraz przy uwzględnieniu wartości rezydualnej, o ile jest ona istotna. W poszczególnych grupach stosowane
są następujące stawki amortyzacji:
Typ Okres
Budynki i budowle 10-40 lat
Maszyny i urządzenia techniczne 2-10 lat
Środki transportu 3-5 lat
Pozostałe środki trwałe 1-5 lat
W przypadku inwestycji w obce środki trwałe (wynajmowana powierzchnia) stosuje się okres amortyzacji
powiązany z okresem trwania umowy wynajmu.
Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych środków
trwałych jest przez Spółkę corocznie weryfikowana. Zmiany Spółka ujmuje jako zmiany szacunków
księgowych i odnosi w wynik finansowy odpowiednio w okresie, w którym ma miejsce zmiana szacunków
i okresach kolejnych.
Zyski lub straty ze sprzedaży / likwidacji pozycji rzeczowych aktywów trwałych określa się jako różnicę między
przychodami ze sprzedaży a wartością księgową tych pozycji i ujmuje się je w wyniku finansowym.
17
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Środki trwałe w budowie wyceniane są według cen nabycia lub w wysokości kosztów pozostających
w bezpośrednim związku z ich wytworzeniem, pomniejszonych o odpisy z tytułu utraty wartości. Wartość
środków trwałych w budowie powiększają koszty finansowania zewnętrznego zaciągniętego w celu
ich finansowania.
Spółka jako leasingobiorca
Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu. W dacie rozpoczęcia
leasingu Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu obejmującego
kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu skorygowaną o wszelkie opłaty leasingowe
zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę, oraz szacunek kosztów, które mają zostać
poniesione przez Spółkę w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów,
przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub przeprowadzeniem renowacji bazowego
składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu.
Po początkowym ujęciu leasingu Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według
kosztu pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne i straty z tytułu utraty wartości oraz uwzględniającego
ewentualne aktualizacje wartości zobowiązania leasingowego.
W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej
opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem
stopy procentowej leasingu, a jeżeli stopy tej nie można łatwo ustalić, za pomocą krańcowej stopy
procentowej Spółki.
W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują:
- stałe opłaty leasingowe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne
zachęty leasingowe;
- zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem
tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia leasingu;
- kwoty, których zapłaty przez leasingobiorcę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej;
- cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta
z tej opcji;
- kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że leasingobiorca
może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.
Po dacie rozpoczęcia leasingobiorca wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:
- zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu,
- zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych
- zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany
leasingu lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.
Spółka stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego oraz w zakresie ujmowania leasingu
aktywów o niskiej wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów
o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu.
Spółka jako leasingodawca
Spółka ujmuje aktywa oddane w leasing finansowy w sprawozdaniu z sytuacji finansowej i prezentuje je jako
należności w kwocie równej inwestycji leasingowej netto. W ramach leasingu finansowego następuje
18
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
przekazanie przez Spółkę zasadniczo całego ryzyka i pożytków związanych z tytułem prawnym, w związku
z czym należne opłaty leasingowe Spółka traktuje jako spłaty należności głównej i przychody finansowe,
które są dla niej zwrotem zainwestowanych środków i wynagrodzeniem za świadczone usługi. Umowy
leasingowe niebędące umowami leasingu finansowego są traktowane jak leasing operacyjny. Płatności
z tytułu zawartych przez Spółkę umów leasingu operacyjnego ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego
okresu liniowo przez okres trwania leasingu.
Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeżeli spełniają warunki rozpoznania
dla kosztów prac badawczych i rozwojowych) początkowo wycenia się w cenie nabycia lub koszcie
wytworzenia. Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie
wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Nakłady poniesione
na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem aktywowanych nakładów
poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały
poniesione.
Spółka ustala, czy okres użytkowania wartości niematerialnych jest ograniczony czy nieokreślony. Wartości
o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji lecz corocznej ocenie utraty wartości.
Wartości o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania.
Okres i metoda amortyzacji weryfikowane są na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany Spółka ujmuje jako
zmiany szacunków księgowych i odnosi do wyniku finansowego odpowiednio w okresie, w którym ma miejsce
zmiana stawek amortyzacyjnych i okresach kolejnych.
Amortyzacja naliczana jest przez oszacowany okres użytkowania składników wartości niematerialnych
przy zastosowaniu metody amortyzacji liniowej. Przyjęte stawki amortyzacji, stosowane dla wartości
niematerialnych wynoszą:
Licencje i oprogramowanie 2 -5 lat
Inne wartości niematerialne 2-5 lat
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła
nastąpić utrata wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia,
że przesłanki takie zachodzą, lub w razie konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego,
czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika
aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów należy.
Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada
wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka
wypracowującego środki pieniężne, lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa.
Wartość tę ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba że dany składnik aktywów nie generuje
samodzielnie wpływów pieniężnych, które w większości są niezależne od tych, które są generowane
przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość księgowa składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość
odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości odzyskiwalnej.
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości składników majątkowych ujmuje się w tych kategoriach kosztów,
które odpowiadają funkcji składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono utratę wartości.
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący
z tytułu utraty wartości, który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów
jest zbędny, lub czy powinien zostać zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną tego składnika aktywów.
19
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Aktywa finansowe w momencie wprowadzenia do ksiąg rachunkowych są wyceniane według wartości
godziwej zapłaty powiększonej o koszty transakcyjne, z wyjątkiem aktywów finansowych wykazywanych
w wartości godziwej przez wynik finansowy, w przypadku których koszty transakcyjne odnoszone są do
wyniku finansowego. Transakcje zakupu i sprzedaży instrumentów finansowych ujmuje się na dzień
przeprowadzenia (zawarcia) transakcji.
Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, gdy prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych
z ich tytułu wygasły lub prawa te zostały przeniesione i dokonano przeniesienia zasadniczo całego ryzyka
i wszystkich pożytków z tytułu ich własności. W przypadku braku przeniesienia zasadniczo całego ryzyka
i wszystkich pożytków z tytułu posiadania aktywa, aktywo wyłącza się z ksiąg rachunkowych z chwilą utraty
kontroli przez Spółkę nad danym aktywem.
Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny:
a) wyceniane według zamortyzowanego kosztu;
b) wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy;
c) wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody;
Wycena aktywów finansowych według wartości godziwej przez inne całkowite dochody.
Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego
zastosowano opcję wyceny do wartości godziwej przez inne całkowite dochody ujmuje się w innych
całkowitych dochodach, za wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend.
Wycena aktywów finansowych według wartości godziwej przez wynik finansowy.
Zyski lub straty wynikające z wyceny składnika aktywów finansowych, kwalifikowanego jako wyceniany
według wartości godziwej przez wynik finansowy, ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym
powstały. Zyski lub straty wynikające z wyceny pozycji wycenianych w wartości godziwej przez wynik
finansowy obejmują również przychody z tytułu odsetek i dywidendy.
Wycena aktywów finansowych według zamortyzowanego kosztu.
Spółka do wyceny aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie stosuje metodę
efektywnej stopy procentowej. Należności handlowe po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości
zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem
odpisów z tytułu utraty wartości, przy czym należności handlowe z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy
od dnia powstania (tj. niezawierające elementu finansowania) i nieprzekazywane do faktoringu, nie podlegają
dyskontowaniu i są wyceniane w wartości nominalnej.
Spółka przeprowadza analizę indywidualną oraz grupową należności handlowych pod kątem utraty ich
wartości.
Analiza indywidualna należności przeprowadzana jest w przypadku, kiedy istnieją obiektywne dowody utraty
wartości, które mogą mieć negatywny wpływ na wysokość przyszłych przepływów.
Do istotnych obiektywnych przesłanek należą: poważne problemy finansowe dłużnika, istotne
przeterminowanie płatności, kwestionowanie należności przez dłużnika, stan likwidacji lub upadłości dłużnika,
wystąpienie na drogę sądową przeciwko dłużnikowi.
20
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
W przypadku krótkoterminowych należności handlowych analizowanych grupowo Spółka stosuje podejście
uproszczone wymagane w MSSF 9 i wycenia odpisy z tytułu utraty wartości w wysokości strat kredytowych
oczekiwanych w całym okresie życia należności od momentu jej początkowego ujęcia. Spółka stosuje
matrycę odpisów, w której odpisy oblicza się dla należności handlowych zaliczonych do różnych okresów
przeterminowania.
Spółka nie kalkuluje odpisów aktualizujących w oparciu o model oczekiwanych strat kredytowych dla
należności i pożyczek od jednostek powiązanych.
Na potrzeby ustalenia oczekiwanych strat kredytowych należności handlowe pogrupowano na podstawie
podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego i przedziałów przeterminowania. W celu określenia
ogólnego współczynnika niewypełnienia zobowiązania przeprowadza się analizę nieściągalności za ostatnie
3 lata.
Współczynniki niewypełnienia zobowiązania oblicza się dla następujących przedziałów:
• niewymagalne;
• przeterminowane do 30 dni;
• przeterminowane od 30 do 60 dni;
• przeterminowane od 60 do 90 dni;
• przeterminowane powyżej 90 dni.
W celu określenia współczynnika niewypełnienia zobowiązania dla danego przedziału wiekowania
wykorzystuje się dane historyczne odnośnie należności przekazanych na drogę sądową oraz spisanych a także
dane odnośnie udziału otrzymanych płatności w poszczególnych przedziałach wiekowania. Uwzględniony
został również wpływ ubezpieczenia należności oraz czynników przyszłych na kwotę strat kredytowych.
Odpis z tytułu utraty wartości oblicza się uwzględniając współczynniki spodziewanej straty skorygowane
o wpływ czynników przyszłych oraz wysokość salda należności niespłaconych na dzień bilansowy dla każdego
przedziału analizy wiekowej.
Instrumenty pochodne, z których korzysta Spółka w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem związanym
ze zmianą kursów wymiany walut, to przede wszystkim kontrakty walutowe typu forward. Tego rodzaju
pochodne instrumenty finansowe są wyceniane do wartości godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje
się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania – gdy ich wartość jest ujemna.
Wartość godziwa walutowych kontraktów forward jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących kursów
terminowych (forward) występujących przy kontraktach o podobnym terminie zapadalności.
Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń .
Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia/kosztu wytworzenia i możliwej
do uzyskania ceny sprzedaży netto.
Zapasy obejmują towary, materiały oraz zaliczki wpłacone na poczet zakupu towarów.
Koszty poniesione na doprowadzenie każdego składnika zapasów do jego aktualnego miejsca i stanu, zarówno
w odniesieniu do bieżącego, jak i poprzedniego roku – są ujmowane w następujący sposób:
21
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Materiały – w cenie nabycia ustalonej metodą „pierwsze weszło-pierwsze wyszło”.
Towary – w cenie nabycia ustalonej metodą „pierwsze weszło-pierwsze wyszło”.
Ceną sprzedaży netto możliwą do uzyskania jest szacowana cena sprzedaży dokonywanej w toku zwykłej
działalności gospodarczej, pomniejszona o koszty wykończenia i szacowane koszty niezbędne
do doprowadzenia sprzedaży do skutku.
Spółka na bieżąco dokonuje weryfikacji towarów pod kątem zmniejszenia wartości handlowej. Towary
przeterminowane oraz uszkodzone podlegają likwidacji. Koszty zlikwidowanego towaru ujmowane
są w pozostałych kosztach operacyjnych.
Spółka obejmuje zalegające zapasy odpisem aktualizującym, którego wysokość określana jest na podstawie
szczegółowej analizy zapasów. Odpis aktualizujący tworzony jest w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej obejmują środki pieniężne
w banku i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech
miesięcy.
Kapitały własne ujmuje się w księgach rachunkowych z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych
przepisami prawa oraz postanowieniami statutu.
Rodzaje kapitałów własnych:
- kapitał podstawowy (akcyjny) Spółki wykazuje się w wartości nominalnej określonej w statucie i wpisanej
w rejestrze sądowym, •
- kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną wykazuje się w wartości otrzymanych
wpływów z emisji akcji w kwocie przekraczającej wartość nominalną wyemitowanych akcji, pomniejszony
o koszty transakcyjne związane z emisją,
- akcje własne wykazuje się z ujemnym znakiem w wysokości równej cenie nabycia,
- kapitał rezerwowy na skup akcji własnych tworzony jest na podstawie uchwały WZA,
- inne całkowite dochody obejmują różnice z przeliczenia jednostek zagranicznych oraz zyski i straty
aktuarialne powstałe przy wycenie aktuarialnej rezerw na świadczenia emerytalne i podobne,
- zyski zatrzymane utworzone z podziału wyniku finansowego, niepodzielonego wyniku finansowego,
oraz zysku (straty) netto za okres, którego dotyczy sprawozdanie finansowe.
Koszty transakcyjne dotyczące publicznej emisji akcji odnoszone są do kapitału własnego i pomniejszają
nadwyżkę wartości emisyjnej nad wartością nominalną akcji w momencie emisji akcji.
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo
oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku
spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania
kwoty tego zobowiązania.
Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy
ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wówczas,
gdy istnieje wystarczająca pewność, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi.
22
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Rezerwa jest ujmowana w wysokości wiarygodnego szacunku kwoty wymaganej do rozliczenia bieżącego
zobowiązania na dzień kończący okres sprawozdawczy, z uwzględnieniem ryzyka i niepewności związanej
z tym zobowiązaniem.
W szczególności Spółka tworzy rezerwy na koszty napraw gwarancyjnych. Na podstawie danych
historycznych i doświadczeń ustalono, że reklamacje towarów występują najczęściej w okresie do 3 miesięcy
od daty sprzedaży. W związku z tym rezerwę na zwroty i reklamacje tworzy się przy uwzględnieniu wielkości
sprzedaży, długości okresów gwarancyjnych, danych historycznych dotyczących wadliwości towarów
oraz ponoszonych kosztów napraw.
Zgodnie z systemami wynagradzania obowiązującymi w Spółce pracownicy mają prawo do odpraw
emerytalnych. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę.
Wysokość odpraw emerytalnych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia pracownika. Spółka
tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych w celu przyporządkowania kosztów
do okresów, których dotyczą.
Odprawy emerytalne są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia. Naliczone zobowiązania
są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane z uwzględnieniem rotacji
zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia kończącego okres sprawozdawczy. Informacje demograficzne
oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. Zyski i straty z obliczeń aktuarialnych
są rozpoznawane winnych całkowitych dochodach.
W momencie początkowego ujęcia kredyty bankowe są ujmowane według wartości godziwej, pomniejszonej
o koszty transakcyjne, a po początkowym ujęciu wyceniane są według zamortyzowanego kosztu,
przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług początkowo ujmuje się w wartości godziwej, a następnie, o ile dyskonto
byłoby istotne, wycenia według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej.
Zobowiązania finansowe obejmują zobowiązania z tytułu leasingu, zobowiązania z tytułu opłat
faktoringowych oraz wycenę transakcji terminowych.
Zobowiązania finansowe niebędące instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej
przez wynik finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy
procentowej.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego
z tytułu podatku od towarów i usług, zaliczek na podatek dochodowy od wypłat wynagrodzeń, zobowiązania
wobec Zakładu Ubezpieczeń Społecznych z tytułu składek od wynagrodzeń oraz zobowiązania z tytułu
otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów lub usług. Pozostałe zobowiązania
niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.
Przychody z umów z klientami dotyczą głownie sprzedaży towarów i są ujmowane po spełnieniu poniższych
warunków
- umowa została zawarta (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami
handlowymi) i strony są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków;
23
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
- spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać
przekazane;
- spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności dotyczące zawartych umów;
- umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład
w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych jednostki);
- jest prawdopodobne, że jednostka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za
dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi.
Umowy z klientami zawierają tylko jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia – sprzedaż towaru, więc
przychód jest rozpoznawany w określonym momencie. Jednostka ujmuje przychody w momencie spełnienia
zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie towaru klientowi. Przekazanie kontroli nad
składnikiem aktywów następuje w zgodnie z warunkami Incoterms.
Przychody ze sprzedaży towarów obejmują także usługi transportowe świadczone przez podmioty
zewnętrzne, których koszty ponoszone są przez odbiorców w przypadku, kiedy Spółka organizuje i ponosi
ryzyko w trakcie transportu.
Część umów z klientami zawiera kwoty zmienne wynagrodzenia w związku z udzielaniem rabatów, w tym
wynikających z osiągnięciem określonego poziomu obrotów. Zgodnie regulacjami MSSF 15, kwota należnych
klientom rabatów jest oszacowywana prze Spółkę i ujmowana jako zmniejszenie przychodów ze sprzedaży
oraz zobowiązanie z tytułu dostaw i usług.
Odsetki
Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich naliczania (z uwzględnieniem metody
efektywnej stopy procentowej, stanowiącej stopę dyskontującą przyszłe wpływy pieniężne przez szacowany
okres życia instrumentów finansowych) w stosunku do wartości bilansowej netto danego składnika aktywów
finansowych.
Dotacje
Jeżeli istnieje uzasadniona pewność, że dotacja zostanie uzyskana oraz spełnione zostaną wszystkie związane
z nią warunki, wówczas dotacje rządowe są ujmowane według ich wartości godziwej.
Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód w sposób
współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Jeżeli dotacja dotyczy składnika
aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów przyszłych okresów,
a następnie stopniowo, drogą równych odpisów rocznych, odpisywana do rachunku zysków i strat
przez szacowany okres użytkowania związanego z nią składnika aktywów.
Podatek bieżący
Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia
się w wysokości kwot przewidywanej zapłaty na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi
od organów podatkowych) z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów podatkowych, które prawnie
lub faktycznie już obowiązywały na dzień bilansowy.
Podatek odroczony
Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w odniesieniu do różnic
przejściowych pomiędzy wartościami księgowymi aktywów i zobowiązań a odpowiadającymi im wartościami
podatkowymi.
24
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych:
z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości
firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej
połączenia jednostek gospodarczych i w chwili jej zawierania nie mającej wpływu ani na wynik finansowy
brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz w przypadku dodatnich różnic
przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych i udziałów
we wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych
podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice
przejściowe nie ulegną odwróceniu.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic
przejściowych, jak również niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych
przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty
dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty z wyjątkiem sytuacji,
gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają w wyniku
początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia
jednostek gospodarczych i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na wynik finansowy brutto, ani
na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu
inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach,
składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie jedynie w takiej wysokości, w jakiej
jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu
i osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się tylko wtedy, gdy jest prawdopodobne,
że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic
przejściowych i odliczenie strat podatkowych. Aktywa ustala się w wysokości kwoty przewidzianej
w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi,
które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty
podatkowej możliwej do odliczenia, ustalonej przy uwzględnieniu zasady ostrożności.
Wysokość aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu
stawek podatku dochodowego, które będą obowiązywać w momencie realizacji aktywów lub powstania
zobowiązania.
Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych bezpośrednio w kapitale własnym jest ujmowany
w kapitale własnym, a nie w rachunku zysków i strat.
Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu
odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł
prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku
i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym.
Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres
przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym.
Spółka nie prezentuje rozwodnionego zysku/straty na akcję, ponieważ nie występują rozwadniające
potencjalne akcje zwykłe.
25
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych sporządzane jest metodą pośrednią, za pomocą której zysk lub
stratę korygowana jest o skutki transakcji mających bezgotówkowy charakter, o czynne i bierne rozliczenia
międzyokresowe dotyczące przeszłych lub przyszłych wpływów lub płatności środków pieniężnych
dotyczących działalności operacyjnej, oraz o pozycje przychodowe i kosztowe związane z przepływami
pieniężnymi z działalności inwestycyjnej lub finansowej.
Sprzedaż telefonów komórkowych oraz elektroniki użytkowej podlega wahaniom sezonowym. Wyższe
przychody i zyski operacyjne są zazwyczaj osiągane w drugiej połowie roku. Szczyt sprzedaży przypada
na miesiące czwartego kwartału.
Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących
alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników
działalności jest zysk lub strata na działalności operacyjnej. Finansowanie Spółki (łącznie z kosztami i
przychodami finansowymi) oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Spółki i nie ma miejsca
ich alokacja do segmentów.
Spółka nie realizuje sprzedaży pomiędzy segmentami.
Spółka dzieli obszary przychodów na segmenty sprzedaży (będące segmentami sprawozdawczymi):
- elektronika użytkowa (obejmujący telefony, krótkofalówki, nawigacje satelitarne, urządzenia do monitoringu
dzieci i pomieszczeń oraz akcesoria do telefonów komórkowych, zegarki i opaski sportowe, głośniki
bezprzewodowe BT, hulajnogi, drobny sprzęt AGD)
- inne produkty i usługi ( panele fotowoltaiczne, usługi transportu, najmu).
26
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
W poniższych tabelach przedstawione zostały dane dotyczące przychodów i zysków poszczególnych
segmentów operacyjnych Spółki za okres zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku.
Za okres 1.01-31.12.2022
Elektronika
użytkowa
Inne produkty i usługi
RAZEM
Przychody ze sprzedaży 109 714 18 411 128 125
Wartość sprzedanych towarów i materiałów 84 614 16 042 100 656
Koszty własny sprzedaży usług 848 848
Wynik brutto segmentu: 25 100 2 369 26 621
Koszty rodzajowe
27 218
Pozostałe przychody operacyjne
1 095
Pozostałe koszty operacyjne
814
Zysk na działalności operacyjnej
-316
Przychody finansowe
315
Koszty finansowe
2 891
Zysk przed opodatkowaniem
-2 892
Podatek dochodowy
-631
Zysk netto za rok obrotowy
-2 261
Za okres 1.01-31.12.2021
Elektronika
użytkowa
Inne produkty i usługi
RAZEM
Przychody ze sprzedaży 110 562 10 931 121 493
Wartość sprzedanych towarów i materiałów 81 200 8 316 89 516
Koszty własny sprzedaży usług
295 295
Wynik brutto segmentu: 29 362 10 636 31 682
Koszty rodzajowe
24 511
Pozostałe przychody operacyjne
2 213
Pozostałe koszty operacyjne
1 320
Zysk na działalności operacyjnej
8 064
Przychody finansowe
241
Koszty finansowe
1 945
Zysk przed opodatkowaniem
6 360
Podatek dochodowy
1 079
Zysk netto za rok obrotowy
5 281
27
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
INFORMACJE GEOGRAFICZNE:
Przychody od klientów zewnętrznych:
Rynek 01.01-31.12.2022
01.01-31.12.2021
Krajowy 69 415
62 522
Europa środkowo-wschodnia 36 088
35 493
Europa zachodnia i kraje skandynawskie 22 607
23 478
Rynek pozaeuropejski 15
Razem 128 125
121 493
Pozostałe przychody operacyjne
31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zysk ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 80
226
Rozwiązanie rezerw
Otrzymane kary, odszkodowania 85
131
Dotacje 364
Rozwiązanie odpisów aktualizujących należności 450
108
Umorzenie subwencji
1 662
Inne 116
86
Razem 1 095
2 213
Przychody finansowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Przychody z tytułu odsetek 292
58
Różnice kursowe
Przychody z tytułu udziału w zyskach
183
Inne 23
Razem 315
241
28
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Pozostałe koszty operacyjne 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Strata ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych
Odpis aktualizujący wartość należności 488
231
Odpis aktualizujący wartość zapasów
335
Darowizny 40
385
Koszty likwidacji majątku obrotowego 126
205
Spisane należności 125
129
Zwrot dotacji
Inne 35
35
Razem 814
1 320
Koszty finansowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Koszty finansowe z tytułu umów leasingu finansowego 18
27
Odsetki od kredytów bankowych i pożyczek 1 493
465
Odpis aktualizujący inwestycji krótkoterminowych
249
Odsetki z tytułu faktoringu 545
124
Ujemne różnice kursowe 717
980
Inne 118
100
Razem 2 891
1 945
Koszty świadczeń pracowniczych 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Wynagrodzenia 5 354
4 614
Koszty ubezpieczeń społecznych 923
778
Koszty rezerw na świadczenia emerytalne
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych 197
119
Razem koszty świadczeń pracowniczych 6 474
5 511
29
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Główne składniki obciążenia podatkowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia
2021 roku przedstawiają się następująco:
Składniki obciążenia podatkowego 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Ujęte w zysku lub stracie: 0
0
Bieżący podatek dochodowy
Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego 0
1 061
Korekty wykazane w bieżącym roku w odniesieniu do podatku z lat
ubiegłych
Odroczony podatek dochodowy
Powstanie i odwrócenie różnic przejściowych -631
18
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat -631
1 079
Ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów: 0
0
Odroczony podatek dochodowy 0
0
Podatek od niezrealizowanego zysku/straty z tytułu aktywów
finansowych dostępnych do sprzedaży
0
0
Obciążenie podatkowe wykazane w innych całkowitych dochodach 0
0
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne
czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione
są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce
powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice
w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych,
jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności
i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle
w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku,
w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia
podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Zdaniem Spółki na dzień
31 grudnia 2022 roku nie istnieją przesłanki do utworzenia rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko
podatkowe.
30
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według
ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej
Spółki za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku przedstawia się następująco:
Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zysk /(strata) brutto przed opodatkowaniem z działalności
kontynuowanej
-2 892
6 360
Zysk /(strata) przed opodatkowaniem z działalności zaniechanej 0
0
Zysk /(strata) brutto przed opodatkowaniem -2 892
6 360
Podatek według ustawowej stawki podatkowej obowiązującej w Polsce,
wynoszącej 19%
-549
1 208
Wpływ kosztów niestanowiące kosztów uzyskania przychodów 157
543
Wpływ przychodów niebędące podstawą do opodatkowania -57
-498
Wpływ dodatkowych kosztów podatkowych -182
-82
Wpływ dodatkowych przychodów podatkowych
17
Wpływ odliczeń od dochodu 0
-127
Podatek dochodowy (obciążenie) wykazany w rachunku zysków i
strat
-631
1 061
Podatek dochodowy przypisany działalności zaniechanej 0
0
Efektywna stopa podatkowa 21,8%
16,7%
31
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Na dzień 31 grudnia 2022 oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka rozpoznała podatek odroczony
od wszystkich różnic przejściowych.
Odroczony podatek dochodowy wynika z następujących pozycji:
Podatek odroczony na dzień 31 grudnia 2022 roku
1 stycznia 2022
utworzenie
rozwiązania
31 grudnia 2022
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego
Wycena rozrachunków 27
119
27
119
Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu oraz różnica
w stawkach amortyzacyjnych podatkowych i
księgowych
62
1
61
Należności z tytułu odsetek 37
18
55
Koszty rozliczane w czasie
Naliczone odsetki
Wycena transakcji terminowych
Zobowiązania brutto z tytułu podatku
odroczonego
126
137
28
235
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Wycena środków pieniężnych
6
6
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń i składek
ZUS
33
46
33
46
Wycena rozrachunków 22
80
22
80
Odpis aktualizujący należności
183
183
Odpis aktualizujący zapasy 76
38
38
Rezerwa na gwarancje 89
106
195
Rezerwa na odprawy emerytalne 13
13
Strata podatkowa
346
346
Nieuregulowane zobowiązania finansowe
Rezerwy na koszty 4
4
Rezerwy na bonusy 7
7
Wycena transakcji terminowych 11
57
11
57
Pozostałe
27
0
27
Aktywa brutto z tytułu podatku odroczonego 255
824
111
996
Kompensata 0
-235
Saldo podatku odroczonego po kompensacie
Aktywa 255
761
Zobowiązania 126
32
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Podatek odroczony na dzień 31 grudnia 2021 roku
1 stycznia 2021
utworzenie
rozwiązania
31 grudnia 2021
Zobowiązania z tytułu podatku
odroczonego
0
Wycena rozrachunków 50
27
50
27
Rzeczowe aktywa trwałe w leasingu oraz
różnica w stawkach amortyzacyjnych
podatkowych i księgowych
28
41
7
62
Należności z tytułu odsetek 15
22
37
Koszty rozliczane w czasie
0
Naliczone odsetki
0
Wycena transakcji terminowych 22
22
0
Zobowiązania brutto z tytułu podatku
odroczonego
115
90
79
126
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Wycena środków pieniężnych
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń i składek
ZUS
28
33
28
33
Wycena rozrachunków 8
22
8
22
Odpis aktualizujący należności
0
Odpis aktualizujący zapasy 76
76
Rezerwa na gwarancje 81
8
89
Rezerwa na odprawy emerytalne 13
13
Nieuregulowane zobowiązania finansowe 0
0
Rezerwy na koszty 14
4
14
4
Rezerwy na bonusy 42
7
42
7
Wycena transakcji terminowych
11
11
Aktywa brutto z tytułu podatku
odroczonego
262
83
92
255
33
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
31 grudnia 2022
Grunty i
budynki
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Inne środki
trwałe
Środki
trwałe
w
budowie
Ogółem
Wartość brutto na dzień 1
stycznia 2022 roku
0 439 2 173 166 2 739 5 517
Pozostałe nabycia w tym leasing
finansowy
177 291
327 323 1 118
Zwiększenie -przesunięcia pomiędzy
grupami
3 062
3 062
Sprzedaż/likwidacja 164 164
Zmniejszenie -przesunięcia pomiędzy
grupami
3 062 3 062
Wartość brutto na dzień 31 grudnia
2022 roku
3 239 730 2 009 493 0 6 471
Amortyzacja i odpisy aktualizujące
na dzień 1 stycznia 2022 roku
0 433 715 114 0 1 262
Amortyzacja za rok obrotowy 60 37 372 47 516
Zwiększenia - przesunięcie pomiędzy
grupami
0
Sprzedaż/likwidacja
160
160
Zmniejszenie -przesunięcia pomiędzy
grupami
0
Odpis aktualizujący
0
Amortyzacja i odpisy aktualizujące
na dzień 31 grudnia 2022
roku
60 470 927 161 0 1 618
Wartość netto na dzień 1 stycznia
2022
0 6 1 458 52 2 739 4 255
Wartość netto na dzień 31 grudnia
2022
3 179 260 1 082 332 0 4 853
34
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
31 grudnia 2021
Grunty i
budynki
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Inne
środki
trwałe
Środki
trwałe
w
budowie
Ogółem
Wartość brutto na dzień
1 stycznia 2021 roku
0 411 1 822 166 0 2 399
Pozostałe nabycia w tym leasing
finansowy
28 1 299 2 739 4 066
Zwiększenie -przesunięcia
pomiędzy grupami
0
Sprzedaż/likwidacja 948 948
Zmniejszenie -przesunięcia
pomiędzy grupami
0
Wartość brutto na dzień
31 grudnia 2021 roku
0 439 2 173 166 2 739 5 517
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
1 stycznia 2021 roku
0 384 1 154 103 0 1 641
Amortyzacja za rok obrotowy 49 319 11 379
Zwiększenia - przesunięcie
pomiędzy grupami
0
Sprzedaż/likwidacja
758
758
Zmniejszenie -przesunięcia
pomiędzy grupami
0
Odpis aktualizujący
0
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
31 grudnia 2021 roku
0 433 715 114 0 1 262
Wartość netto na dzień
1 stycznia 2021
0 27 668 63 0 758
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2021
0 6 1 458 52 2 739 4 255
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku wartość brutto rzeczowych aktywów trwałych przyjętych
do użytkowania zwiększyła się o 3 857 tys. PLN. Miały na to wpływ głównie przyjęcie do użytku hali
magazynowej, zakupy środków transportu oraz sprzętu komputerowego. Nakłady na budowę hali wyniosły
w 2021 roku 2 739 tys PLN a w 2022 roku 323 tys. PLN.
W okresie zakończonym dnia 31 grudnia 2022 oraz 31 grudnia 2021 roku Spółka nie poniosła kosztów
finansowych, które zostałyby skapitalizowane w wartości środków trwałych.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość bilansowa prawa do użytkowania aktywów (środków transportu)
użytkowanych na mocy umów leasingu finansowego wynosiła 907 tys. PLN, na dzień 31 grudnia 2021 roku
1 215 tys. PLN .
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka nie posiadała zawartych umów zobowiązujących ją do zakupu środków
trwałych.
35
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Spółka jako leasingobiorca jest stroną umów leasingu finansowego.
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania zostały zaprezentowane w sprawozdaniu w odpowiednich pozycjach
w ramach poszczególnych składników aktywów (rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych),
tak jakby Spółka była ich właścicielem.
Wartość bilansowa aktywów z tytułu prawa do użytkowania ujmowana w środkach trwałych oraz wartościach
niematerialnych:
31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Grunty i budynki
Maszyny i urządzenia
Środki transportu 907
1 215
Wartości niematerialne i prawne
Razem 907
1 215
Ponadto Spółka wynajmuje budynek biurowo-magazynowy w Tychach przy ulicy Towarowej 23a. Koszty
z tytułu czynszu najmu budynku wynosiły w 2022 roku 888 tys. PLN rocznie a w 2021 691 tys. PLN.
Spółka zastosowała zwolnienie z ujmowania leasingu w zakresie powyższej umowy najmu nieruchomości,
które są.
Uzasadnieniem takiego podejścia jest fakt, umowa zawarta jest na czas nieokreślony z okresem
wypowiedzenia krótszym niż rok, nieruchomość nie ma specjalistycznego charakteru dostosowanego do
działalności Spółki. Spółka ma możliwości bez istotnych kosztów przeniesienia siedziby w inną lokalizację a
na mocy porozumień ewentualne nakłady inwestycyjne w wynajmowanej nieruchomości
będą przez właściciela nieruchomości wykupione w przypadku wypowiedzenia umowy,
Opłaty z tytułu umów najmu są ujmowanie jako koszty przez okres trwania najmu.
36
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
31 grudnia 2022
Koszty
zakończonych
prac
rozwojowych
Wartość firmy
Inne wartości
niematerialne
Wartości
niematerialne
w toku
wytwarzania
Ogółem
Wartość brutto na dzień
1 stycznia 2022 roku
0 0 1 068 680 1748
Nabycie w tym leasing finansowy
Przesunięcia zwiększenia
680 680
Przesunięcia zmniejszenia
680 680
Sprzedaż/likwidacja 3 3
Wartość brutto na dzień
31 grudnia 2022 roku
0 0 1 745 0 1 745
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
1 stycznia 2022 roku
0 0 1 061 0 1 061
Nabycie jednostki zależnej
0
Amortyzacja za rok obrotowy 319 319
Sprzedaż/likwidacja 4 4
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
31 grudnia 2022 roku
0 0 1 376 0 1 376
Odpis aktualizujący 0
Wartość netto na dzień
1 stycznia 2022
0 0 7 680 687
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2022
0 0 369 0 369
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku wartość brutto wartości niematerialnych przyjętych do
użytkowania zwiększyła się o 680 tys. PLN w związku z przyjęciem do użytkowania zintegrowanego
oprogramowanie o wartości, na które nakłady były ponoszone w latach poprzednich.
37
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
31 grudnia 2021
Koszty
zakończonych
prac
rozwojowych
Wartość firmy
Inne wartości
niematerialne
Wartości
niematerialne
w toku
wytwarzania
Ogółem
Wartość brutto na dzień
1 stycznia 2021 roku
0 0 1 198 509 1 707
Nabycie w tym leasing finansowy
7 171 178
Sprzedaż/likwidacja 137 137
Wartość brutto na dzień
31 grudnia 2021 roku
0 0 1 068 680 2 022
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
1 stycznia 2021 roku
0 0 1 006 1 006
Nabycie jednostki zależnej
0
Amortyzacja za rok obrotowy 55 55
Sprzedaż/likwidacja 0
Amortyzacja i odpisy
aktualizujące na dzień
31 grudnia 2021 roku
0 0 1 061 0 1 061
Odpis aktualizujący 0
Wartość netto na dzień
1 stycznia 2021
0 0 55 509 564
Wartość netto na dzień
31 grudnia 2021
0 0 7 680 687
38
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku Spółka posiadała udziały w następujących
podmiotach:
31 grudnia 2022 roku
Nazwa jednostki Siedziba
Charakterystyka
powiązania
kapitałowego
%
własności i
osiadanych
praw
głosu
cena
nabycia
odpis
aktualizujący
wartość
udziałów
Teledoktor24 Sp.z o.o. Tychy, Polska Jednostka zależna
82% 4
4
0
COMTEL Group Sp. z o.o.
Brzesko, Polska
Jednostka
stowarzyszona
48% 2
2
COMTEL Group Sp. z o.o.
Spółka komandytowa
Brzesko, Polska
Jednostka
stowarzyszona
38% 2 400
2 400
Maxcom International
Co Limited
Hongkong Jednostka zależna
100% 4
4
UAB „Rubbee” Kaunas, Litwa
Jednostka
stowarzyszona
20,15% 1 202
1 202
Wisko International Sp.
z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
75% 1 050
1 050
Maxcom Eco Energy Sp.
Z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
90,00% 900
900
Maxcom (Shenzhen)
Technology Co., Ltd.
Chiny Jednostka zależna
100% 58
58
Razem 5 620
5 616
39
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
31 grudnia 2021 roku
Nazwa jednostki Siedziba
Charakterystyka
powiązania
kapitałowego
%
własności i
osiadanych
praw
głosu
cena
nabycia
odpis
aktualizujący
wartość
udziałów
Teledoktor24 Sp.z o.o. Tychy, Polska Jednostka zależna
82% 4
4
0
COMTEL Group Sp. z o.o.
Brzesko, Polska Jednostka zależna
48% 2
2
COMTEL Group Sp. z o.o.
Spółka komandytowa
Brzesko, Polska Jednostka zależna
38% 2 400
2 400
Maxcom International
Co Limited
Hongkong Jednostka zależna
100% 4
4
UAB „Rubbee” Kaunas, Litwa
Jednostka
stowarzyszona
20,15% 1 202
1 202
Wisko International Sp.
z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
75% 1 050
1 050
Maxcom Eco Energy Sp.
z o.o.
Tychy, Polska Jednostka zależna
90,00% 900
900
Maxcom (Shenzhen)
Technology Co., Ltd.
Chiny Jednostka zależna
100% 58
58
Razem 5 620
5 616
W 2022 roku Spółka nie zidentyfikowała przesłanek utraty wartości finansowych aktywów trwałych.
Zarząd Spółki na dzień 31 grudnia 2022 r. przeprowadził testy na utratę wartości inwestycji Maxcom Eco
Energy Sp. z o.o. oraz Wisko International Sp. z o.o., dla których zidentyfikowano przesłanki wskazujące na
ewentualną utratę wartości posiadanych przez Spółkę inwestycji.
Testy przeprowadzono metodą dochodową, dyskontując do wartości bieżącej przyszłe przepływy
pieniężne, z przyjęciem następujących założeń:
- 5-letni okres prognozy (2023- 2027),
- projekcje finansowe przygotowane na bazie danych historycznych uwzgledniających wzrost przychodów
ze sprzedaży o 15% w stosunku rocznym
- stopy dyskontowe zostały ustalone na poziomie średniego kosztu kapitału po opodatkowaniu (WACC)
w przedziale 28-29 % dla Wisko International Sp. z o.o. oraz 29-30% dla Maxcom Eco Energy Sp. z o.o.
- stopa wzrostu po okresie prognozy – 2,5%.
Przeprowadzone testy wykazały, że przyjęte wartości kluczowych założeń są na bezpiecznych poziomach i
jest niskie prawdopodobieństwo aby wartość odzyskiwalna była poniżej wartości księgowe
Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku należności długoterminowe w wysokości 472 tys.
PLN obejmowały kaucje wpłacone w związku z umową najmu budynku.
40
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Świadczenia emerytalne
Spółka wypłaca pracownikom przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych w wysokości
określonej w Kodeksie pracy. Spółka na podstawie wyceny dokonanej na koniec 2016 roku
przez licencjonowanego aktuariusza utworzyła rezerwę na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw
emerytalnych, w 2022 roku wysokość rezerwy nie uległa zmianie w stosunku do 2021 roku.
Kwotę tej rezerwy oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu poszczególnych okresów
obrotowych przedstawia poniższa tabela:
Zmiany w wartości rezerwy na świadczenia emerytalne 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Na dzień 1 stycznia 71
71
Utworzenie rezerwy
Koszty wypłaconych świadczeń
Rozwiązanie rezerwy
Na dzień 31 grudnia 71
71
Zapasy 31 grudnia 2022
31 grudnia 202
1
przekształcony
Towary i materiały (według cen nabycia) 45 266
45 870
Odpis aktualizujący wartość towarów 200
400
Razem 45 266
45 870
Na dzień 31 grudnia 2022 roku odpis aktualizujący wartość towarów do wartości netto możliwej do uzyskania
wynosi 200 tys. PLN. W 2022 roku wartość odpisów uległa zmniejszeniu o 200 tys. PLN.
Odpisy z tytułu utraty wartości składników aktywów obrotowych (zapasów) dokonywane są w sytuacji gdy
dany składnik uznany jest za niezbywalny, ulega fizycznemu zniszczeniu oraz gdy cena nabycia / koszt
wytworzenia przewyższa jego cenę rynkową.
W 2022 roku nie zaistniały przesłanki do dokonania dodatkowego odpisu zapasów.
Wartość ujętego kosztu zapasów
Zapasy
Okres zakończony 31 grudnia
2022
Okres zakończony 31 grudnia
2021
Wartość sprzedanych towarów i materiałów 100 656
89 516
Zużycie materiałów 1 517
1 485
Razem 102 173
91 001
41
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Na dzień 31 grudnia 2022 roku, 31 grudnia 2021 roku wartość zapasów towarów handlowych w wysokości
min. 21 mln PLN stanowiła zabezpieczenie w postaci zastawu rejestrowego na rzecz banków tytułem
zabezpieczenia kredytów na otwieranie akredytyw.
Spółka od 31 grudnia 2022 dokonała zmiany prezentacji danych dotyczących zaliczek na dostawy -
przesunięcia kwot składających się na zaliczki na zakup towarów do pozycji „Należności z tytułu dostaw i
usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe” .
Poniżej przedstawiono wpływ powyższych korekt prezentacyjnych na dane porównawcze na dzień 31 grudnia
2021 roku oraz 1 stycznia 2021 roku:
Zapasy
Dane opublikowane
31 grudnia 2021
zmiana
Dane przekształcone
31 grudnia 2021
Towary i materiały (według cen nabycia) 45 870
45 870
Odpis aktualizujący wartość towarów 400
400
Zaliczki na dostawy 10 867
- 10 867
0
Odpis aktualizujący wartość zaliczek 328
-328
0
Razem 56 009
-10 539
45 470
Zapasy
Dane opublikowane 1
stycznia 2021
zmiana
Dane przekształcone
1 stycznia 2021
Towary i materiały (według cen nabycia)
32 485
32 485
Odpis aktualizujący wartość towarów 400
400
Zaliczki na dostawy 14 684
-14 684
0
Odpis aktualizujący wartość zaliczek 200
-200
0
Razem 46 569
-14 484
32 085
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Dane opublikowane
31 grudnia 2021
zmiana
Dane
przekształcone 31
grudnia 2021
AKTYWA
Zapasy 56 009
-10 539
45 470
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
krótkoterminowe
20 340
10 539
30 879
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Dane opublikowane 1
stycznia 2021
zmiana
Dane
przekształcone 1
stycznia 2021
AKTYWA
Zapasy 45 569
-14 484
32 085
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
krótkoterminowe
17 477
14 484
31 961
42
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Należności krótkoterminowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
przekształcone
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 6 200
6 205
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek pozostałych 14 956
13 527
Należności z tytułu dostaw i usług razem 20 194
19 732
Zaliczki zapłacone do jednostek pozostałych 5 715
10 539
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych 1 513
Należności z tytułu podatku vat 234
469
Pozostałe należności od jednostek powiązanych 82
Pozostałe należności od jednostek pozostałych 254
139
Razem należności ogółem netto 28 954
30 879
Odpis aktualizujący należności 962
808
Razem należności brutto 29 916
31 687
Spółka od 31 grudnia 2022 dokonała zmiany prezentacji danych dotyczących zaliczek na dostawy -
przesunięcia kwot składających się na zaliczki na zakup towarów do pozycji „Należności z tytułu dostaw i
usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe” .
Poniżej przedstawiono wpływ powyższych korekt prezentacyjnych na dane porównawcze na dzień 31 grudnia
2021 roku oraz 1 stycznia 2021 roku:
Dane opublikowane
31 grudnia 2021
zmiana
Dane przekształcone
31 grudnia 2021
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 6 205
6 205
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek pozostałych 13 527
13 527
Należności z tytułu dostaw i usług razem 19 732
0
19 732
Zaliczki zapłacone do jednostek pozostałych
10 539
10 539
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych
Należności z tytułu podatku vat
469
469
Pozostałe należności od jednostek powiązanych
Pozostałe należności od jednostek pozostałych
139
139
Razem należności netto 20 340
10 539
30 879
Odpis aktualizujący należności
480
328
808
Razem należności brutto 20 820
10 867
31 687
43
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Dane opublikowane 1
stycznia 2021
zmiana
Dane
przekształcone
31stycznia 2021
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 1 895
1 895
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek pozostałych 14 758
14 758
Należności z tytułu dostaw i usług razem 16 653
0
16 653
Zaliczki zapłacone do jednostek pozostałych
14 484
14 484
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych 22
22
Należności z tytułu podatku vat
661
661
Pozostałe należności od jednostek powiązanych
Pozostałe należności od jednostek pozostałych
163
163
Razem należności netto 17 499
14 484
31 983
Odpis aktualizujący należności
452
200
652
Razem należności brutto 17 951
14 684
32 635
Spółka stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej
oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw, opisany w zasadach
rachunkowości w nocie 3.9.
Należności handlowe Spółki ( z wyjątkiem należności od jednostek powiązanych) Spółki są ubezpieczone.
Dzięki temu, zdaniem kierownictwa, nie istnieje dodatkowe ryzyko kredytowe, ponad poziom określony
odpisem aktualizującym nieściągalne należności właściwym dla należności handlowych Spółki.
Poniższa tabela przedstawia strukturę wiekową należności handlowych od jednostek pozostałych na dzień
31.12.2022 roku wraz ze średnimi współczynnikami spodziewanej straty w każdym przedziale wiekowania:
Razem Nieprzeterminowane
1-30 dni 31-60 dni
61-90 dni
powyżej
90 dni
Analiza grupowa
Wartość brutto należności
handlowe od jednostek
pozostałych
14 221
10693
923
143
146
2 207
współczynnik spodziewanej
straty w %
0,02
0,02
0,29
0,79
10,00
oczekiwane straty
kredytowe ( wartość
odpisu)
-227
-3
-1
-1
-1
-221
Analiza indywidualna
Wartość brutto należności
handlowe od jednostek
pozostałych
109
109
dodatkowy odpis -analiza
indywidualna
-109
-109
Razem oczekiwane straty
kredytowe
-336
Razem należności z tytułu
dostaw i usług netto
13 994
10 908
922
142
145
1 877
44
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Zmiany stanu odpisu aktualizującego wartość należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności
zostały przedstawione w tabeli poniżej:
2022
2021
Wartość na dzień 1 stycznia 480
452
Utworzenie 421
191
Zwiększenie -zmiana prezentacji zaliczek 327
Zmniejszenia 266
163
Wartość na dzień 31 grudnia 962
480
Spółka jest stroną umów faktoringowych.
Poniższe tabele przedstawiają charakterystykę umów faktoringu pełnego (bez regresu) na koniec okresów
sprawozdawczych:
Łączna wysokość dostępnych środków w ramach zawartych umów faktoringu bez regresu na dzień
31 grudnia 2022 roku wyniosła 18 600 tys. PLN, z czego wykorzystane środki na kwotę 4 579 tys. PLN.
Stan na 31 grudnia 2022 roku waluta
Przyznany limit
Saldo w
PLN
Stopa procentowa Data spłaty
faktoring z przejęciem ryzyka -
Santander Faktoring z
możliwością wykorzystania w
PLN, USD, EURO
PLN 18 600 4 579
WIBOR 1M+marża,
EURIBOR1M+marża,
LIBOR1M+marża
15.02.2023
Razem
18 600 4 579
W dniu 31 stycznia 2022 roku został zwarty aneksy przedłużające do 31 maja 2022 roku umowę faktoringu
pomiędzy Spółką a Santander Faktoring Sp. z o.o. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
W dniu 15 lutego 2023 roku stał zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2024 roku umowę faktoringu
pomiędzy Spółką a Santander Faktoring Sp. z o.o. Zgodnie z podpisanym aneksem wysokość przyznanego
limitu uległa zmniejszeniu z 18 600 tys. PLN na 12 000 tys. PLN dla wierzytelności objętych przejęciem
ryzyka dla finansowania. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
Łączna wysokość dostępnych środków w ramach zawartych umów faktoringu bez regresu na dzień 31 grudnia
2021 roku wyniosła 18 600 tys. PLN, z czego wykorzystane środki na kwotę 8 143 tys. PLN.
Stan na 31 grudnia 2021 roku waluta
Przyznany limit
Saldo w
PLN
Stopa procentowa Data spłaty
faktoring z przejęciem ryzyka -
Santander Faktoring z
możliwością wykorzystania w
PLN, USD, EURO
PLN 18 600 8 143
WIBOR 1M+marża,
EURIBOR1M+marża,
LIBOR1M+marża
15.02.2022
Razem
18 600 8 143
45
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Zabezpieczeniem umów faktoringu są:
- cesja praw z polisy ubezpieczenia należności
- pełnomocnictwo do rachunku
- weksel własny in blanco
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Ubezpieczenia 82
35
Licencje 21
47
Opłaty certyfikacyjne 152
191
Koszty roku następnego 244
248
Opłaty za ochronę znaków towarowych 31
40
Pozostałe 9
54
RAZEM 539
615
Krótkoterminowe aktywa finansowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym 4 487
4 344
Opisy aktualizujące pożyczki udzielone jednostkom powiązanym
498
478
Pożyczki udzielone jednostkom pozostałym 395
454
Otrzymane weksle
Wycena transakcji terminowych
Razem 4 384
4 320
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w rachunku przepływów pieniężnych składało
się z następujących pozycji:
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Środki pieniężne w banku i kasie 5 516
3 175
Razem 5 516
3 175
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka dysponowała środkami pieniężnymi o ograniczonej możliwości
dysponowania w wysokości 194 tysięcy PLN wynikające z płatności split- payment. Na dzień 31 grudnia 2021
roku stan tych środków wynosił 427 tys. PLN.
46
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Zestawienie różnic pomiędzy zmianami poszczególnych pozycji wykazanymi w rachunku przepływów
pieniężnych a bilansowymi zmianami tych pozycji:
Zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek 31 grudnia 2022
Różnica bilansowa 2 211
Zwiększenie zobowiązań z tytułu leasingu
Wycena transakcji terminowych -241
Zwiększenie zobowiązań z tytułu leasingu
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 328
RAZEM 2 298
Kapitał podstawowy
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku wysokość kapitału podstawowego nie uległa zmianie.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku kapitał podstawowy Spółki wynosił 135 tys. PLN i dzielił się na 2 700 000
akcji o wartości nominalnej 0,05 zł.
Prawa akcjonariuszy
Akcje są akcjami zwykłymi na okaziciela i posiadają te same uprawnienia co do prawa głosu, dywidendy
oraz zwrotu z kapitału.
Akcjonariusze o znaczącym udziale
Główni akcjonariusze 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Arkadiusz Wilusz – udział w kapitale 64,64%
64,64%
Andrzej Wilusz – udział w kapitale 6,53%
6,53%
Pozostali akcjonariusze 28,83%
28,83%
Razem 100%
100%
Kapitał zapasowy i pozostałe kapitały rezerwowe
Kapitał zapasowy powstał z odpisów wypracowanych zysków lat ubiegłych oraz nadwyżki wartości emisyjnej
akcji serii B nad wartością nominalną.
Pozostałe kapitały rezerwowe i zapasowy 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
nadwyżka wartości emisyjnej akcji nad wartością nominalną 34 534
34 543
Zyski lat ubiegłych 31 671
29 090
Razem 66 214
63 633
47
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Kapitał zapasowy uległ zwiększeniu o 2 581 tys. PLN w 2022 roku w związku z podziałem wyniku za 2021
rok.
Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki w dniu 10 czerwca 2021 postanowiło:
a) zysk netto Spółki za 2021 rok w wysokości 2 700 tys. zł przeznaczyć na wypłatę dywidendy dla
akcjonariuszy Spółki, co stanowi 1 PLN na jedną akcję
b) zysk netto Spółki za 2021 rok w wysokości 2 581 tys. zł przeznaczyć na kapitał zapasowy Spółki.
Niepodzielony wynik finansowy oraz ograniczenia w wypłacie dywidendy
Zgodnie z wymogami Kodeksu Spółek Handlowych, Spółka obowiązana jest utworzyć kapitał zapasowy
na pokrycie straty. Do tej kategorii kapitału przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy
wykazanego w sprawozdaniu finansowym Spółki, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej
kapitału podstawowego Spółki. O użyciu kapitału zapasowego i rezerwowego rozstrzyga Walne
Zgromadzenie Akcjonariuszy, jednakże części kapitału zapasowego w wysokości jednej trzeciej kapitału
zakładowego można wykorzystać jedynie na pokrycie straty wykazanej w sprawozdaniu finansowym Spółki
i nie podlega ona podziałowi na inne cele.
W umowie o linię rewolwingową na otwieranie akredytyw zawartej pomiędzy MAXCOM SA a Bankiem
Handlowym w Warszawie zostało zawarte ograniczenie wypłaty dywidendy bez zgody banku, do wartości
75% zysku netto wypracowanego w danym roku obrotowym, za który jest wypłacana dywidenda (na bazie
skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy kapitałowej MAXCOM SA).
W umowie kredytowej zawartej pomiędzy MAXCOM SA a Santander Bank Polska Spółka Akcyjna zostało
zawarte ograniczenie wypłaty dywidendy bez pisemnej zgody Banku. Spółka nie może dokonywać wypłaty
ponad 70% zaliczki na dywidendę lub/i wypłaty dywidendy akcjonariuszom z tytułu wypracowanego zysku
netto.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku nie istniały inne ograniczenia dotyczące wypłaty
dywidendy.
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres
przypadającego na zwykłych akcjonariuszy Spółki przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych
występujących w ciągu okresu.
Zysk rozwodniony równy jest zyskowi podstawowemu, gdyż nie istnieją instrumenty rozwadniające.
Zysk na akcje 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zysk /(strata) netto - 2 261
5 281
Zysk /(strata) z działalności zaniechanej -
-
Zysk /(strata) netto -2 261
5 281
Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych w tys. szt. 2 700
2 700
Zysk (strata) na jedną średnioważoną akcję zwykłą (w zł) -0,84
1,96
48
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Podział zysku za 2021 rok
Dnia 24 czerwca 2022 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie, na którym podjęto uchwałę
dotyczącą podziału zysku netto za 2022 rok i wypłaty dywidendy.
Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki, działając na podstawie art. 395 § 2 pkt 2) Kodeksu spółek
handlowych oraz na podstawie § 24 pkt 1 lit. b Statutu Spółki, przy uwzględnieniu dokonanej przez Radę
Nadzorczą oceny wniosku Zarządu Spółki dotyczącego podziału zysku netto za 2021 rok w wysokości 5 281
tys. zł oraz rekomendacji wypłaty dywidendy dla akcjonariuszy Spółki, postanowiło:
a) zysk netto Spółki za 2021 rok w wysokości 2 700 tys. zł przeznaczyć na wypłatę dywidendy dla
akcjonariuszy Spółki, co stanowi 1 PLN na jedną akcję:
b) zysk netto Spółki za 2021 rok w wysokości 2 581 tys. zł przeznaczyć na kapitał zapasowy Spółki.
Zgodnie z uchwałą, dzień dywidendy przypadał na dzień 10 sierpnia 2022 roku , a dniem wypłaty dywidendy
był dzień 29 sierpnia 2022 roku. Wypłatą dywidendy objęto wszystkie 2.700.000 akcji Maxcom S.A.
Podział zysku za 2022 rok
Zarząd Spółki nie przedstawił propozycji podziału wyniku finansowego za rok 2022.
Rezerwy
Rezerwy na naprawy
gwarancyjne
Rezerwa na odprawy
emerytalne
Inne
rezerwy
Ogółem
Stan na dzień 1 stycznia 2022 roku 467
71
538
Utworzenie rezerw 657
657
Wykorzystanie
Rozwiązanie 100
100
Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku
1 024
71
1 095
Krótkoterminowe 741
741
Długoterminowe 283
71
354
Rezerwy
Rezerwy na naprawy
gwarancyjne
Rezerwa na odprawy
emerytalne
Inne rezerwy
Ogółem
Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 425
71
496
Utworzenie rezerw 42
42
Wykorzystanie
Rozwiązanie
Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku
467
71
538
Krótkoterminowe 120
120
Długoterminowe 347
71
418
49
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Spółka tworzy rezerwę na koszty obsługi reklamacji dotyczące sprzedanych towarów. Rezerwa ta szacowana
jest na podstawie wielkości sprzedaży, długości okresów gwarancyjnych, danych historycznych dotyczących
wadliwości towarów oraz ponoszonych kosztów napraw. W 2022 roku rezerwa na naprawy gwarancyjne
uległe zwiększeniu o 557 tys. PLN., na co wpływ miała głównie aktualizacja kosztu naprawy.
Według przewidywań większość tych kosztów zostanie poniesiona w następnym roku obrotowym,
a ich całość w ciągu 2 lat od dnia bilansowego. Założenia zastosowane do obliczenia rezerwy na naprawy
gwarancyjne oparte zostały na bieżących poziomach sprzedaży i 2 letnim okresie gwarancyjnym na sprzedane
produkty.
Spółka utworzyła rezerwę na odprawy emerytalne w wysokości 71 tys. PLN. W 2022 roku wysokość rezerwy
nie uległa zamianie.
31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu kredytów 20 189
15 801
Długoterminowe zobowiązania z tytułu kredytów
1 212
Razem kredyty i pożyczki 20 189
17 013
W tabeli przedstawiono uzgodnienie zmian zadłużenia z tytułu kredytów i pożyczek:
Uzgodnienie dług Kredyty
Pożyczki
Ogółem
Stan na dzień 1 stycznia 2022 roku 17 013
0
17 013
Spłaty netto 1 348
1 348
Zaciągnięcie 2 911
1 613
4 524
Stan na dzień 31 grudnia 2022 roku 18 576
1 613
20 189
Uzgodnienie dług Kredyty
Pożyczki
Ogółem
Stan na dzień 1 stycznia 2021 roku 10 048
0
10 048
Spłaty netto 1 356
1 356
Zaciągnięcie 8 321
8 321
Stan na dzień 31 grudnia 2021 roku 17 013
0
17 013
50
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Charakterystyka umów kredytowych
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka była stroną umów kredytów krótkoterminowych.
Łączna wysokość dostępnych środków w ramach zawartych umów kredytowych na dzień 31 grudnia 2022
roku wyniosła 40 255 tys. PLN, z czego wykorzystane środki na kwotę 20 189 tys. PLN.
Stan na 31 grudnia 2022 roku
Waluta
kredytu
Wartość
kredytu
Saldo
Stopa
procentowa
Data
spłaty
w tys. PLN * w tys. PLN
kredyt w rachunku bieżącym - Santander
Bank Polska SA
PLN 2 100 1 628
WIBOR
1M+marża
15.08.2023
kredyt na akredytywy - Santander Bank
Polska SA
PLN 10 000 3 894
WIBOR
1M+marża
15.08.2023
linia rewolwingowa na otwieranie
akredytyw - CITI Handlowy*
USD 13 205 5 864
LIBOR
1M+marża
15.09.2023
faktoring z regresem - Santander Faktoring PLN 450 127
WIBOR
1M+marża
15.02.2023
PKO BP SA- kredyt wielocelowy PLN 8 000 4 087
WIBOR
1M+marża
25.06.2024
Polski Fundusz Rozwoju - subwencja PLN 3 500 613 17.07.2023
ING Commercial Finance Polska SA -
faktoring bez przejęcia ryzyka
niewypłacalności
PLN 3 000 2 363
WIBOR
1M+marża
22.11.2023
pożyczka od osoby fizycznej PLN 1 613 1 613
WIBOR
6M+marża
31.12.2023
Razem kredyty i pożyczki
krótkoterminowe
40 255 20 189
* kredyty w walucie obcej zostały przeliczone na walutę polską pośrednim kursie NBP z dnia bilansowego
W dniu 31 stycznia 2022 roku został zwarty aneks przedłużający do 31 maja 2022 umowę pomiędzy Spółką,
a Santander Faktoring Sp. z o.o. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
W dniu 17 maja 2022 roku stał zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2023 roku umowę faktoringu
pomiędzy Spółką a Santander Faktoring Sp. z o.o. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
W dniu 20 maja 2022 roku został zawarty aneks pomiędzy MAXCOM SA a Santander Bank Polska SA,
przedłużający na kolejny okres roczny umowy kredytowe zawarte pomiędzy Spółką a Santander Bank Polska
SA dotyczące kredytu w rachunku bieżącym oraz kredytu na otwieranie akredytyw. Zgodnie z podpisanym
aneksem wysokość przyznanego kredytu na otwieranie akredytyw uległa zmniejszeniu z 15 100 tys. PLN na
10 000 tys. PLN. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione
51
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
W dniu 13 lutego 2023 roku został zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2024 roku umowę kredytu w
rachunku bieżącym oraz kredytu na akredytywy pomiędzy Spółką a Santander Bank Polska Spółka Akcyjna.
Zgodnie z podpisanym aneksem wysokość przyznanego kredytu na otwieranie akredytyw uległa
zmniejszeniu z 10 000 tys. PLN na 9 400 tys. PLN w terminie do dnia 10.10.2023 roku i 7 400 tys. PLN
terminie do dnia 15.02.2024 roku.. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione
W dniu 15 lutego 2023 roku stał zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2024 roku umowę faktoringu
pomiędzy Spółką a Santander Faktoring Sp. z o.o. Zgodnie z podpisanym aneksem wysokość przyznanego
limitu uległa zmniejszeniu z 18 600 tys. PLN na 12 000 tys. PLN dla wierzytelności objętych przejęciem
ryzyka dla finansowania oraz z 450 tys. PLN do 100 tys. PLN dla wierzytelności nie objętych przejęciem ryzyka
dla finansowania. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
Łączna wysokość dostępnych środków w ramach zawartych umów kredytowych na dzień 31 grudnia 2021
roku wyniosła 46 130 tys. PLN, z czego wykorzystane środki na kwotę 17 013 tys. PLN.
Stan na 31 grudnia 2021 roku
Waluta
kredytu
Wartość
kredytu
Saldo
Stopa
procentowa
Data
spłaty
w tys. PLN * w tys. PLN
kredyt w rachunku bieżącym - Santander
Bank Polska SA
PLN 2 400 1 021
WIBOR
1M+marża
15.09.2022
kredyt na akredytywy - Santander Bank
Polska SA
PLN 16 600 7 169
WIBOR
1M+marża
15.10.2022
linia rewolwingowa na otwieranie
akredytyw - CITI Handlowy*
USD 12 180 3 958
LIBOR
1M+marża
15.09.2022
faktoring z regresem - Santander Faktoring PLN 450 61
WIBOR
1M+marża
15.02.2022
PKO BP SA- kredyt wielocelowy PLN 8 000 1 688
WIBOR
1M+marża
25.06.2024
Polski Fundusz Rozwoju - subwencja PLN 3 500 1 531 17.07.2022
ING Commercial Finance Polska SA -
faktoring bez przejęcia ryzyka
niewypłacalności
PLN 3 000 1 585
WIBOR
1M+marża
22.11.2022
Razem kredyty i pożyczki
krótkoterminowe
46 130 17 013
*kredyty w walucie obcej zostały przeliczone na walutę polską pośrednim kursie NBP z dnia bilansowego
Zabezpieczeniem powyższych umów kredytowych na dzień 31 grudnia 2022 roku były:
hipoteka na wynajmowanej nieruchomości wraz z cesją praw z polisy ubezpieczenia,
zastaw rejestrowy na towarach wraz z cesją praw z polisy ubezpieczenia,
pełnomocnictwa do rachunków bankowych,
oświadczenie o poddaniu się egzekucji,
weksel własny in blanco poręczony przez Prezesa Zarządu Spółki.
52
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Dotrzymywanie postanowień umowy kredytowej
Na dzień 31 grudnia 2022 Spółka naruszyła obowiązki wynikające z umów kredytowych zawartych z CITI
Handlowy oraz Santander Bank Polska SA dotyczące utrzymywania wskaźników finansowych na określonym
poziomie. Naruszenie to nie spowodowało zmian w realizacji umowy kredytowej.
Spółka znajduje się aktualnie w bezpiecznej sytuacji płynnościowej i posiada pełną zdolność do regulowania
zaciągniętych zobowiązań.
Pozostałe zobowiązania finansowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 229
314
Kontrakty terminowe 302
Zobowiązania z tytułu opłat faktoringowych
Razem 531
314
Spółka użytkuje na podstawie umów leasingu środki transportu. Zmiana zobowiązań z tytułu tych umów
została przedstawiona poniżej.
Zobowiązania z tytułu leasingu 2022
2021
Stan na dzień 1 stycznia 881
126
Nowe umowy
1 171
Płatności z tytułu leasingu 328
416
Rozliczenie zakończonych umów
Stan na dzień 31 grudnia 553
881
Koszty ujęte w wyniku wynikające z zawartych umów leasingu zostały przedstawione poniżej.
2022
2021
Koszty amortyzacji w tym dotyczące
275
195
maszyn i urządzeń
środków transportu 275
195
wartości
niematerialnych
Koszty odsetek 18
27
Różnice kursowe z tytułu wyceny zobowiązania
Razem 293
417
53
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Poniższa tabela przedstawia niezdyskontowane przyszłe przepływy pieniężne:
31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
W okresie 1 roku 240
328
W okresie od 1 do 5 lat 329
521
Powyżej 5 lat
Razem 569
849
Pozostałe zobowiązania długoterminowe o wartości 1 tys. PLN. stanowią kaucje wpłacone w związku
z umowami najmu budynku.
Zobowiązania z tytułu dostaw oraz pozostałe zobowiązania niefinansowe:
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Wobec jednostek powiązanych 440
445
Wobec jednostek pozostałych 7 756
4 884
Razem 8 196
5 329
Inne zobowiązania 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Inne zobowiązania niefinansowe 72
130
Otrzymane zaliczki 442
301
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 355
301
Zobowiązania z tytułu podatków 851
1 734
Zobowiązania wobec zakładów ubezpieczeń 333
279
Razem 2 053
2 745
Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi przedstawione są w nocie 38.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe są nieoprocentowane, przeciętny okres spłaty
zobowiązań wynosi 17 dni.
Zaliczki otrzymane stanowią zobowiązania z tytułu umowy zgodnie z MSSF 15.
Rozliczenia z tytułu podatku od towarów i usług są dokonywane w okresach miesięcznych.
54
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Pozostałe zobowiązania finansowe 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 229
314
Kontrakty terminowe 302
Zobowiązania z tytułu opłat faktoringowych
Razem 531
314
W 2019 MAXCOM SA udzieliła Wisko International Sp. z o.o. poręczenia spłaty zobowiązań z tytułu leasingu
na kwotę 100 tys. PLN. Umowa została zawarta w 16 grudnia 2019 roku i obejmuje okres 5 lat.
W 2021 roku MAXCOM SA, na mocy podpisanej umowy z Volkswagen Financial Service Polska Sp. z o.o.,
przystąpienia do długu wynikającego z umów leasingu zwartych przez jednostkę zależną MAXCOM ECO
ENERGY Sp. z o.o. na kwotę 300 tys. PLN.
W dniu 25 czerwca 2021 roku został zawarty aneks do umowy kredytu wielocelowego pomiędzy MAXCOM
SA a PKO BP SA dotyczący przedłużenia umowy do 25 czerwca 2024 roku oraz zwiększenia przysługujących
limitów:
- sublimit na kredyt w rachunku do wysokości 2 000 tys. PLN
- sublimit na akredytywy do wysokości 6 000 tys. PLN.
W ramach tej samej umowy został przyznany limit jednostce zależnej MAXCOM ECO ENERGY Sp. z o.o.
do wysokości 2 000 tys. PLN Zabezpieczeniem wszystkich zobowiązań wynikających z podpisanej umowy
jest zastaw na zapasach MAXCOM SA do wysokości 5 000 tys. PLN oraz weksle podpisane przez obu
kredytobiorców.
Na koniec okresu sprawozdawczego zgodnie z aktualną wiedzą prawdopodobieństwo zrealizowania wyżej
wymienionych poręczenia jest niewielkie.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku przeciwko Spółce nie toczą się żadne postępowania sądowe,
które skutkowałyby powstaniem istotnych roszczeń.
55
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Ustawa o zużytym sprzęcie elektrycznym i elektronicznym nakłada na podmioty wprowadzające na rynek
sprzęt elektroniczny i elektryczny (producentów oraz importerów) m.in. obowiązek zorganizowania
i sfinansowania odbierania od prowadzących punkty zbierania zużytego sprzętu, przetwarzania, odzysku,
w tym recyclingu i unieszkodliwiania zużytego sprzętu. Od dnia 1 stycznia 2008 roku wprowadzający sprzęt
przeznaczony dla gospodarstw domowych jest obowiązany do zapewniania zbierania zużytego sprzętu
pochodzącego z gospodarstw domowych. Wynikające z ustawy obowiązki Spółka przekazała, zawierając
odpowiednie umowy, organizacjom odzysku sprzętu elektrycznego i elektronicznego.
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 miały miejsce transakcje pomiędzy następującymi jednostkami
powiązanymi:
Teledoktor24 Sp. z o.o. – jednostka zależna,
COMTEL Group Sp. z o.o. Spółka komandytowa - jednostka zależna, od 31.03.2022 -jednostka
stowarzyszona
Maxcom International Co Limited – jednostka zależna,
UAB „Rubbee” – jednostka stowarzyszona,
Wisko International Sp. z o.o. – jednostka zależna,
PW MAXTEL Arkadiusz Wilusz - jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo,
Arkadiusz Wilusz – Prezes Zarządu Spółki -kluczowe kierownictwo,
Andrzej Wilusz -Wiceprezes Zarządu Spółki - kluczowe kierownictwo,
Maxcom Eco Energy Sp. z o.o. – jednostka zależna,
October Aleksander Wilusz- jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo,
Synergia Michał Kostelecki- jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo,
Montada Sp. z o.o.- jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo,
Montada Sp. z o.o.Sp.k.- jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo,
56
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Należności z tyt.
dostaw i usług,
pozostałe
należności
Zobowiązania z
tyt. dostaw i
usług, pozostałe
zobowiązania
należności
długoterminowe -
kaucje
Należności z
tytułu dywidendy
Zobowiązania z
tyt. pożyczek
Należności z tyt.
pożyczek
Przychody ze
sprzedaży
Zakup towarów i
usług
Wynagrodzenie z
tytułu umowy o
pracę, wpółpracę,
powołanie
Przychody
finansowe
Udzielone
poręczenia
31.12.2022 01.01.2022 - 31.12.2022
Jednostki
zależne
3 706
4 463 1 948 190 - 287
Jednostki
stowarzyszone
2 494 440 82 23 645 1 008 5
Jednostki
powiązane
przez
kluczowe
kierownictwo
1 115 472 - - - 1 003 - -
Kluczowe
kierownictwo
- Zarząd i Rada
Nadzorcza
- 1 614
395 - 97 611 -
Należności z tyt.
dostaw i usług,
pozostałe
należności
Zobowiązania z
tyt. dostaw i
usług, pozostałe
zobowiązania
Należności
długoterminowe -
kaucje
Należności z tyt.
pożyczek
Przychody ze
sprzedaży
Zakup towarów i
usług
Wynagrodzenie z
tytułu umowy o
pracę,
współpracę,
powołanie
Przychody
finansowe
31.12.2021 01.01.2021 - 31.12.2021
Jednostki
zależne
2 898
293
3 741
2 440 740
231
Jednostki
stowarzyszone
3 307
152
125
2 982
26
8
Jednostki
powiązane
przez
kluczowe
kierownictwo
73
472
846
Kluczowe
kierownictwo
- Zarząd i Rada
Nadzorcza
445
92
752
-
57
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
W 2019 MAXCOM SA udzieliła Wisko International Sp. z o.o. poręczenia spłaty zobowiązań z tytułu leasingu
na kwotę 100 tys. PLN. Umowa została zawarta w 16 grudnia 2019 roku i obejmuje okres 5 lat.
W 2021 roku MAXCOM SA, na mocy podpisanej umowy z Volkswagen Financial Service Polska Sp. z o.o.,
przystąpienia do długu wynikającego z umów leasingu zwartych przez jednostkę zależną MAXCOM ECO
ENERGY Sp. z o.o. na kwotę 300 tys. PLN.
Transakcje z jednostkami powiązanymi wynikają głównie z działalności operacyjnej spółek Grupy
i są dokonywane na zasadach rynkowych.
Transakcje zawierane pomiędzy jednostkami powiązanymi obejmują udzielenie pożyczki jednostce zależnej,
sprzedaż towarów w celu ich dalszej odsprzedaży oraz w najem powierzchni biurowej.
Transakcje sprzedaży na rzecz jednostki powiązanej przez kluczowe kierownictwo dotyczy sprzedaży
towarów w ramach działalności operacyjne.
Zakupy od jednostki powiązanej przez kluczowe kierownictwo dotyczą przede wszystkim najmu budynku
biurowo-magazynowego zlokalizowany w Tychach, przy ulicy Towarowej 23a, refaktury kosztów z tytułu
korzystania z systemów informatycznych, usług świadczonych przez członka Rady Nadzorczej na rzecz spółki
oraz w mniejszym stopniu zakupu towarów.
Należności od jednostki powiązanej przez kluczowe kierownictwo wynikają z bieżących transakcji sprzedaży,
zakupu oraz kaucji wpłaconej w związku z najmem budynku.
Spółka jest stroną umów najmu budynku z członkami Zarządu, umów o pracę i współpracę oraz umów
pożyczek.
Umowa Najmu dotyczy budynku, który jest własnością Jednostki powiązanej osobą Prezesa Zarządu
MAXCOM SA (90%) oraz własnością Wiceprezesa Zarządu MAXCOM SA (10%) Budynek wynajmowany
przez Spółkę, zlokalizowany w Tychach, przy ulicy Towarowej 23a stanowi zabezpieczenie kredytów Spółki.
Umowy pożyczek dotyczą pożyczki udzielonej członkowi Zarządu Spółki.
Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu oraz członkom Rady Nadzorczej Spółki z tytułu
zawartych umów o pracę, współpracę oraz z tytułu pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej.
Wynagrodzenie Zarząd, Rada Nadzorcza 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zarząd:
Wynagrodzenia z tyt. umów o pracę 551
569
Koszty ZUS ponoszone przez Spółkę 74
66
Rada Nadzorcza:
Wynagrodzenia z tyt. umów o pracę, współpracę i pełnienia funkcji 60
183
Koszty ZUS ponoszone przez Spółkę 11
16
Razem 611
752
58
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Wynagrodzenia podane w niniejszej nocie obejmują wynagrodzenia rzeczywiście wypłacone w 2022 roku.
W spółce nie występują zobowiązania wynikające z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych
osób zarządzających, nadzorujących albo byłych członków organów administrujących ani zobowiązania
zaciągnięte w związku z tymi emeryturami.
Poniższa tabela przedstawia wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
wypłacone lub należne za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku i dnia 31 grudnia 2021 roku w podziale
na rodzaje usług:
Wynagrodzenie biegłego rewidenta 2022
2021
Badanie jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania
finansowego
70
58
Przegląd jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania
finansowego
40
46
Inne usługi poświadczające 6
Pozostałe usługi
4
Razem 116
108
Wynagrodzenie biegłego rewidenta za 2022 rok uwzględnia również weryfikację pakietów konsolidacyjnych
jednostek zależnych na potrzeby badania oraz przeglądu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy
Kapitałowej MAXCOM SA.
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka , należą kredyty bankowe, umowy
leasingu finansowego , środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów
finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Spółki oraz bezpieczne lokowanie wolnych
środków pieniężnych. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania
z tytułu dostaw i usług, udzielone pożyczki, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią
działalności.
Spółka zawiera transakcje walutowe (głównie spot oraz forward), których celem jest zarządzanie ryzykiem
walutowym powstającym w toku działalności oraz wynikającym z używanych przez Spółkę źródeł
finansowania. Zasadą stosowaną przez Spółkę obecnie i przez cały okres objęty sprawozdaniem
jest nieprowadzenie obrotu instrumentami finansowymi.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy
procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe.
59
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Do instrumentów finansowych posiadanych przez Spółkę i narażonych na ryzyko stopy procentowej należą
umowy pożyczek, umowy kredytowe, umowy faktoringu oraz umowy leasingu finansowego oraz lokaty
bankowe.
Spółka korzysta głównie z kredytów w rachunku bieżącym w PLN, linii na otwieranie akredytyw w USD
oraz faktoringów w PLN, USD, EURO. Wszystkie instrumenty oparte są o zmienne stopy procentowe. Spółka
nie stosuje aktywnej strategii zabezpieczania się przed ryzykiem wzrostu stóp procentowych.
Ryzyko stopy procentowej – wrażliwość na zmiany
Spółka przeprowadziła analizę wrażliwości instrumentów finansowych o zmiennej stopie procentowej
na zmianę rynkowych stóp procentowych. W zaprezentowanej poniżej tabeli przedstawiono wpływ,
jaki miałoby zwiększenie i zmniejszenie stopy procentowej o 100 pb na wynik finansowy i na kapitały własne.
Analiza została przeprowadzona przy założeniu, że wszystkie inne zmienne jak np. kursy wymiany walut
pozostają niezmienione.
+100 punktów bazowych -100 punktów bazowych
rok 2022
wpływ na wynik
finansowy przed
opodatkowaniem
wpływ na zysk
netto oraz
kapitał własny
wpływ na wynik
finansowy przed
opodatkowaniem
wpływ na zysk
netto oraz kapitał
własny
Zmian wartości aktywów finansowych
89
72
-89
-72
Zmian wartości zobowiązań
finansowych
-193
-157
193
157
Razem -104
-84
104
84
+100 punktów bazowych -100 punktów bazowych
rok 2021
wpływ na wynik
finansowy przed
opodatkowaniem
wpływ na zysk
netto oraz
kapitał własny
wpływ na wynik
finansowy przed
opodatkowaniem
wpływ na zysk
netto oraz kapitał
własny
Zmian wartości aktywów finansowych
87
70
-87
-70
Zmian wartości zobowiązań
finansowych
-141
-114
141
114
Razem -54
-44
54
44
Spółka nie stosuje zabezpieczeń przed ryzykiem zmian stóp procentowych.
60
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku
dokonywania przez jednostkę operacyjną transakcji zakupów, sprzedaży oraz zaciągania kredytów w walutach
innych niż jej waluta wyceny.
Spółka monitoruje pozycje walutowe dla każdej z walut i zawiera transakcje zabezpieczające ryzyko kursowe
w postaci instrumentów finansowych (transakcje forward) w taki sposób, by odpowiadały one warunkom
zabezpieczanej pozycji i zapewniały dzięki temu maksymalną skuteczność zabezpieczenia.
Spółka narażona jest przede wszystkim na ryzyko związane ze zmianami kursów USD, EURO oraz GBP.
USD EURO GBP Razem
Należności handlowe i pozostałe 4 220
5 811
109
10 140
Środki pieniężne 2 452
2 374
123
4 949
Zobowiązania handlowe i pozostałe -4 231
-1 408
-23
-5 662
Kredyty i pożyczki -5 864
-689
-6 553
Razem rok 2022 -3 423
6 088
209
2 874
USD EURO GBP Razem
Należności handlowe i pozostałe 5 175
5 464
124
10 763
Środki pieniężne 1 359
1 084
62
2 608
Zobowiązania handlowe i pozostałe -721
-1 375
-4
-2 100
Kredyty i pożyczki -3 958
-840
-4 798
Razem rok 2021 1 855
4 333
182
6 370
Poniżej została przedstawiona wrażliwość wyniku finansowego brutto na zmianę kursu poszczególnych
walut o 10% przy pozostałych warunkach niezmienionych na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia
2021 roku. Wrażliwość została ustalona poprzez przeliczenie wyższego lub niższego kursu na
przeszacowanie sald wyrażonych w walutach obcych.
61
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
USD EURO GBP
+10% -10% +10% -10% +10% -10%
wpływ na wynik finansowy
wpływ na wynik finansowy
wpływ na wynik finansowy
Rok 2022 tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN
Należności handlowe i
pozostałe
422
-422
581
-581
11
-11
Środki pieniężne 245
-245
237
-237
12
-12
Zobowiązania
handlowe i pozostałe
-423
423
-141
141
-2
2
Kredyty i pożyczki -586
586
-69
69
0
0
Razem wpływ na
wynik
-342
342
609
-609
21
-21
USD EURO GBP
+10% -10% +10% -10% +10% -10%
wpływ na wynik finansowy
wpływ na wynik finansowy
wpływ na wynik finansowy
Rok 2021 tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN tys. PLN
Należności handlowe i
pozostałe
518
-518
546
-546
27
-27
Środki pieniężne 136
-136
108
-108
17
-17
Zobowiązania
handlowe i pozostałe
-72
72
-137
137
-7
7
Kredyty i pożyczki -396
396
-84
84
0
0
Razem wpływ na
wynik
186
-186
433
-433
37
-37
Ryzyko kredytowe definiowane jest jako ryzyko poniesienia straty finansowej przez Spółkę w sytuacji,
kiedy kontrahent lub druga strona transakcji nie spełni swoich umownych obowiązków.
Wszyscy klienci, którzy ubiegają się o kredyt kupiecki, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji.
Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych
należności jest nieznaczne.
Ryzyko kredytowe dotyczy głównie należności z tytułu sprzedaży towarów. Wynika ono ze stosowania
odroczonych terminów płatności przy sprzedaży. Jednostka opracowała i wdrożyła procedury mające na celu
62
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
minimalizowanie i stałe monitorowanie tego ryzyka w taki sposób, aby nie występowała znacząca
koncentracja ryzyka kredytowego.
Klienci rozpoczynający współpracę ze Spółką mogą dokonywać zakupów jedynie za gotówkę lub na zasadach
przedpłaty. Każdy klient ubiegający się o udzielenie kredytu kupieckiego jest oceniany pod kątem
wiarygodności kredytowej.
Spółka ubezpiecza swoje należności handlowe, dlatego wysokość limitu kredytowego przyznanego
kontrahentowi, zależy w głównej mierze od decyzji ubezpieczeniowej dotyczącej wysokości ubezpieczenia
limitu kredytu kupieckiego klienta. Udzielenie klientowi kredytu powyżej limitu wyznaczonego
przez ubezpieczyciela wymaga odpowiedniej akceptacji przez Zarząd. Limity kredytowe klientów są okresowo
weryfikowane w oparciu o aktualne ubezpieczenia limitów, historię płatności, skalę współpracy.
W przypadku posiadania przez kontrahenta przeterminowanych płatności wobec Spółki, wstrzymywana bądź
ograniczana jest bieżąca sprzedaż do momentu uregulowania zaległości. Równocześnie, w zależności
od przebiegu spłaty przeterminowanego zadłużenia, przyznany limit kredytu może ulec zmniejszeniu
lub być cofnięty.
Ponadto ryzyko kredytowe jest w sposób naturalny ograniczane poprzez znaczną dywersyfikację odbiorców
Spółki.
W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak środki pieniężne i ich ekwiwalenty, ryzyko
kredytowe powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna
ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów.
Ryzyko kredytowe odnoszące się do środków pieniężnych zgromadzonych na rachunkach bankowych uznane
jest przez Zarząd za niewielkie, ponieważ Spółka współpracuje wyłącznie z instytucjami finansowymi
o wysokiej wiarygodności finansowej.
Ryzyko płynności oznacza ryzyko, że Spółka nie będzie zdolna do regulowania swoich finansowych
zobowiązań, kiedy staną się wymagalne.
Spółka monitoruje prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej uwzględniając terminy
zapadalności należności oraz wymagalności zobowiązań.
Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez
korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak linie kredytowe, umowy leasingu finansowego,
umowy faktoringu.
Spółka odpowiednio zarządza swoim kapitałem obrotowym oraz ryzykiem kredytowym odbiorców
(ubezpieczenie należności), utrzymuje dobry standing finansowy w związku z czym ryzyko utraty płynności
jest ograniczone.
Terminy zapadalności zobowiązań
finansowych na 31.12.2022
Poniżej
3 miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
Od 1 roku
do 5 lat
Powyżej
5 lat
Razem
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 49
180
324
553
Kredyty otrzymane 19 805
384
20 189
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 10 249
10 249
Razem 30 103
564
324
30 991
63
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Terminy zapadalności zobowiązań
finansowych na 31.12.2021
Poniżej
3 miesięcy
Od 3 do 12
miesięcy
Od 1 roku
do 5 lat
Powyżej
5 lat
Razem
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 78
236
504
818
Kredyty otrzymane 15 112
689
1 212
17 013
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 7 931
7 931
Razem 23 121
925
1 716
25 782
Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych
Poniższa tabela przedstawia podział instrumentów finansowych na poszczególne klasy i kategorie aktywów
i zobowiązań o raz porównanie ich wartości bilansowych i godziwych
Klasyfikacja instrumentów finansowych wg MSSF 9 na dzień 31 grudnia 2022 roku
Instrumenty finansowe 31 grudnia 2022
roku
Inwestycje
kapitałowe
wyceniane
w wartości
godziwej
przez inne
całkowite
dochody
Aktywa finansowe
wyceniane wg.
Zamortyzowanego
kosztu
Zobowiązania
finansowe
wyceniane wg.
zamortyzowanego
kosztu
Instrumenty
finansowe
wyceniane w
wartości
godziwej przez
wynik
finansowy
Aktywa finansowe:
Należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe
27 441
Krótkoterminowe aktywa finansowe
(pożyczki)
4 384
Walutowe kontrakty terminowe typu forward
Środki pieniężne i ekwiwalenty
5 516
Zobowiązania finansowe:
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego -
długoterminowe
324
Otrzymane kredyty długoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne
zobowiązania
10 249
Otrzymane kredyty krótkoterminowe
20 189
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego -
krótkoterminowe
229
Walutowe kontrakty terminowe typu forward 302
64
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Klasyfikacja wartości godziwej
Poniższa nota prezentuje ujawnienia dotyczące wyłącznie instrumentów finansowych wycenianych w bilansie
według wartości godziwej.
31 grudnia 2022 poziom 1
poziom 2
poziom 3
Walutowe kontrakty terminowe typu forward
302
-poziom 1 – ceny giełdowe (niekorygowane) oferowane za identyczne aktywa lub zobowiązania na aktywnych
rynkach,
-poziom 2 – na bazie wartości obserwowanych na rynku, ustalane przez odniesienie bezpośrednie (tj. do cen)
lub pośrednie (tj. pochodne cen) do podobnych instrumentów istniejących na rynku,
-poziom 3 – ceny niepochodzące z aktywnych rynków (na bazie różnych technik wyceny nie opierających
się o jakiekolwiek obserwowalne dane rynkowe).
Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych
wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Spółki i zwiększały wartość dla jej
akcjonariuszy.
Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej
stosowne korekty.
W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku nie wprowadzono żadnych
zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze.
Spółka monitoruje stan kapitałów za pomocą wskaźnika liczonego jako relacja zadłużenia netto do wartości
EBITDA. Do zadłużenia netto Spółka wlicza oprocentowane kredyty bankowe oraz zobowiązania charakterze
kredytowym. EBITDA zdefiniowana jest jako wynik finansowy z działalności operacyjnej powiększony
o amortyzację.
31 grudnia 2022 31 grudnia 2021
EBITDA (zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację) 518
8 498
dług netto 15 226
14 719
Wskaźnik dług netto/EBITDA 29
2
Zatrudnienie w spółce na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku kształtowało
się następująco:
Przeciętne zatrudnienie 31 grudnia 2022
31 grudnia 2021
Zarząd 2
2
Pracownicy 52
52
RAZEM 54
54
65
Jednostkowe sprawozdanie finansowe MAXCOM S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku (w tys. PLN)
Przedłużenie umów kredytu i faktoringu
W dniu 13 lutego 2023 roku został zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2024 roku umowę kredytu w
rachunku bieżącym oraz kredytu na akredytywy pomiędzy Spółką a Santander Bank Polska Spółka Akcyjna.
Zgodnie z podpisanym aneksem wysokość przyznanego kredytu na otwieranie akredytyw uległa
zmniejszeniu z 10 000 tys. PLN na 9 400 tys. PLN w terminie do dnia 10.10.2023 roku i 7 400 tys. PLN
terminie do dnia 15.02.2024 roku.. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione
W dniu 15 lutego 2023 roku stał zwarty aneks przedłużający do 15 lutego 2024 roku umowę faktoringu
pomiędzy Spółką a Santander Faktoring Sp. z o.o. Zgodnie z podpisanym aneksem wysokość przyznanego
limitu uległa zmniejszeniu z 18 600 tys. PLN na 12 000 tys. PLN dla wierzytelności objętych przejęciem
ryzyka dla finansowania oraz z 450 tys. PLN do 100 tys. PLN dla wierzytelności nie objętych przejęciem ryzyka
dla finansowania. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
Faktoring Sp. z o.o. Pozostałe warunki umowy nie zostały zmienione.
Likwidacja Spółki zależnej
W dniu 3.02.2023 roku powziął informację o zarejestrowaniu przez Sąd Rejonowy Katowice – Wschód w
Katowicach, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, otwarcia likwidacji spółki
Teledoktor24 sp. z o.o. z siedzibą w Tychach – spółki zależnej Emitenta („Spółka Zależna”). Wpis otwarcia
likwidacji Spółki Zależnej nastąpił postanowieniem Sądu Rejonowego Katowice – Wschód w Katowicach, XIII
Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, z dnia 31.01.2023 roku.
Wpływ wojny pomiędzy Ukrainą a Rosją na działalność Spółki
Działania wojenne pomiędzy Ukraina i Rosją , które rozpoczęły się 24 lutego 2022 roku nie miały istotnego
wpływu na wyniki finansowe osiągnięte przez MAXCOM SA w 2022 roku.
Spółka nie sprzedaje produktów do Rosji i Białorusi.
Spółka nie posiada dostawców z Ukrainy, Rosji czy Białorusi, jednak trwająca wojna wpływa na globalny
wzrost cen surowców, dużą dynamikę zmian kursów walut oraz na ceny ropy naftowej, gazu a tym samym
na cała koniunkturę ogólnoświatową.
Ze względu na dynamiczną zmianę sytuacji na terenie Ukrainy, a także niedające się przewidzieć
w przyszłości konsekwencji o charakterze gospodarczym, Zarząd Spółki nie jest w stanie realnie
oszacować wpływu wojny na Ukrainie na przyszłą działalność operacyjną oraz wyniki finansowe Spółki.
Arkadiusz Wilusz
Prezes Zarządu
Andrzej Wilusz
Wiceprezes Zarządu
Monika Drewniaczyk
osoba uprawniona do prowadzenia
ksiąg rachunkowych
Tychy, dnia
2
8
kwietnia
20
2
3
roku
