Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe
Lokum Deweloper S.A.
za okres 01.01.2023 r. – 31.12.2023 r.
W R O C Ł A W ,
2
6
. 0
3
. 2 0 2
4
1
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Spis treści
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej .............................................................................................................................................................. 2
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej (cd.) ...................................................................................................................................................... 3
Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów ................................................................................................................. 4
Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą .......................................................................................................................................................................... 4
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ................................................................................................................................................. 5
Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych ..................................................................................................................................................... 6
Dodatkowe informacje i objaśnienia do jednostkowego sprawozdania finansowego ......................................................................................................... 8
Informacje ogólne ............................................................................................................................................................................................................ 8
Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości ...................................................................................................................................................... 11
Znaczące zdarzenia i transakcje ...................................................................................................................................................................................... 20
Sezonowość działalności ................................................................................................................................................................................................. 21
Segmenty operacyjne ..................................................................................................................................................................................................... 21
Wartości niematerialne .................................................................................................................................................................................................. 21
Rzeczowe aktywa trwałe ................................................................................................................................................................................................ 22
Inwestycje w jednostkach powiązanych ......................................................................................................................................................................... 24
Obligacje ......................................................................................................................................................................................................................... 25
Udzielone pożyczki ......................................................................................................................................................................................................... 26
Należności z tytułu dostaw i usług .................................................................................................................................................................................. 27
Pozostałe należności ....................................................................................................................................................................................................... 28
Odpisy aktualizujące wartość aktywów .......................................................................................................................................................................... 28
Środki pieniężne i ekwiwalenty pieniężne ...................................................................................................................................................................... 29
Kapitał podstawowy i kapitał zapasowy ......................................................................................................................................................................... 29
Otrzymane pożyczki........................................................................................................................................................................................................ 30
Dłużne papiery wartościowe .......................................................................................................................................................................................... 31
Weksle ............................................................................................................................................................................................................................ 35
Leasing ............................................................................................................................................................................................................................ 36
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ............................................................................................................................................ 38
Pozostałe zobowiązania .................................................................................................................................................................................................. 38
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług ............................................................................................................................................................................. 39
Instrumenty finansowe................................................................................................................................................................................................... 39
Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS ...................................................................................................................................................................... 40
Przychody ....................................................................................................................................................................................................................... 40
Przychody operacyjne .................................................................................................................................................................................................... 40
Koszty operacyjne........................................................................................................................................................................................................... 41
Pozostałe przychody operacyjne .................................................................................................................................................................................... 42
Pozostałe koszty operacyjne........................................................................................................................................................................................... 42
Przychody finansowe ...................................................................................................................................................................................................... 42
Koszty finansowe ............................................................................................................................................................................................................ 43
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów ........................................................................................................................................ 43
Podatek dochodowy ....................................................................................................................................................................................................... 43
Odroczony podatek dochodowy ..................................................................................................................................................................................... 44
Zysk na akcję ................................................................................................................................................................................................................... 46
Dywidendy ...................................................................................................................................................................................................................... 47
Przepływy pieniężne ....................................................................................................................................................................................................... 47
Uzgodnienie stanu zadłużenia ........................................................................................................................................................................................ 48
Aktywa oraz zobowiązania warunkowe .......................................................................................................................................................................... 49
Informacje o udzieleniu przez Emitenta poręczeń kredytu, pożyczki lub udzieleniu gwarancji ...................................................................................... 51
Istotne sprawy sądowe ................................................................................................................................................................................................... 53
Zarządzanie ryzykiem finansowym ................................................................................................................................................................................. 53
Zarządzanie kapitałem .................................................................................................................................................................................................... 56
Transakcje z podmiotami powiązanymi .......................................................................................................................................................................... 57
Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki ..................................................................................................................................................................... 58
Program motywacyjny .................................................................................................................................................................................................... 58
Informacje o zatrudnieniu .............................................................................................................................................................................................. 59
Informacje o wynagrodzeniu firmy audytorskiej uprawnionej do badania sprawozdania finansowego ........................................................................ 59
Zdarzenia następujące po zakończeniu okresu sprawozdawczego ................................................................................................................................. 60
Wybrane dane finansowe przeliczone na euro ............................................................................................................................................................... 60
Zatwierdzenie do publikacji............................................................................................................................................................................................. 61
2
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej
AKTYWA Noty 31.12.2023 31.12.2022
AKTYWA TRWAŁE
Wartości niematerialne 6 54
21
Rzeczowe aktywa trwałe 7 12 002
12 836
Inwestycje (w jednostkach powiązanych) 8 732 411
641 054
Obligacje (od jednostek powiązanych) 9
Udzielone pożyczki (jednostkom powiązanym) 10 90 842
205 068
Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego 33,34 1 104
2 803
Aktywa trwałe 836 413
861 782
AKTYWA OBROTOWE
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 79
18
Należności z tytułu dostaw i usług 11 8 822
6 828
Pozostałe należności 12 1 437
754
Środki pieniężne i ekwiwalenty pieniężne 14 52 508
6 914
Aktywa obrotowe 62 846
14 514
Aktywa razem 899 259
876 296
3
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej (cd.)
PASYWA Noty 31.12.2023 31.12.2022
Kapitał własny
Kapitał zakładowy 15 3 600
3 600
Kapitał zapasowy 15 528 054
225 884
Zysk/strata z lat ubiegłych 271 826
Zysk/strata netto 168 729
58 425
Kapitał własny 700 383
559 735
Zobowiązania długoterminowe
Otrzymane pożyczki 16 40 572
45 859
Dłużne papiery wartościowe 17 94 336
142 901
Weksle 18 17 011
17 227
Leasing 19 905
1 673
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 33,34 30 315
14 669
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 20 106
76
Pozostałe zobowiązania 21 589
601
Zobowiązania długoterminowe 183 834
223 006
Zobowiązania krótkoterminowe
Dłużne papiery wartościowe 17 9 521
77 577
Leasing 19 677
501
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 20 759
887
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 22 769
904
Pozostałe zobowiązania 21 3 316
13 686
Zobowiązania krótkoterminowe 15 042
93 555
Pasywa razem 899 259
876 296
4
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów
Noty
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży usług, towarów i materiałów, w tym: 25,26 29 177
29 215
od jednostek zależnych 28 168
28 564
od pozostałych jednostek powiązanych 891
551
od pozostałych jednostek 118
100
Koszty sprzedanych usług, towarów i materiałów 27 229
27 383
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 1 948
1 832
Koszty sprzedaży
Koszty ogólnego zarządu 27 3 748
2 645
Pozostałe przychody operacyjne 28 138
211
Pozostałe koszty operacyjne 29 17
11
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 679)
(613)
Przychody finansowe 30 16 993
27 542
Udział w zyskach / (stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności 8 176 960
84 996
Koszty finansowe 31 16 982
30 647
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów 32 11 117
(8 027)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 186 409
73 251
Podatek dochodowy 33,34 17 680
14 826
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 168 729
58 425
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej ‒
‒
Zysk (strata) netto 168 729
58 425
Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą
Noty
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Średnia ważona liczba akcji w okresie 15 18 000 000
18 000 000
Podstawowy zysk (strata) na jedną akcję (PLN) 35 9,37
3,25
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję (PLN) 35 9,37
3,25
5
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy
Wynik finansowy
z lat ubiegłych
Wynik finansowy
bieżącego okresu
Razem
Saldo na dzień 01.01.2023 roku 3 600
225 884
330 251
‒
559 735
Zmiany zasad (polityki) rachunkowości ‒
Korekta błędu podstawowego ‒
Saldo po zmianach 3 600
225 884
330 251
‒
559 735
Wycena programu motywacyjnego 2 339
2 339
Dywidendy i zaliczki na dywidendy (30 420)
(30 420)
Przekazanie wyniku finansowego 299 831
(299 831)
‒
Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2023 roku 168 729
168 729
Saldo na dzień 31.12.2023 roku 3 600
528 054
‒
168 729
700 383
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy
Wynik finansowy
z lat ubiegłych
Wynik finansowy
bieżącego okresu
Razem
Saldo na dzień 01.01.2022 roku 3 600
206 748
319 492
529 840
Zmiany zasad (polityki) rachunkowości ‒
Korekta błędu podstawowego ‒
Saldo po zmianach 3 600
206 748
319 492
‒
529 840
Wycena programu motywacyjnego 1 170
1 170
Dywidendy i zaliczki na dywidendy (29 700)
(29 700)
Przekazanie wyniku finansowego 17 966
(17 966)
‒
Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku 58 425
58 425
Saldo na dzień 31.12.2022 roku 3 600
225 884
271 826
58 425
559 735
6
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych
Noty
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 186 409
73 251
Korekty razem (184 569)
(70 014)
Amortyzacja 37 1 669
1 945
(Udział w zyskach)/stratach jednostek wycenianych metodą praw własności 8 (176 960)
(84 996)
Odsetki 37 954
3 210
(Zysk)/strata z działalności inwestycyjnej 37 (98)
(191)
Zmiana stanu rezerw (98)
44
Zmiana stanu należności 37 (1 871)
414
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów 37 (10 504)
8 390
Inne korekty (program motywacyjny) 2 339
1 170
Środki pieniężne wypracowane w toku działalności operacyjnej 1 840
3 237
(Zapłacony) /zwrócony podatek dochodowy (396)
(581)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 1 444
2 656
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy 277 087
217 985
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 93
191
Wpływy z aktywów finansowych, w tym: 276 770
217 738
w jednostkach powiązanych, w tym: 276 770
217 738
udzielone pożyczki długoterminowe 191 864
212 147
otrzymane dywidendy 84 906
5 591
Inne wpływy inwestycyjne 224
56
Wydatki 62 870
164 901
Wydatki na nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów
trwałych
709
916
Wydatki na aktywa finansowe, w tym: 61 994
163 985
w jednostkach powiązanych, w tym: 61 994
163 985
udzielone pożyczki długoterminowe 61 994
163 656
nabycie udziałów, akcji, certyfikatów inwestycyjnych 329
Inne wydatki inwestycyjne 167
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 214 217
53 084
7
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych (cd.)
Noty
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy 60 654
68 010
Wpływ netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz
dopłat do kapitału
Kredyty i pożyczki 18 300
68 010
Emisja dłużnych papierów wartościowych 42 354
‒
Inne wpływy finansowe
Wydatki 230 721
119 938
Nabycie akcji własnych
Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli 36 30 420
29 700
Spłaty pożyczek 25 826
25 892
Wykup dłużnych papierów wartościowych 148 448
40 676
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu 596
521
Odsetki 25 431
23 149
Inne wydatki finansowe
Środki pieniężne netto z działalności finansowej (170 067)
(51 928)
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 45 594
3 812
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 6 914
3 102
Zmiana stanu z tytułu różnic kursowych ‒
‒
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 14
52 508
6 914
o ograniczonej możliwości dysponowania ‒
‒
8
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Dodatkowe informacje i objaśnienia do jednostkowego sprawozdania finansowego
Informacje ogólne
1.1 Informacje o jednostce
Spółka Lokum Deweloper S.A. została utworzona aktem notarialnym Rep. A nr 4895/2011 z dnia 14 lipca 2011 roku. Spółka jest wpisana do
rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu – VI Wydział
Gospodarczy pod numerem KRS 0000392828. Spółce nadano numer statystyczny REGON 021677137. Akcje Spółki notowane są na Giełdzie
Papierów Wartościowych w Warszawie od 15 grudnia 2015 roku.
Czas trwania Spółki Lokum Deweloper S.A. jest nieograniczony.
Siedziba Spółki mieści się pod adresem: ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław, Polska.
Jednostką dominującą wyższego szczebla w stosunku do Lokum Deweloper S.A. jest spółka Nasze Pasaże Spółka Akcyjna, a jednostką
dominującą najwyższego szczebla jest Halit Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością.
W dniu 17 sierpnia 2023 roku doszło do rejestracji spółki Halit sp. z o. o. (KRS 0001052638), która powstała w wyniku transgranicznego
przekształcenia (transgranicznego przeniesienia siedziby) spółki Halit S.à r.l. z siedzibą w Luksemburgu. W wyniku rejestracji przekształcenia
transgranicznego w Krajowym Rejestrze Sądowym akcjonariuszem spółki Nasze Pasaże S.A. (która posiada akcje Spółki Lokum Deweloper
S.A.) stała się spółka Halit sp. z o. o.
Dariusz Olczyk posiada (bezpośrednio i pośrednio) liczbę akcji, która pozwala mu na faktyczną kontrolę nad Spółką.
Zawarte w treści niniejszego sprawozdania określenia: „Spółka”, „Emitent”, „Lokum Deweloper S.A.”, „jednostka dominująca” lub inne
sformułowania o podobnym znaczeniu oraz ich odmiany, odnoszą się do Lokum Deweloper Spółki Akcyjnej, natomiast „Grupa”, „Grupa
Kapitałowa”, „Grupa Kapitałowa Lokum Deweloper” lub inne sformułowania o podobnym znaczeniu oraz ich odmiany odnoszą się do Grupy
Kapitałowej Lokum Deweloper, w skład której wchodzi Lokum Deweloper Spółka Akcyjna oraz podmioty podlegające konsolidacji, dla których
stosuje się określenia: „jednostka zależna”, „spółka operacyjna” lub inne sformułowania o podobnym znaczeniu oraz ich odmiany.
Jednostkowym sprawozdaniem finansowym została objęta Spółka dominująca oraz następujące jednostki zależne:
Nazwa jednostki zależnej Siedziba
w dalszej części sprawozdania zwana
jako
Lokum Holding 1 sp. z o.o. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum Holding 1
Lokum Holding 2 sp. z o.o. w likwidacji Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum Holding 2
Lokum Holding 3 sp. z o.o. w likwidacji Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum Holding 3
Lokum Holding 4 sp. z o.o. w likwidacji Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum Holding 4
Olczyk sp. z o.o. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Olczyk
LD sp. z o.o. w likwidacji Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) LD
Olczyk sp. z o.o. Lokum 1 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 1
Olczyk sp. z o.o. Lokum 2 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 2
Olczyk sp. z o.o. Lokum 4 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 4
Olczyk sp. z o.o. Lokum 7 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 7
Olczyk sp. z o.o. Lokum 8 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 8
Olczyk sp. z o.o. Lokum 9 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 9
Olczyk sp. z o.o. Lokum 10 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 10
Olczyk sp. z o.o. Lokum 11 S.K.A. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 11
Olczyk sp. z o.o. Lokum 12 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 12
9
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Olczyk sp. z o.o. Lokum 13 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 13
Olczyk sp. z o.o. Lokum 14 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 14
Olczyk sp. z o.o. Lokum 15 sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 15
Olczyk sp. z o.o. Lokum 16 S.K.A. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum 16
Olczyk sp. z o.o. Lokum la Vida sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum la Vida
Olczyk sp. z o.o. Lokum Góralska sp. j. Wrocław (ul. Krawiecka 1 lok. 101, 50-148 Wrocław) Lokum Góralska
LOKUM DEWELOPER Fundusz Inwestycyjny
Zamknięty
Kraków (ul. Wadowicka 3c, 30-347 Kraków) LOKUM DEWELOPER FIZ
Na dzień 31 grudnia 2023 roku wyżej wymienione jednostki zależne podlegały konsolidacji, za wyjątkiem: Lokum 2, Lokum 10 i Lokum 12,
które połączyły się z innymi spółkami z Grupy Kapitałowej oraz Lokum Holding 2, Lokum Holding 3, Lokum Holding 4, LD, dla których w grudniu
2023 roku likwidatorzy zakończyli proces likwidacji.
W 2022 roku w skład Grupy Kapitałowej wchodziły również spółki: Lokum Investment, Lokum 3, Lokum 5 i Lokum 6, które podlegały
konsolidacji, jednak z końcem roku doszło do rejestracji połączenia ww. spółek z innymi spółkami z Grupy Kapitałowej.
W okresie objętym jednostkowym sprawozdaniem finansowym przeprowadzono następujące transakcje, które miały wpływ na reorganizację
Grupy Kapitałowej:
W dniu 7 lutego 2023 roku Zgromadzenie Wspólników spółki Lokum 13 powzięło uchwałę w zakresie obniżenia kapitału zakładowego jednego
ze wspólników. Udział kapitałowy Lokum Holding 1 został obniżony o kwotę 7 499 tys. PLN. Wszyscy wspólnicy wyrazili zgodę na zmniejszenie
udziału kapitałowego ww. wspólnika.
W dniu 30 marca 2023 roku spółka Olczyk, Marek Kokot, Arkadiusz Król i spółka Lokum Holding 1 dokonali zmian umów spółek jawnych
z Grupy Kapitałowej Lokum Deweloper, poprzez zmianę struktury własnościowej tych spółek, tj. Lokum 2, Lokum 10, Lokum 12, w związku
z wystąpieniem z tych spółek wspólników Marka Kokota oraz Arkadiusza Króla. Wspólnikami spółek pozostały: Olczyk oraz Lokum Holding 1.
W dniu 30 marca 2023 roku zmieniła się struktura własnościowa spółki Lokum 16, w związku ze sprzedażą akcji przez akcjonariuszy Marka
Kokota oraz Arkadiusza Króla na rzecz innego akcjonariusza, tj. spółki Lokum Holding 1.
W dniu 25 kwietnia 2023 roku Zwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki Lokum Holding 4 powzięło uchwałę w zakresie zwrotu
wniesionych przez jedynego wspólnika tj. Lokum Deweloper S.A. dopłat w kwocie 220 tys. PLN.
W dniu 25 kwietnia 2023 roku doszło do zawiązania nowej spółki operacyjnej Olczyk spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Lokum la Vida
spółka jawna. W dniu 11 maja 2023 roku Sąd Rejonowy dla Wrocławia - Fabrycznej we Wrocławiu – VI Wydział Gospodarczy dokonał wpisu
do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego spółki z siedzibą we Wrocławiu pod numerem KRS 0001033463. Wspólnikami
spółki są: Lokum Holding 1, Olczyk, Marek Kokot, Arkadiusz Król. Spółka jako jednostka zależna podlega konsolidacji.
W dniu 28 kwietnia 2023 roku doszło do uzgodnienia i zawarcia planu połączenia przez przejęcie spółek Lokum 2, Lokum 10, Lokum 12 oraz
Lokum Holding 1. Spółką przejmującą był Lokum Holding 1, natomiast spółkami przejmowanymi: Lokum 2, Lokum 10, Lokum 12. W dniu 30
czerwca 2023 roku Sąd dokonał ww. wpisu połączenia Lokum Holding 1 oraz spółek przejmowanych.
W dniu 12 czerwca 2023 roku Sąd Rejestrowy dokonał w Krajowym Rejestrze Przedsiębiorców wpisu w zakresie rozpoczęcia procedury
likwidacji spółki Lokum Holding 4.
W dniu 13 czerwca 2023 roku Sąd Rejestrowy dokonał w Krajowym Rejestrze Przedsiębiorców wpisu w zakresie rozpoczęcia procedury
likwidacji spółki LD.
W dniu 14 czerwca 2023 roku Sąd Rejestrowy dokonał w Krajowym Rejestrze Przedsiębiorców wpisu w zakresie rozpoczęcia procedury
likwidacji spółki Lokum Holding 2.
W dniu 6 lipca 2023 roku Sąd Rejestrowy dokonał w Krajowym Rejestrze Przedsiębiorców wpisu w zakresie rozpoczęcia procedury likwidacji
spółki Lokum Holding 3.
10
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
W dniu 7 lipca, 1 sierpnia oraz 3 sierpnia 2023 roku Sąd Rejestrowy dokonał odpowiednio wykreślenia z Rejestru Przedsiębiorców spółki:
Lokum 12, Lokum 2 oraz Lokum 10.
W dniu 29 sierpnia 2023 roku Zgromadzenie Wspólników spółki Lokum 7 powzięło uchwałę w zakresie obniżenia kapitału zakładowego
jednego ze wspólników. Udział kapitałowy Lokum Holding 1 został obniżony o kwotę 3 200 tys. PLN. Wszyscy wspólnicy wyrazili zgodę na
zmniejszenie udziału kapitałowego ww. wspólnika.
W dniu 14 września 2023 roku Lokum Holding 1 nabyła od Olczyk trzy udziały własne. Wobec nabycia udziałów własnych (bez wynagrodzenia)
doszło do ich umorzenia, a następnie podjęta została uchwała w zakresie obniżenia kapitału zakładowego do kwoty 7 150,00 PLN,
z jednoczesnym podjęciem uchwały w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego do kwoty 7 300,00 PLN.
W dniu 5 grudnia 2023 roku doszło do rejestracji w Rejestrze Przedsiębiorców spółki Lokum Góralska.
W dniu 12 grudnia 2023 roku Zgromadzenie Wspólników spółki Lokum la Vida podjęło uchwałę w zakresie zmiany umowy spółki (wniesienie
wkładu pieniężnego przez wspólnika) i przyjęcia tekstu jednolitego spółki.
W dniu 29 grudnia 2023 roku spółka Lokum Holding 2 została wykreślona z Rejestru Przedsiębiorców.
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku nie wystąpiły inne zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej.
Wydarzenia po dniu bilansowym
W dniu 5 stycznia 2024 roku spółka Lokum Holding 4 została wykreślona z Rejestru Przedsiębiorców.
W dniu 9 stycznia 2024 roku spółka LD została wykreślona z Rejestru Przedsiębiorców.
W dniu 18 stycznia 2024 roku spółka Lokum Holding 3 została wykreślona z Rejestru Przedsiębiorców.
1.2 Skład zarządu, rady nadzorczej i komitetu audytu Spółki
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku oraz do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania skład zarządu nie uległ
zmianie i funkcjonował w składzie:
Bartosz Kuźniar – prezes zarządu,
Tomasz Dotkuś – wiceprezes zarządu ds. finansowych.
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku oraz do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania skład rady nadzorczej
nie uległ zmianie i funkcjonował w składzie:
Dariusz Olczyk – przewodniczący rady nadzorczej,
Jan Olczyk – wiceprzewodniczący rady nadzorczej,
Arkadiusz Król – sekretarz rady nadzorczej,
Emilia Sawicka – członek rady nadzorczej,
Bartosz Krzesiak – członek rady nadzorczej.
W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku oraz do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania skład komitetu audytu
nie uległ zmianie i funkcjonował w składzie:
Emilia Sawicka – przewodniczący komitetu audytu,
Bartosz Krzesiak – wiceprzewodniczący komitetu audytu,
Jan Olczyk – sekretarz komitetu audytu.
11
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
1.3 Charakter działalności
Spółka jest jednostką dominującą w Grupie Kapitałowej Lokum Deweloper.
Lokum Deweloper S.A. pełni w Grupie Kapitałowej rolę spółki holdingowej. Spółka sprawuje nadzór nad spółkami celowymi i operacyjnymi
oraz obejmuje spółki zależne pełną obsługą organizacyjną, prawną i techniczną.
Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości
2.1 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi
Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji
bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji
wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (DZ. U. 2018 r. poz. 757).
Jednostkowe sprawozdanie finansowe obejmuje okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku oraz dane na ten dzień.
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów, jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz jednostkowe sprawozdanie
ze zmian w kapitale własnym obejmują dane za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku oraz dane porównawcze za okres
12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku.
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone według zasady kosztu historycznego z wyjątkiem aktywów wycenianych
w wartości godziwej przez wynik.
Walutą funkcjonalną Spółki dominującej oraz walutą sprawozdawczą niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego jest złoty polski,
a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej).
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej
się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego, nie istnieją
okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę.
2.2 Zmiany standardów lub interpretacji
Niniejsze jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadami rachunkowości, które zostały zaprezentowane
w ostatnim sprawozdaniu finansowym Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2022 roku, za wyjątkiem przyjętych zmian standardów.
Jednostkowe sprawozdanie finansowe uwzględnia wymogi wszystkich zatwierdzonych przez Unię Europejską Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości, Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej oraz związanych z nimi interpretacji.
Zmiany standardów lub interpretacji, które zostały opublikowanie i weszły w życie od 1 stycznia 2023 roku
Następujące zmiany do istniejących standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz
zatwierdzone do stosowania w UE weszły w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki za 2023 rok:
a) zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” oraz wytyczne Rady MSSF dotyczą prezentacji ujawnień na temat stosowanej
polityki rachunkowości w praktyce – kwestia istotności;
b) zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” dotyczą ujawnień na temat
stosowanej polityki rachunkowości, w tym zmian wartości szacunkowych i korygowania błędów;
c) zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” dotyczą obowiązku ujmowania odroczonego podatku dochodowego, w związku z aktywami
i zobowiązaniami powstałymi w ramach pojedynczej transakcji;
d) zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” dotyczą międzynarodowej reformy podatkowej (Pillar Two);
e) MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz zmiany do MSSF 17.
W wyniku analizy umów ubezpieczenia zgodnie z MSSF 17 Spółka stwierdziła, że nie posiada umów spełniających kryteria wynikające
z MSSF 17. Pozostałe nowe lub zmienione standardy i interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2023 roku, nie miały
istotnego wpływu na zaprezentowane i ujawnione informacje finansowe lub nie miały zastosowania do transakcji zawieranych przez Spółkę.
12
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Standardy i interpretacje, które nie są jeszcze zatwierdzone przez Unię Europejską oraz jeszcze nie obowiązują
Następujące standardy, zmiany w obowiązujących standardach oraz interpretacje nie zostały przyjęte przez Unię Europejską lub nie są
obowiązujące na dzień 1 stycznia 2023 roku:
a) zmiany do MSSF 16 „Leasing” dotyczą sposobu wyceny zobowiązania z tytułu transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Data
obowiązywania od 1 stycznia 2024 roku;
b) zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” dotyczą prezentacji sprawozdań finansowych i klasyfikacji zobowiązań jako
krótko- i długoterminowe. Data obowiązywania od 1 stycznia 2024 roku;
c) zmiany do MSR 7 „Rachunek przepływów pieniężnych” oraz MSSF 7 „Instrumenty finansowe – ujawnienie informacji” dotyczą ujawnień
w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych i umów finansowania zobowiązań wobec dostawców. Data obowiązywania od 1 stycznia
2024 roku;
d) zmiany do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych” dotyczą skutków zmian kursów wymiany walut obcych - braku
wymienialności. Data obowiązywania od 1 stycznia 2025 roku;
e) MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe” - zasady rachunkowości i ujawnień dla regulacyjnych pozycji odroczonych. Zgodnie
z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się
standardu w wersji ostatecznej;
f) zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdanie finansowe” i MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych” zawierają
wytyczne dotyczące sprzedaży lub wniesienia aktywów przez inwestora do spółki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia. Prace
nad zatwierdzeniem zostały odłożone bezterminowo.
Spółka zamierza przyjąć wymienione powyżej nowe standardy oraz zmiany standardów i interpretacji MSSF opublikowane przez Radę
Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, lecz nieobowiązujące na dzień sprawozdawczy, zgodnie z datą ich wejścia w życie.
Zarząd Spółki jest w trakcie weryfikowania wpływu powyższych standardów na sytuację finansową, wyniki działalności Spółki oraz zakres
informacji prezentowanych w sprawozdaniu finansowym i nie spodziewa się istotnych zmian. Według wstępnych szacunków, wymienione
wyżej standardy, interpretacje i zmiany do standardów, nie miałyby istotnego wpływu na jednostkowe sprawozdanie finansowe, jeżeli
zostałyby zastosowane przez Spółkę na koniec okresu sprawozdawczego.
2.3 Istotne zasady rachunkowości
Prezentacja sprawozdań finansowych
Jednostkowe sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z MSR 1.
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów prezentowane jest w wariancie kalkulacyjnym.
Jednostkowy rachunek przepływów pieniężnych sporządzany jest metodą pośrednią.
W przypadku retrospektywnego wprowadzenia zmian zasad rachunkowości lub korekty błędów, Spółka prezentuje bilans sporządzony
dodatkowo na początek okresu porównawczego.
W dniu 10 grudnia 2012 roku WZA Lokum Deweloper S.A. podjęło uchwałę o sporządzaniu sprawozdań finansowych zgodnie
z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, począwszy od roku obrotowego rozpoczynającego się 1 stycznia 2012 roku.
Wartości niematerialne
Wartości niematerialne są rozpoznawane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują one wpływ korzyści ekonomicznych, które
mogą być bezpośrednio powiązane z tymi aktywami. Początkowe ujęcie wartości niematerialnych następuje według cen nabycia lub kosztu
wytworzenia. Po ujęciu początkowym wartości niematerialne są wyceniane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych
o umorzenie i odpisy z tytułu utraty wartości.
Amortyzacja wartości niematerialnych naliczana jest liniowo w okresie szacowanego okresu użytkowania wartości niematerialnych
i prawnych, który jest weryfikowany raz na rok. Szacowany okres użytkowania składnika aktywów wynosi:
dla koncesji, patentów, licencji itp. – 2–5 lat,
dla innych składników – 2–5 lat.
Wartości niematerialne podlegają weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, jeżeli zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że
wartość bilansowa może być niemożliwa do odzyskania. Odpis aktualizujący wykazuje się w wysokości, o którą wartość bilansowa składnika
aktywów przewyższa wartość możliwą do uzyskania.
Rzeczowe aktywa trwałe
Do rzeczowych aktywów trwałych zalicza się stanowiące własność Spółki środki trwałe.
W skład posiadanych przez Spółkę środków trwałych zalicza się:
13
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
nieruchomości (niewynajęte i nieprzeznaczone do obrotu) użytkowane przez Spółkę,
maszyny i urządzenia,
środki transportu,
inne kompletne i zdatne do użytku przedmioty o przewidywanym okresie używania dłuższym niż rok.
Środki trwałe wycenia się i prezentuje w sprawozdaniu według cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz
odpisy z tytułu utraty wartości.
Środki trwałe amortyzuje się metodą liniową w okresie ich szacowanego okresu użytkowania, który jest weryfikowany raz na rok. Szacowany
okres użytkowania składnika aktywów wynosi:
dla budynków i budowli – od 10 do 40 lat,
dla składników maszyn i urządzeń – od 3 do 10 lat,
dla środków transportu – od 1,5 do 5 lat,
dla pozostałego wyposażenia – od 3 do 10 lat.
Późniejsze nakłady uwzględnia się w wartości bilansowej danego środka trwałego lub ujmuje, jako odrębny środek trwały (tam, gdzie jest to
właściwe) tylko wówczas, gdy jest prawdopodobne, że z tytułu tej pozycji nastąpi wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki, zaś koszt danej
pozycji można wiarygodnie zmierzyć. Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację odnoszone są do rachunku zysków i strat
w okresie obrotowym, w którym je poniesiono.
Rzeczowe aktywa trwałe podlegają weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, jeżeli zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że
wartość bilansowa może być niemożliwa do zrealizowania. Odpis aktualizujący wykazywany jest w wysokości, o którą wartość bilansowa
składnika aktywów (lub środka wypracowującego środki pieniężne, do którego dane aktywo należy) przewyższa wartość odzyskiwalną
i rozpoznawana jest w rachunku zysków i strat.
Wartość odzyskiwalna stanowi wyższą z dwóch kwot: wartości godziwej aktywów pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej.
Zyski i straty z tytułu zbycia środków trwałych stanowiące różnice pomiędzy przychodami ze sprzedaży i wartością bilansową zbywanego
środka trwałego ujmowane są w rachunku zysków i strat w pozycji pozostałe przychody / koszty operacyjne.
Nieruchomości inwestycyjne
Do nieruchomości inwestycyjnych zaliczane są stanowiące własność Spółki wynajęte nieruchomości wraz z gruntami bezpośrednio
związanymi z tymi nieruchomościami oraz zakupione i utrzymywane w celu zwiększenia wartości grunty. Nieruchomości inwestycyjne
ujmowane są początkowo według ceny nabycia / kosztu wytworzenia.
Późniejsze nakłady uwzględnia się w wartości bilansowej danej nieruchomości inwestycyjnej lub ujmuje, jako odrębną nieruchomość
inwestycyjną (tam, gdzie jest to właściwe) tylko wówczas, gdy jest prawdopodobne, że z tytułu tej pozycji nastąpi wpływ korzyści
ekonomicznych do Spółki, zaś koszt danej pozycji można wiarygodnie zmierzyć. Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację
odnoszone są do rachunku zysków i strat w okresie obrotowym, w którym je poniesiono.
Wszystkie koszty z tytułu napraw i utrzymania nieruchomości inwestycyjnych wykazywane są jako koszt w rachunku wyników w okresie,
którego dotyczą.
W przypadku zmiany użytkowania nieruchomości, następuje odpowiednia jej reklasyfikacja w sprawozdaniu finansowym.
Leasing
Umowa lub jej część jest leasingiem, jeżeli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów przez dany okres
w zamian za wynagrodzenie. Prawo do kontroli nad użytkowaniem składnika aktywów uznaje się za przekazane, jeżeli są spełnione trzy
warunki:
prawo do użytkowania dotyczy zidentyfikowanego składnika aktywów (zazwyczaj wyraźnie określonego w umowie);
umowa przekazuje zasadniczo wszystkie korzyści ekonomiczne z użytkowania danego aktywa;
umowa daje prawo do kierowania tym, w jaki sposób i w jakim celu użytkuje się dany składnik aktywów.
Leasing u leasingobiorcy
Jeżeli umowa spełnia definicję leasingu, wówczas, w dacie rozpoczęcia leasingu, leasingobiorca ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu.
Aktywo z tytułu prawa do użytkowania ujmuje się początkowo w wartości zobowiązania z tytułu leasingu, powiększonej o nierozliczone opłaty
leasingowe uiszczone przed datą rozpoczęcia umowy, początkowe koszty bezpośrednie leasingobiorcy związane z daną umową oraz szacunek
kosztów do poniesienia przez leasingobiorcę na koniec umowy, a pomniejszonej o otrzymane zachęty. Prawo do użytkowania składnika
aktywów amortyzuje się liniowo i poddaje testom na utratę wartości, podobnie jak nabyte aktywa trwałe. Prawo do użytkowania aktywów
jest również aktualizowane na kolejne dni bilansowe o określone w standardzie zmiany zobowiązania z tytułu leasingu.
14
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zobowiązanie z tytułu leasingu wycenia się początkowo w wartości bieżącej przyszłych płatności leasingowych w okresie trwania leasingu
zdyskontowanych przy użyciu stopy zawartej w umowie leasingu (w przypadku braku możliwości określenia tej stopy należy określić krańcową
stopę procentową leasingobiorcy). W wycenie zobowiązania z tytułu leasingu w dacie początkowego ujęcia leasingu zalicza się: stałe opłaty,
opłaty w istocie stałe oraz opłaty zmienne zależne jedynie od indeksu lub stawki, gwarantowaną wartość końcową, cenę opcji kupna oraz
kary za wypowiedzenie leasingu (jeżeli umowa leasingu przewiduje opcję kupna lub kary za wypowiedzenie oraz gdy wykonanie opcji kupna
lub wypowiedzenie umowy jest racjonalnie pewne). Wycena zobowiązania z tytułu leasingu nie uwzględnia zmiennych opłat leasingowych
(z wyjątkiem opłat zależnych od indeksu lub stawki).
W kolejnych okresach sprawozdawczych zobowiązanie wycenia się podobnie do zobowiązań finansowych, z wykorzystaniem efektywnej
stopy procentowej. Wartość zobowiązania z tytułu leasingu jest aktualizowana w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany
umowy leasingu lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych, przy czym aktualizacja dyskonta
następuje jedynie w szczególnych przypadkach określonych w MSSF 16.
Spółka podjęła decyzję o skorzystaniu z uproszczenia jakie daje paragraf 5 MSSF 16, tj. o nieujmowaniu zobowiązań z tytułu leasingu oraz
aktywów z tytułu prawa do użytkowania w odniesieniu do leasingów krótkoterminowych oraz leasingu przedmiotów niskowartościowych.
Opłaty z tego tytułu ujmowane są w kosztach usług obcych.
Dla celów wyceny zobowiązania z tytułu leasingu stosuje się dyskonto przy użyciu krańcowej stopy procentowej leasingobiorcy aktualnej na
dzień rozpoczęcia leasingu, która to odzwierciedla przewidywany koszt finansowania zakupu przedmiotu leasingu. Stopę dyskonta ustala się
dla każdej umowy indywidualnie (z wyjątkiem praw wieczystego użytkowania gruntów oraz leasingu samochodów) biorąc pod uwagę
specyficzne parametry każdej umowy leasingowej. Stopa dyskonta uwzględnia stopę wolną od ryzyka ustaloną indywidualnie dla każdej
umowy w zależności od wskazanych wyżej parametrów, jak również aktualną marżę, jaka zostałaby zapłacona przez Spółkę w przypadku
zaciągnięcia przez nią długu w celu sfinansowania zakupu przedmiotu leasingu w instytucji finansowej.
W przypadku praw wieczystego użytkowania gruntów oraz samochodów przyjęto rozwiązanie praktyczne dopuszczone przez standard,
polegające na zastosowaniu pojedynczej stopy dyskonta do portfela leasingów o w miarę podobnych cechach. Przyjęte stopy odzwierciedlają
stopę wolną od ryzyka powiększoną o aktualną marżę Spółki w przypadku zaciągnięcia przez nią długu.
Okres leasingu obejmuje nieodwołalny okres leasingu wraz z okresami, w których istnieje opcja przedłużenia leasingu (jeżeli można
z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z tej opcji) oraz okresami, w których istnieje opcja wypowiedzenia leasingu (jeżeli
można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka nie skorzysta z tej opcji). Skorzystanie przez Spółkę z opcji przedłużenia/wypowiedzenia
leasingu powinno uwzględniać wszystkie istotne fakty i okoliczności znane i kontrolowane przez Spółkę. W przypadku umów zawartych na
czas nieokreślony, Spółka przyjmuje okres wypowiedzenia jako nieodwołalny okres leasingu.
Leasing u leasingodawcy
Spółka klasyfikuje każdy ze swoich leasingów jako leasing finansowy lub leasing operacyjny. Leasing jest klasyfikowany jako leasing finansowy,
gdy warunki umowy przenoszą zasadniczo całe potencjalne korzyści oraz ryzyko wynikające z posiadania składnika aktywów na
leasingobiorcę. Leasing, przy którym znacząca część ryzyka i pożytków pozostaje udziałem leasingodawcy (finansującego) stanowi leasing
operacyjny.
Jeżeli leasing został zaklasyfikowany jako leasing finansowy, w dacie rozpoczęcia leasingodawca ujmuje aktywa oddane w leasing
w sprawozdaniu z sytuacji finansowej i prezentuje je jako należność w kwocie równej inwestycji leasingowej netto.
Inwestycję leasingową netto wycenia się początkowo w wysokości zdyskontowanych przyszłych opłat za prawo do użytkowania składnika
aktywów w okresie trwania leasingu. Do opłat tych należą: opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe) pomniejszone o zachęty leasingowe, zmienne
opłaty zależne od indeksu lub stawki, gwarantowane wartości końcowe, cena opcji kupna oraz kary za wypowiedzenie leasingu (jeżeli umowa
leasingu przewiduje opcję kupna lub kary za wypowiedzenie oraz gdy wykonanie opcji kupna lub wypowiedzenie umowy jest racjonalnie
pewne). Leasingodawca stosuje stopę procentową leasingu w celu wyceny inwestycji leasingowej netto, a w przypadku subleasingu
leasingodawca pośredni stosuje stopę dyskontową zastosowaną w leasingu głównym (jeżeli stopy procentowej subleasingu nie można
z łatwością ustalić). W dacie rozpoczęcia leasingu, leasingodawca ujmuje następujące kwoty: przychody w wysokości zdyskontowanej
wartości bieżącej przyszłych opłat leasingowych, koszt sprzedaży w wysokości wartości bilansowej leasingowanego składnika aktywów oraz
zysk/strata ze sprzedaży (stanowiące różnicę między przychodami i kosztami sprzedaży). Na kolejne okresy sprawozdawcze inwestycję
leasingową netto wycenia się z wykorzystaniem efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem zmiany kursów walut obcych na te dni.
Wartość inwestycji leasingowej netto jest ponadto aktualizowana o zmiany umowy leasingu.
Jeżeli leasing został zaklasyfikowany jako leasing operacyjny, opłaty leasingowe ujmowane są jako przychód w rachunku zysków i strat
metodą liniową przez okres trwania umowy leasingu. W kosztach natomiast ujmuje się koszty, łącznie z amortyzacją poniesione w celu
uzyskania dochodów z tytułu leasingu operacyjnego. Do składników aktywów objętych leasingiem operacyjnym stosuje się MSR 36.
Inwestycje w jednostki zależne
Wszystkie inwestycje w jednostki zależne zostały uznane za instrumenty kapitałowe w związku z czym, o ile nie są klasyfikowane jako
przeznaczone do sprzedaży, wycenia się przy użyciu metody praw własności.
15
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Cenę nabycia udziałów, akcji lub certyfikatów stanowi ich wartość godziwa ustalona na dzień transakcji nabycia. Na koniec każdego okresu
rozliczeniowego, ale nie rzadziej niż na koniec kwartału, wartość inwestycji jest uaktualniona o udział w zyskach/stratach podmiotu zależnego
w proporcji przynależnej udziałowcowi (Spółce), a wynikającej z ilości posiadanych udziałów dających prawo do udziału w zyskach/stratach.
Wartość inwestycji jest zwiększana o wartość wnoszonych wkładów pieniężnych lub niepieniężnych oraz zmniejszana o wartość wypłaconych
dywidend lub umorzonych kapitałów/certyfikatów.
Zysk / strata powstała na transakcji zbycia (cena sprzedaży pomniejszona o wartość ujętą wg metody praw własności) jest ujmowana
w sprawozdaniu z rachunku zysków lub strat w przychodach finansowych jako wynik na zbyciu udziałów w jednostkach zależnych.
Instrumenty finansowe
Spółka klasyfikuje Instrumenty finansowe na następujące kategorie:
wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Spółka kwalifikuje aktywa finansowe do odpowiedniej kategorii w zależności od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi
oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów finansowych.
Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu są to instrumenty dłużne utrzymywane w celu ściągnięcia umownych
przepływów, które obejmują wyłącznie spłaty kapitału i odsetek. Spółka do aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie klasyfikuje
należności z tytułu dostaw i usług, pożyczki udzielone, należności z tytułu wadiów i kaucji, pozostałe należności finansowe oraz środki
pieniężne i ich ekwiwalenty z wyjątkiem jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. Aktywa finansowe wyceniane są według
zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Należności z tytułu dostaw i usług po początkowym ujęciu
wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów
z tytułu utraty wartości, przy czym należności z tytułu dostaw i usług z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania
(tj. niezawierające elementu finansowania) i nieprzekazywane do faktoringu, nie podlegają dyskontowaniu i są wyceniane w wartości
nominalnej.
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody to:
instrumenty dłużne z których przepływy stanowią wyłącznie płatności kapitału i odsetek, a które są utrzymywane w celu ściągnięcia
umownych przepływów i w celu sprzedaży,
inwestycje w instrumenty kapitałowe.
Zmiany wartości bilansowej są ujmowane przez pozostałe całkowite dochody, z wyjątkiem zysków i strat z tytułu utraty wartości, przychodów
z tytułu odsetek oraz różnic kursowych, a także dywidend, które ujmuje się w wyniku finansowym. Spółka do aktywów wycenianych
w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody klasyfikuje w momencie początkowego ujęcia akcje i udziały w jednostkach
pozostałych.
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są to instrumenty finansowe, które nie spełniają kryteriów wyceny
według zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. Spółka do aktywów wycenianych w wartości
godziwej przez wynik finansowy klasyfikuje instrumenty pochodne, należności handlowe podlegające faktoringowi, gdy warunki umowy
faktoringowej skutkują zaprzestaniem ujmowania należności oraz pożyczki, które nie spełniają testu SPPI i dywidendy oraz jednostki
uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. W przypadku jednostek uczestnictwa wartość godziwa jest ustalona w oparciu o cenę jednostki
uczestnictwa, ogłoszoną przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych.
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane z uwzględnieniem ich wartości rynkowej na
dzień bilansowy bez uwzględnienia kosztów transakcji sprzedaży. Zmiany w wartości godziwej tych instrumentów są ujmowane w rachunku
zysków i strat jako koszty lub przychody finansowe. Spółka do zobowiązań wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy
klasyfikuje zobowiązania z tytułu instrumentów pochodnych niewyznaczonych dla celów rachunkowości zabezpieczeń.
Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu są to zobowiązania niebędące instrumentami finansowymi
wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy. Są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej
stopy procentowej. Spółka do zobowiązań wycenianych w zamortyzowanym koszcie klasyfikuje zobowiązania z tytułu dostaw i usług, kredyty,
pożyczki, zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji oraz z tytułu leasingu.
Utrata wartości instrumentów finansowych
Spółka stosuje MSSF nr 9, który definiuje model utraty wartości aktywów finansowych w oparciu o oczekiwane straty kredytowe. Na każdy
dzień bilansowy jednostka dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.
Dla aktywów ujmowanych według zamortyzowanego kosztu Spółka stosuje niżej wymienione modele wyznaczania odpisów z tytułu utraty
wartości dla poszczególnych pozycji.
16
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Udzielone pożyczki oraz należności od jednostek powiązanych i niepowiązanych – Spółka dokonuje indywidualnej analizy każdej ekspozycji
przyporządkowując ją do jednego z 3 stopni:
i) Stopień 1 – salda, dla których nie nastąpiło znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których
ustala się oczekiwaną stratę w oparciu o prawdopobieństwo niewypłacalności w ciągu 12 miesięcy;
ii) Stopień 2 – salda, dla których nastąpiło znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których ustala
się oczekiwaną stratę w oparciu o prawdopobieństwo niewypłacalności w ciągu całego okresu kredytowania;
iii) Stopień 3 – salda ze stwierdzoną utratą wartości oraz salda, dla których nie występuje istotne ryzyko kredytowe (ze względu na
występującą nadwyżkę zobowiązań nad ekspozycją pożyczek i należności).
Dla ekspozycji zaklasyfikowanych do stopnia 1 lub 2 wielkość odpisu aktualizującego ustalana jest w oparciu o indywidualnie ustalony rating,
profil spłaty oraz ocenę odzysku z tytułu zabezpieczeń.
Dla ekspozycji zaklasyfikowanych do stopnia 3, kwota odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości równa się różnicy pomiędzy wartością
bilansową składnika aktywów a wartością bieżącą oszacowanych przyszłych przepływów pieniężnych (z wyłączeniem przyszłych strat z tytułu
nieściągnięcia należności, które nie zostały jeszcze poniesione), zdyskontowanych efektywną stopą procentową. Odwrócenie utworzonych
odpisów następuję w przypadku, gdy wartość bieżąca oszacowanych przyszłych przepływów pieniężnych jest wyższa od zaangażowanych
aktywów netto oraz planowane jest uzyskanie dodatniego bilansu płatności w okresie najbliższych 12 miesięcy od danego podmiotu.
Środki pieniężne – Spółka przeprowadza szacunek odpisów w oparciu o prawdopodobieństwo niewypłacalności ustalone na podstawie
zewnętrznych ratingów banków.
Kwotę straty/odwrócenia straty powstałej w wyniku rozpoznania utraty wartości ujmuje się w rachunku wyników w pozycji
„(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów”.
Należności handlowe
Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisu na
należności. Odpis na należności oszacowywany jest zgodnie z modelem utraty wartości aktywów finansowych w oparciu o oczekiwane straty
kredytowe.
W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych
przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny
rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku
z upływem czasu jest ujmowane jako przychody finansowe.
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne w banku i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe przechowywane do terminów wymagalności, Spółka klasyfikuje jako aktywa
finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości w oparciu o prawdopodobieństwo
niewypłacalności ustalone na podstawie zewnętrznych ratingów banków.
W przypadku jednostek uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych, klasyfikowanych jako aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej
przez wynik finansowy, wartość godziwa jest ustalona w oparciu o cenę jednostki uczestnictwa, ogłoszoną przez towarzystwo funduszy
inwestycyjnych.
Środki pieniężne w walutach obcych wycenia się na dzień sprawozdawczy. Do rachunku przepływów pieniężnych przyjmuje się tą samą
definicję środków pieniężnych.
Kapitały własne
Kapitał akcyjny wycenia się w wartości nominalnej wykazywanej w KRS. Różnice między wartością godziwą uzyskanej zapłaty i wartością
nominalną akcji są ujmowane w kapitale zapasowym ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej.
Koszty emisji akcji zmniejszają kapitał zapasowy Spółki do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną akcji.
Rezerwy
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń
przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można
dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na
przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą
praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w rachunku zysków i strat po
pomniejszeniu o wszelkie zwroty.
W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych
przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny
17
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda
polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe.
Rezerwy wycenia się według wartości bieżącej kosztów oszacowanych zgodnie z najlepszą wiedzą przez kierownictwo Spółki, których
poniesienie jest niezbędne w celu rozliczenia bieżącego zobowiązania na dzień bilansowy.
Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których
dotyczą, z zachowaniem zasady istotności. Zgodnie z MSR 19 do ustalenia wielkości rezerw zastosowano metodę prognozowanych uprawnień
jednostkowych.
Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne
W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według ceny nabycia odpowiadającej
wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu, pożyczki i inne koszty
transakcyjne. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane
z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane w związku z zobowiązaniem.
Koszty związane z renegocjacją umów, które nie skutkują wyłączeniem poprzedniego zobowiązania z ksiąg rachunkowych i ujęciem nowego
zobowiązania, ujmowane są jednorazowo w wyniku finansowym.
Przychody i koszty są ujmowane w rachunku zysków i strat z chwilą usunięcia zobowiązania z bilansu, a także w wyniku rozliczenia metodą
efektywnej stopy procentowej.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
Zobowiązania handlowe wycenia się początkowo w wartości godziwej, w okresie późniejszym, długoterminowe zobowiązania wycenia się
według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej. W przypadkach, kiedy różnica pomiędzy wartością według
zamortyzowanego kosztu i wartością w kwocie wymaganej zapłaty nie wywiera istotnego wpływu na wyniki finansowe Spółki, takie
zobowiązania ujmuje się w bilansie w kwocie wymaganej zapłaty. Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności
zobowiązania wobec urzędu skarbowego z tytułu podatku od towarów i usług oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą
rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie
wymagającej zapłaty.
Podatek dochodowy
Podatek dochodowy od zysku lub straty za rok obrotowy obejmuje podatek dochodowy bieżący i odroczony. Podatek dochodowy ujmuje się
w rachunku zysków i strat, z wyjątkiem kwot dotyczących pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub w pozostałych całkowitych
dochodach, w którym to przypadku podatek dochodowy wykazuje się odpowiednio w kapitale własnym i pozostałych całkowitych dochodach.
Bieżąca część podatku dochodowego to przewidywana kwota podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, obliczona na podstawie
stawek podatkowych uchwalonych na dzień bilansowy, wraz z wszelkimi korektami podatku za lata poprzednie.
Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości na różnicach pomiędzy
wartościami bilansowymi aktywów i zobowiązań a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia
podstawy opodatkowania, z wyjątkiem różnic przejściowych, które powstają na moment początkowego ujęcia składników aktywów lub
zobowiązań i nie wpływają ani na wynik księgowy ani na wynik podatkowy. Do obliczania odroczonego podatku dochodowego stosuje się
stawkę podatkową, jaka będzie obowiązywała w okresach sprawozdawczych, w których aktywa zostaną zrealizowane bądź zobowiązania
rozwiązane.
Nie tworzy się podatku odroczonego od różnic przejściowych powstających na inwestycjach w jednostki zależne, współzależne
i stowarzyszone, jeżeli Spółka kontroluje odwracanie tych różnic i nie odwrócą się one w dającej się przewidzieć przyszłości.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z tytułu straty podatkowej tworzy się, jeżeli rozliczenie tej straty w latach następnych
jest uprawdopodobnione.
Odroczony podatek dochodowy szacuje się na każdy dzień bilansowy, różnice odnosząc na rachunek zysków i strat, pozostałe całkowite
dochody lub kapitał własny w zależności od tego, gdzie została odniesiona różnica przejściowa, od której podatek odroczony jest ujmowany.
Przychody operacyjne
Spółka stosuje MSSF nr 15 do określenia sposobu rozliczania przychodów ze sprzedaży dóbr i usług. Spółka stosuje zasady MSSF nr 15
z uwzględnieniem 5-etapowego modelu ujmowania przychodów. Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia zobowiązania do
wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi, czyli z chwilą uzyskania
kontroli przez klienta nad tym składnikiem aktywów.
Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie transakcyjnej, która została przypisana do tego zobowiązania do wykonania świadczenia.
18
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena
transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie
przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od
sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba rodzaje kwot.
W przypadku występowania wynagrodzenia zmiennego, Spółka oszacowuje kwotę wynagrodzenia zmiennego, do którego będzie
uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta.
Przychodami ze sprzedaży usług w Spółce są przede wszystkim przychody będące rezultatem świadczenia usług, m. in. najmu, administracji,
realizacji inwestycji, obsługi sprzedaży i wsparcia marketingowego. Przychody z tytułu najmu powierzchni mieszkalnych i komercyjnych są
ujmowane liniowo w okresie obowiązywania zawartych umów. Przychody z pozostałych usług ze sprzedaży ujmuje się w okresie, w którym
świadczono usługi.
Koszt własny sprzedaży
Na koszty wytworzenia sprzedanych towarów, produktów i usług składają się poniesione koszty dotyczące przychodów danego roku
obrotowego oraz koszty zarachowane, które nie zostały jeszcze poniesione.
Przychody finansowe
Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich naliczania (z uwzględnieniem metody efektywnej stopy procentowej,
stanowiącej stopę dyskontującą przyszłe wpływy pieniężne przez szacowany okres życia instrumentów finansowych) w stosunku do wartości
bilansowej netto danego składnika aktywów finansowych. Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw akcjonariuszy lub
udziałowców do ich otrzymania.
Koszty finansowe
Koszty finansowe dotyczące okresu bieżącego są ujmowane w rachunku zysków i strat, z wyjątkiem kosztów podlegających aktywowaniu
zgodnie z rozwiązaniem ujętym w MSR 23. Spółka aktywuje tę część kosztów finansowych, które są bezpośrednio powiązane z nabyciem
i wytworzeniem składników majątkowych ujętych jako zapasy i inwestycje rozpoczęte. Aktywowaniu podlega kwota kosztów składająca się
z odsetek, dyskonta i prowizji pomniejszona o przychody uzyskane z tymczasowego lokowania środków pieniężnych (czyli kwot odsetek od
lokat bankowych z wyjątkiem lokat wynikających z blokad rachunków, umów akredytywy).
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
Odpisy aktualizujące wartość należności tworzy się w ciężar kosztów, natomiast zmniejszenie odpisów aktualizujących wartość należności
ujmuje się jako przychód. Wynik prezentuje się per saldo w pozycji „(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów
finansowych” w działalności operacyjnej.
Odpisy aktualizujące wartość udzielonych pożyczek tworzy się w ciężar kosztów, natomiast zmniejszenie odpisów aktualizujących wartość
udzielonych pożyczek ujmuje się jako przychód. Wynik prezentuje się per saldo w pozycji „(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości
aktywów finansowych” w działalności finansowej.
Zysk na jedną akcję
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy
Spółki przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu.
Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy
(po potrąceniu odsetek od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych
akcji zwykłych występujących w ciągu okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających umarzalnych akcji
uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe).
2.4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków
księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa. Sporządzenie jednostkowego sprawozdania finansowego wymagało od zarządu Spółki
dokonania pewnych szacunków i założeń, opartych na profesjonalnym osądzie, które znajdują odzwierciedlenie w stosowaniu zasady
rachunkowości oraz w prezentowaniu kwoty aktywów i zobowiązań oraz przychodów i kosztów. Spółka dokonuje oszacowań i przyjmuje
założenia dotyczące przyszłości. Szacunki i związane z nimi założenia opierają się o doświadczenia historyczne i inne czynniki uznawane za
istotne. Rzeczywiste wyniki mogą się różnić od tych szacunków.
19
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Rzeczowe składniki aktywów trwałych
Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie aktualnej wiedzy dotyczącej przewidywanego okresu użytkowania składników
rzeczowych aktywów trwałych. Przewidywany okres użytkowania podlega okresowej weryfikacji. Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia czy
istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników aktywów.
Leasing
Identyfikacja umowy leasingu skutkuje koniecznością dokonania szacunków oraz zastosowania osądów przez zarząd Spółki, które wpływają
istotnie na wartość zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania na ten dzień. Ustalenie okresu leasingu
przeprowadzane jest na dzień rozpoczęcia leasingu oraz na dzień wystąpienia znaczącego zdarzenia wpływającego na tę ocenę, które
leasingobiorca kontroluje. Przy ustaleniu okresy leasingu bierze się pod uwagę wszystkie fakty powodujące istnienie zachęt ekonomicznych
do skorzystania z opcji przedłużenia lub nieskorzystania z opcji wypowiedzenia. Okres trwania leasingów uwzględnia bowiem możliwość
przedłużenia umowy leasingu, jak i wcześniejszego jej zakończenia (wypowiedzenia).
Do szacunków, które mają wpływ na wartość rozpoznanych aktywów z tytułu prawa do użytkowania w kolejnych okresach, należą także
stawki amortyzacji oraz wartości rezydualne przyjęte dla poszczególnych aktywów. Przy określeniu szacowanych okresów użytkowania
składników aktywów z tytułu praw do użytkowania stosuje się te same zasady, jak w przypadku rzeczowych aktywów trwałych.
Spółka dokonuje też szacunków wpływających na wartość zobowiązań z tytułu leasingu oraz korespondujących z nimi aktywów z tytułu prawa
do użytkowania, obejmujących ustalenie stopy dyskonta przyjęte do wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Opłaty leasingowe dyskontowane
są z zastosowaniem krańcowej stopy procentowej Spółki, co jest dopuszczone przez MSSF 16 wówczas, gdy ustalenie stopy procentowej
leasingu nie jest możliwe w łatwy sposób. Stopę dyskonta ustala się dla każdej umowy indywidualnie (z wyjątkiem portfela leasingów
o w miarę podobnych cechach) biorąc pod uwagę specyficzne parametry każdej umowy leasingowej, tj. długość jej trwania, walutę umowy,
itp. Stopa dyskonta odzwierciedla przewidywany koszt finansowania zakupu przedmiotu leasingu i uwzględnia stopę wolną od ryzyka opartą
na rentowności obligacji skarbowych, jak również aktualną marżę, jaka zostałaby zapłacona przez Spółkę w przypadku zaciągnięcia przez nią
długu w celu sfinansowania zakupu przedmiotu leasingu w instytucji finansowej.
Utrata wartości pożyczek i należności
Odpisy na pożyczki i należności ujmowane są, gdy istnieją obiektywne przesłanki utraty ich wartości. Odpis jest szacowany na podstawie
możliwych do uzyskania przyszłych przepływów pieniężnych. Zarówno kwota, jak i rozkład czasowy tych przepływów są określane na
podstawie profesjonalnego osądu zarządu Spółki.
Rezerwa na świadczenia pracownicze
Rezerwy na nagrody jubileuszowe oraz odprawy emerytalne i rentowe szacuje się przy zastosowaniu metod aktuarialnych. Zmiana stopy
dyskontowej oraz zmiana tempa długookresowego wzrostu wynagrodzeń mają wpływ na zmianę szacunku. Przy kalkulacji rezerw aktuariusz
przeprowadza analizę wrażliwości w zakresie wpływu stopy dyskonta oraz planowanych wzrostów podstaw wymiaru świadczeń.
Odroczony podatek dochodowy
W ramach procesu sporządzania sprawozdania finansowego, Spółka szacuje wartość rezerwy i aktywa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego między innymi na bazie wartości przyszłych poziomów obciążeń z tytułu podatku dochodowego. Proces obejmuje analizę
obecnych poziomów obciążeń z tytułu bieżącego podatku dochodowego oraz wartości różnic przejściowych wynikających z odmiennego
traktowania transakcji pod kątem podatkowym i księgowym, które powodują powstanie aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku
dochodowego.
W procesie powyższej oceny przyjmowany jest szereg założeń dotyczących określania wartości aktywa i rezerwy z tytułu podatku
odroczonego. Powyższe szacunki uwzględniają prognozy podatkowe, historyczne wartości obciążeń podatkowych, bieżące dostępne
strategie dotyczące planowania działalności operacyjnej Spółki oraz terminy realizacji poszczególnych różnic przejściowych. Ze względu na
fakt, że powyższe szacunki mogą ulegać zmianom ze względu na czynniki zewnętrzne, Spółka może okresowo korygować wartość aktywa
i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego, co z kolei może wpływać na sytuację finansową Spółki oraz jej wyniki.
Program motywacyjny
W zakresie programu motywacyjnego szczegółowe osądy i szacunki zostały zaprezentowane w nocie 46.
20
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Znaczące zdarzenia i transakcje
(w tym wskazanie czynników i zdarzeń o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na jednostkowe sprawozdanie finansowe)
Stopy procentowe
Rada Polityki Pieniężnej w lipcu 2023 oficjalnie zakończyła cykl podwyżek stóp procentowych, które pozostawały na niezmienionym poziomie
od września 2022. Po dwóch obniżkach stóp procentowych we wrześniu i październiku 2023, odpowiednio o 75 i 25 punktów bazowych oraz
utrzymaniu poziomu stóp w kolejnych miesiącach, stopa referencyjna na dzień zatwierdzenia do publikacji sprawozdania wynosi 5,75%,
a dalsze decyzje Rady Polityki Pieniężnej w zakresie kształtowania stóp procentowych są niepewne. Na podstawie WIBOR 3M i 6M jest
ustalane oprocentowanie zaciągniętych przez Grupę Kapitałową kredytów oraz obligacji wyemitowanych przez Lokum Deweloper S.A.
Zarząd, reagując na wysoki poziom stóp procentowych, podjął działania w celu redukcji zadłużenia odsetkowego Grupy Kapitałowej Lokum
Deweloper. Proces ten rozpoczął się w 4 kwartale 2022 roku poprzez skup obligacji własnych celem ich umorzenia, w wyniku czego do końca
1 kwartału 2023 w całości zostały wykupione dwie serie obligacji, tj. seria F i seria G o łącznej wartości nominalnej 100 000 tys. PLN. Proces
redukcji zadłużenia został wznowiony w 4 kwartale 2023 wraz z emisją nowej serii J (53 000 tys. PLN) oraz przedterminowym wykupem
wszystkich obligacji serii H (100 000 tys. PLN), co skutkowało obniżeniem zadłużenia z tyt. obligacji na koniec 2023 roku o kolejne 47 000 tys.
PLN (wartość nominalna wyemitowanych obligacji). Ostatnim zrealizowanym etapem redukcji zadłużenia był całkowity wykup obligacji serii
I (50 000 tys. PLN) zrealizowany w dniu 2 lutego 2024 roku. Wzrost stóp procentowych oraz zaostrzenie kryteriów udzielania kredytów
zgodnie z zaleceniami KNF w rekomendacji S, miały również przełożenie na koszt oraz dostępność kredytów hipotecznych, co z kolei wywołało
załamanie popytu na rynku deweloperskim w 2022 roku. Zmiana w rekomendacji S w lutym 2023 roku dotycząca zmniejszenia bufora
uwzględnianego w procesie badania zdolności kredytowej z 5 p.p. do 2,5 p.p. oraz uruchomienie z dniem 1 lipca 2023 roku programu
Bezpieczny Kredyt 2% miały pozytywny wpływ na rynek kredytów hipotecznych w Polsce oraz na zwiększenie ilości zawartych umów
z klientami przez Grupę. Program Bezpieczny Kredyt 2% najprawdopodobniej nie będzie kontynuowany, limit na dopłaty na lata 2023 i 2024
został wyczerpany. Nowa koalicja rządząca zapowiedziała wprowadzenie nowego programu pomocowego, jednakże z uwagi na etap prac,
nie jest możliwe na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania oszacowanie wpływu znowelizowanego programu na przyszłe
wyniki sprzedaży. Na chwilę obecną zarząd nie jest w stanie oszacować, jak wszystkie wyżej wymienione czynniki wpłyną na poziom sprzedaży
i wyniki Grupy Kapitałowej Lokum Deweloper w przyszłości.
Pozostałe zdarzenia i transakcje
W dniu 11 stycznia 2023 roku Emitent nabył w celu umorzenia 8 434 sztuk obligacji serii F o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 8 434 tys. PLN.
W dniu 11 stycznia 2023 roku Emitent nabył w celu umorzenia 12 710 sztuk obligacji serii G o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 12 710 tys. PLN.
W dniu 16 stycznia 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 6 lutego 2023 roku przedterminowego wykupu na
żądanie Emitenta 28 288 sztuk obligacji serii F o łącznej wartości nominalnej 28 288 tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii F.
Spółka była uprawniona do przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji
obligacji serii F. Obligacje podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej równowartość wartości nominalnej jednej
obligacji (1 tys. PLN). W związku z realizacją opcji w siódmym okresie odsetkowym obligatariuszom nie przysługiwała dodatkowa premia
opisana w pkt 13.5 Warunków Emisji obligacji serii F. Dodatkowo obligatariuszom wypłacona została należna kwota odsetek do dnia 6 lutego
2023 roku, w kwocie 16,74 PLN na jedną obligację. Dniem Ustalenia Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień 27 stycznia 2023
roku. Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
W dniu 8 lutego 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 1 marca 2023 roku przedterminowego wykupu na
żądanie Emitenta 9 311 sztuk obligacji serii G o łącznej wartości nominalnej 9 311 tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii G.
Spółka była uprawniona do przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji
obligacji serii G. Obligacje podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej sumę wartości nominalnej jednej obligacji
(1 tys. PLN) oraz dodatkowej premii w wysokości 0,25% wartości nominalnej jednej obligacji (2,50 PLN). Dodatkowo obligatariuszom
wypłacony został należny do dnia 1 marca 2023 roku kupon za 5 okres odsetkowy w wysokości 42,16 PLN na jedną obligację. Dniem Ustalenia
Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień 21 lutego 2023 roku. Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za
pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
W dniu 6 listopada 2023 roku Emitent podjął uchwałę w zakresie ustanowienia programu emisji obligacji, w ramach którego Spółka nabyła
możliwość realizacji emisji obligacji (w ramach jednej lub kilku serii) do maksymalnej łącznej wartości nominalnej wyemitowanych obligacji
21
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
w wysokości do 70 000 tys. PLN. W wyniku realizacji programu, w dniu 28 listopada 2023 roku Emitent podjął decyzję w sprawie emisji
obligacji serii J, o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda i łącznej wartości nominalnej do 53 000 tys. PLN. Pozytywna rekomendacja dla
przewidzianych przez zarząd czynności została ujęta w uchwale rady nadzorczej z dnia 13 listopada 2023 roku. W dniu 18 grudnia 2023 roku
obligacje zostały zarejestrowane w systemie depozytowym prowadzonym przez KDPW pod kodem ISIN PLLKMDW00098. Tym samym, w dniu
18 grudnia 2023 roku obligacje zostały wprowadzone do obrotu w ASO, a od dnia 28 grudnia 2023 roku rozpoczęło się ich notowanie
w alternatywnym systemie obrotu na Catalyst.
W dniu 1 grudnia 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 29 grudnia 2023 roku przedterminowego
całościowego wykupu na żądanie Emitenta obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej 100 000 tys. PLN. Spółka była uprawniona do
przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji Obligacji serii H. Obligacje
podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej sumę wartości nominalnej jednej obligacji (1 tys. PLN), dodatkowej
premii oraz odsetek należnych obligatariuszom do dnia ich wykupu.
W dniu 4 grudnia 2023 roku Emitent podjął decyzję o nabyciu 10 297 sztuk obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej 10 297 tys. PLN
oznaczonych kodem ISIN PLO212700036 celem ich umorzenia. Obligacje zostały nabyte od oznaczonych posiadaczy obligacji serii H w dniu
emisji obligacji serii J na warunkach określonych w stosownych umowach sprzedaży instrumentów finansowych i potrącenia wzajemnych
wierzytelności. W następstwie nabycia obligacji Emitent zwrócił się do Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. z prośbą
o wycofanie oznaczonych obligacji serii H z obrotu w związku z ich umorzeniem.
W dniu 29 grudnia 2023 roku Emitent dokonał przedterminowego wykupu 89 703 sztuk obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej 89 703
tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii H. Dniem Ustalenia Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień 19 grudnia
2023 roku. Dodatkowo obligatariuszom wypłacony został należny do dnia 29 grudnia 2023 roku kupon za 6 okres odsetkowy w wysokości
34,72 PLN na jedną obligację oraz dodatkowa premia w wysokości 0,25% wartości nominalnej jednej obligacji (2,50 PLN). Przedterminowy
wykup obligacji zrealizowany został za pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
W 2023 roku nie wystąpiły inne nietypowe zdarzenia i transakcje, które są znaczące pod kątem zrozumienia zmian sytuacji finansowej
i wyników osiąganych przez Spółkę.
Sezonowość działalności
Podstawowa działalność operacyjna Spółki nie podlega istotnym zjawiskom sezonowości.
Segmenty operacyjne
Spółka nie ujmuje informacji na temat segmentów zgodnie z MSSF 8 par. 4. Informacje te znajdują się w skonsolidowanym sprawozdaniu
finansowym Grupy Kapitałowej Lokum Deweloper, które zostanie zatwierdzone do publikacji jednocześnie z jednostkowym sprawozdaniem
finansowym Spółki.
Wartości niematerialne
Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych:
Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku
Nabyte koncesje,
patenty i licencje
Oprogramowanie
komputerowe
Zaliczki na
wartości
niematerialne
i prawne
Razem
Wartość brutto na początek okresu ‒
548
‒
548
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) 54
54
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) ‒
Wartość brutto na koniec okresu ‒
548
54
602
Umorzenie na początek okresu ‒
(527)
‒
(527)
Amortyzacja (–) (21)
(21)
22
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+) ‒
Umorzenie na koniec okresu ‒
(548)
‒
(548)
Wartość bilansowa netto na początek okresu ‒
21
‒
21
Wartość bilansowa netto na koniec okresu ‒
‒
54
54
Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
Nabyte koncesje,
patenty i licencje
Oprogramowanie
komputerowe
Zaliczki na
wartości
niematerialne
i prawne
Razem
Wartość brutto na początek okresu ‒
760
‒
760
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) ‒
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) (212)
(212)
Wartość brutto na koniec okresu ‒
548
‒
548
Umorzenie na początek okresu ‒
(536)
‒
(536)
Amortyzacja (–) (203)
(203)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+) 212
212
Umorzenie na koniec okresu ‒
(527)
‒
(527)
Wartość bilansowa netto na początek okresu ‒
224
‒
224
Wartość bilansowa netto na koniec okresu ‒
21
‒
21
Spółka nie ma zobowiązań umownych na dzień 31 grudnia 2023 roku obligujących ją do nabycia w przyszłości wartości niematerialnych
i prawnych. Na wartościach niematerialnych nie zostały ustanowione żadne zabezpieczenia. Wszystkie wartości niematerialne posiadane
przez jednostkę zostały nabyte.
Rzeczowe aktywa trwałe
Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych:
Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku
Budynki
i budowle
Maszyny
i urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe
środki
trwałe
Aktywa z
tytułu
prawa do
użytkowania
Środki
trwałe w
budowie
Razem
Wartość brutto na początek okresu 10 387
1 061
6 313
371
3 291
‒
21 423
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) 39
657
2
265
112
1 075
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) (39)
(322)
(3)
(364)
Transfer* 626
(626)
‒
Korekta wartości PWUG według MSSF 16 (261)
(261)
Wartość brutto na koniec okresu 10 387
1 061
7 274
370
2 669
112
21 873
Umorzenie na początek okresu (1 873)
(869)
(4 606)
(354)
(885)
‒
(8 587)
Amortyzacja (–) (231)
(105)
(778)
(8)
(526)
(1 648)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+)
39
322
3
364
23
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Transfer* (433)
433
‒
Umorzenie na koniec okresu (2 104)
(935)
(5 495)
(359)
(978)
‒
(9 871)
Wartość bilansowa netto na początek okresu 8 514
192
1 707
17
2 406
‒
12 836
Wartość bilansowa netto na koniec okresu 8 283
126
1 779
11
1 691
112
12 002
* pozycja transfer obejmuje wartości netto rzeczowych aktywów trwałych, które zostały wykupione z leasingu na własność.
Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
Budynki
i budowle
Maszyny
i urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe
środki
trwałe
Aktywa z
tytułu
prawa do
użytkowania
Środki
trwałe w
budowie
Razem
Wartość brutto na początek okresu 10 387
1 046
5 762
371
2 605
13
20 184
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) 40
863
686
1 589
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) (38)
(312)
(350)
Rozliczenie ze środków trwałych w budowie
13
(13)
‒
Wartość brutto na koniec okresu 10 387
1 061
6 313
371
3 291
‒
21 423
Umorzenie na początek okresu (1 643)
(775)
(4 048)
(339)
(390)
‒
(7 195)
Amortyzacja (–) (230)
(132)
(870)
(15)
(495)
(1 742)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+) 38
312
350
Umorzenie na koniec okresu (1 873)
(869)
(4 606)
(354)
(885)
‒
(8 587)
Wartość bilansowa netto na początek okresu 8 744
271
1 714
32
2 215
13
12 989
Wartość bilansowa netto na koniec okresu 8 514
192
1 707
17
2 406
‒
12 836
W dniu 28 lutego 2022 roku Lokum Deweloper S.A. (Sprzedający) zawarła z Lokum Deweloper FIZ (Kupujący) przedwstępną umowę
sprzedaży, na podstawie której to umowy Lokum Deweloper FIZ nabędzie prawo własności lokali mieszkalnych, niemieszkalnych i miejsc
postojowych położonych w budynkach we Wrocławiu przy ul. Krawieckiej 1 i 3 (Nieruchomość). Cena sprzedaży Nieruchomości została
ustalona na kwotę 17 000 tys. PLN netto plus należny podatek VAT tj. 20 910 tys. PLN brutto. Strony ustaliły, że zawarcie umowy sprzedaży
nastąpi nie później niż do dnia 31 grudnia 2023 roku. W dniu 31 stycznia 2023 roku Lokum Deweloper S.A. (Sprzedający) zawarła z Lokum
Deweloper FIZ (Kupujący) porozumienie o rozwiązaniu przedwstępnej umowy sprzedaży, na podstawie której to umowy Lokum Deweloper
FIZ miał nabyć prawo własności lokali mieszkalnych, niemieszkalnych i miejsc postojowych położonych w budynkach we Wrocławiu przy ul.
Krawieckiej 1 i 3.
Na dzień 31 grudnia 2023 roku na środkach trwałych nie zostały ustanowione żadne zabezpieczenia.
W dniu 30 stycznia 2020 roku Lokum Deweloper S.A. złożyła oświadczenie o ustanowieniu hipoteki na lokalach przy ulicy Krawieckiej 1 oraz
Krawieckiej 3. Hipoteka stanowiła jedno z zabezpieczeń dwóch gwarancji bankowych, z których jedna posiadała termin ważności do 30
czerwca 2022 roku, a druga do 31 grudnia 2022 roku, wystawionych przez PKO BP S.A. na zabezpieczenie zobowiązań spółki Lokum 13.
Wartość hipoteki obciążającej lokale wynosiła 7 101 tys. PLN. Wniosek o wpis hipoteki został złożony w sądzie w dniu 30 stycznia 2020 roku,
hipoteka została ustanowiona w dniu 13 sierpnia 2020 roku. W dniu 27 lutego 2023 roku został złożony przez Spółkę wniosek o wykreślenie
ww. hipoteki. Na dzień 31 grudnia 2022 roku na środkach trwałych nie zostały ustanowione żadne inne zabezpieczenia poza wyżej
wymienionym.
Zmianę stanu aktywów z tytułu praw do użytkowania oraz przyporządkowanie aktywów do odpowiedniej klasyfikacji środków trwałych
przedstawiano w nocie 19.
24
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Inwestycje w jednostkach powiązanych
Podstawowe informacje na temat wyceny jednostek, nad którymi Spółka posiada bezpośrednią kontrolę są zaprezentowane
w poniższej tabeli:
Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku
Olczyk
Lokum
Holding 1
Lokum
Holding 2
Lokum
Holding 3
Lokum
Holding 4
Lokum
Investment
Lokum
Deweloper
FIZ
Razem
Wartość w cenie nabycia na początek okresu 163
255 020
5
5
225
‒
36 033
291 451
Likwidacja udziałów (5)
(5)
(5)
(15)
Zbycie udziałów/obniżenie kapitału (220)
(220)
Wartość w cenie nabycia na koniec okresu 163
255 020
‒
‒
‒
‒
36 033
291 216
Udział w zyskach / (stratach) jednostek
wycenianych metodą praw własności na początek
okresu
1 961
(57 317)
(5)
(5)
87
‒
404 882
349 603
Udział w zyskach/(stratach) jednostek
wycenianych metodą praw własności, w tym:
1 132
94 937
5
5
(14)
‒
80 910
176 975
udział w wyniku finansowym netto
587
51 088
80 910
132 585
wycena jednostek zależnych według metody
praw własności
545
43 849
5
5
(14)
44 390
Dywidendy (1 026)
(84 284)
(73)
(85 383)
Wartość wyceny w stosunku do ceny nabycia na
koniec okresu
2 067
(46 664)
‒
‒
‒
‒
485 792
441 195
Wycena według metody praw
własności na
początek okresu
2 124
197 703
‒
‒
312
‒
440 915
641 054
Wycena według metody praw własności na koniec
okresu
2 230
208 356
‒
‒
‒
‒
521 825
732 411
Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
Olczyk
Lokum
Holding 1
Lokum
Holding 2
Lokum
Holding 3
Lokum
Holding 4
Lokum
Investment
Lokum
Deweloper
FIZ
Razem
Wartość w cenie nabycia na początek okresu 163
237 987
5
5
225
35 786
‒
274 171
Nabycie, podwyższenie kapitału 17 033
319
10
17 362
Połączenie transgraniczne (36 105)
36 023
(82)
Wartość w cenie nabycia na koniec okresu 163
255 020
5
5
225
‒
36 033
291 451
Udział w zyskach / (stratach) jednostek
wycenianych metodą praw własności na początek
okresu
1 411
(125 695)
(5)
(5)
43
393 536
‒
269 285
Udział w zyskach/(stratach) jednostek
wycenianych metodą praw własności, w tym:
853
73 335
‒
‒
44
(582)
11 346
84 996
udział w wyniku finansowym netto
1 026
84 396
200
(582)
11 346
96 386
wycena
jednostek zależnych według metody
praw własności
(173)
(11 061)
(156)
(11 390)
Połączenie transgraniczne (392 954)
393 536
582
Dywidendy (303)
(4 957)
(5 260)
Wartość wyceny w stosunku do ceny nabycia na
koniec okresu
1 961
(57 317)
(5)
(5)
87
‒
404 882
349 603
Wycena według metody praw własności na
początek okresu
1 574
112 292
‒
‒
268
429 322
‒
543 456
Wycena według metody praw własności na koniec
okresu
2 124
197 703
‒
‒
312
‒
440 915
641 054
25
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. była udziałowcem w spółkach:
Olczyk sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, ul. Krawiecka 1 lok. 101 wpisaną do Krajowego Rejestru Sądowego Sądu Rejonowego dla
Wrocławia-Fabrycznej VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000116704 (udział Spółki w kapitale
własnym podmiotu: 100%),
Lokum Holding 1 sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, ul. Krawiecka 1 lok. 101 wpisaną do Krajowego Rejestru Sądowego Sądu
Rejonowego dla Wrocławia-Fabrycznej VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000651465 (udział
Spółki w kapitale własnym podmiotu: 100%),
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. posiadała certyfikaty w funduszu inwestycyjnym Lokum Deweloper FIZ z siedzibą
w Krakowie (ul. Wadowicka 3C, 30-347 Kraków) wpisanego do rejestru funduszy inwestycyjnych prowadzonego przez Sąd Okręgowy
w Warszawie VII Wydział Cywilny Rodzinny i Rejestrowy pod numerem RFI: 1535, identyfikującego się numerem REGON: 368820152 oraz
NIP: 1060006656 (uprawniających do 99,99% głosów posiadając 76 339 certyfikatów inwestycyjnych).
Spółka zlikwidowała wartość udziałów Lokum Holding 2, Lokum Holding 3 i Lokum Holding 4 na dzień zakończenia procesu likwidacji.
W dniu 19 czerwca 2023 roku Zwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki zależnej Olczyk podjęło uchwałę o wypłacie jedynemu
udziałowcowi, tj. spółce Lokum Deweloper S.A. dywidendy za rok 2022 w kwocie 1 026 456,23 PLN. Do dnia 31 grudnia 2023 roku doszło do
częściowej wypłaty dywidendy w kwocie 550 000,00 PLN. W okresie od 1 stycznia 2024 roku do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego
rocznego sprawozdania finansowego doszło do częściowej wypłaty dywidendy w kwocie 476 456,23 PLN. Tym samym Olczyk Spółka
z ograniczoną odpowiedzialnością wypłaciła całą należną Lokum Deweloper S.A. dywidendę za rok 2022.
W dniu 30 czerwca 2023 roku Zwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki zależnej Lokum Holding 1 podjęło uchwałę o wypłacie jedynemu
udziałowcowi, tj. spółce Lokum Deweloper S.A. dywidendy za rok 2022 w kwocie 84 283 694,22 PLN. Do dnia 31 grudnia 2023 roku doszło
do całkowitej wypłaty dywidendy.
Wydarzenia po dniu bilansowym
W dniu 31 stycznia 2024 roku Zgromadzenie Wspólników Lokum Holding 1 podjęło uchwałę w sprawie wypłaty zaliczki na poczet zysku za
rok 2023 dla jedynego wspólnika, tj. Lokum Deweloper S.A. w kwocie 20 000 tys. PLN. Zaliczka w pełnej wysokości została wypłacona w dniu
1 lutego 2024 roku.
Obligacje
Spółka jako podmiot dominujący Grupy, finansuje działalność swoich spółek zależnych. Instrumentami finansowania są m.in. obligacje
wyemitowane przez spółki zależne.
W dniu 29 grudnia 2021 roku Spółka w związku z transakcją wystawienia weksla własnego na rzecz podmiotu powiązanego i w celu zwolnienia
się z obowiązku wobec Spółki w zakresie opłacenia weksla, w rozliczeniu otrzymała aktywa zbywalne w postaci obligacji spółki z Grupy
Kapitałowej. Spółka stała się obligatariuszem 1 700 sztuk zabezpieczonych obligacji imiennych serii B, mających formę dokumentu,
wyemitowanych w dniu 29 grudnia 2017 roku przez Lokum Holding 1, o wartości nominalnej wynoszącej 10 tys. PLN każda, tj. o łącznej
wartości nominalnej wynoszącej 17 000 tys. PLN.
Podsumowanie zmiany stanu tych instrumentów w 2023 i 2022 roku przedstawia poniższa tabela:
Nabyte obligacje 31.12.2023 31.12.2022
Wartość bilansowa netto na początek okresu ‒
17 001
Kwota główna
Zwiększenia
Zmniejszenia (–) (17 000)
Odsetki
Zwiększenia (naliczenie) 32
Zmniejszenia (spłata) (–) (33)
Wartość netto nabytych obligacji na koniec okresu ‒
‒
26
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Udzielone pożyczki
Spółka jako podmiot dominujący Grupy finansuje działalność swoich spółek zależnych. Instrumentami finansowania są m.in. udzielane
pożyczki wewnątrzgrupowe.
Udzielone pożyczki jednostkom powiązanym 31.12.2023 31.12.2022
Lokum 4 56 943
66 649
Lokum 8 7 592
Lokum 9 21
Lokum 13 15 521
Lokum 14 27 614
49 161
Lokum 15 66 104
Lokum Holding 2 10
Lokum Holding 3 10
Lokum la Vida 6 285
Razem 90 842
205 068
Podsumowanie zmiany stanu tych instrumentów w 2023 i 2022 roku przedstawia poniższa tabela:
Udzielone pożyczki jednostkom powiązanym 31.12.2023 31.12.2022
Wartość bilansowa netto na początek okresu 205 068
227 242
Kwota główna
Zwiększenia (udzielenie) 61 994
165 616
Połączenie transgraniczne (495)
Zmniejszenia (spisanie) (–) (39)
Zmniejszenia (spłata) (–) (166 421)
(191 860)
Odsetki
Zwiększenia (naliczenie) 14 792
25 905
Zmniejszenia (spisanie) (–) (4)
Zmniejszenia (spłata) (–) (24 548)
(21 340)
Wartość netto udzielonych pożyczek na koniec okresu 90 842
205 068
Oprocentowanie pożyczek jest zmienne i wynosi WIBOR 6M + marża. Efektywna stopa procentowa na dzień 31 grudnia 2023 roku, dla
pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym, wynosi od 9,14% do 11,16%. Maksymalna wartość ryzyka kredytowego związanego
z pożyczkami równa się ich wartości bilansowej. Udzielone pożyczki nie są zabezpieczone.
Na dzień 31 grudnia 2023 roku niewykorzystane limity w ramach udzielonych pożyczek jednostkom powiązanym wynosiły 164 mln PLN (na
dzień 31 grudnia 2022 roku - 180 mln PLN)
Udzielone pożyczki nie są przeterminowane, w ocenie zarządu Emitenta nie nastąpiła utrata wartości udzielonych pożyczek.
27
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Należności z tytułu dostaw i usług
Należności z tytułu dostaw i usług 31.12.2023 31.12.2022
Należności od jednostek powiązanych
- do 12 miesięcy 8 616
6 718
- powyżej 12 miesięcy
- odpisy aktualizujące wartość należności od jednostek powiązanych
Razem należności od jednostek powiązanych 8 616
6 718
Należności od pozostałych jednostek
- do 12 miesięcy 301
199
- powyżej 12 miesięcy
- odpisy aktualizujące wartość należności od pozostałych jednostek (95)
(89)
Razem należności od pozostałych jednostek 206
110
Razem należności z tytułu dostaw i usług 8 822
6 828
- odpisy aktualizujące wartość należności razem (95)
(89)
Razem należności z tytułu dostaw i usług brutto 8 917
6 917
Maksymalna wartość ryzyka kredytowego związanego z należnościami handlowymi równa się ich wartości bilansowej.
Na 31 grudnia 2023 roku utworzono odpis aktualizujący należności handlowe. Zmiany w odpisach aktualizujących wartość należności
przedstawiono w nocie 13 niniejszego sprawozdania finansowego.
Szacowana wartość godziwa należności handlowych jest wartością przyszłych oczekiwanych zdyskontowanych przepływów pieniężnych
i równa się bilansowej wartości tych należności.
Spółka na bieżąco kontroluje kondycję i zdolność płatniczą odbiorców i kontrahentów.
Poniższa tabela przedstawia wiekowanie należności handlowych:
Należności z tytułu dostaw i usług 31.12.2023 31.12.2022
- do 1 miesiąca 8 708
6 570
- powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy 85
235
- powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 1
3
- powyżej 6 miesięcy do 1 roku 26
4
- powyżej 1 roku 97
105
- odpisy aktualizujące wartość należności od jednostek powiązanych (95)
(89)
Razem należności z tytułu dostaw i usług 8 822
6 828
- odpisy aktualizujące wartość należności razem (95)
(89)
Razem należności z tytułu dostaw i usług brutto 8 917
6 917
28
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Pozostałe należności
Pozostałe należności 31.12.2023 31.12.2022
Pozostałe należności od jednostek powiązanych
- z tytułu należnej dywidendy od Olczyk Sp. z o.o. 476
Razem pozostałe należności od jednostek powiązanych 476
‒
Pozostałe należności od pozostałych jednostek
- z tytułu podatków 235
11 289
- krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 512
431
- zaliczki na dostawy 116
41
- pozostałe 491
509
- odpisy aktualizujące wartość należności od pozostałych jednostek (393)
(11 516)
Razem pozostałe należności od pozostałych jednostek 961
754
Razem pozostałe należności 1 437
754
- odpisy aktualizujące wartość należności od pozostałych jednostek razem (393)
(11 516)
Razem pozostałe należności brutto 1 830
12 270
Odpisy aktualizujące wartość aktywów
Zmiany w odpisach aktualizujących wartość należności przedstawiono w tabeli poniżej:
Odpis aktualizujący wartość należności
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Odpis aktualizujący na początek okresu, w tym od: 11 605
3 578
- jednostek powiązanych
- jednostek pozostałych 11 605
3 578
Utworzony, w tym od: 901
8 027
- jednostek powiązanych
- jednostek pozostałych 901
8 027
Wykorzystany, w tym od: ‒
‒
- jednostek powiązanych
- jednostek pozostałych
Rozwiązany, w tym od: (12 018)
‒
- jednostek powiązanych
- jednostek pozostałych (12 018)
Odpis aktualizujący na koniec okresu, w tym od: 488
11 605
- jednostek powiązanych ‒
‒
- jednostek pozostałych 488
11 605
Na dzień 31 grudnia 2023 roku, w związku z umorzeniem postępowania podatkowego z tytułu podatku zryczałtowanego za rok 2018 oraz za
rok 2019, Spółka dokonała rozwiązania całości odpisu aktualizującego w kwocie 12 018 tys. PLN. Szczegółowy opis kontroli celno-skarbowych
zawarto w nocie 39.3.
29
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Środki pieniężne i ekwiwalenty pieniężne
Środki pieniężne i ekwiwalenty pieniężne 31.12.2023 31.12.2022
Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 26 808
6 914
Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych 25 700
Razem 52 508
6 914
Spółka na dzień 31 grudnia 2023 roku posiadała środki pieniężne w bankach: PKO Bank Polski S.A., Santander Bank Polska S.A., Alior Bank
S.A., ING Bank Śląski S.A. oraz jednostki uczestnictwa w funduszach: PKO Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. i Quercus Towarzystwo
Funduszy Inwestycyjnych S.A. Maksymalna wartość ryzyka kredytowego związanego ze środkami pieniężnymi oraz jednostkami uczestnictwa
w funduszach inwestycyjnych równa się ich wartości bilansowej. Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp
procentowych. Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych wyceniane są kwartalnie w oparciu o cenę jednostki uczestnictwa
ogłoszoną przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych. Wartość godziwa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na dzień 31 grudnia 2023
roku nie różni się istotnie od ich wartości bilansowej.
Kapitał podstawowy i kapitał zapasowy
15.1 Kapitał podstawowy
Podmiot dominujący Lokum Deweloper S.A. został zarejestrowany w 2011 roku. Na dzień 31 grudnia 2023 roku kapitał podstawowy Spółki
dominującej wynosił 3 600 tys. PLN i składał się z 18 000 000 sztuk akcji o wartości nominalnej 0,20 PLN każda. Wszystkie akcje zostały w pełni
opłacone. Wszystkie akcje w równym stopniu uczestniczą w podziale dywidendy oraz każda akcja daje prawo do jednego głosu na Walnym
Zgromadzeniu Akcjonariuszy.
Strukturę kapitału akcyjnego przedstawia poniższa tabela:
Seria/emisja
Rodzaj akcji
Rodzaj akcji
Rodzaj
uprzywilejowania
akcji
Rodzaj ograniczenia
praw do akcji
Liczba akcji w tys.
Jednostkowa
wartość nominalna
akcji w PLN
Wartość
serii/emisji wg
wartości
nominalnej
A na okaziciela zwykłe brak 500
0,20
100
B1 na okaziciela zwykłe brak 1 000
0,20
200
B2 na okaziciela zwykłe brak 1 500
0,20
300
B3 na okaziciela zwykłe brak 2 000
0,20
400
B4 na okaziciela zwykłe brak 2 500
0,20
500
B5 na okaziciela zwykłe brak 3 000
0,20
600
B6 na okaziciela zwykłe brak 4 500
0,20
900
C na okaziciela zwykłe brak 3 000
0,20
600
Razem
18 000
3 600
Przedstawiony powyżej rozkład akcji jest aktualny na dzień bilansowy oraz zatwierdzenia do publikacji sprawozdania.
Liczba akcji w 2023 i w 2022 roku nie uległa zmianie.
15.2 Akcjonariusze o znaczącym udziale
Wykaz akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym
Zgromadzeniu Akcjonariuszy („WZA”) na dzień zatwierdzenia do publikacji przez zarząd Spółki niniejszego sprawozdania finansowego
przedstawia poniższa tabela:
30
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Akcjonariusz Liczba akcji Liczba głosów
Udział w kapitale
podstawowym
Udział w głosach na
WZA
Dariusz Olczyk:
bezpośrednio 84 690
84 690
0,47%
0,47%
pośrednio Nasze Pasaże S.A. 12 760 000
12 760 000
70,89%
70,89%
Łącznie 12 844 690
12 844 690
71,36%
71,36%
Bartosz Kuźniar 2 956 597
2 956 597
16,43%
16,43%
Pozostali akcjonariusze* 2 198 713
2 198 713
12,22%
12,22%
Razem 18 000 000
18 000 000
100,00%
100,00%
* udział poszczególnych podmiotów poniżej 5% kapitału podstawowego
Spółka Nasze Pasaże S.A. z siedzibą we Wrocławiu wpisana do rejestru przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Wrocławia-
Fabrycznej we Wrocławiu VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod nr KRS: 0000546047 jest kontrolowana i nadzorowana
przez pana Dariusza Olczyka będącego przewodniczącym rady nadzorczej Spółki.
15.3 Kapitał zapasowy
Kapitał zapasowy 31.12.2023 31.12.2022
ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 117 388
117 388
utworzony z osiągniętych zysków 406 145
106 314
wycena programu motywacyjnego 3 509
1 170
utworzony ustawowo 1 012
1 012
Razem 528 054
225 884
Otrzymane pożyczki
Otrzymane pożyczki od jednostek powiązanych 31.12.2023 31.12.2022
Lokum 1 21 346
30 194
Lokum 6 15 665
Lokum 13 19 226
Razem 40 572
45 859
Oprocentowanie pożyczek jest zmienne i wynosi WIBOR 6M + marża. Efektywna stopa procentowa na dzień 31 grudnia 2023 roku, dla
pożyczek otrzymanych od jednostek powiązanych, wynosi od 10,13% do 10,36%. Ekspozycja na ryzyko dotyczy zmian stopy WIBOR 6M.
Wartość pożyczek odpowiada zdyskontowanym przepływom pieniężnym. Wartość godziwa otrzymanych pożyczek długoterminowych nie
różni się istotnie od ich wartości bilansowej.
Na dzień 31 grudnia 2023 roku niewykorzystane limity w ramach otrzymanych pożyczek od jednostek powiązanych wynosiły 21,89 mln PLN
(na dzień 31 grudnia 2022 – 4,37 mln PLN).
31
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Dłużne papiery wartościowe
Waluta
Wartość
nominalna
Wartość
bilansowa
Zobowiązanie
krótkoterminowe
Zobowiązanie
długoterminowe
Oprocentowanie
Data
wykupu
Stan na 31.12.2023
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii I
PLN 50 000
51 138
4 727
46 411
WIBOR 6M+ marża 4,20%
-
4,70%
(w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
19.04.2025*
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii J
PLN 53 000
52 719
4 794
47 925
WIBOR 6M+
marża 3,85%
-
4,35%
(w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
18.06.2027
Obligacje razem wg stanu na dzień
31.12.2023
103 000
103 857
9 521
94 336
*obligacje serii I zostały w całości wykupione w dniu 2 lutego 2024 roku
Efektywna stopa procentowa dla wyemitowanych obligacji wynosi od 9,28% do 9,44%.
Waluta
Wartość
nominalna
Wartość
bilansowa
Zobowiązanie
krótkoterminowe
Zobowiązanie
długoterminowe
Oprocentowanie Data wykupu
Stan na 31.12.2022
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii F
PLN 36 722
37 715
37 715
WIBOR 6M+ marża 3,45%
-
3,85% (w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
12.06.2023*
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii G
PLN 22 021
23 213
23 213
WIBOR 6M+ marża 4,50%
-
5,00% (w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
23.10.2023**
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii H
PLN 100 000
107 309
11 248
96 061
WIBOR 6M+ marża 4,50%
-
5,00% (w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
05.09.2024***
Obligacje Lokum
Deweloper S.A. serii I
PLN 50 000
52 241
5 401
46 840
WIBOR 6M+ marża 4,20%
-
4,70% (w zależności od wartości
wskaźnika dźwigni finansowej)
19.04.2025****
Obligacje razem wg stanu na dzień
31.12.2022
208 743
220 478
77 577
142 901
* obligacje serii F zostały w całości wykupione w dniu 6 lutego 2023 roku
** obligacje serii G zostały w całości wykupione w dniu 1 marca 2023 roku
*** obligacje serii H zostały w całości wykupione w dniu 29 grudnia 2023 roku
**** obligacje serii I zostały w całości wykupione w dniu 2 lutego 2024 roku
W dniu 12 listopada 2019 roku zarząd Lokum Deweloper S.A. podjął uchwałę w sprawie ustanowienia programu emisji obligacji. W ślad za
wyżej wymienioną uchwałą, rada nadzorcza Emitenta w dniu 12 listopada 2019 roku podjęła uchwałę w przedmiocie wyrażenia zgody na
zaciągnięcie przez Emitenta zobowiązań finansowych wynikających z ustanowionego programu. W ramach programu Emitent mógł
wyemitować, w ramach jednej lub kilku serii, obligacje odsetkowe na okaziciela o łącznej wartości nominalnej nie większej niż 100 000 tys.
PLN. W dniu 10 grudnia 2019 roku Emitent dokonał przydziału 65 000 sztuk obligacji zwykłych na okaziciela serii F o wartości nominalnej
1 tys. PLN każda i łącznej wartości nominalnej 65 000 tys. PLN, pod warunkiem ich opłacenia najpóźniej w dniu 12 grudnia 2019 roku. Cena
emisyjna obligacji jest równa wartości nominalnej.
W dniu 27 stycznia 2020 roku Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. („Giełda”) podjął Uchwałę Nr 62/2020 w sprawie
wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu na Catalyst obligacji na okaziciela serii F Spółki. W dniu 3 lutego 2020 roku Zarząd Giełdy
podjął Uchwałę Nr 78/2020 w sprawie wyznaczenia na dzień 5 lutego 2020 roku pierwszego dnia notowań w alternatywnym systemie obrotu
na Catalyst 65 000 sztuk obligacji na okaziciela serii F Spółki o łącznej wartości nominalnej 65 000 tys. PLN i jednostkowej wartości nominalnej
1 tys. PLN, oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. kodem PLO212700010.
W dniu 23 listopada 2022 roku Emitent nabył w celu umorzenia 8 579 sztuk obligacji serii F o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 8 579 tys. PLN.
W dniu 8 grudnia 2022 roku Emitent nabył w celu umorzenia 11 199 sztuk obligacji serii F o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz o łącznej
wartości nominalnej 11 199 tys. PLN.
32
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
W dniu 22 grudnia 2022 roku Emitent nabył w celu umorzenia 8 500 sztuk obligacji serii F o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz o łącznej
wartości nominalnej 8 500 tys. PLN.
W dniu 11 stycznia 2023 roku Emitent nabył w celu umorzenia 8 434 sztuk obligacji serii F o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 8 434 tys. PLN.
W dniu 16 stycznia 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 6 lutego 2023 roku przedterminowego wykupu na
żądanie Emitenta 28 288 sztuk obligacji serii F o łącznej wartości nominalnej 28 288 tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii F.
Spółka była uprawniona do przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji
obligacji serii F. Obligacje podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej równowartość wartości nominalnej jednej
obligacji (1 tys. PLN). W związku z realizacją opcji w siódmym okresie odsetkowym obligatariuszom nie przysługiwała dodatkowa premia
opisana w pkt 13.5 Warunków Emisji obligacji serii F. Dodatkowo obligatariuszom wypłacona została należna kwota odsetek do dnia 6 lutego
2023 roku, w kwocie 16,74 PLN na jedną obligację. Dniem Ustalenia Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień 27 stycznia 2023
roku. Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
Seria
F
Liczba Obligacji 65 000
Wartość nominalna jednej Obligacji 1 000,00 (słownie: jeden tysiąc) PLN
Łączna wartość nominalna Obligacji 65 000 000,00 (słownie: sześćdziesiąt pięć milionów) PLN
Dzień Emisji 12 grudnia 2019 roku
Dzień Wykupu 12 czerwca 2023 roku*
Zabezpieczenie Obligacji Obligacje są niezabezpieczone
Cele Emisji
Finansowanie prowadzonych oraz planowanych projektów deweloperskich realizowanych przez spółki z Grupy
Emitenta, w tym także finansowanie zakupu nieruchomości pod nowe projekty deweloperskie przez spółki z
Grupy Emitenta
Dni płatności odsetek
12 czerwca 2020 r., 12 grudnia 2020 r., 12 czerwca 2021 r., 12 grudnia 2021 r., 12 czerwca 2022 r.,
12 grudnia 2022 r., 12 czerwca 2023 r.
Oprocentowanie
zmienne WIBOR 6M + marża 3,45% (marża jest zmienna w zależności od wartości wskaźnika dźwigni
finansowej Spółki i może wynosić 3,45–3,85% w skali roku)
Rynki Catalyst ASO GPW
* obligacje serii F zostały w całości wykupione w dniu 6 lutego 2023 roku
W dniu 21 października 2020 roku zarząd Spółki dokonał przydziału 35 000 sztuk obligacji zwykłych na okaziciela serii G, o wartości nominalnej
1 tys. PLN każda i łącznej wartości nominalnej 35 000 tys. PLN, pod warunkiem ich opłacenia najpóźniej w dniu 23 października 2020 roku.
Cena emisyjna obligacji była równa wartości nominalnej. W dniu 23 listopada 2020 roku Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie
S.A. („Giełda”) podjął uchwałę Nr 900/2020 w sprawie wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu na Catalyst obligacji na okaziciela
serii G Spółki. W dniu 30 listopada 2020 roku Zarząd Giełdy podjął uchwałę Nr 916/2020 w sprawie wyznaczenia na dzień 2 grudnia 2020
roku pierwszego dnia notowań w alternatywnym systemie obrotu na Catalyst 35 000 sztuk obligacji na okaziciela serii G Spółki o łącznej
wartości nominalnej 35 000 tys. PLN i jednostkowej wartości nominalnej 1 tys. PLN, oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów
Wartościowych S.A. kodem PLO212700028.
W dniu 23 listopada 2022 roku Emitent nabył w celu umorzenia 4 419 sztuk obligacji serii G o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 4 419 tys. PLN.
W dniu 8 grudnia 2022 roku Emitent nabył w celu umorzenia 8 560 sztuk obligacji serii G o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz o łącznej
wartości nominalnej 8 560 tys. PLN.
W dniu 11 stycznia 2023 roku Emitent nabył w celu umorzenia 12 710 sztuk obligacji serii G o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda oraz
o łącznej wartości nominalnej 12 710 tys. PLN.
W dniu 8 lutego 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 1 marca 2023 roku przedterminowego wykupu na
żądanie Emitenta 9 311 sztuk obligacji serii G o łącznej wartości nominalnej 9 311 tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii G.
Spółka była uprawniona do przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji
obligacji serii G. Obligacje podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej sumę wartości nominalnej jednej obligacji
(1 tys. PLN) oraz dodatkowej premii w wysokości 0,25% wartości nominalnej jednej obligacji (2,50 PLN). Dodatkowo obligatariuszom
wypłacony został należny do dnia 1 marca 2023 roku kupon za 5 okres odsetkowy w wysokości 42,16 PLN na jedną obligację. Dniem Ustalenia
33
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień 21 lutego 2023 roku. Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za
pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
Seria
G
Liczba Obligacji 35 000
Wartość nominalna jednej Obligacji 1 000,00 (słownie: jeden tysiąc) PLN
Łączna wartość nominalna Obligacji 35 000 000,00 (słownie: trzydzieści pięć milionów) PLN
Dzień Emisji 23 października 2020 roku
Dzień Wykupu 23 października 2023 roku*
Zabezpieczenie Obligacji Obligacje są niezabezpieczone
Cele Emisji
Finansowanie prowadzonych oraz planowanych projektów deweloperskich realizowanych przez spółki z Grupy
Emitenta, w tym także finansowanie zakupu nieruchomości pod nowe projekty deweloperskie przez spółki z
Grypy Emitenta
Dni płatności odsetek
23 kwietnia 2021 roku, 23 października 2021 roku, 23 kwietnia 2022 roku, 23 października 2022 roku, 23
kwietnia 2023 roku, 23 października 2023 roku
Oprocentowanie
zmienne WIBOR 6M + marża 4,50 % (marża jest zmienna w zależności od wartości wskaźnika dźwigni
finansowej Spółki i może wynosić od 4,50 – 5,00% w skali roku)
Rynki Catalyst ASO GPW
* obligacje serii G zostały w całości wykupione w dniu 1 marca 2023 roku
W dniu 3 lutego 2021 roku zarząd Lokum Deweloper S.A. podjął uchwałę w sprawie ustanowienia programu emisji obligacji. W ślad za wyżej
wymienioną uchwałą, rada nadzorcza Emitenta w dniu 3 lutego 2021 roku podjęła uchwałę w przedmiocie wyrażenia zgody na zaciągnięcie
przez Emitenta zobowiązań finansowych wynikających z ustanowionego programu. W ramach programu Emitent mógł wyemitować,
w ramach jednej lub kilku serii, obligacje odsetkowe na okaziciela o łącznej wartości nominalnej nie większej niż 100 000 tys. PLN.
W dniu 3 marca 2021 roku zarząd Spółki dokonał przydziału 100 000 sztuk obligacji zwykłych na okaziciela serii H, o wartości nominalnej 1 tys.
PLN każda i łącznej wartości nominalnej 100 000 tys. PLN, pod warunkiem ich opłacenia najpóźniej w dniu 5 marca 2021 roku. Cena emisyjna
obligacji była równa wartości nominalnej. W dniu 5 marca 2021 roku doszło do opłacenia przez inwestorów 100 000 sztuk obligacji zwykłych
na okaziciela serii H o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda. Emisja obligacji doszła do skutku w pełnej wysokości.
W dniu 24 marca 2021 roku Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. („GPW”) podjął uchwałę nr 322/2021 w sprawie
wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu na Catalyst 100 000 sztuk obligacji na okaziciela serii H, następnie w dniu 31 marca 2021
roku Zarząd GPW podjął uchwałę nr 346/2021 w sprawie wyznaczenia na dzień 6 kwietnia 2021 roku pierwszego dnia notowań
w alternatywnym systemie obrotu na Catalyst obligacji serii H, oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. kodem
PLO212700036.
W dniu 1 grudnia 2023 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 29 grudnia 2023 roku przedterminowego
całościowego wykupu na żądanie Emitenta obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej 100 000 tys. PLN. Spółka była uprawniona do
przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji Obligacji serii H. Obligacje
podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej sumę wartości nominalnej jednej obligacji (1 tys. PLN), dodatkowej
premii oraz odsetek należnych obligatariuszom do dnia ich wykupu.
W dniu 4 grudnia 2023 roku Emitent podjął decyzję o nabyciu 10 297 sztuk obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej 10 297 tys. PLN
oznaczonych kodem ISIN PLO212700036 celem ich umorzenia. Obligacje zostały nabyte od oznaczonych posiadaczy obligacji serii H w dniu
emisji obligacji serii J na warunkach określonych w stosownych umowach sprzedaży instrumentów finansowych i potrącenia wzajemnych
wierzytelności. W następstwie nabycia obligacji Emitent zwrócił się do Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. z prośbą
o wycofanie oznaczonych obligacji serii H z obrotu w związku z ich umorzeniem.
W dniu 29 grudnia 2023 roku Emitent dokonał przedterminowego wykupu 89 703 sztuk obligacji serii H o łącznej wartości nominalnej
89 703 tys. PLN, tj. wszystkich nieumorzonych obligacji serii H. Dniem Ustalenia Praw dla przedterminowego wykupu obligacji był dzień
19 grudnia 2023 roku. Dodatkowo obligatariuszom wypłacony został należny do dnia 29 grudnia 2023 roku kupon za 6 okres odsetkowy
w wysokości 34,72 PLN na jedną obligację oraz dodatkowa premia w wysokości 0,25% wartości nominalnej jednej obligacji (2,50 PLN).
Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za pośrednictwem KDPW, zgodnie z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
34
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Seria
H
Liczba Obligacji 100 000
Wartość nominalna jednej Obligacji 1 000,00 (słownie: jeden tysiąc) PLN
Łączna wartość nominalna Obligacji 100 000 000,00 (słownie: sto milionów) PLN
Dzień Emisji 5 marca 2021 roku
Dzień Wykupu 5 września 2024 roku*
Zabezpieczenie Obligacji Obligacje są niezabezpieczone
Cele Emisji Spłata przez Emitenta zobowiązań, w szczególności tych wynikających z wyemitowanych obligacji serii E
Dni płatności odsetek
5 września 2021 roku, 5 marca 2022 roku, 5 września 2022 roku, 5 marca 2023 roku, 5 września 2023 roku, 5
marca 2024 roku, 5 września 2024 roku
Oprocentowanie
zmienne WIBOR 6M + marża 4,50 % (marża jest zmienna w zależności od wartości wskaźnika dźwigni
finansowej i może wynosić od 4,50 – 5,00% w skali roku)
Rynki Catalyst ASO GPW
* Emitent był zobowiązany dokonać przedterminowego wykupu 25 000 sztuk obligacji serii H najpóźniej do dnia 5 marca 2024 roku, tj. o wartości nominalnej
25 000 tys. PLN. Obligacje serii H zostały w całości wykupione w dniu 29 grudnia 2023 roku
W dniu 6 września 2021 roku zarząd Lokum Deweloper S.A. podjął uchwałę w sprawie ustanowienia programu emisji obligacji. W ślad za
wyżej wymienioną uchwałą, rada nadzorcza Emitenta w dniu 6 września 2021 roku podjęła uchwałę w przedmiocie wyrażenia zgody na
zaciągnięcie przez Emitenta zobowiązań finansowych wynikających z ustanowionego programu. W ramach programu Emitent będzie mógł
wyemitować, w ramach jednej lub kilku serii, obligacje odsetkowe na okaziciela o łącznej wartości nominalnej nie większej niż
100 000 tys. PLN.
W dniu 15 października 2021 roku zarząd Spółki dokonał przydziału 50 000 sztuk obligacji zwykłych na okaziciela serii I, o wartości nominalnej
1 tys. PLN każda i łącznej wartości nominalnej 50 000 tys. PLN, pod warunkiem ich opłacenia najpóźniej w dniu 19 października 2021 roku.
Cena emisyjna obligacji była równa wartości nominalnej. W dniu 19 października 2021 roku doszło do opłacenia przez inwestorów 50 000
sztuk obligacji zwykłych na okaziciela serii I o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda. Emisja obligacji doszła do skutku w pełnej wysokości.
W dniu 15 listopada 2021 roku Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. podjął Uchwałę Nr 1134/2021 w sprawie
wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu na Catalyst obligacji na okaziciela serii I Spółki. W dniu 15 listopada 2021 roku Zarząd
Giełdy podjął uchwałę Nr 1146/2021 w sprawie wyznaczenia na dzień 17 listopada 2021 roku pierwszego dnia notowań w alternatywnym
systemie obrotu na Catalyst 50 000 sztuk obligacji na okaziciela serii I Spółki o łącznej wartości nominalnej 50 000 tys. PLN i jednostkowej
wartości nominalnej 1 tys. PLN, oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. kodem PLO212700044.
Seria
I
Liczba Obligacji 50 000
Wartość nominalna jednej Obligacji 1 000,00 (słownie: jeden tysiąc) PLN
Łączna wartość nominalna Obligacji 50 000 000,00 (słownie: pięćdziesiąt milionów) PLN
Dzień Emisji 19 października 2021 roku
Dzień Wykupu 19 kwietnia 2025 roku*
Zabezpieczenie Obligacji Obligacje są niezabezpieczone
Cele Emisji
Finansowanie prowadzonych oraz planowanych projektów deweloperskich realizowanych przez spółki z Grupy
Emitenta, w tym także finansowanie zakupu nieruchomości pod nowe projekty deweloperskie przez spółki z
Grupy Emitenta
Dni płatności odsetek
19 kwietnia 2022 roku, 19 października 2022 roku, 19 kwietnia 2023 roku, 19 października 2023 roku, 19
kwietnia 2024 roku, 19 października 2024 roku, 19 kwietnia 2025 roku
Oprocentowanie
zmienne WIBOR 6M + marża 4,20 % (marża jest zmienna w zależności od wartości wskaźnika dźwigni
finansowej i może wynosić od 4,20 – 4,70% w skali roku)
Rynki Catalyst ASO GPW
* obligacje serii I zostały w całości wykupione w dniu 2 lutego 2024 roku
35
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
W dniu 6 listopada 2023 roku Emitent podjął uchwałę w zakresie ustanowienia programu emisji obligacji, w ramach którego Spółka nabyła
możliwość realizacji emisji obligacji (w ramach jednej lub kilku serii) do maksymalnej łącznej wartości nominalnej wyemitowanych obligacji
w wysokości do 70 000 tys. PLN. W wyniku realizacji programu, w dniu 28 listopada 2023 roku Emitent podjął decyzję w sprawie emisji
obligacji serii J, o wartości nominalnej 1 tys. PLN każda i łącznej wartości nominalnej do 53 000 tys. PLN. Pozytywna rekomendacja dla
przewidzianych przez zarząd czynności została ujęta w uchwale rady nadzorczej z dnia 13 listopada 2023 roku. W dniu 18 grudnia 2023 roku
obligacje zostały zarejestrowane w systemie depozytowym prowadzonym przez KDPW pod kodem ISIN PLLKMDW00098. Tym samym, w dniu
18 grudnia 2023 roku obligacje zostały wprowadzone do obrotu w ASO, a od dnia 28 grudnia 2023 roku rozpoczęło się ich notowanie
w alternatywnym systemie obrotu na Catalyst.
Seria
J
Liczba Obligacji 53 000
Wartość nominalna jednej Obligacji 1 000,00 (słownie: jeden tysiąc) PLN
Łączna wartość nominalna Obligacji 53 000 000,00 (słownie: pięćdziesiąt trzy miliony) PLN
Dzień Emisji 18 grudnia 2023 roku
Dzień Wykupu 18 czerwca 2027 roku
Zabezpieczenie Obligacji Obligacje są niezabezpieczone
Cele Emisji Emitent nie określił celu emisji
Dni płatności odsetek
18 czerwca 2024 roku, 18 grudnia 2024 roku, 18 czerwca 2025 roku, 18 grudnia 2025 roku, 18 czerwca 2026
roku, 18 grudnia 2026 roku, 18 czerwca 2027 roku
Oprocentowanie
zmienne WIBOR 6M + marża 3,85 % (marża jest zmienna w zależności od wartości wskaźnika dźwigni
finansowej i może wynosić od 3,85 – 4,35% w skali roku)
Rynki Catalyst ASO GPW
Wartość wskaźnika dźwigni finansowej dla obligacji serii I, J na dzień 31 grudnia 2023 roku była ujemna i wynosiła (0,26). Przy wyliczeniu
wskaźnika nie uwzględniono wartości zobowiązań z tytułu leasingu powstałych w wyniku wdrożenia MSSF 16 (praw wieczystego użytkowania
gruntu oraz najmu biura w Krakowie).
Wydarzenia po dniu bilansowym
W dniu 11 stycznia 2024 roku Emitent podjął decyzję o zamiarze przeprowadzenia w dniu 2 lutego 2024 roku przedterminowego
całościowego wykupu na żądanie Emitenta obligacji serii I o łącznej wartości nominalnej 50 000 tys. PLN. Spółka była uprawniona do
przeprowadzenia przedterminowego wykupu obligacji na żądanie własne zgodnie z pkt 13 Warunków Emisji Obligacji serii I. Obligacje
podlegały spłacie w wyniku realizacji ww. opcji w kwocie stanowiącej sumę wartości nominalnej jednej obligacji (1 tys. PLN) oraz dodatkowej
premii w wysokości 0,50% wartości nominalnej jednej obligacji (5,00 PLN). Dodatkowo obligatariuszom wypłacony został należny do dnia 22
lutego 2024 roku kupon za 5 okres odsetkowy w wysokości 28,40 PLN na jedną obligację. Dniem Ustalenia Praw dla przedterminowego
wykupu obligacji był dzień 25 stycznia 2024 roku. Przedterminowy wykup obligacji zrealizowany został za pośrednictwem KDPW, zgodnie
z regulacjami obowiązującymi w ramach KDPW.
Weksle
W dniu 29 grudnia 2021 roku Spółka wystosowała propozycję nabycia weksla do Lokum Deweloper FIZ o wartości nominalnej 17 000 tys.
PLN. Weksel własny zawierał bezwarunkowe przyrzeczenie zapłaty kwoty równej wartości nominalnej wraz z oprocentowaniem w wysokości
WIBOR 3M (na dzień okazania weksla do zapłaty) +marża 0,7 p.p. w skali roku. Weksel płatny był za okazaniem, lecz nie później niż do dnia
29 grudnia 2024 roku. W dniu 29 grudnia 2021 roku został wystawiony przez Spółkę weksel na rzecz remitenta Lokum Deweloper FIZ.
W dniu 22 grudnia 2022 roku Lokum Deweloper FIZ przedstawił Spółce do zapłaty weksel. Cena wykupu weksla na dzień 22 grudnia 2022
roku wynosiła 18 292 tys. PLN. Zważywszy na zobowiązanie Spółki wobec Lokum Deweloper FIZ do zapłacenia kwoty należnej z tytułu
przedstawienia weksla do zapłaty, Spółka w dniu 22 grudnia 2022 roku zawarła z Lokum Deweloper FIZ porozumienie i zobowiązała się
dokonać częściowej zapłaty w wysokości równej kwocie odsetek od weksla na dzień 22 grudnia 2022 roku (1 292 tys. PLN). Jednocześnie
Spółka wystawiła i wręczyła Lokum Deweloper FIZ weksel, którego łączna wartość nominalna równa była cenie wykupu pomniejszonej
o kwotę częściowej zapłaty, na co Fundusz wyraził zgodę. Nowy weksel własny zawierał bezwarunkowe przyrzeczenie zapłaty kwoty równej
wartości nominalnej wraz z oprocentowaniem na poziomie WIBOR 3M (na dzień poprzedzający dzień okazania weksla do zapłaty)
36
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
powiększone o 0,7 p.p. wartości nominalnej weksla w skali roku. Weksel płatny był za okazaniem, lecz nie później niż do dnia 29 grudnia 2024
roku.
W dniu 27 grudnia 2023 roku Lokum Deweloper FIZ przedstawił Spółce do zapłaty weksel. Cena wykupu weksla na dzień 27 grudnia 2023
roku wynosiła 18 134 tys. PLN. Zważywszy na zobowiązanie Spółki wobec Lokum Deweloper FIZ do zapłacenia kwoty należnej z tytułu
przedstawienia weksla do zapłaty, Spółka w dniu 27 grudnia 2023 roku zawarła z Lokum Deweloper FIZ porozumienie i zobowiązała się
dokonać częściowej zapłaty w wysokości równej kwocie odsetek od weksla na dzień 27 grudnia 2023 roku (1 134 tys. PLN). Jednocześnie
Spółka wystawiła i wręczyła Lokum Deweloper FIZ nowy weksel, którego łączna wartość nominalna równa jest cenie wykupu pomniejszonej
o kwotę częściowej zapłaty, na co Fundusz wyraził zgodę. Nowy weksel własny zawiera bezwarunkowe przyrzeczenie zapłaty kwoty równej
wartości nominalnej wraz z oprocentowaniem na poziomie 6,55%. Weksel płatny będzie za okazaniem, lecz nie później niż do dnia 29 grudnia
2026 roku.
Na dzień 31 grudnia 2023 i 31 grudnia 2022 roku weksle wycenione zostały według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej
stopy procentowej.
Leasing
19.1 Spółka jako leasingobiorca
Poniżej zaprezentowano aktywa oraz ich zmianę z tytułu prawa do użytkowania uwzględnione w pozycji rzeczowych aktywów trwałych.
Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku
Budynki
i budowle
Maszyny
i urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe
środki trwałe
Razem
Wartość brutto na początek okresu 1 768
‒
1 523
‒
3 291
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) 265
265
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) ‒
Transfer* (626)
(626)
Korekta wartości PWUG według MSSF 16 (261)
(261)
Wartość brutto na koniec okresu 1 507
‒
1 162
‒
2 669
Umorzenie na początek okresu (382)
‒
(503)
‒
(885)
Amortyzacja (–) (526)
(526)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+) ‒
Transfer* 433
433
Umorzenie na koniec okresu (382)
‒
(596)
‒
(978)
Wartość bilansowa netto na początek okresu 1 386
‒
1 020
‒
2 406
Wartość bilansowa netto na koniec okresu 1 125
‒
566
‒
1 691
* pozycja transfer obejmuje wartości rzeczowych aktywów trwałych, które zostały wykupione z leasingu na własność.
Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
Budynki
i budowle
Maszyny
i urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe
środki trwałe
Razem
Wartość brutto na początek okresu 1 585
‒
1 020
‒
2 605
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing) 183
503
686
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (–) ‒
Wartość brutto na koniec okresu 1 768
‒
1 523
‒
3 291
Umorzenie na początek okresu (128)
‒
(262)
‒
(390)
37
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Amortyzacja (–) (254)
(241)
(495)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (+) ‒
Umorzenie na koniec okresu (382)
‒
(503)
‒
(885)
Wartość bilansowa netto na początek okresu 1 457
‒
758
‒
2 215
Wartość bilansowa netto na koniec okresu 1 386
‒
1 020
‒
2 406
Kwoty z tytułu umów leasingu ujęte w sprawozdaniu z zysku lub strat i innych całkowitych dochodów przedstawiono w tabeli poniżej:
Koszty z tytułu: Rodzaj kosztu
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
odsetek z tytułu leasingu Koszty finansowe: Odsetki 146
111
leasingu krótkoterminowego Koszty według rodzaju: Usługi obce 81
74
leasingu aktywów o
niskiej wartości niebędący
leasingiem krótkoterminowym
Koszty według rodzaju: Usługi obce 48
48
zmiennych opłat leasingowych nieujętych w wycenie
zobowiązań leasingowych
Koszty według rodzaju: Usługi obce 278
221
Pozostające do spłaty przyszłe minimalne opłaty leasingowe według stanu na dzień bilansowy wynoszą:
do 1 roku od 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Razem
Stan na 31.12.2023
Przyszłe minimalne opłaty leasingowe 743
816
478
2 037
Koszty finansowe (-) (66)
(55)
(334)
(455)
Wartość bieżąca przyszłych minimalnych opłat leasingowych, w tym: 677
761
144
1 582
- od jednostek powiązanych ‒
do 1 roku od 1 roku do 5 lat powyżej 5 lat Razem
Stan na 31.12.2022
Przyszłe minimalne opłaty leasingowe 591
1 384
478
2 453
Koszty finansowe (-) (90)
(102)
(87)
(279)
Wartość bieżąca przyszłych minimalnych opłat leasingowych, w tym: 501
1 282
391
2 174
- od jednostek powiązanych ‒
19.2 Spółka jako leasingodawca
W 2023 i w 2022 roku Spółka nie rozpoznała żadnych umów leasingu finansowego zgodnie z MSSF 16. Spółka jest stroną umów leasingu
operacyjnego. Aktywa oddane przez Spółkę innym podmiotom do użytkowania na podstawie umów najmu zaliczane są do aktywów Spółki,
a opłaty leasingowe z tytułu leasingów operacyjnych są ujmowane liniowo jako przychody ze sprzedaży produktów i usług. Leasing operacyjny
dotyczy głównie nieruchomości stanowiących własność Spółki, objętych umowami najmu. Przychody z tytułu leasingu operacyjnego w 2023
roku wyniosły 117 tys. PLN (w 2022 roku 96 tys. PLN).
38
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych
Wartość rezerw ujętych w jednostkowym sprawozdaniu finansowym oraz ich zmiany przedstawiały się następująco:
Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku
Rezerwy na świadczenia
pracownicze
Rezerwy z tytułu
niewykorzystanych urlopów
Razem
Stan na początek okresu 95
868
963
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 17
753
770
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w okresie (–) ‒
Wykorzystanie rezerw (–) (868)
(868)
Wartość bilansowa na koniec okresu, z tego: 112
753
865
- długoterminowe 106
106
- krótkoterminowe 6
753
759
Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
Rezerwy na świadczenia
pracownicze
Rezerwy z tytułu
niewykorzystanych urlopów
Razem
Stan na początek okresu 135
784
919
Zwiększenie rezerw ujęte jako koszt w okresie 868
868
Rozwiązanie rezerw ujęte jako przychód w okresie (–) (40)
(40)
Wykorzystanie rezerw (–) (784)
(784)
Wartość bilansowa na koniec okresu, z tego: 95
868
963
- długoterminowe 76
76
- krótkoterminowe 19
868
887
Rezerwy na niewykorzystane urlopy wypoczynkowe oraz odprawy emerytalne i rentowe zostały obliczone w sposób aktuarialny. Wyceny
rezerwy na odprawy emerytalno-rentowe dokonano poprzez określenie salda początkowego zobowiązań na dzień bilansowy z tytułu
przewidywanych przyszłych wypłat świadczeń, zgodnie z wytycznymi Międzynarodowego Standardu Rachunkowości nr 19 „Świadczenia
pracownicze” przy zastosowaniu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych.
Ponadto dokonano wyliczenia kwoty rezerwy na niewykorzystane urlopy wypoczynkowe według stanu na dzień bilansowy. Wartość rezerwy
na świadczenia pracownicze w Spółce została obliczona na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 roku na podstawie danych sporządzonych na
dzień wyceny oraz w oparciu o wiarygodne założenia aktuarialne i informacje makroekonomiczne aktualne na moment sporządzenia wyceny.
Pozostałe zobowiązania
Pozostałe zobowiązania 31.12.2023 31.12.2022
długoterminowe 589
601
- z tytułu opłaty przekształceniowej PWUG w prawo własności 589
601
krótkoterminowe 3 316
13 686
- z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń 3 297
13 669
- pozostałe 19
17
Razem 3 905
14 287
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu podatków
31.12.2023 31.12.2022
Zryczałtowany podatek dochodowy od osób prawnych 11 125
Podatek VAT 1 468
1 128
39
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Podatek dochodowy od osób fizycznych 844
553
Składki na ubezpieczenie społeczne (ZUS) 985
863
Razem 3 297
13 669
Szczegółowy opis przeprowadzonych kontroli celno-skarbowych z tytułu podatku zryczałtowanego za lata 2018-2019 zawarto w nocie 39.3.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 31.12.2023 31.12.2022
wobec jednostek powiązanych o okresie wymagalności 2
356
- do 12 miesięcy 2
356
- powyżej 12 miesięcy
wobec jednostek pozostałych o okresie wymagalności 767
548
- do 12 miesięcy 767
548
- powyżej 12 miesięcy
Razem 769
904
Wartość godziwa zobowiązań handlowych nie różni się istotnie od ich wartości bilansowej.
Instrumenty finansowe
Kategorie i klasy aktywów finansowych
31.12.2023 31.12.2022
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
a) Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
Udzielone pożyczki (jednostkom powiązanym) 91 169
90 842
203 002
205 068
Należności z tytułu dostaw i usług 8 822
8 822
6 828
6 828
Pozostałe należności 1 202
1 202
591
591
Środki pieniężne 26 808
26 808
6 914
6 914
b) Aktywa finansowe wyceniane do wartości godziwej przez wynik finansowy
Ekwiwalenty pieniężne - jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych 25 700
25 700
‒
‒
c) Aktywa finansowe wyłączone z zakresu MSSF 9
Udziały i akcje (w jednostkach powiązanych) ‒
732 411
‒
641 054
Należności z tytułu podatków ‒
314
‒
181
Kategorie i klasy zobowiązań finansowych
31.12.2023 31.12.2022
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
Wartość
godziwa
Wartość
bilansowa
a) Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
Dłużne papiery wartościowe 104 176
103 857
213 790
220 478
Otrzymane pożyczki 40 882
40 572
45 659
45 859
Weksle 17 012
17 011
17 032
17 227
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 769
769
904
904
40
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Pozostałe zobowiązania 608
608
618
618
b) Zobowiązania finansowe wyłączone z zakresu MSSF 9
Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń ‒
3 297
‒
13 669
Zobowiązania z tytułu leasingu ‒
1 582
‒
2 174
Przychody, koszty, zyski lub straty w podziale na kategorie instrumentów finansowych zaprezentowano w nocie 30 Przychody finansowe
i 31 Koszty finansowe.
Wszystkie instrumenty finansowe (zaprezentowane w notach powyżej) wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są przez
Spółkę klasyfikowane do poziomu 2. W przypadku jednostek uczestnictwa wartość godziwa jest ustalona w oparciu o cenę jednostki
uczestnictwa, ogłoszoną przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych. Sposób i technika wyceny instrumentów wycenianych w wartości
godziwej nie zmieniły się w porównaniu do sposobu i techniki wyceny na dzień 31 grudnia 2022 roku.
Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS
Ustawa z dnia 4 marca 1994 roku o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy Fundusz
Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 20 pracowników na pełne etaty. Jednakże na podstawie art. 4 Ustawy z dnia
4 marca 1994 roku o zakładowym fundusz świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami, zarząd w porozumieniu z pracownikiem wybranym
przez załogę do reprezentowania jej interesów podjął w 2014 roku decyzję o nietworzeniu odpisów na zakładowy fundusz socjalny.
Postanowienia te utrzymano w 2023 roku.
Przychody
Przychody
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Przychody ze sprzedaży usług, towarów i materiałów, w tym: 29 177
29 215
sprzedaż towarów i materiałów
sprzedaż produktów
sprzedaż usług 29 177
29 215
SUMA przychodów ze sprzedaży 29 177
29 215
Pozostałe przychody operacyjne 138
211
Przychody finansowe 16 993
27 542
Udział w zyskach / (stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności 176 960
84 996
SUMA przychodów ogółem z działalności kontynuowanej 223 268
141 964
Przychody z działalności zaniechanej ‒
‒
Wartość przychodów razem 223 268
141 964
Przychody operacyjne
Przychody (struktura terytorialna)
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
a) kraj, w tym: 29 177
29 215
- od jednostek powiązanych 29 059
29 115
b) zagranica, w tym: ‒
‒
41
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
- od jednostek powiązanych
Przychody netto ze sprzedaży produktów razem 29 177
29 215
- od jednostek powiązanych 29 059
29 115
Głównym celem istnienia i funkcjonowania Spółki jest realizacja inwestycji deweloperskich, poprzez posiadaną strukturę spółek celowych
powołanych do realizacji poszczególnych projektów deweloperskich, a także nadzór nad nimi oraz ich obsługa: organizacyjna, administracyjna
i doradcza. W związku z tym, Spółka jako jednostka dominująca, pełni w Grupie Kapitałowej Lokum Deweloper S.A. rolę spółki holdingowej
sprawującej nadzór i obejmującej pełną obsługą organizacyjną, prawną i techniczną na rzecz spółek zależnych. Ponad 96% przychodów
z podstawowej działalności operacyjnej pochodzi od jednostek zależnych (w 2022 roku ponad 97%).
Spółka nie wyodrębniła, jak dotąd, segmentów geograficznych lub branżowych z uwagi na fakt, iż Lokum Deweloper S.A. w 2023 roku
świadczyła usługi zarządcze przede wszystkim dla spółek należących do Grupy Kapitałowej, w związku z tym rynek zbytu świadczonych usług
ogranicza się do terytorium Rzeczpospolitej Polskiej i jednej branży.
Całość przychodów Spółki jest rozpoznawana w danym momencie.
Koszty operacyjne
Koszty operacyjne według rodzaju
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Amortyzacja 1 669
1 945
Zużycie materiałów i energii 684
873
Usługi obce 4 653
5 673
Podatki i opłaty 260
250
Wynagrodzenia 17 616
15 290
Ubezpieczenie społeczne i inne świadczenia 3 101
2 900
Pozostałe koszty rodzajowe 2 994
3 097
Koszty według rodzaju razem 30 977
30 028
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki ( - )
Koszty sprzedaży ( - )
Koszty ogólnego zarządu ( - ) (3 748)
(2 645)
Koszty sprzedanych usług, towarów i materiałów 27 229
27 383
Amortyzacja
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Amortyzacja wartości niematerialnych i prawnych 21
203
Amortyzacja środków trwałych 1 648
1 742
Amortyzacja razem 1 669
1 945
w tym:
Koszty sprzedanych usług, towarów i materiałów 1 669
1 945
Koszty sprzedaży ‒
‒
Koszty ogólnego zarządu ‒
‒
42
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Koszty świadczeń pracowniczych
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Wynagrodzenia 15 277
14 120
Wycena programu motywacyjnego 2 339
1 170
Koszty ubezpieczeń społecznych 2 890
2 697
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych 211
203
Koszty świadczeń pracowniczych razem 20 717
18 190
w tym:
Koszty sprzedanych usług, towarów i materiałów 17 789
16 438
Koszty sprzedaży ‒
‒
Koszty ogólnego zarządu 2 928
1 752
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostałe przychody operacyjne
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Zysk ze zbycia majątku trwałego 137
191
Uzyskane kary, grzywny i odszkodowania 15
Pozostałe 1
5
Pozostałe przychody operacyjne razem 138
211
Pozostałe koszty operacyjne
Pozostałe koszty operacyjne
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Darowizny 10
7
Koszty ubezpieczeń 7
Pozostałe 4
Pozostałe koszty operacyjne razem 17
11
Przychody finansowe
Przychody finansowe
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Odsetki, w tym: 16 884
27 427
od udzielonych pożyczek 15 973
26 800
od jednostek uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych 700
od środków pieniężnych 199
14
wykup obligacji poniżej nominału 12
581
43
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
od nabytych obligacji 32
Pozostałe przychody finansowe 109
115
Przychody finansowe razem 16 993
27 542
Odsetki od udzielonych pożyczek i obligacji stanowią przychód z aktywów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu.
W związku z częściowym wykupem obligacji serii F poniżej wartości nominalnej Spółka rozpoznała przychód w wysokości 12 tys. PLN.
Koszty finansowe
Koszty finansowe
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Odsetki, w tym: 16 939
30 647
od obligacji 11 179
25 015
od otrzymanych pożyczek 3 956
3 535
od weksli 918
1 516
koszty emisji obligacji rozliczane w czasie 740
448
od zobowiązań z tytułu leasingu 146
111
Pozostałe koszty finansowe 43
‒
Koszty finansowe razem 16 982
30 647
Odsetki od otrzymanych pożyczek, od obligacji i weksli stanowią koszt od zobowiązań finansowych wycenianych według zamortyzowanego
kosztu.
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Odwrócenie odpisu aktualizującego należności 12 018
Odpis aktualizujący wartość należności (901)
(8 027)
(Strata)/odwrócenie straty z tytułu utraty wartości aktywów niefinansowych razem 11 117
(8 027)
Na dzień 31 grudnia 2023 roku, w związku z umorzeniem postępowania podatkowego z tytułu podatku zryczałtowanego za rok 2018 oraz za
rok 2019, Spółka dokonała rozwiązania całości odpisu aktualizującego w kwocie 12 018 tys. PLN. Szczegółowy opis kontroli celno-skarbowych
zawarto w nocie 39.3.
Podatek dochodowy
Podatek dochodowy
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Podatek bieżący, w tym: 335
126
rozliczenie podatku za bieżący okres sprawozdawczy 335
103
rozliczenie podatku za bieżący okres sprawozdawczy z połączenia transgranicznego 23
Zmiana podatku odroczonego 17 345
14 700
Obciążenie / uznanie (-) podatkowe wykazane w zysku lub stracie 17 680
14 826
44
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Uzgodnienie wysokości podatku dochodowego w rachunku zysków i strat z wynikiem finansowym przedstawia tabela poniżej:
Podatek dochodowy
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 186 409
73 251
Stawka podatku 19%
19%
Podatek dochodowy wg stawki krajowej 35 418
13 918
Korekty o:
Przychody wyłączone z opodatkowania (18 338)
(1 104)
Koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodów 600
1 989
Rozliczenie podatku za bieżący okres sprawozdawczy z połączenia transgranicznego 23
Podatek według efektywnej stawki podatkowej 17 680
14 826
Efektywna stawka podatku (udział podatku dochodowego w zysku przed opodatkowaniem) 9,48%
20,24%
Za rok 2023, podobnie jak za rok 2022, Spółka rozpoznała dochód zarówno ze źródła przychody z zysków kapitałowych, jak i z działalności
operacyjnej.
Część bieżąca podatku dochodowego ustalona została według stawki równej 19% dla podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym.
Odroczony podatek dochodowy
Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w następujący sposób wpływają na jednostkowe sprawozdanie finansowe:
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Saldo na początek okresu:
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 803
1 431
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego - zmiana polityki rachunkowości 2 541
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 14 669
1 138
Podatek odroczony per saldo na początek okresu (11 866)
2 834
Zmiana stanu w okresie wpływająca na:
Rachunek zysków i strat (+/-) (17 345)
(14 700)
Podatek odroczony per saldo na koniec okresu, w tym: (29 211)
(11 866)
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 104
2 803
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 30 315
14 669
45
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Odroczony podatek dochodowy w 2023 roku wynika z następujących pozycji różnic przejściowych:
Ujemne różnice przejściowe będące podstawą
do tworzenia aktywa z tytułu podatku odroczonego
31.12.2022 zwiększenia zmniejszenia 31.12.2023
Rezerwa na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne 95
17
112
Rezerwa na niewykorzystane urlopy 868
753
(868)
753
Pozostałe rezerwy 139
(48)
91
Różnica między wartością netto
bilansową a podatkową
środków trwałych
317
60
377
Różnica pomiędzy wartością bilansową i podatkową inwestycji w
jednostki zależne
‒
‒
Wycena pożyczek, obligacji, weksli SCN – odsetki niezapłacone 12 759
(8 860)
3 899
Straty możliwe do
odliczenia od przyszłych dochodów do
opodatkowania
93
(2)
91
Odpisy aktualizujące należności 480
9
489
Suma ujemnych różnic przejściowych 14 751
839
(9 778)
5 812
stawka podatkowa 19%
19%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku 2 803
1 104
Dodatnie różnice przejściowe będące podstawą
do tworzenia rezerwy z tytułu podatku odroczonego
31.12.2022 zwiększenia zmniejszenia 31.12.2023
Różnica pomiędzy wartością bilansową i podatkową inwestycji w
jednostki zależne
66 627
91 591
158 218
Wartość netto środków trwałych w leasingu 2 406
(715)
1 691
Zobowiązania z tytułu leasingu (1 779)
533
(1 246)
Wycena pożyczek, obligacji i funduszy inwestycyjnych SCN
–
odsetki niezapłacone
9 949
(9 060)
889
Suma dodatnich różnic przejściowych 77 203
92 124
(9 775)
159 552
stawka podatkowa 19%
19%
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku 14 669
30 315
Odroczony podatek dochodowy w 2022 roku wynika z następujących pozycji różnic przejściowych:
Ujemne różnice przejściowe będące podstawą
do tworzenia aktywa z tytułu podatku odroczonego
31.12.2021 zwiększenia zmniejszenia 31.12.2022
Rezerwa na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne 135
(40)
95
Rezerwa na niewykorzystane urlopy 784
868
(784)
868
Pozostałe rezerwy 71
68
139
Różnica pomiędzy amortyzacją bilansową i podatkową 181
136
317
Różnica pomiędzy wartością bilansową i podatkową inwestycji w
jednostki zależne
13 375
(13 375)
‒
Wycena pożyczek, obligacji, weksli SCN – odsetki niezapłacone 5 747
7 012
12 759
Straty możliwe do odliczenia od
przyszłych dochodów do
opodatkowania
131
(38)
93
Odpisy aktualizujące należności 480
480
Suma ujemnych różnic przejściowych 20 904
8 084
(14 237)
14 751
stawka podatkowa 19%
19%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku 3 972
2 803
46
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Dodatnie różnice przejściowe będące podstawą
do tworzenia rezerwy z tytułu podatku odroczonego
31.12.2021 zwiększenia zmniejszenia 31.12.2022
Różnica pomiędzy wartością bilansową i podatkową inwestycji w
jednostki zależne
‒
53 252
13 375
66 627
Wartość netto środków trwałych w leasingu 2 215
191
2 406
Zobowiązania z tytułu leasingu (1 690)
(89)
(1 779)
Wycena pożyczek i obligacji SCN – odsetki niezapłacone 5 463
4 486
9 949
Suma dodatnich różnic przejściowych 5 988
57 929
13 286
77 203
stawka podatkowa 19%
19%
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku 1 138
14 669
Zysk na akcję
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto przypadającego akcjonariuszom podmiotu
dominującego za dany okres przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu.
Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto przypadającego akcjonariuszom podmiotu
dominującego za dany okres przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu (skorygowaną
o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe).
Ilość akcji zwykłych w 2023 roku i w roku 2022 nie zmieniła się. Na 31 grudnia 2023 roku Lokum Deweloper S.A. nie ma potencjalnie
rozwadniających akcji zwykłych.
Kalkulację podstawowego oraz rozwodnionego zysku (straty) na akcję wraz z uzgodnieniem średniej ważonej rozwodnionej liczby akcji
przedstawiono poniżej.
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Liczba akcji stosowana jako mianownik wzoru
Średnia ważona liczba akcji zwykłych 18 000 000
18 000 000
Rozwadniający wpływ opcji zamiennych na akcje ‒
‒
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych 18 000 000
18 000 000
Działalność kontynuowana
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 168 729
58 425
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) 9,37
3,25
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) 9,37
3,25
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej ‒
‒
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) ‒
‒
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) ‒
‒
Działalność kontynuowana i zaniechana
Zysk (strata) netto 168 729
58 425
Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) 9,37
3,25
Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) 9,37
3,25
47
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Dywidendy
Dnia 14 czerwca 2023 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Lokum Deweloper S.A. podjęło uchwałę w sprawie przeznaczenia części zysku
netto za rok 2022 w kwocie 30 420 000,00 PLN do wypłaty dla Akcjonariuszy Spółki. Na każdą akcję Spółki będzie przypadała kwota 1,69 PLN
dywidendy. Dywidendą objęte są wszystkie akcje Emitenta w liczbie 18 000 000 sztuk. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Emitenta ustaliło jako
dzień dywidendy datę 3 lipca 2023 roku oraz dzień 10 lipca 2023 roku jako termin wypłaty dywidendy. Pozostała część zysku netto,
wypracowanego przez Spółkę w 2022 roku w kwocie 28 004 838,90 PLN została przeznaczona na kapitał zapasowy Spółki.
Dnia 22 czerwca 2022 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Lokum Deweloper S.A. podjęło uchwałę w sprawie przeznaczenia części zysku
netto za rok 2021 w kwocie 29 700 000 PLN do wypłaty dla Akcjonariuszy Spółki. Na każdą akcję Spółki będzie przypadała kwota 1,65 PLN
dywidendy. Dywidendą objęte są wszystkie akcje Emitenta w liczbie 18 000 000 sztuk. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Emitenta ustaliło jako
dzień dywidendy datę 21 września 2022 roku oraz dzień 15 listopada 2022 roku jako termin wypłaty dywidendy.
Pozostała część zysku netto, wypracowanego przez Spółkę w 2021 roku w kwocie 17 966 608,93 PLN została przeznaczona na kapitał
zapasowy Spółki.
Przepływy pieniężne
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Amortyzacja:
amortyzacja wartości niematerialnych 21
203
amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 1 648
1 742
1 669
1 945
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) składają się z:
odsetki zapłacone (2)
odsetki zapłacone od otrzymanych pożyczek 1 717
3 273
odsetki naliczone od otrzymanych pożyczek 2 239
262
odsetki zapłacone od wyemitowanych weksli 1 134
1 292
odsetki naliczone od wyemitowanych weksli (216)
224
odsetki otrzymane od udzielonych pożyczek (24 548)
(21 340)
odsetki naliczone od udzielonych pożyczek 9 756
(4 565)
opłata za limity pożyczek (1 181)
(895)
odsetki otrzymane od nabytych obligacji (33)
odsetki naliczone od nabytych obligacji 1
odsetki od leasingu 146
111
wykup obligacji poniżej nominału (12)
(581)
odsetki i opłaty od dłużnych papierów wartościowych 11 919
25 463
954
3 210
Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej
przychody ze sprzedaży wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów trwałych (137)
(191)
wartość netto sprzedanych wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów trwałych
przychody z podziału aktywów zlikwidowanych jednostek zależnych (4)
wartość pożyczek od zlikwidowanych jednostek zależnych 43
48
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
(98)
(191)
Zmiana należności
zmiana stanu należności wynikająca z bilansu (2 677)
868
zmiana stanu należności z tytułu opłaty za limit pożyczki 286
(123)
zmiana stanu należności z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 44
z tytuły należnej dywidendy 476
(331)
(1 871)
414
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem zobowiązań finansowych
zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych wynikająca z bilansu (10 505)
8 451
zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych wynikająca z bilansu spółki przejmowanej (61)
korekta o zmianę stanu zobowiązań z tytułu nabycia aktywów finansowych 13
13
korekta o zmianę stanu zobowiązań długoterminowych (12)
(13)
(10 504)
8 390
Uzgodnienie stanu zadłużenia
Informacje o zmianach stanu zadłużenia wynikających z przepływów pieniężnych oraz zmian niepieniężnych przedstawia poniższa tabela:
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Zobowiązania finansowe na początek okresu
- obligacje 220 478
254 745
- pożyczki 45 859
3 591
- weksle 17 227
17 003
- leasingi 2 174
2 009
Zobowiązania finansowe na początek okresu razem 285 738
277 348
Zmiany wynikające z przepływów gotówkowych, w tym:
wpływy z tyt. otrzymanych pożyczek 18 300
68 010
wpływy z tyt. wyemitowanych obligacji (pomniejszone o wydatki na emisje) 42 354
‒
wypływy z tyt. spłaty otrzymanych pożyczek (25 826)
(25 892)
wypływy z tyt. wykupu obligacji (148 448)
(40 676)
płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego (596)
(521)
odsetki zapłacone w okresie (25 431)
(23 149)
(139 647)
(22 228)
Zmiany bezgotówkowe, w tym:
wartość początkowa środków trwałych w leasingu przyjętych w roku obrotowym 265
686
wykup obligacji poniżej nominału (12)
(581)
kompensaty, potrącenia ‒
(112)
zmiana wartości leasingu zgodnie z MSSF16 (261)
‒
49
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
odsetki naliczone w okresie 16 939
30 625
16 931
30 618
Zobowiązania finansowe na koniec okresu
- obligacje 103 857
220 478
- pożyczki 40 572
45 859
- weksle 17 011
17 227
- leasingi 1 582
2 174
Zobowiązania finansowe na koniec okresu razem 163 022
285 738
Aktywa oraz zobowiązania warunkowe
39.1 Poręczenia i gwarancje wewnątrz Grupy
Spółki z Grupy udzielają sobie wzajemnych poręczeń zarówno w związku z zaciąganymi wspólnie kredytami, jak i w ramach transakcji
zakupowych. Transakcje te mają charakter wewnątrzgrupowy, poręczenie dotyczy zobowiązań kredytowych oraz zobowiązań handlowych
wobec jednostek niepowiązanych. Informacje o udzieleniu przez Emitenta poręczeń kredytu, pożyczki lub udzieleniu gwarancji opisano
w nocie 40 niniejszego sprawozdania finansowego.
Wynik wyceny tych gwarancji według MSSF 9 na dzień 31 grudnia 2023 roku jest nieistotny.
39.2 Sprawy sądowe
Istotne sprawy sądowe opisano w nocie 41 niniejszego sprawozdania finansowego.
39.3 Rozliczenia podatkowe
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku.
Opis ryzyk i niepewności związanych ze sprawami podatkowymi został opisany w sprawozdaniu zarządu z działalności Grupy Kapitałowej
Lokum Deweloper za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku w nocie 3.
W dniu 18 listopada 2019 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. otrzymała postanowienie o wszczęciu postępowania kontrolnego przez Urząd
Celno-Skarbowy we Wrocławiu w zakresie kontroli przestrzegania przepisów prawa podatkowego w podatku dochodowym od osób
prawnych za 2018 rok. W dniu 30 grudnia 2020 roku został doręczony Spółce wynik kontroli celno-skarbowej z dnia 16 grudnia 2020 roku
dotyczący przestrzegania przepisów prawa podatkowego w podatku dochodowym od osób prawnych za 2018 rok. Naczelnik Dolnośląskiego
Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu stwierdził m.in. nieprawidłowości w zakresie poboru zryczałtowanego podatku u źródła od
dochodów wypłacanych podmiotowi zagranicznemu. Organ podatkowy ustalił, że Spółka jako płatnik podatku, nie pobrała i nie odprowadziła
kwoty 2 410 tys. PLN. Po konsultacjach ze specjalistami z zakresu prawa podatkowego, Spółka nie zgodziła się z ustaleniami Naczelnika
Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu w tym zakresie. W ocenie Spółki Naczelnik Dolnośląskiego Urzędu Celno-
Skarbowego we Wrocławiu błędnie nie zastosował zwolnienia wynikającego zarówno z ustawy o CIT, jak i przepisów wspólnotowych, co
w konsekwencji prowadzi do nieuzasadnionego podwójnego opodatkowania. W związku z powyższym Spółka nie skorzystała z prawa do
złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Naczelnika Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu
wiedząc, że kontrola przekształci się następnie w postępowanie podatkowe. W dniu 9 czerwca 2021 roku zostało doręczone Spółce
postanowienie z dnia 26 maja 2021 roku o przekształceniu zakończonej kontroli celno-skarbowej w postępowanie podatkowe w sprawie
przestrzegania przepisów prawa podatkowego w zakresie obowiązków płatnika zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawnych
z tytułu przychodów z udziału w zyskach osób prawnych za 2018 rok. W dniu 19 sierpnia 2021 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. otrzymała
decyzję pierwszej instancji z dnia 4 sierpnia 2021 roku w sprawie postępowania podatkowego. Naczelnik Dolnośląskiego Urzędu Celno-
Skarbowego we Wrocławiu orzekł o odpowiedzialności podatkowej płatnika Lokum Deweloper S.A. z tytułu niepobranego zryczałtowanego
podatku dochodowego od osób prawnych od przychodów z udziału w zyskach osób prawnych i określił należność z tego tytułu w kwocie
2 410 tys. PLN. W dniu 2 września 2021 roku Spółka wniosła odwołanie od decyzji Naczelnika Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we
Wrocławiu z dnia 4 sierpnia 2021 roku i uchylenie zaskarżonej decyzji w całości oraz umorzenie postępowania.
50
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Naczelnik Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu w postanowieniach z dnia 27 października 2021, 25 lutego 2022, 27 maja
2022, 29 września 2022 i 2 marca 2023 roku wskazywał nowe terminy zakończenia kontroli celno-skarbowej.
W dniu 6 kwietnia 2023 roku Lokum Deweloper S.A. otrzymała decyzję Naczelnika Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu
z dnia 23 marca 2023 roku, w której organ uchylił decyzję pierwszej instancji. W związku z koniecznością uzupełnienia materiału dowodowego
organ odwoławczy odstąpił od wydania rozstrzygnięcia merytorycznego i przekazał sprawę do ponownego rozpatrzenia.
Naczelnik Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu w postanowieniu z dnia 1 czerwca 2023 roku wskazywał nowy terminy
zakończenia kontroli celno-skarbowej do 4 sierpnia 2023 roku. W dniu 9 sierpnia 2023 roku Spółka otrzymała postanowienie z dnia 26 lipca
2023 roku wskazujące nowy termin zakończenia postępowania podatkowego do 4 października 2023 roku.
Spółka zdecydowała o ujęciu w sprawozdaniu finansowym za rok 2020 wyniku kontroli, wykazując m.in. zobowiązanie oraz należność
publiczno-prawną, która została objęta odpisem aktualizującym w kwocie 2 905 tys. PLN. W sprawozdaniu finansowym za 2021 roku Spółka
wykazała dodatkowo odpis z tytułu odsetek w kwocie 193 tys. PLN. W 2022 roku Spółka dotworzyła odpis z tytułu odsetek w kwocie 328 tys.
PLN. W okresie od 1 stycznia do 30 czerwca 2023 roku Lokum Deweloper S.A. wykazała dodatkowo odpis z tytułu odsetek w kwocie 196 tys.
PLN.
W dniu 8 września 2023 roku Lokum Deweloper S.A. otrzymała decyzję Naczelnika Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we Wrocławiu
z dnia 25 sierpnia 2023 roku w sprawie umorzenia postępowania podatkowego, w której organ podatkowy uznał postępowanie za
bezprzedmiotowe. Decyzja stała się ostateczna po upływie 14 dni od dnia jej doręczenia. 30 września 2023 roku, w związku z umorzeniem
postępowania, Spółka dokonała rozwiązania całości odpisu aktualizującego w kwocie 3 622 tys. PLN.
W dniu 12 października 2021 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. otrzymała postanowienie o wszczęciu postępowania kontrolnego przez
Dolnośląski Urząd Celno-Skarbowy we Wrocławiu w przedmiocie przestrzegania przepisów prawa podatkowego w zakresie obowiązków
płatnika zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawnych z tytułu przychodów z udziału w zyskach osób prawnych za 2019 rok.
W dniu 19 stycznia 2022 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. otrzymała postanowienie z dnia 5 stycznia 2022 roku wskazujące nowy termin
zakończenia kontroli celno-skarbowej do 12 kwietnia 2022 roku. W dniu 22 kwietnia 2022 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. otrzymała
decyzję pierwszej instancji z dnia 8 kwietnia 2022 roku w sprawie postępowania podatkowego. Naczelnik Dolnośląskiego Urzędu Celno-
Skarbowego we Wrocławiu orzekł o odpowiedzialności podatkowej płatnika Lokum Deweloper S.A. z tytułu niepobranego zryczałtowanego
podatku dochodowego od osób prawnych od przychodów z udziału w zyskach osób prawnych i określił należność z tego tytułu w kwocie
5 738 tys. PLN. W dniu 10 października 2022 roku zostało doręczone Spółce postanowienie z dnia 26 września 2022 roku o przekształceniu
zakończonej kontroli celno-skarbowej w postępowanie podatkowe w sprawie przestrzegania przepisów prawa podatkowego w zakresie
obowiązków płatnika zryczałtowanego podatku dochodowego od osób prawnych z tytułu przychodów z udziału w zyskach osób prawnych za
2019 rok. W dniach 20 lutego 2023 roku, 18 kwietnia 2023 roku, 15 czerwca 2023 roku Spółka otrzymała postanowienia wskazujące nowy
termin zakończenia kontroli celno-skarbowej. W dniu 18 sierpnia 2023 roku Spółka otrzymała postanowienie z dnia 4 sierpnia 2023 roku
wskazujące nowy termin zakończenia kontroli celno-skarbowej do 6 października 2023 roku. W dniu 8 września 2023 roku Lokum Deweloper
S.A. otrzymała postanowienie z dnia 28 sierpnia 2023 roku o wyznaczeniu siedmiodniowego terminu do wypowiedzenia się w sprawie
zebranego materiału dowodowego.
Spółka zdecydowała o ujęciu wyniku kontroli w sprawozdaniu finansowym za rok 2022, wykazując m.in. zobowiązanie wraz z odsetkami oraz
należność publiczno-prawną, która została objęta odpisem aktualizującym, w kwocie 7 699 tys. PLN. W okresie od 1 stycznia do 30 września
2023 roku Lokum Deweloper S.A. wykazała dodatkowo odpis z tytułu odsetek w kwocie 697 tys. PLN.
W dniu 19 października 2023 roku Lokum Deweloper S.A. otrzymała decyzję Naczelnika Dolnośląskiego Urzędu Celno-Skarbowego we
Wrocławiu z dnia 5 października 2023 roku w sprawie umorzenia postępowania podatkowego, w której organ podatkowy uznał
postępowanie za bezprzedmiotowe. Decyzja stała się ostateczna po upływie 14 dni od dnia jej doręczenia. Na dzień 31 grudnia 2023 roku,
w związku z umorzeniem postępowania, Spółka dokonała rozwiązania całości odpisu aktualizującego w kwocie 8 396 tys. PLN.
51
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Informacje o udzieleniu przez Emitenta poręczeń kredytu, pożyczki lub udzieleniu gwarancji
Spółka udziela poręczeń innym jednostkom z Grupy, zarówno w związku z zaciąganymi kredytami lub zobowiązaniami z tytułu obligacji, jak
i w ramach transakcji zakupowych. Transakcje te mają charakter wewnątrzgrupowy, poręczenie dotyczy zobowiązań kredytowych oraz
zobowiązań handlowych wobec jednostek niepowiązanych. Istotne gwarancje i poręczenia, jakich Lokum Deweloper S.A. udziela swoim
jednostkom zależnym przedstawia poniższa tabela:
Rodzaj
Tytuł
zabezpieczanego
zobowiązania
Beneficjent
Wartość poręczenia w
tys. PLN
Wartość zobowiązania
w tys. PLN
Wygasa
1. Obligacje Lokum Deweloper FIZ 630 180
33 647
12/2024
2. Kredyt
Bank 48 504
06/2026
Bank 98 578
12/2026
3. Dostawy Dostawca 418
12/2025
4. Dostawy Dostawca 2 711
06/2024
1. Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka posiadała zobowiązanie warunkowe na rzecz spółki Lokum Holding 1 z tytułu umowy poręczenia.
Lokum Deweloper S.A. w dniu 27 grudnia 2017 roku nieodwołalnie i bezwarunkowo poręczyła zgodnie z art. 876 Kodeksu cywilnego za
należyte i terminowe wykonanie przez spółkę Lokum Holding 1 zobowiązań z tytułu emisji obligacji tejże spółki wyemitowanych na
podstawie uchwały zarządu z dnia 27 grudnia 2017 roku. Poręczyciel poręczył do kwoty 630 180 tys. PLN. Poręczenie zostało udzielone
na okres od dnia zawarcia ww. umowy do dnia 29 grudnia 2024 roku. Na dzień 31 grudnia 2023 roku obligatariuszem wyemitowanych
obligacji jest Lokum Deweloper FIZ.
2. Umowy kredytowe zaciągane są samodzielnie przez jednostki zależne. Wartość zobowiązania wskazuje wysokość zobowiązań
kredytowych uczestników umów na dzień 31 grudnia 2023 roku.
3. Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. nieodwołalnie i bezwarunkowo poręczyła za zobowiązania spółki Lokum
13, w związku z realizacją przez tę spółkę zobowiązań dotyczących współpracy i ponoszenia kosztów budowy drogi i innych zobowiązań
wynikających z realizacji umowy o zastępstwo inwestycyjne w realizacji inwestycji drogowej.
4. Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. poręczyła za zobowiązania Lokum 4 na rzecz Keller – Polska sp. z o.o.
z tytułu zapłaty wynagrodzenia za kontrakt na zaprojektowanie i wykonanie tymczasowego zabezpieczenia głębokiego wykopu oraz
pełnienia nadzoru autorskiego w ww. zakresie, w związku z realizacją inwestycji mieszkaniowej Lokum Porto – budynki E, F, G, H we
Wrocławiu przy ul. Gnieźnieńskiej/Długiej.
Informacje o otrzymanych poręczeniach i gwarancjach, w tym udzielonym podmiotom powiązanym emitenta zawarto w nocie 2.7
sprawozdania zarządu z działalności Grupy Kapitałowej Lokum Deweloper za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku.
Zmiany udzielonych poręczeń i gwarancji w 2023 roku
W dniu 20 kwietnia 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. nieodwołalnie i bezwarunkowo poręczyła za zobowiązania spółki Lokum 13,
w związku z realizacją przez tę spółkę zobowiązań dotyczących współpracy i ponoszenia kosztów budowy drogi i innych zobowiązań
wynikających z realizacji umowy o zastępstwo inwestycyjne w realizacji inwestycji drogowej. Poręczenie ustalone zostało na okres od dnia
zawarcia umowy do czasu pełnego wykonania przez Lokum 13 zobowiązań określonych w porozumieniu, jednak nie później niż do dnia 31
grudnia 2025 roku.
W dniu 30 czerwca 2023 roku Lokum 8 dokonała całkowitej spłaty kredytu zaciągniętego na realizację inwestycji Lokum Vista etap IIIb wraz
z zamknięciem rachunku kredytowego, co skutkowało rozwiązaniem umowy kredytowej oraz rozpoczęciem procedury zwalniania
zabezpieczeń, w tym m.in. deklaracją wekslową, poręczoną przez Emitenta.
W dniu 28 lipca 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. udzieliła poręczenia za zobowiązania spółki Lokum 8 wynikające z przedwstępnej
umowy sprzedaży przez Lokum 8 nieruchomości położonej przy ul. Walerego Sławka w Krakowie. Umowa miała na celu zabezpieczenie
roszczenia wierzyciela/kupującego o zapłatę (zwrot) zadatku lub zapłaty kwoty zadatku w podwójnej wysokości na rzecz
wierzyciela/kupującego. Odpowiedzialność poręczyciela została ograniczona do kwoty 42 000 tys. PLN. W dniu 21 grudnia 2023 roku, wraz
52
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
z zawarciem umowy sprzedaży nieruchomości położonej przy ul. Walerego Sławka w Krakowie, wygasło poręczenie za zobowiązania spółki
Lokum 8 wynikające z przedwstępnej umowy sprzedaży.
W dniu 31 lipca 2023 roku Lokum 15 dokonała całkowitej spłaty kredytu zaciągniętego na realizację inwestycji Lokum Verde etap III wraz
z zamknięciem rachunku kredytowego, co skutkowało rozwiązaniem umowy kredytowej oraz rozpoczęciem procedury zwalniania
zabezpieczeń, w tym m.in. deklaracją wekslową, poręczoną przez Emitenta.
W dniu 11 sierpnia 2023 roku Lokum la Vida zawarła umowę o kredyt nieodnawialny na finansowanie przedsięwzięcia deweloperskiego
z Alior Bank Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, na mocy której Lokum la Vida otrzymała do dyspozycji kredyt w wysokości 48 504 tys.
PLN z przeznaczeniem na finansowanie i refinansowanie nakładów związanych z realizacją projektu deweloperskiego "Lokum la Vida" we
Wrocławiu przy ul. Lothara Herbsta - I etap obejmujący budowę dwóch budynków mieszkalnych, oznaczonych numerami 1 i 2. Kredyt
udzielony jest na okres 35 miesięcy, do dnia 15 czerwca 2026 roku. Kredyt wypłacany będzie w walucie polskiej i jest oprocentowany
w stosunku rocznym, według zmiennej stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej (WIBOR 3M) powiększonej o marżę banku.
W związku z podpisaniem umowy ustanowione zostały w szczególności następujące zabezpieczenia:
hipoteka umowna do kwoty 72 757 tys. PLN wpisana na pierwszym miejscu na rzecz banku, ustanowiona na prawie własności
nieruchomości położonej we Wrocławiu przy ul. Lothara Herbsta,
sądowy zastaw rejestrowy na rzecz banku na wierzytelnościach z Mieszkaniowego Rachunku Powierniczego, prowadzonego
w banku dla inwestycji,
weksel własny in blanco z wystawienia Lokum la Vida wraz z deklaracją wekslową, poręczony przez Emitenta.
W dniu 15 września 2023 roku Lokum 4 dokonała całkowitej spłaty kredytu zaciągniętego na realizację inwestycji Lokum Porto – budynki K,
L, M, N, O, P we Wrocławiu przy ul. Gnieźnieńskiej 6-8 (obecnie przy ulicy Długiej) wraz z zamknięciem rachunku kredytowego, co skutkowało
rozwiązaniem umowy kredytowej oraz rozpoczęciem procedury zwalniania zabezpieczeń, w tym m.in. deklaracją wekslową, poręczoną przez
Emitenta.
W dniu 30 listopada 2023 roku Spółka Lokum Deweloper S.A. poręczyła za zobowiązania Spółki Lokum 4 na rzecz Keller – Polska sp. z o.o.
z tytułu zapłaty wynagrodzenia za kontrakt na zaprojektowanie i wykonanie tymczasowego zabezpieczenia głębokiego wykopu oraz pełnienia
nadzoru autorskiego w ww. zakresie, w związku z realizacją inwestycji mieszkaniowej Lokum Porto – budynki E, F, G, H we Wrocławiu przy
ul. Gnieźnieńskiej/Długiej. Poręczyciel poręczył do kwoty 2 711 tys. PLN. Poręczenie zostało udzielone na okres od dnia zawarcia umowy do
dnia 30 czerwca 2024 roku.
W dniu 20 grudnia 2023 roku Lokum 4 zawarła umowę o kredyt nieodnawialny na finansowanie przedsięwzięcia deweloperskiego z Alior
Bank Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, na mocy której Lokum 4 otrzymała do dyspozycji kredyt w wysokości 98 578 tys. PLN
z przeznaczeniem na finansowanie i refinansowanie nakładów związanych z realizacją projektu deweloperskiego "Lokum Porto" we
Wrocławiu przy ul. Długiej nr 57G, 57H, 57J, 57K, 57L - obejmujący budowę czterech budynków mieszkalnych z usługami, oznaczonych
literami E, F, G, H. Kredyt udzielony jest na okres 36 miesięcy, do dnia 15 grudnia 2026 roku. Kredyt wypłacany będzie w walucie polskiej i jest
oprocentowany w stosunku rocznym, według zmiennej stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej (WIBOR 3M) powiększonej
o marżę banku. W związku z podpisaniem umowy ustanowione zostały w szczególności następujące zabezpieczenia:
hipoteka umowna łączna do kwoty 147 868 tys. PLN wpisana na pierwszym miejscu na rzecz banku, ustanowiona na:
- prawie własności nieruchomości położonej we Wrocławiu przy ul. Długiej 57G, 57H, 57J, 57K, 57L wraz z własnością
budynków, które stanowić będą odrębną nieruchomość,
- udziale przysługującym Lokum 4 w nieruchomości zlokalizowanej we Wrocławiu, obręb Stare Miasto, obejmującej działki
nr 12/3, 12/6, 12/7 na dzień zawarcia umowy kredytowej,
sądowy zastaw rejestrowy na rzecz banku na wierzytelnościach z Mieszkaniowych Rachunków Powierniczych, prowadzonych
w banku dla inwestycji,
weksel własny in blanco z wystawienia Lokum 4 wraz z deklaracją wekslową, poręczony przez Emitenta.
Wynik wyceny gwarancji według MSSF 9 na 31 grudnia 2023 roku jest nieistotny.
Wydarzenia po dniu bilansowym
W dniu 18 stycznia 2024 roku Spółka Lokum Deweloper nieodwołalnie i bezwarunkowo poręczyła za zobowiązania spółki Lokum Góralska
dotyczące zapłaty ceny sprzedaży i wynikające z zawartej w dniu 20 grudnia 2023 roku między Lokum Góralska a Lokum Deweloper FIZ
53
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
umowy sprzedaży nieruchomości gruntowych. Poręczenie ustalone zostało na okres od dnia zawarcia umowy do czasy pełnego wykonania
przez Lokum Góralska zobowiązań określonych w porozumieniu, jednak nie później niż do dnia 31 czerwca 2026 roku.
W dniu 22 marca 2024 roku Lokum la Vida zawarła umowę o kredyt nieodnawialny na finansowanie przedsięwzięcia deweloperskiego z Alior
Bank Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, na mocy której Lokum la Vida otrzymała do dyspozycji kredyt w wysokości 73 900 tys. PLN
z przeznaczeniem na finansowanie i refinansowanie nakładów związanych z realizacją projektu deweloperskiego "Lokum la Vida" we
Wrocławiu przy ul. Lothara Herbsta - II etap obejmujący budowę trzech budynków mieszkalnych, oznaczonych numerami 3, 4 i 5. Kredyt
udzielony jest na okres 30 miesięcy, do dnia 15 września 2026 roku. Kredyt wypłacany będzie w walucie polskiej i jest oprocentowany
w stosunku rocznym, według zmiennej stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej (WIBOR 3M) powiększonej o marżę banku.
W związku z podpisaniem umowy ustanowione zostały w szczególności następujące zabezpieczenia:
hipoteka umowna do kwoty 183 607 tys. PLN wpisana na pierwszym miejscu na rzecz banku, ustanowiona na prawie własności
nieruchomości położonej we Wrocławiu przy ul. Lothara Herbsta, (niniejsza hipoteka stanowi wspólne zabezpieczenie kredytu oraz
umowy kredytowej z dnia 11 sierpnia 2023 roku);
sądowy zastaw rejestrowy na rzecz banku na wierzytelnościach z Mieszkaniowego Rachunku Powierniczego, prowadzonego w
banku dla inwestycji,
weksel własny in blanco z wystawienia Lokum la Vida wraz z deklaracją wekslową, poręczony przez Emitenta.
Istotne sprawy sądowe
W dniu 8 lutego 2017 roku Spółka dominująca wytoczyła powództwo o zapłatę kwoty 426 tys. PLN. Jednak z uwagi na bezskuteczność
egzekucji postępowanie egzekucyjne zostało umorzone. W dniu 22 stycznia 2019 roku Spółka wytoczyła w trybie art. 299 k.s.h. powództwo
o zapłatę kwoty 520 tys. PLN przeciwko członkom zarządu pozwanej uprzednio spółki z uwagi na bezskuteczną egzekucję z jej majątku.
W dniu 29 kwietnia 2020 roku, po rozpoznaniu sprawy sąd wydał wyrok zasądzający w całości żądanie Spółki. Strona pozwana złożyła apelację
od wyroku, która z uwagi na brak formalny została odrzucona. Wyrok jest prawomocny. Wnioskiem z dnia 27 kwietnia 2021 roku Spółka
wystąpiła o wszczęcie postepowania egzekucyjnego. Postępowanie, którego stroną jest Spółka nie wpływa w sposób istotny na działalność
Spółki dominującej oraz Grupy Kapitałowej.
Zarządzanie ryzykiem finansowym
Zarządzanie ryzykiem finansowym
Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka i Grupa, należą obligacje, weksle, pożyczki, kredyty, leasing, środki
pieniężne, lokaty krótkoterminowe oraz jednostki uczestnictwa w otwartych funduszach inwestycyjnych. Grupa posiada ponadto środki
pieniężne zgromadzone na rachunkach powierniczych i zobowiązania z tytułu umów z klientami oraz należności i zobowiązania z tytułu
dostaw i usług powstałe w wyniku prowadzonej działalności.
Zarządzanie ryzykiem finansowym Grupy koordynowane jest przez Spółkę dominującą. W procesie zarządzania ryzykiem najważniejszą wagę
mają następujące cele:
zabezpieczenie krótkoterminowych oraz średnioterminowych przepływów pieniężnych,
stabilizacja wahań wyniku finansowego Grupy,
osiągnięcie stopy zwrotu z długoterminowych inwestycji wraz z pozyskaniem optymalnych źródeł finansowania działań
inwestycyjnych.
Grupa nie zawiera transakcji na rynkach finansowych w celach spekulacyjnych. Od strony ekonomicznej przeprowadzane transakcje mogą
mieć charakter zabezpieczający przed określonym ryzykiem.
Podstawowe rodzaje ryzyka finansowego Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe, ryzyko
kredytowe i ryzyko zmiany cen. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka.
Ryzyko cenowe
Narażenie Spółki na ryzyko cenowe związane jest z lokowaniem wolnych środków w instrumenty finansowe znajdujące się w obrocie na
aktywnym rynku. W okresie sprawozdawczym Spółka uczestniczyła w obrocie jednostkami uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych
otwartych. Fundusze będące przedmiotem zainteresowania Spółki są subfunduszami o najniższym stopniu ryzyka oferowanym w ramach
wybieranych funduszy. Spółka planuje aktywnie lokować nadwyżki finansowe w funduszach inwestycyjnych otwartych w przyszłości.
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka posiadała jednostki uczestnictwa w dwóch funduszach inwestycyjnych cechujących się bardzo niskim
poziomem ryzyka inwestycyjnego oraz odpowiednim z punktu widzenia Emitenta horyzontem inwestycyjnym.
54
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Ryzyko zmiany przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej związane ze stopą procentową
Narażenie Spółki na ryzyko stóp procentowych związane jest z aktywami i zobowiązaniami finansowymi, w szczególności z udzielonymi
i otrzymanymi pożyczkami, wyemitowanymi obligacjami oraz wystawionymi wekslami.
Pożyczki oprocentowane według zmiennej stopy narażają Spółkę na ryzyko wahań stóp procentowych.
Spółka nie stosuje instrumentów na stopę procentową ani innych podobnych, które mogłyby ograniczać ryzyko związane z fluktuacjami stopy
procentowej.
Odczyt inflacji za styczeń 2024 roku, po raz pierwszy od wielu miesięcy był niższy niż stopa referencyjna NBP co wskazuje na znaczny spadek
inflacji w stosunku do szczytu z lutego 2023. W analizach oraz komentarzach ekonomistów nie brakuje głosów mówiących o ryzyku znacznego
wzrostu inflacji w drugiej połowie 2024 roku, co może być spowodowane między innymi wygaszaniem tarcz antyinflacyjnych. W Radzie
Polityki Pieniężnej pojawiają się również głosy mówiące o konieczności znacznego podniesienia stóp procentowych mimo wyraźnego spadku
inflacji w ostatnich miesiącach. Ze względu na dużą niepewność w zakresie przyszłego kształtowania się wysokości stóp procentowych,
w poniższej tabeli zaprezentowano symulację wpływu zmiany o +/- 1 punkt procentowy na wynik finansowy generowany z instrumentów
finansowych o zmiennym oprocentowaniu. Analiza opiera się na założeniu, że inne zmienne pozostaną na stałym poziomie.
Ryzyko stóp procentowych
Wartość obliczona dla celów analizy
31.12.2023 31.12.2022
Udzielone pożyczki (Kapitał) 90 654
195 119
Otrzymane pożyczki (Kapitał) (38 107)
(45 633)
Weksle (17 000)
Dłużne papiery wartościowe (103 000)
(208 743)
Ekspozycja netto (50 453)
(76 257)
Szacowana zmiana stóp procentowych +/- 1%
+/- 1%
Wpływ wzrostu/spadku stopy procentowej o 1 p.p. +/- 505
+/- 763
Inflacja oraz stopy procentowe
Rosnące ceny gruntów, materiałów budowlanych i robocizny wraz z przewidywanym spowolnieniem gospodarczym w nadchodzących latach
mogą w perspektywie długookresowej być czynnikiem ograniczającym popyt na nowe mieszkania oraz rentowność realizowanych inwestycji.
Zjawisko ujemnych realnych stóp procentowych wywołane przez aktualne odczyty inflacji szczególnie na przestrzeni kilkunastu ostatnich
miesięcy znacznie przewyższające zarówno stopy procentowe jak i realne oprocentowanie depozytów oferowanych przez banki powoduje,
iż siła nabywcza oszczędności zmniejsza się w tempie najwyższym od ponad 20 lat. Inwestycje w nieruchomości wciąż uznawane są za jedną
z najefektywniejszych form zabezpieczenia oszczędności przed inflacją w długim okresie. Postępujący proces dezinflacji zgodnie
z przewidywaniami ekonomistów będzie następował powoli a podwyższony poziom inflacji może się utrzymać przez kilka kolejnych lat.
Przewidywania ekonomistów mówią o ryzyku znacznego wzrostu wysokiej inflacji w drugiej połowie 2024 roku z uwagi na wygasanie tarcz
antyinflacyjnych.
Rada Polityki Pieniężnej w lipcu 2023 oficjalnie zakończyła cykl podwyżek stóp procentowych, które pozostawały na niezmienionym poziomie
od września 2022. We wrześniu 2023 roku Rada Polityki Pieniężnej rozpoczęła cykl łagodzenia polityki pieniężnej obniżając stopę referencyjną
do 5,75%. Stopy procentowe NBP mają bezpośrednie przełożenie na wysokość stawek WIBOR 3M i 6M. Na podstawie tych wskaźników jest
ustalane oprocentowanie zaciągniętych przez Grupę Kapitałową kredytów oraz obligacji wyemitowanych przez Lokum Deweloper S.A. Zarząd
Emitenta bierze pod uwagę ryzyko dalszego wzrostu kosztów finansowania. Ich obecny poziom w ocenie zarządu nie stanowi zagrożenia dla
płynności Grupy Kapitałowej oraz jej zdolności do regulowania wszystkich zobowiązań. W reakcji na wysoki poziom stóp procentowych zarząd
Spółki podjął decyzję najpierw o skupie obligacji własnych na rynku regulowanym w celu ich sukcesywnego umorzenia, a następnie skorzystał
z prawa do przedterminowego wykupu obligacji serii F oraz serii G na początku 2023 roku. W 4 kwartale 2023 roku została wyemitowana
kolejna seria obligacji o wartości nominalnej 53 000 tys. PLN, po czym Emitent dokonał wcześniejszego wykupu serii H o wartości nominalnej
100 000 tys. PLN. W efekcie tych działań możliwe było ograniczenie zadłużenia z tytułu wyemitowanych obligacji do poziomu 103 000 tys.
PLN wartości nominalnej. Dobra sytuacja płynnościowa pozwoliła następnie w 1 kwartale 2024 roku przeprowadzić kolejny wykup obligacji
serii I o wartości nominalnej 50 000 tys. PLN. Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania wartość nominalna
wyemitowanych i niewykupionych obligacji to 53 000 tys. PLN.
Naturalnym następstwem zacieśniania polityki pieniężnej przez RPP był między innymi wzrost kosztu pieniądza, co pociągnęło za sobą spadek
sprzedaży mieszkań z wykorzystaniem kredytów hipotecznych. Koszty kredytów hipotecznych w ostatnich miesiącach systematycznie spadały
z uwagi na obniżki stóp procentowych NBP, jednakże dalej pozostają na wysokim poziomie, przez co są mniej dostępne dla klientów. Zgodnie
55
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
z zapowiedziami Rady Polityki Pieniężnej oraz analizami ekspertów obecny poziom stóp procentowych może zostać utrzymany nawet do
drugiej połowy 2025 roku. Dodatkowo polityka kredytowa banków odzwierciedlona w stanowisku UKNF z dnia 7 marca 2022 roku
spowodowała ograniczenie dostępności kredytów mieszkaniowych. Zmiana w rekomendacji S w lutym 2023 roku dotycząca zmniejszenia
bufora z 5pp do 2,5pp miała pozytywny wpływ na rynek kredytów hipotecznych w Polsce. Rekomendacja wskazuje minimalny poziom bufora
zmiany wysokości stóp procentowych, jaki powinien być stosowany przez banki, przy czym zgodnie ze stanowiskiem UKNF powinny one
dostosować poziom bufora, uwzględniając ocenę ryzyka i zaleca przyjęcie adekwatnych rozwiązań w tym obszarze. Wdrożenie rządowego
programu „Bezpieczny kredyt 2%”, obowiązującego od 1 lipca 2023 roku, również ożywiło rynek nieruchomości. W 2023 roku wzrosła ilość
zapytań dotyczących zakupu mieszkań, co potwierdzają także wyniki sprzedaży. Z uwagi na duże zainteresowanie tym programem
przewidziane ustawowe limity dopłat na lata 2023 i 2024 zostały wyczerpane. Rząd w swoich komunikatach ogłosił, iż prowadzone są prace
w celu przygotowania nowego programu wsparcia dla osób chcących kupić mieszkanie.
Zarząd nie jest w stanie oszacować, jak powyższe zmiany wpłyną na poziom sprzedaży i wyniki w przyszłości.
Z uwagi na specyfikę działalności deweloperskiej oraz uprawnień jakie daje klientowi Ustawa Deweloperska zagrożeniem, które może
wystąpić, jest rozwiązywanie umów deweloperskich przez klientów, którzy mogą zrezygnować z zakupu mieszkania, rozwiązując umowę
deweloperską z uwagi na utratę zdolności kredytowej, odmowę przez bank udzielenia kredytu lub też chcąc przeczekać okres drogich
kredytów hipotecznych. Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania sytuacja ta wystąpiła w skali nieistotnej zarówno dla
wyników obecnych jak i przyszłych okresów.
Ryzyko walutowe
Na dzień bilansowy i w trakcie roku obrotowego Spółka nie posiadała istotnych sald wyrażonych w walucie obcej. W związku z tym ryzyko
oszacowano jako nieistotne i nie dokonywano analizy wrażliwości na zmiany kursów walut.
Ryzyko kredytowe
Pozycje obarczone ryzykiem kredytowym to przede wszystkim: pożyczki i inne instrumenty, należności handlowe oraz środki pieniężne i ich
ekwiwalenty.
Ze względu na charakter działalności Spółki, aktywa finansowe (pożyczki, należności handlowe) dotyczą przede wszystkim jednostek
zależnych. Zarząd regularnie monitoruje bieżącą i przewidywaną sytuację finansową tych spółek i jej wpływ na zdolność regulowania płatności
wynikających z wymienionych wyżej instrumentów finansowych. W przypadku wątpliwości co do możliwości realizacji określonych aktywów,
dokonywany jest odpis aktualizujący. W przypadku środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, ryzyko kredytowe jest w ocenie zarządu niskie.
Koncentracja ryzyka finansowego w Spółce wynika z faktu, że aktywa finansowe Spółki dotyczą przede wszystkim jednostek zależnych.
Ryzyko utraty płynności
Ryzyko utraty płynności jest to ryzyko, iż Spółka nie będzie w stanie regulować swoich zobowiązań finansowych w terminie ich wymagalności.
Zarządzanie ryzykiem płynności odbywa się poprzez comiesięczne kontrolowanie i raportowanie mierników płynności finansowej,
monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki pieniężne w zakresie obsługi krótkoterminowych płatności (transakcje
bieżące monitorowane w okresach tygodniowych) oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów
pieniężnych aktualizowanych w okresach miesięcznych. Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi źródłami pozyskania
środków (zwłaszcza poprzez ocenę zdolności pozyskania finansowania w postaci kredytów) oraz konfrontowane z inwestycjami wolnych
środków.
Zdaniem zarządu Spółka ma wystarczającą ilość środków pieniężnych do terminowego regulowania wszelkich zobowiązań.
Na dzień bilansowy zobowiązania Spółki, mieściły się w następujących przedziałach terminów wymagalności:
Krótkoterminowe Długoterminowe
RAZEM
do 6 m-cy do 12 m-cy
Powyżej 1 roku
do 3 lat
Powyżej 3 do 5
lat
Powyżej 5 lat
Stan na 31.12.2023
Dłużne papiery wartościowe 4 875
4 646
94 336
103 857
Leasing 233
444
731
31
143
1 582
Zobowiązania z
tytułu dostaw
i usług oraz pozostałe
zobowiązania
4 085
28
28
533
4 674
56
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Krótkoterminowe Długoterminowe
RAZEM
do 6 m-cy do 12 m-cy
Powyżej 1 roku
do 3 lat
Powyżej 3 do 5
lat
Powyżej 5 lat
Stan na 31.12.2022
Dłużne papiery wartościowe 47 552
30 025
142 901
220 478
Leasing 257
244
1 102
180
391
2 174
Zobowiązania z
tytułu dostaw
i usług oraz pozostałe
zobowiązania
14 590
28
28
545
15 191
Ryzyko rozliczeń podatkowych
Polskie przepisy prawa podatkowego dotyczące w szczególności podatku dochodowego podlegają częstym modyfikacjom, obejmującym
zarówno brzmienie poszczególnych regulacji, jak również sposób stosowania ich wykładni przez organy podatkowe i sądy administracyjne.
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych,
które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji, a ewentualne dodatkowe zobowiązania podatkowe powstałe w ocenie takich
organów kontrolnych muszą być uregulowane wraz z odsetkami. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje
występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności potęgowanych niejednoznacznymi pojęciami i nieostrymi definicjami.
Elementy te prowadzą w praktyce do daleko idących trudności w stosowaniu regulacji prawa podatkowego, w szczególności niejednokrotnie
braku możliwości uzyskania zarówno ze strony organów podatkowych, jak i doradców podatkowych jednoznacznych zaleceń co do sposobu
postępowania, który dałyby pewność co do poprawności dokonywanych rozliczeń podatkowych. Często występujące różnice w opiniach, co
do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi
i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest
znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.
Opis ryzyk i niepewności związanych ze sprawami podatkowymi został wskazany w Sprawozdaniu z działalności zarządu Grupy Kapitałowej
Lokum Deweloper w nocie 3.1.3. Szczegółowy opis przeprowadzonych kontroli celno-skarbowych w Spółce zawarto w nocie 39.3.
Zdaniem Spółki na dzień 31 grudnia 2023 roku nie było zasadności tworzenia innych rezerw na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe.
Wojna w Ukrainie
Trwająca już ponad 2 lata wojna w Ukrainie wpłynęła na wiele gałęzi gospodarki. Branża deweloperska doświadczyła zarówno znacznego
wzrostu kosztów działalności jak i częstych niedoborów wykwalifikowanych pracowników. Na dzień zatwierdzenia do publikacji sprawozdania
finansowego Ukraina broni swojego terytorium, a przebieg konfliktu nie zapowiada rychłego przełomu. Potencjalna eskalacja wojny na
Ukrainie może w przyszłości wpłynąć na wyniki osiągane przez Grupę Kapitałową Lokum Deweloper. Zaostrzenie konfliktu może negatywnie
wpłynąć na sprzedaż mieszkań, wzrost inflacji, niedobór surowców i materiałów, kryzys energetyczny, brak pracowników i deprecjację PLN
wobec USD i EUR jako waluty państwa ościennego.
Zarządzanie kapitałem
Zarządzanie strukturą kapitałową jest realizowane na poziomie Grupy Kapitałowej, w której Spółka jest jednostką dominującą. W przypadku
Spółki celem jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność
operacyjną Spółki i zwiększały jej wartość dla akcjonariuszy.
Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej odpowiednie korekty. W celu
utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może wypłacić dywidendę dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub
wyemitować nowe akcje. W okresie zakończonym 31 grudnia 2023 roku oraz w okresie zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku nie
wprowadzono żadnych istotnych zmian celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze.
Dla potrzeb zarządzania kapitałem Grupy oraz jednostki dominującej, Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest
liczony jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza kredyty
i pożyczki oraz inne oprocentowane zobowiązania, w tym z tytułu obligacji, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków
pieniężnych. Kapitał obejmuje kapitał własny należny akcjonariuszom Spółki.
Poniższa tabela zawiera kalkulację zadłużenia netto Spółki.
57
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zadłużenie netto
Wartość obliczona dla celów analizy
31.12.2023 31.12.2022
Otrzymane pożyczki 40 572
45 859
Dłużne papiery wartościowe 103 857
220 478
Weksle 17 011
17 227
Leasing 1 582
2 174
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (52 508)
(6 914)
Zadłużenie netto 110 514
278 824
Kapitał własny 700 383
559 735
Kapitał i zadłużenie netto 810 897
838 559
Wskaźnik dźwigni (zadłużenie netto / kapitał + zadłużenie netto) 14%
33%
Transakcje z podmiotami powiązanymi
Lokum Deweloper S.A. jest podmiotem dominującym Grupy Kapitałowej Lokum Deweloper. Spółki Grupy prowadzą działalność deweloperską
od 2004 roku. Zadania realizowane są w ramach odrębnych spółek operacyjnych. Na dzień 31 grudnia 2023 roku były to spółki jawne
i komandytowo-akcyjne, w których wspólnikiem/komplementariuszem jest Olczyk spółka z ograniczoną odpowiedzialnością.
Wspólnikiem/akcjonariuszem posiadającym większość wkładu lub głównym akcjonariuszem jest Lokum Holding 1 spółka z ograniczoną
odpowiedzialnością. Grupa kontrolowana jest przez Dariusza Olczyka za pośrednictwem spółki Nasze Pasaże S.A. i Halit Sp. z o.o.
Kluczowi managerowie są wspólnikami spółek operacyjnych z prawem do dywidendy w łącznej wysokości obecnie wynoszącej 3,75% jak i
również są uczestnikami funduszu Lokum Deweloper Fundusz Inwestycyjny Zamknięty, gdzie uzyskali prawo do otrzymywania wypłat
przychodów ze zbycia lokat wchodzących w skład portfela inwestycyjnego Funduszu.
W związku z przyjętą przez Grupę Lokum Deweloper strategią realizacji projektów deweloperskich przez odrębne podmioty zależne duża
część realizowanych przez Lokum Deweloper S.A. transakcji realizowana jest z podmiotami powiązanymi.
Podsumowanie transakcji z jednostkami powiązanymi w 2023 roku przedstawiają poniższe tabele:
Przychody ze
sprzedaży
Pozostałe przychody
operacyjne i
finansowe
Zakupy usług,
towarów i środków
trwałych
Pozostałe koszty
operacyjne i
finansowe
Jednostki zależne 28 168
16 076
67
4 913
Pozostałe jednostki powiązane 891
Razem 29 059
16 076
67
4 913
Udzielone pożyczki,
nabyte obligacje
Należności handlowe
i pozostałe należności
Otrzymane pożyczki,
wyemitowane weksle
Zobowiązania
handlowe i pozostałe
zobowiązania
Jednostki zależne 90 842
9 092
57 583
2
Pozostałe jednostki powiązane 121
Razem 90 842
9 213
57 583
2
Kluczowy personel kierowniczy Spółki stanowią członkowie zarządu oraz rady nadzorczej Spółki.
W 2023 roku nie były zawierane żadne transakcje z członkami wyższej kadry kierowniczej z wyjątkiem świadczeń na rzecz personelu
kierowniczego oraz programu motywacyjnego opisanego w nocie 46 niniejszego sprawozdania finansowego.
Na dzień 31 grudnia 2023 roku Spółka nie posiadała nierozliczonych sald należności, w tym zobowiązań z kluczowym personelem
kierowniczym Spółki.
58
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zestawienie stanu posiadania akcji Lokum Deweloper S.A. lub uprawnień do nich (opcji) przez osoby zarządzające i nadzorujące Lokum
Deweloper S.A. na dzień zatwierdzenia do publikacji przez zarząd Spółki niniejszego sprawozdania finansowego przedstawia poniższa tabela.
Akcje Opcje na akcje Razem
Zarząd
Bartosz Kuźniar 2 956 597
‒
2 956 597
Tomasz Dotkuś 4 000
‒
4 000
Rada nadzorcza
Jan Olczyk 13 350
‒
13 350
Arkadiusz Król 27 733
‒
27 733
Dariusz Olczyk: 12 844 690
‒
12 844 690
bezpośrednio 84 690
‒
84 690
pośrednio Nasze Pasaże S.A.* 12 760 000
‒
12 760 000
* Lokum Deweloper S.A. jest bezpośrednio kontrolowana przez Nasze Pasaże S.A. z siedzibą we Wrocławiu, a pośrednio przez pana Dariusza Olczyka będącego
przewodniczącym rady nadzorczej Spółki
Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki
Wynagrodzenie członków zarządu i rady nadzorczej jednostki dominującej przedstawia poniższa tabela:
wynagrodzenie za rok
zakończony
31 grudnia 2023
inne świadczenia za rok
zakończony
31 grudnia 2023
Zarząd
Bartosz Kuźniar prezes zarządu 43
12
Tomasz Dotkuś wiceprezes zarządu ds. finansowych 585
8
Razem 628
20
Rada nadzorcza
Dariusz Olczyk przewodniczący rady nadzorczej 29
Jan Olczyk wiceprzewodniczący rady nadzorczej 25
Arkadiusz Król sekretarz rady nadzorczej 20
Bartosz Krzesiak członek rady nadzorczej 27
Emilia Sawicka członek rady nadzorczej 29
Razem 130
‒
Program motywacyjny
W dniu 5 lipca 2022 roku dotychczasowy znaczący akcjonariusz Spółki tj. spółka Halit S.à r.l. zwarł ze Spółką umowę darowizny 2 200 000
akcji Lokum Deweloper S.A. Umowa darowizny została zawarta w celu realizacji nierozwadniającego programu motywacyjnego Emitenta
("program motywacyjny"). Akcje w ramach darowizny zostały przeniesione na Spółkę nieodpłatnie.
W dniu 5 lipca 2022 roku Spółka, w celu realizacji nierozwadniającego programu motywacyjnego zawarła umowę o uczestnictwo z prezesem
zarządu Bartoszem Kuźniarem. W ramach umowy o uczestnictwo prezesowi zarządu Bartoszowi Kuźniarowi zostało odpłatnie wydane
2 200 000 akcji Spółki, na warunkach określonych w umowie o uczestnictwo i w oparciu o przyjęty regulamin programu motywacyjnego.
Celem programu motywacyjnego jest zwiększenie motywacji członków zarządu oraz kluczowych pracowników i osób współpracujących,
mając na względzie ich wkład w budowanie aktualnej wartości Lokum Deweloper oraz ograniczenie rotacji wykwalifikowanych członków
kadry managerskiej wyższego stopnia poprzez silniejsze związanie ich ze Spółką.
59
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Osoba, która dobrowolnie przystąpiła do programu motywacyjnego (osoba uprawniona) zobowiązana jest do niezbywania wszystkich
nabytych akcji w okresie 2 lat od daty nabycia akcji w ramach programu motywacyjnego – w przypadku prezesa zarządu, a w przypadku
innych osób uprawnionych w okresie wskazanym przez radę nadzorczą Spółki, tj. do nie podejmowania bez uprzedniej pisemnej zgody Spółki
jakichkolwiek działań, które wywrą skutek o charakterze rozporządzającym. Dodatkowo nabycie akcji w ramach programu motywacyjnego
wymaga obligatoryjnie zgłoszenia w umowie o uczestnictwo w programie przez osobę uprawnioną gotowości do pozostawania w stosunku
służbowym w okresie 15 lat od daty nabycia akcji w ramach programu motywacyjnego – w przypadku prezesa zarządu, a w stosunku do
pozostałych osób uprawnionych w okresie wskazanym przez radę nadzorczą Spółki, w żadnym wypadku nie krótszym jednak niż 3 lata od
daty nabycia akcji w ramach programu motywacyjnego.
Przekazanie osobom uprawnionym akcji w trakcie pozostawania ich w stosunku służbowym, zostało rozpoznane zgodnie z MSSF 2 jako
niegotówkowy koszt wynagrodzeń w skonsolidowanym i jednostkowym rachunku wyników oraz w pozycji kapitałów własnych, jako jego
zwiększenie w takiej samej wysokości, jak pozycja kosztów okresu. Wysokość kosztów programu motywacyjnego została wyliczona jako
iloczyn ilości akcji przekazanych w ramach programu motywacyjnego i kursu zamknięcia z dnia poprzedzającego zawarcie przez osobę
uprawnioną umowy o uczestnictwo. Koszt dla Spółki i Grupy Kapitałowej został rozłożony liniowo na okres trwania programu, który został
zaproponowany przez akcjonariusza na lata od 2022 do 2037 roku.
Informacje o zatrudnieniu
Przeciętne zatrudnienie
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Pracownicy administracyjni 86
91
Razem 86
91
Przeciętne zatrudnienie
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Liczba pracowników przyjętych 6
4
Liczba pracowników zwolnionych 12
12
Razem (6)
(8)
Informacje o wynagrodzeniu firmy audytorskiej uprawnionej do badania sprawozdania finansowego
Rada nadzorcza Spółki, działając zgodnie z obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi, dokonała wyboru firmy audytorskiej do
badania sprawozdań finansowych. Firmą audytorską wybraną do badania sprawozdań finansowych Spółki jest spółka PKF Consult sp. z o.o.
sp. k. z siedzibą w Warszawie przy ul. Orzyckiej 6 lok. 1B, wpisaną na listę firm audytorskich prowadzoną przez Polską Izbę Biegłych
Rewidentów pod nr 477, z którą zawarta została umowa o badanie i przegląd sprawozdań Lokum Deweloper S.A. za lata 2022-2025.
Wynagrodzenie firmy audytorskiej z poszczególnych tytułów wynosi:
Wynagrodzenie wypłacone lub należne za rok obrotowy
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
za badanie rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego
i skonsolidowanego sprawozdania finansowego
91
91
za przegląd sprawozdania finansowego i skonsolidowanego
sprawozdania finansowego
52
52
Razem 143
143
60
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zdarzenia następujące po zakończeniu okresu sprawozdawczego
Po dniu bilansowym, do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego, nie miały miejsca
wydarzenia, inne niż opisane w niniejszym jednostkowym sprawozdaniu finansowym.
Wybrane dane finansowe przeliczone na euro
W okresach objętych jednostkowym sprawozdaniem finansowym, do przeliczenia wybranych danych finansowych zastosowano następujące
średnie kursy wymiany złotego w stosunku do EUR, ustalane przez Narodowy Bank Polski:
kurs obowiązujący na ostatni dzień okresu sprawozdawczego: 31 grudnia 2023 roku: 4,3480 EUR/PLN; 31 grudnia 2022 roku: 4,6899
EUR/PLN;
średni kurs w okresie, obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie:
od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku: 4,5284 EUR/PLN oraz od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku: 4,6883 EUR/PLN.
Podstawowe pozycje jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej, jednostkowego sprawozdania z wyniku oraz jednostkowego
sprawozdania z przepływów pieniężnych, przeliczone na euro, przedstawia tabela:
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok zakończony
31 grudnia 2022
Rok zakończony
31 grudnia 2023
Rok
zakończony
31 grudnia 2022
w tys. PLN w tys. EUR
Sprawozdanie z wyniku
Przychody ze sprzedaży 29 177
29 215
6 443
6 231
Zysk (strata) z działalności operacyjnej (1 679)
(613)
(371)
(131)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 186 409
73 251
41 164
15 624
Zysk (strata) netto 168 729
58 425
37 260
12 462
Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom podmiotu
dominującego
168 729
58 425
37 260
12 462
Zysk na akcję (PLN; EUR) 9,37
3,25
2,07
0,69
Rozwodniony zysk na akcję (PLN; EUR) 9,37
3,25
2,07
0,69
Średni kurs EUR/PLN w okresie ‒
‒
4,5284
4,6883
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 1 444
2 656
319
567
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 214 217
53 084
47 305
11 323
Środki pieniężne netto z działalności finansowej (170 067)
(51 928)
(37 556)
(11 076)
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 45 594
3 812
10 068
813
Średni kurs EUR/PLN w okresie ‒
‒
4,5284
4,6883
31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022
w tys. PLN w tys. EUR
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Aktywa 899 259
876 296
206 821
186 847
Zobowiązania długoterminowe 183 834
223 006
42 280
47 550
Zobowiązania krótkoterminowe 15 042
93 555
3 460
19 948
Kapitał własny 700 383
559 735
161 082
119 349
Kurs EUR/PLN na koniec okresu ‒
‒
4,3480
4,6899
61
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do
3
1 grudnia
20
2
3
roku
Wszystkie kwoty podane są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe sporządzone za okres od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku zostało zatwierdzone do
publikacji przez zarząd Spółki w dniu 26 marca 2024 roku.
Data Funkcja Imię i Nazwisko Podpis
26 marca 2024 roku prezes zarządu Bartosz Kuźniar
26 marca 2024 roku
wiceprezes zarządu
ds. finansowych
Tomasz Dotkuś
