_________________________________________________________________________________

Spis treści

Wprowadzenie ............................................................................................................................................................................ 4

5. Informacje o instrumentach finansowych. .......................................................................................................................... 6

6. Omówienie podstawowych wielkości ekonomiczno–finansowych, ujawnionych w rocznym sprawozdaniu finansowym, w

6.1. Dane skonsolidowane Grupy Kapitałowej WITTCHEN S.A. .......................................................................................... 7

6.2. Dane jednostkowe WITTCHEN S.A............................................................................................................................ 10

7. Perspektywy rozwoju działalności gospodarczej Emitenta oraz charakterystyka strategii Emitenta i Grupy Kapitałowej w

8. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń, z określeniem, w jakim stopniu Emitent jest na nie narażony. .................... 14

odbiorcy, jego udział w sprzedaży lub zaopatrzeniu oraz jego formalne powiązania z Emitentem. ........................................... 20

11. Informacje o zawartych umowach znaczących dla działalności Emitenta, w tym znanych Emitentowi umowach

zawartych pomiędzy akcjonariuszami (wspólnikami), umowach ubezpieczenia, współpracy lub kooperacji. ............................. 23

12. Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych emitenta z innymi podmiotami oraz określenie jego

głównych inwestycji krajowych i zagranicznych (papiery wartościowe, instrumenty finansowe, wartości niematerialne i prawne

oraz nieruchomości), w tym inwestycji kapitałowych dokonanych poza jego grupą jednostek powiązanych oraz opis metod ich

finansowania. ........................................................................................................................................................................... 23

13. Opis istotnych transakcji zawartych przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną z podmiotami powiązanymi na

innych warunkach niż rynkowe, wraz z ich kwotami oraz informacjami określającymi charakter tych transakcji. ....................... 23

14. Informacje o zaciągniętych i wypowiedzianych w danym roku obrotowym umowach dotyczących kredytów i pożyczek,

17. Opis wykorzystania wpływów z emisji papierów wartościowych (do chwili sporządzenia sprawozdania z działalności).

24

18. Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej publikowanymi

prognozami wyników na dany rok. ............................................................................................................................................ 24

19. Ocena, wraz z jej uzasadnieniem, dotycząca zarządzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzględnieniem

zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań, określenie ewentualnych zagrożeń i działań, jakie Emitent podjął lub

zamierza podjąć w celu przeciwdziałania tym zagrożeniom oraz informacje o aktualnej i przewidywanej sytuacji finansowej. .. 24

20. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do wielkości

posiadanych środków, z uwzględnieniem możliwych zmian w strukturze finansowania tej działalności. ................................... 25

21. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa Emitenta oraz opis

z powodu połączenia Emitenta przez przejęcie. ........................................................................................................................ 28

24. Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych

opartych na kapitale Emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach

subskrypcyjnych (w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych,

odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących Emitenta w przedsiębiorstwie Emitenta, bez względu na to, czy

odpowiednio były one zaliczane w koszty, czy też wynikały z podziału zysku. ......................................................................... 28

25. Informacje o zobowiązaniach wynikających z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych osób

zarządzających, nadzorujących oraz o zobowiązaniach zaciągniętych w związku z tymi emeryturami, ze wskazaniem kwoty

ogółem dla każdej kategorii organu........................................................................................................................................... 29

_________________________________________________________________________________

Na Spółce i Grupie nie ciąży obowiązek wypłaty emerytur ani świadczeń o podobnym charakterze dla byłych osób

wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na

osiągnięty wynik. ...................................................................................................................................................................... 30

30. Opis struktury głównych lokat kapitałowych lub głównych inwestycji kapitałowych dokonanych w ramach Grupy

Kapitałowej Emitenta w danym roku obrotowym. ...................................................................................................................... 30

31. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji oraz opis zmian

w organizacji Grupy Kapitałowej Emitenta wraz z podaniem ich przyczyn. ................................................................................ 31

32. Opis istotnych pozycji pozabilansowych w ujęciu podmiotowym, przedmiotowym i wartościowym............................. 32

33. Zasady sporządzania rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. ....................................................... 32

34. Istotne postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem

administracji publicznej. ............................................................................................................................................................ 33

_________________________________________________________________________________

z art. 55 ust. 2a ustawy o rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku (wraz z późniejszymi zmianami)

sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej łącznie ze sprawozdaniem z działalności Jednostki

Dominującej, jako jedno sprawozdanie. Jeżeli wyraźnie w punkcie nie wskazano, że przedstawione

dane dotyczą tylko Spółki WITTCHEN S.A., przedstawione informacje dotyczą zarówno Grupy

Kapitałowej jak i Spółki.

1. Zdarzenia istotnie wpływające na działalność, jakie nastąpiły w roku obrotowym, a także po

które miały miejsce w 2023 roku i do dnia zatwierdzenia raportu rocznego.

_________________________________________________________________________________

_________________________________________________________________________________

ryzyko walutowe zostały opisane w następujących pozycjach jednostkowego i skonsolidowanego

_________________________________________________________________________________

* EBIT bez uwzględnienia pozostałej działalności operacyjnej.

W strukturze przychodów ze sprzedaży dominujący udział stanowią przychody ze sprzedaży towarów,

oraz odzież, buty i dodatki. Natomiast przychody ze sprzedaży usług stanowią głównie przychody

z tytułu usług transportowych realizowane w ramach sklepu internetowego.

w segmencie B2B pozostał na tym samym poziomie Sprzedaż zagraniczna generowała w 2023 roku

Marża ze sprzedaży osiągnięta w 2023 roku wyniosła 63,5% i była o 0,5 p.p. wyższa niż w roku 2022,

asortymentowa, jak również rosnąca siła zakupowa Grupy.

co skutkowało niższą ich dynamiką w porównaniu do wzrostu przychodów ze sprzedaży.

Zgodnie z MSSF 16 w 2023 roku, Grupa rozpoznała koszty amortyzacji z tytułu umów najmu

powierzchni salonów w kwocie 19,7 mln zł (2022: 17,0 mln zł), koszty odsetek od umów leasingu

w kwocie 2,1 mln zł (2022: 1,7 mln zł) oraz przychody finansowe związane z różnicami kursowymi

dotyczącymi przede wszystkim wyceny zobowiązania z tytułu leasingu w kwocie 3,8 mln zł (2022: koszty

finansowe 1,4 mln zł).

o 2,5%.

_________________________________________________________________________________

Na wzrost kapitału własnego Grupy w 2023 roku najistotniejszy wpływ miał wypracowany zysk za 2023

opisane powyżej zobowiązania z tytułu leasingu umów najmu pod MSSF 16, na dzień 31 grudnia 2023

wyniósł 37,6 mln zł, w porównaniu do 37,3 mln zł na koniec 2022 roku. Wartość środków pieniężnych

na 31 grudnia 2023 wyniosła 22,8 mln zł, podczas gdy na koniec 2022 roku wyniosła ona 18,2 mln zł.

Zobowiązania z tytułu umów kredytów i pożyczek na dzień 31 grudnia 2023 roku wyniosły 13,8 mln zł

i stanowiły element zobowiązań krótkoterminowych, podczas gdy na koniec 2022 roku, zobowiązania

z tytułu kredytów i pożyczek wyniosły 5,6 mln zł i stanowiły element zobowiązań krótkoterminowych.

trwałe na koniec 2023 roku stanowiły 44% aktywów Grupy (2022: 43%). Jednocześnie, wartość

aktywów obrotowych przewyższała wartość zobowiązań Grupy (zarówno długoterminowych, jak

i krótkoterminowych). Wartość rzeczowych aktywów trwałych jako składnika aktywów trwałych

WITTCHEN S.A.

Wskaźniki przedstawione w tabeli, wyliczone zostały na podstawie następujących formuł:

_________________________________________________________________________________