Sprawozdanie finansowe
Molecure SA
za 2024 rok
Sprawozdanie za okres
01.01.2024-31.12.2024
sporządzone zgodnie
z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości
Finansowej zatwierdzonymi
przez Unię Europejską
Spis treści strona
1. Wstęp 3
2. Wybrane dane finansowe 5
3. Sprawozdanie z sytuacji finansowej 6
4. Sprawozdanie z całkowitych dochodów 7
5. Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 8
6. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych 9
7. Indeks not objaśniających do sprawozdania finansowego 10
1. Wstęp
Dane Spółki
Nazwa: Molecure S.A. (dawniej OncoArendi Therapeutics S.A.)
Siedziba: ul. Żwirki i Wigury 101
02-089 Warszawa
Podstawowy przedmiot
działalności:
Organ prowadzący
rejestr:
REGON: 101380757
NIP: 7282789248
KRS: 0000657123
Czas trwania Spółki: nieoznaczony
Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji
Okresy prezentowane
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31.12.2024 roku i obejmuje okres 12 miesięcy,
tj. od dnia 01.01.2024 roku do dnia 31.12.2024 roku.
Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest opracowywanie i
rozwój nowych leków drobnocząsteczkowych do zastosowania w terapii
chorób o największej potrzebie klinicznej, takich jak choroby
nowotworowe, choroby włóknieniowe i choroby układu oddechowego.
Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy
Krajowego Rejestru Sądowego
OncoArendi Therapeutics Spółka Akcyjna została utworzona wskutek przekształcenia OncoArendi
Therapeutics Spółka z o.o. w Spółkę Akcyjną na podstawie aktu notarialnego z dnia 4 listopada 2016
roku w Kancelarii Notarialnej Artur Szadkowski Notariusz (Rep. Nr 6758/2016). Dnia 28 marca 2022
roku Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy zarejestrował wnioskowaną zmianę nazwy Spółki na Molecure
Spółka Akcyjna.
Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i
walutą prezentacji Spółki.
W sprawozdaniu finansowym mogą pojawić się niezgodności dotyczące zaokrągleń w sumach
cząstkowych i ogólnych danych liczbowych w nim przedstawionych. Wynika to z faktu, iż księgi
rachunkowe będące podstawą sporządzenia sprawozdania finansowego prowadzone są w złotych
polskich i groszach. Niezgodności te nie powodują jednak istotnego zniekształcenia danych
zawartych w sprawozdaniu.
Dla danych prezentowanych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz pozycjach pozabilansowych
zaprezentowano porównywalne dane finansowe na dzień 31.12.2023.
Dla danych prezentowanych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, sprawozdaniu ze zmian w
kapitale własnym oraz w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych zaprezentowano porównywalne
dane finansowe za okres od 01.01.2023 roku do 31.12.2023 roku.
3
Założenie kontynuacji działalności
Zarząd oraz Rada Nadzorcza Spółki
Zarząd:
Marcin Jan Szumowski
Piotr Iwanowski
Zbigniew Zasłona
Rada Nadzorcza:
Paul Van der Horst Przewodniczący Rady Nadzorczej
Tomasz Piec Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
Paweł Trawkowski Członek Rady Nadzorczej
Nancy Van Osselaer Członek Rady Nadzorczej
Agnieszka Motyl Członek Rady Nadzorczej
Członek Zarządu
Członek Zarządu
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego skład organów zarządczych i
nadzorujących jest następujący:
Prezes Zarządu
Sprawozdanie zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności gospodarczej w dającej się
przewidzieć przyszłości. Zarząd Spółki uważa, że nie występuje istotna niepewność, dotycząca
zdarzeń lub okoliczności, które mogą nasuwać poważne wątpliwości co do zdolności Spółki do
kontynuowania działalności w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego.
Na dzień 31.12.2024 roku Spółka odnotowała stratę w wysokości 31 530 tys. PLN co wynika ze
specyficznego modelu biznesowego, który wiąże się z odsunięciem w czasie przychodów z
prowadzonej działalności. Są one uzyskiwane po sprzedaży wyników badań, co następuje po około 5-
8 latach od rozpoznania nowego celu terapeutycznego.
Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki nie stwierdza istnienia
zdarzeń lub okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności Spółki.
4
od 01.01.2024
do 31.12.2024
od 01.01.2023
do 31.12.2023
od 01.01.2024
do 31.12.2024
od 01.01.2023
do 31.12.2023
2 152 237 3 672 184 500 037 810 929
30 443 639 35 542 824 7 073 076 7 848 928
(32 330 948) (31 870 641) (7 511 561) (7 037 999)
(31 529 899) (28 369 991) (7 325 451) (6 264 950)
(31 529 899) (28 369 991) (7 325 451) (6 264 950)
(56 229 752) (23 025 897) (13 064 053) (5 084 813)
(23 787 775) (34 127 370) (5 526 696) (7 536 353)
33 956 385 55 533 485 7 889 204 12 263 469
20 203 200 16 836 000 20 203 200 16 836 000
(1,56) (1,69) (0,37) (0,37)
31.12.2024 31.12.2023 31.12.2024 31.12.2023
113 437 470 112 252 049 26 547 501 25 816 939
10 304 047 11 344 510 2 411 432 2 609 133
5 106 948 6 042 324 1 195 167 1 389 679
5 197 099 5 302 187 1 216 265 1 219 454
103 133 423 100 907 538 24 136 069 23 207 805
180 393 515 150 710 949 42 217 064 34 662 132
20 203 200 16 836 000 20 203 200 16 836 000
5,10 5,99 1,19 1,38
Do przeliczenia wybranych danych finansowych zastosowano kurs euro NBP:
Dla wartości sprawozdania z sytuacji finansowej:
- na dzień 31.12.2024 r.:
4,2730
- na dzień 31.12.2023 r.:
4,3480
Dla wartości sprawozdania z całkowitych dochodów i przepływów pieniężnych:
Średni kurs euro obliczony na podstawie kursów zamknięcia dla każdego m-ca roku:
- 2024 r.: 4,3042
- 2023 r.: 4,5284
WYBRANE DANE FINANSOWE
Liczba akcji
Zysk (strata) netto na jedną akcję
Liczba akcji
Wartość aktywów netto na jedną
akcję
Aktywa razem
Zobowiązania razem
Zobowiązania krótkoterminowe
razem
Zobowiązania długoterminowe
razem
Kapitał własny
Kapitał zapasowy
Środki pieniężne netto z
działalności finansowej
PLN
EUR
Razem przychody z działalności
operacyjnej
Środki pieniężne netto z
działalności inwestycyjnej
Zysk (strata) przed
opodatkowaniem
Suma całkowitych dochodów
Środki pieniężne netto z
działalności operacyjnej
Razem koszty z działalności
operacyjnej bez wpływu programu
motywacyjnego
Zysk (strata) na działalności
operacyjnej
5
Nota nr 31.12.2024 31.12.2023
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe 5 2 259 188 3 463 822
Aktywo z tytułu prawa do użytkowania 10 7 232 820 7 139 393
Niezakończone prace rozwojowe 6 53 737 916 35 598 237
Pozostałe aktywa niematerialne 7 235 863 361 176
Aktywa z tytułu podatku odroczonego 9
0 0
Aktywa trwałe razem 63 465 787 46 562 628
Aktywa obrotowe
Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe
należności
11 32 067 510 1 724 106
Bieżące aktywa podatkowe 9 0 0
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 12.1 17 904 173 63 965 315
Aktywa obrotowe razem 49 971 683 65 689 421
Aktywa razem 113 437 470 112 252 049
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Kapitał własny
Kapitał podstawowy 13 202 032 168 360
Kapitał zapasowy 13 180 393 515 150 710 949
Pozostałe kapitały rezerwowe 13 4 039 546 0
Zyski zatrzymane (Niepokryte straty)
(81 501 670) (49 971 770)
Razem kapitał własny 103 133 423 100 907 538
Zobowiązania długoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 14 0
0
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego 9
0 0
Rozliczenia międzyokresowe 16 104 214 218 055
Rezerwy długoterminowe z tytułu świadczeń
pracowniczych
17 42 269 108 311
Zobowiązania z tytułu leasingu 15 5 050 616 4 975 821
Zobowiązania długoterminowe razem 5 197 099 5 302 187
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 14 1 828 803 3 016 748
Rezerwy krótkoterminowe 17 768 984 742 003
Przychody przyszłych okresów 18 19 349 49 864
Zobowiązania z tytułu leasingu 15 2 182 204
2 163 572
Pozostałe zobowiązania 14 307 608 70 137
Zobowiązania krótkoterminowe razem 5 106 948 6 042 324
Zobowiązania razem 10 304 047 11 344 510
Pasywa razem 113 437 470 112 252 049
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
(dane w PLN)
6
Nota nr
od 01.01.2024
do 31.12.2024
od 01.01.2023
do 31.12.2023
Przychody z podstawowej działalności 19 1 392 565 3 652 643
Pozostałe przychody operacyjne 20 759 672 19 541
Amortyzacja 22 3 819 793 3 880 082
Zużycie surowców i materiałów 22 3 402 607 4 101 710
Usługi obce 22 7 072 677 9 643 249
Wynagrodzenia 22 13 631 254 15 257 704
Koszty świadczeń pracowniczych 22 1 584 520 1 728 510
Podatki i opłaty 22 50 364 42 296
Pozostałe koszty 20 882 424 889 273
Wartość sprzedanych projektów 21 0 0
Koszty programu motywacyjnego 30 4 039 546 0
Zysk (strata) na działalności operacyjnej
(32 330 948) (31 870 641)
Przychody finansowe 23 1 129 443 4 389 733
Koszty finansowe 24 111 154 634 805
Wynik ze zbycia i przeszacowania aktywów finansowych
wycenianych w wartościach godziwych przez
sprawozdanie z całkowitych dochodów
8 (217 241) (254 278)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem
(31 529 899) (28 369 991)
Podatek dochodowy 9
0 0
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
(31 529 899) (28 369 991)
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej
0 0
Zysk (strata) netto
(31 529 899) (28 369 991)
Pozostałe całkowite dochody netto
0 0
SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
(31 529 899) (28 369 991)
Zysk (strata) na akcję (w gr na jedną akcję)
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na
jedną akcję z działalności kontynuowanej
25 (1,56) (1,69)
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na
jedną akcję z działalności zaniechanej
25 0 0
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na
jedną akcję
25 (1,56) (1,69)
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na
jedną akcję z działalności kontynuowanej
25 (1,56) (1,69)
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na
jedną akcję z działalności zaniechanej
25 0 0
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na
jedną akcję
25 (1,56) (1,69)
SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
(dane w PLN)
7
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy
Pozostałe kapitały
rezerwowe
Zyski zatrzymane
(Niepokryte straty)
Razem
Stan na 1 stycznia 2024 roku
168 360 150 710 949 0 (49 971 770) 100 907 538
Wynik netto za 2024 rok
0 0 0 (31 529 899) (31 529 899)
Emisja akcji
33 672 29 682 566 0 0 29 716 238
Utworzenie kapitału rezerwowego w
ramach programu motywacyjnego
0 0 4 039 546 0 4 039 546
Stan na 31 grudnia 2024 roku
202 032 180 393 515 4 039 546 (81 501 670) 103 133 423
Kapitał
podstawowy
Kapitał zapasowy
Pozostałe kapitały
rezerwowe
Zyski zatrzymane
(Niepokryte straty)
Razem
Stan na 1 stycznia 2023 roku
140 300 101 197 609 441 600 (21 601 780) 80 177 729
Wynik netto za 2023 rok
0 0 0 (28 369 991) (28 369 991)
Emisja akcji
28 060 49 071 740 0 0 49 099 800
Utworzenie kapitału rezerwowego w
ramach programu motywacyjnego
0 441 600 (441 600) 0 0
Stan na 31 grudnia 2023 roku
168 360 150 710 949 0 (49 971 770) 100 907 538
SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
(dane w PLN)
8
Nr
noty
od 01.01.2024
do 31.12.2024
od 01.01.2023
do 31.12.2023
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej
Zysk za rok obrotowy
(31 529 899) (28 369 991)
Korekty:
(24 699 853) 5 344 093
Wydatki z dotacji na koszty (1 392 565) (3 652 543)
Amortyzacja oraz odpisy aktualizujące rzeczowe
aktywa trwałe oraz wartości niematerialne
3 819 793 2 826 158
(Zysk)/strata na działalności inwestycyjnej
217 241 254 278
Zmiana stanu należności
(30 343 404) 7 647 405
Zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i
pożyczek
(1 064 315) (1 025 176)
Zmiana stanu rezerw
(39 061) 12 652
Zmiana stanu przychodów przyszłych okresów
12.2
(30 515) 12 657
Zmiana stanu aktywów z tytułu prawa do użytkowania
93 428 (731 338)
Program motywacyjny
4 039 546 0
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
(56 229 752) (23 025 897)
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości
niematerialnych
203 615 15 034
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości
niematerialnych
(655 332) (362 233)
Wydatki na niezakończone prace rozwojowe
(23 118 818) (33 525 893)
Nabycie jednostki zależnej, po potrąceniu przejętych
środków pieniężnych
(217 241) (254 278)
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
(23 787 775) (34 127 370)
Przepływy pieniężne z działalności finansowej
Wpływy z tytułu emisji akcji
29 716 238 49 099 800
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
(94 448)
584 713
Wpływy z tyt. dotacji
4 333 574 5 702 347
Odsetki zapłacone
1 020 146 625
Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności
finansowej
33 956 385 55 533 485
Zmiana stanu netto środków pieniężnych i ich
ekwiwalentów
(46 061 142) (1 619 781)
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu
sprawozdawczego
63 965 315 65 585 096
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu
sprawozdawczego
17 904 173 63 965 315
check
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
(dane w PLN)
9
Indeks not objaśniających do sprawozdania finansowego strona
1 Informacje ogólne 11
2 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego 11
3 Istotne zasady rachunkowości 14
4 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 34
5 Rzeczowe aktywa trwałe i nieruchomości inwestycyjne 34
6 Niezakończone prace rozwojowe 37
7 Pozostałe aktywa niematerialne 37
8 Transakcje z podmiotami powiązanymi 39
9 Podatek dochodowy w odniesieniu do działalności kontynuowanej 40
10 Aktywo z tytułu prawa do użytkowania 43
11 Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności 44
12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz przepływy z tytułu dotacji 44
13 Kapitał podstawowy, zapasowy, z aktualizacji wyceny oraz pozostałe kapitały rezerwowe
45
14 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 48
15 Zobowiązanie z tytułu leasingu 48
16 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 49
17 Rezerwy długoterminowe i krótkoterminowe 50
18 Przychody przyszłych okresów 52
19 Przychody z podstawowej działalności 52
20 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 52
21 Wartość sprzedanych projektów 53
22 Koszty działalności operacyjnej 54
23 Przychody finansowe 54
24 Koszty finansowe 54
25 Zysk (strata) na akcję 55
26 Aktywa i zobowiązania warunkowe 56
27 Wynagrodzenie firmy audytorskiej 57
28 Segmenty operacyjne 57
29 Instrumenty finansowe
58
30 Płatności realizowane na bazie akcji 65
31 Kursy walutowe 66
32 Zatrudnienie w Spółce 66
33 Istotne zdarzenia okresu sprawozdawczego niewymienione w innych częściach
sprawozdania finansowego
66
34 Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nie
uwzględnionych w sprawozdaniu finansowym
67
35 Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
67
10
1. Informacje ogólne
1.1. Informacje o spółce
1.2. Informacje o Grupie Kapitałowej
2. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego
2.1 Oświadczenie o zgodności
Oświadczenie Zarządu
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPORZĄDZONEGO
NA DZIEŃ 31 GRUDZIEŃ 2024
Molecure Spółka Akcyjna (dalej również "Spółka", "Jednostka dominująca" została utworzona
wskutek przekształcenia OncoArendi Therapeutics Spółka z o.o. w Spółkę Akcyjną na podstawie
aktu notarialnego z dnia 4 listopada 2016 roku w Kancelarii Notarialnej Artur Szadkowski Notariusz
(Rep. Nr 6758/2016) z dniem wpisu do KRS tj. 04.01.2017 roku. Siedzibą jednostki dominującej jest
Warszawa. Aktualnie spółka jest zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym w Sądzie
Rejonowym dla Miasta Stołecznego Warszawy, XII Wydział Gospodarczy pod numerem KRS
0000657123. Dnia 28 marca 2022 roku Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy zarejestrował
wnioskowaną zmianę nazwy Spółki na Molecure Spółka Akcyjna.
Spółka OncoArendi Therapeutics LLC została zarejestrowana w 2014 roku w USA.
Podstawowym przedmiotem działalności Grupy jest opracowywanie i rozwój nowych leków
drobnocząsteczkowych do zastosowania w terapii chorób o największej potrzebie klinicznej, takich
jak choroby nowotworowe i choroby układu oddechowego.
Na dzień bilansowy w skład Grupy Kapitałowej Molecure S.A. wchodzą:
- Molecure S.A. jako podmiot dominujący
- OncoArendi Therapeutics LLC jako podmiot zależny.
Zarząd Spółki oświadcza, że wedle swojej najlepszej wiedzy, niniejsze sprawozdanie finansowe oraz
dane porównywalne zaprezentowane w postaci historycznych informacji finansowych sporządzone
zostały zgodnie z obowiązującymi w Molecure S.A. zasadami rachunkowości oraz odzwierciedlają w
sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Spółki, jak również jej wynik
finansowy.
Niniejsze sprawozdanie finansowe sporządzono zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z
nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej (dalej „MSSF”).
2.2 Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie
Standardy, zmiany do standardów oraz interpretacje przyjęte przez RMSR, zatwierdzone przez
UE, które zostały już opublikowane, ale jeszcze nie weszły w życie.
11
·MSSF 18 „Prezentacja i ujawnienia w sprawozdaniach finansowych”
·MSSF 19 “Spółki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnianie informacji”
Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2026 r.
·Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe – ujawnienia
informacji” - zmiany w klasyfikacji i wycenie instrumentów finansowych
Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2027 r.
Wcześniejsze zastosowanie standardów przez Spółkę
Spółka zastosowała po raz pierwszy z dniem 01.01.2015 roku standard MSSF 9 „Instrumenty finansowe”
obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2018 roku, MSSF 15
„Przychody z umów z klientami” oraz Zmiany do MSSF 15: „Data wejścia w życie MSSF 15” obowiązujące w
odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2018 roku, w związku z tym
postanowienia wymienionych standardów zostały uwzględnione przez Spółkę zarówno w okresie objętym
niniejszym sprawozdaniem, jak i w danych porównawczych.
MSSF 9 Instrumenty finansowe
Aktywa finansowe prezentowane przez Spółkę to należności krótkoterminowe. Wszystkie aktywa
finansowe są wyceniane według zamortyzowanego kosztu i wpływ jest ujmowany w wyniku finansowym.
Spółka dokonała wyceny należności krótkoterminowych zgodnie z MSSF 9 Instrumenty finansowe według
uproszczonej metody, ponieważ:
a) nie zawierały istotnego elementu finansowania w rozumieniu zasad określonych w MSSF 15 Przychody,
czyli nie istniał istotny komponent finansowania mogący korygować przyrzeczoną kwotę wynagrodzenia,
b) należności spełniały warunek oczekiwania, że zostaną spłacone w okresie krótszym niż rok.
Według metody uproszczonej oczekiwane straty kredytowe są szacowane na podstawie danych
historycznych. W poprzednich latach Spółka nie tworzyła odpisów na należności krótkoterminowe, w
efekcie tej analizy nie wprowadzono dodatkowych rezerw na oczekiwane straty kredytowe.
Spółka nie stosuje, w stosunku do posiadanych aktywów finansowych, modelu wyceny wartości godziwej
przez pozostałe całkowite dochody.
Zobowiązana finansowe są wycenianie według zamortyzowanego kosztu, Spółka stosowała metodę
zamortyzowanego kosztu również w latach ubiegłych i stwierdzono brak wpływu z tytułu wcześniejszego
zastosowania MSSF 9 na sprawozdania finansowe.
MSSF 15 Przychody
Przychody uzyskiwane przez Spółkę w rozumieniu MSSF 15 Przychody prezentowane są w niniejszym
sprawozdaniu finansowym zgodnie z postanowieniami tego standardu. Szczegółowe zasady ich ujęcia
zawarte zostały w nocie objaśniającej nr 3 Istotne zasady rachunkowości.
Spółka szacuje, że wyżej wymienione standardy, zmiany do standardów oraz interpretacje przyjęte przez
RMSR, ale jeszcze nie zatwierdzone przez UE nie miałyby istotnego wpływu na śródroczne sprawozdanie
finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Molecure SA na dzień bilansowy.
Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2025 r.
·Zmiany do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych” – brak wymienialności
Zatwierdzone przez RMSR do stosowania po 1 stycznia 2024 r.
·Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – zobowiązania leasingowe w transakcjach sprzedaży i leasingu
zwrotnego
·Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” - klasyfikacja zobowiązań jako
krótkoterminowe lub długoterminowe
·Zmiany do MSR 7 “Rachunek przepływów pieniężnych” oraz MSSF 7 “Instrumenty finansowe -
ujawnianie informacji”- umowy finansowania zobowiązań wobec dostawców
12
3. Istotne zasady rachunkowości
Budynki, lokale, prawa do lokali i obiekty inżynierii lądowej i wodnej
60 lat
Urządzenia techniczne i maszyny
3-5 lat
Środki transportu
5 lat
Inne środki trwałe 3 lata
3.1 Rzeczowe aktywa trwałe
Pozycję rzeczowych aktywów trwałych, która kwalifikuje się do ujęcia jako składnik aktywów,
początkowo wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia.
Po początkowym ujęciu pozycji rzeczowych aktywów trwałych jako składnika aktywów, wykazuje się
ją według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne
(umorzenie) oraz o łączne straty z tytułu utraty wartości.
Spółka stosuje metody amortyzacji odzwierciedlające wzorzec konsumowania przez Spółkę
oczekiwanych przyszłych korzyści ekonomicznych ze składnika aktywów (liniowa lub degresywna)
Środki trwałe o wartości poniżej 3.500 PLN są jednorazowo umarzane lub spisywane w koszty w
miesiącu nabycia, o ile ze względu na specyfikę działalności Spółki nie stanowią w swojej masie
istotnego składnika majątkowego.
Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków
trwałych w budowie.
Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup rzeczowych aktywów trwałych wynosi:
Spółka dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych
okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych, wartości końcowej i metody amortyzacji, a
konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są prospektywnie w następnym i kolejnych latach
obrotowych.
Na koniec roku obrotowego, a także za każdym razem, kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata
wartości rzeczowych aktywów trwałych Spółka dokonuje również weryfikacji rzeczowych aktywów
trwałych pod kątem utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tego tytułu.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości rzeczowych aktywów
trwałych Spółka analizuje co najmniej przesłanki pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych
źródeł informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
Odpisów dokonuje się w ciężar pozostałych kosztów odpowiednich do funkcji rzeczowych aktywów
trwałych w okresie, kiedy stwierdzono trwałą utratę wartości, nie później niż na koniec roku
obrotowego. Jeśli Spółka z dostateczną pewnością stwierdzi ustanie przyczyny, z powodu której
dokonała odpisu aktualizacyjnego wartość aktywu, przeprowadza odwrócenie uprzednio dokonanego
odpisu aktualizującego w części bądź w całości, poprzez uznanie przychodów.
13
3.2 Aktywa niematerialne
Składnik aktywów niematerialnych o określonym lub nieokreślonym okresie użytkowania początkowo
wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia.
Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania
Po początkowym ujęciu składnik aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania
wykazuje się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o łączne odpisy amortyzacyjne
(umorzeniowe) oraz łączne straty z tytułu utraty wartości.
W stosunku do aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania Spółka stosuje liniową
metodę amortyzacji.
Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania o wartości poniżej 3.500 PLN są
jednorazowo umarzane lub spisywane w koszty w miesiącu nabycia, o ile ze względu na specyfikę
działalności Spółki nie stanowią w swojej masie istotnego składnika majątkowego.
Spółka dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych
okresów ekonomicznej użyteczności aktywów niematerialnych, wartości końcowej i metody
amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach
obrotowych (prospektywnie).
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składnika aktywów niematerialnych o określonym
okresie użytkowania.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości aktywów niematerialnych
Spółka analizuje co najmniej przesłanki pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych źródeł
informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego
składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwaną. Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch
kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty konieczne do poniesienia w związku z jego sprzedażą
lub wartości użytkowej.
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartość firmy
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości aktywów niematerialnych o nieokreślonym
okresie użytkowania. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują, Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną tego składnika aktywów.
Spółka dokonuje testów na utratę wartości aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie
użytkowania porównując jego wartość odzyskiwalną z jego wartości bilansową corocznie oraz za
każdym razem, kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata wartości tego składnika. Coroczny test
sprawdzający może zostać przeprowadzony w dowolnym terminie w ciągu okresu rocznego, pod
warunkiem, że jest on przeprowadzany każdego roku w tym samym terminie.
Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej stanowi nadwyżka ceny nabycia nad
wartością godziwą przejmowanych aktywów, zobowiązań i możliwych do zidentyfikowania zobowiązań
warunkowych. Po początkowym ujęciu wartość firmy nie jest amortyzowana i jest wykazana jako cena
nabycia pomniejszona o dokonane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.
Wartość firmy poddawana jest corocznie lub częściej, jeśli wystąpią ku temu przesłanki, testom na
utratę wartości.
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie wystąpiły dotychczas w Spółce.
Prace badawcze
Prace badawcze są nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań podjętym z zamiarem
zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej.
Spółka nie ujmuje jako składnika aktywów niematerialnych, nakładów poniesionych w wyniku prac
badawczych (lub w wyniku realizacji etapu prac badawczych przedsięwzięcia prowadzonego we
własnym zakresie). Nakłady poniesione na prace badawcze (lub na realizację etapu prac badawczych
przedsięwzięcia prowadzonego we własnym zakresie) ujmuje się jako koszty w momencie ich
poniesienia. Na etapie prac badawczych prowadzonego przedsięwzięcia Spółka nie jest w stanie
udowodnić istnienia składnika wartości niematerialnych, który będzie wytwarzał prawdopodobne
przyszłe korzyści ekonomiczne. W związku z tym nakłady zawsze ujmowane są w kosztach w
momencie ich poniesienia.
14
W stosunku do aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania Spółka stosuje liniową
metodę amortyzacji.
Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania o wartości poniżej 3.500 PLN są
jednorazowo umarzane lub spisywane w koszty w miesiącu nabycia, o ile ze względu na specyfikę
działalności Spółki nie stanowią w swojej masie istotnego składnika majątkowego.
Spółka dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych
okresów ekonomicznej użyteczności aktywów niematerialnych, wartości końcowej i metody
amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach
obrotowych (prospektywnie).
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości składnika aktywów niematerialnych o określonym
okresie użytkowania.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości aktywów niematerialnych
Spółka analizuje co najmniej przesłanki pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych źródeł
informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego
składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwaną. Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch
kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty konieczne do poniesienia w związku z jego sprzedażą
lub wartości użytkowej.
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartość firmy
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości aktywów niematerialnych o nieokreślonym
okresie użytkowania. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują, Spółka szacuje wartość
odzyskiwalną tego składnika aktywów.
Spółka dokonuje testów na utratę wartości aktywów niematerialnych o nieokreślonym okresie
użytkowania porównując jego wartość odzyskiwalną z jego wartości bilansową corocznie oraz za
każdym razem, kiedy istnieją przesłanki, że nastąpiła utrata wartości tego składnika. Coroczny test
sprawdzający może zostać przeprowadzony w dowolnym terminie w ciągu okresu rocznego, pod
warunkiem, że jest on przeprowadzany każdego roku w tym samym terminie.
Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej stanowi nadwyżka ceny nabycia nad
wartością godziwą przejmowanych aktywów, zobowiązań i możliwych do zidentyfikowania zobowiązań
warunkowych. Po początkowym ujęciu wartość firmy nie jest amortyzowana i jest wykazana jako cena
nabycia pomniejszona o dokonane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.
Wartość firmy poddawana jest corocznie lub częściej, jeśli wystąpią ku temu przesłanki, testom na
utratę wartości.
Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie wystąpiły dotychczas w Spółce.
Prace badawcze
Prace badawcze są nowatorskim i zaplanowanym poszukiwaniem rozwiązań podjętym z zamiarem
zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej.
Spółka nie ujmuje jako składnika aktywów niematerialnych, nakładów poniesionych w wyniku prac
badawczych (lub w wyniku realizacji etapu prac badawczych przedsięwzięcia prowadzonego we
własnym zakresie). Nakłady poniesione na prace badawcze (lub na realizację etapu prac badawczych
przedsięwzięcia prowadzonego we własnym zakresie) ujmuje się jako koszty w momencie ich
poniesienia. Na etapie prac badawczych prowadzonego przedsięwzięcia Spółka nie jest w stanie
udowodnić istnienia składnika wartości niematerialnych, który będzie wytwarzał prawdopodobne
przyszłe korzyści ekonomiczne. W związku z tym nakłady zawsze ujmowane są w kosztach w
momencie ich poniesienia.
Do przykładów prac badawczych zalicza się:
• działania zmierzające do zdobycia nowej wiedzy;
• poszukiwanie, ocenę i końcową selekcję sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub
innej wiedzy;
• poszukiwanie alternatywnych materiałów, urządzeń, produktów, procesów, systemów lub usług;
oraz
• formułowanie, projektowanie, ocenę i końcową selekcję nowych lub udoskonalonych materiałów,
urządzeń, produktów, procesów, systemów lub usług.
Prace rozwojowe
Prace rozwojowe są praktycznym zastosowaniem odkryć badawczych lub też osiągnięć innej wiedzy w
planowaniu lub projektowaniu produkcji nowych lub znacznie udoskonalonych materiałów, urządzeń,
produktów, procesów technologicznych, systemów lub usług, które ma miejsce przed rozpoczęciem
produkcji seryjnej lub zastosowaniem.
Składnik aktywów niematerialnych powstały w wyniku prac rozwojowych (lub realizacji etapu prac
rozwojowych przedsięwzięcia prowadzonego we własnym zakresie) ujmuje się wtedy i tylko wtedy,
gdy Spółka jest w stanie udowodnić:
• możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby
nadawał się do użytkowania lub sprzedaży;
• Molecure SA posiada odpowiednią wiedzę, doświadczenie oraz zasoby ludzkie i techniczne
niezbędne do zakończenia prowadzonych prac rozwojowych z sukcesem. Zakres prac dotyczący
wczesnej fazy przedklinicznej programu wykonywany jest przez doświadczony zespół naukowy,
wspierany światowymi doradcami naukowymi. Badania na etapie przedklinicznym realizowane są w
laboratoriach chemicznych i biologicznych w Warszawie i Łodzi, które są w pełni wyposażone w
nowoczesną aparaturę badawczą, której właścicielem jest Spółka. Dalsze etapy formalnego rozwoju
przedklinicznego oraz wczesne fazy rozwoju klinicznego leku wykonywane są w oparciu o współpracę
z certyfikowanymi ośrodkami badawczymi (ang. Contract Research Organizations – CRO),
specjalizującymi się w produkcji substancji, badań toksykologicznych i badaniami I i II fazy klinicznej
według standardów GMP, GLP i GCP. Zdolność techniczną wykonania projektu potwierdzają liczne
podpisane umowy o dofinansowanie publiczne np. z NCBiR, gdzie zasoby techniczne wnioskodawcy
oraz podwykonawców są szczegółowo weryfikowane na etapie oceny wniosku.
• zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych oraz jego użytkowania lub sprzedaży;
Misją spółki jest rozwiązanie co najmniej jednej niezaspokojonej potrzeby klinicznej (choroby, na które
nie ma obecnie na rynku skutecznej terapii) w zakresie chorób płuc oraz chorób nowotworowych.
Model biznesowy firmy zakłada, ze realizacja tej misji odbędzie się poprzez komercjalizację praw do
wyników prac rozwojowych zakończonych na etapie wczesnych faz badań klinicznych (Faza I lub II)
pozwalających wykazać bezpieczeństwo i wstępną skuteczność działania kandydata na lek po podaniu
pacjentom. Potwierdzają to podpisane umowy na finansowanie ze środków publicznych prowadzonych
projektów B+R, zakładające, jako jeden z ostatnich celów projektu zakończenie I fazy badań
klinicznych i rozpoczęcie działań komercjalizacyjnych.
• zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych;
Prowadzone przez spółkę projekty rozwojowe wykazują od samego początku prac rozwojowych
zdolność komercjalizacji, co odzwierciedlają statystyki zawieranych transakcji na każdym etapie
rozwoju leku od fazy discovery, fazy potwierdzenia działania in-vivo w modelach zwierzęcych chorób,
fazy formalnego rozwoju przedklinicznego leku aż do rozwoju klinicznego (badania I i II fazy).
15
Strategią spółki nie jest jednak sprzedaż programu na najwcześniejszych etapach rozwoju leku, ale w
jego końcowej części, czyli na etapie badań klinicznych, gdzie zarówno prawdopodobieństwo zawarcia
transakcji jak i wartości transakcyjne są znacząco wyższe niż w przypadku komercjalizacji na
wcześniejszym etapie rozwoju.
• sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe
korzyści ekonomiczne. Między innymi Spółka może udowodnić istnienie rynku na produkty powstające
dzięki składnikowi wartości niematerialnych lub na sam składnik lub – jeśli składnik ma być użytkowany
przez Spółkę – użyteczność składnika aktywów niematerialnych;
Model działalności spółki polega na prowadzeniu zaawansowanych badań nad nowymi lekami, a
następnie sprzedaży praw do uzyskanych wyników koncernom farmaceutycznym. Spółka przewiduje,
że w większości programów, komercjalizacja wyników jego prac badawczo-rozwojowych nastąpi przez
udzielenie licencji na kandydata na lek na etapie wczesnych badań klinicznych (Faza I/IIa).
Przewidywania Emitenta w powyższym zakresie oparte są na branżowych statystykach transakcji w
przedmiocie komercjalizacji kandydata na lek przeprowadzonych w latach 2012-2024, których
szczególnie cennym przykładem może być zawarta umowa licencyjna pomiędzy Emitentem a spółką
Galapagos NV, czy też amerykańskimi firmami Incyte oraz Calithera na sprzedaż praw do związków
blokujących (inhibitorów) białko o nazwie arginaza, na łączną kwotę około 750 mln USD (składającą się
z płatności za kamienie milowe oraz opłaty licencyjne), zawarta na etapie I fazy badań klinicznych.
Obecnie najbardziej zawansowany projekt Molecure SA dotyczy właśnie immunoterapii
przeciwnowotworowej z wykorzystaniem inhibitorów arginaz.
• dostępność stosownych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć
ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika aktywów niematerialnych;
Spółka w celu ukończenia prac rozwojowych nie tylko dba o stronę techniczną prowadzonych
przedsięwzięć (posiada w pełni wyposażone we własny sprzęt laboratoria chemiczne i biologiczne) , ale
również z sukcesem pozyskuje niezbędne finansowanie na prowadzone programy. Spółka w ciągu
czterech rund inwestycyjnych od inwestorów prywatnych oraz poprzez debiut giełdowy zebrała ok.
92 mln zł, zaś zgodnie z podpisanymi umowami z instytucjami pośredniczącymi ma zapewnione
finansowanie publiczne na kwotę ok. 181 mln zł. Spółka wpisuje się również w narodową politykę
wspierania innowacyjności oraz małych i średnich przedsiębiorstw w ramach licznych programów
takich jak Program Inteligentny Rozwój POIR, zarządzanych przez takie instytucje jak NCBiR, PFR czy
PARP.
• możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które
można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych.
Spółka w celu wiarygodnego ustalenia nakładów na prace rozwojowe prowadzi księgi handlowe
wyodrębniając oddzielne analityki kont dla prowadzonych programów w podziale na rodzaje
ponoszonych wydatków w postaci wynagrodzeń, usług zewnętrznych czy kosztów operacyjnych.
Na etapie prac rozwojowych przedsięwzięcia Spółka może zidentyfikować składnik wartości
niematerialnych i udowodnić, że składnik ten będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści
ekonomiczne. Dzieje się tak dlatego, że etap prac rozwojowych jest etapem bardziej zaawansowanym
niż etap prac badawczych.
Spółka dokonuje podziału na dwa etapy prac rozwojowych: etap niezakończonych oraz zakończonych
prac rozwojowych. Celem dokonania takiego podziału jest rozróżnienie prac (zakończonych prac
rozwojowych), które osiągnęły zdefiniowane przez Spółkę cel naukowy i okno komercyjne w postaci
pozytywnej fazy badań II na ludziach od projektów (niezakończonych prac rozwojowych), które są na
wcześniejszym etapie i wymagają dodatkowych nakładów finansowych niezbędnych do osiągnięcia
celu naukowego.
16
Strategią spółki nie jest jednak sprzedaż programu na najwcześniejszych etapach rozwoju leku, ale w
jego końcowej części, czyli na etapie badań klinicznych, gdzie zarówno prawdopodobieństwo zawarcia
transakcji jak i wartości transakcyjne są znacząco wyższe niż w przypadku komercjalizacji na
wcześniejszym etapie rozwoju.
• sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe
korzyści ekonomiczne. Między innymi Spółka może udowodnić istnienie rynku na produkty powstające
dzięki składnikowi wartości niematerialnych lub na sam składnik lub – jeśli składnik ma być użytkowany
przez Spółkę – użyteczność składnika aktywów niematerialnych;
Model działalności spółki polega na prowadzeniu zaawansowanych badań nad nowymi lekami, a
następnie sprzedaży praw do uzyskanych wyników koncernom farmaceutycznym. Spółka przewiduje,
że w większości programów, komercjalizacja wyników jego prac badawczo-rozwojowych nastąpi przez
udzielenie licencji na kandydata na lek na etapie wczesnych badań klinicznych (Faza I/IIa).
Przewidywania Emitenta w powyższym zakresie oparte są na branżowych statystykach transakcji w
przedmiocie komercjalizacji kandydata na lek przeprowadzonych w latach 2012-2024, których
szczególnie cennym przykładem może być zawarta umowa licencyjna pomiędzy Emitentem a spółką
Galapagos NV, czy też amerykańskimi firmami Incyte oraz Calithera na sprzedaż praw do związków
blokujących (inhibitorów) białko o nazwie arginaza, na łączną kwotę około 750 mln USD (składającą się
z płatności za kamienie milowe oraz opłaty licencyjne), zawarta na etapie I fazy badań klinicznych.
Obecnie najbardziej zawansowany projekt Molecure SA dotyczy właśnie immunoterapii
przeciwnowotworowej z wykorzystaniem inhibitorów arginaz.
• dostępność stosownych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć
ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika aktywów niematerialnych;
Spółka w celu ukończenia prac rozwojowych nie tylko dba o stronę techniczną prowadzonych
przedsięwzięć (posiada w pełni wyposażone we własny sprzęt laboratoria chemiczne i biologiczne) , ale
również z sukcesem pozyskuje niezbędne finansowanie na prowadzone programy. Spółka w ciągu
czterech rund inwestycyjnych od inwestorów prywatnych oraz poprzez debiut giełdowy zebrała ok.
92 mln zł, zaś zgodnie z podpisanymi umowami z instytucjami pośredniczącymi ma zapewnione
finansowanie publiczne na kwotę ok. 181 mln zł. Spółka wpisuje się również w narodową politykę
wspierania innowacyjności oraz małych i średnich przedsiębiorstw w ramach licznych programów
takich jak Program Inteligentny Rozwój POIR, zarządzanych przez takie instytucje jak NCBiR, PFR czy
PARP.
• możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które
można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych.
Spółka w celu wiarygodnego ustalenia nakładów na prace rozwojowe prowadzi księgi handlowe
wyodrębniając oddzielne analityki kont dla prowadzonych programów w podziale na rodzaje
ponoszonych wydatków w postaci wynagrodzeń, usług zewnętrznych czy kosztów operacyjnych.
Na etapie prac rozwojowych przedsięwzięcia Spółka może zidentyfikować składnik wartości
niematerialnych i udowodnić, że składnik ten będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści
ekonomiczne. Dzieje się tak dlatego, że etap prac rozwojowych jest etapem bardziej zaawansowanym
niż etap prac badawczych.
Spółka dokonuje podziału na dwa etapy prac rozwojowych: etap niezakończonych oraz zakończonych
prac rozwojowych. Celem dokonania takiego podziału jest rozróżnienie prac (zakończonych prac
rozwojowych), które osiągnęły zdefiniowane przez Spółkę cel naukowy i okno komercyjne w postaci
pozytywnej fazy badań II na ludziach od projektów (niezakończonych prac rozwojowych), które są na
wcześniejszym etapie i wymagają dodatkowych nakładów finansowych niezbędnych do osiągnięcia
celu naukowego.
Etap niezakończonych prac rozwojowych
Moment rozpoczęcia prac rozwojowych:
Spółka przyjmuje, że momentem rozpoczęcia ujmowania kosztów jako aktywo z tytułu
niezakończonych prac rozwojowych, będzie data uzyskania dla danego projektu zgody na rozpoczęcie
pierwszego badania klinicznego na ludziach. W przypadku projektów pozyskiwanych zewnętrznie z
udokumentowaną datą rozpoczęcia badań klinicznych momentem rozpoczęcia ujmowania kosztów
jako aktywo z tytułu niezakończonych prac rozwojowych będzie data transakcji lub data przejęcia
praw do dysponowania wynikami badań z danego projektu prac rozwojowych.
Sposób udokumentowania osiągniecia punktu rozpoczęcia niezakończonych prac rozwojowych:
Kierownik Departamentu Badań Klinicznych dostarczy odpowiednią zgodę urzędu regulacyjnego
(krajowego lub zagranicznego) kraju, w którym rozpoczęto przedmiotowe badanie kliniczne. Na
podstawie tej dokumentacji wyznaczony zostaje moment, od którego wydatki w danym projekcie
traktowane są jako niezakończone prace rozwojowe i podlegają kapitalizacji w aktywach bilansu.
Prezentacja odbywa się w pozycji „niezakończone prace rozwojowe”, pozycja ta nie podlega
amortyzacji.
Test na utratę wartości.
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości niezakończonych prac rozwojowych.
Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości aktywów niematerialnych
Spółka analizuje co najmniej przesłanki pochodzące z zewnętrznych oraz wewnętrznych źródeł
informacji wymagane przez MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.
W pierwszym kroku Spółka dokonuje wyceny (zewnętrznej/wewnętrznej) poszczególnych projektów i
weryfikuje, czy wartość wyceny przewyższa wysokość poniesionych wydatków na niezakończone
prace rozwojowe. Po drugie Spółka na podstawie raportów badawczych dokonuje oceny czy nie
zachodzą przesłanki naukowe do zamknięcia projektu z wynikiem negatywnym.
Zgodnie z par. 24 MSR 20 wartość niezakończonych prac rozwojowych w sprawozdaniu z sytuacji
finansowej pomniejszana jest o otrzymane na ten cel dotacje.
Etap zakończonych prac rozwojowych
Moment zakończenia prac rozwojowych:
Spółka określa definicję osiągnięcia momentu zakończenia prac rozwojowych w następujący sposób:
Proof of Concept in Men – zakończenie odpowiedniej fazy badań klinicznych z wynikiem pozwalającym
określić okno terapeutyczne, bezpieczeństwo kandydata na lek oraz wstępną (o niskiej istotności
statystycznej) skuteczność działania terapeutycznego u ludzi.
Sposób udokumentowania osiągniecia punktu zakończenia niezakończonych prac rozwojowych.
Lider Projektu na podstawie wyników badań potwierdza osiągniecie kamienia milowego i dostarcza
dokumentację dyrektorowi finansowemu w postaci notatki służbowej potwierdzonej odpowiednimi
wynikami badań klinicznych.
17
W przypadku komercjalizacji zakończonych prac rozwojowych Spółka oceni, czy okres użytkowania
zakończonych prac rozwojowych jest określony czy nieokreślony. W przypadku uznania przez Spółkę,
że dla składnika zakończonych prac rozwojowych istnieje określony okres użytkowania, zakończone
prace rozwojowe będą podlegały amortyzacji, w przeciwnym razie będą one podlegały testom na
utratę wartości opisanymi poniżej.
Test na utratę wartości
Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Spółka ocenia czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości zakończonych prac rozwojowych o
nieokreślonym okresie użytkowania. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie występują, Spółka
szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów.
Spółka dokonuje testów na utratę wartości zakończonych prac rozwojowych porównując jego
wartość odzyskiwalną z jego wartości bilansową corocznie oraz za każdym razem, kiedy istnieją
przesłanki, że nastąpiła utrata wartości tego składnika. Coroczny test sprawdzający może zostać
przeprowadzony w dowolnym terminie w ciągu okresu rocznego, pod warunkiem, że jest on
przeprowadzany każdego roku w tym samym terminie.
W pierwszym kroku dokonuje wyceny (zewnętrznej/wewnętrznej) poszczególnych projektów i
weryfikuje, czy wartość wyceny przewyższa wysokość poniesionych wydatków na niezakończone
prace rozwojowe. Przygotowanie do wdrożenia poprzez sprzedaż licencji wyłącznej firmie
farmaceutycznej lub biotechnologicznej jest długim i złożonym procesem, często poprzedzonym
podpisaniem tzw. umowy partneringowej. Z doświadczenia wynika, że proces ten może obejmować
dwa do trzech lat od rozpoczęcia rozmów po podpisaniu umowy o poufności. Po okresie trzech lat,
jeżeli Spółka nie będzie prowadziła żadnych rozmów pod kątem komercjalizacji, Zarząd Spółki w
drodze uchwały podejmuje decyzję o zakończeniu projektu wynikiem negatywnym i odpisaniu całości
poniesionych wydatków w ciężar kosztów.
W przypadku wystąpienia zakończonych prac rozwojowych, ich wartość prezentowana jest w
sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji „Zakonczone prace rozwojowe” i zgodnie z par. 24 MSR
20 pomniejszana jest o otrzymane na ten cel dotacje.
Zakończone prace rozwojowe dotychczas nie wystąpiły w Spółce.
3.3 Inwestycje w podmiotach powiązanych
Inwestycje w jednostkach zależnych, współkontrolowanych i jednostkach stowarzyszonych ujmowane
są w cenie nabycia.
Jednostka zależna to jednostka, nad którą Spółka sprawuje kontrolę. Spółka sprawuje kontrolę nad
jednostką, w której dokonano inwestycji, jeżeli z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę
podlega ekspozycji na zmienne zwroty, lub gdy ma prawa do zmiennych zwrotów, oraz ma możliwość
wywierania wpływu na te zwroty poprzez sprawowanie władzy (istniejące prawa, które dają bieżącą
możliwość kierowania istotną działalnością jednostki, tj. działalności wywierającej znaczący wpływ na
zwroty tej jednostki).
Zgodnie z wytycznymi MSSF 10 Spółka dokonuje rozważań odnośnie sprawowania kontroli.
18
Na każdy dzień bilansowy oraz na dzień zaistnienia uzasadnionych przesłanek Spółka dokonuje
weryfikacji tych inwestycji pod kątem utraty wartości zgodnie z MSR 36. Jeżeli Spółka stwierdzi
przesłanki utraty wartości, podejmuje procedury ustalenia wysokości odpisu aktualizującego wartość
aktywów. Straty z tytułu utraty wartości ujmowane są niezwłocznie w wyniku finansowym w ciężar
kosztów finansowych.
3.4 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
Należności w sprawozdaniu finansowym prezentowane są w podziale na długoterminowe i
krótkoterminowe.
Jako należności długoterminowe ujmowane są należności z terminem wymagalności powyżej 12
miesięcy od dnia bilansowego, a wymagalne w okresie krótszym prezentowane są jako
krótkoterminowe.
Na dzień powstania należności w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia
poprzedzającego dzień powstania należności.
Na dzień bilansowy należności w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP
obowiązującego na dzień bilansowy.
Należności z tytułu dostaw i usług
Na dzień nabycia lub powstania należności z tytułu dostaw i usług ujmuje się według ceny
transakcyjnej, na dzień bilansowy zaś wyceniane są w zamortyzowanym koszcie.
Dla należności z tytułu dostaw i usług Spółka ujmuje odpis z tytułu oczekiwanych strat kredytowych w
kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie ich życia i wycenia oczekiwane
straty kredytowe w sposób uwzględniający:
‒ obiektywną i ważoną prawdopodobieństwem kwotę, którą ustala oceniając szereg możliwych
wyników,
‒ wartość pieniądza w czasie, obecnych warunków i prognoz
‒ racjonalne i udokumentowane informacje, które są dostępne bez nadmiernych kosztów lub starań na
dzień sprawozdawczy, dotyczące przeszłych zdarzeń, obecnych warunków i prognoz dotyczących
przyszłych warunków gospodarczych.
Z uwzględnieniem powyższego, wartość należności aktualizuje się indywidualnie, w odniesieniu do:
1) należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub w stan upadłości oraz w stosunku do
których zostało otwarte postępowanie restrukturyzacyjne lub został złożony wniosek o zatwierdzenie
układu w postępowaniu o zatwierdzenie układu – do wysokości należności nieobjętej gwarancją lub
innym zabezpieczeniem należności, zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu-komisarzowi w
postępowaniu upadłościowym lub umieszczonej w spisie wierzytelności w postępowaniu
restrukturyzacyjnym;
2) należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, jeżeli majątek
dłużnika nie wystarcza lub jedynie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego
– w pełnej wysokości należności;
3) należności kwestionowanych przez dłużników oraz z których zapłatą dłużnik zalega, a według oceny
sytuacji majątkowej i finansowej dłużnika spłata należności w umownej kwocie nie jest prawdopodobna
– do wysokości niepokrytej gwarancją lub innym zabezpieczeniem należności;
4) należności stanowiących równowartość kwot podwyższających należności, w stosunku do których
uprzednio dokonano odpisu aktualizującego – w wysokości tych kwot, do czasu ich otrzymania lub
odpisania;
5) pozostałych należności przeterminowanych, a także należności nieprzeterminowanych, których
ryzyko nieściągalności jest znaczne według indywidualnej oceny Zarządu Spółki – odpis w wysokości
wiarygodnie oszacowanej kwoty.
19
Odsetki od należności przeterminowanych szacowane są nie rzadziej niż na dzień bilansowy, z tym że
decyzję o obciążeniu kontrahenta podejmuje każdorazowo Zarząd Spółki. Na należności odsetkowe
tworzy się odpis aktualizujący w pełnej ich wartości i odnosi się go w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów w ciężar kosztów finansowych.
Odpis dotyczący kwoty nominalnej należności odnoszony jest w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.
Należności umorzone, przedawnione lub nieściągalne zmniejszają uprzednio dokonane odpisy
aktualizujące ich wartość, natomiast w przypadkach gdy nie wystąpiła uprzednia ich aktualizacja lub
dokonano jej w niepełnej wysokości to należności te zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów
operacyjnych lub kosztów finansowych.
Ustanie przyczyny powodującej dokonane uprzednio odpisy aktualizujące wartość należności
powoduje zwiększenie, w równowartości całego lub częściowego odpisu aktualizującego, wartości
danej należności oraz związane z tym zwiększenie pozostałych przychodów operacyjnych lub
przychodów finansowych.
Prezentacja odpisów aktualizujących w sprawozdaniu z całkowitych dochodów następuje per saldo
odpowiednio w przychodach bądź kosztach finansowych w przypadku należności finansowych, w
przypadku należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności w pozostałych kosztach lub
pozostałych przychodach operacyjnych.
Pozostałe należności
Do pozostałych należności Spółka zalicza m.in.
‒ należności z tytułu podatków (z wyłączeniem aktywów z tytułu bieżącego podatku dochodowego),
‒ inne należności.
Należności z tytułu podatków na dzień ich powstania wycenia się w wartości nominalnej, na dzień
bilansowy zaś w wysokości kwot podlegających zwrotowi od władz podatkowych.
Inne należności na dzień powstania wycenia się w wartości godziwej, a na dzień bilansowy w
zamortyzowanym koszcie.
Z uwagi na krótkoterminowy charakter należności z tytułu podatków (termin płatności do 3 m-cy)
oraz z uwagi na fakt, iż na dzień bilansowy różnica pomiędzy wyceną w wysokości kwot podlegających
zwrotowi od władz podatkowych, a ich wyceną w zamortyzowanym koszcie jest nieistotna, w
sprawozdaniu finansowym, w nocie prezentującej kategorie instrumentów finansowych, Spółka
prezentuje należności z tytułu podatków łącznie z innymi należnościami jako pozostałe należności
wyceniane w zamortyzowanym koszcie.
3.5 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Do środków pieniężnych Spółka zalicza środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych oraz
depozyty (lokaty) bankowe płatne na żądanie.
Do ekwiwalentów środków pieniężnych Spółka zalicza m.in. krótkoterminowe papiery wartościowe z
terminem zapadalności do trzech miesięcy.
Środki pieniężne wykazywane są na dzień bilansowy według ich wartości nominalnej. Wartość
nominalna obejmuje doliczone lub ewentualnie potrącone przez bank odsetki.
Środki pieniężne w walutach obcych wycenia się po średnim kursie NBP danej waluty z dnia
bilansowego.
Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich
przeprowadzenia odpowiednio po kursie:
• faktycznie zastosowanym w tym dniu, wynikającym z charakteru operacji – w przypadku sprzedaży
lub kupna walut oraz zapłaty należności lub zobowiązań;
• średnim ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego ten
dzień – w przypadku zapłaty należności lub zobowiązań, jeżeli nie jest zasadne zastosowanie kursu, o
którym mowa w pkt 1, a także w przypadku pozostałych operacji.
Rozchód waluty z rachunków walutowych dokonuje się według metody „pierwsze weszło, pierwsze
wyszło” (FIFO).
20
Różnice kursowe dotyczące środków pieniężnych w walutach obcych i operacji sprzedaży walut
obcych, zalicza się zasadniczo odpowiednio do kosztów lub przychodów finansowych. W
uzasadnionych przypadkach różnice kursowe zalicza się do kosztu wytworzenia produktów i usług
ceny nabycia towarów, kosztu wytworzenia środków trwałych w budowie lub do ustalenia wartości
początkowej wartości niematerialnych.
3.6 Pozostałe aktywa
Pozostałe aktywa obejmują wydatki poniesione w okresie sprawozdawczym dotyczące miesięcy
następujących po okresie objętym sprawozdaniem finansowym, wycenione w wysokości faktycznie
poniesionej. Wydatki są odnoszone do kosztów zgodnie z zasadą współmierności przychodów i
kosztów i rozliczane metodą liniową, w miarę upływu czasu trwania.
Do pozostałych aktywów zaliczane są między innymi opłacone z góry świadczenia, takie jak
prenumerata, ubezpieczenia, czynsze i dzierżawy, opłacone z góry koszty energii elektrycznej, gazu,
usług komunikacyjnych lub komunalnych, podatek od nieruchomości, opłata roczna za wieczyste
użytkowanie gruntów, itp.
3.7 Kapitały
Na kapitał własny Spółki składają się:
• kapitał podstawowy
• pozostałe kapitały
• zyski zatrzymane/niepokryte straty.
Kapitały własne wyceniane są w wartości nominalnej.
Kapitał podstawowy wykazywany jest w wysokości wykazywanej w Statucie i Krajowym Rejestrze
Sądowym. Do czasu zarejestrowania podwyższenia kapitału podstawowego kwoty wniesione przez
akcjonariuszy wykazane są w księgach rachunkowych jako rozrachunki, a prezentowane w
sprawozdaniu finansowym jako pozostałe kapitały rezerwowe.
Zadeklarowane lecz nie wniesione wkłady ujmuje się jako należne wpłaty na kapitał podstawowy
(wartość ujemna).
Pozostałe kapitały tworzone są z:
• z nadwyżki ceny emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej pomniejszonej o koszty tej emisji,
• z tytułu przeszacowań wartości aktywów,
• z odpisów z zysku z kolejnych lat obrotowych.
Zyski zatrzymane/niepokryte straty stanowi zyski i straty wypracowane w poprzednich latach
obrotowych oraz w bieżącym okresie. Na niepodzielony wynik z lat ubiegłych odnosi się skutki
istotnych błędów lat poprzednich.
3.8 Rezerwy
Rezerwy tworzy się w przypadku, gdy:
• na Spółce ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający z przeszłych
zdarzeń,
• prawdopodobna jest konieczność wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści
ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku oraz
• można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty zobowiązania.
Kwota, na którą tworzona jest rezerwa, stanowi najbardziej właściwy szacunek nakładów niezbędnych
do wypełnienia obecnego obowiązku na koniec okresu sprawozdawczego. Zmierzając do określenia
najbardziej właściwego szacunku rezerwy uwzględnia się ryzyko
21
i niepewność nieodłącznie towarzyszące wielu zdarzeniom i okolicznościom. Zdarzenia przyszłe, które
mogą wpłynąć na wysokość kwoty niezbędnej do wypełnienia przez Spółkę obowiązku, odzwierciedla
się w kwocie tworzonej rezerwy, jeśli istnieją wystarczające i obiektywne dowody na to, że zdarzenia
te nastąpią.
Stan rezerw weryfikuje się na koniec każdego okresu sprawozdawczego i koryguje w celu
odzwierciedlenia bieżącego, najbardziej właściwego szacunku. Jeśli przestało być prawdopodobne, że
w celu wypełnienia obowiązku nastąpi wymagany wypływ środków zawierających w sobie korzyści
ekonomiczne, Spółka rozwiązuje rezerwę.
Jeśli skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy odpowiada bieżącej
wartości nakładów, które jak się oczekuje będą niezbędne do wypełnienia obowiązku, przy
zastosowaniu odpowiedniej stopy dyskontowej.
Utworzenie lub zwiększenie rezerwy zalicza się odpowiednio do kosztów podstawowej działalności
operacyjnej, pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, zależnie od okoliczności, z
którymi wiążą się przyszłe zobowiązania.
Wykorzystanie rezerwy jest związane z powstaniem zobowiązania, na które uprzednio utworzono
rezerwę i jest ono księgowane jako zmniejszenie rezerwy i zwiększenie zobowiązania.
Rezerwę wykorzystuje się tylko na nakłady o takim przeznaczeniu, na jakie była pierwotnie utworzona.
Niewykorzystane rezerwy, wobec zmniejszenia lub ustania ryzyka uzasadniającego ich utworzenie, na
dzień, na który stały się zbędne, zmniejszają koszty podstawowej działalności operacyjnej albo
odpowiednio zwiększają pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe, w zależności od
tego, które koszty zostały wcześniej obciążone tworzoną rezerwą.
Rezerwy mogą być tworzone na:
• restrukturyzację – podstawą tworzenia rezerwy są nakłady, które jednocześnie w sposób
nieodzowny wynikają z restrukturyzacji i zarazem nie są związane z bieżącą działalnością Spółki; w
kwocie rezerwy mogą być przykładowo uwzględnione odprawy i odszkodowania wynikające z prawa
pracy, czy też koszty likwidacji działalności objętych restrukturyzacją, jak np. koszty lub straty
związane z karami lub odszkodowaniami z tytułu zerwanych umów lub niezrealizowanych umów;
rezerwa na restrukturyzację nie obejmuje kosztów związanych z przyszłą działalnością, np. kosztów
marketingu, szkolenia pozostającej załogi, koszty zmian przyporządkowania służbowego
pozostających pracowników, itp.; utworzone rezerwy na restrukturyzację zwiększają pozostałe koszty
operacyjne;
• udzielone gwarancje i poręczenia – podstawą oceny prawdopodobieństwa możliwego obowiązku
utworzenia rezerwy jest analiza przebiegu wywiązywania się podmiotu, któremu udzielono gwarancji
lub poręczenia ze zobowiązań objętych gwarancją lub poręczeniem; w przypadku złej kondycji
podmiotu, któremu udzielono gwarancji lub poręczenia, wysokość rezerwy będzie zależała od
przewidywanej przez jednostkę możliwości spłaty zobowiązania przez ten podmiot; sam fakt
udzielenia gwarancji i poręczenia nie jest podstawą utworzenia rezerwy, konieczne jest wtedy
ujawnienie zobowiązania warunkowego;
• skutki toczącego się postępowania sądowego – podstawa oceny prawdopodobieństwa możliwego
obowiązku utworzenia rezerwy może być przebieg postępowania sądowego lub opinie prawników;
ustalając kwotę rezerwy należy wziąć pod uwagę nie tylko kwotę roszczenia określoną w pozwie, ale
również koszty postępowania sądowego;
• przewidywane straty z podpisanych umów;
• wynikające z obowiązku wykonania związanych z bieżącą działalnością przyszłych świadczeń na
rzecz pracowników (np. odprawy emerytalne, rentowe); Spółka nie wypłaca nagród jubileuszowych, a
świadczenia emerytalne i rentowe przysługują i są wypłacane w wysokości wynikającej z Kodeksu
Pracy;
• wynikające z obowiązku wykonania związanych z bieżącą działalnością przyszłych świadczeń
22
wobec nieznanych osób, których kwotę można oszacować w sposób wiarygodny, mimo że data
powstania zobowiązania nie jest jeszcze znana.
W sprawozdaniu finansowym rezerwy są prezentowane odpowiednio jako długo i krótkoterminowe.
3.9 Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe
Zobowiązanie warunkowe jest:
a) możliwym obowiązkiem, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie
potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości
niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki; lub
b) obecnym obowiązkiem, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w
sprawozdaniu finansowym, ponieważ:
(i) nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści
ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku; lub
(ii) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.
W sprawozdaniach finansowych Spółka ujawnia informacje dodatkowe dotyczące zobowiązań
warunkowych obejmujące:
- krótki opis rodzaju zobowiązań warunkowych, oraz jeśli jest to wykonalne:
- wartość szacunkową jego skutków finansowych, przy uwzględnieniu m.in. ryzyka i niepewności oraz
przyszłych zdarzeń, które mogą wpłynąć na wysokość kwoty niezbędnej do wypełnienia obowiązku
przez Spółkę,
- przesłanki świadczące o istnieniu niepewności co do kwoty lub terminu wystąpienia wypływu
środków oraz
- możliwość uzyskania zwrotów.
Opis zidentyfikowanych przez Spółkę zobowiązań warunkowych mieści się w nocie objaśniającej nr 26.
Warunkowy składnik aktywów jest możliwym składnikiem aktywów, który powstaje na skutek zdarzeń
przeszłych oraz którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub
niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają
kontroli Spółki.
W sprawozdaniach finansowych Spółka ujawnia informacje dodatkowe dotyczące aktywów
warunkowych obejmujące:
- krótki opis rodzaju aktywów warunkowych, oraz jeśli jest to wykonalne:
- ich skutki finansowe, przy uwzględnieniu m.in. ryzyka i niepewności oraz zdarzeń przyszłych.
W Spółce dotychczas nie wystąpiły aktywa warunkowe.
3.10 Zobowiązania finansowe
Spółka ujmuje zobowiązania finansowe w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy
staje się związana postanowieniami umowy instrumentu.
Klasyfikacja zobowiązania finansowego wycenianego w wartości godziwej przez wynik finansowy jest
dokonywana w momencie początkowego ujęcia i jest nieodwołalna.
W momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia składnik zobowiązań finansowych w jego wartości
godziwej skorygowanej o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do nabycia lub
emisji tego zobowiązania finansowego.
23
wobec nieznanych osób, których kwotę można oszacować w sposób wiarygodny, mimo że data
powstania zobowiązania nie jest jeszcze znana.
W sprawozdaniu finansowym rezerwy są prezentowane odpowiednio jako długo i krótkoterminowe.
3.9 Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe
Zobowiązanie warunkowe jest:
a) możliwym obowiązkiem, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie
potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości
niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki; lub
b) obecnym obowiązkiem, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w
sprawozdaniu finansowym, ponieważ:
(i) nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści
ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku; lub
(ii) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.
W sprawozdaniach finansowych Spółka ujawnia informacje dodatkowe dotyczące zobowiązań
warunkowych obejmujące:
- krótki opis rodzaju zobowiązań warunkowych, oraz jeśli jest to wykonalne:
- wartość szacunkową jego skutków finansowych, przy uwzględnieniu m.in. ryzyka i niepewności oraz
przyszłych zdarzeń, które mogą wpłynąć na wysokość kwoty niezbędnej do wypełnienia obowiązku
przez Spółkę,
- przesłanki świadczące o istnieniu niepewności co do kwoty lub terminu wystąpienia wypływu
środków oraz
- możliwość uzyskania zwrotów.
Opis zidentyfikowanych przez Spółkę zobowiązań warunkowych mieści się w nocie objaśniającej nr 26.
Warunkowy składnik aktywów jest możliwym składnikiem aktywów, który powstaje na skutek zdarzeń
przeszłych oraz którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub
niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają
kontroli Spółki.
W sprawozdaniach finansowych Spółka ujawnia informacje dodatkowe dotyczące aktywów
warunkowych obejmujące:
- krótki opis rodzaju aktywów warunkowych, oraz jeśli jest to wykonalne:
- ich skutki finansowe, przy uwzględnieniu m.in. ryzyka i niepewności oraz zdarzeń przyszłych.
W Spółce dotychczas nie wystąpiły aktywa warunkowe.
3.10 Zobowiązania finansowe
Spółka ujmuje zobowiązania finansowe w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy
staje się związana postanowieniami umowy instrumentu.
Klasyfikacja zobowiązania finansowego wycenianego w wartości godziwej przez wynik finansowy jest
dokonywana w momencie początkowego ujęcia i jest nieodwołalna.
W momencie początkowego ujęcia Spółka wycenia składnik zobowiązań finansowych w jego wartości
godziwej skorygowanej o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do nabycia lub
emisji tego zobowiązania finansowego.
Jako zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie są m.in. otrzymane pożyczki i
kredyty oraz wyemitowane dłużne papiery wartościowe z określonym terminem wymagalności.
Do zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy należą m.in.
instrumenty pochodne będące zobowiązaniami.
Zyski lub straty na składniku zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej ujmowane są
w wyniku finansowym jako przychody lub koszty finansowe z wyjątkiem ewentualnej zmiany wartości
godziwej przypisanej do zmiany ryzyka kredytowego (związanego z niewypłacalnością emitenta), która
jest prezentowana w pozostałych całkowitych dochodach.
3.11 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
Zobowiązania w sprawozdaniu finansowym prezentowane są w podziale na zobowiązania
długoterminowe i krótkoterminowe.
Jako zobowiązania długoterminowe ujmowane są zobowiązania wymagalne w terminie powyżej 12
miesięcy od dnia bilansowego, a wymagalne w okresie krótszym lub przeznaczone do obrotu
prezentowane są w pozycji zobowiązań krótkoterminowych.
Na dzień powstania zobowiązania w walucie obcej są wyceniane według średniego kursu NBP z dnia
poprzedzającego dzień powstania zobowiązania.
Na dzień bilansowy zobowiązania w walucie obcej wyceniane są według średniego kursu NBP
obowiązującego na ten dzień.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Na dzień nabycia lub powstania zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
ujmuje się według wartości godziwej.
Na dzień bilansowy zobowiązania z tytułu dostaw i usług wyceniane są w zamortyzowanym koszcie.
Pozostałe zobowiązania
Do pozostałych zobowiązań Spółka zalicza m.in.
‒ zobowiązania z tytułu podatków (z wyłączeniem zobowiązań z tytułu bieżącego podatku
dochodowego),
‒ inne zobowiązania.
Zobowiązania z tytułu podatków na dzień ich powstania wycenia się w wartości nominalnej, na dzień
bilansowy zaś w wysokości kwot wymagających według przewidywań zapłaty na rzecz władz
podatkowych.
Inne zobowiązania na dzień powstania wycenia się w wartości godziwej, a na dzień bilansowy w
zamortyzowanym koszcie.
Z uwagi na krótkoterminowy charakter zobowiązań z tytułu podatków (termin płatności do 3 m-cy)
oraz z uwagi na fakt, iż na dzień bilansowy różnica pomiędzy wyceną w wysokości kwot wymagających
według przewidywań zapłaty na rzecz władz podatkowych, a ich wyceną w zamortyzowanym koszcie
jest nieistotna, w sprawozdaniu finansowym, w nocie prezentującej kategorie instrumentów
finansowych, Spółka prezentuje zobowiązania z tytułu podatków łącznie z innymi zobowiązaniami jako
pozostałe należności wyceniane w zamortyzowanym koszcie.
Do zobowiązań (z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań) Spółka zalicza ponadto bierne
rozliczenia międzyokresowe. Do biernych rozliczeń międzyokresowych zalicza się między innymi
zobowiązania wynikające z przyjętych przez Spółkę niezafakturowanych dostaw i usług dotyczących
bieżącej działalności operacyjnej.
24
3.12 Leasing
Identyfikacja leasingu
Na początku umowy jednostka ocenia, czy umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest
leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania
zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie.
Jednostka ocenia ponownie, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy
warunki umowy ulegną zmianie.
Okres leasingu
Jednostka ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu wraz z:
a) okresami, w których istnieje opcja przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością
założyć, że Spółka skorzysta z tej opcji, oraz
b) okresami, w których istnieje opcja wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością
założyć, że Spółka nie skorzysta z tej opcji.
Oceniając, czy można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z opcji przedłużenia
leasingu, lub że nie skorzysta z opcji wypowiedzenia leasingu, jednostka uwzględnia wszystkie istotne
fakty i okoliczności, które stanowią dla Spółki zachętę ekonomiczną do tego, aby skorzystał z opcji
przedłużenia leasingu lub nie skorzystał z opcji wypowiedzenia leasingu.
Spółka ponownie ocenia, czy można z wystarczającą pewnością założyć, że skorzysta on z opcji
przedłużenia leasingu lub że nie skorzysta z opcji wypowiedzenia leasingu w przypadku wystąpienia
znaczącego zdarzenia albo znaczącej zmiany w okolicznościach:
a) które Spółka kontroluje oraz
b) które wpływają na to, że można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z opcji,
która nie została wcześniej uwzględniona w ustaleniach dotyczących okresu leasingu, lub że nie
skorzysta z opcji, która została wcześniej uwzględniona w tych ustaleniach.
Jednostka aktualizuje okres leasingu, gdy zaszła zmiana dotycząca nieodwołalnego okresu leasingu. Na
przykład nieodwołalny okres leasingu ulegnie zmianie, jeżeli:
a) Spółka skorzysta z opcji nieuwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu
leasingu,
b) Spółka nie skorzysta z opcji uwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu
leasingu,
c) wystąpi zdarzenie, wskutek którego na mocy umowy Spółka będzie zobowiązana skorzystać z opcji
nieuwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu leasingu, lub
d) wystąpi zdarzenie, wskutek którego na mocy umowy Spółce nie będzie wolno skorzystać z opcji
uwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu leasingu.
Ujmowanie
W dacie rozpoczęcia Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz
zobowiązanie z tytułu leasingu.
Wycena
Początkowa wycena
Początkowa wycena składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania
W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu.
Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania powinien obejmować:
a) kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,
b) wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o
wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
c) wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę, oraz
d) szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez Spółkę w związku z demontażem i
usunięciem
25
3.12 Leasing
Identyfikacja leasingu
Na początku umowy jednostka ocenia, czy umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest
leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania
zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie.
Jednostka ocenia ponownie, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy
warunki umowy ulegną zmianie.
Okres leasingu
Jednostka ustala okres leasingu jako nieodwołalny okres leasingu wraz z:
a) okresami, w których istnieje opcja przedłużenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością
założyć, że Spółka skorzysta z tej opcji, oraz
b) okresami, w których istnieje opcja wypowiedzenia leasingu, jeżeli można z wystarczającą pewnością
założyć, że Spółka nie skorzysta z tej opcji.
Oceniając, czy można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z opcji przedłużenia
leasingu, lub że nie skorzysta z opcji wypowiedzenia leasingu, jednostka uwzględnia wszystkie istotne
fakty i okoliczności, które stanowią dla Spółki zachętę ekonomiczną do tego, aby skorzystał z opcji
przedłużenia leasingu lub nie skorzystał z opcji wypowiedzenia leasingu.
Spółka ponownie ocenia, czy można z wystarczającą pewnością założyć, że skorzysta on z opcji
przedłużenia leasingu lub że nie skorzysta z opcji wypowiedzenia leasingu w przypadku wystąpienia
znaczącego zdarzenia albo znaczącej zmiany w okolicznościach:
a) które Spółka kontroluje oraz
b) które wpływają na to, że można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z opcji,
która nie została wcześniej uwzględniona w ustaleniach dotyczących okresu leasingu, lub że nie
skorzysta z opcji, która została wcześniej uwzględniona w tych ustaleniach.
Jednostka aktualizuje okres leasingu, gdy zaszła zmiana dotycząca nieodwołalnego okresu leasingu. Na
przykład nieodwołalny okres leasingu ulegnie zmianie, jeżeli:
a) Spółka skorzysta z opcji nieuwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu
leasingu,
b) Spółka nie skorzysta z opcji uwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu
leasingu,
c) wystąpi zdarzenie, wskutek którego na mocy umowy Spółka będzie zobowiązana skorzystać z opcji
nieuwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu leasingu, lub
d) wystąpi zdarzenie, wskutek którego na mocy umowy Spółce nie będzie wolno skorzystać z opcji
uwzględnionej wcześniej w ustaleniach jednostki dotyczących okresu leasingu.
Ujmowanie
W dacie rozpoczęcia Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz
zobowiązanie z tytułu leasingu.
Wycena
Początkowa wycena
Początkowa wycena składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania
W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu.
Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania powinien obejmować:
a) kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,
b) wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o
wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
c) wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę, oraz
d) szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez Spółkę w związku z demontażem i
usunięciem
bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub
przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki
leasingu, chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia zapasów. Spółka przyjmuje na siebie
obowiązek pokrycia tych kosztów w dacie rozpoczęcia albo w wyniku używania bazowego składnika
aktywów przez dany okres.
Początkowa wycena zobowiązania z tytułu leasingu
W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej
opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z
zastosowaniem stopy procentowej leasingu, jeżeli stopę tę można z łatwością ustalić. W przeciwnym
razie Spółki stosuje krańcową stopę procentową.
W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują
następujące opłaty za prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów podczas okresu leasingu,
które pozostają do zapłaty w tej dacie:
a) stałe opłaty leasingowe pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe;
b) zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z
zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia,
c) kwoty, których zapłaty przez Spółkę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
d) cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z
tej opcji, oraz
e) kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że Spółka
może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.
Zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki obejmują na przykład opłaty powiązane
z indeksem cen konsumpcyjnych, opłaty powiązane z referencyjną stopą procentową (taką jak LIBOR)
lub opłaty, które zmieniają się, aby odzwierciedlić zmiany w stawkach czynszów na wolnym rynku.
Późniejsza wycena
Późniejsza wycena składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania
Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, stosując
model kosztu.
Model kosztu
W celu zastosowania modelu kosztu Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania
według kosztu:
a) pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne (umorzenie) i łączne straty z tytułu utraty wartości;
oraz
b) skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu.
Spółka stosuje wymogi w zakresie amortyzacji przewidziane w MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe do
amortyzowania składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania.
Spółka stosuje MSR 36 Utrata wartości aktywów w celu określenia, czy składnik aktywów z tytułu
prawa do użytkowania utracił wartość oraz w celu ujęcia jakiejkolwiek zidentyfikowanej straty z tytułu
utraty wartości.
Późniejsza wycena zobowiązania z tytułu leasingu
Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:
a) zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu,
b) zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz
c) zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub
zmiany leasingu lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.
Ponowna ocena zobowiązania z tytułu leasingu
Spółka aktualizuje wycenę zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie zaktualizowanych
opłat leasingowych, stosując zaktualizowaną stopę dyskontową, jeżeli:
26
bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub
przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki
leasingu, chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia zapasów. Spółka przyjmuje na siebie
obowiązek pokrycia tych kosztów w dacie rozpoczęcia albo w wyniku używania bazowego składnika
aktywów przez dany okres.
Początkowa wycena zobowiązania z tytułu leasingu
W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej
opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z
zastosowaniem stopy procentowej leasingu, jeżeli stopę tę można z łatwością ustalić. W przeciwnym
razie Spółki stosuje krańcową stopę procentową.
W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują
następujące opłaty za prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów podczas okresu leasingu,
które pozostają do zapłaty w tej dacie:
a) stałe opłaty leasingowe pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe;
b) zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z
zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia,
c) kwoty, których zapłaty przez Spółkę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
d) cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z
tej opcji, oraz
e) kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że Spółka
może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.
Zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki obejmują na przykład opłaty powiązane
z indeksem cen konsumpcyjnych, opłaty powiązane z referencyjną stopą procentową (taką jak LIBOR)
lub opłaty, które zmieniają się, aby odzwierciedlić zmiany w stawkach czynszów na wolnym rynku.
Późniejsza wycena
Późniejsza wycena składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania
Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, stosując
model kosztu.
Model kosztu
W celu zastosowania modelu kosztu Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania
według kosztu:
a) pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne (umorzenie) i łączne straty z tytułu utraty wartości;
oraz
b) skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu.
Spółka stosuje wymogi w zakresie amortyzacji przewidziane w MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe do
amortyzowania składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania.
Spółka stosuje MSR 36 Utrata wartości aktywów w celu określenia, czy składnik aktywów z tytułu
prawa do użytkowania utracił wartość oraz w celu ujęcia jakiejkolwiek zidentyfikowanej straty z tytułu
utraty wartości.
Późniejsza wycena zobowiązania z tytułu leasingu
Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:
a) zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu,
b) zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz
c) zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub
zmiany leasingu lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.
Ponowna ocena zobowiązania z tytułu leasingu
Spółka aktualizuje wycenę zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie zaktualizowanych
opłat leasingowych, stosując zaktualizowaną stopę dyskontową, jeżeli:
a) zaistnieje zmiana w odniesieniu do okresu leasingu. Spółka określa zaktualizowane opłaty
leasingowe na podstawie zaktualizowanego okresu leasingu lub
b) zaistnieje zmiana dotycząca oceny opcji kupna bazowego składnika aktywów, ocenionego z
uwzględnieniem zdarzeń i okoliczności w kontekście opcji kupna. Spółka określa zaktualizowane opłaty
leasingowe w celu uwzględnienia zmiany w kwotach, które należy zapłacić w ramach opcji kupna.
Spółka określa zaktualizowaną stopę dyskontową jako stopę procentową leasingu na pozostały do
końca okres leasingu, w przypadku gdy stopę tę można z łatwością ustalić, lub krańcową stopę
procentową Spółki w dniu ponownej oceny, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością
ustalić.
Spółka dokonuje aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie
zaktualizowanych opłat leasingowych, gdy:
a) zaistnieje zmiana w kwocie, której zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości
końcowej. Spółka ustala zaktualizowane opłaty leasingowe w celu uwzględnienia zmiany w kwotach,
których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej.
b) zaistnieje zmiana w przyszłych opłatach leasingowych wynikająca ze zmiany w indeksie lub stawce
stosowanej do ustalania tych opłat, wliczając w to na przykład zmianę w celu uwzględnienia zmian w
stawkach czynszów na wolnym rynku w następstwie przeglądu tych czynszów. Spółka dokonuje
aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu w celu uwzględnienia tych zaktualizowanych opłat
leasingowych tylko wtedy, gdy nastąpi zmiana przepływów pieniężnych (tj. kiedy korekta opłat
leasingowych wchodzi w życie). Spółka ustala zaktualizowane opłaty leasingowe na pozostały do
końca okres leasingu w oparciu o zaktualizowane opłaty umowne.
Spółka stosuje niezmienioną stopę dyskontową, chyba że zmiana w opłatach leasingowych wynika ze
zmiany zmiennych stóp procentowych. W tym przypadku Spółka stosuje zaktualizowaną stopę
dyskontową, która odzwierciedla zmiany w stopie procentowej.
Zmiany leasingu
Spółka ujmuje zmianę leasingu jako odrębny leasing, jeżeli:
a) zmiana zwiększa zakres leasingu poprzez przyznanie prawa do użytkowania jednego lub większej
liczby bazowych składnik aktywów oraz
b) wynagrodzenie za leasing zwiększa się o kwotę współmierną do ceny jednostkowej za zwiększenie
zakresu oraz wszelkie właściwe korekty tej ceny jednostkowej w celu uwzględnienia okoliczności danej
umowy.
W przypadku zmiany leasingu, która nie jest ujmowana jako odrębny leasing, w dacie uzgodnienia
zmiany Spółka:
a) alokuje wynagrodzenie w zmodyfikowanej umowie,
b) ustala okres zmodyfikowanego leasingu, oraz
c) aktualizuje wycenę zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie zaktualizowanych opłat
leasingowych z zastosowaniem zaktualizowanej stopy dyskontowej. Zaktualizowana stopa
dyskontowa jest określana jako stopa procentowa leasingu na pozostały do końca okres leasingu, gdy
można z łatwością ustalić tę stopę, lub krańcową stopę procentową Spółki obowiązującą w dacie
uzgodnienia zmiany, jeżeli nie można z łatwością ustalić stopy procentowej leasingu.
W przypadku zmiany leasingu, która nie jest ujmowana jako odrębny leasing, Spółka ujmuje
aktualizację wyceny zobowiązania z tytułu leasingu poprzez:
a) zmniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania w celu
uwzględnienia częściowego lub całkowitego zakończenia leasingu w przypadku zmian leasingu, które
zmniejszają zakres leasingu. Spółka ujmuje w wyniku wszelki zysk lub stratę odnoszącą się do
częściowego lub całkowitego zakończenia leasingu,
b) skorygowanie składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania w odniesieniu do wszystkich
pozostałych zmian leasingu.
27
a) zaistnieje zmiana w odniesieniu do okresu leasingu. Spółka określa zaktualizowane opłaty
leasingowe na podstawie zaktualizowanego okresu leasingu lub
b) zaistnieje zmiana dotycząca oceny opcji kupna bazowego składnika aktywów, ocenionego z
uwzględnieniem zdarzeń i okoliczności w kontekście opcji kupna. Spółka określa zaktualizowane opłaty
leasingowe w celu uwzględnienia zmiany w kwotach, które należy zapłacić w ramach opcji kupna.
Spółka określa zaktualizowaną stopę dyskontową jako stopę procentową leasingu na pozostały do
końca okres leasingu, w przypadku gdy stopę tę można z łatwością ustalić, lub krańcową stopę
procentową Spółki w dniu ponownej oceny, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością
ustalić.
Spółka dokonuje aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie
zaktualizowanych opłat leasingowych, gdy:
a) zaistnieje zmiana w kwocie, której zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości
końcowej. Spółka ustala zaktualizowane opłaty leasingowe w celu uwzględnienia zmiany w kwotach,
których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej.
b) zaistnieje zmiana w przyszłych opłatach leasingowych wynikająca ze zmiany w indeksie lub stawce
stosowanej do ustalania tych opłat, wliczając w to na przykład zmianę w celu uwzględnienia zmian w
stawkach czynszów na wolnym rynku w następstwie przeglądu tych czynszów. Spółka dokonuje
aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu w celu uwzględnienia tych zaktualizowanych opłat
leasingowych tylko wtedy, gdy nastąpi zmiana przepływów pieniężnych (tj. kiedy korekta opłat
leasingowych wchodzi w życie). Spółka ustala zaktualizowane opłaty leasingowe na pozostały do
końca okres leasingu w oparciu o zaktualizowane opłaty umowne.
Spółka stosuje niezmienioną stopę dyskontową, chyba że zmiana w opłatach leasingowych wynika ze
zmiany zmiennych stóp procentowych. W tym przypadku Spółka stosuje zaktualizowaną stopę
dyskontową, która odzwierciedla zmiany w stopie procentowej.
Zmiany leasingu
Spółka ujmuje zmianę leasingu jako odrębny leasing, jeżeli:
a) zmiana zwiększa zakres leasingu poprzez przyznanie prawa do użytkowania jednego lub większej
liczby bazowych składnik aktywów oraz
b) wynagrodzenie za leasing zwiększa się o kwotę współmierną do ceny jednostkowej za zwiększenie
zakresu oraz wszelkie właściwe korekty tej ceny jednostkowej w celu uwzględnienia okoliczności danej
umowy.
W przypadku zmiany leasingu, która nie jest ujmowana jako odrębny leasing, w dacie uzgodnienia
zmiany Spółka:
a) alokuje wynagrodzenie w zmodyfikowanej umowie,
b) ustala okres zmodyfikowanego leasingu, oraz
c) aktualizuje wycenę zobowiązania z tytułu leasingu poprzez dyskontowanie zaktualizowanych opłat
leasingowych z zastosowaniem zaktualizowanej stopy dyskontowej. Zaktualizowana stopa
dyskontowa jest określana jako stopa procentowa leasingu na pozostały do końca okres leasingu, gdy
można z łatwością ustalić tę stopę, lub krańcową stopę procentową Spółki obowiązującą w dacie
uzgodnienia zmiany, jeżeli nie można z łatwością ustalić stopy procentowej leasingu.
W przypadku zmiany leasingu, która nie jest ujmowana jako odrębny leasing, Spółka ujmuje
aktualizację wyceny zobowiązania z tytułu leasingu poprzez:
a) zmniejszenie wartości bilansowej składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania w celu
uwzględnienia częściowego lub całkowitego zakończenia leasingu w przypadku zmian leasingu, które
zmniejszają zakres leasingu. Spółka ujmuje w wyniku wszelki zysk lub stratę odnoszącą się do
częściowego lub całkowitego zakończenia leasingu,
b) skorygowanie składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania w odniesieniu do wszystkich
pozostałych zmian leasingu.
3.13 Przychody przyszłych okresów
Przychody przyszłych okresów, to wartości nominalne przychodów, których realizacja następuje w
okresach przyszłych. Do rozliczeń przychodów przyszłych okresów zalicza się między innymi:
• zaliczki i przedpłaty na świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach
sprawozdawczych oraz nierozliczone zaliczki z tytułu dotacji rządowych;
• otrzymane wpłaty lub zafakturowane z góry należności za świadczenia, których wykonanie nastąpi
w przyszłych okresach sprawozdawczych;
• nieotrzymane jeszcze kary umowne i odszkodowania dochodzone na drodze sądowej – ich
rozliczenie na pozostałe przychody operacyjne następuje w momencie otrzymania przychodu.
3.14 Dotacje rządowe
Dotacje rządowe ujmuje się, gdy istnieje wystarczająca pewność, iż Spółka spełni warunki związane z
dotacjami oraz dotacje te będą otrzymane. Dotacje otrzymane w postaci środków pieniężnych są
ujmowane w kwocie tych środków pieniężnych.
Spółka uzyskuje dotacje rządowe na prace badawczo – rozwojowe, które dzielą się na dotacje do
niezakończonych oraz zakończonych prac rozwojowych, dotacje na koszty ogólne projektowe, które
służą pokryciu kosztów administracyjnych prowadzonych projektów oraz dotacje na prace badawcze.
Wartość dotacji otrzymanych dotyczących niezakończonych oraz zakończonych prac rozwojowych
odejmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej od wartości bilansowej tych składników aktywów.
Dotacje na koszty prac badawczych oraz koszty ogólne projektowe, które służą pokryciu kosztów
administracyjnych prowadzonych projektów są ujmowane w okresie w którym dotacja stała się
należna w części „Przychody z działalności operacyjnej” w pozycji „Przychody z tytułu dotacji”.
Wpływy z tytułu dotacji ujmowane są w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych w przepływach
pieniężnych z działalności finansowej w pozycji „Wpływy z tytułu dotacji”.
Wydatkowane dotacje na niezakończone prace rozwojowe ujmowane są w przepływach pieniężnych z
działalności inwestycyjnej w pozycji „Wydatki na niezakończone prace rozwojowe” łącznie z wydatkami
poniesionymi na te aktywa bezpośrednio przez Spółkę, natomiast wydatki z innych dotacji ujmowane
są w przepływach pieniężnych z działalności operacyjnej w pozycji „Wydatki z dotacji na koszty”.
Zakończone prace rozwojowe nie wystąpiły dotychczas w Spółce. W przypadku wystąpienia
zakończonych prac rozwojowych, prezentacja w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych odbywać się
będzie podobnie jak w przypadku niezakończonych prac rozwojowych, z tym że wydatki na
zakończone prace rozwojowe prezentowane będą w przepływach z działalności inwestycyjnej w
pozycji „Wydatki na zakończone prace rozwojowe”.
3.15 Przychody i koszty podstawowej działalności operacyjnej
Przychody
Przychodem jest wzrost korzyści ekonomicznych w danym okresie sprawozdawczym w postaci
wpływu aktywów lub ich ulepszenia, lub zmniejszenia zobowiązań, co prowadzi do wzrostu kapitału
własnego w inny sposób niż wniesienie wkładu przez akcjonariuszy, powstający ze zwykłej działalności
Spółki.
Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:
• strony zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami
handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,
• Spółka jest w stanie rozpoznać prawa każdej ze stron dotyczące towarów lub usług, które mają
zostać przekazane,
28
• Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za towary lub usługi, które mają zostać
przekazane,
• umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegną zmianie ryzyko,
termin uzyskania lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Spółki) oraz
• jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za
towary lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Oceniając, czy otrzymanie kwoty
wynagrodzenia jest prawdopodobne, Spółka uwzględnia jedynie zdolność i zamiar zapłaty kwoty
wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie. Kwota wynagrodzenia, które będzie
przysługiwało jednostce, może być niższa niż cena określona w umowie, jeżeli wynagrodzenie jest
zmienne, ponieważ Spółka może zaoferować klientowi obniżkę ceny.
Spółka ujmuje przychody w momencie, kiedy spełnione zostaje zobowiązanie do wykonania
świadczenia (przyrzeczenie przekazania klientowi towaru lub usługi, które można wyodrębnić lub
przyrzeczenie przekazania klientowi grupy wyodrębnionych towarów lub usług, które są zasadniczo
takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi) poprzez przekazanie przyrzeczonego towaru
lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi.
Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym
składnikiem aktywów.
W trakcie wykonywania zobowiązania do spełnienia świadczenia oraz po jego spełnieniu Spółka ujmuje
jako przychód kwotę równą cenie transakcyjnej (z wyłączeniem szacowanych wartości zmiennego
wynagrodzenia), która została przypisana do tego zobowiązania do wykonania świadczenia.
W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią
zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które zgodnie z
oczekiwaniem Spółki będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych towarów lub
usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych
podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty
stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot.
Koszty
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli nastąpiło zmniejszenie przyszłych
korzyści ekonomicznych związane ze zmniejszeniem stanu aktywów lub zwiększeniem stanu
zobowiązań, których wielkość można wiarygodnie ustalić.
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów na podstawie bezpośredniego związku
pomiędzy poniesionymi kosztami a osiągnięciem konkretnych dochodów, tzn. przy zachowaniu zasady
współmierności przychodów i kosztów. Zasada ta zakłada jednoczesne lub łączne ujmowanie
przychodów i kosztów powstałych bezpośrednio i wspólnie w wyniku tej samej transakcji lub innych
zdarzeń.
W razie, gdy przewiduje się osiągnięcie korzyści ekonomicznych w kilku okresach, zaś ich związek z
dochodami może być określony tylko ogólnie i pośrednio, koszty ujmuje się w sprawozdaniu z
dochodów drogą systematycznego i racjonalnego rozłożenia w czasie.
Koszt ujmuje się niezwłocznie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli poniesione nakłady nie
przynoszą żadnych przyszłych korzyści ekonomicznych albo wówczas, gdy przyszłe korzyści
ekonomiczne lub ich część nie kwalifikują się lub przestały się kwalifikować do ujęcia w bilansie jako
składnik aktywów.
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów także wówczas, gdy zaciągnięto
zobowiązanie i nie ujęto składnika aktywów - na przykład, gdy powstaje zobowiązanie z tytułu napraw
gwarancyjnych.
Spółka prezentuje koszty w układzie porównawczym.
3.13 Przychody przyszłych okresów
Przychody przyszłych okresów, to wartości nominalne przychodów, których realizacja następuje w
okresach przyszłych. Do rozliczeń przychodów przyszłych okresów zalicza się między innymi:
• zaliczki i przedpłaty na świadczenia, których wykonanie nastąpi w następnych okresach
sprawozdawczych oraz nierozliczone zaliczki z tytułu dotacji rządowych;
• otrzymane wpłaty lub zafakturowane z góry należności za świadczenia, których wykonanie nastąpi
w przyszłych okresach sprawozdawczych;
• nieotrzymane jeszcze kary umowne i odszkodowania dochodzone na drodze sądowej – ich
rozliczenie na pozostałe przychody operacyjne następuje w momencie otrzymania przychodu.
3.14 Dotacje rządowe
Dotacje rządowe ujmuje się, gdy istnieje wystarczająca pewność, iż Spółka spełni warunki związane z
dotacjami oraz dotacje te będą otrzymane. Dotacje otrzymane w postaci środków pieniężnych są
ujmowane w kwocie tych środków pieniężnych.
Spółka uzyskuje dotacje rządowe na prace badawczo – rozwojowe, które dzielą się na dotacje do
niezakończonych oraz zakończonych prac rozwojowych, dotacje na koszty ogólne projektowe, które
służą pokryciu kosztów administracyjnych prowadzonych projektów oraz dotacje na prace badawcze.
Wartość dotacji otrzymanych dotyczących niezakończonych oraz zakończonych prac rozwojowych
odejmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej od wartości bilansowej tych składników aktywów.
Dotacje na koszty prac badawczych oraz koszty ogólne projektowe, które służą pokryciu kosztów
administracyjnych prowadzonych projektów są ujmowane w okresie w którym dotacja stała się
należna w części „Przychody z działalności operacyjnej” w pozycji „Przychody z tytułu dotacji”.
Wpływy z tytułu dotacji ujmowane są w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych w przepływach
pieniężnych z działalności finansowej w pozycji „Wpływy z tytułu dotacji”.
Wydatkowane dotacje na niezakończone prace rozwojowe ujmowane są w przepływach pieniężnych z
działalności inwestycyjnej w pozycji „Wydatki na niezakończone prace rozwojowe” łącznie z wydatkami
poniesionymi na te aktywa bezpośrednio przez Spółkę, natomiast wydatki z innych dotacji ujmowane
są w przepływach pieniężnych z działalności operacyjnej w pozycji „Wydatki z dotacji na koszty”.
Zakończone prace rozwojowe nie wystąpiły dotychczas w Spółce. W przypadku wystąpienia
zakończonych prac rozwojowych, prezentacja w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych odbywać się
będzie podobnie jak w przypadku niezakończonych prac rozwojowych, z tym że wydatki na
zakończone prace rozwojowe prezentowane będą w przepływach z działalności inwestycyjnej w
pozycji „Wydatki na zakończone prace rozwojowe”.
3.15 Przychody i koszty podstawowej działalności operacyjnej
Przychody
Przychodem jest wzrost korzyści ekonomicznych w danym okresie sprawozdawczym w postaci
wpływu aktywów lub ich ulepszenia, lub zmniejszenia zobowiązań, co prowadzi do wzrostu kapitału
własnego w inny sposób niż wniesienie wkładu przez akcjonariuszy, powstający ze zwykłej działalności
Spółki.
Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:
• strony zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami
handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,
• Spółka jest w stanie rozpoznać prawa każdej ze stron dotyczące towarów lub usług, które mają
zostać przekazane,
29
• Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za towary lub usługi, które mają zostać
przekazane,
• umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegną zmianie ryzyko,
termin uzyskania lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Spółki) oraz
• jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za
towary lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Oceniając, czy otrzymanie kwoty
wynagrodzenia jest prawdopodobne, Spółka uwzględnia jedynie zdolność i zamiar zapłaty kwoty
wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie. Kwota wynagrodzenia, które będzie
przysługiwało jednostce, może być niższa niż cena określona w umowie, jeżeli wynagrodzenie jest
zmienne, ponieważ Spółka może zaoferować klientowi obniżkę ceny.
Spółka ujmuje przychody w momencie, kiedy spełnione zostaje zobowiązanie do wykonania
świadczenia (przyrzeczenie przekazania klientowi towaru lub usługi, które można wyodrębnić lub
przyrzeczenie przekazania klientowi grupy wyodrębnionych towarów lub usług, które są zasadniczo
takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi) poprzez przekazanie przyrzeczonego towaru
lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi.
Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym
składnikiem aktywów.
W trakcie wykonywania zobowiązania do spełnienia świadczenia oraz po jego spełnieniu Spółka ujmuje
jako przychód kwotę równą cenie transakcyjnej (z wyłączeniem szacowanych wartości zmiennego
wynagrodzenia), która została przypisana do tego zobowiązania do wykonania świadczenia.
W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią
zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które zgodnie z
oczekiwaniem Spółki będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych towarów lub
usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych
podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty
stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot.
Koszty
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli nastąpiło zmniejszenie przyszłych
korzyści ekonomicznych związane ze zmniejszeniem stanu aktywów lub zwiększeniem stanu
zobowiązań, których wielkość można wiarygodnie ustalić.
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów na podstawie bezpośredniego związku
pomiędzy poniesionymi kosztami a osiągnięciem konkretnych dochodów, tzn. przy zachowaniu zasady
współmierności przychodów i kosztów. Zasada ta zakłada jednoczesne lub łączne ujmowanie
przychodów i kosztów powstałych bezpośrednio i wspólnie w wyniku tej samej transakcji lub innych
zdarzeń.
W razie, gdy przewiduje się osiągnięcie korzyści ekonomicznych w kilku okresach, zaś ich związek z
dochodami może być określony tylko ogólnie i pośrednio, koszty ujmuje się w sprawozdaniu z
dochodów drogą systematycznego i racjonalnego rozłożenia w czasie.
Koszt ujmuje się niezwłocznie w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jeżeli poniesione nakłady nie
przynoszą żadnych przyszłych korzyści ekonomicznych albo wówczas, gdy przyszłe korzyści
ekonomiczne lub ich część nie kwalifikują się lub przestały się kwalifikować do ujęcia w bilansie jako
składnik aktywów.
Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów także wówczas, gdy zaciągnięto
zobowiązanie i nie ujęto składnika aktywów - na przykład, gdy powstaje zobowiązanie z tytułu napraw
gwarancyjnych.
Spółka prezentuje koszty w układzie porównawczym.
Wycena operacji w walutach obcych
Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich
przeprowadzenia odpowiednio po kursie:
• faktycznie zastosowanym w tym dniu, wynikającym z charakteru operacji – w przypadku sprzedaży
lub kupna walut oraz zapłaty należności lub zobowiązań;
• średnim ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego ten
dzień – w przypadku zapłaty należności lub zobowiązań, jeżeli nie jest zasadne zastosowanie kursu, o
którym mowa w pkt 1, a także w przypadku pozostałych operacji.
Zgodnie z zasadą efektywnego i racjonalnego ponoszenia wydatków spółka może nabywać waluty
obce niezbędne do realizacji płatności zagranicznych poprzez platformę internetową banku lub innej
firmy inwestycyjnej.
W przypadku płatności zagranicznych realizowanych w ramach prowadzonych projektów badawczo-
rozwojowych poprzez zakup waluty na platformie internetowej Spółka rozlicza we wnioskach o
płatność koszt kwalifikowany projektu po rzeczywistym transakcyjnym kursie sprzedaży platformy
według metody LIFO. W przypadku płatności faktury wyrażonej w walucie obcej bez konieczności
uprzedniego nabycia odpowiedniej ilości waluty obcej spółka rozlicza koszt kwalifikowany po kursie
średnim NBP z dnia poprzedzającego płatność.
3.16 Pozostałe przychody i koszty operacyjne
Do pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych zaliczane są między innymi przychody i koszty
związane z:
• działalnością socjalną;
• sprzedażą, likwidacją, nieodpłatnym przekazaniem środków trwałych, środków trwałych w budowie,
wartości niematerialnych, a także koszty zaniechanych inwestycji, gdy nie dały zamierzonego efektu;
• sprzedażą bądź likwidacją zorganizowanej części przedsiębiorstwa;
• sprzedażą, likwidacją, nieodpłatnym przekazaniem nieruchomości inwestycyjnych;
• utrzymywaniem nieruchomości inwestycyjnych, koszty i przychody związane z ich eksploatacją,
posiadaniem, a także odpisy z tytułu aktualizacji wartości tych inwestycji;
• odpisaniem niefinansowych należności i zobowiązań przedawnionych, umorzonych, nieściągalnych
(jeżeli jednak wcześniej został utworzony odpis aktualizujący wartość takich należności to odpisanie
tych należności należy ująć w ciężar tych odpisów aktualizujących);
• utworzeniem i rozwiązaniem rezerw niezwiązanych z operacjami finansowymi i podstawową
działalnością operacyjną;
• utworzeniem straty z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów (odpisów aktualizujących), a
także korektami wartości tych strat (odpisów);
• odszkodowaniami, karami, grzywnami, kosztami procesów sądowych, z wyjątkiem odsetek za
zwłokę w zapłacie;
• przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, darowizną aktywów, w tym także środków
pieniężnych na inne cele niż dopłaty do cen sprzedaży, nabycie lub wytworzenie środków trwałych,
środków trwałych w budowie albo wartości niematerialnych;
• poniesieniem kosztów związanych ze stłuczkami i kradzieżami samochodów wykorzystywanych w
działalności Spółki, a także odszkodowania z tego tytułu;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem zdarzeń losowych;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem restrukturyzacji;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem upadłości lub zawartych
postępowań układowych;
• poniesieniem kosztów niewykorzystanych zdolności produkcyjnych i strat produkcyjnych.
30
Wycena operacji w walutach obcych
Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich
przeprowadzenia odpowiednio po kursie:
• faktycznie zastosowanym w tym dniu, wynikającym z charakteru operacji – w przypadku sprzedaży
lub kupna walut oraz zapłaty należności lub zobowiązań;
• średnim ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego ten
dzień – w przypadku zapłaty należności lub zobowiązań, jeżeli nie jest zasadne zastosowanie kursu, o
którym mowa w pkt 1, a także w przypadku pozostałych operacji.
Zgodnie z zasadą efektywnego i racjonalnego ponoszenia wydatków spółka może nabywać waluty
obce niezbędne do realizacji płatności zagranicznych poprzez platformę internetową banku lub innej
firmy inwestycyjnej.
W przypadku płatności zagranicznych realizowanych w ramach prowadzonych projektów badawczo-
rozwojowych poprzez zakup waluty na platformie internetowej Spółka rozlicza we wnioskach o
płatność koszt kwalifikowany projektu po rzeczywistym transakcyjnym kursie sprzedaży platformy
według metody LIFO. W przypadku płatności faktury wyrażonej w walucie obcej bez konieczności
uprzedniego nabycia odpowiedniej ilości waluty obcej spółka rozlicza koszt kwalifikowany po kursie
średnim NBP z dnia poprzedzającego płatność.
3.16 Pozostałe przychody i koszty operacyjne
Do pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych zaliczane są między innymi przychody i koszty
związane z:
• działalnością socjalną;
• sprzedażą, likwidacją, nieodpłatnym przekazaniem środków trwałych, środków trwałych w budowie,
wartości niematerialnych, a także koszty zaniechanych inwestycji, gdy nie dały zamierzonego efektu;
• sprzedażą bądź likwidacją zorganizowanej części przedsiębiorstwa;
• sprzedażą, likwidacją, nieodpłatnym przekazaniem nieruchomości inwestycyjnych;
• utrzymywaniem nieruchomości inwestycyjnych, koszty i przychody związane z ich eksploatacją,
posiadaniem, a także odpisy z tytułu aktualizacji wartości tych inwestycji;
• odpisaniem niefinansowych należności i zobowiązań przedawnionych, umorzonych, nieściągalnych
(jeżeli jednak wcześniej został utworzony odpis aktualizujący wartość takich należności to odpisanie
tych należności należy ująć w ciężar tych odpisów aktualizujących);
• utworzeniem i rozwiązaniem rezerw niezwiązanych z operacjami finansowymi i podstawową
działalnością operacyjną;
• utworzeniem straty z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów (odpisów aktualizujących), a
także korektami wartości tych strat (odpisów);
• odszkodowaniami, karami, grzywnami, kosztami procesów sądowych, z wyjątkiem odsetek za
zwłokę w zapłacie;
• przekazaniem lub otrzymaniem nieodpłatnie, darowizną aktywów, w tym także środków
pieniężnych na inne cele niż dopłaty do cen sprzedaży, nabycie lub wytworzenie środków trwałych,
środków trwałych w budowie albo wartości niematerialnych;
• poniesieniem kosztów związanych ze stłuczkami i kradzieżami samochodów wykorzystywanych w
działalności Spółki, a także odszkodowania z tego tytułu;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem zdarzeń losowych;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem restrukturyzacji;
• poniesieniem kosztów i osiągnięciem przychodów będących skutkiem upadłości lub zawartych
postępowań układowych;
• poniesieniem kosztów niewykorzystanych zdolności produkcyjnych i strat produkcyjnych.
31
3.17 Przychody i koszty finansowe
Na przychody finansowe składają się głównie odsetki od lokat wolnych środków na rachunkach
bankowych, prowizje i odsetki od udzielonych pożyczek, odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu
należności, wielkość rozwiązanych rezerw dotyczących działalności finansowej, przychody ze
sprzedaży papierów wartościowych, dodatnie różnice kursowe, przywrócenie utraconej wartości
inwestycji, wartość umorzonych kredytów i pożyczek, zyski z rozliczenia instrumentów pochodnych.
Na koszty finansowe składają się głównie odsetki od kredytów i pożyczek, odsetki za zwłokę w
zapłacie zobowiązań, utworzone rezerwy na pewne lub prawdopodobne straty z operacji finansowych,
wartość w cenie nabycia sprzedanych udziałów, akcji, papierów wartościowych, prowizje i opłaty
manipulacyjne, wartość inwestycji krótkoterminowych, dyskonto i różnice kursowe, straty z
rozliczenia instrumentów pochodnych oraz w przypadku leasingu finansowego inne opłaty za
wyjątkiem rat kapitałowych.
3.18 Podatek dochodowy
Podatek dochodowy obejmuje: podatek bieżący oraz podatek odroczony.
Podatek bieżący jest to kwota podatku dochodowego podlegającego zapłacie (zwrotowi) od zysku do
opodatkowania (straty podatkowej) za dany okres.
Zysk (strata) podatkowa różni się od zysku (straty) bilansowej w związku z wyłączeniem przychodów
podlegających opodatkowaniu i kosztów stanowiących koszty uzyskania przychodów w latach
następnych oraz tych przychodów i kosztów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu.
Bieżące obciążenie podatkowe ustala się na podstawie wyniku podatkowego (podstawy
opodatkowania) danego roku obrotowego.
Obciążenie z tytułu podatku bieżącego oblicza się w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w
danym roku obrotowym.
Podatek odroczony stanowi zmianę stanu dodatnich i ujemnych różnic przejściowych pomiędzy
bilansem otwarcia a bilansem zamknięcia danego roku obrotowego.
Różnice przejściowe są to różnice między wartością bilansową danego składnika aktywów lub
zobowiązań Spółki wykazywaną w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, a jego wartością podatkową.
Odroczony podatek dochodowy wycenia się przy zastosowaniu stawek podatkowych, które według
przewidywań będą stosowane, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub zobowiązanie
wypełnione, przyjmując za podstawę stawki podatkowe i przepisy podatkowe, które obowiązywały
prawnie lub faktycznie na koniec okresu sprawozdawczego.
Odroczony podatek jest ujmowany w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, a w przypadku gdy
dotyczy on transakcji rozlicznych z kapitałem własnym ujmowany jest w kapitale własnym.
32
4. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
Rzeczowe aktywa trwałe (nota 5) oraz pozostałe aktywa niematerialne (nota 7).
Rezerwy na świadczenia na rzecz pracowników (nota 17).
5. Rzeczowe aktywa trwałe i nieruchomości inwestycyjne
5.1 Rzeczowe aktywa trwałe
Wartości bilansowe:
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
13 541 17 590
140 547 273 654
2 105 101 3 172 578
0 0
2 259 188 3 463 822
W 2025 roku Spółka planuje nakłady na niefinansowe aktywa trwałe do 1.0 mln PLN. Spółka ze
względu na skalę i rodzaj prowadzenia działalności nie planuje ponoszenia nakładów na ochronę
środowiska.
Zarząd Spółki na podstawie szacunków, osądów i założeń dokonuje między innymi wyceny
wymienionych poniżej składników aktywów i zobowiązań:
Spółka dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych
okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz pozostałych aktywów niematerialnych,
wartości końcowej i metody amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są
prospektywnie w następnym i kolejnych latach obrotowych.
Spółka dokonała wyżej opisanej weryfikacji na dzień 01.01.2025 roku. W jej wyniku wydłużony został
okres ekonomicznej użyteczności wybranych środków trwałych, przełoży się to na obniżenie
naliczonej amortyzacji w 2025 roku o 751 tyś. PLN.
Spółka tworzy rezerwy wynikające z obowiązku wykonania związanych z bieżącą działalnością
przyszłych świadczeń na rzecz pracowników, tj.na odprawy emerytalne i rentowe, a także na
niewykorzystane urlopy.
Kwota, na którą tworzona jest rezerwa, stanowi najbardziej właściwy szacunek nakładów niezbędnych
do wypełnienia obecnego obowiązku na koniec okresu sprawozdawczego.
Do wyceny rezerw na odprawy emerytalne i rentowe Spółka nie stosuje wyceny aktuarialnej.
W okresach objętych sprawozdaniem finansowym Spółka nie była użytkownikiem wieczystych
gruntów.
Zaliczki na środki trwałe w budowie
Inne środki trwałe
Urządzenia techniczne i maszyny
Budynki, lokale i obiekty inżynierii
lądowej i wodnej
33
dane w PLN
Budynki, lokale i obiekty
inżynierii lądowej i
wodnej
Urządzenia
techniczne i
maszyny
Urządzenia laboratoryjne
i laboratoryjno-pomiarowe
Zaliczki na środki
trwałe w budowie
razem
Wartość brutto - stan na
początek okresu
40 487 963 616 14 021 802 0 15 025 905
Zwiększenia wartości brutto
(tytuły):
0 53 070 602 262 0 655 332
- nabycie
0 53 070 602 262 0 655 332
Zmniejszenia wartości brutto
(tytuły):
0 125 813 77 802 0 203 615
- sprzedaż
0 0 0 0 0
- likwidacja
0 125 813 77 802 0 203 615
Wartość brutto - stan na koniec
okresu
40 487 890 873 14 546 261 0 15 477 621
Umorzenie - stan na początek
okresu
22 898 689 962 10 849 223 0 11 562 083
Zwiększenia umorzenia (tytuły):
4 049 185 390 1 664 300 0 1 853 738
- odpisy
amortyzacyjne/umorzeniowe
4 049 185 390 1 664 300 0 1 853 738
Zmniejszenia umorzenia (tytuły):
0 125 025 72 363 0 197 388
- sprzedaż
0 0 0 0 0
- likwidacja
0 125 025 72 363 0 197 388
Umorzenie - stan na koniec
okresu
26 946 750 327 12 441 160 0 13 218 433
Wartość netto - stan na
początek okresu
17 590 273 654 3 172 578 0 3 463 822
Wartość netto - stan na koniec
okresu
13 541 140 547 2 105 101 0 2 259 188
Zakres zmian wartości grup rodzajowych środków trwałych w bieżącym okresie sprawozdawczym (od 01.01.2024 do 31.12.2024)
34
dane w PLN
Budynki, lokale i obiekty
inżynierii lądowej i
wodnej
Urządzenia
techniczne i
maszyny
Urządzenia laboratoryjne
i laboratoryjno-pomiarowe
Zaliczki na środki
trwałe w budowie
razem
Wartość brutto - stan na
początek okresu
40 487 921 803 13 931 474 0 14 893 764
Zwiększenia wartości brutto
(tytuły):
0 56 846 90 328 0 147 174
- nabycie
0 56 846 90 328 0 147 174
Zmniejszenia wartości brutto
(tytuły):
0 15 034 0 0 15 034
- sprzedaż
0 0 0 0 0
- likwidacja
0 15 034 0 0 15 034
Wartość brutto - stan na koniec
okresu
40 487 963 616 14 021 802 0 15 025 905
Umorzenie - stan na początek
okresu
18 849 551 417 9 105 447 0 9 675 713
Zwiększenia umorzenia (tytuły):
4 049 152 338 1 743 776 0 1 900 163
- odpisy
amortyzacyjne/umorzeniowe
4 049 152 338 1 743 776 0 1 900 163
Zmniejszenia umorzenia (tytuły):
0 13 794 0 0 13 794
- sprzedaż
0 0 0 0 0
- likwidacja
0 13 794 0 0 13 794
Umorzenie - stan na koniec
okresu
22 898 689 962 10 849 223 0 11 562 083
Wartość netto - stan na
początek okresu
21 638 370 386 4 826 027 0 5 218 052
Wartość netto - stan na koniec
okresu
17 590 273 654 3 172 578 0 3 463 822
Zakres zmian wartości grup rodzajowych środków trwałych w bieżącym okresie sprawozdawczym (od 01.01.2023 do 31.12.2023)
35
6. Niezakończone prace rozwojowe
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Nakłady poniesione na prace rozwojowe
58 759 245 37 544 322
Dotacje do aktywów
(5 021 330) (1 946 086)
Nakłady poniesione na niezakończone prace
rozwojowe objęte umową licencyjną
0 0
53 737 916 35 598 237
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
platforma chitynazowa 37 039 357 23 193 961
platforma arginazowa 16 698 559 12 404 276
53 737 916 35 598 237
7. Pozostałe aktywa niematerialne
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Oprogramowanie
235 863 361 176
235 863 361 176
Nakłady poniesione na niezakończone prace rozwojowe obejmują projekty, które uzyskały zgodę
odpowiednich agencji na prowadzenie badań klinicznych. Poza nakładami zaprezentowanymi w
powyższej tabeli Spółka ponosi koszty dot. przeprowadzanych prac badawczych oraz rozwojowych
dot. programów we wcześniejszych fazach rozwoju, które odnoszone są w koszty okresu. Szczegóły
zostały opisane w nocie 22.
Wartość bilansowa projektu
Żaden z projektów zgrupowanych w platformach pokazanych w powyższej tabeli nie ma na celu
produkcji leku przez Spółkę, lecz jego komercjalizację we wczesnych fazach badań klinicznych.
36
dane w PLN Oprogramowanie razem
Wartość brutto - stan na początek okresu
1 633 101 1 633 101
Zwiększenia wartości brutto (tytuły):
0 0
- nabycie
0 0
Wartość brutto - stan na koniec okresu
1 633 101 1 633 101
Umorzenie - stan na początek okresu
1 271 925 1 271 925
Zwiększenia umorzenia (tytuły):
125 314 125 314
- odpisy amortyzacyjne/umorzeniowe
125 314 125 314
Umorzenie - stan na koniec okresu
1 397 239 1 397 239
Wartość netto - stan na początek okresu
361 176 361 176
Wartość netto - stan na koniec okresu
235 863 235 863
dane w PLN Oprogramowanie razem
Wartość brutto - stan na początek okresu
1 418 042 1 418 042
Zwiększenia wartości brutto (tytuły):
215 059 215 059
- nabycie
215 059 215 059
Wartość brutto - stan na koniec okresu
1 633 101 1 633 101
Umorzenie - stan na początek okresu
1 161 746 1 161 746
Zwiększenia umorzenia (tytuły):
110 179 110 179
- odpisy amortyzacyjne/umorzeniowe
110 179 110 179
Umorzenie - stan na koniec okresu
1 271 925 1 271 925
Wartość netto - stan na początek okresu
256 296 256 296
Wartość netto - stan na koniec okresu
361 176 361 176
Zakres zmian wartości grup rodzajowych aktywów niematerialnych w bieżącym okresie
sprawozdawczym (od 01.01.2024 do 31.12.2024).
Zakres zmian wartości grup rodzajowych aktywów niematerialnych w bieżącym okresie
sprawozdawczym (od 01.01.2023 do 31.12.2023).
37
8. Transakcje z podmiotami powiązanymi
8.1 Wykaz jednostek zależnych
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
OncoArendi
Therapeutics
LLC
Badania naukowe i
prace rozwojowe w
dziedzinie
pozostałych nauk
przyrodniczych i
technicznych
93
Shennecossett
s Road, Groton,
CT 06340,
Delaware, USA
100% 100% 32% 32%
8.2 Wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej
okres
zakończony
31.12.2024
PLN
okres
zakończony
31.12.2023
PLN
Zarząd Spółki(*) 2 150 033 2 715 376
Rada Nadzorcza(**) 645 310 705 000
2 795 343 3 420 376
(**) Zarząd Molecure SA w dniu 30 lipca 2023 roku powziął informację o śmierci Pana Mariusza Gromka w dniu 28
lipca 2023 roku. Członkowie Rady Nadzorczej złożyli oświadczenie o powołaniu w drodze kooptacji nowego
Członka Rady Nadzorczej Pani Agnieszki Motyl, które zostało zatwierdzone przez Nadzwyczajne Walne
Zgromadzenie w dniu 21 listopada 2023 roku.
Wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej w okresie sprawozdawczym przedstawiały się
następująco:
(*) W dniu 3 stycznia 2023 roku p. Adam Gołębiowski złożył rezygnację ze skutkiem na ten sam dzień z pełnienia
funkcji członka Zarządu. Tego samego dnia Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o powołaniu z dniem 4 stycznia
2023 roku p. Samsona Funga na członka Zarządu Spółki. W dniu 28 czerwca 2024 roku do Spółki wpłynęła
rezygnacja z pełnienia funkcji Członka Zarządu przez pana Samsona Funga, ze skutkiem na koniec dnia 29
września 2024 r. W dniu 1 sierpnia 2024 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę w sprawie powołania pana
Piotra Iwanowskiego na Członka Zarządu Molecure SA. ze skutkiem na dzień 30 września 2024 roku. W dniu 31
stycznia 2025 wpłynęły do spółki rezygnacje z pełnienia funkcji Członka Zarządu od pani Agnieszki Rajczuk-
Szczepańskiej i pana Sławomira Broniarka.
Szczegółowe informacje dotyczące jednostki zależnej przedstawiają się następująco:
Nazwa
jednostki
zależnej
Podstawowa
działalność
Miejsce
rejestracji i
prowadzenia
działalności
Procentowa wielkość
udziałów z zysków
posiadanych przez Grupę
Procentowa wielkość praw
do głosów posiadanych
przez Grupę
Jednostka dominująca Molecure S.A. posiada 32% głosów w jednostce zależnej OncoArendi Therapeutics
LLC. Główną funkcją, jaką pełni OncoaArendi Therapeutics LLC jest pozyskiwanie funduszy z Narodowych
Instytutów Zdrowia. Zgodnie z postanowieniami umowy współpracy pomiędzy spółkami do Molecure SA
należy 100% praw do własności intelektualnej powstałej w toku działalności OncoArendi Therapeutics LLC
w ramach badań lub innych czynności prowadzonych na związkach, co do których prawa posiada Molecure
S.A. Wpłaty na kapitał spółki OncoArendi Therapeutics LLC były dokonywane jedynie przez Molecure S.A i
do dnia 31.12.2024 r. wyniosły 419 910 USD, co stanowi łącznie 1 642 427,50 PLN. Molecure S.A. dokonało
odpisów aktualizacyjnych na całą kwotę wpłat na kapitał w tym w kwocie 217 240,50 PLN w okresie 01.01-
31.12.2024.
Ponadto jednostka dominująca Molecure SA udzieliła pożyczki Jednostce zależnej Oncoarendi
Therapeutics LLC w dniu 20 maja 2024 roku w kwocie 50 000 USD, co stanowi 196 215 PLN. Pożyczka
zgodnie z planem została zwrócona w dniu 16 października 2024 roku.
38
9. Podatek dochodowy w odniesieniu do działalności kontynuowanej
9.1 Uzgodnienie różnic pomiędzy wynikiem księgowym a wynikiem podatkowym
Zysk/(Strata) brutto
(31 529 899) (28 369 991)
832 237 3 004 946
Przychody z tytułu dotacji 41 558 1 308 471
Nienotyfikowane odsetki od lokat bankowych 41 142 10 181
inne 749 537 1 686 294
6 071 966 2 250 400
składki PFRON 17 789 14 422
nieobowiązkowe składki członkowskie 6 634 0
Koszty dotowane 41 558 1 308 471
Program motywacyjny 4 039 546 0
1 848 673 821 844
inne NKUP 117 767 105 663
10 219 040 10 317 018
10 079 834 10 064 915
Ujemna wycena aktywów w walucie obcej
46 041 (3 371)
(137 188) 36 959
rezerwa na koszty
2 932 (51 200)
odpis aktualizacyjny aktywów finansowych 217 241 254 278
inne 10 181 15 437
(2 007 701) (809 712)
koszty z tytułu prawa do użytkowania
(2 007 701) (809 712)
0 809 748
Dochód do opodatkowania w ramach IP BOX 0
809 748
0 0
(18 078 832) (20 426 980)
0 0
0 0
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Koszty i straty przejściowo niestanowiące kosztów
uzyskania przychodów:
Podatek dochodowy w ramach opodatkowania za
zasadach ogólnych
Podatek dochodowy razem
Przychody niepodlegające opodatkowaniu i wolne od
podatku:
Koszty i straty trwale niestanowiące kosztów
uzyskania przychodów:
rezerwa na wynagrodzenia urlopowe oraz rezerwa
emerytalna
Koszty i straty trwale stanowiące koszty uzyskania
przychodów:
Amortyzacja aktywa z tyt. Prawa do użytkowania
NKUP
Przychód do opodatkowania w ramach wykorzystania
ulgi IP BOX
Dochód do opodatkowania w ramach IP BOX po
uwzględnieniu rozliczenia straty z lat ubiegłych
Dochód do opodatkowania na zasadach ogólnych
Koszty projektowe inne niż programy kliniczne i early
stage
39
9.2 Aktywa i zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego
0 (6 865 527)
Podatek należny 0 0
Zwrot podatku 0 6 865 527
0 0
0 0
0 0
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego
(*) Zgodnie z przepisami podatkowymi Spółka przy kalkulacji zaliczki w 2020 roku na podatek dochodowy nie brała pod uwagę
zastosowania obniżonej stawki podatku w ramach IP Box, która została zastosowana w końcowej kalkulacji podatku
należnego.
(**) Spółka wystąpiła o interpretacje podatkowe w sprawie możliwości zastosowania obniżonej stawki podatku w ramach IP
BOX oraz odzyskania zwrotu części potrąconego w Belgii podatku u źródła w kwocie równej obliczonego podatku
dochodowego, w ramach kalkulacji IP BOX. W dniu 9 lipca 2021 roku otrzymała od Dyrektora Krajowej Informacji Skarbowej
interpretację podatkową, zgodnie z którą może odliczyć od należnego w Polsce podatku dochodowego od dochodów z
kwalifikowanych IP obliczonego zgodnie regulacją IP Box, podatek u źródła zapłacony w Belgii z tytułu wypłaty należności
licencyjnej dotyczącej wskazanych kwalifikowanych IP. W drugiej części przedmiotowej interpretacji dotyczącej możliwości
zastosowania 5% stawki podatku dochodowego zgodnie z regulacją IP BOX, w stosunku do dochodów z kwalifikowanych IP
uzyskiwanych na podstawie umowy licencyjnej zarówno w 2020 r., jak i w latach kolejnych, Dyrektor KIS uznał, że podejście
Spółki jest prawidłowe w przypadku kwalifikowanych IP [patentów], a nieprawidłowe w zakresie know-how nierozwieralnie
związanego z tymi kwalifikowanymi IP. W tej ostatniej kwestii, czyli w odniesieniu do zastosowania regulacji IP BOX również do
części dochodów przypadających na nierozerwalnie związany z patentami know-how, ocena Dyrektora KIS jest odmienna od
uzasadnionych oczekiwań Spółki, tj. nie obejmuje zakresem regulacji IP BOX wszystkich opłat i należności wynikających z
Umowy licencyjnej dotyczącej kwalifikowanych IP. W związku z powyższym Spółka podjęła działania odwoławcze w celu
wyjaśniania rozbieżności w ocenie Dyrektora KIS wyrażonej w drugiej części interpretacji podatkowej, gdyż intencją Spółki,
opartą na literalnym brzmieniu przepisów oraz innych interpretacjach podatkowych Dyrektora KIS, pozostaje zastosowanie
5% stawki podatku dochodowego zgodnie z regulacją IP BOX do całości opłat i należności wynikających z umowy licencyjnej,
która dotyczy kwalifikowanych IP oraz zwrotu całej zapłaconej zaliczki na podatek dochodowy CIT, jak również ujmowanie na
analogicznych zasadach dochodów IP uzyskiwanych na podstawie umowy licencyjnej (oraz ewentualnych kolejnych tego
rodzaju umów) w latach kolejnych. Spółka złożyła skargę na powyższe interpretacje podatkowe do Wojewódzkiego Sądu
Administracyjnego, który uznał za prawidłowe stanowisko Spółki. Spółka jednocześnie wystąpiła do Mazowieckiego Urzędu
Skarbowego (MUS) z wnioskiem o stwierdzenie nadpłaty. W związku ze skargą dyrektora KIS na wyrok WSA, urząd skarbowy
uznał prawo do zwrotu podatku tylko w kwocie odpowiadającej podatkowi u źródła zapłaconego w Belgii a pozostałą kwotę
uznał za niezasadną. W dniu 17 sierpnia 2022 roku Spółka otrzymała 5 558 tyś. PLN zwrotu podatku. Spółka złożyła zażalenie
na decyzję MUS w kwestii zwrotu pozostałej części nadpłaconego podatku oraz złożyła pismo do NSA o przyśpieszenie
rozpatrywania skargi na interpretację złożoną przez Dyrektora KIS. W dniu 6 grudnia 2022 roku Naczelny Sąd Administracyjny
oddalił skargę kasacyjną Dyrektora Krajowej Administracji Skarbowej. W związku z powyższym podjęte zostało zawieszone
postępowanie nadpłatowe. W dniu 11 kwietnia 2023 roku Dyrektor Izby Administracji Skarbowej w Warszawie wydał decyzję w
zakresie uchylenia decyzji organu pierwszej instancji w całości oraz stwierdzenia nadpłaty w podatku dochodowym od osób
prawnych za 2020 r. w kwocie 12 454 tyś. PLN. Decyzja w całości potwierdza stanowisko przyjęte przez Spółkę przy
rozliczaniu przychodu uzyskanego w związku z umową z Galapagos NV z dnia 5 listopada 2020 r. i jest ostateczna w
administracyjnym toku instancji, wobec czego Spółce została zwrócona w dniu 19 kwietnia 2023 niewypłacona do tej pory
kwota 6 866 tyś. PLN nadpłaty w podatku dochodowym od osób prawnych za 2020 r. Dodatkowo Spółka otrzymała odsetki
w łącznej kwocie 1 686 tyś PLN..
Podatek dochodowy do zapłaty
Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego (**)
Zapłacona zaliczka z tytułu podatku dochodowego(*)
40
8 127 171 8 731 849
701 579
8 748 (640)
(23 574) 227
9 002
41 276 48 313
-
8 153 620 8 779 749
710 581
Wysokość
straty
PLN
Wyko-
rzystane
Możliwe do
wykorzystania
2024 18 078 832
0%
0%
2023 20 426 980
0%
0%
2022 14 565 126
0%
0%
2021 7 260 867
0%
0%
2020 521 610
0%
0%
60 853 414
Stan na
30.06.2017
PLN
W związku z korzystnym dla Spólki rozpatrzeniem skargi kasacyjnej dot. możliwości zastosowania
obniżonej stawki podatku dochodowego w wysokości 5% do dochodów z kwalifikowanych IP w
ramach regulacji IP BOX. Wykazane straty podatkowe nie są związane z dochodem kwalifikowanym z
IP BOX, co oznacza, że w przypadku podpisania umowy partneringowej i osiągnięcia z tego tytułu
przychodu oraz dalszego korzystania z ulgi IP-Box, Spółka nie wykorzysta możliwości odliczenia strat
podatkowych z lat ubiegłych.
Rok
9.3 Nieujęte aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego i niewykorzystane ulgi
podatkowe
Razem nieujęte aktywa z tytułu odroczonego podatku
Odpis aktualizacyjny aktywów finansowych
Rezerwy
Wycena bilansowa
Straty podatkowe
Tabela prezentuje straty podatkowe możliwe do odliczenia od dochodu do opodatkowania przez
Spółkę w przyszłych okresach. Dane prezentowane w powyższej tabeli za lata 2020-2024 pochodzą z
rocznych deklaracji CIT-8 sporządzonych przez Spółkę za poszczególne lata.
9.4 Straty podatkowe możliwe do odliczenia
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
Na dzien bilansowy nie zostały wykazane następujące
aktywa z tytułu podatku odrocznego:
W związku z korzystnym dla Spółki rozpatrzeniem skargi kasacyjnej dot. możliwości zastosowania
obniżonej stawki podatku dochodowego w wysokości 5% do dochodów z kwalifikowanych IP w
ramach regulacji IP BOX w przypadku podpisania umowy partneringowej i osiągnięcia z tego tytułu
przychodu Spółka osiągniętego przychodu nie będzie rozliczała na zasadach ogólnych. W związku z
powyższym Spółka nie rozpoznaje aktywów oraz zobowiązań z tytułu odroczonego podatku
dochodowego.
41
10. Aktywo z tytułu prawa do użytkowania
Zmiana stanu aktywów z tytułu prawa do użytkowania w okresie 01.01.2024 - 31.12.2024
Grunty
Budynki
i budowle
Urządzenia
techniczne
i maszyny
Środki transportu
i pozostałe
Razem
0 6 368 887 770 506 0 7 139 393
0
(1 697 910) (382 836)
0
(2 080 746)
0 0 0 0 0
0 1 728 893
445 280
0 2 174 173
0 0 0 0 0
0 6 399 870 832 950 0 7 232 820
Zmiana stanu aktywów z tytułu prawa do użytkowania w okresie 01.01.2023 - 31.12.2023
Grunty
Budynki
i budowle
Urządzenia
techniczne
i maszyny
Środki transportu
i pozostałe
Razem
0 5 329 133 1 078 922 0 6 408 054
0
(1 499 211) (706 133)
0
(2 205 345)
0 0 0 0 0
0 2 538 965
397 717
0 2 936 683
0 0 0 0 0
0 6 368 887 770 506 0 7 139 393
* Amortyzacja z tyt. prawa do użytkowania w kwocie 1 875 768 PLN została ujęta w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów. Pozostała kwota została ujęta w pozycji niezakończone prace rozwojowe z sprawozdaniu z sytuacji
finansowej.
Stan na 1 stycznia 2024 roku
Amortyzacja*
Nowo zawarte umowy
Odpisy aktualizacyjne
Pozostałe
Stan na 1 stycznia 2023 roku
Amortyzacja*
Nowo zawarte umowy
Stan na 31 grudnia 2024 roku
Odpisy aktualizacyjne
Pozostałe
Stan na 31 grudnia 2023 roku
* Amortyzacja z tyt. prawa do użytkowania w kwocie 1 848 673 PLN została ujęta w sprawozdaniu z całkowitych
dochodów. Pozostała kwota została ujęta w pozycji niezakończone prace rozwojowe z sprawozdaniu z sytuacji
finansowej.
42
11. Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Należności z tytuł dostaw i usług 0 0
Odpis aktualizacyjny należności 0 0
Pozostałe należności
31 452 491 854 594
Pozostałe aktywa
615 020 869 512
32 067 510 1 724 106
11.1 Pozostałe należności
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
stan na
30.06.2017
PLN
Inne rozrachunki z pracownikami, kaucje 11 406 9 637 3 881
Należności z tytułu podatku VAT 1 136 284 844 957 617 558
Należności od akcjonariuszy 30 304 800 0 -
31 452 491 854 594 621 439
11.2 Pozostałe aktywa krótkoterminowe
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
stan na
30.06.2017
PLN
Rozliczenia międzyokresowe czynne w tym:
615 020 869 512
#ADR!
Ubezpieczenia i prenumeraty 89 686 198 577 #ADR!
Licencje krótkoterminowe 453 258 549 665
Zaliczki na koszty przyszłych okresów
71 200 119 082
-
inne 876 2 189 -
615 020 869 512 #ADR!
12. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz przepływy z tytułu dotacji
12.1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 2 313 031 10 455 134
15 550 000 53 500 000
Nienotyfikowane odsetki od lokat bankowych 41 142 10 181
17 904 173 63 965 315
Lokaty bankowe
W dniu 24 grudnia 2024 roku KRS zarejestrował podniesienie kapitału spółki poprzez emisję akcji serii
I, natomiast wpłata środków na pokrycie wyemitowanych akcji miała miejsce w dniu 2 stycznia 2025
roku.
43
12.2. Przepływy z tytułu dotacji
4 333 574 5 702 347
0 0
4 333 574 5 702 347
49 864 37 207
19 349 49 864
(30 515) 12 657
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
202 032 168 360
13. Kapitał podstawowy, zapasowy, z aktualizacji wyceny oraz pozostałe kapitały rezerwowe
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
wpływy z tytułu dotacji (łącznie ze środkami dla
konsorcjantów)
13.1 Kapitał podstawowy
zmiana stanu przychodów przyszłych okresów
niewykorzystane zaliczki na koniec bieżącego
okresu
nierozliczone zaliczki z tytułu dotacji bilans otwarcia
wpływy z tytułu dotacji
przekazanie środków konsorcjantom
Zarejestrowany kapitał podstawowy
Dnia 24 grudnia 2024 roku Sąd Rejonowy m. st. Warszawy zarejestrował zmianę Statutu związaną z
zakończonym procesem podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w drodze emisji nowych akcji na
okaziciela serii I. Na podstawie uchwały Zarządu Spółki z dnia 19 listopada 2024 r. w sprawie podwyższenia
kapitału zakładowego spółki w granicach kapitału docelowego w drodze emisji nowych akcji serii I w
ramach subskrypcji prywatnej, wyłączenia w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy, oraz
zmiany Statutu Spółki, kapitał zakładowy Spółki został podwyższony o kwotę o 33.672,00 zł poprzez
emisję 3.367.200 akcji i wynosi obecnie 202.032,00 zł.
44
Stan na dzień 31.12.2024
wartość akcji
(PLN)
liczba akcji
wartość jedn.
(PLN)
% kap. za-
kładowego
49 900 4 990 000 0,01
24,70
11 762 1 176 163 0,01
5,82
14 450 1 445 000 0,01
7,15
125 920 12 592 037 0,01
62,33
202 032 20 203 200 0,01
100,00
Stan na dzień 31.12.2023
wartość akcji
(PLN)
liczba akcji
wartość jedn.
(PLN)
% kap. za-
kładowego
42 000 4 200 000 0,01
24,95
11 762 1 176 163 0,01
6,99
14 458 1 445 819 0,01
8,59
100 140 10 014 018 0,01
59,48
168 360 16 836 000 0,01
100,00
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
180 393 515 150 710 949
udziałowcy
180 393 515 150 710 949
Marcin Szumowski razem
z Szumowski Investments sp. z o.o
13.3 Kapitał zapasowy
Kapitał zapasowy tworzony z
nadwyżki z tytułu emisji akcji
Nationale-Nederlanden
Powszechne Towarzystwo
Nationale-Nederlanden
Powszechne Towarzystwo
Pozostali udziałowcy
BLACK FOREST SICAV – SIF
societe anonyme razem z FTF
Columbus Sp. z o.o
nazwa akcjonariusza
Pozostali udziałowcy
nazwa akcjonariusza
13.2 Struktura właścicielska
Dnia 24 grudnia 2024 roku Sąd Rejonowy m. st. Warszawy zarejestrował zmianę Statutu związaną z
zakończonym procesem podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w drodze emisji nowych akcji na
okaziciela serii I. Na podstawie uchwały Zarządu Spółki z dnia 19 listopada 2024 r. w sprawie podwyższenia
kapitału zakładowego spółki w granicach kapitału docelowego w drodze emisji nowych akcji serii I w
ramach subskrypcji prywatnej, wyłączenia w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy, oraz
zmiany Statutu Spółki, kapitał zakładowy Spółki został podwyższony o kwotę o 33.672,00 zł poprzez
emisję 3.367.200 akcji i wynosi obecnie 202.032,00 zł.
MS GALLEON GmbH razem z
BLACK FOREST SICAV – SIF
societe anonyme
Marcin Szumowski razem
z Szumowski Investments sp. z o.o
45
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
4 039 546 0
udziałowcy
4 039 546 0
Dodatkowo 24 grudnia 2024 roku Sąd Rejonowy m. st. Warszawy zarejestrował zmianę Statutu
związaną z zakończonym procesem podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w drodze emisji
nowych akcji serii I po 9 PLN za sztukę. Nadwyżka ceny zakupu nad ceną nominalną pomniejszona o
koszty emisji została odniesiona na saldo kapitału zapasowego.
W związku ze spełnieniem określonych warunków w ramach Programu Motywacyjnego 2022-2025
Spółka rozpoznała koszt dodatkowego wynagrodzenia. Szczegóły kalkulacji znajdują się w nocie 30.
13.4 Pozostałe kapitały rezerwowe
Kapitał rezerwowy utworzony w
ramach programu
motywacyjnego
46
14. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
14.1 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Stan na
30.06.2017
PLN
Krótkoterminowe zobowiązania z
tytułu dostaw i usług
1 828 803 3 016 748 961 214
1 828 803 3 016 748
961 214
14.2 Analiza wiekowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Stan na
30.06.2017
PLN
nieprzeterminowane
1 828 803 3 016 748
895 096
1 828 803 3 016 748
961 214
14.3 Pozostałe zobowiązania
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Stan na
30.06.2017
PLN
Zobowiązania z tytułu podatku PIT
92 810 523
42 436
Zobowiązania z tytułu ZUS
192 404 7 841
231 990
Zobowiązania z tytułu PPK
11 684 689
293
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
7 697 58 264
5 729
Inne rozrachunki z pracownikami
3 013 2 820
6 410
307 608 70 137
318 220
15. Zobowiąznie z tytułu leasingu
krótkoterminowe długoterminowe Razem
Stan na 1 stycznia 2024 roku
2 163 572 4 975 821 7 139 393
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu (2 080 746) 0 (2 080 746)
Aktualizacja wyceny 2 099 379 74 794 2 174 173
Stan na 31 grudnia 2024 roku 2 182 204 5 050 616 7 232 820
Średnia ważona krańcowa stopa procentowa Grupy jako leasingobiorcy zastosowana do zobowiązań
z tytułu leasingu ujętych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej na dzień 1 stycznia 2025 roku
wyniosła 5,95%.
(*) Kwota obejmuje wpłaty określonych pracowników z tyt. emisji akcji w związku z udziałem w
Nowym Programie Motywacyjnym.
47
krótkoterminowe długoterminowe Razem
Stan na 1 stycznia 2023 roku
2 205 345 4 202 710 6 408 054
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu (2 205 345) 0 (2 205 345)
Zmiana stawki 437 320 2 499 363 2 936 683
Aktualizacja wyceny 1 726 252 (1 726 252) 0
Stan na 31 grudnia 2023 roku 2 163 572 4 975 821 7 139 393
16. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
oferta promocyjna
104 214 218 055
104 214 218 055
Średnia ważona krańcowa stopa procentowa Grupy jako leasingobiorcy zastosowana do zobowiązań
z tytułu leasingu ujętych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej na dzień 1 stycznia 2024 roku
wyniosła 6,5%.
W dniu 21 kwietnia 2021 roku Spółka zawarła umowę najmu nieruchomości w Łodzi, w której od
listopada 2021 roku mieści się łódzka część laboratoriów Spółki. W ramach umowy została określona
oferta promocyjna która obniża czynsz w określonym czasie. Spółka rozpoznaje koszt najmu liniowo,
a różnicę w stosunku do kosztu zafakturowanego rozpoznawała w czasie trwania oferty promocyjnej
jako długoterminowe rozliczenia międzyokresowe.
48
17. Rezerwy długoterminowe i krótkoterminowe
Rezerwa na
świadczenia
emerytalne
(PLN)
Razem rezerwy
długoterminowe
(PLN)
Rezerwa na
koszty
(PLN)
Rezerwa na
urlopy
(PLN)
Razem rezerwy
krótkoterminowe
(PLN
Rezerwy razem
(PLN)
Stan na 1 stycznia 2024
108 311 108 311 43 550 698 452 742 003 850 314
Rezerwy utworzone w okresie
ujęte w sprawozdaniu
finansowym
0 0 101 459 531 407 632 866 632 866
Rezerwy rozwiązane w okresie
ujęte w sprawozdaniu z
całkowitych dochodów
(66 042) (66 042) 0 0 0 (66 042)
Rezerwy wykorzystane w
okresie
0 0 (43 550) (562 335) (605 885) (605 885)
Stan na 31 grudnia 2024 42 269 42 269 101 459 667 524 768 984 811 253
długoterminowe
krótkoterminowe
49
Rezerwa na
świadczenia
emerytalne
(PLN)
Razem rezerwy
długoterminowe
(PLN)
Rezerwa na
koszty
(PLN)
Rezerwa na
urlopy
(PLN)
Razem rezerwy
krótkoterminowe
(PLN
Rezerwy razem
(PLN)
Stan na 1 stycznia 2023
83 905 83 905 113 000 640 757 753 758 837 662
Rezerwy utworzone w okresie
ujęte w sprawozdaniu
finansowym
0 0 43 550 994 090 1 037 640 1 037 640
Rezerwy rozwiązane w okresie
ujęte w sprawozdaniu z
całkowitych dochodów
24 406 24 406 0 0 0 24 406
Rezerwy wykorzystane w
okresie
0 0 (113 000) (936 395) (1 049 395) (1 049 395)
Stan na 31 grudnia 2023 108 311 108 311 43 550 698 452 742 003 850 314
długoterminowe
krótkoterminowe
50
18. Przychody przyszłych okresów
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Stan na
30.06.2017
PLN
Nierozliczone zaliczki z tytułu
dotacji rządowych
19 349 49 864 529 205
19 349 49 864
529 205
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Przychody ze sprzedaży, w tym:
0 100
sprzedaż towarów
0 100
Dotacje rządowe, w tym:
1 392 565 3 652 543
Krótkoterminowe
1 392 565 3 652 543
1 392 565 3 652 643
20.1 Pozostałe przychody
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
ulga dla innowacyjnych
poracowników
744 733 0
pozostałe
14 939 19 541
759 672 19 541
20. Pozostałe przychody i koszty operacyjne
19. Przychody z podstawowej działalności
Spółka od kwietnia 2024 roku korzysta z ulgi na innowacyjnych pracowników, która polega na
uwzględnieniu niewykorzystanej ulgi badawczo-rozwojowej w postaci pomniejszenia kwoty zaliczek
PIT faktycznie przekazywanych do urzędów skarbowych w trakcie roku od wynagrodzeń
pracowników wykonujących działalność B+R.
W dniu 15 października 2024 r. Spółka zawarła wyłączną umowę licencyjną ze spółką Ocean
Biomedical, Inc., dotyczącą inhibitorów YKL-40. W związku z zawarciem Umowy Spółka miała
uzyskać bezzwrotną płatność wstępną w wysokości 0,6 mln USD. W dniu 8 listopada 2024 r. Spółka
otrzymała informację o rozwiązaniu umowy, co spowodowało, że nie doszło do czynności udzielenia
licencji. W zwiazku z powyższym na dzień 31.12.2024 roku Spółka uznała, że prawdopodobieństwo
uzyskania płatności wstępnej jest bardzo niskie i w wystawiła fakturę korygującą, nie wykazując
tej transakcji w przychodach Spółki.
51
20.2 Pozostałe koszty
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Delegacje krajowe i zagraniczne 357 559 352 076
Konferencje 246 923 309 525
pozostałe
277 941 227 672
882 424 889 273
21. Wartość sprzedanych projektów
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Nakłady poniesione na
niezakończone prace rozwojowe
objęte umową
0 0
0 0
52
22. Koszty działalności operacyjnej
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
3 819 793 3 880 082
1 848 673 1 875 768
3 402 607 4 101 710
7 072 677 9 643 249
2 250 685 2 047 339
500 267 371 912
709 837 2 291 562
2 086 648 2 718 598
13 631 254 15 257 704
1 584 520 1 728 510
50 364 42 296
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
679 616 2 462 569
53 511 57 705
4 549 007 6 146 743
14 307 307 14 022 845
19 589 441 22 689 862
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
1 098 481 4 391 619
30 961 (5 256)
0 3 371
1 129 443 4 389 733
24. Koszty finansowe
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
90 1
16 920 542 236
48 102 92 569
46 041 0
111 154 634 805
Zużycie materiałów i energii
Amortyzacja z tyt. prawa do użytkowania
Amortyzacja, w tym:
Odsetki naliczone
Odsetki otrzymane
usługi badawcze
usługi prawne i doradcze
usługi księgowo-kadrowe
usługa informatyczna
Usługi obce, w tym:
23. Przychody finansowe
Podatki i opłaty
Koszty świadczeń pracowniczych
Wynagrodzenia
Pozostałe, w tym wycena bilansowa
Różnice kursowe
Odsetki
Pozostałe, w tym wycena bilansowa
Koszty finansowe dot. rozliczenia prawa do
użytkowania
Powyższa tabela zawiera koszty poniesione na prace badawcze oraz rozwojowe programów we
wcześniejszej fazie rozwoju niż kliniczna tj. takie, dla których Spółka nie zabiegała i nie uzyskała zgody
odpowiednich agencji na prowadzenie badań klinicznych. Poniższa tabela prezentuje sumę tych kosztów w
podziale na platformy. Jednocześnie za rok 2023 Spółka zmieniła prezentacje kosztów dot. MSSF 16
przesuwając kwotę 1 105 tys zł z pozycji usługi obce do pozycji amortyzacja w kwocie 1 054 tys zł. oraz w
koszty fiansowe w kwocie 51 tys. zł.
platforma chitynazowa
platforma arginazowa
platforma deubikwitynazowa
programy wczesne
53
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
(1,56) (1,69)
(1,56) (1,69)
(1,56) (1,69)
(1,56) (1,69)
(1,56) (1,69)
(1,56) (1,69)
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
(31 529 899) (28 369 991)
0 0
(31 529 899) (28 369 991)
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
20 203 200 16 836 000
Zysk (strata) za rok obrotowy
Inne - akcjom niedającym kontroli
Średnia ważona liczba akcji wykorzystana do
obliczenia rozwodnionego zysku (straty) na akcję
Zysk (strata) wykorzystany do obliczenia
podstawowego zysku (straty) przypadającego na
akcję ogółem
Zysk (strata) rozwodniony na akcję ogółem
25.2 Zysk (strata) i średnia ważona liczba akcji wykorzystana do obliczenia zysku (straty)
podstawowego na akcję:
25.1 Podstawowy zysk (strata) na akcję
25. Zysk (strata) na akcję
Z działalności zaniechanej
Z działalności kontynuowanej
Z działalności zaniechanej
Podstawowy zysk (strata) na akcję ogółem
Zysk (strata) rozwodniony na akcję
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy zysk (strata) na akcję
54
Produkcja substancji aktywnej i tabletek
Dnia 20 lipca 2022 roku Zarząd Spółki zawarł z Galapagos NV Transition Agreement w ramach
którego uregulowane zostało przejęcie przez Emitenta wyprodukowanych przez Galapagos w
standardzie GMP (ang. Good Manufacturing Practice) substancji aktywnej (ang. Active Pharmaceutical
Ingredient, API) oraz tabletek w ilości wystarczającej do przeprowadzenia badań klinicznych II i III fazy
badania klinicznego cząsteczki OATD-01. Zgodnie ze szczegółowymi postanowieniami ww. umowy
Emitent będzie zobowiązany do zapłaty Galapagos kwoty 2,5 mln EUR za ww. materiały, która będzie
wymagalna wyłącznie w przypadku zawarcia nowej umowy partneringowej dot. cząsteczki OATD-01.
Program Motywacyjny 2022-2025
W związku z realizacją warunków Program Motywacyjny 2022-2025 został uruchomiony. Szczegóły
zostały opisane w nocie 30.
Zobowiązania warunkowe
Program motywacyjny DEAL+
Rada Nadzorcza pozytywnie zaopiniowała nowy program motywacyjny, którego podstawowe zasady
określa załącznik nr 1 do uchwały Rady Nadzorczej nr 02/03/2020 z dnia 10 marca 2020 roku w
sprawie systemu motywacyjnego dzielenia się zyskiem z pracownikami w przypadku zawarcia umowy
partneringowej oraz systemu motywacyjnego dla zarządu („DEAL+”), który został zaktualizowany
uchwałą Rady Nadzorczej nr 02/09/2023 z dnia 28 września 2023 r. Założeniem niniejszego programu
motywacyjnego jest przyznanie pracownikom oraz Członkom Zarządu Molecure SA w ramach premii
puli środków uzyskanych w przypadku zawarcia przez Spółkę umowy partneringowej lub innego
analogicznego kontraktu, który doprowadzi do komercjalizacji programów lub związków rozwijanych
przez Spółkę. Wartość niniejszego programu motywacyjnego została ustalona w aktualnej wersji na
5% wartości przychodu netto (przychód pomniejszony o koszty wytworzenia danego związku) w
wyniku zawartej umowy partneringowej. Wartość przychodu netto z powyższej transakcji obejmuje
upfront oraz wszystkie kolejne płatności z osiągnięcia przez Spółkę kamieni milowych w dalszym
rozwoju klinicznym związku, ustalonych w umowie partneringowej.
Spółka pierwszy raz zastosowała postanowienia programu motywacyjnego w wyniku zawartej dnia 5
listopada 2020 roku umowy z Galapagos NV.
26. Aktywa i zobowiązania warunkowe
55
27. Wynagrodzenie firmy audytorskiej
24 000 24 000
39 000 38 000
11 000 5 000
74 000 67 000
28. Segmenty operacyjne
Od 01.01.2024
do 31.12.2024
PLN
Od 01.01.2023
do 31.12.2023
PLN
Obowiązkowy przegląd śródrocznego
jednostkowego i skonsolidowanego
sprawozdania finansowego
Obowiązkowe badanie jednostkowego i
skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Zgodnie z MSSF 8 Spółka prezentuje w sprawozdaniu finansowym dane dotyczące jednego
segmentu operacyjnego.
Danym segmentem operacyjnym jest działalność w zakresie Innowacji. Spółka prowadzi prace
badawczo-rozwojowe, w których koncentruje się na rozwijaniu innowacyjnych, małocząsteczkowych
związków chemicznych o działaniu farmakologicznym, które w dalszym etapie procesu rozwoju
nowych leków są przeznaczone do komercjalizacji. W związku z powyższym przychody i wyniki,
aktywa, zobowiązania oraz koszty ponoszone przez Spółkę w pełni dotyczą segmentu Innowacje.
Usługi atestacyjne
56
29. Instrumenty finansowe
29.1 Zarządzanie ryzykiem kapitałowym
Wskaźnik zadłużenia netto do kapitałów własnych
Stan na 31.12.2024
PLN
Stan na 31.12.2023
PLN
Stan na 30.06.2017
PLN
Zadłużenie
*)
10 304 047 11 344 510
1 880 870
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
**)
17 904 173 63 965 315
13 912 383
Zadłużenie netto
7 600 126 52 620 804 12 031 513
Kapitał własny
***)
103 133 423 100 907 538
#ADR!
Stosunek zadłużenia netto do kapitału
własnego
7% 52% #ADR!
*)
Zadłużenie rozumiane jest jako zadłużenie długo- i krótkoterminowe
**)
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują między innymi otrzymane przez Spółkę dotacje.
***)
Kapitał własny obejmuje kapitał wykazany w sprawozdaniu z pozycji finansowej
Spółka zarządza kapitałem by zagwarantować, że będzie zdolna kontynuować działalność przy
jednoczesnej maksymalizacji rentowności dzięki optymalizacji relacji zadłużenia do kapitału własnego.
W Spółce dokonuje się regularnego przeglądu struktury kapitałowej i poziomu oraz struktury
czasowej zobowiązań W ramach tych przeglądów analizuje się koszty kapitału i ryzyko związane z
poszczególnymi jego kategoriami. Głównymi składnikami podlegającymi ww. analizie są:
• środki pieniężne i ich ekwiwalenty – ujawnione w nocie 12,
• kapitał, w tym, kapitały rezerwowe i zysk zatrzymany – ujawnione w nocie 13.
Na Molecure SA nie są nałożone zewnętrzne wymagania kapitałowe za wyjątkiem tego, iż zgodnie z
art. 396 §1 Kodeksu Spółek Handlowych, któremu podlega Spółka, na pokrycie straty należy utworzyć
kapitał zapasowy, do którego przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał
ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału akcyjnego. Ta część kapitału zapasowego
(zysków zatrzymanych) nie jest dostępna do dystrybucji na rzecz Akcjonariuszy.
Spółka okresowo dokonuje przeglądu struktury kapitałowej. W ramach przeglądu analizuje koszt
kapitału oraz rodzaje ryzyka związanego z każdą klasą kapitału.
Środki pieniężne na koniec bieżącego okresu jak również okresu porównawczego znacząco
przewyższają zadłużenie co skutkuje dodatnim wskaźnikiem zadłużenia netto do kapitału własnego.
57
29.2 Kategorie instrumentów finansowych
29.2.1 Kategorie instrumentów finansowych
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Krótkoterminowe
0 0 0 0 11
0 0 31 452 491 854 594 11
0 0 31 452 491 854 594
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
Nr noty
17 904 173 63 965 315 12
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
0 0 5 050 616 4 975 821 15
0 0 5 050 616 4 975 821
0 0 1 828 803 3 016 748 14
0 0 307 608 70 137 14
0 0 2 182 204 2 163 572 15
0 0 4 318 615 5 250 457
Zobowiązania finansowe są wyceniane wg zamortyzowanego kosztu.
Należności z tytułu dostaw i
usług
Zobowiązania z tytułu
leasingu
Nr noty
Wyceniane według wartości
godziwej przez wynik
Wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Środki pieniężne i ich
ekwiwalenty
Spółka posiada w aktywach finansowych tylko składniki, które są wycenianie wg zamortyzowanego kosztu
zgodnie z wymogami MSSF 9 instrumenty finansowe.
Spółka dokonuje wyceny należności krótkoterminowych zgodnie z MSSF 9 Instrumenty finansowe według
uproszczonej metody, ponieważ:
- nie zawierają istotnego elementu finansowania w rozumieniu zasad określonych w MSSF 15 Przychody, czyli
nie istnieje istotny komponent finansowania mogący korygować przyrzeczoną kwotę wynagrodzenia,
- istnieje oczekiwanie, że należności zostaną spłacone w okresie krótszym niż rok.
Według metody uproszczonej, oczekiwane straty kredytowe są szacowane na podstawie danych historycznych.
W poprzednich latach Spółka nie tworzyła odpisów na należności krótkoterminowe, w efekcie tej analizy nie
wprowadzono dodatkowych rezerw na oczekiwane straty kredytowe.
Razem:
Zobowiązania z tytułu
leasingu
Razem:
Krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu
dostaw i usług
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania finansowe
(dane w PLN)
Długoterminowe
Nr noty
Wyceniane według wartości
godziwej przez wynik
Wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Razem:
Pozostałe należności
Aktywa finansowe
(dane w PLN)
58
29.2.2 Zyski (straty) z instrumentów finansowych
Za okres od
01.01.2024 do
31.12.2024
Za okres od
01.01.2023 do
31.12.2023
Za okres od
01.01.2024 do
31.12.2024
Za okres od
01.01.2023 do
31.12.2023
0 0 1 129 443 4 386 363 23
0 0 90 1 24
0 0 48 102 41 155 24
0 0 1 081 250 4 345 207
29.3 Cele zarządzania ryzykiem finansowym
Spółka rozpoznaje następujące rodzaje ryzyka:
Ryzyko kredytowe - ryzyko, że jedna ze stron instrumentu finansowego, nie wywiązując się ze swoich
zobowiązań, spowoduje poniesienie strat finansowych przez drugą ze stron.
Ryzyko płynności – ryzyko, że Spółka napotka trudności w wywiązaniu się z obowiązków związanych
ze zobowiązaniami finansowymi, których rozliczenie następuje poprzez dostarczenie środków
pieniężnych lub innego rodzaju aktywów finansowych.
Wyceniane według wartości
godziwej przez wynik
Wyceniane w
zamortyzowanym koszcie
Nr noty
Zyski (straty) z
instrumentów finansowych
(dane w PLN)
Koszty z tytułu odsetek
Koszty finansowe dot.
rozliczenia prawa do
użytkowania
- inne ryzyka cenowe – to ryzyka, które powstają, gdy wartość godziwa instrumentu finansowego lub
przyszłe przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany
cen rynkowych (inne niż wynikające z ryzyka stopy procentowej lub ryzyka walutowego), niezależnie
od tego czy zmiany te spowodowane są czynnikami charakterystycznymi dla poszczególnych
instrumentów finansowych lub dla ich emitenta, czy też czynnikami odnoszącymi się do wszystkich
podobnych instrumentów finansowych będących przedmiotem obrotu na rynku.
Ryzyka kredytowe, płynności oraz rynkowe (obejmujące przede wszystkim ryzyko walutowe i stopy
procentowej) powstają w procesie działalności operacyjnej Spółki. Celem zarządzania ryzykiem
finansowym w Spółce jest zminimalizowanie wpływu czynników rynkowych, takich jak kursy walutowe i
stopy procentowe.
Razem:
- ryzyko rynkowe, na które składa się między innymi:
- ryzyko walutowe - ryzyko, że wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe przepływy
środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany kursów wymiany
walut;
- ryzyko stopy procentowej - ryzyko, że wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe
przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany
rynkowych stóp procentowych;
Spółka nie korzysta z instrumentów finansowych z którymi związane jest ryzyko cenowe. Spółka nie
jest narażona na inne ryzyka cenowe.
Przychody z tytułu odsetek
59
29.4 Zarządzanie ryzykiem walutowym
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
59 605 619 427 119 430 453 283
2 846 18 000 4 812 (3 211)
55 326 20 797 17 229 62 801
Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe
Wpływ na
aktywa
Wpływ na
zobowiązania
Wpływ na
aktywa
Wpływ na
zobowią-zania
49 625 60 576 286 510 220 194
(49 625) (60 576) (286 510) (220 194)
Waluta USD
Waluta GBP
Waluta EUR
Wzrost kursu walutowego o
10%
Spadek kursu walutowego o
10%
W ocenie Zarządu Spółki prawdopodobne zmiany kursów walutowych o +/-10% wpłynęłyby na wyniki
Spółki w następujących wartościach:
Stan na 31.12.2024
PLN
Aktywa
Zobowiązania
Spółka zawiera określone transakcje denominowane w walutach obcych. W związku z tym pojawia się
ryzyko wahań kursów walut. W okresach 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia
2024 roku ryzyko kursowe obejmowało jedynie ryzyko związane z istnieniem sald na rachunkach
bankowych, należności i zobowiązań handlowych wyrażonych w walutach obcych, których wartości
przedstawiały się następująco:
Stan na 31.12.2023
PLN
Wrażliwość Spółki na ryzyko walutowe na dzień bilansowy spadło z powodu spadku salda zobowiązań
wyrażonych w walutach obcych wynikającego z normalnej działalności Spółki.
60
29.5 Zarządzanie ryzykiem stóp procentowych
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
2 313 031 10 455 134
15 550 000 53 500 000
17 863 031 63 955 134
Analiza wrażliwości na ryzyko stóp procentowych
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
155 500 535 000
(155 500) (535 000)
29.6 Zarządzanie ryzykiem kredytowym
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
wagi ryzyka
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
31 452 491 854 594 1,00 31 452 491 854 594
17 904 173 63 965 315 0,20 3 580 835 12 793 063
49 356 664 64 819 909 35 033 325 13 647 657
Wzrost oprocentowania o 1%
Spadek ekspozycji na ryzyko kredytowe w 2024 roku w porównaniu z 2023 rokiem wynika ze spadku
salda środków pieniężnych i ich ekwiwalentów.
Pozostałe należności, w tym
należnosci od Skarbu
Państwa
( m.in. CIT, VAT)
Środki pieniężne i ich
ekwiwalenty
Ryzyko kredytowe to możliwość niedotrzymania warunków umowy przez drugą stronę kontraktu, co
oznacza, iż strona narażona na ryzyko nie otrzyma w oczekiwanym terminie płatności określonej
warunkami kontraktu. Grupa w chwili obecnej nie generuje przychodów ze sprzedaży, co ogranicza
ekspozycję na ryzyko kredytowe. Jednakże Spółka stosując metodykę opartą na systemie prostych
wag ryzyka (Bazylea) ma następującą ekspozycję na ryzyko kredytowe:
Środki pieniężne oprocentowane
Środki pieniężne nieoprocentowane
Aktywa Finansowe
Spadek oprocentowania o 1%
Spółka jest narażona na ryzyko stóp procentowych w związku z następującymi aktywami i
zobowiązaniami finansowymi:
W ocenie zarządu Spółki prawdopodobne zmiany kursów stóp pocentowych o +/-1% w skali roku
wpłynęłyby na wyniki Spółki w następujących wartościach:
61
29.7 Zarządzanie ryzykiem płynności
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
Stan na
30.06.2017
PLN
49 356 664 64 819 909
#ADR!
31 452 491 854 594
#ADR!
17 904 173 63 965 315
13 912 383
(9 369 231)
(10 226 277)
(1 279 434)
(1 828 803) (3 016 748)
(961 214)
(307 608) (70 137)
(318 220)
(7 232 820) (7 139 393)
39 987 432 54 593 632
#ADR!
Spółka zarządza ryzykiem płynności utrzymując odpowiednią wielkość kapitału, rozliczając na bieżąco
przyznane dotacje, pozyskując nowe granty oraz inwestorów zewnętrznych. Zarząd na bieżąco
monitoruje przepływy pieniężne oraz profile wymagalności aktywów i zobowiązań finansowych.
Poniższe tabele przedstawiają informacje o terminach umownej wymagalności zobowiązań
finansowych. Tabele te opracowano na podstawie niezdyskontowanych przepływów pieniężnych
zobowiązań finansowych, uszeregowanych według najwcześniejszego możliwego wymaganego
terminu płatności ustalonego dla Spółki. Tabela obejmuje zarówno przepływy pieniężne związane z
odsetkami, jak i kapitałem.
*)
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują między innymi otrzymane przez Spółkę dotacje.
Ekspozycja na ryzyko płynności
Zobowiązania z tytułu leasingu
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Zobowiązania finansowe
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty*)
Aktywa finansowe
Należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałe należności
62
do 3 m-cy
pow. 3
do 12m-cy
1 828 803 1 828 803 0
307 608 307 608 0
2 182 204 557 753 1 624 451
0 0 0
1 do 5 lat powyżej 5 lat
0 0 0
0 0 0
4 417 665 632 951 5 050 616
0 0 0
do 3 m-cy
pow. 3
do 12m-cy
3 016 748 3 016 748 0
70 137 70 137 0
2 163 572 540 893 1 622 679
0 0 0
1 do 5 lat powyżej 5 lat
0 0 0
0 0 0
2 487 910 2 487 910 4 975 821
0 0 0
Rodzaj zobowiązania
(dane w PLN)
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu leasingu
Pozostałe zobowiązania finansowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu leasingu
Pozostałe zobowiązania finansowe
Rodzaj zobowiązania
(dane w PLN)
Pozostałe zobowiązania finansowe
Zobowiązania z tytułu leasingu
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Rodzaj zobowiązania
(dane w PLN)
Pozostałe zobowiązania finansowe
Zobowiązania z tytułu leasingu
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Rodzaj zobowiązania
(dane w PLN)
Wartość
bilansowa
Długoterminowe
Razem długo-
terminowe
Wartość
bilansowa
Krótkoterminowe
Na dzień bilansowy 31.12.2023 zobowiązania finansowe spółki mieściły się w następujących
przedziałach terminów wymagalności:
Długoterminowe
Razem długo-
terminowe
Krótkoterminowe
Na dzień bilansowy 31.12.2024 zobowiązania finansowe spółki mieściły się w następujących
przedziałach terminów wymagalności:
63
30. Płatności realizowane na bazie akcji
Program Motywacyjny 2022-2025
- liczba akcji w ramach programu motywacyjnego: 400 000 sztuk
- charakter akcji: akcje zwykłe
- liczba akcji przyznanych pracownikom, warunki zrealizowane: 399 955 sztuk
- cena akcji Spółki w momencie stwierdzenia realizacji warunków: 10,10 PLN
Stan na
31.12.2024
PLN
Stan na
31.12.2023
PLN
2024
4 039 546 0
4 039 546 0
Celem Programu Motywacyjnego 2022 – 2025 jest stworzenie dodatkowego długoterminowego
systemu motywacyjnego dla pracowników oraz członków Zarządu Spółki. Wprowadzony system
motywacyjny stanowić ma istotny składnik całościowego systemu wynagradzania zmiennego dla
uczestników Programu Motywacyjnego 2022 – 2025, zachęcający do zwiększenia zaangażowania
oraz efektywności pracy na rzecz Spółki, który powinien zapewnić utrzymanie wysokiego poziomu
profesjonalnego zarządzania Spółką, zatrzymanie kluczowych pracowników i współpracowników
poprzez utrwalenie ich więzi ze Spółką, a także systematyczny postęp rozwijanych przez Spółkę
programów naukowych, a w konsekwencji stabilny wzrost przychodów i wzrost wartości akcji Spółki.
Program Motywacyjny 2022 – 2025 polega na wyemitowaniu przez Spółkę nowych akcji, a następnie
na przeznaczeniu tych akcji do objęcia przez osoby uprawnione na preferencyjnych warunkach.
Łącznie w ramach Programu Motywacyjnego 2022 – 2025 Spółka może zaproponować uprawnionym
Uczestnikom Programu Motywacyjnego 2022 – 2025 nie więcej niż 400.000 akcji. Za lata 2022, 2023
oraz 2024 wedle zasad określonych w Regulaminie zostało przyznanych łącznie 399.955 uprawnień w
ramach opisywanego programu. W dniu 10 lutego 2025 r. wobec spełnienia się warunków opisanych w
Regulaminie, Zarząd podjął uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego w ramach kapitału
docelowego pracowniczego, celem emisji 399.955 akcji przeznaczonych do objęcia dla pracowników,
którzy uzyskali status osób uprawnionych.
W ramach Spółki nie został utworzony system kontroli akcji pracowniczych.
Rozpoznane koszty Nowego Programu Motywacyjnego na dzień bilansowy przedstawiają się
następująco:
Wartość godziwą akcji w Programie Motywacyjnym 2022-2025 wyceniono na bazie poniższych
założeń:
64
31. Kursy walutowe
EUR / PLN
4,2730 4,3480
4,2265
USD / PLN
4,1012 3,9350
3,7062
GBP / PLN
5,1488 4,9997
4,8132
32. Zatrudnienie w Spółce
19 18
7
83 93
56
102 111
63
Stan na
30.06.2017
Stan na
31.12.2024
33. Istotne zdarzenia okresu sprawozdawczego niewymienione w innych częściach sprawozdania
finansowego
W dniu 24 lutego 2022 roku rozpoczął się atak Rosji na Ukrainę, potwierdzony licznymi doniesieniami
medialnymi, wskazującymi że wojska rosyjskie przekroczyły wschodnie, południowe i północne granice
Ukrainy. W związku z działaniami wojennymi ze strony Rosji przedstawiciele Unii Europejskiej i USA
wdrożyli dotkliwy dla Rosji pakiet sankcji, które dotyczą strategicznych sektorów rosyjskiej
gospodarki poprzez zablokowanie im dostępu do technologii i rynków, w tym finansowych.
Rosja posiada jedne z największych na świecie zasoby surowców naturalnych (nie tylko ropy, gazu,
czy węgla kamiennego i brunatnego), lecz również wyrobów stalowych, metali przemysłowych i wielu
innych niezbędnych surowców.
Nie można wykluczyć, że uchwalone przez przedstawicieli Unii Europejskiej i USA sankcje mogą
wpłynąć na działalność prowadzoną przez spółki również w Polsce, z uwagi właśnie na dostawy
surowców z Rosji, co w konsekwencji może zakłócić łańcuchy dostaw. W przypadku Molecure S.A.
dostrzegliśmy w zakresie łańcuchów dostaw pewne ograniczenie. W niedawno uruchomionym
programie innego białka USP w platformie deubikwitynaz zakończono wirtualne badanie przesiewowe.
Biblioteka związków wyłonionych w tym badaniu dotarła do nas z opóźnieniem spowodowanym
konfliktem zbrojnym na Ukrainie (firma dostarczająca związki zlokalizowane jest w Kijowie).
Niewątpliwie konflikt zbrojny w Ukrainie wpłynie na wskaźniki makroekonomiczne Polski, w tym w
szczególności wysokość stóp procentowych oraz wycenę polskiej waluty (złotego). Ten ostatni
element może mieć wpływy na zwiększenie kosztów obsługi zobowiązań z tytułu usług badawczych i
odczynników kupowanych zagranicą. Spółka nie jest jednak obecnie w stanie oszacować precyzyjnie
ewentualnego wpływu tych wydarzeń na prowadzone programy badawcze czy też dostępność
finansowania. O kolejnych zdarzeniach oraz uwarunkowaniach, istotnie wpływających na powyższe
obszary Spółka będzie komunikować w trybie właściwych raportów.
Spółka w swoich działaniach uwzględnia realizację Celów Zrównoważonego Rozwoju 2030 przyjętych
przez blisko 200 krajów, w tym przykłada wagę do kwestii ochrony środowiska dążąc do
minimalizowania negatywnego wpływu działalności firmy na środowisko i podejmuje działania na rzecz
zapobiegania zmianom klimatycznym. Spółka działa jednak w sektorze biotechnologicznym, gdzie co
do zasady zmiany klimatu mają bardzo niski wpływ na sprawozdania finansowe w tym na wartości
przychodów, kosztów, wyceny aktywów, przyjęte stopy procentowe, testy utraty wartości. W
kwestiach związanych z klimatem należy zaznaczyć, że Spółka prowadzi klasyfikację odpadów w
oparciu o własną procedurę gospodarowania odpadami chemicznymi i biologicznymi, korzysta z bazy
BDO, współpracuje z firmami posiadającymi wymagane zgody na bezpieczny transport i utylizację
odpadów w spalarniach wyposażonych w specjalistyczne instalacje. Ponadto wykorzystanie
energooszczędnych drukarek pozwala ograniczać ilość plastiku poprzez stosowanie tonerów o jego
mniejszej zawartości, a automatycznie skonfigurowanie dwustronnego wydruku prowadzi do
ograniczenia wykorzystania papieru. Leasing sprzętów elektronicznych przyczynia się do
zmniejszenia ilość wytwarzanych elektro-odpadów. Podpisanie umowy z korporacją świadczącą
przewóz osób wyposażoną w flotę hybrydową, ma na celu ograniczenie emisji CO2. Zastosowanie
filtrów uzdatniających wodę przyczynia się do redukcji wytwarzanego przez nas plastiku.
Zarząd Spółki rozważył wpływ na jej działalność czynników, które obecnie uważane są za znaczące z
makroekonicznego punktu widzenia.
Pracownicy naukowi
Pracownicy administracyjni
Stan na
31.12.2024
Stan na
31.12.2023
Stan na
30.06.2017
Stan na
31.12.2023
65
35. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Sławomir Broniarek
Dyrektor Finansowy
Podpisy Zarządu:
Marcin Jan Szumowski Zbigniew Zasłona Piotr Iwanowski
Prezes Zarządu Członek Zarządu Członek Zarządu
Warszawa, dnia 27.03.2025 roku
Sporządził:
W dniu 31 stycznia 2025 r. do Spółki wpłynęły rezygnacje z pełnienia funkcji Członka Zarządu od pani
Agnieszki Rajczuk-Szczepańskiej oraz pana Sławomira Broniarka.
Sprawozdanie finansowe Molecure SA za 2024 rok zostało zatwierdzone przez Zarząd Spółki w dniu
27 marca 2025 roku.
34. Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nie uwzględnionych
w sprawozdaniu finansowym
Spółka w swoich działaniach uwzględnia realizację Celów Zrównoważonego Rozwoju 2030 przyjętych
przez blisko 200 krajów, w tym przykłada wagę do kwestii ochrony środowiska dążąc do
minimalizowania negatywnego wpływu działalności firmy na środowisko i podejmuje działania na rzecz
zapobiegania zmianom klimatycznym. Spółka działa jednak w sektorze biotechnologicznym, gdzie co
do zasady zmiany klimatu mają bardzo niski wpływ na sprawozdania finansowe w tym na wartości
przychodów, kosztów, wyceny aktywów, przyjęte stopy procentowe, testy utraty wartości. W
kwestiach związanych z klimatem należy zaznaczyć, że Spółka prowadzi klasyfikację odpadów w
oparciu o własną procedurę gospodarowania odpadami chemicznymi i biologicznymi, korzysta z bazy
BDO, współpracuje z firmami posiadającymi wymagane zgody na bezpieczny transport i utylizację
odpadów w spalarniach wyposażonych w specjalistyczne instalacje. Ponadto wykorzystanie
energooszczędnych drukarek pozwala ograniczać ilość plastiku poprzez stosowanie tonerów o jego
mniejszej zawartości, a automatycznie skonfigurowanie dwustronnego wydruku prowadzi do
ograniczenia wykorzystania papieru. Leasing sprzętów elektronicznych przyczynia się do
zmniejszenia ilość wytwarzanych elektro-odpadów. Podpisanie umowy z korporacją świadczącą
przewóz osób wyposażoną w flotę hybrydową, ma na celu ograniczenie emisji CO2. Zastosowanie
filtrów uzdatniających wodę przyczynia się do redukcji wytwarzanego przez nas plastiku.
W związku z usyskaną interpretacją podatkową dotyczącą wypowiedzianej umowy parteringowej z
Ocean Biomedical, Spółka dokonała storna wartości przychodu wynikającego z wystawionej faktury
sprzedażowej dot. płatnosci wstępnej poprzez wystawienie faktury korygującej.
66
