Roczne_jednostkowe_sprawozdanie_finansowe_IMS_SA_za_2024

ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

IMS SPÓŁKA AKCYJNA

ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2024 ROKU

DO 31 GRUDNIA 2024 ROKU

Warszawa, KWIECIEŃ 2025 r.

 
 
 
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok    
 
Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej 
 

SPIS TREŚCI: 
Wybrane dane finansowe z jednostkowego sprawozdania finansowego  4 
Sprawozdanie z całkowitych dochodów  6 
Sprawozdanie z sytuacji finansowej - Aktywa  8 
Sprawozdanie z sytuacji finansowej - Pasywa  9 
Sprawozdanie ze  zmian w kapitale własnym  10 
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych  12 
 Wprowadzenie do sprawozdania finansowego  15 
1. INFORMACJE OGÓLNE  15 
2. OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI  16 
3. WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA PREZENTACJI  16 
4. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO  16 
5. STOSOWANE ZASADY RACHUNKOWOŚCI  17 
6. ZMIANY STOSOWANYCH ZASAD RACHUNKOWOŚCI  25 
7. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH  26 
8. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO  29 
STRUKTURA GRUPY KAPITAŁOWEJ I WŁADZE SPÓŁKI  30 
 Struktura Grupy Kapitałowej i władze Spółki  31 
1. SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ IMS  31 
2. SKŁAD ZARZĄDU SPÓŁKI  33 
3. SKŁAD RADY NADZORCZEJ SPÓŁKI  33 
 Noty do sprawozdania z całkowitych dochodów  35 
1. ZYSK NA JEDNĄ AKCJĘ  35 
2. PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY  36 
3. POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE  36 
4. POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE  37 
5. PRZYCHODY FINANSOWE  37 
6. KOSZTY FINANSOWE  37 
7. PODATEK DOCHODOWY  38 
8. DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA  38 
 Noty do sprawozdania z sytuacji finansowej  40 
1. WARTOŚĆ FIRMY  40 
2. WARTOŚCI NIEMATERIALNE  40 
3. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE  41 
4. PRAWO DO UŻYTKOWANIA AKTYWÓW  43 

 
 
 
Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok    
 
Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej 
 

5. AKTYWA FINANSOWE DŁUGOTERMINOWE  44 
6. AKTYWA I REZERWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO  53 
7. ZAPASY  56 
8. NALEŻNOŚCI  56 
9. AKTYWA FINANSOWE KRÓTKOTERMINOWE  57 
10. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY  64 
11. INSTRUMENTY FINANSOWE  64 
12. ANALIZA WRAŻLIWOŚCI INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH NA RYZYKA I ZARZĄDZANIE RYZYKIEM  68 
13. ZARZĄDZANIE RYZYKIEM KAPITAŁOWYM  75 
14. KAPITAŁ PODSTAWOWY  75 
15. KAPITAŁ ZAPASOWY I POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE  76 
16. PROPOZYCJA CO DO SPOSOBU PODZIAŁU ZYSKU LUB POKRYCIA STRATY ZA ROK OBROTOWY  76 
17. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU  77 
18. KREDYTY I POŻYCZKI  78 
19. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA  86 
20. INNE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE  87 
21. REZERWY DŁUGOTERMINOWE  87 
22. REZERWY KRÓTKOTERMINOWE  88 
 Pozostałe informacje  90 
1. PROJEKT CLOSER MUSIC - PRODUKCJA I KOMERCJALIZACJA WŁASNYCH BIBLIOTEK MUZYCZNYCH  90 
2. PODPISANIE ISTOTNEJ UMOWY HANDLOWEJ PRZEZ CLOSER MUSIC SP. Z O.O.  96 
3. PODPISANIE INNYCH ISTOTNYCH UMÓW INWESTYCYJNYCH DOTYCZĄCYCH POZYSKANIA KAPITAŁU W SPÓŁCE ZALEŻNEJ CLOSER MUSIC SP. Z 
O.O.                                                                                                                                                                                                                                                       96 
4. UMOWA INWESTYCYJNA DOT. PROJEKTU AROMA I POWSTANIE SPÓŁKI AROMA GENERAL SP. Z O.O.  98 
5. ZMIANA POLITYKI DYWIDENDOWEJ GRUPY IMS  99 
6. REKOMENDACJA “KUPUJ” DLA AKCJI IMS S.A. Z CENĄ DOCELOWĄ 4,50 PLN  100 
7. CESJA UMÓW DOTYCZĄCYCH USŁUG REKLAMOWYCH DIGITAL SIGNAGE Z IMS S.A. DO REVO DOOH SP. Z O.O. (DAWNIEJ IMS R&D 
SP. Z O.O.)  101 
8. DYWIDENDA  102 
9. EMISJA AKCJI SERII D IMS S.A.  105 
10.  ROZLICZENIE EARN-OUT Z BYŁYMI WSPÓLNIKAMI AUDIO MARKETING SP. Z O.O.  105 
11.  ROZLICZENIE EARN-OUT Z BYŁYMI WSPÓLNIKAMI APR SP. Z O.O.  105 
12.  ZATRUDNIENIE  106 
13.  WYNAGRODZENIE CZŁONKÓW KADRY MENEDŻERSKIEJ  106 
14.  TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI  106 
15.   UDZIELONE I OTRZYMANE PORĘCZENIA I GWARANCJE  109 
16.  SPRAWY SĄDOWE I INNE POSTĘPOWANIA  110 
17.  OPIS ZNACZĄCYCH POSTANOWIEŃ UMÓW LEASINGOWYCH AKTYWNYCH NA 31.12.2024 ROKU  112 
18.  PODMIOT UPRAWNIONY DO BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO  113 
Istotne wydarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego  115 
1. ZMIANA POLITYKI DYWIDENDOWEJ GRUPY IMS  115 
 

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

4

Wybrane dane finansowe z jednostkowego sprawozdania finansowego

w tys. PLN

w tys. EUR

Okres 12 miesięcy zakończony

31.12.2024 r.

31.12.2023 r.

31.12.2024 r.

31.12.2023 r.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

Przychody netto ze sprzedaży

37 406

41 293

8 691

9 119

EBIT

12 799

9 437

2 974

2 084

Amortyzacja

4 234

5 188

984

1 146

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

17 033

14 625

3 957

3 230

Zysk brutto

11 397

7 414

2 648

1 637

Zysk netto za rok obrotowy

8 816

5 552

2 048

1 226

Zysk na akcję (gr na akcję)

26

16

6

4

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

16 947

13 165

3 937

2 907

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(5 286)

(10 498)

(1 228)

(2 318)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(15 452)

1 384

(3 590)

306

Przepływy pieniężne netto razem

(3 791)

4 051

(881)

895

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31.12.2024 r.

Stan na

31.12.2023 r.

Stan na

31.12.2024 r.

Stan na

31.12.2023 r.

Rzeczowe aktywa trwałe

6 183

6 729

1 447

1 548

Należności krótkoterminowe

9 188

11 222

2 150

2 581

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

390

4 181

91

962

Kapitał własny

72 694

72 096

17 012

16 581

Zobowiązania długoterminowe

21 720

25 320

5 083

5 823

Zobowiązania krótkoterminowe

41 308

37 179

9 667

8 551

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

5

Zasady przeliczenia wybranych danych finansowych

Poszczególne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono według ustalonego

przez NBP kursu wymiany złotego na EUR obowiązującego na 31.12.2024 r. - 4,2730 PLN/EUR i dane

porównawcze na 31.12.2023 r. - 4,3480 PLN/EUR.

Poszczególne pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania

z przepływów pieniężnych - przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną

średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu

sprawozdawczego, tj. za okres 12 miesięcy zakończonych 31.12.2024 r. - 4,3042 PLN/EUR i dane

porównawcze za okres 12 miesięcy zakończonych 31.12.2023 r. - 4,5284 PLN/EUR.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

6

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

Sprawozdanie z całkowitych dochodów należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które

stanowią jego integralną cześć.

Nota

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

3.2.

37 406

41 293

Koszty działalności operacyjnej

31 626

39 186

Amortyzacja

4 234

5 188

Zużycie materiałów i energii

1 975

3 032

Usługi obce

15 614

17 824

Podatki i opłaty

152

270

Wynagrodzenia

5 486

8 567

Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

643

664

Pozostałe koszty rodzajowe

113

117

Zmiana stanu produktów

(256)

(334)

Wartość sprzedanych towarów i materiałów

3 665

3 858

Zysk na sprzedaży

5 780

2 107

Zysk / (Strata) z tytułu utraty wartości należności

140

(95)

Pozostałe przychody operacyjne

3.3.

8 914

7 720

Pozostałe koszty operacyjne

3.4.

2 035

295

Zysk na działalności operacyjnej

12 799

9 437

Przychody finansowe

3.5.

1 176

1 177

Koszty finansowe

3.6.

2 578

3 200

Zysk brutto

11 397

7 414

Podatek dochodowy

3.7.

2 581

1 862

Zysk netto za rok obrotowy

8 816

5 552

Pozostałe całkowite dochody brutto, które mogą zostać reklasyfikowane do wyniku

-

Pozostałe całkowite dochody brutto, które nie zostaną reklasyfikowane do wyniku

4.5.

5 368

28 079

Pozostałe całkowite dochody brutto przed opodatkowaniem

5 368

28 079

Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji, które mogą zostać reklasyfikowane

do wyniku

-

Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji, które nie zostaną reklasyfikowane do

wyniku

(1 020)

(5 335)

Pozostałe całkowite dochody ogółem

4 348

22 744

Całkowite dochody ogółem

13 164

28 296

Spadek sprzedaży usług reklamowych audio i wideo i tym samym spadek sprzedaży całkowitej

wynika z przeniesienia części tego segmentu (usług reklamowych wideo/Digital Signage) do spółki

zależnej Revo DOOH Sp. z o.o. Zmiana ta nie wpływa na wyniki skonsolidowane Grupy Kapitałowej

IMS.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

7

Zysk na akcję przypadający na akcjonariuszy jednostki Spółki

/ grosz na akcję /

Nota

Okres 12 miesięcy

zakończony

Okres 12 miesięcy

zakończony

31 grudnia 2024 r.

31 grudnia 2023 r.

Podstawowy zysk na akcję

3.1.

26

16

z działalności kontynuowanej

26

16

z działalności zaniechanej

-

Rozwodniony zysk na akcję

3.1.

26

16

z działalności kontynuowanej

26

16

z działalności zaniechanej

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

8

Sprawozdanie z sytuacji finansowej - Aktywa

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które

stanowią jego integralną część.

Nota

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Wartość firmy

4.1.

-

1 442

Wartości niematerialne

4.2.

4 998

5 526

Rzeczowe aktywa trwałe

4.3.

6 183

6 729

Prawo do użytkowania aktywów

4.4.

1 149

1 563

Inne długoterminowe aktywa finansowe

4.5.

95 326

88 054

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

4.6.

697

942

Rozliczenia międzyokresowe czynne

długoterminowe

68

57

Aktywa trwałe

108 421

104 313

Zapasy

4.7.

2 091

1 729

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe należności krótkoterminowe

4.8.

9 188

11 222

Nadpłata z tytułu podatku dochodowego

-

Aktywa finansowe krótkoterminowe

4.9.

15 632

13 150

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

4.10.

390

4 181

Aktywa obrotowe inne niż przeznaczone do

sprzedaży

-

Aktywa obrotowe

27 301

30 282

Aktywa razem

135 722

134 595

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

9

Sprawozdanie z sytuacji finansowej - Pasywa

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które

stanowią jego integralną cześć.

Nota

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Kapitał podstawowy

4.14.

702

678

Kapitał zapasowy

4.15.

32 204

35 928

Pozostałe kapitały rezerwowe

4.15.

34 287

29 938

Zyski zatrzymane

8 816

5 552

Zaliczka na poczet wypłaty dywidendy

(3 315)

-

KAPITAŁ WŁASNY RAZEM

72 694

72 096

Zobowiązania z tytułu leasingu

4.17.

1 725

2 399

Kredyty i pożyczki

4.18.

4 414

7 935

Rezerwa z tytułu podatku odroczonego

4.6.

14 561

13 405

Rezerwy długoterminowe

4.21.

39

44

Inne długoterminowe zobowiązania finansowe

4.20.

981

1 537

Zobowiązania długoterminowe

21 720

25 320

Zobowiązania z tytułu leasingu

4.17.

2 052

2 253

Kredyty i pożyczki

4.18.

32 302

24 357

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe zobowiązania

4.19.

6 257

9 148

Zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego

209

588

Rezerwy krótkoterminowe

4.22.

128

95

Inne krótkoterminowe zobowiązania finansowe

4.20.

360

738

Zobowiązania krótkoterminowe

41 308

37 179

ZOBOWIĄZANIA RAZEM

63 028

62 499

Pasywa razem

135 722

134 595

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

10

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

Kapitał

podstawowy

Kapitał

zapasowy

Pozostałe kapitały

rezerwowe

Zyski

zatrzymane

Zaliczka na poczet

wypłaty dywidendy

Kapitał własny

Noty

4.14.

4.15.

4.5. / 4.15.

Stan na 1 stycznia 2024 roku

678

35 928

29 938

5 552

-

72 096

Emisja akcji serii D

24

2 515

-

2 539

Wypłata dywidendy za 2023 rok

-

(3 939)

-

(5 552)

-

(9 490)

Wypłata zaliczki na poczet dywidendy za 2024 rok

-

(2 300)

-

(3 315)

(5 615)

Zysk netto roku obrotowego

-

8 816

-

8 816

Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto), w tym:

-

4 348

-

4 348

Przeszacowanie udziałów w spółkach zależnych (netto)

-

4 348

-

4 348

Suma całkowitych dochodów

-

4 348

8 816

-

13 164

Suma zmian w kapitale

24

(3 724)

4 348

3 264

(3 315)

598

Stan na 31 grudnia 2024 roku

702

32 204

34 287

8 816

(3 315)

72 694

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

11

Kapitał

podstawowy

Kapitał

zapasowy

Pozostałe kapitały

rezerwowe

Zyski

zatrzymane

Kapitał własny

Noty

4.14.

4.15.

4.5. / 4.15.

Stan na 1 stycznia 2023 roku

646

35 791

7 194

3 512

47 143

Emisja akcji serii D

32

3 407

-

3 439

Wypłata dywidendy

-

(3 270)

-

(3 512)

(6 782)

Zysk netto roku obrotowego

-

5 552

Pozostałe całkowite dochody za rok obrotowy (netto), w tym:

-

22 744

-

22 744

Przeszacowanie udziałów w spółkach zależnych

-

22 744

-

22 744

Suma całkowitych dochodów

-

22 744

5 552

28 296

Suma zmian w kapitale

32

137

22 744

2 040

24 953

Stan na 31 grudnia 2023 roku

678

35 928

29 938

5 552

72 096

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

12

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które

stanowią jego integralną cześć.

Noty

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

Zysk netto

8 816

5 552

Korekty

10 706

10 012

Amortyzacja

4 234

5 188

Korekta dotycząca rozwiązanie odpisu z tytułu przeszacowania wartości

udziałów Mood Factory Sp. z o.o.

-

(112)

Odsetki: leasing, kredyt, lokaty bankowe, prawo do użytkowania aktywów

1 499

1 257

Strata z działalności inwestycyjnej

(76)

(411)

Korekta z tytułu rezerw krótko- i długoterminowych

-

44

Bilansowa zmiana stanu zapasów skorygowana o zapasy, które w okresie

weszły do ewidencji środków trwałych

(224)

(375)

Zmiana stanu należności krótkoterminowych (w tym rozliczeń

międzyokresowych czynnych)

1 988

1 812

Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i

kredytów skorygowana o wartość nabytych, a nieopłaconych na dzień

bilansowy środków trwałych

(738)

747

Korekta wyksięgowania wartości firmy (dot. systemów galeryjnych DS.

przeniesionych cesją umów do Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z

o.o.)

1 442

-

Należny podatek dochodowy za okres sprawozdawczy

2 581

1 862

Środki pieniężne wypracowane w toku działalności operacyjnej

19 522

15 564

Zapłacony podatek dochodowy, zaliczony do działalności operacyjnej

(2 575)

(2 399)

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ

16 947

13 165

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

Wpływy z tytułu odsetek od udzielonych pożyczek

1 047

917

Wpływy z tytułu zbycia aktywów trwałych

188

924

Spłata pożyczek

3 587

1 554

Udzielone pożyczki

4.9.

(6 041)

(3 946)

Zakup wartości niematerialnych i środków trwałych

(2 744)

(2 833)

Spłata zobowiązań z tytułu umów inwestycyjnych – rozliczenia earn – out

4.20.

(1 323)

(7 114)

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ

(5 286)

(10 498)

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

13

Noty

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

Wpływy z tytułu kredytów bankowych

1 050

10 368

Wpływy z tytułu otrzymanych pożyczek

4.18

7 693

8 507

Podwyższenie kapitału w wyniku realizacji Programu Motywacyjnego IV

612

806

Wypłata dywidendy

5.8.

(15 105)

(6 782)

Płatności z tytułu leasingu wraz z odsetkami

(3 469)

(4 035)

Spłata kredytów bankowych wraz z odsetkami

(5 377)

(3 363)

Spłata pożyczek wraz z odsetkami

(856)

(4 117)

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

(15 452)

1 384

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO RAZEM

(3 791)

4 051

Wpływ zmian kursów walut na saldo środków pieniężnych w walutach

-

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA POCZĄTEK OKRESU

4 181

130

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU

390

4 181

BILANSOWA ZMIANA STANU ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH

(3 791)

4 051

WPROWADZENIE DO

SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

15

1. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego

1.1. Informacje ogólne

Sprawozdanie finansowe obejmuje rok zakończony 31 grudnia 2024 r. oraz dane

porównawcze za rok zakończony 31 grudnia 2023 r.

Rokiem obrachunkowym Spółki jest okres 12 miesięcy kończący się 31 grudnia.

IMS S.A. („Spółka”; „IMS S.A.”; „IMS”; „Emitent”) została utworzona w wyniku przekształcenia

Internet Media Services Sp. z o.o. w spółkę akcyjną uchwałą Walnego Zgromadzenia Wspólników

Spółki z 8 marca 2007 r. (Rep. A nr 499/2007). Internet Media Services Sp. z o.o. została utworzona

na podstawie Aktu Notarialnego z 4 sierpnia 2000 r. w Kancelarii Notarialnej Czesławy Kołcun

(Rep. A - 9269/2000).

Siedzibą IMS S.A. jest Warszawa, ul. Puławska 366. Spółka wpisana jest do rejestru

przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Warszawie pod numerem KRS 0000278240.

Spółce nadano numer statystyczny REGON 016452416.

Obecna nazwa Spółki – IMS Spółka Akcyjna (nazwa skrócona IMS S.A.) – to wynik zmiany nazwy

z Internet Media Services S.A. dokonany przez ZWZ w czerwcu 2015 r., zgodnie ze strategią

komunikacji marki IMS oraz strategią komunikacji dla całej Grupy Kapitałowej IMS.

Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.

IMS S.A. jest spółką dominującą i sama nie jest zależna od innych spółek.

IMS Spółka Akcyjna zajmuje pozycję lidera w świadczeniu wyspecjalizowanych usług z zakresu

marketingu sensorycznego w Polsce. Nowoczesne rozwiązania oferowane przez Spółkę pozwoliły

jej osiągnąć pozycję lidera na rynku polskim, jak również oferować produkty i usługi na innych

rynkach europejskich.

IMS S.A. świadczy usługi marketingu sensorycznego w trzech głównych grupach produktowych:

▪ audiomarketingu – emisja oraz przygotowanie personalizowanych formatów muzycznych,

▪ wideomarketingu - komunikacja wizualna na nośnikach Digital Signage: Wideo Wall, menu

Boards, witryny sklepowe Digital Signage,

▪ aromamarketingu - dobór i emisja spersonalizowanych nut zapachowych dla wybranych grup

klientów.

Powyższe dziedziny stanowią trzon marketingu sensorycznego, który jest działaniem polegającym

na umiejętnym dobraniu odpowiednich bodźców dźwiękowych, zapachowych i wizualnych w celu

wywołania oczekiwanych reakcji u klientów, a co za tym idzie podniesienie efektywności

i atrakcyjności miejsc sprzedaży.

Ponadto IMS S.A. prowadzi działalność w segmentach:

▪ In-Store Media - produkcja i emisja reklam dźwiękowych, produkcja i emisja reklam wideo na

monitorach i ekranach LED, Digital Signage,

Technologie i Systemy Digital Signage - instalacje Systemów Digital Signage, specjalizowane

urządzenia Digital Signage i zarządzanie treścią na nośnikach Digital Signage.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

16

Ponad połowa sprzedaży od wielu lat pochodzi ze świadczenia długoterminowych usług

abonamentowych w tych trzech obszarach.

Misją IMS S.A. jest pozostanie wiodącym dostawcą rozwiązań podnoszących efektywność

i atrakcyjność miejsc sprzedaży, w tym poprzez oferowanie kompleksowych rozwiązań

marketingowych, które odciążą klienta od implementacji, zarządzania i monitorowania systemów

i procesów sprzedaży nakierowanych na działania marketingowe w miejscu sprzedaży.

Wytworzenie właściwej atmosfery miejsc sprzedaży pozwala wpłynąć m.in. na:

▪ zachowania klientów (wzbudzenie zainteresowania miejscem sprzedaży, wydłużenie czasu

pobytu klienta w sklepie, co w konsekwencji wpływa na zwiększenie prawdopodobieństwa

dokonania zakupów),

▪ budowanie wizerunku marki (odpowiednio dobrany zapach, treść reklamowa oraz jej sposób

przekazu pozwala na uzyskanie odpowiednich skojarzeń z marką, jak również kreuje lojalność

wobec marki),

▪ zwiększenie sprzedaży.

1.2. Oświadczenie o zgodności

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) przyjętymi przez Unię Europejską. MSSF

obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów

Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości

Finansowej („KIMSF”).

Porównawcze dane finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 roku zostały

przygotowane w oparciu o te same podstawy sporządzenia sprawozdania finansowego.

1.3. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Walutą funkcjonalną Spółki oraz walutą prezentacji niniejszego jednostkowego

sprawozdania finansowego jest złoty polski. Sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych

(„PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tys. PLN (nie stosuje się

zaokrągleń; w wyniku prezentacji danych finansowych w tysiącach złotych sumy podsumowań

mogą być różne od sumy składników poszczególnych pozycji, a odchylenie nie powinno

przekraczać 1 tysiąca złotych).

1.4. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności

gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia

niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na

zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę. W związku z obecną sytuacją, związaną

z wojną na terytorium Ukrainy, a jednocześnie biorąc pod uwagę podjęte już decyzje oraz działania

planowane i możliwe do podjęcia w przyszłości, Zarząd IMS S.A. ocenił, iż założenie kontynuacji

działalności przyjęte do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego jest właściwe.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, za

wyjątkiem przeszacowania do wartości godziwej udziałów w spółkach zależnych opisanego w nocie

4.5. niniejszego sprawozdania.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

17

1.5. Stosowane zasady rachunkowości

Przyjęte przy sporządzeniu niniejszego sprawozdania zasady rachunkowości są zgodne

z zasadami przyjętymi przy sporządzaniu rocznego sprawozdania za rok obrotowy 2023, poza

nowymi standardami rachunkowości stosowanymi od 1 stycznia 2024 r. opisanymi poniżej.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało przygotowane w jednolitym europejskim

formacie raportowania (ESEF), zgodnym z wymogami Rozporządzenia nr 209/815 z 17 grudnia

2018 r. uzupełniającego Dyrektywę 2004/109/WE Parlamentu Europejskiego i Rady w odniesieniu

do regulacyjnych standardów technicznych dotyczących specyfikacji jednolitego elektronicznego

formatu raportowania.

1.5.1. Waluty obce

Przy sporządzaniu sprawozdań finansowych transakcje przeprowadzane w walucie innej

niż polski złoty (PLN) wykazuje się po kursie waluty obowiązującym na dzień transakcji. Na dzień

bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne denominowane w walutach obcych są przeliczane

według kursu obowiązującego na ten dzień, tj. kursu średniego ustalonego przez NBP. Aktywa

i zobowiązania niepieniężne wyceniane w wartości godziwej i denominowane w walutach obcych

wycenia się po kursie obowiązującym w dniu ustalenia wartości godziwej. Pozycje niepieniężne

wyceniane według kosztu historycznego w walutach obcych nie podlegają powtórnemu

przewalutowaniu. Wszelkie różnice kursowe ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów

w okresie, w którym powstają, z wyjątkiem różnic kursowych wynikających z transakcji

przeprowadzonych w celu zabezpieczenia przed określonym ryzykiem walutowym.

Zastosowane kursy walut do wyceny pozycji bilansowych:

Kurs wymiany złotego

do euro

Kurs wymiany złotego

do dolara

31 grudnia 2024 r.

4,2730

4,1012

31 grudnia 2023 r.

4,3480

3,9350

1.5.2. Ujęcie przychodów ze sprzedaży

Przychody ze sprzedaży ujmuje się w stopniu odzwierciedlającym spełnienie przez Spółkę

zobowiązania do wykonania świadczenia (realizacji usługi) lub dostawy towaru.

Przychody ze sprzedaży wykazuje się w wartości godziwej otrzymanej lub należnej zapłaty

z tytułu sprzedaży towarów i usług w zwykłym toku działalności Spółki. Przychody prezentowane są

po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, przewidywane rabaty, zwroty klientów i podobne

odpisy.

Spółka ujmuje przychody ze sprzedaży po spełnieniu wszystkich następujących warunków:

− umowa została zawarta w formie pisemnej, ustnej lub innej zgodnej ze zwyczajowymi praktykami

handlowymi, oraz obie strony umowy zaakceptowały jej warunki;

− zidentyfikowano w umowie prawa i obowiązki każdej strony dotyczące dóbr lub usług, które mają

zostać przekazane oraz zidentyfikowano warunki płatności za powyższe dobra lub usługi;

− umowa posiada treść ekonomiczną;

− jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian

za przekazane klientowi dobra i usługi.

Przychody ze sprzedaży dzielą się na trzy główne kategorie:

− Przychody ze sprzedaży usług;

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

18

− Przychody z tytułu dzierżawy urządzeń;

− Przychody ze sprzedaży towarów.

1.5.2.1. Przychody ze sprzedaży usług

Przychody IMS uzyskiwane są zasadniczo w związku ze świadczeniem usług.

Jeżeli umowa przewiduje opłaty pobrane z góry za usługi (nie dotyczy zaliczek), które mają

być świadczone w okresach przyszłych, przychód rozpoznaje się proporcjonalnie, w każdym

miesiącu, którego dotyczy opłata, w części odpowiadającej opłacie za dany miesiąc. Wartość opłaty

za przyszłe okresy odracza się jako rozliczenie międzyokresowe przychodu. Na 31 grudnia 2024 r.

przychody przyszłych okresów wynosiły 55 tys. PLN.

1.5.2.2. Przychody z tytułu dzierżawy urządzeń

Spółka w swojej działalności zawiera umowy wieloletnie (abonamentowe), w tym na dzierżawę

urządzeń audiobox, wideobox i aromabox. Przychody z tego tytułu rozpoznawane są miesięcznie,

tj. w każdym miesiącu, w którym usługa miała miejsce.

1.5.2.3. Przychody ze sprzedaży towarów

Przychody ze sprzedaży towarów (np. monitorów, urządzeń, zapachów aroma) ujmuje się

jednorazowo w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia.

1.5.3. Przychody z tytułu odsetek

Przychody z tytułu odsetek ujmowane są narastająco według czasu powstawania, poprzez

odniesienie do kwoty niespłaconego jeszcze kapitału i przy uwzględnieniu efektywnej stopy

oprocentowania, czyli stopy efektywnie dyskontującej przyszłe wpływy pieniężne szacowane na

oczekiwany okres użytkowania danego składnika aktywów do wartości bilansowej netto tego

składnika.

1.5.4. Koszty

Przez koszty i straty Spółka rozumie uprawdopodobnione zmniejszenie w okresie

sprawozdawczym korzyści ekonomicznych o wiarygodnie określonej wartości. Powodują one

zmniejszenie wartości aktywów albo zwiększenie wartości zobowiązań i doprowadzają

do zmniejszenia kapitału własnego lub zwiększenia jego niedoboru. W księgach rachunkowych ujmuje

się wszystkie obciążające Spółkę koszty dotyczące danego okresu, niezależnie od terminu ich zapłaty.

Koszty ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów na podstawie bezpośredniego związku

pomiędzy poniesionymi kosztami, a osiągnięciem konkretnych przychodów. Zachowanie

współmierności przychodów i kosztów zakłada jednoczesne lub łączne ujmowanie przychodów

i kosztów powstałych bezpośrednio i wspólnie w wyniku tej samej transakcji lub innych zdarzeń.

Zgodnie z MSSF 15 koszty poniesione w celu pozyskania i zabezpieczenia kontraktu z klientem,

Spółka aktywuje i rozlicza w czasie przez cały okres trwania kontraktu.

1.5.5. Koszty finansowania zewnętrznego

Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub

wytworzeniem składników majątku wymagających dłuższego czasu, aby mogły być zdatne do

użytkowania lub odsprzedaży, dodaje się do kosztów wytworzenia takich aktywów, aż do

momentu, w którym aktywa te są zasadniczo gotowe do zamierzonego użytkowania lub

odsprzedania. Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku krótkoterminowego inwestowania

pozyskanych środków zewnętrznych przed zainwestowaniem ich w omawiane aktywa pomniejszają

wartość kosztów finansowania zewnętrznego podlegających kapitalizacji.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

19

Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio

w sprawozdanie z całkowitych dochodów w okresie, w którym zostały poniesione.

1.5.6. Podatek bieżący

Bieżące obciążenie podatkowe oblicza się na podstawie wyniku podatkowego (podstawy

opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku

(straty) netto w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów

stanowiących koszty uzyskania przychodów w latach następnych oraz pozycji przychodów

i kosztów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenie Spółki z tytułu podatku

bieżącego oblicza się w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym

i wykazuje bezpośrednio w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.

1.5.7. Podatek odroczony

Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego, wynikającego z różnic

przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową

w sprawozdaniu finansowym, ujmowane jest w pełnej wysokości, metodą bilansową. Jeżeli jednak

odroczony podatek dochodowy powstał z tytułu początkowego ujęcia składnika aktywów lub

zobowiązania w ramach transakcji innej niż połączenie jednostek gospodarczych, które nie wpływa

ani na wynik finansowy, ani na dochód (stratę) podatkową, to się go nie wykazuje. Odroczony podatek

dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek (i przepisów) podatkowych obowiązujących prawnie

lub faktycznie na dzień bilansowy, które zgodnie z oczekiwaniami będą obowiązywać w momencie

realizacji odnośnych aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub uregulowania

zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku

dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości osiągnięty zostanie dochód do

opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych. Zobowiązanie z tytułu

odroczonego podatku dochodowego wynikającego z różnic przejściowych powstających z tytułu

inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych jest ujmowane, chyba że rozłożenie w czasie

odwracania się różnic przejściowych jest kontrolowane przez Spółkę i prawdopodobne jest, że

w możliwej do przewidzenia przyszłości różnice te nie ulegną odwróceniu.

Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy

do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat oraz aktywa i rezerwy z tytułu

odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tę samą

władzę podatkową na tego samego podatnika.

1.5.8. Informacje dotyczące segmentów działalności

Działalność w podziale na segmenty Grupy Kapitałowej, której IMS S.A. jest jednostką

dominującą, zaprezentowana została w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy

Kapitałowej IMS.

1.5.9. Zysk netto na akcję

Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto

przypadającego dla akcjonariuszy Spółki za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym

okresie sprawozdawczym.

Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto

za okres, przypadającego na akcjonariuszy przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji

występujących w ciągu okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających

umarzalnych akcji uprzywilejowanych, zamiennych na akcje zwykłe).

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

20

1.5.10. Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe prezentowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej po koszcie

historycznym pomniejszonym o odpisy amortyzacyjne i skumulowane odpisy z tytułu utraty

wartości. Obciążenia amortyzacyjne dla pozycji innych niż grunty i inwestycje w toku naliczane są

od wartości zakupu środków trwałych pomniejszonej o ich przewidywalną wartość końcową,

metodą liniową przez okres przewidywanej przydatności do użycia.

Szacunkowe okresy użytkowania, wartości rezydualne i metoda amortyzacji podlegają

weryfikacji na koniec każdego roku obrotowego, a konsekwencje zmian tych szacunków

odnoszone są do przyszłych okresów.

Aktywa utrzymywane na podstawie umowy leasingu amortyzuje się przez okres ich

przewidywanego ekonomicznego użytkowania na takich samych zasadach jak aktywa własne.

Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania pozycji

rzeczowego majątku trwałego określa się jako różnicę między przychodami ze sprzedaży ,

a wartością bilansową tych pozycji i ujmuje się je w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.

Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia wyceniane są jako niższa z dwóch wartości:

− wartości bilansowej na dzień zaklasyfikowania jako przeznaczone do zbycia, lub

− w wartości godziwej pomniejszonej o oczekiwane koszty sprzedaży.

Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia nie są amortyzowane od momentu zakwalifikowania

jako przeznaczone do zbycia. Na 31 grudnia 2024 roku w IMS S.A. nie wystąpiła kategoria „Aktywów

trwałych przeznaczonych do zbycia”.

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu

ekonomicznej użyteczności składników rzeczowych aktywów trwałych. IMS corocznie dokonuje

weryfikacji przyjętych okresów użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

Rzeczowe aktywa trwałe amortyzuje się metodą liniową.

Rodzaje środków trwałych

Okres ekonomicznej

użyteczności

Środki transportu

do 9 lat

Maszyny i urządzenia

do 6 lat

Urządzenia komputerowe

do 5 lat

Wyposażenie

do 5 lat

1.5.11. Wartości niematerialne

Wartości niematerialne nabyte w oddzielnych transakcjach wykazuje się po koszcie

historycznym pomniejszonym o umorzenie i skumulowaną stratę z tytułu utraty wartości.

Amortyzację nalicza się metodą liniową w przewidywanym okresie użytkowania tych aktywów.

Szacunkowy okres użytkowania oraz amortyzacja podlegają weryfikacji na koniec każdego

rocznego okresu sprawozdawczego, a skutki zmian tych szacunków odnoszone są do przyszłych

okresów.

Koszty prac badawczych ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów jako koszty

okresu, w którym zostały poniesione.

Wartości niematerialne wytworzone w zakresie własnym w wyniku prac rozwojowych

ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy uzasadnia je:

– wykonalność techniczna umożliwiająca udostępnienie ich do wykorzystania lub sprzedaży;

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

21

– zamiar opracowania w celu wykorzystania lub sprzedaży;

– możliwość wykorzystania lub sprzedaży;

– sposób generowania przez daną wartość niematerialną prawdopodobnych przyszłych korzyści

ekonomicznych;

– dostępność odpowiednich zasobów technicznych, finansowych i innych niezbędnych do ich

opracowania i późniejszego wykorzystania lub sprzedaży;

– możliwość wiarygodnej wyceny kosztów przypadających na dany składnik tych wartości

w procesie jego opracowywania.

Kwota początkowo ujęta jako wartości niematerialne wytworzone w zakresie własnym jest

sumą kosztów poniesionych od dnia spełnienia przez dany składnik tych wartości powyższych

kryteriów ujęcia. Po początkowym ujęciu wartości niematerialne wytworzone w zakresie własnym

wykazuje się w taki sam sposób, jak w przypadku wartości niematerialnych nabywanych

w oddzielnych transakcjach.

Roczne stawki amortyzacyjne wartości niematerialnych kształtują się następująco:

Rodzaje wartości niematerialnych

Okres ekonomicznej

użyteczności

Koszty zakończonych prac rozwojowych

6 lat

Oprogramowanie komputerowe

do 6 lat

Inne wartości niematerialne

do 20 lat

1.5.12. Utrata wartości niematerialnych aktywów innych niż wartość firmy

Aktywa o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji, lecz corocznie są

testowane pod kątem możliwej utraty wartości. Aktywa podlegające amortyzacji analizuje się pod

kątem utraty wartości, ilekroć jakieś zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują na możliwość

niezrealizowania ich wartości bilansowej. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości

kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną.

Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch kwot: wartość godziwa pomniejszona o koszty sprzedaży

lub wartość użytkowa. Dla potrzeb analizy pod kątem utraty wartości, aktywa grupuje się na

najniższym poziomie, w odniesieniu do którego występują dające się zidentyfikować odrębne

przepływy pieniężne (ośrodki wypracowujące środki pieniężne). Niefinansowe aktywa inne niż

wartość firmy, w odniesieniu do których uprzednio stwierdzono utratę wartości, oceniane są na

każdy dzień bilansowy pod kątem występowania przesłanek wskazujących na możliwość

odwrócenia dokonanego odpisu.

1.5.13. Wartość firmy

Wartość firmy powstająca przy przejęciu, wynika z wystąpienia na dzień przejęcia nadwyżki

kosztu przejęcia jednostki nad udziałem w wartości godziwej netto dających się zidentyfikować

aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych jednostki, z którą nastąpiło połączenie,

ujmowanych na dzień przejęcia. Wartość firmy ujmuje się początkowo jako składnik aktywów po

koszcie, a następnie wycenia według kosztu pomniejszonego o skumulowaną stratę z tytułu utraty

wartości. Test na utratę wartości wartości firmy dokonywany jest na koniec roku obrotowego lub

częściej, jeśli istnieją przesłanki dotyczące utraty wartości. Stratę z tytułu utraty wartości alokuje się

najpierw w celu redukcji kwoty bilansowej wartości firmy alokowanej do ośrodka wypracowującego

przepływy pieniężne, a następnie do pozostałych aktywów tego ośrodka proporcjonalnie do

wartości bilansowej poszczególnych składników aktywów ośrodka. Strata z tytułu utraty wartości

ujęta dla wartości firmy nie podlega odwróceniu w następnym okresie. W chwili zbycia ośrodka

wypracowującego przepływy pieniężne, przypadającą na niego część wartości firmy uwzględnia się

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

22

przy obliczaniu zysku/straty z tytułu zbycia.

1.5.14. Zapasy

Zapasy wykazuje się po cenie nabycia lub koszcie wytworzenia lub też po cenie sprzedaży

netto, w zależności od tego, która z tych wartości jest niższa. Koszty wytworzenia, zawierające

odpowiednią część stałych i zmiennych kosztów ogólnego zarządu, przypisuje się do zapasów

stosując zasady najwłaściwsze dla poszczególnych kategorii zapasów, przy czym zapasy wycenia

się metodą FIFO. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży zapasów

pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia

zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy (tj. koszty sprzedaży, marketingu itp.).

1.5.15. Aktywa i zobowiązania finansowe

Spółka klasyfikuje aktywa finansowe do poniższych kategorii wyceny:

− wyceniane według zamortyzowanego kosztu;

− wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy;

− wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody.

Aktywa finansowe zgodnie z MSSF 9 klasyfikowane są na moment początkowego ujęcia w oparciu:

− o charakterystykę przepływów pieniężnych (test SPPI);

− o model biznesowy zarządzania danym portfelem aktywów.

Klasyfikacja jest uzależniona od przyjętego przez Spółkę modelu zarządzania aktywami

finansowymi oraz warunków umownych przepływów pieniężnych. Spółka dokonuje reklasyfikacji

inwestycji wyłącznie wtedy, gdy zmienia się model zarządzania tymi aktywami.

1.5.15.1. Aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu

W kategorii „Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu” znajdują się

instrumenty utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów, które obejmują wyłącznie

spłatę kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej („SPPI”, ang. solely payment of principal and

interest). Przychody z tytułu odsetek oblicza się metodą efektywnej stopy procentowej i wykazuje

w pozycji „przychody z tytułu odsetek” w wyniku finansowym. Odpisy z tytułu utraty wartości ujmuje

się zgodnie z zasadą rachunkowości 1.5.12. powyżej i prezentuje w pozycji „odpisy z tytułu utraty

wartości aktywów finansowych”.

W przypadku IMS S.A. aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego

kosztu obejmują głównie:

− udzielone pożyczki i należności,

− środki pieniężne i ich ekwiwalenty,

− kredyty i pożyczki,

− zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania,

− zobowiązania z tytułu leasingu, w tym zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do

użytkowania aktywów.

1.5.15.2. Aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe

całkowite dochody

Po początkowym ujęciu Spółka wycenia inwestycje w instrumenty kapitałowe w wartości

godziwej. Zmiany wartości bilansowej są ujmowane przez pozostałe całkowite dochody, z

wyjątkiem zysków i strat z tytułu utraty wartości, przychodów z tytułu odsetek oraz różnic

kursowych, które Spółka ujmuje w wyniku finansowym. W przypadku zaprzestania ujmowania

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

23

składnika aktywów finansowych, łączny zysk lub stratę poprzednio ujęte w pozostałych całkowitych

dochodach przenosi się z kapitału własnego do wyniku finansowego i ujmuje jako pozostałe

zyski/straty. Przychody z tytułu odsetek oblicza się metodą efektywnej stopy procentowej

i wykazuje w pozycji „przychody z tytułu odsetek”. Odpisy z tytułu utraty wartości ujmuje się zgodnie

z zasadą rachunkowości 1.5.12. powyżej i prezentuje w pozycji „odpisy z tytułu utraty wartości

aktywów finansowych”.

W tej kategorii Spółka klasyfikuje udziały w spółkach zależnych.

Wycena udziałów na 31 grudnia 2024 roku w jednostkach zależnych została przedstawiona w nocie

4.5. niniejszego sprawozdania.

1.5.15.3. Aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa i zobowiązania finansowe, które nie spełniają kryteriów wyceny według

zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się

w wartości godziwej przez wynik finansowy. Na 31 grudnia 2024 roku w Spółce nie wystąpiły takie

aktywa i zobowiązania finansowe.

1.5.15.4. Efektywna stopa procentowa

Jest to metoda naliczania zamortyzowanego kosztu składnika aktywów finansowych lub

zobowiązania finansowego (albo grupy aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych) oraz

przypisania przychodów lub kosztów odsetkowych do odpowiednich okresów. Efektywna stopa

procentowa jest stopą, która dokładnie dyskontuje oszacowane przyszłe pieniężne wpływy lub

płatności dokonywane w oczekiwanym okresie do wygaśnięcia instrumentu finansowego,

a w uzasadnionych przypadkach w okresie krótszym, do bilansowej wartości netto składnika

aktywów lub zobowiązania finansowego. Przy wyliczaniu efektywnej stopy procentowej jednostka

dokonuje oszacowania przepływów pieniężnych, uwzględniając wszelkie postanowienia umowy

instrumentu finansowego (np. przedpłaty, opcje kupna lub podobne), jednakże nie uwzględnia

potencjalnych przyszłych strat związanych z nieściągalnością kredytów. Wyliczenie obejmuje

wszelkie płacone i otrzymywane przez strony umowy prowizje, koszty transakcji oraz wszelkie inne

premie lub dyskonta. Przyjmuje się założenie, że przepływy pieniężne oraz oczekiwany czas trwania

grupy podobnych instrumentów finansowych mogą być wiarygodnie oszacowane. Jednakże,

w rzadkich przypadkach, kiedy nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie przepływów pieniężnych

lub oczekiwanego czasu trwania instrumentu finansowego (lub grupy instrumentów finansowych),

jednostka dokonuje wyliczeń w oparciu o przepływy pieniężne wynikające z umowy za pełny

umowny czas trwania instrumentu finansowego (lub grupy instrumentów finansowych).

1.5.16. Pozostałe aktywa (w tym rozliczenia międzyokresowe kosztów)

Do pozostałych aktywów zaliczane są w szczególności należności z tytułu rozliczeń

publiczno-prawnych oraz rozliczenia międzyokresowe kosztów.

Spółka ujmuje jako czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów wydatki takie jak:

a) poniesione nakłady (wydatki), które w przyszłych okresach będą uznane jako koszty

operacyjne,

b) poniesione nakłady (wydatki), które w przyszłych okresach będą uznane jako koszty

operacji finansowych.

Rozliczenia międzyokresowe ustalane są w wysokości poniesionych, wiarygodnie

ustalonych wydatków, jakie dotyczą przyszłych okresów i są związane z wpływem korzyści

ekonomicznych w przyszłości.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

24

1.5.17. Kapitał podstawowy

Kapitał zakładowy IMS S.A. wykazuje się w wysokości określonej w Statucie i wpisanej

w rejestrze sądowym. Zgodnie ze Statutem IMS S.A. kapitał zakładowy składa się z akcji zwykłych

na okaziciela.

Koszty transakcyjne bezpośrednio związane z emisją nowych akcji lub opcji wykazuje się

w kapitale własnym jako pomniejszenie, po opodatkowaniu, wpływów z emisji.

1.5.18. Rezerwy

Rezerwy wykazuje się w przypadku wystąpienia w Spółce bieżących zobowiązań (prawnych

lub zwyczajowych) będących konsekwencją zdarzeń z przeszłości, konieczność uregulowania ich

przez Spółkę jest prawdopodobna, a wielkość tych zobowiązań można wiarygodnie wycenić.

Ujmowana kwota rezerwy odzwierciedla możliwie najdokładniejszy szacunek kwoty

wymaganej do rozliczenia bieżącego zobowiązania na dzień bilansowy, z uwzględnieniem ryzyka

i niepewności związanej z tym zobowiązaniem. W przypadku wyceny rezerwy metodą

szacunkowych przepływów pieniężnych koniecznych do rozliczenia bieżącego zobowiązania, jej

wartość bilansowa odpowiada wartości bieżącej tych przepływów.

1.5.19. Rozliczenia międzyokresowe bierne

Rozliczenia międzyokresowe bierne stanowią prawdopodobne zobowiązania IMS S.A.,

których realizacja nastąpi w przyszłości, wynikające z poniesionych w danym okresie

sprawozdawczym kosztów. Są to zobowiązania zapłaty za towary lub usługi, które Spółka

otrzymała, lecz za które nie dokonała dotychczas rozliczenia z dostawcą; kwota tych zobowiązań

nie została formalnie ustalona z dostawcą lub nie otrzymano oficjalnego dokumentu

potwierdzającego powstanie zobowiązania. Chociaż czasami konieczne jest szacowanie kwoty lub

ram czasowych rozliczeń międzyokresowych biernych, stopień niepewności jest generalnie o wiele

mniejszy niż w przypadku rezerw. Podstawowymi tytułami stanowiącymi rozliczenia

międzyokresowe bierne w IMS są:

− wydatki jednorazowe dotyczące okresu sprawozdawczego oraz stałe powtarzalne

w każdym miesiącu sprawozdawczym, ale ze względu na swoją specyfikę fakturowania

istnieje prawdopodobieństwo, że nie otrzymamy dokumentu źródłowego obcego

w wymaganym terminie. Przykładami są tu: usługi elektroniczne, łączności, energii itp. oraz

wydatki związane z eksploatacją samochodów służbowych (zakupem paliwa, akcesoriów

samochodowych);

− koszty prowizji od sprzedaży za dany okres sprawozdawczy na rzecz handlowców i firm

współpracujących zgodnie z zawartymi umowami;

− opłaty na rzecz organizacji zbiorowego zarządzania prawami autorskimi (licencje);

− premie okresowe dla pracowników.

Rozliczenia międzyokresowe bierne w momencie ich utworzenia obciążają w całości koszty

rodzajowe, a ich wykorzystanie rozliczane jest ze zobowiązaniem powstałym z ich tytułu.

W przypadku braku obowiązku uregulowania rozliczenia międzyokresowego biernego następuje

jego likwidacja (rozwiązanie) powodująca korektę kosztów rodzajowych w okresie rozliczenia.

Ewentualne różnice pomiędzy wartością rozliczenia międzyokresowego biernego, a kwotą

zobowiązania powstałego z jego tytułu, również korygują koszty rodzajowe w okresie rozliczenia.

1.5.20. Leasing

Spółka od 1 stycznia 2018 roku zastosowała nowy standard MSSF 16 „Leasing”. Standard

zlikwidował pojęcie leasingu operacyjnego i w konsekwencji spowodował rozpoznanie nowego

składnika aktywów (prawa do użytkowania aktywów) oraz nowych zobowiązań związanych

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

25

z dokonywaniem płatności z tytułu leasingu związane z prawem do użytkowania aktywów. IMS S.A.

identyfikuje umowy, w których odpłatnie następuje użyczenie składnika aktywów na pewien okres.

W przypadku leasingów krótkoterminowych (poniżej 12 miesięcy) lub tych o niskiej wartości

(komputery, drukarki), Spółka stosuje wyłączenie i rozlicza takie umowy na dotychczasowych

zasadach.

Umowa zawiera leasing, jeżeli spełnione są łącznie wszystkie poniższe warunki:

− składnik aktywów jest zidentyfikowany;

− Spółka ma prawo do praktycznie wszystkich korzyści ekonomicznych;

− Spółka ustala w jaki sposób i dla jakich celów używany jest składnik aktywów.

Powstające zobowiązanie wobec leasingodawcy jest prezentowane w sprawozdaniu

z sytuacji finansowej w pozycji zobowiązań z tytułu leasingu finansowego lub w pozycji zobowiązań

z tytułu leasingu związanych z prawem do użytkowania aktywów z podziałem na krótko-

i długoterminowe.

Płatności leasingowe dzielone są na część odsetkową i część kapitałową (zmniejszenie

zobowiązania z tytułu leasingu). Część odsetkowa odnoszona jest w koszty okresu i ujmowana

w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w ramach odsetek. Płatności warunkowe z tytułu

leasingu ujmuje się w kosztach w okresie ich ponoszenia.

1.5.21. Akcyjne programy motywacyjne

W 2021 roku w IMS S.A. przyjęty został Program Motywacyjny IV na lata 2021 – 2023

członków Zarządu, menedżerów, pracowników i współpracowników spółek Grupy Kapitałowej IMS.

Zgodnie z MSSF 2 „Płatności w formie akcji”, prowadzone programy motywacyjne Emitent odnosi

na kapitał własny (kapitał zapasowy), a z drugiej strony, ujmowany jest odpowiedni koszt. Programy

motywacyjne dla pracowników związane są z wynagrodzeniem za świadczoną przez nich pracę,

dlatego wartość przyznanych opcji na akcje odnoszona jest w ciężar kosztów wynagrodzeń lub

usług obcych w zależności od formy zatrudnienia danego beneficjenta programu motywacyjnego.

1.6. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Nowe standardy i interpretacje zatwierdzone przez Unię Europejską:

Standard

Data obowiązywania

MSR 1 “Prezentacja sprawozdań finansowych”

1 stycznia 2024 r.

MSSF 16 “Leasing”

1 stycznia 2024 r.

MSR 7 “Rachunek przepływów pieniężnych”

1 stycznia 2024 r.

MSSF 7 “Instrumenty finansowe – ujawnienie informacji”

1 stycznia 2024 r.

MSR 12 “Podatek dochodowy” Międzynarodowa reforma podatkowa – wzorcowe zasady Filaru II (globalny

podatek minimalny)”

1 stycznia 2024 r.

Powyższe nowe standardy nie miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe IMS S.A.

Nowe standardy i interpretacje opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie:

Powyższe sprawozdanie nie uwzględnia zmian standardów i interpretacji, które oczekują na

zatwierdzenie przez Unię Europejską bądź zostały zatwierdzone, ale wejdą w życie po 31 grudnia

2024 roku.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

26

Standard

Data obowiązywania

MSR 21 “Skutki zmian kursów wymiany walut obcych”

1 stycznia 2025 r.

MSSF 9 “Instrumenty finansowe” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe – ujawnienie informacji”

1 stycznia 2026 r.

Zmiany do różnych standardów wynikające z corocznego przeglądu Międzynarodowych Standardów

Sprawozdawczości Finansowej

1 stycznia 2026 r.

MSSF 18 – standard dotyczący prezentacji i ujawnień informacji w sprawozdaniach finansowych

1 stycznia 2027 r.

MSSF 19 “Spółki zależne bez odpowiedzialności publiczne: ujawnienie informacji”

1 stycznia 2027 r.

MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności”

1 stycznia 2016 r.

Proces zatwierdzania

do stosowania na

terenie UE nie został

rozpoczęty do czasu

wydania ostatecznej

wersji MSSF 14

Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” i MSR 28 “Inwestycje w jednostkach

stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach”

Prace zostały odłożone

bezterminowo

Spółka zamierza przyjąć wymienione powyżej nowe standardy, zmiany standardów

i interpretacji MSSF opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości,

nieobowiązujące na dzień sprawozdawczy, od ich wejścia w życie, po zatwierdzeniu przez Unię

Europejską.

1.7. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

1.7.1. Profesjonalny osąd

Sporządzenie sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu zastosowania osądów,

szacunków i przyjęcia pewnych założeń, które mają wpływ na kwoty prezentowane

w sprawozdaniu finansowym. Zarząd kierując się subiektywną oceną, określa i stosuje polityki

rachunkowości, które zapewniają, iż sprawozdanie finansowe będzie zawierać właściwe

i wiarygodne informacje oraz będzie:

− prawidłowo, jasno i rzetelnie przedstawiać sytuację majątkową i finansową Spółki, wyniki

jej działalności i przepływy pieniężne;

− odzwierciedlać treść ekonomiczną transakcji;

− sporządzone zgodnie z zasadą ostrożnej wyceny;

− kompletne we wszystkich istotnych aspektach.

Poniżej przedstawiono podstawowe osądy, inne niż te związane z szacunkami (nota

1.7.2. poniżej), dokonane przez Zarząd w procesie stosowania zasad rachunkowości Spółki i mające

największy wpływ na wartości ujęte w sprawozdaniu finansowym.

Klasyfikacja umów leasingu

Strona jest stroną umów, które mogą spełniać (lub nie) warunki zaklasyfikowania do umów

leasingowych. Klasyfikacja umów odbywa się w oparciu o ocenę, czy Spółka w zamian za

wynagrodzenie ma prawo do sprawowania kontroli, w tym pobierania korzyści ekonomicznych,

nad użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów przez określony czas. Sprawowanie

kontroli oznacza możliwość leasingobiorcy zarówno kierowania wykorzystaniem składnika

aktywów, jak i otrzymywaniem korzyści z jego wykorzystania. Oceny Zarządu wymaga także

wydzielenie elementów leasingowych i nie leasingowych; alokowanie płatności do wydzielonych

elementów oraz określenie okresu leasingu zgodnie z MSSF 16, szczególnie w przypadku gdy okres

leasingu obejmuje również okresy opcjonalne (spółka ocenia na ile jest pewna wykonania opcji

przedłużenia lub nieprzedłużenia leasingu).

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

27

Aktywa i rezerwy na odroczony podatek dochodowy

Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się przy

zastosowaniu stawek podatkowych, które według obowiązujących przepisów będą stosowane na

moment zrealizowania aktywa lub rozwiązania rezerwy, przyjmując za podstawę przepisy

podatkowe, które obowiązywały prawnie lub faktycznie na dzień bilansowy. Spółka rozpoznaje

składnik aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, bazując na założeniu, że

w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie

uzyskanych wyników finansowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się

nieuzasadnione. Informacje dotyczące aktywów i rezerw z tytułu podatku odroczonego

przedstawiono w nocie 4.6. niniejszego sprawozdania.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu

ekonomicznej użyteczności składników rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości

niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów użyteczności na

podstawie bieżących szacunków.

1.7.2. Niepewność szacunków

Poniżej omówione zostały podstawowe założenia dotyczące przyszłości oraz źródła

niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej

korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym. Szacunki

i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji.

Na 31 grudnia 2024 roku w IMS S.A. nie wystąpiły istotne zmiany wielkości szacunkowych

oraz metodologii dokonywania szacunków, które miałyby wpływ na sprawozdania bieżące lub

sprawozdania za okresy przyszłe.

Najistotniejsze szacunki dokonane za okres dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia

2024 roku dotyczą:

Utrata wartości rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych, w tym wartości firmy

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2024 r. nie występują przesłanki świadczące o utracie

wartości wykazanych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej rzeczowych aktywów trwałych oraz

wartości niematerialnych.

Utrata wartości aktywów finansowych i odpis aktualizujący należności

Na każdy dzień bilansowy Spółka dokonuje wyceny do wartości godziwej udziałów

w spółkach zależnych. Wycena polega na porównaniu wartości bilansowej netto z oszacowaną ich

wartością odzyskiwalną, która jest wyższą z dwóch wartości:

− wartość godziwa, lub

− wartość użytkowa.

W szacowaniu wartości użytkowej Spółka uwzględnia następujące elementy:

− szacunkową prognozę przyszłych przepływów pieniężnych,

− oczekiwania dotyczące ewentualnych zmian kwot lub terminów wystąpienia powyższych

przyszłych przepływów pieniężnych,

− wartość pieniądza w czasie odzwierciedloną przez bieżącą wolną od ryzyka stopę

procentową,

− inne czynniki.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

28

W wyniku wycen dokonanych w 2024 roku wartość bilansowa udziałów w spółkach

zależnych została podwyższona łącznie o kwotę 5,4 mln PLN (stanowiącą różnicę pomiędzy

obliczoną wartością godziwą, a dotychczasową bilansową). Opis wyceny został przedstawiony

w nocie 4.5. niniejszego sprawozdania.

Na dzień bilansowy IMS S.A. dokonała aktualizacji wartości należności, zgodnie

z wdrożonym standardem MSSF 9 „Instrumenty finansowe”. Spółka już od momentu ujęcia aktywa

finansowego w bilansie wylicza odpis z tytułu utraty wartości za pomocą wskazanego przez MSSF

9 modelu „oczekiwanych strat kredytowych”. W wyniku przeprowadzonej analizy wyceny wartości

należności handlowych, Spółka na dzień bilansowy 31 grudnia 2024 r. dokonała odpisów z tytułu

utraty wartości należności, które zostały opisane w nocie 4.8. niniejszego sprawozdania. Odpis

aktualizacyjny z tytułu utraty wartości ujęty został w pozycji „Zysk / Strata z tytułu utraty wartości

należności” w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.

Należności handlowe stanowią najistotniejszą pozycję aktywów finansowych Spółki.

Standard MSSF 9 wymaga oszacowania oczekiwanej straty, niezależnie od tego czy wystąpiły

przesłanki do stworzenia takiego odpisu. Spółka dokonała analizy ryzyka kredytowego w oparciu

o wskaźniki niewypełniania zobowiązań ustalone na podstawie danych historycznych za lata 2020 –

2024. Uzyskane, historyczne wskaźniki, zostały skorygowane (dodatkowo pogorszone)

o oczekiwany wpływ czynników zewnętrznych na nieściągalność.

Przyjęte wskaźniki niewypełnienia zobowiązania dla należności, które nie utraciły wartości

kształtują się w przedziałach:

Należności

nieprzeterminowane

Należności przeterminowane w przedziałach

1 - 30 dni

31 – 90 dni

91 – 180 dni

181 – 365 dni

Pow. 365 dni

3,44%

3,91%

5,69%

44,38%

45,25%

10,59%

Odpis aktualizujący zapasy

Spółka dokonała aktualizacji wartości zapasów (materiałów i towarów) – nota

4.7. niniejszego sprawozdania. Na 31 grudnia 2024 roku dokonano analizy przydatności zapasów

i oceniono prawdopodobieństwo wykorzystania lub uzyskania przychodu ze sprzedaży

posiadanych zapasów. Odpisów aktualizujących wartość zapasów dokonuje się na zasadzie

odpisów indywidualnych dla poszczególnych zapasów lub kategorii zapasów. Szacunki dotyczące

wartości netto możliwej do uzyskania opierają się na najbardziej wiarygodnych dowodach

dostępnych w czasie sporządzania analizy co do przewidywanej kwoty, możliwej do zrealizowania

z tytułu sprzedaży zapasów. Odpis aktualizujący wartość zapasów obciąża pozostałe koszty

operacyjne. Jeżeli w kolejnych okresach sprawozdawczych wartość wynikająca z wyceny według

ceny sprzedaży netto zaktualizowanego zapasu (materiału, towaru) jest wyższa od wartości

księgowej, dokonuje się odwrócenia uprzednio dokonanego odpisu utraty wartości lub jego

odpowiedniej części. Odwrócenie wartości uprzednio dokonanego odpisu powiększa pozostałe

przychody operacyjne.

Szacunki przyjęte przy naliczaniu rozliczeń międzyokresowych biernych

Na dzień bilansowy Spółka dokonuje szacunków zobowiązań z tytułu wykonanych lecz

niezafakturowanych usług. Kalkulowane kwoty wynikają głównie z szacowanej na podstawie

ustaleń umownych wartości należnej pośrednikom i współpracownikom z tytułu pozyskiwanych

kontraktów, opłat dla firm pośredniczących w sprzedaży usług reklamowych oraz zobowiązań

z tytułu zakupu miejsca reklamowego do świadczenia usług reklamowych.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

29

1.8. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki

w Warszawie 28 kwietnia 2025 r.

STRUKTURA GRUPY KAPITAŁOWEJ

I WŁADZE SPÓŁKI

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

31

2. Struktura Grupy Kapitałowej i władze Spółki

2.1. Skład Grupy Kapitałowej IMS

Na 31 grudnia 2024 r. w skład Grupy Kapitałowej IMS, poza jednostką dominującą, wchodziły

następujące spółki:

▪ Closer Music Corporation z siedzibą w USA kontrolowana poprzez World of Music Alternatywna

Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o.;

▪ Closer Music Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie kontrolowana poprzez Closer Music

Corporation;

▪ World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie;

▪ Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) z siedzibą w Krakowie;

▪ Mood Factory Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie;

▪ APR Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach;

▪ Audio Marketing Sp. z o.o. z siedzibą w Koszalinie;

▪ IMS Sensory Inc. z siedzibą w Santa Clara, USA;

▪ Aroma General Sp. z o.o. z siedzibą w Krakowie.

Closer Music Corporation („CMC”) to spółka, która dołączyła do Grupy Kapitałowej IMS od

września 2023 roku. Nabycie Closer Music Corporation (szeroko opisane w punkcie

5.5. skonsolidowanego Sprawozdania Grupy Kapitałowej IMS za 2023 rok opublikowanego

17 kwietnia 2024 roku), to kolejny krok w realizacji strategii rozwoju projektu Closer Music. Poprzez

CMC sprzedaż licencji muzycznych realizowana będzie na rynku amerykańskim.

Closer Music Sp. z o.o. to spółka, w której od II połowy 2019 r. realizowany jest projekt budowy

i komercjalizacji baz muzycznych. Szerzej ten strategiczny dla Grupy IMS projekt opisany został

w punkcie 5.1. niniejszego sprawozdania.

World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. utworzona została 18 sierpnia

2021 r. przez IMS S.A. IMS S.A. objęła w nowopowstałej spółce 100% udziałów. World of Music

Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. to wehikuł inwestycyjny, poprzez który Emitent

kontroluje Closer Music Corp. (od 1 września 2023 r.) oraz pośrednio Closer Music Sp. z o.o. W dniu

26 lipca 2022 r. Komisja Nadzoru Finansowego dokonała wpisu World of Music Alternatywna

Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. do rejestru zarządzających ASI. Spółce nadano identyfikator krajowy

ZASI nr PLZASI00313.

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) prowadzi w Grupie Kapitałowej IMS działalność

w zakresie rozwoju nowych urządzeń i systemów. Revo DOOH Sp. z o.o. pracuje nad nowymi,

innowacyjnymi rozwiązaniami urządzeń do marketingu sensorycznego wykorzystywanymi w całej

Grupie Kapitałowej (np. serwery do nadawania muzyki i wyświetlania kontentu Digital Signage) oraz

autorskimi, interaktywnymi aplikacjami multimedialnymi. Od końca 2023 roku Revo DOOH Sp. z o.o.

świadczy usługi reklamowe Digital Signage. Zmianę nazwy spółki z dotychczasowej IMS r&d sp. z o.o.

na Revo DOOH Sp. z o.o., Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział

Gospodarczy KRS zarejestrował 6 września 2024 roku.

Mood Factory Sp. z o.o. to spółka prowadząca działalność abonamentową w zakresie audio

i aromamarketingu na krajowych rynkach lokalnych, gdzie grupą klientów docelowych są głównie

pojedyncze sklepy, salony fryzjerskie, salony fitness, puby, restauracje oraz niewielkie, lokalne sieci

ww. salonów, sklepów i restauracji (w odróżnieniu od Emitenta, który w swojej dotychczasowej

działalności współpracuje głównie z dużymi markami, sieciami FMCG, galeriami handlowymi oraz

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

32

sieciami hiper- i supermarketów).

APR Sp. z o.o. oraz Audio Marketing Sp. z o.o. to firmy, działające od kilkunastu lat w branży

audiomarketingu, których model biznesowy oparty jest o dostarczanie usług muzycznych do

punktów sprzedaży. Swoje usługi spółki te świadczą głównie w segmencie ekonomicznym usług

abonamentowych audio, w którym Emitent zaczął działać od początku 2018 roku i w którym działa

większość firm konkurencyjnych.

IMS Sensory Inc. to spółka, w której IMS S.A. objął 100% udziałów 15 grudnia 2021 roku. Spółka

powołana została w celu rozwoju usług abonamentowych na rynku amerykańskim. Siedziba spółki

mieści się w Santa Clara, w Kalifornii.

Aroma General Sp. z o.o. utworzona została 23 maja 2024 r. przez IMS S.A. oraz dwie osoby

fizyczne. IMS S.A. objęła w nowopowstałej spółce pakiet większościowy 51% udziałów. Aroma General

Sp. z o.o. to spółka mająca zajmować się sprzedażą usług aromamarketingowych na rynkach

zagranicznych, o dużo większym potencjale niż rynek polski. Szczegóły utworzenia ww. spółki

zostały przedstawione w punkcie 5.4. niniejszego sprawozdania.

Poza opisanym w punkcie 5.4. niniejszego sprawozdania utworzeniem spółki Aroma General Sp.

z o.o., w 2024 roku skład Grupy Kapitałowej IMS nie uległ zmianie, w tym w wyniku połączenia,

przejęcia lub sprzedaży, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji czy zaniechania

działalności.

Spółka sporządziła skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia

2024 roku, które zostało zatwierdzone do publikacji 28 kwietnia 2025 roku.

Szczeble

powiązania

Jednostka

Nazwa skrócona

Data objęcia

kontroli

Procentowy udział

w kapitale spółki

Stan na

31.12.2024 r.

Stan na

31.12.2023 r.

Jednostka

dominująca

IMS

Spółka Akcyjna

ul. Puławska 366; Warszawa

IMS S.A.

x

Szczebel

pierwszy

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d

spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

ul. Mierzeja Wiślana 11; Kraków

Revo DOOH

Sp. z o.o.

19.01.2006 r.

100,0%

Mood Factory

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

ul. Puławska 366; Warszawa

Mood Factory

Sp. z o.o.

04.08.2016 r.

100,0%

APR Spółka z ograniczoną

odpowiedzialności ą

ul. Drozdów 4; Katowice

APR

Sp. z o.o.

15.10.2018 r.

100,0%

Audio Marketing Spółka z ograniczoną

odpowiedzialności ą

ul. Jana Pawła II nr 20; Koszalin

Audio Marketing

Sp. z o.o.

01.06.2021 r.

100,0%

World of Music Alternatywna Spółka

Inwestycyjna Spółka z ograniczoną

odpowiedzialności ą

ul. Puławska 366; Warszawa

World of Music

Alternatywna Spółka

Inwestycyjna Sp. z

o.o.

18.08.2021 r.

100,0%

IMS Sensory Inc.

2040 Martin AVE

Santa Clara, CA95050-2702

Stany Zjednoczone

IMS Sensory Inc.

15.12.2021 r.

100,0%

Aroma General

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Ul. Józefińska 2; Kraków

Aroma General

Sp. z o.o.

23.05.2024 r.

51,0%

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

33

Szczebel drugi

Closer Music Corporation

7251 West Lake Mead Boulevard, Suite 300

Las Vegas, NV 89128

Stany Zjednoczone

Closer Music Corp.

01.09.2023 r.

87,9%

Szczebel trzeci

Closer Music

Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

ul. Puławska 366; Warszawa

Closer Music

Sp. z o.o.

18.05.2007 r.

68,8%

80,1%

2.2. Skład Zarządu Spółki

W 2024 roku nie było zmian w składzie Zarządu IMS Spółka Akcyjna.

Skład Zarządu na 31 grudnia 2024 roku:

Michał Kornacki

Prezes Zarządu

Dariusz Lichacz

Wiceprezes Zarządu – Dyrektor Muzyczny

Wojciech Piwocki

Wiceprezes Zarządu – Dyrektor Handlowy

Piotr Bielawski

Wiceprezes Zarządu – Dyrektor Finansowy

W dniu 28 marca 2025 roku p. Wojciech Piwocki złożył rezygnację z pełnienia funkcji Wiceprezesa

Zarządu ze skutkiem na 31 marca 2025 roku.

Skład Zarządu na dzień zatwierdzenia sprawozdania do publikacji:

Michał Kornacki

Prezes Zarządu

Dariusz Lichacz

Wiceprezes Zarządu – Dyrektor Muzyczny

Piotr Bielawski

Wiceprezes Zarządu – Dyrektor Finansowy

2.3. Skład Rady Nadzorczej Spółki

W 2024 roku nastąpiła zmiana w składzie Rady Nadzorczej IMS S.A.

W dniu 12 listopada 2024 r. Zarząd Emitenta raportem ESPI 41/2024 poinformował o powzięciu

informacji o śmierci 11 listopada 2024 r. Członka Rady Nadzorczej IMS S.A. Pana Andrzeja Chajca. Pan

Andrzej Chajec pełnił funkcję Członka Rady Nadzorczej Spółki od 9 czerwca 2016 r. W związku z

powyższym z dniem 11 listopada 2024 r. wygasł mandat Pana Andrzeja Chajca jako Członka Rady

Nadzorczej.

Rada Nadzorcza Spółki na podstawie § 12 ust. 4 Statutu IMS S.A. (po wygaśnięciu mandatu ś.p.

Pana Andrzeja Chajca) w dniu 2 grudnia 2024 roku, Uchwałą nr 1, powołała z dniem 2 grudnia 2024

roku Pana Jarosława Parczewskiego na Członka Rady Nadzorczej Spółki.

Skład Rady Nadzorczej na 31 grudnia 2024 roku oraz na dzień zatwierdzenia sprawozdania do

publikacji:

− Wiesław Rozłucki

− Przewodniczący Rady Nadzorczej

− Jarosław Grzywiński

− Pierwszy Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej

− Jarosław Dominiak

− Drugi Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej

− Artur Czeszejko-Sochacki

− Sekretarz Rady Nadzorczej

− Jarosław Parczewski

− Członek Rady Nadzorczej

NOTY DO SPRAWOZDANIA

Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

35

3. Noty do sprawozdania z całkowitych dochodów

3.1. Zysk na jedną akcję

Zysk na akcję z działalności za okres sprawozdawczy

Okres 12 miesięcy zakończony

31 grudnia 2024 r.

31 grudnia 2023 r.

Podstawowy zysk na akcję (gr na akcję)

26

16

Rozwodniony zysk na akcję (gr na akcję)

26

16

Zysk i średnia ważona liczba akcji zwykłych wykorzystana do obliczenia:

Zysk netto za okres sprawozdawczy

8 816

5 552

Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykorzystana do obliczenia zysku

podstawowego na akcję (po doprowadzeniu do porównywalności)

34 487 194

Średnia ważona liczba akcji zwykłych wykorzystana do obliczenia zysku

rozwodnionego na akcję (po doprowadzeniu do porównywalności)

34 487 194

Średnioważona liczba akcji zwykłych na 31 grudnia 2024 roku została wyliczona jak niżej:

wyliczenie średnia ważona liczba

akcji zwykłych

Data

Zmiana

liczby akcji w

wyniku

transakcji

Liczba akcji

po transakcji

(A)

Liczba dni

dla danego

stanu

liczby akcji

Proporcja

długości okresu

(liczba dni / 365)

(B)

Obliczenie średniej

ważonej = (A) x (B)

Początek okresu

1 stycznia 2023

-

32 294 086

180

0,49

15 969 603

emisja i objęcia akcji serii D

30 czerwca 2023

959 500

33 253 586

25

0,07

2 283 900

emisja i objęcia akcji serii D

25 lipca 2023

628 000

33 881 586

1

0,00

93 081

emisja i objęcia akcji serii D

26 lipca 2023

12 500

33 894 086

158

0,43

14 712 268

stan na 31 grudnia 2023 roku

33 894 086

33 058 852

Początek okresu

1 stycznia 2024

-

33 894 086

184

0,50

17 086 334

- emisja i objęcia akcji serii D

3 lipca 2024

484 500

34 378 586

1

0,00

94 188

- emisja i objęcia akcji serii D

4 lipca 2024

715 500

35 094 086

180

0,50

17 306 673

stan na 31 grudnia 2024 roku

35 094 086

34 487 194

W bieżącym okresie sprawozdawczym oraz w roku 2023 Spółka nie zaniechała żadnej

działalności, stąd zysk na akcję z działalności kontynuowanej jest identyczny jak zysk na akcję z całej

działalności za okres sprawozdawczy.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

36

3.2. Przychody netto ze sprzedaży

Przychody netto ze sprzedaży - struktura rzeczowa

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Abonamenty audio i wideo

15 381

14 881

Usługi reklamowe audio i wideo

8 910

13 969

Abonamenty aroma

7 398

6 665

Systemy Digital Signage

4 346

4 083

Pozostała sprzedaż

1 371

1 695

Przychody netto ze sprzedaży

37 406

41 293

Spadek sprzedaży usług reklamowych audio i wideo i tym samym spadek sprzedaży

całkowitej wynika z przeniesienia części tego segmentu (usług reklamowych wideo/Digital Signage)

do spółki zależnej Revo DOOH Sp. z o.o. Zmiana ta nie wpływa na wyniki skonsolidowane Grupy

Kapitałowej IMS.

Przychody netto ze sprzedaży - struktura terytorialna

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Polska

35 089

39 473

Zagranica

2 317

1 820

Przychody netto ze sprzedaży

37 406

41 293

3.3. Pozostałe przychody operacyjne

Pozostałe przychody operacyjne

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Cesja umowy pomiędzy IMS S.A. i IMS r&d sp. z o.o.

8 655

7 199

Zwrot podatku PCC

101

-

Zysk ze zbycia pozostałych rzeczowych aktywów trwałych

46

166

Otrzymane odszkodowania

40

103

Zysk ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych dot. cesji umowy pomiędzy

IMS S.A. i Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

32

247

Spisane zobowiązania

13

4

Zwrot kosztów sądowych

5

-

Inne przychody operacyjne

22

1

Razem

8 914

7 720

W 2023 roku rozpoczął się proces cesji umów galeryjnych dotyczących reklam DS z IMS S.A. do

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d). Szczegółowo proces został opisany w punkcie 5.7.

niniejszego sprawozdania. Wynagrodzenie należne od Revo DOOH Sp. z o.o. na rzecz IMS S.A. z

tytułu cesji oraz odkupu środków trwałych w 2024 roku wyniosło 8,7 mln zł i wykazane zostało w

„Pozostałych przychodach operacyjnych”.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

37

3.4. Pozostałe koszty operacyjne

Pozostałe koszty operacyjne

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Wyksięgowania wartości firmy (dot. systemów galeryjnych DS

przeniesionych cesją umów do Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z

o.o.)

1 442

-

Rozliczenie z tytułu umowy inwestycyjnej dot. nabycia spółki APR Sp. z o.o.

486

-

Spisanie należności

67

223

Darowizny na rzecz organizacji pożytku publicznego

20

5

Likwidacja materiałów/towarów/środków trwałych

2

Koszty opłat sądowych

2

-

Aktualizacja wartości zapasów

-

43

Utworzenie rezerwy emerytalnej

-

15

Inne koszty operacyjne

16

7

Razem

2 035

295

W wyniku zakończenie w I półroczu 2024 r. procesu przeniesienia (cesji) umów dotyczących

usług reklamowych Digital Signage do Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

wyksięgowana została wartość firmy netto w wysokości 1.442 tys. PLN i wartość ta obciążyła

pozostałe koszty operacyjne w sprawozdaniu jednostkowym Spółki.

3.5. Przychody finansowe

Przychody finansowe

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Odsetki, w tym:

1 116

950

- z tytułu udzielonych pożyczek

1 020

901

- związane z wyceną zobowiązania warunkowego wynikającego z umowy

inwestycyjnej

96

-

- z tytułu lokat bankowych

-

36

- pozostałe

-

13

Zyski z tytułu różnic kursowych

60

113

Rozwiązanie odpisu z tytułu przeszacowania wartości udziałów

Mood Factory Sp. z o.o.

-

112

Inne przychody finansowe

-

2

Razem

1 176

1 177

3.6. Koszty finansowe

Koszty finansowe

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Odsetki, w tym dla:

2 535

3 195

- banków

1 128

754

- spółek zależnych z tytułu udzielonych pożyczek

1 076

967

- instytucji leasingowych

258

348

- z tytułu leasingu związanego z prawem do użytkowania aktywów

58

89

- organów administracji państwowej

14

6

- związane z wyceną zobowiązania warunkowego wynikającego z

umowy inwestycyjnej

-

1 030

- jednostek pozostałych

1

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

38

Straty z tytułu różnic kursowych

-

Inne koszty finansowe

43

5

Razem

2 578

3 200

3.7. Podatek dochodowy

Struktura podatku dochodowego w sprawozdaniu z całkowitych

dochodów – bieżący i odroczony

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Podatek bieżący

2 199

1 865

Podatek odroczony

382

(3)

Razem

2 581

1 862

Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Zysk brutto

11 397

7 414

Podatek według ustawowej stawki podatkowej obowiązującej w Polsce

2 186

1 413

Koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodów

385

446

Koszty podatkowe nie ujęte w wyniku finansowym

-

Przychody niebędące podstawa do opodatkowania

-

Różnice przejściowe, z tytułu których nie rozpoznano aktywów z tytułu

odroczonego podatku dochodowego

10

3

Razem

2 581

1 862

Efektywna stawka podatkowa

22,65%

25,11%

3.8. Działalność zaniechana

W bieżącym okresie sprawozdawczym oraz w roku 2023 Spółka nie zaniechała żadnej

działalności.

NOTY DO SPRAWOZDANIA

Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

40

4. Noty do sprawozdania z sytuacji finansowej

4.1. Wartość firmy

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Wartość firmy netto

-

1 442

Razem

-

1 442

Wartość firmy wykazana na 31 grudnia 2023 roku wynikała z połączenia IMS S.A. z MALL TV

Sp. z o.o. Połączenie Spółek nastąpiło w kwietniu 2009 roku i zostało wpisane w Krajowym Rejestrze

Sądowym prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział

Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. W wyniku zakończenie w I półroczu 2024 r. procesu

przeniesienia (cesji) umów dotyczących usług reklamowych Digital Signage do Revo DOOH Sp. z o.o.

(dawniej IMS r&d sp. z o.o.) wyksięgowana została wartość firmy netto w wysokości 1.442 tys. PLN

i wartość ta obciążyła pozostałe koszty operacyjne w jednostkowym sprawozdaniu IMS S.A.

4.2. Wartości niematerialne

Specyfikacja wartości niematerialnych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Oprogramowania i licencje, wiedza handlowa i prawa autorskie, w tym:

2 385

2 325

- oprogramowanie wraz z prawami autorskimi do „TCAdvert Cloud”

1 367

1 519

- badania marketingowe audio i Digital Signage

758

420

- system TRACKER 2.0.

132

174

- system do obsługi klientów

-

13

- Projekt "TCAdvert Cloud"

-

38

- inne

128

161

Razem

2 385

2 325

Nakłady na niezakończone wartości niematerialne, w tym:

2 613

3 201

- Projekt "TCAdvert Cloud 2"

2 385

1 192

- system TRACKER 3.0.

228

156

- Projekt "Aroma Next Generation"

-

1 853

Razem

2 613

3 201

Razem wartości niematerialne

4 998

5 526

Zmiany wartości niematerialnych

Oprogramowania i licencje, wiedza

handlowa i prawa autorskie

Koszty zakończonych

prac rozwojowych

Razem

Wartość początkowa

Stan na 1 stycznia 2023 r.

7 110

1 062

8 172

Zwiększenie

1 123

-

1 123

Zmniejszenie z tytułu sprzedaży

-

Zmniejszenie z tytułu likwidacji

-

Stan na 31 grudnia 2023 r.

8 233

1 062

9 295

Stan na 1 stycznia 2024 r.

8 233

1 062

9 295

Zwiększenie

961

-

961

Zmniejszenie z tytułu sprzedaży

-

Zmniejszenie z tytułu likwidacji

-

Stan na 31 grudnia 2024 r.

9 194

-

9 194

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

41

Zmiany wartości niematerialnych

Oprogramowania i licencje, wiedza

handlowa i prawa autorskie

Koszty zakończonych

prac rozwojowych

Razem

Umorzenie i utrata wartości

Stan na 1 stycznia 2023 r.

4 724

1 062

5 786

Umorzenie

1 184

-

1 184

Zmniejszenie umorzenia z tytułu sprzedaży

-

Zmniejszenie umorzenia z tytułu likwidacji

-

Stan na 31 grudnia 2023 r.

5 908

1 062

6 970

Stan na 1 stycznia 2024 r.

5 908

1 062

6 970

Umorzenie

900

-

900

Zmniejszenie umorzenia z tytułu sprzedaży

-

Zmniejszenie umorzenia z tytułu likwidacji

-

Stan na 31 grudnia 2024 r.

6 808

-

6 808

Wartość netto

Stan na 1 stycznia 2023 r.

2 386

-

2 386

Stan na 31 grudnia 2023 r.

2 325

-

2 325

Stan na 1 stycznia 2024 r.

2 325

-

2 325

Stan na 31 grudnia 2024 r.

2 385

-

2 385

Wartości niematerialne - pozostałe informacje

W 2024 r. Spółka przyjęła do użytkowania wartości niematerialne o łącznej wartości

961 tys. PLN, w tym:

– badania marketingowe dotyczące rynku reklamy zakupione w celu rozwoju produktów

i usług będących w ofercie reklamowej Spółki, o wartości 951 tys. PLN;

– licencje komputerowe i inne oprogramowania.

W okresie 01.01.2024 roku – 31.12.2024 roku IMS S.A. nie dokonywała odpisów

aktualizujących wartości niematerialne.

Spółka nie posiada wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania.

4.3. Rzeczowe aktywa trwałe

Specyfikacja rzeczowych aktywów trwałych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Urządzenia techniczne i maszyny

4 303

4 984

Środki transportu

1 704

1 569

Budynki - inwestycje w obcym obiekcie (siedzibie oraz studiu

muzycznym)

92

79

Inne środki trwałe

84

97

Razem

6 183

6 729

Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia

-

Razem

6 183

6 729

Struktura własności środków trwałych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

a) własne

36%

34%

b) używane na podstawie umowy leasingu

64%

66%

Razem

100%

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

42

Środki trwałe stanowiące przedmiot leasingu

(w wartości netto)

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Urządzenia techniczne i maszyny

2 368

3 000

Środki transportu

1 574

1 409

Inne środki trwałe

-

Razem

3 942

4 409

Wydatki na rzeczowy majątek trwały finansowane są głównie w drodze leasingu

finansowego. Ze względu na wysoki udział procentowy środków trwałych stanowiących przedmiot

leasingu w strukturze całej kategorii (64%), w punkcie 5.17. niniejszego sprawozdania Spółka

ujawnia szczegółowe zestawienie leasingodawców oraz warunków aktywnych na 31.12.2024 r.

umów leasingowych. Środki trwałe stanowiące przedmiot leasingu nie mogą zostać sprzedane,

darowane, przywłaszczone ani zastawione i stanowią zabezpieczenie związanych z nimi

zobowiązań.

Zmiany rzeczowych aktywów trwałych

Urządzenia

techniczne i maszyny

Środki

transportu

Budynki -inwestycje

w obcym obiekcie

Pozostałe

Razem

Wartość początkowa

Stan na 1 stycznia 2023 r.

38 626

1 806

575

964

41 971

Zwiększenia - zakup

1 743

823

-

34

2 600

Zmniejszenie z tytułu sprzedaży

(2 333)

(474)

-

(79)

(2 886)

Zmniejszenia z tytułu likwidacji

(2 665)

-

(2 665)

Stan na 31 grudnia 2023 r.

35 371

2 155

575

919

39 020

Stan na 1 stycznia 2024 r.

35 371

2 155

575

919

39 020

Zwiększenia - zakup

1 452

685

84

27

2 248

Zmniejszenie z tytułu sprzedaży

(137)

(152)

-

(287)

Zmniejszenia z tytułu likwidacji

(374)

(278)

-

(653)

Stan na 31 grudnia 2024 r.

36 312

2 410

659

945

40 328

Umorzenie i utrata wartości

Stan na 1 stycznia 2023 r.

32 212

702

456

834

34 204

Umorzenie

2 798

227

40

59

3 124

Zmniejszenie umorzenia z tytułu sprzedaży

(1 960)

(343)

-

(71)

(2 374)

Zmniejszenia umorzenia z tytułu likwidacji

(2 663)

-

(2 663)

Stan na 31 grudnia 2023 r.

30 387

586

496

822

32 291

Stan na 1 stycznia 2024 r.

30 387

586

496

822

32 291

Umorzenie

2 065

305

70

41

2 481

Zmniejszenie umorzenia z tytułu sprzedaży

(71)

(109)

-

(180)

Zmniejszenia umorzenia z tytułu likwidacji

(372)

(77)

-

(448)

Stan na 31 grudnia 2024 r.

32 010

706

566

862

34 145

Wartość netto

Stan na 1 stycznia 2023 r.

6 414

1 104

119

130

7 767

Stan na 31 grudnia 2023 r.

4 984

1 569

79

97

6 729

Stan na 1 stycznia 2024 r.

4 984

1 569

79

97

6 729

Stan na 31 grudnia 2024 r.

4 303

1 704

92

84

6 183

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

43

Zastaw na rzeczach ruchomych

Na 31 grudnia 2024 roku w Spółce nie występują zastawy rejestrowe na rzeczach

ruchomych.

Rzeczowe aktywa trwałe przeznaczone do zbycia

Na 31 grudnia 2024 roku Spółka nie wykazuje środków trwałych przeznaczonych do zbycia.

Rzeczowe aktywa trwałe - pozostałe informacje

Na kategorię urządzenia techniczne i maszyny składają się głównie urządzenia

specjalistyczne służące do świadczenia usług marketingowych (audio-, wideo- i aromaboxy) oraz

monitory Digital Signage. Zakup urządzeń specjalistycznych w 2024 roku został sfinansowany

w drodze leasingu oraz ze środków własnych. Na 31 grudnia 2024 r. wartość netto wszystkich

maszyn i urządzeń w Spółce wynosiła 4.303 tys. PLN.

Poniższa tabela prezentuje nakłady na rzeczowe aktywa trwałe w latach 2024 – 2023.

Nakłady na rzeczowe aktywa trwałe

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Urządzenia techniczne i maszyny, w tym:

1 452

1 743

- urządzenia do usługi aromamarketingu

484

692

- urządzenia do usługi audiomarketingu

392

207

- urządzenia do usługi wideomarketingu

90

435

- pozostałe urządzenia

486

409

Środki transportu

685

823

Budynki – inwestycje w obcym obiekcie

84

-

Inne środki trwałe

27

34

Razem

2 248

2 600

Na dzień zatwierdzenia sprawozdania do publikacji, Spółka nie zaciągnęła istotnych

zobowiązań z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych za wyjątkiem zobowiązań

leasingowych opisanych w nocie 4.17. i w punkcie 5.17. niniejszego sprawozdania.

W 2024 roku IMS S.A. nie dokonywała odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości

rzeczowych aktywów trwałych.

W Spółce nie występują czasowo nieużywane rzeczowe aktywa trwałe.

4.4. Prawo do użytkowania aktywów

Spółka przeanalizowała wszystkie kontrakty, które mogły posiadać charakter leasingu i po

dokonanej analizie zidentyfikowano umowy spełniające kryteria standardu. Umowy dotyczą głównie

najmu pomieszczeń biurowych oraz magazynowych. Z umów wydzielono elementy leasingowe

(czynsz najmu) oraz elementy nie leasingowe (głównie koszty opłat za media dostarczane do

wynajmowanych obiektów).

Umowy najmu nieruchomości

Emitent wynajmuje powierzchnię biurową przy ulicy Puławskiej 366 w Warszawie (siedziba

Spółki) na podstawie umowy najmu zawartej pierwotnie na okres 7 lat - tj. na lata 2014 – 2020.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

44

W październiku 2019 roku umowa najmu została przedłużona o kolejne 5 lat, tj. do 31.12.2025 roku.

W 2024 roku Spółka poniosła koszty z tytułu najmu powierzchni biurowej i koszty eksploatacyjne w

wysokości 903 tys. PLN. Dodatkowo począwszy od stycznia 2022 roku IMS S.A. wynajmuje

powierzchnie biurowe i magazynowe przy ulicy Mierzeja Wiślana 3 w Krakowie (poprzednio

najmowane przez Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.)). Obecna umowa najmu

pomieszczeń w Krakowie obowiązuje do 31.12.2025 roku. Koszty najmu i koszty eksploatacyjne w

2024 roku wyniosły łącznie 284 tys. PLN. Emitent w Ciechanowie wynajmuje magazyn dla potrzeb

przechowywania urządzeń i zapachów aroma. Obecna umowa obowiązuje do 31.08.2026 roku.

W 2024 roku Spółka poniosła koszty z tytułu najmu powierzchni magazynowej i koszty

eksploatacyjne w wysokości 73 tys. PLN.

Najem ww. nieruchomości rozliczany jest zgodnie z MSSF 16 „Leasing”.

Pozycja

Okres 12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

Okres 12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Koszt amortyzacji dotyczący prawa do użytkowania aktywów

853

879

Koszt odsetek z tytułu leasingu związanego z prawem do

użytkowania aktywów

58

89

Koszt związany ze zmiennymi opłatami leasingowymi nieujętymi w

wycenie zobowiązań z tytułu leasingu

235

210

Całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu leasingu związanego

z prawem do użytkowania aktywów (kapitał i odsetki)

1 073

1 084

Prawo do użytkowania aktywów

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Umowa najmu siedziby IMS S.A. (ul. Puławska)

797

1 163

Umowa najmu pomieszczeń biurowych i magazynowych (ul.

Mierzeja Wiślana, Kraków)

254

212

Umowa najmu magazynu

98

157

Umowa najmu samochodu osobowego

-

14

Umowa najmu samochodu osobowego

-

11

Umowa najmu samochodu osobowego

-

6

Razem

1 149

1 563

4.5. Aktywa finansowe długoterminowe

Aktywa finansowe długoterminowe

netto

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zmiana w 2024 r.

wartości udziałów w

wyniku przeszacowania

(wpływ na pozostałe

całkowite dochody)

Zmiana w 2024 r.

wartości udziałów w

wyniku przeszacowania

(wpływ na wynik

finansowy)

a) w jednostkach zależnych

95 326

88 054

5 368

-

- udziały, w tym:

95 326

88 054

5 368

-

Audio Marketing Sp. z o.o.

15 251

13 025

2 228

-

APR sp. z o.o.

18 922

17 209

1 712

-

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS

r&d sp. z o.o.)

31 714

31 701

13

-

Mood Factory sp. z o.o.

3 701

1 324

2 376

-

World of Music Alternatywna Spółka

Inwestycyjna Sp. z o.o.

23 791

24 772

(981)

-

Aroma General Sp. z o.o.

1 924

-

20

-

IMS Sensory Inc.

23

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

45

Aktywa finansowe długoterminowe

netto

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zmiana w 2024 r.

wartości udziałów w

wyniku przeszacowania

(wpływ na pozostałe

całkowite dochody)

Zmiana w 2024 r.

wartości udziałów w

wyniku przeszacowania

(wpływ na wynik

finansowy)

- udzielone pożyczki

-

nie dotyczy

b) w pozostałych jednostkach

-

- udziały

-

- udzielone pożyczki

-

nie dotyczy

Razem

95 326

88 054

5 368

-

Na dzień bilansowy Zarząd dokonał wyceny do wartości godziwej udziałów we wszystkich

spółkach zależnych poza udziałami w IMS Sensory Inc. Wartość godziwa udziałów IMS Sensory Inc.,

na dzień 31 grudnia 2024 roku nie odbiega od przyjętej wartości bilansowej.

Zdyskontowane przepływy pieniężne dla każdej ze spółek wyliczono w oparciu

o następujące założenia:

✓ Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.) – prognozowane przepływy na kolejne

lata przy założeniach: rok 2025 przyjęto na poziomie 100% zabudżetowanego wyniku netto.

W kolejnych latach 2026 – 2029 założono niewielkie (ostrożne) wzrosty wyników

finansowych oraz amortyzacji. Na wysokość przepływów istotny wpływ ma cesja umów

galeryjnych reklam DS przeniesiona w 2023 i w 2024 roku z IMS S.A. do Revo DOOH

Sp. z o.o.

✓ APR Sp. z o.o. – prognozowane przepływy na kolejne lata przy założeniach: rok

2025 przyjęto na poziomie 100% zabudżetowanego wyniku netto. W kolejnych latach 2026

– 2029 założono wzrost wyników finansowych oraz amortyzacji ze względu na większą

liczbę lokalizacji i wykorzystywanych do świadczenia usług urządzeń.

✓ Mood Factory Sp. z o.o. - prognozowane przepływy na kolejne lata przy założeniach: rok

2025 przyjęto na poziomie 95% zabudżetowanego wyniku netto. W kolejnych latach 2026 –

2029 założono wzrost wyników finansowych oraz amortyzacji ze względu na większą liczbę

lokalizacji i wykorzystywanych do świadczenia usług urządzeń.

✓ Audio Marketing Sp. z o.o. – prognozowane przepływy na kolejne lata przy założeniach: rok

2025 przyjęto na poziomie 100% zabudżetowanego wyniku netto. W kolejnych latach 2026

– 2029 założono wzrost wyników finansowych oraz amortyzacji ze względu na większą

liczbę lokalizacji i wykorzystywanych do świadczenia usług urządzeń.

✓ Aroma General Sp. z o.o. – prognozowane przepływy na kolejne lata przy założeniach: rok

2025 przyjęto na poziomie 100% zabudżetowanego wyniku netto. W kolejnych latach 2026

– 2029 założono wzrost wyników finansowych oraz amortyzacji.

✓ World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. - przy wycenie wykorzystano

wycenę wartości udziałów spółki Closer Music (stanowiącej kluczowe aktywo spółki World

of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o.; World of Music jako spółka

specjalnego przeznaczenia nie prowadzi działalności operacyjnej) opracowaną w marcu

2025 roku przez zewnętrznego rzeczoznawcę, biegłego rewidenta nr rej. 12040. Zgodnie z

tą wyceną, wartość udziałów przypadających na 31 grudnia 2024 roku na World of Music

Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. (w 100% spółka zależna od IMS S.A.) wynosi

23,8 mln PLN (efektywnie 60,56% kapitału zakładowego). Wycena dokonana została

metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Metody dochodowe służą do

obliczenia wartości firmy, prognozując przepływy pieniężne, które firma generuje w

przyszłości. Następnie przepływy pieniężne są dyskontowane według stopy

odpowiadającej ryzyku danych przepływów.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

46

W metodach dochodowych firma rozumiana jest jako samodzielny podmiot gospodarczy,

ukierunkowany przede wszystkim na wzrost dochodów oraz wartości.

W metodzie zdyskontowanych przepływów pieniężnych DCF wartość firmy równa jest

sumie korzyści finansowych, jakie przyniesie wyceniana spółka właścicielowi. Korzyści te

można zdefiniować jako sumę dwóch składników:

• zaktualizowanej wartości salda przepływów pieniężnych działalności firmy w założonym

okresie prognozy;

• zaktualizowanej wartości rezydualnej, czyli wartości przedsiębiorstwa pod koniec okresu

prognozy.

Wycena spółki dokonana metodą zdyskontowanych przyszłych przepływów pieniężnych

uwzględnia wszystkie zdarzenia, jakie mają wpływ na sytuację finansową firmy: zarówno te,

które miały miejsce w przeszłości, ale mają swoje konsekwencje w dniu wyceny, jak i te,

które uwzględnia się w okresie prognozy. W okresie prognozy, w stosunku do wyceny z

listopada 2023 roku, zmodyfikowane zostały założenia dotyczące tempa pozyskiwania

środków na rozwój. Miało to wpływ na prognozowane przychody oraz wyniki (straty w

pierwszych latach prognozy ze względu na wyższe wydatki, przede wszystkim na marketing

oraz wynagrodzenia, i następnie wyższe niż pierwotnie szacowane zyski ze względu na

większą skalę osiągniętych przychodów abonamentowych oraz znaczące obniżenie

ponoszonych kosztów w relacji do przychodów).

W ocenie Zarządu Spółki, dokonana wycena jest bardzo ostrożna, biorąc pod uwagę

transakcje rynkowe sprzedaży udziałów nowej emisji Closer Music Sp. z o.o. przy wycenie

70-80 mln zł, mające miejsce w 2024 roku i opisane szczegółowo w punkcie 5.3. niniejszego

sprawozdania.

W poniższej tabeli zostały zaprezentowane wyniki wyceny udziałów do wartości godziwej

wycenianych udziałów przy założeniu zmian przepływów pieniężnych o +/- 20% dla każdej spółki:

Udziały

Wartość

bilansowa

przed

dokonaniem

przeszacowania

Wartość

bilansowa po

dokonaniu

przeszacowania

w 2024 roku

Prognozowane zdyskontowane

przepływy pieniężne na lata 2024-2028

(wartość godziwa)

Różnica

Wzrost

przepływów

o 20%

Spadek

przepływów

o 20%

Wzrost

przepływów

o 20%

Spadek

przepływów

o 20%

a

b

c

d

c - a

d-a

APR Sp. z o.o.

17 209

18 922

22 706

15 137

5 497

(2 072)

Revo DOOH Sp. z o.o.

(dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

31 701

31 714

38 057

25 371

6 356

(6 330)

Audio Marketing Sp. z o.o.

13 025

15 251

18 302

12 201

5 277

(824)

Mood Factory Sp. z o.o.

1 324

3 701

4 441

2 960

3 117

1 636

Aroma General Sp. z o.o.

1 904

1 924

2 309

1 540

405

(364)

65 163

71 512

85 815

57 209

20 652

(7 954)

Wybrane dane finansowe spółek zależnych

Wybrane dane finansowe Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

16 075

11 719

EBIT

958

3 552

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

1 800

3 980

Zysk za rok obrotowy z działalności kontynuowanej

527

2 960

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

47

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

(7 015)

(1 937)

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

59

2 349

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

6 839

(285)

Przepływy pieniężne netto razem

(117)

127

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Wartości niematerialne

524

751

Rzeczowe aktywa trwałe

1 482

868

Rozliczenia międzyokresowe czynne długoterminowe

9 886

5 429

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

8 424

7 888

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

19

136

Kapitał własny

8 881

8 078

Zobowiązania długoterminowe

650

198

Zobowiązania krótkoterminowe

12 343

7 896

Wybrane dane finansowe Closer Music Sp. z o.o.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

4 035

5 108

EBIT

(110)

2 039

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

482

2 830

(Strata) Zysk za rok obrotowy z działalności kontynuowanej

(886)

1 005

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

717

1 495

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(6 170)

(5 198)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

4 621

5 401

Przepływy pieniężne netto razem

(832)

1 698

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Wartości niematerialne

18 713

14 398

Rzeczowe aktywa trwałe

550

184

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

2 087

2 380

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

969

1 801

Kapitał własny

12 902

7 141

Zobowiązania długoterminowe

1 063

846

Zobowiązania krótkoterminowe

11 642

12 688

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

48

Wybrane dane finansowe Mood Factory Sp. z o.o.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

2 890

2 601

EBIT

703

340

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

747

378

Zysk za okres z działalności kontynuowanej

590

196

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

583

518

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(7)

(17)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(620)

(462)

Przepływy pieniężne netto razem

(44)

40

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Wartości niematerialne

3

21

Rzeczowe aktywa trwałe

69

88

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

758

696

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

103

147

Kapitał własny

(213)

(888)

Zobowiązania długoterminowe

27

47

Zobowiązania krótkoterminowe

1 192

1 896

Wybrane dane finansowe APR Sp. z o.o.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

9 111

7 986

EBIT

4 185

2 990

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

4 401

3 255

Zysk za rok obrotowy z działalności kontynuowanej

3 757

2 923

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

3 986

3 020

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(4 270)

(2 543)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(32)

(175)

Przepływy pieniężne netto razem

(316)

301

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

49

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Aktywa trwałe

1 285

1 362

Zapasy

265

299

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

823

926

Aktywa finansowe krótkoterminowe

12 612

7 993

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

427

743

Kapitał własny

14 152

10 159

Zobowiązania długoterminowe

321

234

Zobowiązania krótkoterminowe

944

957

Wybrane dane finansowe Audio Marketing Sp. z o.o. (w tys. PLN)

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

4 499

4 285

EBIT

2 776

2 374

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

2 856

2 449

Zysk za okres sprawozdawczy z działalności kontynuowanej

2 942

2 405

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

2 737

2 412

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(2 698)

(5 440)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(64)

(74)

Przepływy pieniężne netto razem

(25)

(3 102)

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Aktywa trwałe

344

376

Zapasy

127

162

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

819

765

Aktywa finansowe krótkoterminowe

8 620

5 617

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

504

529

Kapitał własny

9 933

6 847

Zobowiązania długoterminowe

103

145

Zobowiązania krótkoterminowe

378

457

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

50

Wybrane dane finansowe Aroma General Sp. z o.o. (w tys. PLN)

Aroma General Sp. z o.o. została utworzona 23 maja 2024 r. Szczegóły utworzenia ww. spółki

zostały przedstawione w punkcie 5.4. niniejszego sprawozdania.

Okres 23.05.2024 r. – 31.12.2024 r. – to okres, w którym sprawozdanie finansowe Aroma General

Sp. z o.o. podlegało konsolidacji - sprawozdanie przygotowane zgodnie z MSSF.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

8 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

Przychody netto ze sprzedaży

426

EBIT

(21)

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

(21)

Strata za okres sprawozdawczy z działalności kontynuowanej

(23)

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

8 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

(85)

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(86)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

833

Przepływy pieniężne netto razem

662

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Aktywa trwałe

1 991

Zapasy

4

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

65

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

662

Kapitał własny

2 714

Zobowiązania długoterminowe

-

Zobowiązania krótkoterminowe

37

Wybrane dane finansowe World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. (w tys. PLN)

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

-

EBIT

(64)

(125)

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

(64)

(125)

Strata za okres sprawozdawczy z działalności kontynuowanej

(59)

(118)

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

(69)

(147)

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

-

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

41

97

Przepływy pieniężne netto razem

(28)

(50)

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

51

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Aktywa finansowe długoterminowe

23 791

24 772

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

26

24

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

15

43

Kapitał własny

23 681

24 721

Zobowiązania długoterminowe

-

Zobowiązania krótkoterminowe

174

127

Wybrane dane finansowe IMS Sensory Inc. (w tys. PLN)

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

-

EBIT

(201)

(285)

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

(96)

(85)

Strata za okres sprawozdawczy z działalności kontynuowanej

(234)

(317)

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2024 r.

12 miesięcy zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

(44)

(102)

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

-

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

61

27

Przepływy pieniężne netto razem

17

(75)

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Rzeczowe aktywa trwałe

96

123

Prawo do użytkowania aktywów

-

74

Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności

krótkoterminowe oraz rozliczenia międzyokresowe

krótkoterminowe (bez budżetowych)

-

40

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

61

44

Kapitał własny

(666)

(408)

Zobowiązania długoterminowe

-

Zobowiązania krótkoterminowe

823

688

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

52

Wybrane dane finansowe Closer Music Corporation (w tys. PLN)

Poniżej zostały przedstawione wybrane dane finansowe Closer Music Corporation, przy czym:

1) 01.09.2023 r. – 31.12.2023 r. – okres, w którym sprawozdanie finansowe Closer Music

Corporation podlegało konsolidacji - sprawozdanie przygotowane zgodnie z MSSF;

2) 01.01.2023 r. – 31.12.2023 r. – sprawozdanie przygotowane zgodnie z MSSF.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

Za okres

01.09.2023 r. -

31.12.2023 r.

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przychody netto ze sprzedaży

20

-

11

EBIT

(1 294)

(194)

(284)

EBITDA (Wynik na działalności operacyjnej + amortyzacja)

(1 263)

(193)

(283)

Strata za okres sprawozdawczy z działalności kontynuowanej

(1 339)

(200)

(291)

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2024 r.

Za okres

01.09.2023 r. -

31.12.2023 r.

12 miesięcy

zakończonych

31 grudnia 2023 r.

Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej

(1 217)

(237)

(340)

Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej

(17)

(26)

Przepływy pieniężne z działalności finansowej

1 094

431

535

Przepływy pieniężne netto razem

(141)

168

169

Sprawozdanie z sytuacji finansowej

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Inne długoterminowe aktywa finansowe

27 896

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

51

192

Rozliczenia międzyokresowe

25

26

Kapitał własny

26 206

27 602

Zobowiązania długoterminowe

86

-

Zobowiązania krótkoterminowe

1 971

535

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

53

4.6. Aktywa i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Podstawa utworzenia aktywa z tytułu

odroczonego podatku dochodowego

Aktywa z tytułu odroczonego podatku

dochodowego w sprawozdaniu z sytuacji

finansowej

Zmiana stanu aktywa z tytułu odroczonego

podatku dochodowego ujęta w sprawozdaniu z

całkowitych dochodów

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

2024 rok

2023 rok

Wykonane niezafakturowane usługi, w tym:

1 116

2 007

212

381

(169)

(106)

- opłaty dla pośredników reklamowych

154

656

29

125

(96)

(121)

- koszty usług pośrednictwa

744

691

141

131

10

(13)

- koszty dzierżawy powierzchni

3

176

1

33

(32)

16

- opłaty do organizacji zbiorowego zarządzania

80

173

15

33

(18)

3

- koszty zakupu miejsca reklamowego

53

155

10

29

(19)

2

- koszty usług pozostałych

82

156

16

30

(14)

7

Rezerwa na wynagrodzenia

806

1 273

152

241

(89)

122

Wycena zobowiązania warunkowego wynikającego z umowy

inwestycyjnej

508

604

97

115

(18)

115

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością należności

419

560

80

106

(26)

18

Odpis aktualizujący zapasy

258

49

-

7

Straty podatkowe

136

96

26

18

8

-

Rezerwa na niewykorzystane urlopy

128

95

24

18

6

Rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe

39

45

7

9

(2)

3

Niezrealizowane odsetki

255

15

49

3

46

(25)

Ujemne różnice kursowe

-

(2)

Pozostałe

4

7

1

2

(1)

-

Razem

3 669

4 960

697

942

(246)

138

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

54

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Podstawa utworzenia rezerwy z tytułu

odroczonego podatku dochodowego

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku

dochodowego w sprawozdaniu z sytuacji

finansowej

Zmiana stanu rezerwy z tytułu odroczonego

podatku dochodowego ujęta w

sprawozdaniu z całkowitych dochodów

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

2024 rok

2023 rok

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością środków

trwałych i wartości niematerialnych oraz prawo do użytkowania

aktywów

8 564

7 391

1 628

1 404

224

230

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów

World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o.

20 512

21 493

3 897

4 084

(187)*

(593) *

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

30 843

30 830

5 860

5 859

1*

4 786*

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów APR

Sp. z o.o.

10 297

9 071

1 957

1 723

234*

865*

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów

Audio Marketing Sp. z o.o.

3 198

971

608

184

424*

179*

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów

Mood Factory Sp. z o.o.

2 893

516

550

98

452*

98*

Różnica pomiędzy podatkową i bilansową wartością udziałów

Aroma General Sp. z o.o.

20

-

4

-

4*

-

Wycena zobowiązania warunkowego wynikającego z umowy

inwestycyjnej

-

(81)

Złe długi w podatku CIT

181

34

-

Rezerwa z tytułu wdrożenia MSSF 15 (dot. prowizji od sprzedaży)

-

36

-

7

(7)

(19)

Dodatnie różnice kursowe

130

62

23

12

11

8

Naliczone noty obciążeniowe dla kontrahentów

-

(2)

Razem

76 638

70 551

14 561

13 405

1 156

5 471

* pozycje ujęte częściowo w kategorii „pozostałe całkowite dochody”

Na 31 grudnia 2024 r. Spółka dokonała wyceny do wartości godziwej udziałów w Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.), Mood

Factory Sp. z o.o., APR Sp. z o.o., Audio Marketing Sp. z o.o., Aroma General Sp. z o.o. oraz World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o.

Od wartości dokonanego przeszacowania w ww. spółkach utworzono rezerwę na podatek odroczony. Szczegóły wyceny zostały opisane w nocie 4.5.

niniejszego sprawozdania.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

55

Ujęcie w sprawozdaniu finansowym IMS S.A. w 2024 roku:

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zmiana

Zmiana z tytułu przeszacowania

udziałów w spółkach zależnych, która

obciąża pozostałe całkowite dochody

Wpływ na podatek w

sprawozdaniu finansowym

na 31.12.2024 r.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

697

942

(246)

-

246

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego

14 561

13 405

1 156

(1 020)

136

Razem

382

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

56

4.7. Zapasy

Specyfikacja zapasów

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Materiały

1 575

1 176

Towary

774

811

Razem zapasy brutto

2 349

1 987

Odpisy aktualizujące wartość zapasów

258

Razem zapasy netto

2 091

1 729

Na 31 grudnia 2024 roku Spółka nie zaciągnęła żadnych istotnych zobowiązań umownych

dotyczących zapasów.

4.8. Należności

Specyfikacja należności krótkoterminowych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Należności z tytułu dostaw i usług, w tym:

8 798

10 669

- do podmiotów powiązanych

2 298

4 416

Należności pozostałe, w tym:

224

327

- zaliczki na usługi i kaucje

108

183

- inne

116

144

Rozliczenia międzyokresowe czynne

586

786

Należności krótkoterminowe brutto

9 608

11 782

Odpisy aktualizujące wartość należności

420

560

Należności krótkoterminowe netto

9 188

11 222

Odpisy aktualizujące wartość należności

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Odpisy aktualizujące na początek okresu

560

465

Zmiana w okresie (per saldo)

(140)

95

Odpis aktualizujący na koniec roku

420

560

Struktura wiekowa

należności z tytułu dostaw i

usług na 31.12.2024 r.

niewymagalne

przeterminowane

ogółem

do 1

miesiąca

1 - 3

miesięcy

3 - 6

miesięcy

6 miesięcy

do 1 roku

powyżej

1 roku

należności brutto

6 885

562

367

219

105

660

8 798

odpis aktualizujący

162

22

21

97

47

71

420

należności netto

6 723

540

346

122

58

589

8 378

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

57

Struktura wiekowa

należności z tytułu dostaw i

usług na 31.12.2023 r.

niewymagalne

przeterminowane

ogółem

do 1

miesiąca

1 - 3

miesięcy

3 - 6

miesięcy

6 miesięcy

do 1 roku

powyżej

1 roku

należności brutto

6 927

1 385

1 678

14

92

573

10 669

odpis aktualizujący

235

50

100

3

33

139

560

należności netto

6 692

1 335

1 578

11

59

434

10 109

Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj 14-dniowy termin

płatności.

Specyfikacja rozliczeń międzyokresowych (czynnych)

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Rozliczenia międzyokresowe długoterminowe

68

57

Rozliczenia międzyokresowe krótkoterminowe, w tym:

586

786

- rozliczane w czasie koszty prowizji od sprzedaży

237

312

- opłaty z tytułu usług IT i licencji

189

54

- koszt zużycia aromatów rozliczany w czasie

96

195

- ubezpieczenia

64

79

- pozostałe koszty rozliczane w czasie

-

146

Razem

654

843

4.9. Aktywa finansowe krótkoterminowe

Aktywa finansowe krótkoterminowe netto

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Udzielone pożyczki

15 632

13 150

Razem

15 632

13 150

W pozycji aktywa finansowe krótkoterminowe na 31 grudnia 2024 roku zostały wykazane:

1) pożyczki udzielone przez IMS S.A. spółce Mood Factory Sp. z o.o. w łącznej wartości 940 tys. PLN.

2) pożyczki udzielone przez IMS S.A. spółce Closer Music Sp. z o.o. w łącznej wartości

11.000 tys. PLN. Na 31 grudnia 2020 roku dokonano odpisu aktualizującego wartość

udzielonych pożyczek w wysokości 1,5% wartości należności (15 tys. PLN).

3) pożyczki udzielone przez IMS S.A. spółce IMS Sensory Inc. w łącznej wartości 800 tys. PLN.

4) pożyczki udzielone przez IMS S.A. spółce Revo DOOH Sp. z o.o. w łącznej wartości 2.700 tys. PLN.

5) pożyczki udzielone przez IMS S.A. spółce World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna

Sp. z o.o. w wartości 150 tys. PLN.

6) pożyczki udzielone przez Spółkę trzem osobom fizycznym współpracującym na stałe ze

Spółką w wysokości 58 tys. PLN.

Poniżej zostały przedstawione szczegółowe warunki udzielonych spółkom zależnym pożyczek.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

58

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość

pożyczek

/w tys.

PLN/

Saldo

pożyczek na

31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2020-01-27

100

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest sumą

stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów międzybankowych i

marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi

na żądanie

Pożyczkodawcy

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2020-02-26

100

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2019-08-28

200

40

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2019-09-30

200

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2019-11-30

200

IMS S.A.

Mood Factory Sp. z o.o.

2015-10-01

300

Oprocentowanie pożyczki ma charakter zmienny i jest sumą

stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów międzybankowych i

marży Pożyczkodawcy. Umowa pożyczki zawiera zapis o

możliwości konwersji pożyczki i zaległych odsetek na kapitał

zakładowy. Pożyczkodawca od 1 kwietnia 2016 roku może żądać

od Wspólników Mood Factory Sp. z o.o. zmiany umowy spółki i

podwyższenia kapitału zakładowego o kwotę 700 PLN poprzez

utworzenie 14 nowych udziałów przeznaczonych do objęcia przez

IMS S.A., które zostaną pokryte przez IMS S.A. wkładem

pieniężnym w wysokości równej wartości niezwróconej kwoty

pożyczki do dnia podjęcia uchwały o zmianie umowy spółki, przy

czym różnica pomiędzy tą kwotą, a kwotą 700 PLN zostanie

przekazana na kapitał zapasowy Mood Factory Sp. z o.o.

Zwrot pożyczki nastąpi

na żądanie

Pożyczkodawcy jednak

nie wcześniej niż 1

kwietnia 2018 roku

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

940

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

951

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

59

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-01-09

200

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-01-16

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-01-30

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-02-16

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-02-27

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-05-11

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-05-29

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-06-12

220

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-06-19

80

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-06-27

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-07-05

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-07-10

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-08-10

70

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-08-28

180

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-08-31

320

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-09-15

50

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-10-10

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-10-16

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-10-25

350

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-11-06

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-11-07

110

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-11-16

180

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-11-27

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2023-11-29

170

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-01-13

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-01-24

200

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

60

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-02-01

200

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-02-14

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-02-18

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-02-24

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-03-08

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-03-23

50

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-03-28

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-03-30

50

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-04-06

300

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-04-14

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-05-09

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-05-19

400

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-06-01

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-06-14

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-06-20

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-06-28

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-07-07

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-07-18

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-07-27

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-08-04

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-08-17

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-08-29

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-09-14

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-09-22

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-09-27

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-10-04

200

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

61

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-10-13

100

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-10-25

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-11-07

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-11-14

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-11-28

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2022-12-30

300

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-06-10

200

20

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-06-24

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-07-12

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-07-14

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-11-25

150

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-12-06

200

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-12-16

250

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-12-21

100

IMS S.A.

Closer Music Sp. z o.o.

2021-12-30

100

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

11 000

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

11 000

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

62

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

WoM ASI Sp. z o.o.

2024-06-26

50

Oprocentowanie pożyczki ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczki nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

WoM ASI Sp. z o.o.

2023-08-22

100

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

150

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

152

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. USD/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

IMS Sensory Inc.

2024-01-29

25 tys. USD

103

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

IMS Sensory Inc.

2024-07-04

20 tys. USD

82

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

IMS Sensory Inc.

2023-06-06

20 tys. USD

82

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

IMS S.A.

IMS Sensory Inc.

2023-02-06

30 tys. USD

123

Oprocentowanie pożyczki ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

IMS S.A.

IMS Sensory Inc.

2022-03-08

100 tys. USD

410

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

800

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

816

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

63

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN/

Saldo pożyczek na

31.12.2024 roku

/w tys. PLN/

Warunki udzielanych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki

udzielone w

2024 roku

Pożyczki

udzielone przed

01.01.2024 r.

IMS S.A.

Revo DOOH Sp. z o.o.

(dawniej: IMS r&d sp. z

o.o.)

2024-03-28

200

-

Oprocentowanie pożyczki ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczki nastąpi na

żądanie Pożyczkodawcy

IMS S.A.

Revo DOOH Sp. z o.o.

(dawniej: IMS r&d sp. z

o.o.)

2024-08-19

5 000

2 700

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

2 700

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

2 708

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

64

4.10. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Specyfikacja środków pieniężnych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Środki pieniężne na rachunkach bankowych, w tym:

388

4 181

- rachunki bieżące

388

4 181

Środki pieniężne w kasie

2

-

Razem środki pieniężne

390

4 181

4.11. Instrumenty finansowe

Poniżej zaprezentowano klasyfikację instrumentów finansowych w podziale na kategorie.

Stan na 31.12.2024 r.

Wycena według

zamortyzowanego

kosztu

Wartość godziwa rozliczana przez

Razem

Wynik finansowy

Pozostałe

całkowite

dochody

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe należności (bez budżetowych)

8 602

-

8 602

Udziały w spółkach zależnych, w tym:

-

95 326

- Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

-

31 714

- World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna

Sp. z o.o.

-

23 791

- APR Sp. z o.o.

-

18 922

- Audio Marketing Sp. z o.o.

-

15 251

- Mood Factory Sp. z o.o.

-

3 701

- Aroma General Sp. z o.o.

-

1 924

- IMS Sensory Inc.

-

23

Pożyczki udzielone

15 632

-

15 632

Środki pieniężne

390

-

390

Zobowiązania z tytułu leasingu

3 777

-

3 777

Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek

otrzymanych

36 716

-

36 716

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe

zobowiązania (bez budżetowych) oraz

rozliczenia międzyokresowe bierne i przychody

przyszłych okresów

7 026

-

7 026

Razem

72 143

-

95 326

167 469

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

65

Stan na 31.12.2023 r.

Wycena według

zamortyzowanego

kosztu

Wartość godziwa rozliczana przez

Razem

Wynik finansowy

Pozostałe

całkowite

dochody

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe należności (bez budżetowych)

11 222

-

11 222

Udziały w spółkach zależnych, w tym:

-

88 054

- IMS r&d sp. z o.o.

-

31 701

- World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna

Sp. z o.o.

-

24 772

- APR Sp. z o.o.

-

17 209

- Audio Marketing Sp. z o.o.

-

13 025

- Mood Factory Sp. z o.o.

-

1 324

- IMS Sensory Inc.

-

23

Pożyczki udzielone

13 150

-

13 150

Środki pieniężne

4 181

-

4 181

Zobowiązania z tytułu leasingu

4 652

-

4 652

Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek

otrzymanych

32 292

-

32 292

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe

zobowiązania (bez budżetowych) oraz

rozliczenia międzyokresowe bierne i przychody

przyszłych okresów

11 096

-

11 096

Razem

76 593

-

88 054

164 647

Spółka klasyfikuje aktywa finansowe do poniższych kategorii wyceny:

− wyceniane według zamortyzowanego kosztu;

− wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy;

− wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody.

Aktywa finansowe zgodnie z MSSF 9 klasyfikowane są na moment początkowego ujęcia w oparciu o:

− charakterystykę przepływów pieniężnych (test SPPI);

− model biznesowy zarządzania danym portfelem aktywów.

Wartość godziwa instrumentów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu

nie odbiega istotnie od wartości bilansowej.

Dodatkowe informacje o metodach wyceny instrumentów finansowych ujętych w bilansie

w wartości godziwej

Aktywa oraz zobowiązania finansowe wyceniane przez IMS S.A. w wartości godziwej,

zakwalifikowano do określonego poziomu w hierarchii wartości godziwej:

− poziom 1 – notowane ceny (bez dokonywania korekt) z aktywnych rynków dla identycznych

aktywów oraz zobowiązań,

− poziom 2 – dane wejściowe do wyceny aktywów i zobowiązań, inne niż notowane ceny ujęte

w ramach poziomu 1, obserwowalne na podstawie zmiennych pochodzących z aktywnych

rynków,

− poziom 3 – dane wejściowe do wyceny aktywów i zobowiązań, nie ustalone w oparciu

o zmienne pochodzące z aktywnych rynków.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

66

Klasa instrumentu finansowego

Poziom 1

Poziom 2

Poziom 3

Razem wartość godziwa

Stan na 31.12.2024 r.

Aktywa:

Udziały w spółkach zależnych

-

95 326

Udziały w innych spółkach

-

Aktywa razem

-

95 326

Zobowiązania:

Zobowiązania razem (-)

-

Wartość godziwa netto

-

95 326

Klasa instrumentu finansowego

Poziom 1

Poziom 2

Poziom 3

Razem wartość godziwa

Stan na 31.12.2023 r.

Aktywa:

Udziały w spółkach zależnych

-

88 054

Udziały w innych spółkach

-

Aktywa razem

-

88 054

Zobowiązania:

Zobowiązania razem (-)

-

Wartość godziwa netto

-

88 054

W okresie 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2024 roku nie wystąpiły przeklasyfikowania

instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej pomiędzy poziomami hierarchii

wartości godziwej, nie dokonywano zmian w sposobie ustalania wartości godziwej instrumentów

finansowych wycenianych w wartości godziwej oraz nie dokonywano zmiany klasyfikacji

instrumentów finansowych.

Zmiany w trakcie 2024 roku wartości bilansowej aktywów finansowych zakwalifikowanych do

poziomu 3 wartości godziwej:

Akcje spółek

nienotowanych

Instrumenty

pochodne

Razem

Saldo na początek okresu

88 054

-

88 054

Zmiany z tytułu przeszacowania/utraty wartości

udziałów w spółkach zależnych ujęte w:

5 368

-

5 368

- wyniku finansowym

-

- pozostałych całkowitych dochodach

5 368

-

5 368

Utworzenie spółki Aroma General Sp. z o.o.

1 904

-

1 904

Zaciągnięcie

-

Uregulowanie

-

Przeniesienie do poziomu 3

-

Saldo na koniec okresu

95 326

-

95 326

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

67

Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów

w podziale na kategorie instrumentów finansowych:

od 01.01.2024 r. do 31.12.2024 r.

Wycena według

zamortyzowanego

kosztu

Wartość godziwa rozliczana przez

Razem

Wynik finansowy

Pozostałe

całkowite dochody

Pożyczki udzielone

1 049

-

1 049

Przychody z tytułu odsetek

1 020

-

1 020

Różnice kursowe

29

-

29

Należności z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe należności (bez budżetowych)

68

-

68

Odpisy aktualizujące (per saldo) i

umorzenie należności

73

-

73

Różnice kursowe

(6)

-

(5)

Przychody z tytułu odsetek

1

-

1

Środki pieniężne

1

-

1

Różnice kursowe

1

-

1

Przychody z tytułu odsetek

-

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz

pozostałe zobowiązania (bez budżetowych)

44

-

44

Wycena zobowiązania z umowy

inwestycyjnej z Audio Marketing Sp. z o.o.

96

Koszty z tytułu odsetek

(15)

Różnice kursowe

(37)

-

(36)

Zobowiązanie z tytułu leasingu

(258)

-

(258)

Koszty z tytułu odsetek

(258)

-

(258)

Zobowiązanie z tytułu leasingu związane z

prawem do użytkowania aktywów

(58)

-

(58)

Koszty z tytułu odsetek

(58)

-

(58)

Zobowiązanie z tytułu kredytów i pożyczek

(2 131)

-

(2 131)

Koszty z tytułu odsetek

(2 204)

-

(2 204)

Różnice kursowe

73

-

73

Razem

(1 285)

-

(1 285)

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

68

od 01.01.2023 r. do 31.12.2023 r.

Wycena według

zamortyzowanego

kosztu

Wartość godziwa rozliczana przez

Razem

Wynik

finansowy

Pozostałe

całkowite dochody

Pożyczki udzielone

835

-

835

Przychody z tytułu odsetek

901

-

901

Różnice kursowe

(66)

-

(66)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

należności (bez budżetowych)

(327)

-

(327)

Odpisy aktualizujące (per saldo) i umorzenie należności

(318)

-

(318)

Różnice kursowe

(21)

-

(21)

Przychody z tytułu odsetek

13

-

13

Środki pieniężne

38

-

38

Różnice kursowe

1

-

1

Przychody z tytułu odsetek

37

-

37

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

zobowiązania (bez budżetowych)

(971)

-

(971)

Wycena zobowiązania z umowy inwestycyjnej z Audio

Marketing Sp. z o.o.

(1 030)

Koszty z tytułu odsetek

(7)

Różnice kursowe

66

-

66

Zobowiązanie z tytułu leasingu

(348)

-

(348)

Koszty z tytułu odsetek

(348)

-

(348)

Zobowiązanie z tytułu leasingu związane z prawem do

użytkowania aktywów

(89)

-

(89)

Koszty z tytułu odsetek

(89)

-

(89)

Zobowiązanie z tytułu kredytów i pożyczek

(1 587)

-

(1 587)

Koszty z tytułu odsetek

(1 721)

-

(1 721)

Różnice kursowe

134

-

134

Razem

(2 450)

-

(2 450)

4.12. Analiza wrażliwości instrumentów finansowych na ryzyka i zarządzanie ryzykiem

Spółka jest narażona na ryzyka związane przede wszystkim z instrumentami finansowymi

z których korzysta, takimi jak: umowy leasingu, kredyty bankowe, pożyczki dla jednostek

powiązanych, środki pieniężne i ich ekwiwalenty oraz należności i zobowiązania handlowe.

Ogólna polityka IMS S.A. dotycząca zarządzania ryzykiem finansowym ma na celu

zminimalizowanie potencjalnie niekorzystnego wpływu na wynik finansowy oraz płynność finansową

Spółki. Zarząd IMS ustala ogólne zasady zarządzania ryzykiem oraz politykę dotyczącą konkretnych

obszarów, takich jak: ryzyko zmiany kursu walut, ryzyko stopy procentowej, ryzyko kredytowe, w celu

stabilizacji przepływów pieniężnych i tym samym zapewnienia odpowiedniego poziomu płynności

i elastyczności finansowej.

Do instrumentów finansowych mających największe znaczenie dla sprawozdania

finansowego Spółki należą przede wszystkim: kredyty bankowe, należności oraz zobowiązania z

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

69

tytułu dostaw i usług, zobowiązania z tytułu leasingu oraz środki pieniężne. Wszystkie te instrumenty

finansowe narażone są na różnego rodzaju ryzyka finansowe takie jak: ryzyko walutowe, ryzyko stóp

procentowych, ryzyko kredytowe, a także ryzyko utraty płynności. Zarząd na bieżąco monitoruje

niezbędne informacje oraz w razie konieczności podejmuje odpowiednie kroki w celu

zminimalizowania wpływu wszystkich ww. rodzajów ryzyka na sytuację finansową Spółki.

Ryzyko walutowe

Spółka jest narażona na ryzyko walutowe, którego źródłem są głównie transakcje

międzynarodowe wyrażone w walutach innych niż złoty polski. Transakcje międzynarodowe

odbywają się głównie w USD i EUR.

Struktura walutowa wybranych instrumentów finansowych na dzień bilansowy 31 grudnia

2024 roku oraz na 31 grudnia 2023 roku przedstawia się następująco:

Stan na 31.12.2024 r.

EUR

EUR przeliczone na PLN

USD

USD przeliczone na PLN

Klasy instrumentów finansowych:

Aktywa finansowe

Należności z tytułu dostaw i usług

123

527

5

20

Środki pieniężne

9

37

36

147

Razem

132

565

41

167

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

9

37

96

395

Kredyty

-

Razem

9

37

96

395

Stan na 31.12.2023 r.

EUR

EUR przeliczone na PLN

USD

USD przeliczone na PLN

Klasy instrumentów finansowych:

Aktywa finansowe

Należności z tytułu dostaw i usług

52

226

6

22

Środki pieniężne

4

19

4

16

Razem

56

245

10

38

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

16

67

78

309

Kredyty

-

Razem

16

67

78

309

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

70

W poniższej tabeli zaprezentowana została analiza wrażliwości na ryzyko walutowe

wybranych instrumentów finansowych wraz z wpływem na wynik netto w PLN przy założeniu

wzrostu/spadku kursu EUR/PLN oraz USD/PLN o +/- 10%.

Stan na 31.12.2024 r.

EUR/PLN

USD/PLN

Klasy instrumentów finansowych

zmiana + 10%

zmiana -10%

zmiana + 10%

zmiana -10%

Aktywa finansowe

Należności z tytułu dostaw i usług

43

(43)

2

(2)

Środki pieniężne

3

(3)

12

(12)

Razem aktywa finansowe

46

(46)

14

(14)

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

(3)

3

(32)

32

Kredyty

-

Razem zobowiązania finansowe

(3)

3

(32)

32

Razem aktywa i zobowiązania finansowe

43

(43)

(32)

32

Stan na 31.12.2023 r.

EUR/PLN

USD/PLN

Klasy instrumentów finansowych

zmiana + 10%

zmiana -10%

zmiana + 10%

zmiana -10%

Aktywa finansowe

Należności z tytułu dostaw i usług

18

(18)

2

(2)

Środki pieniężne

2

(2)

1

(1)

Razem aktywa finansowe

20

(20)

3

(3)

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

(5)

5

(25)

25

Kredyty

-

Razem zobowiązania finansowe

(5)

5

(25)

25

Razem aktywa i zobowiązania finansowe

15

(15)

(22)

22

Ryzyko stopy procentowej

Ryzyko stopy procentowej jest to ryzyko wynikające z faktu, że wartość godziwa albo przyszłe

przepływy z instrumentu finansowego będą zmieniać się na skutek zmian stóp procentowych. W

przypadku wzrostu udziału długu w strukturze finansowania i/lub wzrostu stóp procentowych,

ekspozycja na to ryzyko będzie wzrastać.

Aktywami i zobowiązaniami narażonymi na zmiany stóp procentowych są obecnie przede

wszystkim zobowiązania z tytułu leasingu.

W poniższej tabeli przedstawiona została analiza wrażliwości wybranych instrumentów

finansowych na ryzyko zmiany stopy procentowej wraz z wpływem na wynik netto przy założeniu

zmiany stopy procentowej o +/- 1 p.p.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

71

Klasy instrumentów finansowych

średnia wartość bilansowa

ekspozycji narażonej na

ryzyko w 2024 r.

Wpływ na wynik netto przy założeniu:

zmiana +1p.p.

zmiana -1p.p.

Aktywa finansowe

Należności z tytułu pożyczek

61

-

Środki pieniężne

5 508

45

(45)

Razem aktywa finansowe

5 569

45

(45)

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu leasingu

3 529

(29)

29

Zobowiązania z tytułu leasingu związane z

prawem do użytkowania aktywów

1 672

(14)

14

Kredyty

19 720

(160)

160

Razem zobowiązania finansowe

24 920

(203)

203

Razem aktywa i zobowiązania finansowe

(158)

158

Klasy instrumentów finansowych

średnia wartość bilansowa

ekspozycji narażonej na

ryzyko w 2023 r.

Wpływ na wynik netto przy założeniu:

zmiana +1p.p.

zmiana -1p.p.

Aktywa finansowe

Należności z tytułu pożyczek

11 987

97

(97)

Środki pieniężne

2 155

17

(17)

Razem aktywa finansowe

14 143

114

(114)

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu leasingu

3 481

(28)

28

Zobowiązania z tytułu leasingu związane z

prawem do użytkowania aktywów

1 850

(15)

15

Kredyty

25 720

(208)

208

Razem zobowiązania finansowe

31 051

(251)

251

Razem aktywa i zobowiązania finansowe

(137)

137

Za średnią wartość bilansową ww. instrumentów finansowych, przyjęta została średnia

arytmetyczna danego instrumentu finansowego z początku i końca okresu bilansowego (to jest

1 stycznia i 31 grudnia danego roku).

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe definiowane jest jako ryzyko poniesienia straty finansowej przez Spółkę

w sytuacji, kiedy kontrahent lub druga strona transakcji nie spełni swoich umownych obowiązków.

Polityka Spółki zakłada ciągły monitoring i każdorazową analizę możliwości udzielenia kredytu

kupieckiego odbiorcom produktów i usług. Wydłużony okres spłaty mogą otrzymać firmy będące we

wcześniejszych okresach klientami IMS S.A. i charakteryzujące się pozytywną historią spłat, oraz

firmy posiadające zdolność kredytową ocenioną na podstawie analiz wewnętrznych lub

zewnętrznych. Emitent w celu zminimalizowania potencjalnego wpływu ryzyka kredytowego na

bieżąco monitoruje salda w odniesieniu do każdego klienta. Historycznie, stopień ryzyka

kredytowego nie był wysoki. Niemniej jednak, biorąc pod uwagę sytuację związaną z wojną w

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

72

Ukrainie, należy uznać, że ryzyko to uległo istotnemu zwiększeniu, ze względu na różnego rodzaju

problemy finansowe części klientów Spółki.

Maksymalna ekspozycja na ryzyko

kredytowe

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Udzielone pożyczki

15 632

13 150

Należności z tytułu dostaw i usług

8 378

10 109

Pozostałe należności

224

327

Środki pieniężne

390

4 181

Razem

24 624

27 767

Koncentracja ryzyka z tytułu należności

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Klient 1

13,0%

10,1%

Klient 2

8,9%

7,8%

Klient 3

3,6%

6,6%

Klient 4

3,4%

3,3%

Klient 5

2,2%

3,1%

Klient 6

1,5%

2,9%

Klient 7

1,4%

2,7%

Klient 8

1,3%

1,8%

Klient 9

1,2%

1,5%

Klient 10

1,1%

1,4%

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

73

Ryzyko utraty płynności

Ryzyko utraty płynności to ryzyko, iż Spółka nie będzie w stanie uregulować swoich zobowiązań finansowych w dacie ich wymagalności.

W ramach zarządzania ryzykiem płynności IMS stara się utrzymywać stan środków pieniężnych i linii kredytowych pozwalający na spłatę zobowiązań,

zarówno w warunkach normalnych, jak i kryzysowych, bez ponoszenia dodatkowych kosztów. Spółka monitoruje ryzyko braku płynności poprzez

planowanie płynności, które uwzględnia terminy zapadalności zarówno inwestycji finansowych, aktywów finansowych (na przykład należności) oraz

prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej. Celem IMS S.A. jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością finansowania,

a elastycznością głównie poprzez finansowanie własnymi środkami oraz wykorzystywanie kredytów w rachunku bieżącym i umów leasingowych.

Historycznie, stopień ryzyka utraty płynności był niski. Niemniej jednak, biorąc pod uwagę sytuację związaną z wojną w Ukrainie, należy uznać, że

ryzyko to uległo zwiększeniu.

Tabele poniżej przedstawiają wymagalność zobowiązań finansowych Spółki według daty wymagalności na podstawie umownych

niezdyskontowanych płatności na dzień bilansowy 31 grudnia 2024 roku oraz na 31 grudnia 2023 roku.

Zobowiązania finansowe

według stanu na 31 grudnia 2024 roku

Wartość

bilansowa

umowne

niezdyskontowane

płatności

z tego niezdyskontowane płatności o terminie wymagalności przypadającym w

okresie od dnia bilansowego

do 3

miesięcy

od 3 do 12

miesięcy

od 1 roku

do 2 lat

od 2 do 3 lat

od 3 do 5 lat

powyżej 5 lat

Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki

37 080

22 229

10 437

1 545

1 441

1 428

-

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

4 689

4 838

3 577

381

419

461

-

Rozliczenia międzyokresowe bierne oraz przychody przyszłych

okresów

1 977

495

1 482

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

2 722

2 941

338

806

1 048

447

302

-

Zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do

użytkowania aktywów

1 055

1 110

427

639

44

-

Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego oraz pozostałych

podatków

781

687

94

-

Razem

48 300

48 727

27 753

13 839

3 056

2 349

1 730

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

74

Zobowiązania finansowe

według stanu na 31 grudnia 2023 roku

Wartość

bilansowa

umowne

niezdyskontowane

płatności

z tego niezdyskontowane płatności o terminie wymagalności przypadającym w

okresie od dnia bilansowego

do 3

miesięcy

od 3 do 12

miesięcy

od 1 roku

do 2 lat

od 2 do 3 lat

od 3 do 5 lat

powyżej 5 lat

Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki

32 292

14 607

9 750

3 298

1 648

2 989

-

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

5 859

5 965

3 440

917

347

381

880

-

Rozliczenia międzyokresowe bierne oraz przychody przyszłych

okresów

5 237

1 309

3 928

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

3 017

3 301

421

959

1 079

658

184

-

Zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do

użytkowania aktywów

1 635

1 832

256

768

763

45

-

Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego oraz pozostałych

podatków

915

442

473

-

Razem

48 955

49 542

20 475

16 795

5 487

2 732

4 053

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

75

4.13. Zarządzanie ryzykiem kapitałowym

Celem Spółki w zakresie zarządzania kapitałem jest dostarczenie odpowiednich środków

finansowych niezbędnych do kontynuowania działalności, tak aby możliwe było zapewnienie

zwrotu na kapitale dla Akcjonariuszy oraz utrzymanie optymalnej struktury kapitału. Aby utrzymać

lub skorygować strukturę kapitału, IMS może zwracać kapitał Akcjonariuszom, emitować nowe

akcje lub sprzedawać aktywa w celu obniżenia zadłużenia. Spółka monitoruje kapitał przy pomocy

m.in. wskaźnika zadłużenia. Wskaźnik ten oblicza się jako stosunek zadłużenia netto do łącznej

wartości kapitału. Zadłużenie netto oblicza się jako sumę kredytów i pożyczek (w tym kredyty i

pożyczki oraz zobowiązania handlowe i pozostałe, wykazane w jednostkowym sprawozdaniu

z sytuacji finansowej) pomniejszoną o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Łączną wartość kapitału

oblicza się jako kapitał własny wykazany w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej plus

zadłużenie netto. Wskaźnik zadłużenia na 31 grudnia 2024 r. wyniósł 46% i wzrósł w stosunku do

stanu tego wskaźnika na 31 grudnia 2023 r. o 1 p.p.

Wskaźnik zadłużenia

Za rok zakończony

31 grudnia 2024 r.

Za rok zakończony

31 grudnia 2023 r.

Kredyty ogółem (w tym zobowiązania handlowe i pozostałe, rozliczenia

międzyokresowe bierne oraz przychody przyszłych okresów)

63 028

62 499

minus: środki pieniężne i ich ekwiwalenty

390

4 181

Zadłużenie netto

62 638

58 318

Kapitał własny razem

72 694

72 096

Kapitał ogółem

135 332

130 414

Wskaźnik zadłużenia

46%

45%

4.14. Kapitał podstawowy

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Kapitał podstawowy

702

678

Struktura kapitału podstawowego na 31 grudnia 2024 r. oraz na dzień zatwierdzenia sprawozdania

do publikacji:

Struktura kapitału podstawowego na

dzień zatwierdzenia sprawozdania

Liczba akcji

Liczba głosów

Wartość nominalna

akcji (w złotych)

Wartość nominalna

1 akcji (w złotych)

Seria A

30 598 586

611 971,72

0,02

Seria C

500 500

10 010,00

0,02

Seria D

3 995 000

79 900,00

0,02

RAZEM

35 094 086

701 881,72

W lipcu 2024 r. osoby uprawnione na mocy Regulaminu Programu Motywacyjnego IV na

lata 2021 – 2023, uchwalonego przez Radę Nadzorczą Spółki 23 stycznia 2021 roku oraz

zatwierdzonego przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy IMS S.A. 2 marca 2021

roku (zmienionego następnie przez Radę Nadzorczą Spółki 4 maja 2022 roku, co zostało

zatwierdzone Uchwałą nr 22 z 9 czerwca 2022 roku Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia),

Regulaminu Programu Motywacyjnego IV na lata 2021 – 2023, objęły akcje serii D. W ramach

przeprowadzonej subskrypcji przydzielono 1.200.000 akcji serii D. Cena emisyjna, po jakiej

obejmowane były akcje serii D wynosiła 0,51 PLN za 1 akcję. Wskutek objęcia 1.200.000 akcji

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

76

nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego IMS S.A. o kwotę 24.000,00 PLN. Objęte w lipcu

2024 r. akcje serii D stanowiły łącznie 3,54% kapitału zakładowego przed podwyższeniem oraz

3,54% ogólnej liczby głosów. Ogólna liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki, w wyniku

podwyższenia kapitału zakładowego, wynosi 35.094.086.

Akcje nie są uprzywilejowane co do dywidendy, ani co do głosu.

4.15. Kapitał zapasowy i pozostałe kapitały rezerwowe

Kapitał zapasowy

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Kapitał zapasowy - opcje menedżerskie

9 707

7 192

Kapitał zapasowy – wdrożenie MSSF 9, MSSF 15, MSSF 16

102

Kapitał zapasowy - pozostałe

22 395

28 634

Razem

32 204

35 928

Zmiana kapitału zapasowego wynika głównie z:

1) Emisji akcji serii D Emitenta w wyniku realizacji Programu Motywacyjnego IV za rok 2023 -

zmiana kapitału zapasowego o (+) 2.515 tys. PLN.

2) Podjętej w IMS S.A. przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie 23 maja 2024 roku Uchwały nr 8

w sprawie podziału zysku netto Spółki za 2023 rok. Na wypłatę dywidendy w wysokości

9.490 tys. PLN przeznaczono całość zysku 2024 roku w wysokości 5.552 tys. PLN oraz kwotę

(-) 3.939 tys. PLN z kapitału zapasowego Spółki stanowiącą niepodzielony zysk Spółki z lat

ubiegłych.

3) Podjętej w IMS S.A. przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie 20 listopada 2024 roku

Uchwały nr 4 w sprawie wyodrębnienia z kapitału zapasowego kwoty (-) 2.300 tys. PLN

pochodzącej z zysków Spółki z lat poprzednich oraz utworzenia kapitału rezerwowego

z przeznaczeniem w całości na potrzeby wypłaty akcjonariuszom Spółki zaliczki na poczet

dywidendy za rok obrotowy 2024 oraz wypłata 6 grudnia 2024 r. zaliczki na poczet

dywidendy za 2024 rok w wysokości 5.615 tys. PLN. Wypłata zaliczki na poczet dywidendy

za 2024 rok została szeroko opisana w punkcie 5.8. niniejszego sprawozdania.

W pozycji „Pozostałe kapitały rezerwowe” wykazany został kapitał z aktualizacji wyceny spółek

zależnych. Szczegółową wycenę spółek zależnych zaprezentowano w nocie 4.5. niniejszego

sprawozdania.

4.16. Propozycja co do sposobu podziału zysku lub pokrycia straty za rok obrotowy

Zarząd Emitenta przedstawi Zwyczajnemu Walnemu Zgromadzeniu („ZWZ”) rekomendację

dotyczącą podziału zysku za rok 2024, w dniu zwołania ZWZ lub kilka dni przed zwołaniem.

Rekomendacja będzie zgodna z polityką dywidendową prowadzoną w Grupie IMS.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

77

4.17. Zobowiązania z tytułu leasingu

Zobowiązania z tytułu leasingu

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zobowiązania długoterminowe, w tym:

1 725

2 399

- zobowiązania z tytułu leasingu zaciągniętego w celu sfinansowania

zakupu środków trwałych

1 667

1 723

- zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do użytkowania

aktywów

58

676

Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:

2 052

2 253

- zobowiązania z tytułu leasingu zaciągniętego w celu sfinansowania

zakupu środków trwałych

1 055

1 294

- zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do użytkowania

aktywów

997

959

Razem

3 777

4 652

Zobowiązania z tytułu leasingu zaciągniętego w celu

sfinansowania zakupu środków trwałych

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zobowiązania z tytułu leasingu, wymagalne w ciągu:

2 941

3 301

- jednego roku

1 143

1 380

- powyżej jednego roku do pięciu lat

1 798

1 921

Wartość przyszłych odsetek

219

284

Wartość bieżąca przyszłych zobowiązań

2 722

3 017

Zobowiązanie wymagalne w okresie do 12 miesięcy

1 055

1 294

Zobowiązanie wymagalne w okresie po 12 miesiącach

1 667

1 723

Zobowiązania z tytułu leasingu związane z prawem do

użytkowania aktywów

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zobowiązania długoterminowe, w tym:

58

676

Umowa najmu magazynu używanego przez IMS S.A.

58

107

Umowa najmu siedziby IMS S.A. (ul. Puławska)

-

563

Umowa najmu pomieszczeń biurowych i magazynowych

(ul. Mierzeja Wiślana, Kraków)

-

6

Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:

997

959

Umowa najmu siedziby IMS S.A. (ul. Puławska)

684

659

Umowa najmu pomieszczeń biurowych i magazynowych

(ul. Mierzeja Wiślana, Kraków)

253

212

Umowa najmu magazynu używanego przez IMS S.A.

60

56

Umowa najmu samochodu osobowego

-

15

Umowa najmu samochodu osobowego

-

11

Umowa najmu samochodu osobowego

-

6

Razem

1 055

1 635

Szczegółowe zestawienie warunków aktywnych na 31.12.2024 r. umów leasingowych

zaciągniętych w celu sfinansowania zakupu środków trwałych zostało przedstawione w punkcie

5.17. niniejszego sprawozdania. Zabezpieczeniem spłaty zobowiązań leasingowych są przekazane

przez IMS S.A. leasingodawcom weksle in blanco. Umowy leasingowe zawierane są głównie na

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

78

okres 5 lat (dotyczy urządzeń do audio-, wideo- i aromamarketingu), a oprocentowanie oparte jest

o wskaźniki WIBOR (1M i 3M) + marża leasingodawcy.

4.18. Kredyty i pożyczki

Kredyty i pożyczki

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Kredyty i pożyczki długoterminowe, w tym:

4 414

7 935

Kredyty

4 414

7 935

Kredyty i pożyczki krótkoterminowe, w tym:

32 302

24 357

Kredyty

11 069

10 746

Pożyczki

21 233

13 611

Razem

36 716

32 292

Na 31 grudnia 2024 roku IMS S.A. miała otwarte cztery linie kredytowe:

Na 31 grudnia 2024 r. spółki Grupy IMS miały otwarte cztery linie kredytowe:

▪ w rachunku bieżącym w ING Bank Śląski S.A. do wysokości 10 mln PLN. Oprocentowanie na

bazie zmiennych stóp procentowych opartych o stawkę WIBOR 1M powiększoną o marżę

banku. Uzyskane środki będą wykorzystane do finansowania bieżącej działalności Emitenta.

Termin spłaty zobowiązań ustalono na 25.07.2025 r.

▪ w rachunku bieżącym w BNP Paribas S.A. do wysokości 3 mln PLN. Oprocentowanie na bazie

zmiennych stóp procentowych opartych o stawkę WIBOR 1M powiększoną o marżę banku.

Uzyskane środki będą wykorzystane do finansowania bieżącej działalności Emitenta. Termi n

spłaty zobowiązań kredytowych trwa do 10.09.2025 r.

▪ wielocelowy limit kredytowy w PKO Bank Polski S.A. do wysokości 5 mln PLN. Oprocentowanie

na bazie zmiennych stóp procentowych opartych o stawkę WIBOR 1M powiększoną o marżę

banku. Uzyskane środki będą wykorzystane do finansowania bieżącej działalności Emitenta.

W dniu 28 lutego 2025 roku Emitent podpisał aneks do ww. umowy wprowadzający obniżenie

kwoty wielocelowego limitu kredytowego o 1 mln PLN (do 4 mln PLN), przedłużenie okresu

kredytowania oraz wprowadzenie zmian zabezpieczeń umownych, w tym wysokości gwarancji

spłaty udzielonej przez BGK w ramach portfelowej linii gwarancyjnej de minimis. Termin spłaty

zobowiązań kredytowych trwa do 27.02.2027 r.

▪ w maju 2024 roku IMS S.A. podpisała z Bankiem Millennium S.A. umowę o kredyt w rachunku

bieżącym do wysokości 3 mln PLN na finansowanie działalności bieżącej. Oprocentowanie

kredytu jest zmienne, oparte o stawkę WIBOR 1M powiększoną o marżę banku. Termin spłaty

zobowiązań kredytowych trwa do 31.05.2026 r.

We wrześniu 2021 roku IMS S.A. podpisała z ING Bankiem Śląskim S.A. umowę o kredyt

złotówkowy długoterminowy na refinansowanie 80% kosztów zakupu udziałów w spółce Audio

Marketing Sp. z o.o. z siedzibą w Koszalinie (zakup udziałów opisany szerzej w punkcie

1.6. Sprawozdania z działalności Grupy Kapitałowej IMS za 2021 rok opublikowanego 27 kwietnia

2022 r. Sprawozdanie jest dostępne na stronie IMS S.A. (www.imssensory.com)).

Refinansowanie dotyczy dwóch nw. punktów:

1) zapłaty dotychczasowym właścicielom AM z tytułu nabycia 100% udziałów ceny łącznej 4,25 mln

PLN;

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

79

2) dodatkowej zapłaty za udziały uzależnionej od zysku netto wypracowanego w okresie

01.01.2022 r. – 31.12.2022 r., wahającej się między 1,55 mln PLN do podziału na wszystkich

dotychczasowych właścicieli AM przy wypracowaniu zysku netto na poziomie co najmniej 0,75

mln PLN do 6,5 mln PLN brutto do podziału na wszystkich dotychczasowych właścicieli AM przy

wypracowaniu zysku netto na poziomie co najmniej 1,75 mln PLN.

Udzielony kredyt w wysokości 8,6 mln PLN został wypłacony Emitentowi w dwóch transzach:

pierwsza transza w wysokości 3,4 mln PLN wypłacona została w październiku 2021 roku, druga

transza w wysokości 5,2 mln PLN została wypłacona w październiku 2023 roku. Termin spłaty

transzy I to wrzesień 2027 r., natomiast termin spłaty transzy II to październik 2029 r.

Oprocentowanie kredytu jest zmienne, oparte o stawkę WIBOR 3M powiększoną o marżę banku.

W lipcu 2023 roku dokonano zmiany w ww. umowie, w wyniku której, ww. umowa została

podzielona na dwie odrębne umowy: jedna obejmująca płatność Transzy I (3,4 mln PLN) i druga

(odrębna) umowa obejmująca płatność Transzy II (5,2 mln PLN).

We wrześniu 2022 roku IMS S.A. podpisała z BNP Paribas Bank Polska S.A. umowę o kredyt

nieodnawialny na finansowanie działalności bieżącej. Udzielony kredyt w wysokości 2 mln PLN

został wypłacony Emitentowi jednorazowo w pełnej kwocie 17 października

2022 r. Oprocentowanie kredytu jest zmienne, oparte o stawkę WIBOR 1M powiększoną o marżę

banku.

W styczniu 2023 roku IMS S.A. podpisała z PKO Bank Polska S.A. umowę o kredyt obrotowy

nieodnawialny na maksymalną kwotę 4 mln PLN. Celem była zmiana jednego z banków

finansujących Emitenta na PKO BP S.A. Udzielony kredyt został wypłacony Emitentowi jednorazowo

18 stycznia 2023 r. w kwocie 3,7 mln PLN. Oprocentowanie kredytu jest zmienne, oparte o stawkę

WIBOR 1M powiększoną o marżę banku.

Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych na 31 grudnia 2024 r.

Spółka

Bank

Linia kredytowa

według umowy

Kwota

pozostała do

spłaty

w tys. PLN

Termin spłaty

Zabezpieczenie

waluta

kwota

w tys. PLN

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt

obrotowy

odnawialny)

PLN

10 000

883

2025-07-25

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową poręczony przez

Mood Factory Sp. z o.o., ARP Sp. z o.o. i Revo DOOH Sp. z o.o., umowy

podporządkowania pożyczek udzielonych na rzecz IMS przez Revo

DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. o.o.) i APR (spłata pożyczek

nastąpi po zaspokojeniu wierzytelności ING Bank Śląski S.A.

wynikających z tyt. udzielonego kredytu, gwarancja udzielona przez

Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

BNP Paribas S.A.

(kredyt

obrotowy

odnawialny)

PLN

Od 3 000

do 2 000*

2 445

2025-09-10

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową, umowa

podporządkowania pożyczek udzielonych oraz przyszłych na rzecz IMS

przez APR (spłata pożyczek nastąpi po zaspokojeniu wierzytelności

BNP Paribas S.A. wynikających z tytułu udzielonego kredytu,

gwarancja de minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

PKO Bank Polski

S.A.

(wielocelowy

limit kredytowy)

PLN

5 000

2 728

2025-01-03

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową,

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 8.500 tys. PLN

(klauzula wykonalności do 03.01.2028 r.),

gwarancja de minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

80

Spółka

Bank

Linia kredytowa

według umowy

Kwota

pozostała do

spłaty

w tys. PLN

Termin spłaty

Zabezpieczenie

waluta

kwota

w tys. PLN

IMS S.A.

Bank

Millennium S.A.

(kredyt

obrotowy

odnawialny)

PLN

Od 3 000

do 125**

1 758

2026-05-31

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową, poręczenie

udzielone przez APR Sp. z o.o., Audio Marketing Sp. z o.o. i Revo

DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.); gwarancja de minimis

udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego; utrzymanie

odpowiedniego poziomu obrotów; podporządkowanie pożyczek APR i

AM udzielanych na rzecz IMS S.A. w stosunku do wierzytelności Banku

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt na

finansowanie

inwestycji)

PLN

3 400

1 563

2027-09-30

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 12.900 tys. PLN,

gwarancja de minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt na

finansowanie

inwestycji)

PLN

5 200

4 189

2029-10-31

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 7.800 tys. PLN,

gwarancja de minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

BNP Paribas S.A.

(kredyt

nieodnawialny)

PLN

2 000

533

2025-08-31

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową, gwarancja de

minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

PKO Bank Polski

S.A. (kredyt

obrotowy

nieodnawialny)

PLN

4 000

1 384

2026-01-03

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 6.000 tys. PLN

(klauzula wykonalności do 03.01.2028 r.)

Razem IMS S.A.

15 483

Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych na 31 grudnia 2023 r.

Spółka

Bank

Linia kredytowa

według umowy

Kwota pozostała

do spłaty w PLN

Termin spłaty

Zabezpieczenie

waluta

kwota

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt

obrotowy

odnawialny)

PLN

10 000

4 966

2024-06-28

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową

poręczony przez Mood Factory Sp. z o.o. i ARP Sp. z o.o.,

umowy podporządkowania pożyczek udzielonych na rzecz

IMS przez IMS r&d i APR (spłata pożyczek nastąpi po

zaspokojeniu wierzytelności ING Bank Śląski S.A.

wynikających z tyt. udzielonego kredytu,

gwarancja udzielona przez BGK

IMS S.A.

BNP Paribas S.A.

(kredyt obrotowy

odnawialny)

PLN

2 000

336

2024-09-09

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową, umowa

podporządkowania pożyczek udzielonych oraz przyszłych na

rzecz IMS przez APR (spłata pożyczek nastąpi po

zaspokojeniu wierzytelności BNP Paribas S.A. wynikających z

tytułu udzielonego kredytu

IMS S.A.

PKO Bank Polski

S.A. (wielocelowy

limit kredytowy) *

PLN

5 000

2 047

2025-01-03

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową,

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 8.500 tys.

PLN (klauzula wykonalności do 03.01.2028 r.),

gwarancja de minimis udzielona przez Bank Gospodarstwa

Krajowego

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt na

finansowanie

inwestycji)

PLN

3 400

2 186

2027-09-30

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 12.900 tys.

PLN, gwarancja de minimis udzielona przez Bank

Gospodarstwa Krajowego

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

81

Spółka

Bank

Linia kredytowa

według umowy

Kwota pozostała

do spłaty w PLN

Termin spłaty

Zabezpieczenie

waluta

kwota

IMS S.A.

ING Bank Śląski

S.A. (kredyt na

finansowanie

inwestycji)

PLN

5 200

5 127

2029-10-31

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 7.800 tys.

PLN, gwarancja de minimis udzielona przez Bank

Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

BNP Paribas S.A.

(kredyt

nieodnawialny)

PLN

2 000

1 333

2025-08-31

weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową,

gwarancja udzielona przez Bank Gospodarstwa Krajowego

IMS S.A.

PKO Bank Polski

S.A. (kredyt

obrotowy

nieodnawialny)

PLN

4 000

2 684

2026-01-03

oświadczenie o poddaniu się egzekucji do kwoty 6.000 tys.

PLN (klauzula wykonalności do 03.01.2028 r.)

RAZEM

18 681

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

82

W 2024 roku IMS S.A. zaciągnęła pożyczki od spółek zależnych Audio Marketing Sp. z o.o. i APR Sp. z o.o. Warunki udzielonych pożyczek zostały

przedstawione w tabelach poniżej.

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN, o ile

nie zaznaczono

inaczej/

Saldo pożyczek

na 31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki udzielone w

2024 roku

Pożyczki udzielone

przed 01.01.2024 r.

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-01-08

300

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i

jest sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych

depozytów międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-01-17

50

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-03-08

300

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-04-26

300

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-05-29

250

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-03

250

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-08-07

150

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-15

100

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-09-06

200

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-02

200

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-17

400

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-11-07

200

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-12-04

200

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-01-19

3 200

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-07-13

1 000

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-08-28

300

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-08-31

250

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-09-12

100

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-10-06

150

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-10-16

100

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-11-27

150

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-12-13

150

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

83

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek

/w tys. PLN, o ile

nie zaznaczono

inaczej/

Saldo pożyczek

na 31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki udzielone w

2024 roku

Pożyczki udzielone

przed 01.01.2024 r.

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-01-18

10 tys. EUR

43

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i

jest sumą stawki EURIBOR dla 3-miesięcznych

depozytów międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-03

15 tys. EUR

64

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-01-19

30 tys. USD

127

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-07-14

10 tys. EUR

43

Audio Marketing Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-10-18

10 tys. EUR

43

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

8 620

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

8 800

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek /w

tys. PLN, o ile nie

zaznaczono inaczej/

Saldo pożyczek

na 31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki udzielone w

2024 roku

Pożyczki udzielone

przed 01.01.2024 r.

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-02-01

300

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-03-07

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-05-29

250

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-10

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-11

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-09-04

150

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-17

400

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-25

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-12-12

250

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-07-20

550

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-09-21

200

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-11-08

200

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-01-18

200

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-02-23

200

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-03-21

150

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-04-05

150

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

84

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek /w tys.

PLN, o ile nie zaznaczono

inaczej/

Saldo pożyczek

na 31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki udzielone w

2024 roku

Pożyczki udzielone

przed 01.01.2024 r.

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-05-24

100

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-06-24

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-11-22

100

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-11-22

200

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2021-06-10

400

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2021-10-13

350

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2021-11-15

300

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2021-12-20

150

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2020-04-01

700

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2020-04-22

150

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2020-09-21

1 000

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2020-11-27

250

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-01-09

60 tys. EUR

256

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki EURIBOR dla 3-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-01-18

10 tys. EUR

43

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-02-01

30 tys. EUR

127

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-03-08

60 tys. EUR

256

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-04-29

80 tys. EUR

342

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-05-29

50 tys. PLN

214

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-07-03

75 tys. EUR

321

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-08-05

50 tys. EUR

214

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-08-27

25 tys. EUR

107

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-09-05

30 tys. EUR

127

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-02

50 tys. EUR

214

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-10-25

50 tys. EUR

214

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-12-02

60 tys. EUR

256

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2024-12-23

50 tys. EUR

214

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-01-03

30 tys. EUR

127

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-07-14

110 tys. EUR

471

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-08-28

100 tys. EUR

428

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-09-21

50 tys. EUR

214

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

85

Pożyczkodawca

Pożyczkobiorca

Data udzielenia pożyczek

Wartość pożyczek /w tys.

PLN, o ile nie zaznaczono

inaczej/

Saldo pożyczek

na 31.12.2024 r.

/w tys. PLN/

Warunki udzielonych pożyczek

Termin spłaty

Pożyczki udzielone w

2024 roku

Pożyczki udzielone

przed 01.01.2024 r.

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-10-18

50 tys. EUR

214

Oprocentowanie pożyczek ma charakter zmienny i jest

sumą stawki WIBOR dla 1-miesięcznych depozytów

międzybankowych i marży Pożyczkodawcy

Zwrot pożyczek

nastąpi na

żądanie

Pożyczkodawcy

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-11-29

60 tys. EUR

256

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2023-12-18

30 tys. EUR

127

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-05-26

15 tys. EUR

64

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-06-24

25 tys. EUR

107

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-08-19

25 tys. EUR

107

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-09-21

25 tys. EUR

107

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-10-11

15 tys. EUR

64

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-11-08

15 tys. EUR

64

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-11-22

15 tys. EUR

64

APR Sp. z o.o.

IMS S.A.

2022-11-29

20 tys. EUR

86

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ/

12 613

SALDO POŻYCZEK /KAPITAŁ + ODSETKI/

12 797

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

86

4.19. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

3 325

3 436

Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe

383

147

Zobowiązania z tytułu pozostałych podatków, w tym:

572

327

- z tytułu podatku VAT

426

137

- z tytułu ZUS

97

107

- z tytułu podatku dochodowego od osób fizycznych

49

77

- inne

-

6

Rozliczenia międzyokresowe bierne, w tym:

1 922

5 207

Wykonane niezafakturowane usługi, w tym:

1 116

2 007

- koszty usług pośrednictwa

744

691

- opłaty dla pośredników reklamowych

154

656

- koszty dzierżawy powierzchni

3

176

- opłaty do organizacji zbiorowego zarządzania

80

173

- koszty zakupu miejsca reklamowego

53

155

- pozostałe

82

156

Rezerwa na koszty Programu Motywacyjnego

-

1 927

Zobowiązanie z tytułu niewypłaconych wynagrodzeń

806

1 273

Przychody przyszłych okresów

55

31

Razem

6 257

9 148

Zobowiązania z tytułu wykonanych niezafakturowanych usług wynikają z szacowanej lub

pewnej kwoty, która według obowiązujących umów obciąży Spółkę. Kwoty powyższe wynikają

między innymi z szacowanej na podstawie ustaleń umownych wartości należnej pośrednikom

i współpracownikom z tytułu pozyskiwanych kontraktów dla IMS oraz z tytułu zakupu miejsca

reklamowego do świadczenia usług reklamowych. Zobowiązania z tytułu niewypłaconych

wynagrodzeń dotyczą głównie premii przyznawanych menedżerom spółki.

Struktura wiekowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług:

przeterminowane

ogółem

Niewymagalne

do 1

miesiąca

1 - 3

miesięcy

3 - 6

miesięcy

6 miesięcy

do 1 roku

powyżej

1 roku

Stan na 31.12.2024 r.

1 909

884

398

125

2

7

3 325

Stan na 31.12.2023 r.

1 942

1 290

133

8

22

41

3 436

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane, a terminy płatności mieszczą

się zazwyczaj w przedziale 14 – 30 dni.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

87

4.20. Inne zobowiązania finansowe

Inne zobowiązania finansowe

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Długoterminowe

981

1 537

- zobowiązanie z tytułu umowy inwestycyjnej – zakupu udziałów w Audio Marketing Sp. z o.o.

981

1 537

Krótkoterminowe

360

738

- zobowiązanie z tytułu umowy inwestycyjnej – zakupu udziałów w APR Sp. z o.o.

-

416

- zobowiązanie z tytułu umowy inwestycyjnej – zakupu udziałów w Audio Marketing Sp. z o.o.

360

322

Razem

1 341

2 275

W pozycji długo- i krótkoterminowych zobowiązań finansowych wykazane zostały pozostałe

na 31 grudnia 2024 roku zobowiązania na rzecz byłych właścicieli Audio Marketing Sp. z o.o.

Szczegółowy opis nabycia spółki Audio Marketing, w tym płatności wynikających z umowy

inwestycyjnej został przedstawiony w punkcie 5.2. w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu

finansowym Grupy Kapitałowej IMS za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku.

We wrześniu 2024 roku nastąpiło rozliczenie dodatkowej zapłaty za udziały, wynikającej

z umowy inwestycyjnej zawartej 1 czerwca 2021 r. ze wspólnikami przejętej spółki Audio Marketing

Sp. z o.o. We wrześniu 2024 roku nastąpiło także ostatnie rozliczenie dodatkowej zapłaty za

udziały, wynikającej z umowy inwestycyjnej zawartej 15 października 2018 r. ze wspólnikami

przejętej spółki APR Sp. z o.o. Rozliczenie earn-out z byłymi wspólnikami Audio Marketing Sp. z o.o.

i APR Sp. z o.o. zostało szczegółowo opisane w punktach 5.10. i 5.11. niniejszego sprawozdania

4.21. Rezerwy długoterminowe

Rezerwy długoterminowe

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Rezerwy na odprawy emerytalne

39

44

Razem

39

44

Zmiana stanu rezerw długoterminowych

Rezerwa na odprawy emerytalne

Razem

Stan na 1 stycznia 2023 r.

30

Utworzenie

44

Rozwiązanie

30

Stan na 31 grudnia 2023 r.

44

Stan na 1 stycznia 2024 r.

44

Utworzenie

39

Rozwiązanie

44

Stan na 31 grudnia 2024 r.

39

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

88

4.22. Rezerwy krótkoterminowe

Rezerwy krótkoterminowe

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Rezerwa na niewykorzystane urlopy

128

95

Razem

128

95

Zmiana stanu rezerw krótkoterminowych

Rezerwa na niewykorzystane urlopy

Razem

Stan na 1 stycznia 2023 r.

65

Utworzenie

95

Rozwiązanie

65

Stan na 31 grudnia 2023 r.

95

Stan na 1 stycznia 2024 r.

95

Utworzenie

128

Rozwiązanie

95

Stan na 31 grudnia 2024 r.

128

POZOSTAŁE INFORMACJE

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

90

5. Pozostałe informacje

5.1. Projekt Closer Music - produkcja i komercjalizacja własnych bibliotek muzycznych

Closer Music („CM”) to globalny projekt, którego celem jest produkcja w 100% własnych

katalogów muzycznych o topowej jakości, a następnie ich monetyzacja na wielu polach

eksploatacji.

Podstawą w realizacji projektu jest pozyskiwanie wszystkich praw i zezwoleń do utworów

w najszerszym dopuszczalnym przez prawo zakresie. Zgodnie z naszym standardem i know-how

do każdego utworu na rzecz Closer Music przenoszone zostają:

− autorskie prawa majątkowe;

− prawa pokrewne (prawa do artystycznych wykonań oraz prawa producenta fonogramu

– tzw. prawa producenckie);

− prawo do wykonywania praw zależnych (w tym do dokonywania opracowań, np. remixów,

mash-upów itp.);

− zezwolenie na wykonywanie praw autorskich osobistych (za uprawnionych lub zrzeczenie się

wykonywania tychże praw przez samych uprawnionych).

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, w portfolio Closer Music jest

około 14 tys. utworów radiowej jakości oraz ponad 7,5 tysiąca efektów dźwiękowych (SFX). Naszym

celem jest pełne pokrycie naszymi treściami gatunków i stylistyk występujących na rynku, żeby

każdy klient mógł znaleźć odpowiednie dla siebie utwory i playlisty.

Rekrutacja twórców muzycznych

Proces selekcji artystów do współpracy z Closer Music opiera się na skrupulatnym doborze

producentów, songwriterów, wokalistów i instrumentalistów, którzy specjalizują się w różnych

gatunkach muzycznych. Kluczowym aspektem jest nie tylko ich talent, ale również znajomość

aktualnych trendów i umiejętność dostosowania się do zmieniających się potrzeb rynku. Od marca

2023 roku rekrutacja prowadzona jest także we współpracy z prestiżową uczelnią muzyczną –

Berklee College of Music, co pozwala na pozyskiwanie młodych, utalentowanych twórców z różnych

części świata. W procesie tworzenia katalogu muzycznego bierzemy pod uwagę zarówno artystów

o ugruntowanej pozycji, jak i obiecujące nowe talenty, dzięki czemu nasza oferta pozostaje

różnorodna i dopasowana do szerokiego grona odbiorców.

Studia nagraniowe i proces produkcji kontentu

Closer Music stale współpracuje z pięcioma profesjonalnymi studiami nagraniowymi na

różnych kontynentach, gdzie twórcy pracują nad tekstami i nagraniami wokali do utworów z

naszego katalogu. Każdy utwór przechodzi następnie proces finalnej obróbki w naszych własnych

studiach produkcyjnych, gdzie podlega miksowi i masteringowi zgodnie z najwyższymi

standardami branżowymi. Nasze podejście do jakości potwierdza fakt, że jeden z naszych głównych

partnerów studyjnych w USA zdobył w 2024 roku nagrodę Grammy, a następnie wyruszył w

światową trasę edukacyjną, organizowaną pod patronatem Closer Music, by dzielić się swoją

wiedzą i doświadczeniem. Najważniejszą wartością w Closer Music jest jakość dźwięku – proces

nagrania musi spełniać najwyższe standardy, aby dostarczać słuchaczom najlepsze możliwe

doświadczenie. Kompozycje i aranżacje powstają głównie w Polsce, natomiast nagrania wokali

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

91

realizowane są w różnych krajach, takich jak USA, Wielka Brytania czy Dania. Całość produkcji

kończy się w naszych studiach, gdzie utwory przechodzą finalne etapy obróbki, zapewniając

spójność brzmienia i najwyższą jakość nagrań.

Luca Pretolesi oraz Studio DMI partnerem Closer Music

W czerwcu 2023 roku Closer Music nawiązało strategiczną współpracę ze Studiem DMI, co

zaowocowało otwarciem własnego studia nagraniowego w obiekcie DMI w Las Vegas. W ramach

tej kooperacji do zespołu dołączył ceniony amerykański inżynier dźwięku David Manceor, który

odpowiada za jakość produkcji realizowanych w Stanach Zjednoczonych. Współpraca została

zawarta na rok, a następnie przedłużona o kolejny okres, co podkreśla obustronne zadowolenie z

efektów działania. Dzięki tej inicjatywie Closer Music zyskało nie tylko dostęp do najwyższej klasy

technologii i specjalistów, ale także możliwość promocji marki na rynku północnoamerykańskim.

Kluczową postacią tej współpracy jest Luca Pretolesi – założyciel Studia DMI i jeden z najbardziej

cenionych inżynierów dźwięku na świecie, który przez ponad 25 lat kariery zgromadził ponad

40 000 godzin doświadczenia studyjnego. Jego portfolio obejmuje współpracę z największymi

gwiazdami branży muzycznej, w tym z artystami takimi jak Drake, Steve Aoki, Diplo, David Guetta,

J Balvin, Snoop Lion czy Skrillex, z którym zdobył w 2024 roku nagrodę Grammy w kategorii Dance.

Dzięki tej współpracy Closer Music nie tylko podnosi jakość swoich produkcji, ale także zwiększa

rozpoznawalność marki wśród profesjonalistów z branży muzycznej na całym świecie.

Platforma sprzedażowa Closer Music

W czerwcu 2023 roku światło dzienne ujrzała pierwsza wersja platformy sprzedażowej

www.closermusic.com oraz aplikacje IOS oraz Google Play. Dzięki niej w intuicyjny i prosty sposób,

każdy zainteresowany klient może bezpośrednio i w przystępny sposób nabyć wszelkie niezbędne

licencje do legalnego wykorzystania naszej muzyki na wybranych polach eksploatacji (np. media

społecznościowe, serwisy typu YouTube, Tik Tok, Instagram czy produkcje telewizyjne, filmy, TVC).

Zgodnie z założeniami od czerwca 2023 r. realizowany jest również plan marketingowy,

który zakłada działania brand awarenessowe oraz stopniowe wprowadzanie i optymalizację lejków

sprzedażowych dla wyznaczonych przez nas grup kluczowych klientów. Szczególną uwagę

skupiamy na działaniach w mediach społecznościowych oraz współprac influencerskich, które mają

na celu dotarcie do potencjalnych klientów. Kolejnym krokiem w planie marketingowym jest

uruchomienie kampanii prosprzedażowej, aby rozpocząć konwersję biernych obserwatorów w

czynnych klientów.

Monetyzacja kontentu muzycznego

Closer Music monetyzuje swoje katalogi muzyczne poprzez dwie różne formy licencji:

bezpośrednią licencję muzyczną (Direct Music License) oraz licencję komercyjną.

Direct Music License (DML) to innowacyjny model o charakterze globalnym, oparty na

bezpośredniej licencji muzycznej od właściciela praw. Ten model gwarantuje naszym klientom

pełne prawo do legalnego wykorzystania naszej muzyki, bez konieczności dodatkowych opłat do

organizacji zbiorowego zarządzania prawami autorskimi w Polsce oraz na świecie.

W przeciwieństwie do tego, licencja komercyjna obliguje klienta do opłacania tantiem organizacjom

zbiorowego zarządzania prawami autorskimi.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

92

Synchronizacja (Direct Music License i licencja komercyjna dla podmiotów nadawczych)

Closer Music oferuje katalog muzyczny do „synchronizacji”, czyli do umieszczania muzyki

w filmach, serialach telewizyjnych, grach komputerowych, podcastach, reklamach we wszystkich

mediach (radio, telewizja, digital) oraz materiałach własnych użytkowników platform

społecznościowych. Popyt na muzykę do synchronizacji stale rośnie, zwłaszcza od czasu pojawienia

się serwisów VOD takich jak Netflix czy HBO Max, które poszukują odpowiedniej ścieżki dźwiękowej

do swoich produkcji. Od czerwca 2023 roku funkcjonuje serwis „One Stop Shop”, który umożliwia

klientom zakup licencji na podstawie jednej prostej umowy obejmującej wszystkie prawa.

W przeciwieństwie do „klasycznych” firm muzycznych, w których proces akceptacji umowy

synchronizacyjnej wymaga zgody autora, kompozytora, artysty, wykonawcy i producenta, w Closer

Music ten proces został skrócony do minimum, a nasze ceny są konkurencyjne wobec standardów

panujących w branży muzycznej.

Głównym graczem w naszej części segmentu synchronizacji jest szwedzka firma Epidemic

Sound, która jest dla nas dobrym punktem odniesienia co do sposobu prowadzenia działalności ,

a także uniknięcia niektórych błędów. Wyceniany na 1,4 miliarda dolarów Epidemic Sound

w ostatniej rundzie finansowania w 2021 roku pozyskał 450 milionów dolarów – w 2022 roku

zanotował przychody na poziomie ok. 130 milionów dolarów.

Naszą główną grupą docelową są twórcy treści (kontent-kreatorzy) w mediach

społecznościowych. Rynek ten składa się z nie mniej niż 200 milionów indywidualnych twórców.

Globalny rynek twórców treści w mediach społecznościowych wyceniono w 2020 r. na 2,97 miliarda

dolarów. Oczekuje się, że całkowity rynek twórców treści w mediach społecznościowych będzie rósł

w latach 2022–2032 w tempie CAGR wynoszącym 14,5%, natomiast do 2028 przy złożonej rocznej

stopie wzrostu (CAGR) wynoszącej 26,6%.

Potencjał przychodów z synchronizacji:

• Około 20% dzisiejszego rynku synchronizacji pochodzi z nowych, nietradycyjnych możliwości

synchronizacji, stworzonych przez technologię i gigantyczną siłę mediów społecznościowych, co

sprawia, że synchronizacja jest bardziej dostępna dla twórców (indywidualnych i firm).

• Rynek twórców treści w mediach społecznościowych składa się z nie mniej niż 200 milionów

indywidualnych twórców.

• Każdy podmiot, który tworzy treści, potrzebuje łatwo dostępnej i bezpiecznej pod względem

prawnym muzyki z prawem do synchronizacji.

• Rozwój mediów społecznościowych stworzył dynamiczny rynek synchronizacji B2C (np. YouTubers),

ale także nowe możliwości dla firm, w tym telewizję cyfrową, wideo na żądanie, gry mobilne,

podcasty.

• Prognozowany wzrost rynku twórców treści w mediach społecznościowych w latach 2022–2032

w tempie CAGR wynosi 14,5%, a do 2028 - 26,6%.

• Wartość rynkowa naszego klienta docelowego (liczona jako liczba użytkowników pomnożona przez

średnią cenę licencji) może wynosić od 15,0 miliardów dolarów do 60,0 miliardów dolarów

i oczekuje się szybkiego wzrostu.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

93

Muzyka w miejscach publicznych (Direct Music License lub licencja komercyjna)

Naszą muzykę komercjalizujemy również poprzez jej odtwarzanie w miejscach publicznych,

takich jak sklepy, punkty usług publicznych czy gabinety lekarskie. W każdej z tych lokalizacji

właściciel może legalnie odtwarzać naszą muzykę za pomocą urządzenia MediaBox lub

dedykowanego tabletu z naszą aplikacją, co pozwala mu tworzyć własne playlisty zamiast korzystać

z radia.

Dzięki temu, że docieramy bezpośrednio do potencjalnych klientów, którzy chcą odtwarzać

naszą muzykę, eliminujemy potrzebę pośredników. Oferujemy kompleksowe, bezpieczne

i nowoczesne rozwiązania licencjonowania wysokiej jakości muzyki produkcyjnej do odtwarzania

w miejscach publicznych, zarówno na podstawie licencji Direct Music License, jak i licencji

komercyjnej. Licencja Direct Music (DML) to unikatowy na skalę światową model oparty na

bezpośredniej licencji muzycznej od właściciela praw, która gwarantuje naszym klientom prawo do

legalnego odtwarzania naszej muzyki w miejscach publicznych bez konieczności ponoszenia

dodatkowych opłat do organizacji zbiorowego zarządzania prawami autorskimi w Polsce i na

świecie.

Szacujemy, że potencjał takich lokalizacji w Europie wynosi około 1–1,5 miliona. Planujemy

również poszerzyć naszą działalność na rynek amerykański, gdzie potencjał wynosi kilka milionów

podobnych lokalizacji. Aktualnie dostarczamy nasz katalog muzyczny DML do firm o podobnym

profilu biznesowym jak IMS S.A., działających na rynkach w Szwecji, Norwegii, Danii, Finlandii i

Izraelu.

Intensywnie pracujemy nad rozszerzeniem współpracy z innymi dostawcami usług

medialnych w Unii Europejskiej, Stanach Zjednoczonych, Izraelu i na całym świecie. W związku z tym

rozpoczęliśmy proces rekrutacji wysokiej jakości menedżerów i handlowców do naszego zespołu

sprzedażowego, którzy będą penetrować rynki Europy i Stanów Zjednoczonych.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

94

Potencjał przychodów z odtworzeń w miejscach publicznych:

• Realne 7,5 miliona obiektów (większych niż 40 m2) na rynku globalnym.

• Realne 1-1,5 miliona obiektów w Europie.

• Potencjalna wartość rynku to ok. 2,7 miliarda dolarów.

Sklepy Cyfrowe (licencja komercyjna)

Utwory z katalogu Closer Music są dostępne w 300 wiodących sklepach cyfrowych na całym

świecie, co umożliwia komercjalizację naszej muzyki poprzez streaming oraz download

w najpopularniejszych globalnych serwisach cyfrowych, takich jak Spotify, Apple Music, iTunes,

Tidal i YouTube. Naszym partnerem dystrybucyjnym jest doświadczony agregator E-muzyka,

z którym nawiązaliśmy niewyłączną współpracę. Proces integracji i za tym stojąca dostępność

w 300 wiodących sklepach cyfrowych zakończył się pod koniec II kwartału 2024 roku.

Dzięki trójstronnej umowie pomiędzy Closer Music, Songtradr a TikTok, jesteśmy obecnie

jedynym na świecie kompleksowym dostawcą treści muzycznych dla twórców publikujących na tej

platformie (z pełnymi prawami). Ta współpraca nie tylko stanowi dla nas szansę na promowanie

naszej muzyki, ale także umożliwia nam aktywne uczestnictwo w kształtowaniu kultury

internetowej i wspieranie artystycznych działań użytkowników TikTok. Cieszymy się, że możemy

być częścią tej dynamicznej platformy i przyczyniać się do tworzenia inspirujących i emocjonujących

doświadczeń dla jej użytkowników. W wyniku tej współpracy Closer Music uzyskało status dostawcy

muzyki dla platformy TikTok, a nasze utwory stały się legalnym źródłem dźwięków dla

użytkowników tej platformy. Jesteśmy zadowoleni z faktu, że muzyka stworzona przez Closer Music

cieszy się tak dużym zainteresowaniem wśród społeczności TikTok, a nasze utwory są

wykorzystywane przez indywidualnych użytkowników w ich postach, co przyczynia się do tworzenia

unikalnych i kreatywnych treści na tej platformie.

W 2022 roku przychody ze streamingu w ujęciu globalnym wzrosły o 11,5% w stosunku do

roku poprzedniego i stanowiły 67% całkowitych przychodów rynku muzycznego (17,5 miliarda

dolarów). Szacuje się, że liczba aktywnych abonentów platform muzycznych wynosi 589 milionów.

Potencjał przychodów ze streamingu:

• Globalne przychody ze streamingu (w ujęciu detalicznym/brutto) osiągną 89,3 miliarda dolarów w

2030 r., przy czym płatny streaming muzyki wyniesie 55,6 miliarda dolarów, a streaming wspierany

reklamami – 33,7 miliarda dolarów.

• Roczny ARPU (średni przychód na użytkownika) abonenta muzyki na całym świecie wyniesie 45,8

USD w 2030 r., przy 1,260 miliarda płatnych abonentów serwisów streamingowych na całym

świecie.

Nagroda w konkursie CEE Retail Awards

W lutym 2023 roku na wysokiej jakości naszych katalogów muzycznych, modelu

biznesowym i wizji rozwoju spółki poznało się ponad 400 jurorów z całej Europy, wybierając Closer

Music na zwycięzcę 15. edycji CEE Retail Awards 2023 w kategorii Professional Service

Provider. Jakość tworzonego przez Closer Music kontentu i produktu, od założeń, przez realizację,

aż po finalne katalogi, zdecydowanie wyróżniły się wśród obecnej na gali konkurencji z branży

muzycznej.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

95

Program motywacyjny na lata 2023 – 2024 oraz jego realizacja za 2024 rok

W lutym 2023 roku Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników Closer Music Sp. z o.o.

Uchwałą nr 1 przyjęło Program Motywacyjny, oparty o udziały, dla dwóch członków zarządu spółki

na lata 2023-2024 oraz zatwierdziło Regulamin ww. Programu Motywacyjnego

(„Regulamin”). Celem Programu jest utworzenie silnego narzędzia motywującego do osiągania

ambitnych celów związanych z produkcją własnych bibliotek muzycznych i ich komercjalizacją,

pozyskiwania nowych rynków zbytu na ofertę spółki, osiągania ponadprzeciętnych wyników

sprzedażowych oraz związanie kluczowych osób ze spółką, co winno skutkować wzrostem wartości

Closer Music Sp. z o.o. i leży w interesie wszystkich udziałowców spółki. Program Motywacyjny

umożliwi osobom uczestniczącym w tym Programie, pod warunkiem spełnienia kryteriów

określonych w Regulaminie, uzyskanie prawa do objęcia maksymalnie 850 udziałów stanowiących

łącznie nie więcej niż 8,5% kapitału zakładowego spółki na dzień przyjęcia Programu

Motywacyjnego. Kryterium ogólnym Programu jest piastowanie funkcji członka Zarządu spółki

przez co najmniej dziewięć miesięcy w każdym okresie nabycia (tj. każdy kolejny rok obrotowy

2023 – 2024). Kryteria szczegółowe, określone przez NZW Closer Music, oparte są o parametry

związane z ilością wyprodukowanych utworów muzycznych, wdrożeniem internetowej aplikacji

sprzedażowej i ilością subskrypcji (z wyłączeniem spółek Grupy IMS). Udziały spółki w ramach

Programu Motywacyjnego każdorazowo będą obejmowane po cenie równej ich wartości

nominalnej. Uczestnicy Programu zobowiązują się do bezwzględnego niezbywania nabytych

udziałów (lock-up) przez dwa lata od dnia ich nabycia. Pierwszeństwo w nabyciu udziałów posiadają

wspólnicy spółki.

Zlecono wyspecjalizowanemu biuru aktuarialnemu wycenę kosztu ww. Programu

Motywacyjnego zgodnie z MSSF 2. Maksymalny koszt programu w okresie 2 – letnim – przy objęciu

wszystkich udziałów objętych Programem – to 2.542 tys. PLN. Do wyceny wartości uprawnień użyto

modelu Blacka-Scholes’a.

Beneficjentem Programu Motywacyjnego za 2024 rok jest dyrektor zarządzający, który

w 2024 roku pełnił jednocześnie funkcję Wiceprezesa Zarządu spółki. Na mocy kryteriów

ww. Programu zawartych w Regulaminie, w marcu 2025 r. przyznane zostało prawo do objęcia

50 udziałów Closer Music Sp. z o.o. o łącznej wartości nominalnej 2,5 tys. PLN. Tym samym Program

Motywacyjny został zakończony. Beneficjenci Programu objęli łącznie 350 udziałów Spółki za cały

okres trwania Programu.

W sprawozdaniu Closer Music Sp. z o.o. za 2024 rok ujęta została rezerwa na koszt programu

w wysokości 149 tys. PLN, który został odniesiony na powiększenie kosztu wytworzenia baz

muzycznych.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

96

Podwyższenie kapitału zakładowego w Closer Music Sp. z o.o.

W lutym 2024 roku Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy

Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego w Closer

Music Sp. z o.o. Podwyższenie nastąpiło w wyniku zakupu udziałów Closer Music dokonanego przez

inwestorów we wrześniu i w listopadzie 2023 roku. Transakcje nabycia zostały szczegółowo opisane

w punktach 1.6. i 1.7. Sprawozdania Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej IMS za 2023 rok

opublikowanego 17 kwietnia 2024 r. Sprawozdanie jest dostępne na stronie IMS S.A.

(www.imssensory.com).

W sierpniu 2024 roku Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział

Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału

zakładowego w Closer Music Sp. z o.o. Podwyższenie nastąpiło w wyniku zakupu udziałów Closer

Music dokonanego przez inwestorów w maju i czerwcu 2024 roku.

Kolejne rejestracje podwyższenia kapitału zakładowego w Closer Music Sp. z o.o. dokonane

przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru

Sądowego nastąpiły we wrześniu i w listopadzie 2024 r. Podwyższenie nastąpiło w wyniku zakupu

udziałów Closer Music dokonanego przez inwestorów w sierpniu 2024 roku oraz objęcia przez

Beneficjentów Programu Motywacyjnego obejmującego lata 2023 – 2024 łącznie 300 udziałów

Closer Music Sp. z o.o. (szczegółowa informacja o objęciu udziałów w wyniku realizacji Programu

Motywacyjnego za 2023 rok została opisana powyżej).

Transakcje nabycia udziałów Closer Music zostały szczegółowo opisane w punkcie 5.3. niniejszego

sprawozdania.

5.2. Podpisanie istotnej umowy handlowej przez Closer Music Sp. z o.o.

W dniu 28 lutego 2024 r. spółka Closer Music Sp. z o.o. („CM”) podpisała istotną umowę

handlową ze znaną międzynarodową marką na kompleksową obsługę muzyczną punktów

handlowych tej marki. Umowa jest istotna ze względu na ilość lokalizacji abonamentowych jak

i generowaną w skali roku wielkość przychodów. Na dzień zatwierdzenia sprawozdania do

publikacji, CM świadczy usługę w blisko 1.900 lokalizacjach, z możliwością powiększenia w

kolejnych latach liczby obsługiwanych punktów do ok. 4.500. Umowa zawarta jest na czas

oznaczony 12 miesięcy. Umowa podlega automatycznemu przedłużeniu, o ile żadna ze stron nie

zawiadomi drugiej strony najpóźniej na 90 dni przed terminem obowiązywania umowy o zamiarze

jej nieprzedłużenia. Takie wznowienie umowy powtarzać się będzie po upływie każdego nowego

terminu obowiązywania umowy. Poza dużymi korzyściami związanymi z generowanym

przychodem i zyskiem z kontraktu, ww. umowa w ocenie Emitenta jest bardzo ważna także ze

względu na fakt, że duży europejski gracz docenił jakość kontentu muzycznego CM oraz

profesjonalizm świadczonych usług. W ocenie Zarządu IMS S.A. ułatwi to pozyskiwanie kolejnych

dużych kontraktów przez CM wśród innych międzynarodowych marek.

O podpisaniu umowy handlowej przez Closer Music Sp. z o.o. Emitent informował w

raporcie ESPI 6/2024 28 lutego 2024 roku.

5.3. Podpisanie innych istotnych umów inwestycyjnych dotyczących pozyskania kapitału w

spółce zależnej Closer Music Sp. z o.o.

W dniu 20 maja 2024 r. podpisana została umowa inwestycyjna dotycząca pozyskania

kapitału w spółce zależnej Closer Music Sp. z o.o. („CM”), zajmującej się budową i komercjalizacją

własnych bibliotek muzycznych. Spółka wyemitowała i sprzedała na rzecz nowego Inwestora,

p. Agustina Egurroli, znanej osobowości medialno – artystycznej, udziały stanowiące łącznie 0,44%

kapitału zakładowego za kwotę 305 tys. zł, tj. przy szacunkowej wycenie pre-money 100% udziałów

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

97

Closer Music wynoszącej 70 mln zł. Łączna wycena ogółu udziałów CM (70 mln zł) uwzględnia

przyznane Inwestorowi dyskonto od bieżącej wyceny w rozpoczętej drugiej rundzie finansowania

wynoszącej 80 mln zł, wynikające z realizowania przez Inwestora wsparcia promocyjno-medialnego

CM, w tym pełnienia przez Inwestora funkcji „Ambasadora marki CM”. W toku bieżących,

regularnych aktywności oraz komunikacji zawodowej i artystycznej, p. Egurrola będzie

podejmować działania zmierzające do szerokiej promocji marki Closer Music, w różnorodnych jej

formach, uzgodnionych przez strony w Umowie.

Inwestor dokonał wpłaty 100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

Kolejna umowa inwestycyjna dotycząca pozyskania kapitału w spółce zależnej Closer Music

Sp. z o.o. została podpisana 21 maja 2024 r. Spółka wyemitowała i sprzedała na rzecz nowego

Inwestora udziały stanowiące łącznie 0,14% kapitału zakładowego za kwotę 114 tys. zł, tj. przy

szacunkowej wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music wynoszącej 80 mln zł. Inwestor

dokonał wpłaty 100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

W czerwcu 2024 roku zostały podpisane kolejne trzy umowy inwestycyjne dotyczące

pozyskania kapitału w spółce zależnej Closer Music Sp. z o.o. Poniżej przedstawiono szczegóły

poszczególnych umów:

1) Umowa z 12.06.2024 r. – wyemitowano i sprzedano na rzecz nowego Inwestora udziały

stanowiące łącznie 0,38% kapitału zakładowego za kwotę 306 tys. zł, tj. przy szacunkowej

wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music wynoszącej 80 mln zł. Inwestor dokonał wpłaty

100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

2) Umowa z 26.06.2024 r. – wyemitowano i sprzedano na rzecz nowego Inwestora udziały

stanowiące łącznie 0,88% kapitału zakładowego za kwotę 704 tys. zł, tj. przy szacunkowej

wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music wynoszącej 80 mln zł. Inwestor dokonał wpłaty

100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

3) Umowa z 27.06.2024 r. – wyemitowano i sprzedano na rzecz nowego Inwestora udziały

stanowiące łącznie 0,13% kapitału zakładowego za kwotę 107 tys. zł, tj. przy szacunkowej

wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music wynoszącej 80 mln zł. Inwestor dokonał wpłaty

100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

W dniu 12 lipca 2024 r. podpisana została kolejna umowa inwestycyjna dotycząca

pozyskania kapitału w Closer Music Sp. z o.o. Spółka wyemitowała i sprzedała na rzecz nowego

Inwestora udziały stanowiące łącznie 0,13% kapitału zakładowego za kwotę 107 tys. zł, tj. przy

szacunkowej wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music wynoszącej 80 mln zł. Inwestor

dokonał wpłaty 100% ceny emisyjnej nowych udziałów.

Wszystkie pozyskane z ww. umów inwestycyjnych środki przeznaczane są na dalszy rozwój i

komercjalizację baz muzycznych.

Kolejna umowa inwestycyjna dotycząca pozyskania kapitału w spółce zależnej Closer Music

Sp. z o.o. („CM) została podpisana 14 sierpnia 2024 r.

Stronami Umowy są Inwestorzy:

– dwie fundacje rodzinne, kontrolowane przez Pana Krzysztofa Bajołka wraz z rodziną. Pan

Krzysztof Bajołek to znany przedsiębiorca i inwestor, założyciel będących sukcesami rynkowymi

marek House i Mohito oraz Answear.com oraz CM i Closer Music Corporation („CMC”) z siedzibą w

USA (spółka zależna Emitenta, poprzez którą Emitent kontroluje CM).

Inwestorzy zainwestowali łącznie 4 mln zł przy wycenie pre-money 100% udziałów Closer Music

wynoszącej 70 mln zł i objęli tym samym łącznie 643 udziały stanowiące 5,4% w kapitale CM po jego

podwyższeniu. Inwestorzy uzyskali dyskonto od bieżącej wyceny wynoszącej 80 mln zł, wynikające

z szerokiej, posiadanej przez Inwestorów wiedzy, know-how oraz doświadczenia w zakresie e-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

98

commerce (w tym budowania i rozwoju platform sprzedażowych), którymi Inwestorzy wspierać

będą CM w toku jej działalności.

Pozyskane środki CM przeznaczy na dalszy rozwój, w szczególności na:

– działania marketingowe i promocyjne związane głównie z kanałem online;

– zwiększenie sił sprzedażowych i pozyskiwanie nowych klientów;

– rozbudowę internetowej aplikacji sprzedażowej.

Inwestorzy mają prawo wymiany posiadanych udziałów CM na akcje CMC wg stałego parytetu

1 udział CM = 1.127,36829 akcji CMC, tzn. wymiany 643 udziałów CM na 724.898 akcji CMC. Parytet

jest identyczny jak w przypadku umowy inwestycyjnej podpisanej 12 listopada 2023 z JRH i EKIPA

(Emitent informował o niej w raporcie bieżącym ESPI 43/2023 z 13 listopada 2023 r.). W odróżnieniu

od ww. umowy z JRH i Ekipa z listopada 2023 roku, bieżąca Umowa nie przewiduje możliwości

konwersji udziałów CM na akcje IMS S.A.

Umowa zawiera również m.in. przyszłe zasady ładu korporacyjnego CM, zwyczajowe prawa

transakcyjne (m.in. anti-dilution, tag-along, drag-along, prawo pierwszeństwa), oświadczenia

i zapewnienia oraz kary umowne adekwatne i określone na warunkach rynkowych dla tego rodzaju

transakcji. Umowa wchodzi w życie z chwilą jej zawarcia i obowiązuje do dnia, w którym łączny

pakiet posiadanych udziałów przez Inwestorów spadnie poniżej 2,7% łącznej liczby wszystkich

udziałów.

Wszystkie pozyskane z ww. umów inwestycyjnych środki przeznaczane są na dalszy rozwój

i komercjalizację baz muzycznych.

5.4. Umowa inwestycyjna dot. Projektu Aroma i powstanie spółki Aroma General Sp. z o.o.

W dniu 23 maja 2024 r. Emitent podpisał umowę inwestycyjną („Umowa”) w sprawie

Projektu Aroma. Projekt Aroma dotyczy praw własności intelektualnej oraz prototypu

nowoczesnego urządzenia do świadczenia usługi aromamarketingu, wytworzonego przez

Emitenta. Stroną Umowy, oprócz Spółki, jest inwestor, posiadający doświadczenie oraz know-how

w zakresie komercjalizacji różnego rodzaju produktów i usług. Inwestor m.in. przez wiele lat

sprawował funkcje zarządcze w dużych, międzynarodowych organizacjach. Stroną Umowy jest

także manager mający wieloletnie doświadczenie w branży aroma. Strony Umowy utworzyły spółkę

Aroma General Sp. z o.o., w której IMS objął pakiet większościowy, tj. udziały stanowiące 51%

kapitału zakładowego i ogólnej liczby głosów, inwestor objął pakiet stanowiący 47% kapitału

zakładowego i ogólnej liczby głosów, a manager objął udziały stanowiące 2% kapitału zakładowego

i ogólnej liczby głosów. Udziały IMS zostały objęte w zamian za wkład niepieniężny w postaci praw

do Projektu Aroma. Udziały inwestora zostały objęte w zamian za wkład pieniężny w wysokości

799 tys. zł, niezbędnej dla sfinansowania prac rozwojowych i rozpoczęcia komercjalizacji Projektu

Aroma. Dodatkowo, do 31 grudnia 2025 roku, w zależności od potrzeb Spółki, inwestor udzieli

spółce pożyczek w dalszej wysokości do 500 tys. zł, w celu realizacji Projektu Aroma. Udziały

managera objęte zostały w zamian za wkład pieniężny w wysokości 34 tys. zł. Inwestor i manager

będą liderami spółki Aroma General Sp. z o.o. Przy spełnieniu odpowiednich KPI przychodowych,

manager będzie uprawniony do nabycia od inwestora, po cenie nominalnej, maksymalnie 3%

udziałów w perspektywie 3-letniej. Komercjalizacja Projektu Aroma odbywać się będzie głównie na

rynkach zagranicznych, o dużo większym potencjale niż rynek polski.

O podpisaniu Umowy Inwestycyjnej Emitent poinformował raportem ESPI 18/2024 23 maja

2024 roku.

Spółka Aroma General Sp. z o.o. została zarejestrowana przez Sąd Rejonowy dla Krakowa

Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy KRS w dniu 6 sierpnia 2024 r.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

99

5.5. Zmiana polityki dywidendowej Grupy IMS

W dniu 21 marca 2024 roku Zarząd IMS S.A. raportem ESPI 8/2024 poinformował, że począwszy

od dywidendy za rok obrotowy 2024, zmianie ulega polityka dywidendowa Grupy IMS.

Zmiana dotyczy dwóch obszarów:

1) Termin wypłaty dywidendy.

Począwszy od dywidendy za 2024 rok, Spółka wypłacać będzie corocznie zaliczkę na poczet

dywidendy. Zaliczka wypłacana będzie w listopadzie lub grudniu roku obrotowego, którego

dywidenda dotyczy, a reszta kwoty dywidendy wypłacana będzie w maju lub czerwcu

kolejnego roku kalendarzowego, po zatwierdzeniu sprawozdania finansowego za dany rok

obrotowy, którego dywidenda dotyczy. Tym samym transfer środków z tytułu dywidendy

będzie dokonywał się do Akcjonariuszy Spółki w regularnych, ok. półrocznych odstępach.

Jednocześnie Zarząd informuje, że zaliczka stanowić będzie ok. 30% - 60% przewidywanej

kwoty dywidendy za cały rok obrotowy.

2) Kwota dywidendy.

Dotychczasowa polityka dywidendowa prowadzona w Grupie IMS stanowiła o corocznym

przeznaczaniu do podziału między Akcjonariuszy co najmniej 60% skonsolidowanego zysku

netto przypisanego jednostce dominującej. Zmieniona, obowiązująca od roku obrotowego

2024 polityka dywidendowa stanowi o corocznym przeznaczaniu do podziału między

Akcjonariuszy co najmniej 75% skonsolidowanego zysku netto przypisanego jednostce

dominującej.

W dniu 2 kwietnia 2025 roku Zarząd IMS S.A. raportem ESPI 4/2025 poinformował, że

począwszy od dywidendy za rok obrotowy 2024, następuje kolejna zmiana polityki dywidendowej

Grupy IMS.

Zmiana dotyczy rozszerzenia możliwych narzędzi dystrybucji zysków bezpośrednio do

Akcjonariuszy, tzn. oprócz dywidendy Zarząd rozważa rekomendowanie Walnemu Zgromadzeniu

uchwalenia skupu akcji własnych, począwszy od Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego podział

zysku za rok 2024.

Jednocześnie Zarząd wskazuje, iż 6 grudnia 2024 r., zgodnie z założeniami polityki dywidendowej

zaprezentowanej w raporcie bieżącym nr 8/2024, została wypłacona zaliczka na poczet dywidendy

za rok 2024 w kwocie 5,6 mln zł (0,16 zł na akcję) [raporty bieżące Emitenta nr 36/2024, 37/2024,

42/2024].

Intencją Zarządu Emitenta jest, aby Spółka:

1) wypłacała rokrocznie dywidendę jednorazowo lub w odstępach półrocznych z zaliczką na

dywidendę

oraz

2) prowadziła skup lub skupy akcji własnych, w tym w formie zaproszenia do składania ofert

sprzedaży akcji Emitenta (skup o charakterze dywidendowym po cenie istotnie wyższej niż

aktualny kurs giełdowy) i/lub zakupów akcji własnych po cenie rynkowej podczas sesji

giełdowych.

Rozszerzenie katalogu narzędzi transferu środków do Akcjonariuszy Emitenta wynika z analizy

kształtowania się kursu akcji Emitenta przez Zarząd, w którego ocenie akcje są

niedowartościowane, a ich ewentualny skup byłby korzystny dla Akcjonariuszy.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

100

Spółka utrzymuje zamiar przeznaczania na transfer do Akcjonariuszy każdego roku co najmniej

75% skonsolidowanego zysku netto przypisanego jednostce dominującej, przy czym jak

wspomniano wcześniej, łączna kwota przeznaczona do wypłaty dla Akcjonariuszy może zostać

podzielona między dywidendę i formy skupów akcji własnych. Finalną decyzję w tej sprawie będą

podejmowali Akcjonariusze podczas Walnych Zgromadzeń.

5.6. Rekomendacja “KUPUJ” dla akcji IMS S.A. z ceną docelową 4,50 PLN

W dniu 8 września 2023 r. opublikowana została przez Biuro Maklerskie Banku Millennium

rekomendacja „kupuj” dla akcji IMS S.A. Rekomendacja w grudniu 2023 roku została

zaktualizowana z ceny docelowej 3,80 PLN za 1 akcję do ceny docelowej 4,60 PLN za 1 akcję. Kolejna

aktualizacja została opublikowana 8 maja 2024 roku. W wyniku aktualizacji podniesiona została

cena docelowa dla akcji Emitenta z 4,60 PLN za 1 akcję do 5,00 PLN za 1 akcję oraz zmieniona

została rekomendacja z „kupuj” do „akumuluj”. W dniu 7 października 2024 r. opublikowana została

przez Biuro Maklerskie Banku Millennium aktualizacja rekomendacji, w wyniku której obniżona

została cena docelowa dla akcji Emitenta z 5,00 PLN za 1 akcję do 4,50 PLN za 1 akcję i jednocześnie

zmieniona została rekomendacja z „AKUMULUJ” do „KUPUJ”.

Zaktualizowana wycena IMS przeprowadzona została w oparciu o metodę DCF

(zdyskontowanych przepływów pieniężnych) i metodę porównawczą względem głównie

zagranicznych spółek zajmujących się reklamą i marketingiem. Na podstawie metody DCF ustalono

wartość spółki na poziomie 177,1 mln PLN, czyli 5,05 PLN na akcję. Przy użyciu metody

porównawczej wycena spółki wyniosła 138,8 mln PLN (3,95 PLN na akcję). Wynikom wyceny metodą

DCF i porównawczą przypisano wagę po 50%. W wyniku powyższego uzyskano wycenę spółki na

poziomie 157,9 mln PLN, czyli 4,50 PLN na akcję. W związku z uzyskaną wyceną podwyższono

rekomendację dla akcji IMS S.A. z „akumuluj” do „kupuj”.

W rekomendacji wskazano kluczowe przesłanki inwestycyjne dla potencjalnych Akcjonariuszy:

− projekt Closer Music - projekt, którego celem jest produkcja wysokiej jakości własnych baz

muzycznych do ich wykorzystywania i komercjalizacji ma istotny potencjał wzrostu

wynikający z samych tylko tantiem. Closer Music stale się rozwija, choć ten rozwój będzie

wymagał nakładów inwestycyjnych.

− półroczne dywidendy – zmiana polityki dywidendowej począwszy od dywidendy za 2024 rok

- IMS S.A. zamierza przejść na półroczny cykl dzielenia się zyskami z akcjonariuszami przy

jednoczesnym wzroście kwoty dywidendy z co najmniej 60% skonsolidowanego zysku netto

przypisanego jednostce dominującej do poziomu nie mniejszego niż 75%.

− abonamentowy model stabilizatorem dla przychodów – sprzedaż Grupy IMS

w ok. 50% wynika ze stałych, comiesięcznych przychodów abonamentowych w segmentach

audio, wideo i aromamarketingu. Model abonamentowy zapewnia dużą przewidywalność

i powtarzalność przychodów;

Jak podało BM Banku Millennium S.A., definicja „KUPUJ” oznacza, że akcje spółki posiadają

ponad 20% potencjał wzrostu.

Rekomendacje wydawane przez Biuro Maklerskie Banku Millennium S.A. obowiązują

6 miesięcy od daty wydania, o ile wcześniej nie zostaną zaktualizowane. Millennium Dom Maklerski

S.A. dokonuje aktualizacji wydawanych rekomendacji w zależności od sytuacji rynkowej oraz oceny

analityka.

Raport został sporządzony przez Biuro Maklerskie Millennium Banku S.A. na zlecenie Giełdy

Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. w ramach Programu Wsparcia Pokrycia Analitycznego.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

101

Powyższe informacje stanowią streszczenie z rekomendacji inwestycyjnej w rozumieniu

Rozporządzenia Delegowanego Komisji (UE) 2016/958 z 9 marca 2016 r. uzupełniającego

rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 w odniesieniu do regulacyjnych

standardów technicznych dotyczących środków technicznych do celów obiektywnej prezentacji

rekomendacji inwestycyjnych lub innych informacji rekomendujących lub sugerujących strategię

inwestycyjną oraz ujawniania interesów partykularnych lub wskazań konfliktów interesów, wyniku

doradztwa inwestycyjnego. Pozostałe informacje wymagane przepisami prawa, w tym informacje

na temat ewentualnych możliwych powiązań i okoliczności, co do których można w uzasadniony

sposób przypuszczać, że mają negatywny wpływ na obiektywne przedstawienie rekomendacji,

w tym interesy lub konflikty interesów osób sporządzających rekomendacje w odniesieniu do

instrumentów finansowych lub Spółki są ujawnione w treści rekomendacji.

Wyciąg z rekomendacji:

Data

sporządzenia

rekomendacji

Data i godzina

pierwszego

rozpowszechnienia

rekomendacji

Instytucja

(autor)

Rodzaj

Cena

docelowa

Pełna treść rekomendacji

2023.09.08

Godz. 8:45

Biuro

Maklerskie

Banku

Millennium S.A.

KUPUJ

3,80 PLN

https://www.bankier.pl/static/att/464000/8607728_46269442-

20230908-0956-ims-pl-ri.pdf

2023.12.08

Godz. 8:20

Biuro

Maklerskie

Banku

Millennium S.A.

KUPUJ

4,60 PLN

https://www.millenniumbm.pl/delegate/managedfiles/1908/latest

2024.05.08

Godz. 8:10

Biuro

Maklerskie

Banku

Millennium S.A.

AKUMULUJ

5,00 PLN

https://www.millenniumbm.pl/delegate/managedfiles/2143/latest

2024.10.07

Godz. 7:55

Biuro

Maklerskie

Banku

Millennium S.A.

KUPUJ

4,50 PLN

https://www.millenniumbm.pl/delegate/managedfiles/2251/latest

5.7. Cesja umów dotyczących usług reklamowych Digital Signage z IMS S.A. do Revo DOOH

Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.)

We wrześniu 2023 r. IMS S.A. rozpoczął proces przeniesienia (cesji) umów dotyczących

usług reklamowych Digital Signage do Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. o.o.) Celem tego

procesu jest skupienie i zarządzanie umowami DS z galeriami handlowymi w ramach jednego

podmiotu w Grupie IMS. Wynagrodzenie należne od Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. o.o.)

na rzecz IMS S.A. z tytułu cesji w 2024 roku wyniosło 8.655 tys. PLN (z czego 403 tys. PLN to cesja

trzech nowych galerii; 8.252 tys. PLN to wynagrodzenie w ramach Transzy II z łączących spółki

umów cesji) i wykazane zostało w jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki w „pozostałych

przychodach operacyjnych”. Umowy cesji zawierają ponadto jeszcze jedną dodatkową płatność –

w marcu i w lipcu 2025 roku – której wystąpienie warunkowane jest osiągnięciem odpowiedniego

poziomu obrotów z tytułu usług reklamowych. Transakcje te (cesje umów z IMS S.A. do Revo DOOH

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

102

Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. o.o.) oraz odkup środków trwałych przez Revo DOOH Sp. z o.o.

(dawniej IMS r&d sp. o.o.) pozostają bez wpływu na skonsolidowane wyniki Grupy IMS.

5.8. Dywidenda

W dniu 31 maja 2024 roku IMS S.A. wypłaciła dywidendę za 2023 rok w wysokości

9.490.344,08 PLN, tj. 28 gr/akcję. Dywidendą objętych było 33.894.086 akcji. Był to 12 rok z rzędu,

w którym Spółka dzieliła się zyskiem z Akcjonariuszami.

Łącznie za lata 2012 – 2023 wypłaconych zostało 1,74 PLN dywidendy na 1 akcję, tj. łącznie

kwota 56,8 mln PLN przy skumulowanym skonsolidowanym zysku netto przypisanym

akcjonariuszom jednostki dominującej wynoszącym 75,6 mln PLN. Skumulowana wypłacona

dywidenda stanowiła 75,2% skumulowanego zysku.

W dniu 23 października 2024 roku Zarząd IMS S.A. podjął uchwałę o warunkowej wypłacie

zaliczki w wysokości 0,16 PLN na poczet dywidendy za rok obrotowy 2024, na każdą z

35.094.086 akcji Spółki. Warunkami wypłaty zaliczki było:

- podjęcie przez Walne Zgromadzenie Spółki uchwały o utworzeniu kapitału rezerwowego Spółki z

przeznaczeniem kwoty co najmniej 2.300.244,97 zł na wypłatę zaliczki oraz upoważnieniu Zarządu

do dysponowania ww. kwotą na wypłatę zaliczki, oraz

- udzielenie przez Radę Nadzorczą Spółki zgody, o której mowa w art. 349 § 1 Kodeksu spółek

handlowych w związku z § 16 ust. 2 pkt 6 Statutu Spółki.

Rada Nadzorcza 23 października 2024 roku wyraziła zgodę na warunkową wypłatę zaliczki na

poczet dywidendy za 2024 rok, a w dniu 20 listopada 2024 roku Nadzwyczajne Walne

Zgromadzenie IMS S.A. podjęło uchwałę w sprawie utworzenia kapitału rezerwowego Spółki na

potrzeby wypłaty zaliczki na poczet podziału zysku netto Spółki za rok obrotowy 2024 i

upoważnienia Zarządu Spółki do dysponowania kapitałem rezerwowym na wypłatę zaliczki na

poczet dywidendy. O wypłacie zaliczki na poczet dywidendy za 2024 rok Emitent informował

szczegółowo raportami bieżącymi nr 36/2024, 37/2024 i 42/2024.

Spółka wypłaciła zaliczkę na poczet dywidendy w kwocie 5.615.053,76 PLN, na którą składają się:

(i) połowa zysku netto wykazanego w śródrocznym sprawozdaniu finansowym Spółki za

pierwsze półrocze 2024 roku, tj. kwota 3.314.808,79 PLN, oraz

(ii) kwota 2.300.244,97 PLN pochodząca z kapitału rezerwowego utworzonego z zysku

Spółki z lat ubiegłych lub z przeniesienia do kapitału rezerwowego części kapitału

zapasowego w zakresie pochodzącym z zysku Spółki z lat ubiegłych.

Stosownie do art. 349 § 1 i art. 349 § 2 KSH wysokość zaliczki została określona na podstawie

jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za okres od 1 stycznia 2024 r. do 30 czerwca

2024 r., które zostało zbadane przez niezależnego biegłego rewidenta, a jej wysokość nie

przekroczyła połowy zysku osiągniętego od końca roku obrotowego 2023 do 30 czerwca 2024 r.

Wysokość zaliczki na każdą z 35.094.086 akcji Spółki wyniosła 0,16 PLN.

Dniem, na który ustalano uprawnionych do zaliczki był 3 grudnia 2024 roku, natomiast dniem

wypłaty zaliczki był 6 grudnia 2024 roku.

Wypłata zaliczki na poczet dywidendy jest zgodna z polityką dywidendową prowadzoną w

Grupie IMS opisaną szczegółowo w raportach ESPI 8/2024 z 21 marca 2024 r. i ESPI 4/2025

z 2 kwietnia 2025 r. oraz w punkcie 5.5. powyżej.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

103

104

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Tabela: Dywidenda wypłacona za lata 2012 – 2023 oraz wypłacona zaliczka na poczet dywidendy za 2024 rok.

Dywidenda

za 2012 rok

za 2013 rok

za 2014 rok

za 2015 rok

za 2016 rok

za 2017 rok

za 2018 rok

za 2019 rok

wypłacona

wartość w PLN

662 300,72

1 327 401,44

2 664 877,04

7 704 976,77

4 019 987,88

7 905 221,28

6 028 626,28

1 554 954,30

wartość w złotych na akcję

0,02

0,04

0,08

0,23

0,12

0,24

0,19

0,05

liczba akcji objętych dywidendą

33 115 036

33 185 036

33 310 963

33 499 899

32 938 422

31 729 612

31 099 086

stopa dywidendy

2,11%

2,23%

3,33%

8,75%

3,54 %

6,52%

4,75%

1,63%

zysk netto Grupy IMS przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej

1 252 172

3 681 581

5 505 426

6 888 091

5 721 915

7 915 384

9 288 751

9 401 244

Dywidenda jako % zysku netto

52,89%

36,06%

48,40%

111,86%

70,26%

100,62%

64,90%

16,54%

Dywidenda

za 2020 rok

za 2021 rok

za 2022 rok

za 2023 rok

za 2024 rok

wypłacona

zaliczka na

poczet

dywidendy

wartość w PLN

3 109 908,60

5 597 835,48

6 781 758,06

9 490 344,08

5 615 053,76

wartość w złotych na akcję

0,10

0,18

0,21

0,28

0,16

liczba akcji objętych dywidendą

31 099 086

32 294 086

33 894 086

35 094 086

stopa dywidendy

2,83%

6,64%

7,00%

6,07%

4,53%

zysk netto Grupy IMS przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej

3 100 953

7 193 404

7 116 176

8 606 685

11 059 648

Dywidenda jako % zysku netto

100,29%

77,82%

95,30%

110,27%

50,77%

Wskaźnik stopy dywidendy wyliczony jako:

Stopa dywidendy = dywidenda w groszach na akcję / cena rynkowa 1 akcji

przy czym:

1) Dla dywidendy wypłaconej za lata 2012 – 2023 - cena rynkowa 1 akcji = kurs zamknięcia sesji z dnia podjęcia uchwały przez ZWZ dotyczącej

wypłaty dywidendy.

2) Dla zaliczki wypłaconej na poczet dywidendy za 2024 rok - cena rynkowa 1 akcji = kurs zamknięcia sesji z dnia podjęcia uchwały przez Zarząd

Emitenta dotyczącej wypłaty dywidendy.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

105

5.9. Emisja akcji serii D IMS S.A.

W lipcu 2024 r. osoby uprawnione na mocy Regulaminu Programu Motywacyjnego IV na lata

2021 – 2023, uchwalonego przez Radę Nadzorczą Spółki 23 stycznia 2021 roku oraz

zatwierdzonego przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy IMS S.A. 2 marca

2021 roku, zmienionego następnie przez Radę Nadzorczą Spółki 4 maja 2022 roku, co zostało

zatwierdzone Uchwałą nr 22 z 9 czerwca 2022 roku Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia

Regulaminu Programu Motywacyjnego IV na lata 2021 – 2023, objęły akcje serii D. Akcje zostały

objęte przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych, o których przyznaniu w ramach ww.

Programu Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 11/2024 z 15 maja 2024 r. W ramach

przeprowadzonej subskrypcji przydzielono 1.200.000 akcji serii D. Cena emisyjna, po jakiej

obejmowane były akcje serii D wynosiła 0,51 PLN za 1 akcję. Wskutek objęcia 1.200.000 akcji

nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego IMS S.A. o kwotę 24.000,00 PLN. Objęte w dniach

3 i 4 lipca 2024 r. akcje serii D stanowiły łącznie 3,54% kapitału zakładowego przed podwyższeniem

oraz 3,54% ogólnej liczby głosów. Ogólna liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki, w wyniku

podwyższenia kapitału zakładowego, wynosi 35.094.086. Program Motywacyjny IV został tym

samym zakończony.

5.10. Rozliczenie earn-out z byłymi wspólnikami Audio Marketing Sp. z o.o.

We wrześniu 2024 r. nastąpiło rozliczenie dodatkowej zapłaty za udziały wynikającej

z umowy inwestycyjnej zawartej 1 czerwca 2021 r. ze wspólnikami przejętej spółki Audio Marketing

Sp. z o.o. W związku z osiągnięciem przez Audio Marketing Sp. z o.o. w okresie 01.01.2023 –

31.12.2023 roku wyniku netto w wysokości 2.405 tys. PLN, na rzecz byłych właścicieli Audio

Marketing Sp. z o.o. dokonana została płatność w łącznej kwocie 421 tys. PLN do podziału pomiędzy

udziałowcami proporcjonalnie do liczby sprzedanych przez każdego z nich udziałów. Do rozliczenia

z byłymi właścicielami Audio Marketing Sp. z o.o. pozostają ponadto trzy płatności za 12-miesięczne

okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2024 r., 1 stycznia 2025 r. i 1 stycznia 2026 roku. Wartość

pozostałej zapłaty w okresie od 1 stycznia 2024 roku do 31 grudnia 2026 roku będzie zależna od

osiągniętego przez spółkę zysku netto i będzie wynosić 17,5% kwoty zysku netto (za każdy z ww.

okresów) do podziału pomiędzy Udziałowców proporcjonalnie do liczby sprzedanych przez

każdego z nich udziałów. Szczegółowy opis rozliczeń wynikających z ww. umowy inwestycyjnej

dotyczącej nabycia spółki Audio Marketing został przedstawiony w raporcie ESPI 14/2021 z

01.06.2021 r. oraz w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej IMS

za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku.

5.11. Rozliczenie earn-out z byłymi wspólnikami APR Sp. z o.o.

We wrześniu 2024 r. nastąpiło rozliczenie ostatniej transzy płatności wynikającej z umowy

inwestycyjnej zawartej 15 października 2018 r. ze wspólnikami przejętej spółki APR Sp. z o.o.

W związku z osiągnięciem przez APR Sp. z o.o. w okresie 01.07.2023 r. – 30.06.2024 r. wyniku netto

w wysokości 3.609 tys. PLN, na rzecz byłych właścicieli APR Sp. z o.o. dokonana została płatność

w łącznej kwocie 902 tys. PLN do podziału pomiędzy udziałowcami w równych częściach.

Łącznie za nabycie APR Sp. z o.o. Emitent zapłacił 8,6 mln PLN. Zysk netto APR Sp. z o.o. za

2024 rok wyniósł 3.757 tys. PLN.

Szczegółowy opis rozliczeń wynikających z ww. umowy inwestycyjnej dotyczącej nabycia

spółki APR został przedstawiony w raporcie ESPI 58/2018 z 15.10.2018 r. oraz w rocznym

skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej IMS za okres od 1 stycznia

2020 roku do 31 grudnia 2020 roku.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

106

5.12. Zatrudnienie

Liczba pracowników

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Pracownicy

29

31

Członkowie Zarządu

4

Razem

33

35

Ponadto IMS S.A. w swojej działalności ściśle współpracuje z ok. 50 firmami/osobami

fizycznymi na podstawie umów opartych o prawa kodeksu cywilnego.

W Spółce nie występują programy świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia.

5.13. Wynagrodzenie członków kadry menedżerskiej

Jako kluczowy personel kierowniczy Spółka identyfikuje Zarząd i Radę Nadzorczą Spółki.

Wynagrodzenie Zarządu IMS S.A.

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia)

3 697

3 357

Pracownicze Plany Kapitałowe

1

Pozostałe świadczenia długoterminowe

-

Płatności w formie akcji (Program Motywacyjny IV – akcje IMS S.A.)

-

1 449

Razem

3 698

4 807

Wynagrodzenie członków Zarządu składa się z części stałej (miesięcznego wynagrodzenia

z tytułu pełnienia funkcji w Zarządzie oraz z tytułu umowy o pracę / umowy o współpracę) i premii.

Premia członków Zarządu uzależniona jest od ich wyników pracy oraz wyników Grupy Kapitałowej

IMS osiąganych w danym roku obrotowym. Członkowie Zarządu objęci są ubezpieczeniem od

odpowiedzialności cywilnej dla członków zarządów spółek kapitałowych. Dodatkowo członkom

Zarządu nie przyznano innych świadczeń w naturze. Na 31 grudnia 2024 r. nie występują

zobowiązania wynikające z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze oraz zobowiązania w

związku z tymi emeryturami dla byłych osób nadzorujących i zarządzających.

Wynagrodzenie Rady Nadzorczej IMS S.A.

Stan na

31 grudnia 2024 r.

Stan na

31 grudnia 2023 r.

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia)

357

350

Pracownicze Plany Kapitałowe

2

Pozostałe świadczenia długoterminowe

-

Płatności w formie akcji

-

Razem

359

352

5.14. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje z podmiotami powiązanymi w jednostkowym sprawozdaniu finansowym

IMS S.A. zaprezentowane zostały, zgodnie z MSR 24, z wykazaniem transakcji i sald wewnątrz Grupy

Kapitałowej IMS. W okresie od 01.01.2024 roku do 31.12.2024 roku IMS S.A. była stroną

przedstawionych poniżej transakcji z podmiotami powiązanymi. Poza niżej wymienionymi, nie było

żadnych innych istotnych transakcji ani nierozliczonych sald czy rezerw zawiązanych przez IMS S.A.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

107

w związku z transakcjami z podmiotami powiązanymi, w tym z członkami Zarządu lub Rady

Nadzorczej. Transakcje z podmiotami powiązanymi zawierane są na warunkach rynkowych.

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej IMS r&d sp. z o.o.) – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

539

-

Zakup od IMS S.A.

12 677

-

2 143

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

5 200

-

2 700

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

119

-

8

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

897

-

Zakup od IMS S.A.

9 130

-

4 188

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

1 477

-

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

251

-

Closer Music Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

576

82

-

Zakup od IMS S.A.

147

-

Pożyczki udzielone przez IMS S.A.

-

11 000

Odsetki od pożyczek udzielonych przez IMS S.A.

752

-

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

385

93

-

Zakup od IMS S.A.

241

-

Pożyczki udzielone przez IMS S.A.

3 830

-

11 000

Odsetki od pożyczek udzielonych przez IMS S.A.

724

-

64

Mood Factory Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

3

-

Zakup od IMS S.A.

1 128

-

126

Pożyczki udzielone przez IMS S.A.

-

940

Odsetki od pożyczek udzielonych przez IMS S.A.

81

-

11

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Zakup od IMS S.A.

1 109

-

199

Pożyczki udzielone przez IMS S.A.

-

1 460

Odsetki od pożyczek udzielonych przez IMS S.A.

124

-

8

APR Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

-

9

-

Zakup od IMS S.A.

53

-

11

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

4 656

12 605

-

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

598

192

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

108

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

16

14

-

Zakup od IMS S.A.

109

-

28

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

2 820

7 994

-

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

427

83

-

Audio Marketing Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

73

5

-

Zakup od IMS S.A.

74

-

10

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

3 007

8 620

-

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

478

180

-

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

65

-

Zakup od IMS S.A.

88

-

Pożyczki udzielone na rzecz IMS S.A.

5 617

-

Odsetki od pożyczek udzielonych na rzecz IMS S.A.

289

61

-

World of Music Alternatywna Spółka Inwestycyjna Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Zakup od IMS S.A.

12

-

7

Pożyczka udzielona przez IMS S.A.

50

-

150

Odsetki od pożyczki udzielonej przez IMS S.A.

8

-

2

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Zakup od IMS S.A.

18

-

1

Pożyczka udzielona przez IMS S.A.

100

-

100

Odsetki od pożyczki udzielonej przez IMS S.A.

3

-

3

IMS Sensory Inc. – spółka zależna

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Pożyczka udzielona przez IMS S.A.

185

-

800

Odsetki od pożyczki udzielonej przez IMS S.A.

32

-

16

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Pożyczka udzielona przez IMS S.A.

118

-

590

Odsetki od pożyczki udzielonej przez IMS S.A.

26

-

7

Aroma General Sp. z o.o. – spółka zależna

okres 8 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

196

34

-

Zakup od IMS S.A.

6

-

Kancelaria Prawna Chajec, Don-Siemion & Żyto - powiązanie osobowe przez Członka Rady Nadzorczej IMS będącego

jednocześnie wspólnikiem w Kancelarii Prawnej Chajec, Don-Siemion & Żyto

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

-

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

62

-

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

109

Stowarzyszenie Inwestorów Indywidualnych - powiązanie osobowe przez Członka Rady Nadzorczej IMS zasiadającego

jednocześnie we władzach Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2024 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

29

-

okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2023 roku

Obroty

Należności

Zobowiązania

Sprzedaż do IMS S.A.

38

-

5.15. Udzielone i otrzymane poręczenia i gwarancje

5.15.1. Poręczenia udzielone przez IMS S.A.w związku z zaciągnięciem zobowiązań przez spółki

zależne

W 2024 r. IMS S.A. nie udzielała poręczeń spółkom z Grupy Kapitałowej IMS, jak i spółkom

spoza Grupy Kapitałowej IMS.

Na 31 grudnia 2024 roku aktywne pozostają poręczenia:

− udzielone w grudniu 2016 roku przez IMS S.A. (IMS S.A. przystąpiła do długu) Revo DOOH

Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) dotyczącego udzielonego przez BNP Paribas S.A. na

rzecz Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) kredytu w rachunku bieżącym. W

wyniku aneksowania w styczniu 2022 roku umowy ww. linii kredytowej zmianie uległa także

umowa poręczenia IMS S.A. Nowa umowa poręczenia została podpisana w styczniu 2022

roku. Odpowiedzialność IMS S.A. w ramach powyższej umowy obejmuje zobowiązanie

warunkowe do wysokości 1.380 tys. PLN. Data ważności tytułu egzekucyjnego z tytułu tej

umowy to 13 października 2032 roku.

− udzielone w listopadzie 2022 roku przez IMS S.A. (IMS S.A. przystąpiła do długu)

APR Sp. z o.o. dotyczącego udzielonego przez BNP Paribas S.A. na rzecz APR Sp. z o.o.

kredytu w rachunku bieżącym. Odpowiedzialność IMS S.A. w ramach powyższej umowy

obejmuje zobowiązanie warunkowe do wysokości 750 tys. PLN. Data ważności tytułu

egzekucyjnego z tytułu tej umowy to 6 października 2032 roku.

− udzielone w czerwcu 2023 roku przez IMS S.A. poręczenie wekslowe za Revo DOOH Sp. z

o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) na rzecz ING Bank Śląski S.A. w związku z udzieleniem dla

Revo DOOH Sp. z o.o. (dawniej: IMS r&d sp. z o.o.) linii odnawialnej w umowie

wieloproduktowej (udzielanie gwarancji bankowych) do łącznej kwoty 2 mln PLN wraz z

odsetkami i innymi roszczeniami Banku wynikającymi z ww. umowy. Data ważności tytułu

egzekucyjnego z tytułu tej umowy to 17 czerwca 2025 roku.

5.15.2. Udzielone gwarancje

W 2024 roku Grupa IMS udzieliły następujących gwarancji, które pozostają aktywne na

31 grudnia 2024 roku:

Spółka

Data udzielenia

gwarancji

Gwarant

Beneficjent

gwarancji

Zakres gwarancji

Wartość

gwarancji

/w PLN/

Termin obowiązywania

od

do

IMS S.A.

2021-01-13

BNP Paribas S.A.

Kontrahent

Spółki

gwarancja zapłaty przez

IMS S.A. zobowiązania

umownego

190 000

2021-01-22

2025-12-31

Razem IMS S.A.

190 000

IMS S.A. w celu wystawiania gwarancji bankowych korzysta z linii gwarancji w BNP Paribas

S.A. do wysokości 0,6 mln PLN z terminem udostępnienia limitu do 10 września 2025 roku.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

110

5.15.3. Otrzymane gwarancje bankowe

W 2024 r. IMS S.A. otrzymała gwarancje bankowe:

1) gwarancja bankowa udzielona w maju 2024 roku przez Bank Gospodarstwa Krajowego

w ramach portfelowej linii gwarancyjnej „de minimis” związana z zabezpieczeniem

udzielonego przez Millennium S.A. dla IMS S.A. kredytu w rachunku bieżącym (w wys. 3 mln

PLN). Wartość nominalna gwarancji wynosi 1,8 mln PLN. Gwarancja została udzielona do

31.08.2026 r.

2) gwarancja bankowa udzielona w sierpniu 2024 roku przez Bank Gospodarstwa Krajowego

w ramach portfelowej linii gwarancyjnej „de minimis” związana z zabezpieczeniem

udzielonego przez BNP Paribas S.A. dla IMS S.A. kredytu w rachunku bieżącym (w wys.

3 mln PLN). Wartość nominalna gwarancji wynosi 1,8 mln PLN. Gwarancja została

udzielona do 10.12.2025 r.

Na 31 grudnia 2024 roku aktywne pozostają:

1) gwarancja bankowa udzielona we wrześniu 2021 roku przez Bank Gospodarstwa

Krajowego w ramach portfelowej linii gwarancyjnej „de minimis” związana

z zabezpieczeniem udzielonego przez ING Bank Śląski S.A. dla IMS S.A. kredytu na

finansowanie inwestycji (w wys. 8,6 mln PLN). Wartość nominalna gwarancji wynosi 3,4 mln

PLN. Gwarancja została udzielona do 30.06.2025 r.

2) gwarancja bankowa udzielona we wrześniu 2022 roku przez Bank Gospodarstwa

Krajowego w ramach portfelowej linii gwarancyjnej „de minimis” związana

z zabezpieczeniem udzielonego przez BNP Paribas dla IMS S.A. kredytu nieodnawialnego

(w wys. 2 mln PLN). Wartość nominalna gwarancji wynosi 1,6 mln PLN. Gwarancja została

udzielona do 30.11.2025 r.

3) gwarancja bankowa udzielona w styczniu 2023 r. przez Bank Gospodarstwa Krajowego

w ramach portfelowej linii gwarancyjnej PLG FGK związana z zabezpieczeniem udzielonego

przez PKO Bank Polska S.A. wielocelowego limitu kredytowego (w wys. 5 mln PLN). Wartość

nominalna gwarancji wynosi 3 mln PLN (tj. 60% udzielonego kredytu). Gwarancja została

udzielona do 03.04.2025 r.

4) gwarancja bankowa udzielona w sierpniu 2023 roku przez Bank Gospodarstwa Krajowego

w ramach portfelowej linii gwarancyjnej PLG FGK na rzecz IMS S.A. związana

z zabezpieczeniem udzielonego przez ING Bank Śląski S.A. kredytu złotowego na

finansowanie inwestycji i na refinansowanie poniesionych przez Spółkę nakładów

inwestycyjnych w ramach inwestycji polegającej na zakupie udziałów w Audio Marketing

Sp. z o.o. (w wys. 5,2 mln PLN). Wartość nominalna gwarancji wynosi 4,2 mln PLN (tj. 80%

udzielonego kredytu). Gwarancja została udzielona do 09.08.2029 r.

5.16. Sprawy sądowe i inne postępowania

Na dzień bilansowy 31.12.2024 roku spółka zależna Closer Music Sp. z o.o. jest stroną

powodową w jednym postępowaniu o zapłatę kwoty blisko 4,1 mln zł tytułem należnego

wynagrodzenia przysługującego Closer Music za publiczne odtwarzanie w Polsce, od 01.04.2020

roku do 30.06.2024 roku, artystycznych wykonań wchodzących w skład katalogu muzycznego

Closer Music. Pozwanym w tym postępowaniu jest ZAW STOART z siedzibą w Warszawie

(organizacja zbiorowego zarządzania).

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

111

Na 31 grudnia 2024 roku, jak i na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego

sprawozdania nie wystąpiły inne istotne postępowania toczące się przed sądem, organem

właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej z inicjatywy lub

przeciw IMS S.A.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

112

5.17. Opis znaczących postanowień umów leasingowych aktywnych na 31.12.2024 roku

Leasingodawca

Liczba

podpisanych

umów

Przedmiot

Waluta

umowy

Wartość

początkowa

netto

przedmiotu

leasingu

Wartość bieżąca

przyszłych

zobowiązań z

tytułu leasingu na

31.12.2024 r.

Warunki przedłużenia umowy

Zabezpieczenie

ING Lease (Polska)

Sp. z o.o.

21

Specjalistyczne urządzenia

do audio-, wideo- i

aromamarketingu;

samochody osobowe

PLN

3 372

1 629

umowy zawarte na czas określony, po

okresie trwania pojedynczej umowy

przedmiot leasingu przechodzi na

własność leasingobiorcy po uiszczeniu

ceny sprzedaży

weksel in blanco

Millennium Leasing

Sp. z o.o.

6

Specjalistyczne urządzenia

do audio-, wideo- i

aromamarketingu;

samochody osobowe

PLN

1 049

43

Pekao Leasing Sp. z

o.o.

16

Specjalistyczne urządzenia

do audio-, wideo- i

aromamarketingu

PLN

2 626

1 012

Santander Leasing

S.A.

1

Samochód osobowy

PLN

82

38

RAZEM

7 129

2 722

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

113

5.18. Podmiot uprawniony do badania sprawozdania finansowego

Podmiot uprawniony do badania sprawozdania finansowego został wybrany przez Radę

Nadzorczą IMS S.A. uchwałą nr 1 z 12 kwietnia 2023 r. w sprawie wyboru biegłego rewidenta do

przeglądów śródrocznych i badań rocznych sprawozdań jednostkowych IMS S.A. i skonsolidowanych

Grupy IMS za lata 2023 - 2024. Jako podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych w wyżej

wymienionych okresach została wybrana firma KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi

ul. Tymienieckiego 25C/410; 90-350 Łódź, nr KRS: 0000658344, wpisana na listę podmiotów

uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod nr 4116. Umowę podpisano 22 czerwca

2023 r. na czas określony, niezbędny do wykonania badań i przeglądów sprawozdań finansowych we

wskazanych okresach.

W 2024 roku ww. firma audytorska badająca sprawozdanie finansowe IMS S.A. i Grupy

Kapitałowej IMS nie świadczyła na rzecz Emitenta innych usług niebędących badaniem. Dodatkowo

firma audytorska KPW Audyt Sp. z o.o. świadczy usługi badania rocznych sprawozdań finansowych na

rzecz spółek zależnych z Grupy Kapitałowej IMS. Wysokość umownego wynagrodzenia za ww. usługi

wyniosła w 2024 roku – 75 tys. PLN, a za 2023 rok – 68 tys. PLN.

Poniższa tabela zawiera wysokość wynagrodzenia umownego podmiotu uprawnionego do

badania sprawozdań finansowych.

Podmiot

Zakres zleconych prac

Wysokość wynagrodzenia

umownego

(w tys. PLN)

Za okres 12

miesięcy

zakończony

31.12.2024 r.

Za okres 12

miesięcy

zakończony

31.12.2023 r.

KPW Audyt Sp. z o.o.

badanie sprawozdania jednostkowego

25

22

badanie sprawozdania finansowego skonsolidowanego

22

20

przeprowadzenie przeglądu półrocznego sprawozdania

finansowego Spółki za I półrocze

12

11

przeprowadzenie przeglądu półrocznego

skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy IMS

za I półrocze

11

10

RAZEM

70

63

KPW Audyt Sp. z o.o.

badanie rocznych sprawozdań finansowych spółek

zależnych

75

68

145

131

Istotne wydarzenia po

zakończeniu okresu

sprawozdawczego

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

115

6. Istotne wydarzenia po zakończeniu okresu sprawozdawczego

6.1. Zmiana polityki dywidendowej Grupy IMS

W dniu 2 kwietnia 2025 roku Zarząd IMS S.A. raportem ESPI 4/2025 poinformował, że

począwszy od dywidendy za rok obrotowy 2024, następuje zmiana polityki dywidendowej Grupy IMS.

Zmiana dotyczy rozszerzenia możliwych narzędzi dystrybucji zysków bezpośrednio do

Akcjonariuszy, tzn. oprócz dywidendy Zarząd rozważa rekomendowanie Walnemu Zgromadzeniu

uchwalenia skupu akcji własnych, począwszy od Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego podział

zysku za rok 2024.

Jednocześnie Zarząd wskazuje, iż 6 grudnia 2024 r., zgodnie z założeniami polityki dywidendowej

zaprezentowanej w raporcie bieżącym nr 8/2024, została wypłacona zaliczka na poczet dywidendy za

rok 2024 w kwocie 5,6 mln zł (0,16 zł na akcję) [raporty bieżące Emitenta nr 36/2024, 37/2024,

42/2024].

Intencją Zarządu Emitenta jest, aby Spółka:

1) wypłacała rokrocznie dywidendę jednorazowo lub w odstępach półrocznych z zaliczką na

dywidendę

oraz

2) prowadziła skup lub skupy akcji własnych, w tym w formie zaproszenia do składania ofert

sprzedaży akcji Emitenta (skup o charakterze dywidendowym po cenie istotnie wyższej niż

aktualny kurs giełdowy) i/lub zakupów akcji własnych po cenie rynkowej podczas sesji

giełdowych.

Rozszerzenie katalogu narzędzi transferu środków do Akcjonariuszy Emitenta wynika z analizy

kształtowania się kursu akcji Emitenta przez Zarząd, w którego ocenie akcje są niedowartościowane,

a ich ewentualny skup byłby korzystny dla Akcjonariuszy.

Spółka utrzymuje zamiar przeznaczania na transfer do Akcjonariuszy każdego roku co najmniej 75%

skonsolidowanego zysku netto przypisanego jednostce dominującej, przy czym jak wspomniano

wcześniej, łączna kwota przeznaczona do wypłaty dla Akcjonariuszy może zostać podzielona między

dywidendę i formy skupów akcji własnych. Finalną decyzję w tej sprawie będą podejmowali

Akcjonariusze podczas Walnych Zgromadzeń.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za 2024 rok

Wszystkie kwoty są wyrażone w tys. PLN, o ile nie zaznaczono inaczej

116

PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU IMS S.A.

Warszawa, 28 kwietnia 2025 r.

Michał Kornacki – Prezes Zarządu

Dariusz Lichacz – Wiceprezes Zarządu

Piotr Bielawski – Wiceprezes Zarządu

GŁÓWNY KSIĘGOWY

Danuta Podgórska