W raporcie z 3 lipca analitycy DM BIG-BG pozostawili bez zmian rekomendację dla Prokomu na poziomie NEUTRALNIE. Cenę docelową akcji oszacowano na 151 PLN.
Analitycy uważają, że Prokomowi uda się odzyskać z ZUS-u jeszcze około 20 mln PLN. W tym roku Prokom podpisał z ZUS-em dwie ugody o łącznej wartości 66 mln PLN.
Do końca lipca Prokom i PZU spodziewają się zakończyć negocjowanie warunków nowej umowy dotyczącej opieki serwisowej. Według szacunków DM BIG-BG kontrakt będzie miał wartość od 50 do 60 mln PLN.
Bardzo ważny jest także wybór jednostki centralnej, która będzie obsługiwać PZU i prawdopodobnie również PZU Życie. Wartość wdrożenia szacowana jest na 600 mln PLN. Dotychczas Prokom nie był brany pod uwagę jako potencjalny partner w tym kontrakcie jest jednak coraz bardziej prawdopodobne, że będzie on jednym z podwykonawców.
Ważnym czynnikiem branym pod uwagę przy wycenie, jest według DM BIG-BG umowa wykonawcza z TP SA na udzielenie licencji i świadczenie usług informatycznych o wartości 23 mln zł netto. Wsparcie Prokomu zapewni ciągłość obsługi ksiąg rachunkowych TP SA w okresie formowania nowych struktur oraz kompleksową obsługę baz danych. Łączna wartość transakcji pomiędzy tymi spółkami w okresie ostatnich 12 miesięcy osiągnęła wartość 92 mln zł.
Jednak DM BIG-BG uważa, ze podpisane umowy nie dają jeszcze podstawy do podwyższenia wyceny. Pomimo różnicy pomiędzy wyceną, a ceną giełdową Prokomu analitycy nie wydali pozytywnej rekomendacji, ponieważ ich zdaniem czynniki rynkowe nie sprzyjają zwyżkom cen akcji.
DA