Dodatnie salo wpłat i umorzeń w TFI

ISBNews
opublikowano: 11-09-2014, 16:13

Saldo wpłat i umorzeń w funduszach inwestycyjnych było dodatnie i wyniosło 5,1 mld zł na koniec sierpnia br,, podały Analizy Online. W ubiegłym miesiącu klienci TFI wybierali przede wszystkim fundusze cechujące się niższym poziomem ryzyka.

"Biorąc pod uwagę dane dla całego rynku, po słabym lipcu, który branża zakończyła z ujemnym bilansem sprzedaży, w sierpniu okazały się najlepsze od grudnia 2013 r. Saldo wpłat i wypłat wyniosło +5 mld zł netto. W obu przypadkach duży wpływ na ostateczny wynik miały zachowania kilku klientów funduszy niedetalicznych. W lipcu z jednego funduszu tego typu wypłacono -3,6 mld zł, a w sierpniu wpłacono ok. +4,5 mld zł" – czytamy w raporcie.

Z kolei do funduszy detalicznych klienci wpłacili  netto w sierpniu 0,7 mld zł, podtrzymując tym samym tendencję z ostatnich 22 miesięcy. Dodatni bilans sprzedaży rozwiązań detalicznych  to w głównej mierze efekt napływu środków do grup funduszy gotówkowych i pieniężnych, dłużnych oraz mieszanych. Do funduszy gotówkowych klienci wpłacili w sierpniu łącznie 0,8 mld zł netto - najwięcej od stycznia.

Inwestorzy nadal chętnie wybierają fundusze dłużne, jednak w porównaniu z lipcem, w sierpniu saldo wpłat i wypłat było ponad trzykrotnie niższe i wyniosło 245 mln zł.

„O tak dużym spadku popularności zadecydowały w głównej mierze fundusze dłużne zagraniczne, których bilans sprzedaży po raz pierwszy od grudnia 2013 był ujemny i wyniósł blisko -230 mln zł. Przyczyn można upatrywać między innymi w gorszych wynikach" – czytamy także.

W sierpniu dodatni bilans sprzedaży odnotowały także fundusze mieszane (+116 mln zł), które 6 poprzednich miesięcy kończyły z ujemnym saldem wpłat i wypłat.

Koniunktura na GPW i lepsze wyniki funduszy akcyjnych nie przekonały klientów TFI do inwestowania w bardziej ryzykowne grupy aktywów. W sierpniu inwestorzy wypłacili z  funduszy akcji polskich o prawie 335 mln zł więcej, niż do nich wpłacili. Jest to już 6 miesiąc z rzędu, w którym zanotowano ujemny bilans sprzedaży tego segmentu.

"Najwięcej środków wycofano z funduszy akcji polskich o uniwersalnej strategii - 189 mln zł oraz z funduszy akcji małych i średnich spółek -121 mln zł. Ujemne saldo wpłat i wypłat odnotowały również fundusze akcji zagranicznych, kończąc miesiąc z wynikiem -135 mln zł" – podano także.

Klienci wycofali w sierpniu swoje środki także z funduszy akcji tureckich, które od marca, na skutek wysokich zysków były chętnie wybieranymi rozwiązaniami. Pogorszenie ich wyników spowodowało liczne wypłaty i w efekcie ujemny bilans sprzedaży minus 45 mln zł.

Sierpień jest również kontynuacją złej passy funduszy absolutnej stopy zwrotu, które od kwietnia systematycznie notują odpływ kapitału. Ostatni miesiąc natomiast zakończyły z ujemnym saldem wpłat i wypłat wynoszącym minus 45 mln zł.

To musisz wiedzieć dziś rano
Codzienny newsletter z najważniejszymi informacjami dla inwestorów.
ZAPISZ MNIE
×
To musisz wiedzieć dziś rano
autor: Kamil Zatoński
Wysyłany codziennie
Kamil Zatoński
Codzienny newsletter z najważniejszymi informacjami dla inwestorów.
ZAPISZ MNIE
Administratorem Pani/a danych osobowych będzie Bonnier Business (Polska) Sp. z o. o. (dalej: my). Adres: ul. Kijowska 1, 03-738 Warszawa. Administratorem Pani/a danych osobowych będzie Bonnier Business (Polska) Sp. z o. o. (dalej: my). Adres: ul. Kijowska 1, 03-738 Warszawa. Nasz telefon kontaktowy to: +48 22 333 99 99. Nasz adres e-mail to: rodo@bonnier.pl. W naszej spółce mamy powołanego Inspektora Ochrony Danych, adres korespondencyjny: ul. Ludwika Narbutta 22 lok. 23, 02-541 Warszawa, e-mail: iod@bonnier.pl. Będziemy przetwarzać Pani/a dane osobowe by wysyłać do Pani/a nasze newslettery. Podstawą prawną przetwarzania będzie wyrażona przez Panią/Pana zgoda oraz nasz „prawnie uzasadniony interes”, który mamy w tym by przedstawiać Pani/u, jako naszemu klientowi, inne nasze oferty. Jeśli to będzie konieczne byśmy mogli wykonywać nasze usługi, Pani/a dane osobowe będą mogły być przekazywane następującym grupom osób: 1) naszym pracownikom lub współpracownikom na podstawie odrębnego upoważnienia, 2) podmiotom, którym zlecimy wykonywanie czynności przetwarzania danych, 3) innym odbiorcom np. kurierom, spółkom z naszej grupy kapitałowej, urzędom skarbowym. Pani/a dane osobowe będą przetwarzane do czasu wycofania wyrażonej zgody. Ma Pani/Pan prawo do: 1) żądania dostępu do treści danych osobowych, 2) ich sprostowania, 3) usunięcia, 4) ograniczenia przetwarzania, 5) przenoszenia danych, 6) wniesienia sprzeciwu wobec przetwarzania oraz 7) cofnięcia zgody (w przypadku jej wcześniejszego wyrażenia) w dowolnym momencie, a także 8) wniesienia skargi do organu nadzorczego (Prezesa Urzędu Ochrony Danych Osobowych). Podanie danych osobowych warunkuje zapisanie się na newsletter. Jest dobrowolne, ale ich niepodanie wykluczy możliwość świadczenia usługi. Pani/Pana dane osobowe mogą być przetwarzane w sposób zautomatyzowany, w tym również w formie profilowania. Zautomatyzowane podejmowanie decyzji będzie się odbywało przy wykorzystaniu adekwatnych, statystycznych procedur. Celem takiego przetwarzania będzie wyłącznie optymalizacja kierowanej do Pani/Pana oferty naszych produktów lub usług.
© ℗
Rozpowszechnianie niniejszego artykułu możliwe jest tylko i wyłącznie zgodnie z postanowieniami „Regulaminu korzystania z artykułów prasowych” i po wcześniejszym uiszczeniu należności, zgodnie z cennikiem.

Podpis: ISBNews

Polecane