WARSZAWA (Reuters) - Ministerstwo Pracy wprowadziło serię zmian do projektu nowelizacji ustawy o funkcjonowaniu funduszy emerytalnych, który powstał na początku czerwca. Dotyczą one głównie wysokości jak i sposobu pobieranych przez fundusze opłat. Resort jest zdania, że przyszli emeryci zaoszczędzą, a konkurencja OFE wzrośnie.
Jednak i tym razem ministerstwo nie zdecydowało się na zwiększenie limitów na inwestycje zagraniczne z obecnych pięciu procent aktywów.
"Zakończył się etap konsultacji z partnerami społecznymi. Pod ich wpływem dokonaliśmy pewnych korekt. Tak powstała modyfikacja trafi do uzgodnień międzyresortowych i pod koniec sierpnia pod obrady rządu" - powiedział Reuterowi wysoki rangą przedstawiciel ministerstwa pracy.
Oznacza to, że projekt ustawy może jeszcze ulegać dalszym modyfikacjom - w trakcie uzgodnień międzyresortowych oraz później w Sejmie, gdzie znajdzie się najprawdopodobniej we wrześniu.
Resort proponuje między innymi obniżenie opłaty pobieranej od składki przekazywanej przez Zakład Ubezpieczeń Społecznych (ZUS) do funduszy oraz podwyższenie opłaty za zarządzanie.
Opłata od składki miałby zostać zmniejszona do 2,5 procent jej wartości i ujednolicona. Obecnie fundusze pobierają od 6,5 do 10 procent składki, jednak w większości funduszy opłata ta spada, gdy wydłuża się staż członkowski.
Resort zmienił też sposób w jaki miałaby być wyliczana opłata za zarządzanie. Nowa propozycja zakłada zwiększenie opłaty za zarządzanie do 0,083 procent aktywów miesięcznie, ale nie więcej niż 15 milionów złotych z 0,05 procent pobieranych obecnie.
Z kalkulacji przeprowadzonych przez ministerstwo wynika, że rocznie fundusz pobierałby za zarządzanie jeden procent aktywów - jednak miałoby to miejsce dopiero w 2015 roku, zaś na początku byłoby to 2,5 procent aktywów rocznie.
Z większej opłaty fundusze będą musiały jednak pokryć wydatki, które do tej pory płynęły z aktywów funduszu, czyli opłaty dla biur maklerskich, depozytariusza, czy kosztów rozliczania transakcji zagranicznych.
Poprzednia propozycja zakładała, że opłata za zarządzanie składałaby się z dwóch części - stałej w wysokości 0,025 procent aktywów miesięcznie i zmiennej uzależnionej od wyników inwestycyjnych, ale maksymalnie w wysokości 0,025 procent.
Tym razem resort proponuje pobudzić konkurencję między funduszami przez wprowadzenie rachunku premiowanego, na który co miesiąc OFE będzie przelewał 0,021 procent aktywów, a fundusze, które uzyskają najwyższe stopy zwrotu otrzymywałyby ograniczone prawo do środków zgromadzonych na tym rachunku.
Ministerstwo utrzymuje swoje propozycje dotyczące mechanizmu wyliczania stopy zwrotu, które obrazują skuteczność inwestycyjną funduszy. Średnia ważona stopa funduszy dla 17 instytucji była obliczana raz na pół roku, a nie raz na kwartał jak to ma miejsce obecnie.
Wydłużony miałby być również okres inwestycyjny, w którym badana jest stopa zwrotu, do trzech lat z obecnych dwóch. Ponadto zmianie ulec miałby też sposób kalkulacji tak, że maksymalny udział każdego funduszu w średniej stopie byłby ograniczony do 15 procent.
((Olga Markiewicz, Reuters Serwis Polski, tel +48 22 653 9700, fax +48 22 653 9780, [email protected]))