DM mBanku poleca akcje Budimeksu

opublikowano: 11-08-2015, 22:00

Piotr Zybała, analityk Domu Maklerskiego mBanku, podniósł z „trzymaj” do „akumuluj” rekomendację dla akcji Budimeksu, a cenę docelową podwyższył o 38 proc., do 2251 zł. Ekspert podkreśla, że w ostatnich dwóch miesiącach inwestorzy mogli obserwować prawdziwy wysyp nowych zleceń, które otrzymała spółka, co potwierdza jej dominującą pozycję w budownictwie drogowym i rosnącą w segmencie kubaturowym. — Spółka szykuje się też do mocniejszego wejścia na rynek budownictwa energetycznego oraz kolejowego. Szacujemy, że w tym roku wartość kontraktów osiągnie w Budimeksie 7 mld zł, co byłoby najlepszym wynikiem w historii spółki — mówi Piotr Zybała. Specjalista docenia również poprawę przepływów pieniężnych, wyższe od oczekiwań marże w I półroczu i otoczenie, które sprzyja ich utrzymaniu, co przełożyło się na podniesienie prognoz zysku netto na 2015 r. o 14 proc., do 213 mln zł, i o 8 proc. na 2016 r. (302,1 mln zł). W 2014 r. Budimex zarobił netto 192 mln zł. — Uważamy, że konsens nie uwzględnia pozytywnego zaskoczenia w wynikach za II kwartał i niewystarczająco dyskontuje zyski z kontraktów w segmencie drogowym. Nasza prognoza na 2015 r. jest wyższa od konsensu o 11 proc., a na 2016 r. o 26 proc. — dodaje Piotr Zybała. Specjalista spodziewa się, że z zysku za 2015 r. firma wypłaci 8,3 zł dywidendy na akcję, a z zysku za 2016 r. 11,8 zł. © Ⓟ

© ℗
Rozpowszechnianie niniejszego artykułu możliwe jest tylko i wyłącznie zgodnie z postanowieniami „Regulaminu korzystania z artykułów prasowych” i po wcześniejszym uiszczeniu należności, zgodnie z cennikiem.

Podpis: Kamil Zatoński

Polecane

Inspiracje Pulsu Biznesu

Tematy