Huta Sendzimira: rusza wykup euroobligacji
Huta Sendzimira, która podpisała pod koniec maja umowę z Bankers Trust Deutsche Bank Group, zmieniającą warunki wykupu euroobligacji wartości 50 mln USD (około 200 mln zł) wyemitowanych przez HTS w 1998 r., w połowie lipca rozpocznie spłatę rat obligatariuszom. Pierwsza wyniesie 4 mln USD (około 16 mln zł).
Zarząd Huty im. Tadeusza Sendzimira, po trwających dziewięć miesięcy negocjacjach z obligatariuszami, zawarł porozumienie, które gwarantuje inwestorom zagranicznym odzyskanie zaangażowanych środków. Po podpisaniu 24 maja 2001 r. stosownej umowy z Bankers Trust Deutsche Bank Group zostały zmienione warunki wykupu euroobligacji wartości 50 mln USD (około 200 mln zł).
Pierwsza rata
HTS będzie regulować swoje zobowiązania zgodnie z przyjętym harmonogramem. W połowie lipca spółka ma spłacić pierwszą ratę wysokości 4 mln USD (około 16 mln zł). Ostateczny wykup papierów ma nastąpić w lipcu 2003 r. Strony nie przewidują redukcji kapitału ani odsetek z tytułu objęcia emisji.
— Spłata zobowiązań z tego tytułu będzie następować w kwartalnych, zwiększających się ratach — wyjaśnia Piotr Janeczek, prezes Huty Sendzimira.
W biznesplanie huty na 2001 rok założono spłatę czterech rat wysokości łącznie 12 mln USD (48 mln zł).
Haczyk w umowie
Nieoficjalnie wiadomo, że podpisanie porozumienia dotyczącego spłat euroobligacji było konieczne, bo obligatariusze już w 2000 r. domagali się wykupu papierów, mimo że okres ich zapadalności był pięcioletni, czyli do 2003 r.
Ta sytuacja wynikała z tego, że poprzedni zarząd HTS w 1998 r. niemal w ostatniej chwili do wcześniej zawartej umowy, dotyczącej emisji, dołączył dwa zapisy mówiące o opcji „put”, czyli możliwości zażądania przez obligatariuszy natychmiastowego wykupu obligacji przez HTS, po upływie dwóch lat, oraz o tzw. zakazie obciążania, czyli swobodnego dysponowania majątkiem huty przez jej zarząd.
W połowie 2000 r., po dwóch latach od emisji papierów HTS, zagraniczni inwestorzy zażądali od zarządu huty wykupu euroobligacji. Początkowo obligatariusze nie byli zainteresowani zawarciem porozumienia w tej sprawie. Jednak zarządowi HTS udało się ich ostatecznie przekonać do podpisania ugody. Otrzymają oni należne im środki w terminie, który pierwotnie zakładano, czyli do lipca 2003 r.
Wsparcie inwestycji
HTS środki uzyskane z emisji euroobligacji przeznaczyła na inwestycje, głównie proekologiczne oraz dokończenie budowy suchej baterii wielokomorowej, a także na restrukturyzację zadłużenia i zatrudnienia.
Podpisane porozumienie w sprawie spłat euroobligacji huty było ostatnim warunkiem, od którego Ministerstwo Finansów uzależniało wydanie pozytywnej decyzji w sprawie udzielenia gwarancji rządowych na kredyt niezbędny do modernizacji walcowni gorących blach.
W 2000 r. HTS wyprodukowała 2,4 mln ton stali, o 0,6 mln ton więcej niż w 1999 roku.