Idea Premium nie płaci

„Nadzwyczajne kompetencje na rynku finansowym może mieć tylko ten, kto realnie, a nie z książek czy opowieści, poznał smak porażki” — tak jeszcze w czerwcu Ludwik Sobolewski zapowiadał nowe otwarcie w Idea TFI. Okazuje się jednak, że zamiast pływać na pełnych żaglach, łódź osiadła na mieliźnie. Idea Premium od miesiąca nie wypłaca klientom pieniędzy. Przedstawiciele TFI tłumaczą to przejściowymi problemami technicznymi, a KNF ma wyjaśnić wątpliwości w trybie nadzorczym.

— Gotówka, która powinna zostać wypłacona z tytułu umorzeń, jest już przygotowana. Idea TFI powołało fundusz zamknięty o profilu distressed, który ma nie tylko windykować pozostałe należności, ale także wyszukiwać nowe inwestycje na rynku aktywów o wysokiej stopie zwrotu. Proces ten toczy się przy udziale depozytariusza i jest konsultowany z KNF. Powstały pewne wątpliwości natury proceduralnej, które — w naszej ocenie — mają jedynie przejściowy charakter. Niemniej spowodowały, iż zgromadzona gotówka jest chwilowo zamrożona — tłumaczy Wojciech Łaciak, zastępca dyrektora działu zarządzania aktywami DM IDMSA.

Wehikuł musi odpalić

Fundusz zamknięty o profilu distressed odkupił od Idea Premium problematyczne aktywa i podjął się próby windykowania należności. To rozwiązanie, zdaniem Idea TFI, ma być bardziej efektywne, bo fundusz zamknięty ma większe możliwości inwestycyjne. — Skuteczność działań tego funduszu została już potwierdzona poprzez odzyskanie części pieniędzy ze złych aktywów, które będą przeznaczane na zaspokajanie potrzeb płynnościowych funduszy otwartych, m.in. Idea Premium. Ustalenie podziału zadań i obowiązków między stronami biorącymi udział w tym procesie, które nie leży wyłącznie w naszej gestii, pozwoli na uwolnienie gotówki oczekującej na rachunkach funduszu, aby mógł płynnie zarządzać aktywami i przynosić oczekiwany zwrot — mówi Wojciech Łaciak.

Agnieszka Rachwalska-Marko, prezes Idea TFI tłumaczy, że zator płynnościowy wynika z przedłużającego się badania audytora, który sprawdza m.in. wycenę aktywów.

— Sytuacja jest dla nas bardzo niekomfortowa, jednak jesteśmy przekonani, że zakończenie operacji związanej z przebudową struktury portfela Idea Premium będzie korzystne dla wszystkich zainteresowanych — zarówno inwestorów, którzy ostatnio umorzyli jednostki, bo otrzymają wszystkie należne pieniądze, jak i tych, którzy pozostają klientami, bo będą mogli liczyć na satysfakcjonujący zwrot — uważa Agnieszka Rachwalska-Marko.

Aegon ma cierpliwość

Problem dotyczy przede wszystkim Aegon TUnŻ. Portfel Idea Premium ma 67 mln zł, z czego 50 mln zł należy do klientów ubezpieczyciela. Jak dowiedział się „Puls Biznesu”, opóźnienia w płatnościach Idea TFI ma od początku odwieszenia Premium, czyli od marca. I choć kwoty umorzeń nie są duże, bo miesięcznie sięgają około 1 mln zł, to jednak Aegon musi je wypłacać z własnej kieszeni. Posiadacze UFK dostają więc pieniądze na czas, a ubezpieczyciel cierpliwie czeka. Duże zapasy cierpliwości muszą mieć również bezpośredni klienci Idea Premium.

— Wszystkich inwestorów traktujemy jednakowo, niezależnie od tego, w jaki sposób nabyli jednostki uczestnictwa funduszu. Towarzystwo podejmuje intensywnedziałania mające na celu jak najszybsze rozwiązanie kwestii formalnych, które pojawiły się przy okazji tej złożonej operacji. Liczymy, że zakończenie całego procesu, a co za tym idzie — odblokowanie gotówki, nastąpi w ciągu kilku lub kilkunastu najbliższych dni — tłumaczy Agnieszka Rachwalska-Marko.

Ludwik Sobolewski, obejmując stery przewodniczącego rady nadzorczej, obiecywał aktywny udział w zdobywaniu przez towarzystwo silnej pozycji rynkowej. Zapytany o problemy płynnościowe, które jak bumerang wróciły do Idea Premium, przyznaje, że o nich nie wie.

— Trudno mi się do tego odnieść, bo nie słyszałem o problemach. Pracuję nad tym, żeby Idea TFI było najlepszym towarzystwem w Polsce. Uważam, że już złapało wiatr w żagle, a fundusze cieszą się dużą popularnością. Jesteśmy zadowoleni z wyników — twierdzi Ludwik Sobolewski.

O tym, jakie prawa ma klient w relacji z TFI, czytaj 21