Polimex: parytetowi nie
Zarządy Mostostalu Warszawa i Mostostalu Siedlce zawarły porozumienie w sprawie parytetu wymiany. Ustalono, że w ramach fuzji obu spółek każde 8 walorów pierwszego przedsiębiorstwa będzie wymieniane na 9 papierów tego drugiego. Nie zgadza się jednak na to Polimex Cekop, największy akcjonariusz siedleckiej firmy.
Zarządy warszawskiego i siedleckiego Mostostalu podpisały porozumienie w sprawie parytetu wymiany akcji, jaki zostanie zaproponowany do zatwierdzenia akcjonariuszom obu spółek. Zgodnie z propozycją, jaka ma zostać przedstawiona do zatwierdzenia na najbliższych walnych przedsiębiorstw, inwestorzy za każde 9 walorów Mostostalu Siedlce otrzymają 8 walorów nowej emisji Mostostalu Warszawa. Co oznacza, że parytet tej wymiany wynosi 1:1,125. Jest to znacznie mniej niż prognozowali niektórzy analitycy. Ich zdaniem miał się on kształtować w zależności od metody wyceny albo na poziomie 1:1,333 (4:3), albo 1:1,25 (5:4). Zarządy obu Mostostali powiadomiły o planowanej fuzji spółek już w grudniu zeszłego roku.
Dzięki niej powstałaby trzecia co do wielkości firma budowlana w Polsce, o 3-proc. udziale w rynku. Prognozy obu przedsiębiorstw zakładają osiągnięcie w tym roku sprzedaży wysokości 1,2 mld zł i zysku netto wysokości 44 mln zł. Na tej fuzji najwięcej skorzystałby Polimex Cekop, który jest obecnie największym akcjonariuszem Mostostalu Siedlce. Należy do niego 1 827 270 akcji spółki, co stanowi 25,38 proc. kapitału akcyjnego przedsiębiorstwa i uprawnia do wykonywania takiej samej liczby głosów na WZA. Pod koniec kwietnia jego zaangażowanie w przedsiębiorstwie było o ponad 5 proc. mniejsze. Jak się okazało, to Polimex Cekop stał za pozasesyjnymi transakcjami giełdowymi na walorach Mostostalu Siedlce, które miały miejsce 5 maja.
W dwóch pakietach, po cenie o prawie 16 proc. wyższej niż podczas notowań jednolitych, zmieniło wówczas właściciela prawie 720,7 tys. papierów spółki (360 670 i 359 999 akcji). Jeden z nich już trafił na rachunek Polimexu. Przypomnijmy, że pod koniec kwietnia Komisja Papierów Wartościowych i Giełd zgodziła się na przekroczenie przez Polimex Cekop poziomu 25 proc. głosów na WZA Mostostalu Siedlce.