Portfele DM BIG BG dały zarobić
DM BIG BG jako pierwsze przedsiębiorstwo maklerskie na rynku ogłosiło wyniki zarządzania portfeli na zlecenie według standardów GIPS (Global Inwestment Performance Standards).
Audytu dokonała firma Deloitte & Touche.
— Wprowadzenie standardów GIPS eliminuje wybiórczość wyników, które mogą być prezentowane w sposób nierzetelny i nie odpowiadający rzeczywistości. Nasze wyniki dzięki zastosowanym standardom są porównywalne, podnoszą naszą wiarygodność i poprawiają kontrolę wewnętrzną. Dodatkowo chcemy wysłać sygnał, że nasze wyniki zarządzania są dobre, jednocześnie wykluczając możliwość ich manipulacji — twierdzi Cezary Gregorczuk, dyrektor pionu zarządzania aktywami w DM BIG BG.
Przedsiębiorstwo oferuje 8 zróżnicowanych co do strategii portfeli. Są to 3 portfele dłużne, 2 mieszane i 3 akcyjne, w jednym z nich dopuszczana jest możliwość wykorzystywania instrumentów pochodnych. Zarządzane aktywa na 30 czerwca wynosiły łącznie 199,4 mln zł, na co składało się 444 rachunków. Minimalna kwota pozwalająca na otworzenie rachunku wynosi 100 tys zł, a w przypadku indywidualnej strategii jest ona negocjowana. Zarzadzajacy przyznają, że waha się ona w granicach 1 mln zł.
Wyniki dla poszczególnych portfeli przedstawiają się znacznie lepiej niż stosowane do nich benchmarki. Wśród klientów najbardziej popularne są portfele stałego wzrostu i podwyższonego ryzyka. Pierwszy z nich bazuje na bonach skarbowych i obligacjach. Od roku 1996 przyniósł stopę zwrotu wynoszącą 102 proc., natomiast w tym półroczu 7,9 proc. Portfel podwyższonego ryzyka od początku działalności, czyli 1996 r., osiągnął stopę zwrotu równą 141,6 proc., a w tym półroczu 22,7 proc. Bardzo interesująca jest strategia portfela podwyższonego ryzyka z kredytem, zakładająca brak stałej dywersyfikacji, spekulacje w działaniu i zaangażowanie kredytu w przypadku przewidywania dobrej koniunktury. Ten portfel przyniósł dużą satysfakcję klientom, którzy na niego się zdecydowali. Stopa zwrotu liczona od 1999 roku wyniosła 182 proc.