JUPITER NFI - Raport bieżący nr 13/2001

opublikowano: 2001-05-29 16:49

[2001/05/29 16:49] JUPITER NFI - Raport bieżący nr 13/2001

JUPITER Narodowy Fundusz Inwestycyjny S.A. informuje, iż w piśmie Prezesa Zarządu do akcjonariuszy Funduszu załączonym do raportu rocznego za 2000 rok, przesłanego w dniu wczorajszym, znalazły się nieścisłości zniekształcające jego treść. Poniżej przekazujemy poprawioną wersję tekstu tego pisma:

Do Akcjonariuszy
Jupitera Narodowego Funduszu Inwestycyjnego S.A.
Szanowni Państwo,
w imieniu Zarządu Jupitera Narodowego Funduszu Inwestycyjnego Spółka Akcyjna pragnę przedstawić Państwu rezultaty działalności Funduszu w 2000 roku.

Ubiegły rok był dla Jupitera NFI S.A. okresem szczególnym. 31 marca 2000 roku, w wyniku pierwszej na rynku NFI konsolidacji kapitałowej 3 NFI S.A. i XI NFI S.A., Jupiter NFI S.A. rozpoczął swój samodzielny byt. W dniu 17 kwietnia minionego roku odbyło się pierwsze notowanie akcji Funduszu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Obie te daty wyznaczają początek nowej aktywności Jupitera NFI S.A., której główne cele określa, przyjęta na lata 2000 - 2003, dynamiczna strategia rozwoju. Rezultaty działalności Funduszu w 2000 roku upoważniają do stwierdzenia, że decyzja Akcjonariuszy 3 NFI S.A. i XI NFI S.A. o konsolidacji obu funduszy i utworzeniu Jupitera NFI S.A. była słuszna. Osiągnięte zostały główne cele konsolidacji: zwiększenie potencjału inwestycyjnego, przyspieszenie jakościowych zmian portfela inwestycyjnego, obniżenie kosztów zarządzania oraz zmniejszenie jednostkowych kosztów operacyjnych.

Jupiter NFI S.A. jest dzisiaj największym Funduszem pod względem wartości aktywów netto spośród 14 Narodowych Funduszy Inwestycyjnych, tworzących rynek NFI. Jest również pierwszym tej wielkości funduszem inwestycyjnym, notowanym na GPW. Kapitalizacja rynkowa Funduszu na 29.12.2000 roku wynosiła 325 mln złotych, a wartość aktywów netto 439 mln złotych. Stanowiło to prawie 15% łącznej wartości aktywów netto rynku NFI, wynoszącej 3.057 mld złotych.

Rok 2000 stanowił również istotną cezurę w działalności Jupitera NFI S.A. pod względem uzyskanego wyniku finansowego i stopy zwrotu z akcji. W 2000 roku Fundusz po raz pierwszy od trzech lat, uwzględniając wyniki 3 i XI NFI S.A. w dwóch ostatnich latach poprzedzających konsolidację, osiągnął dodatni wynik finansowy. Wypracowany zysk netto Jupitera NFI S.A. wyniósł 12,7 mln złotych. W minionym roku Jupiter NFI S.A. uzyskał najwyższy wzrost kursu akcji wśród Narodowych Funduszy Inwestycyjnych, uhonorowany nagrodą "Złotego Byka", przyznawaną przez Gazetę Giełdy Parkiet. Wzrost kursu akcji Funduszu umożliwił Akcjonariuszom w 2000 roku osiągnięcie 57,43% stopy zwrotu. Z tych właśnie powodów ubiegły rok Jupiter NFI S.A. może zaliczyć do bardzo udanych.

Szanowni Państwo,
Strategicznym celem Funduszu jest maksymalizacja zysków dla Akcjonariuszy poprzez systematyczny wzrost aktywów netto. Osiągnięciu tego celu służy dynamiczna przebudowa portfela inwestycyjnego poprzez aktywną sprzedaż spółek wniesionych przez Skarb Państwa oraz nowe inwestycje w spółki wzrostowe, w tym z sektora nowych technologii. Na przestrzeni ostatnich lat dokonała się zasadnicza przebudowa portfela inwestycyjnego Jupitera NFI S.A., przy czym zdecydowane nasilenie tego procesu nastąpiło w latach 1999 - 2000. Szczególnie istotne zmiany nastąpiły w portfelu spółek wiodących, wniesionych przez Skarb Państwa. O ile na początku istnienia Funduszu udział tej grupy spółek w całości portfela inwestycyjnego stanowił 60%, to na koniec 2000 roku udział tzw. pakietów wiodących wynosił około 20%. Na 31 grudnia 2000 roku w portfelu Jupitera NFI S.A. znajdowało się 15 spółek wiodących z łącznej liczby 67 spółek wniesionych przez Skarb Państwa na początku Programu NFI. Reprezentowały one różne sektory i branże: największy procentowy udział w portfelu inwestycyjnym miały spółki przemysłu metalowego (30,1%), chemicznego (26,1%), budownictwa (14,4%), przemysłu włókienniczego (9,8%), maszynowego (9,8%) oraz gumowego (6,4%) i spożywczego (4,3%).

W 2000 roku wzrosła radykalnie wartość nowych inwestycji w portfelu Jupitera NFI S.A. Realizowana strategia rozwoju w opinii analityków polskiego rynku kapitałowego i finansowego wyróżnia Fundusz spośród pozostałych NFI. Jupiter NFI S.A. - jako największy fundusz inwestycyjny notowany na GPW - jest zarazem Funduszem, który inwestuje największe środki w spółki niepubliczne o średniej kapitalizacji. Zgodnie z przyjętą strategią polityka inwestycyjna Jupitera NFI S.A. koncentruje się na intensywnie rozwijających się sektorach, o dużym udziale najnowszych technologii i zastosowaniu unikalnych know - how, m.in. IT, telekomunikacji i budownictwie specjalistycznym. Wyrazem tej strategii w 2000 roku były inwestycje Funduszu w spółkę telekomunikacyjną Pro Futuro S.A. (Internet, transmisja danych, usługi multimedialne), która 15 marca 2001 roku rozpoczęła regularne świadczenie usług w 8 największych polskich aglomeracjach. W minionym roku Jupiter NFI S.A. dokonał również inwestycji w e-Katalyst S.A. (inkubator internetowy). W wyniku między innymi realizacji tego projektu wskaźnik udziału nowych inwestycji pod koniec 2000 roku (udział spółek stowarzyszonych i zależnych oraz akcji i udziałów w pozostałych jednostkach) ukształtował się na poziomie 60% portfela inwestycyjnego Funduszu. Na 31 grudnia 2000 roku w portfelu Jupitera NFI S.A. znajdowało się 16 spółek należących do nowych inwestycji. Największy udział w tej części portfela inwestycyjnego miały spółki należące do sektora teleinfo (60%) oraz budownictwa specjalistycznego (35%).

Dynamiczna przebudowa portfela inwestycyjnego w ostatnich dwóch latach wpłynęła na zmianę charakteru Funduszu. O ile w minionym okresie miał on charakter funduszu restrukturyzacyjno - inwestycyjnego, to dzisiaj jego profil jest zasadniczo odmienny. Jupiter NFI S.A. jest funduszem inwestycyjnym, którego standardy funkcjonowania odpowiadają zamkniętym funduszom inwestycyjnym. Taki właśnie kierunek zmian Funduszu konsekwentnie i z zaangażowaniem realizuje Kadra Trinity Management.

Szanowni Państwo,
przedstawiając rezultaty działalności Jupitera NFI S.A. w 2000 roku pragnę serdecznie podziękować Akcjonariuszom Funduszu za wsparcie dla realizowanej strategii rozwoju. Dzięki niemu możliwe stało się efektywne przeprowadzenie procesu konsolidacji oraz osiągnięcie dobrych wyników finansowych w 2000 roku. Wyrazem zaufania Akcjonariuszy i Inwestorów do władz Jupitera NFI S.A. były inwestycje w akcje Funduszu w 2000 roku ze strony nowych akcjonariuszy instytucjonalnych: instytucji rynku finansowego, w tym funduszy inwestycyjnych i otwartych funduszy emerytalnych. Złożyła się na to również prowadzona przez Bank Pekao S.A., głównego akcjonariusza instytucjonalnego Jupitera NFI S.A., polityka otwartego akcjonariatu.

Stabilny akcjonariat, aktywna strategia inwestycyjna, bezpośrednie relacje z Akcjonariuszami tworzą w przekonaniu Zarządu Jupitera NFI S.A. i Trinity Management dobre warunki startu Funduszu w 2001 rok. Mimo trudnej aktualnie sytuacji na rynku akcji stanowią solidne podstawy wzrostu wartości Funduszu w 2001 i najbliższych latach, w interesie jego dzisiejszych i przyszłych Akcjonariuszy.

Z wyrazami szacunku,
Prezes Zarządu Jupitera NFI S.A.
Ireneusz Nawrocki