Obligacje Belgii tak ryzykowane, jak krajów PIIGS

MWIE, Bloomberg
opublikowano: 01-03-2011, 12:48

Niestabilna sytuacja polityczna w Belgii wyniosła rentowności obligacji rządu w Brukseli powyżej rentowności papierów włoskich.

Różnica rentowności pomiędzy dwoletnimi papierami belgijskimi i włoskimi sięgnęła 15 punktów bazowych i jest najwyższa na niekorzyść tych pierwszych w ciągu ostatnich sześciu lat. Rentowność obligacji rządu w Brukseli sięga obecnie 4,27 proc.

Rząd zobowiązał się przed Komisją Europejską do ograniczenia tegorocznego deficytu budżetowego do poziomu 4,1 proc. PKB. Jak jednak tymczasowy premier Yves Leterme powiedział w telewizji VRT, rząd nie widzi potrzeby redukcji wydatków bądź podniesienia podatków.

Obligacje Belgii tak ryzykowane, jak krajów PIIGSObligacje Belgii tak ryzykowane, jak krajów PIIGS
Górny wykres: rentownośći 2- letnich obligacji Belgii (biała linia) oraz analogicznych papierów włoskich (linia pomarańczowa). Dolny wykres przedstawia różnicę rentowności obu rodzajów obligacji.

- W ciągu ostatnich kilku miesięcy premia, jakiej inwestorzy oczekują za inwestowanie w obligacje Belgii, podąża za premiami krajów peryferyjnych strefy euro – komentował Dirk Poelman, zarządzający funduszy obligacji w KBC Asset Management.

Kraj od 261 dni nie ma stabilnej większości parlamentarnej, a jak wynika z listopadowych prognoz Komisji Europejskiej, dług publiczny sięgnie w tym roku 101 proc. belgijskiego PKB.

© ℗
Rozpowszechnianie niniejszego artykułu możliwe jest tylko i wyłącznie zgodnie z postanowieniami „Regulaminu korzystania z artykułów prasowych” i po wcześniejszym uiszczeniu należności, zgodnie z cennikiem.

Podpis: MWIE, Bloomberg

Polecane

Inspiracje Pulsu Biznesu

Puls Biznesu

Świat / Obligacje Belgii tak ryzykowane, jak krajów PIIGS