DN Capital, Finch Capital i White Star Capital to międzynarodowe fundusze venture capital (VC), w których kapitał zdecydował się ulokować Polski Fundusz Rozwoju (PFR) za pośrednictwem PFR Ventures. Instytucja zadeklarowała przekazanie im w zarządzanie łącznie 115 mln zł. Pula ta ma zostać dwukrotnie powiększona kapitałem prywatnym i trafić do polskich start-upów pracujących nad nowymi technologiami i innowacyjnymi usługami.
Dokapitalizowane przez PFR fundusze już od kilku lat przyglądały się polskiej scenie startupowej i zaliczyły pojedyncze inwestycje w krajowe spółki technologiczne. DN Capital w 2018 r. włożył kapitał w spółkę Nomagic. Rok później Finch Capital zainwestował w Symmetrical (uczestniczył także w rundzie z 2020), natomiast Star Capital kapitałowo wszedł np. do spółki Packhelp.
PFR Ventures zaznacza, że lokowanie pieniędzy w zagraniczne podmioty VC ma zapewnić Polsce dopływ wiedzy i doświadczenia inwestorskiego z bardziej rozwiniętych rynków.
– Chcemy wprowadzać na rynek najlepsze praktyki inwestycyjne, które są już obecne w rozwiniętych ekosystemach. To taka zdrowa konkurencja, która pozwala lokalnym zespołom się uczyć i doskonalić, a z czasem wchodzić w partnerstwa i inwestować „ramię w ramię” – zaznaczył Paweł Borys, prezes PFR.
Jakimi startupami zainteresowani są nowi partnerzy PFR Ventures? DN Capital inwestuje głównie na poziomie rund A. Na przestrzeni ostatnich lat do portfela tego funduszu trafiły m.in. Shazam, OLX, Quandoo. Obecnie szuka projektów z obszarów: nowe oprogramowanie, fintech, marketplace, usług dla konsumentów. Finch Capital, w którym PFR Ventures ulokował kapitał już po raz drugi, koncentruje się na rundach A i B. Dotychczas na celownik wziął m.in. azjatyckiego konkurenta Ubera - firmę Grab czy czeskie Twisto. White Star Capital natomiast zainwestował wcześniej m.in. w Dollar Shave Club, Freshly, Tier Mobility.
Bartłomiej Samsonowicz, dyrektor inwestycyjny w PFR Ventures, ujawnia, że instytucja planuje nawiązać współpracę z kolejnymi zagranicznymi inwestorami chętnymi finansowo wspierać polskie spółki technologiczne. Zaoferuje im dodatkowy kapitał.
PFR Ventures natomiast już wcześniej ulokował pieniądze w polsko-amerykańskim Atmos Ventures, który uaktywnił się w rundach spółek Molecule.one i Nethone, holenderskim Oxx - jednym z inwestorów Codility, oraz polsko-niemieckim Sunfish Partners (inwestycja w Aether Biomedical Molecule.one). Z danych podanych przez PFR wynka, że “łącznie 13 funduszy o takim profilu pozyskało od PFR Ventures ponad 700 mln zł i zainwestowało w 108 spółek, z czego 61 z nich działa w Polsce”.
Przypomnijmy, w 2020 r. udział kapitału międzynarodowego, prywatnego w ogólnej wartości transakcji w kraju wynosił 38 proc. (dane PFR Venturec i Inovo Partners). Zagraniczne fundusze uaktywniły się w ok. 40 rundach inwestycyjnych. Do polskich start-upów najwięcej kapitału popłynęło od inwestorów ze Stanów Zjednoczonych i Wielkiej Brytanii.