Opoczno. Kupuj
W poniedziałkowych raportach analitycy Erste Banku i Domu Maklerskiego Banku Handlowego pozytywnie wyrazili się o akcjach Opoczna. Pierwsi rozpoczęli wydawanie ocen dla producenta płytek od rekomendacji „kupuj” i ustalili cenę docelową akcji na 49,4 zł. Drudzy podtrzymali rekomendację „kupuj/średnie ryzyko”, ale jednocześnie obniżyli cenę docelową z 58 do 50 zł. U podstaw obu ocen stoi przekonanie, że kurs Opoczna osiągnął już swój najniższy poziom. Rekomendacje pozwoliły akcjom niedawnego debiutanta odbić się od dna. Po sześciu sesjach spadków Opoczno w tym tygodniu zyskało już ponad 5 proc. Jedna akcja kosztuje 41,5 zł, czyli 16-17 proc. mniej niż w wycenach analityków i 25 proc. mniej niż w czerwcowej ofercie publicznej.
OPOCZNO. Sprzedaj
Analitycy BDM PKO BP w raporcie z 18 sierpnia, zalecają sprzedaż akcji Opoczna. Jednocześnie wycenili jeden walor największego producenta płytek w kraju na 34 zł. Pomimo ostatnich spadków kursu spółki po publikacji wyników za drugi kwartał oraz przedstawieniu prognoz finansowych specjaliści nadal widzą potencjał do przeceny.
— Jeżeli spółka nie pobije ogłoszonych prognoz i nie pokaże dobrych wyników w kluczowym trzecim kwartale, nie będzie możliwe odwrócenie trendu spadkowego — uważa Dorota Puchlew, autorka raportu.
Jedna akcja Opoczna została wyceniona na 34,1 zł metodą DCF, 34,7 zł przez porównanie z innymi producentami płytek oraz 31,8 zł w porównaniu ze średniej wielkości spółkami produkcyjnymi. Analityk BDM PKO BP ocenia prognozy finansowe Opoczna na koniec tego roku jako rozczarowujące, szczególnie dla tych, którzy kupili akcje spółki w ofercie pierwotnej.
— Prognozowany spadek zysku netto o 35 proc. to bardzo dużo. Według naszych wyliczeń wynik może być jeszcze niższy — dodaje Dorota Puchlew.
Szacuje ona, że Opoczno zarobi jedynie 38,5 mln zł wobec 49 mln zł szacowanych przez zarząd firmy.