W ramach planowanej sprzedaży dwuetapowej emisji obligacji, podzielonej między nową emisję 7-letnich papierów denominowanych w euro ze spreadem 13 punktów bazowych powyżej porównywalnego długu oraz 30-letnie obligacje, Włochy otrzymały oferty zakupu o łącznej wartości 88 mld EUR. To poziom kilkukrotnie wyższy niż wartość oferowanych papierów, choć oficjalna kwota nie została podana. Wiadomo jedynie, że ze sprzedaży obligacji długoterminowych, których rentowność jest powiązana z inflacją HICP, kraj zamierzał pozyskać 3 mld EUR, oferując spread w wysokości 36 pkt. w porównaniu z podobnym długiem.
Eksperci podkreślają, że tak duża skala zainteresowania jest rezultatem niedawnej poprawy ratingu kredytowego i stabilnych warunków rynkowych, co pozwala Włochom na uzyskanie korzystniejszych cen.
W ubiegły piątek (11 kwietnia) agencja S&P podniosła rating Włoch do BBB+ ze stabilną perspektywą, uzasadniając swoją decyzję poprawą buforów gospodarczych, zewnętrznych i monetarnych oraz stopniowym postępem w stabilizacji finansów publicznych. Zmiana ta, która podniosła rating długu państwa o trzy stopnie powyżej poziomu spekulacyjnego, stanowiła trzeci pozytywny sygnał od głównych agencji ratingowych i przyczyniła się do wzrostu atrakcyjności włoskich obligacji.
O poprawie nastrojów rynkowych wobec włoskiego długu świadczy również zacieśnienie się spreadu 10-letnich obligacji BTP w stosunku do niemieckich Bundów w tym tygodniu do około 120 punktów bazowych, w dół z pięciomiesięcznego maksimum 134 punktów bazowych, osiągniętego w okresie zmienności związanej z taryfami w ubiegłym tygodniu.