Szwajcarskie władze ogłosiły w niedzielę, że UBS zgodził się kupić konkurencyjny szwajcarski bank Credit Suisse w ramach fuzji, której celem było uniknięcie dalszych zawirowań na rynku globalnej bankowości.
UBS przekazał, że zapłaci 3,2 mld USD za bank, podczas gdy rząd Szwajcarii poinformował, że UBS pokryje również pierwsze 5,4 mld USD strat z tytułu zamykania pozycji na instrumentach pochodnych i innych ryzykownych aktywach.
Transakcja obejmuje jednak duże wsparcie publiczne, z trzema transzami płynności i pożyczek, a także zobowiązanie rządu szwajcarskiego do pochłonięcia do 9 miliardów franków potencjalnych strat z przejęcia.
Suma wsparcia w wysokości 259 miliardów franków odpowiada jednej trzeciej całego wyniku gospodarczego Szwajcarii, który w zeszłym roku wyniósł 771 miliardów franków.
Credit Suisse korzystał już z programu nadzwyczajnej pomocy płynności Szwajcarskiego Banku Narodowego (SNB).
Akcje Credit Suisse w poniedziałek poszły w dół o 62,3 proc.
Prawdziwe problemy Credit Suisse zaczęły się od oświadczenia Narodowego Banku Arabii Saudyjskiej, największego akcjonariusza tego helweckiego banku, drugiego w Szwajcarii. Saudyjczycy dali do zrozumienia, że nie zwiększą wsparcia dla Credit Suisse. To podkopało zaufanie do banku, szczególnie, że od kilku dni na rynakch trwało już zamieszanie wywołane upadkiem amerykańskich banków Silicon Valley Bank i Signature Bank.
Eksperci podkreślają jednak, że tak naprawdę kryzys w CS zaczął się dużo wcześniej, doprowadzając do poważnego spadku m.in. kapitałów własnych. Credit Suisse pogrążył się w chaosie od czasu bankructwa brytyjskiej firmy finansowej Greensill, co zapoczątkowało serię skandali. Od marca 2021 r. akcje straciły ponad 83 proc. swojej wartości.
Na początku lutego Credit Suisse ogłosił stratę netto w wysokości 7,3 mld franków szwajcarskich (prawie 7,4 mld euro) za rok finansowy 2022 i ostrzegł, że nadal spodziewa się „znacznej” straty przed opodatkowaniem w 2023 r.
W rezultacie tych problemów pomocy CS zmuszony był udzielić Narodowy Bank Szwajcarii oferując środki o wartości 50 mld CHF, a przejęcie Credit Suisse zadeklarował inny szwajcarski gigant, UBS Group, który ma zapłacić około 2 mld USD.
Kapitalizacja rynkowa CS wynosi około 7 mld EUR podczas gdy UBS jest prawie dziesięciokrotnie wyższa.