Generali i PBCE poinformowały o podpisaniu niewiążącego memorandum w sprawie stworzenia joint venture między Generali Investments Holding i Natixis Investment Managers. Nowy podmiot, w którym obie strony miałyby po połowie udziałów, zarządzałby aktywami o szacunkowej wartości 1,9 bln EUR, co gwarantowałoby mu pozycję wicelidera po Amundi, które zarządza aktywami przekraczającymi pułap 2,2 bln EUR. Na trzecie miejsce spadłby UBS AM (około 1,75 bln EUR).
Wartość potencjalnej umowy wynieść ma około 9,5 mld EUR.
Szeroki rynek
Jak podaje Bloomberg, obie firmy działają w modelu butikowym, a różne podmioty stowarzyszone działają z pewnym stopniem autonomii. Natixis IM jest właścicielem wielu firm, w tym Harris Associates i Loomis Sayles w USA, podczas gdy podmioty stowarzyszone Generali obejmują Conning & Co., które niedawno zgodziły się objąć kontrolę nad nowojorską firmą inwestycyjną MGG Investment Group.
Założenia sugerują, że 61 proc. nadzorowanych środków znajdowałoby się w Europie, a 34 proc. w Ameryce Północnej. Aktywa ubezpieczeniowe i fundusze emerytalne stanowiłyby ponad połowę aktywów w ramach joint venture.
Dodatkowo Generali zobowiązało się przeznaczyć 15 mld EUR na kapitał początkowy i akceleracyjny dla podmiotów stowarzyszonych w ciągu pięciu lat. Ubezpieczyciel zapowiedział, że wydzieli swoją jednostkę zarządzania aktywami GIH ze swoich ksiąg rachunkowych.