W II kwartale 2023 r. przychody wyniosły 10,3 mln zł, a po trzech kwartałach sięgają 18,1 mln zł (-30 proc. r/r).
Według wstępnych danych zarządu, strata EBITDA po trzech kwartałach wynosi 13,4 mln zł, a strata EBITDA skorygowana o koszt programu motywacyjnego oraz zmianę stanu odpisów aktualizujących wynosi 28 mln zł (wobec 12 mln zł straty przed rokiem).
Kurs zareagował spadkiem o ponad 12 proc.
Rekomendacja dla DataWalk poszła w dół
W reakcji na raport Tomasz Rodak, analityk DM BOŚ, obniżył rekomendację dla akcji spółki z “kupuj’ do ”trzymaj”, a cenę docelową ściął ze 122 do 53 zł.
“Wydaje się, że wzrost przychodów deklarowany przez zarząd na poziomie około +50 proc. r/r w 2023 jest obecnie nieosiągalny – tak samo jak nasza dotychczasowa prognoza wzrostu na poziomie +20 proc. r/r” - napisał analityk w raporcie z 2 listopada.
Jak dodał, najświeższe dane ze spółki są dla niego dużym negatywnym zaskoczeniem.
“Okazuje się, że pozytywne czynniki, o których pisaliśmy w raporcie z 6 lipca 2023 r. (wdrożenie zalegających kontraktów, uwolnienie mocy inżynieryjnych czy dynamiczne wzrosty lejka sprzedażowego) nie przynoszą, póki co, pozytywnych efektów w postaci zwiększenia liczby podpisanych kontraktów. Co więcej, mocny spadek r/r przychodów w 3 kw. 2023 (pomimo rozpoznania takiej samej liczby kontraktów co w okresie bazowym oraz wzrostu cen) świadczy w naszej opinii o spadającej powtarzalnej części przychodów” - zwraca uwagę Tomasz Rodak.
Jego zdaniem szybsze spalanie gotówki może skutkować koniecznoscią pozyskania nowego finansowania wcześniej niż dotychczas zakładał - być może już na początku przyszłego roku (wcześniej zakładał II kwartał 2024).