“Mabion, specjalizujący się w obszarze przeciwciał monoklonalnych, po trwającej obecnie modernizacji zakładu będzie dysponował mocami produkcyjnymi na poziome prawie 10 tys. l i nowoczesną aparaturą. Wartość majątku trwałego spółki (bez uwzględnienia umorzenia) po inwestycjach za 100 mln zł wzrośnie do 260 mln zł. Wartość rynkowa spółki 290 mln zł i wskaźnik EV/EBITDA nieco ponad 6x przy medianie wskaźników spółek porównywalnych na poziomie ponad 14x, sugeruje, że spółka posiada duży niewykorzystany potencjał wzrostu wartości i że jest wyceniania nieznacznie powyżej kosztu odtworzenia” - podkreśla Krzysztof Radojewski.
Specjalista zaznacza jednak że aby wydobyć swój potencjał Mabion musi zdywersyfikować portfel klientów i udowodnić, że potrafi pozyskać inne zlecenia oprócz wynikającego z pandemicznej rzeczywistości kontraktu z Novavax
Raport wydano w ramach Programu Wsparcia Analitycznego GPW.
